私募股權(quán)投資基金背誦版.docx

1.1946年 全球第一支私募股權(quán)投資基金 美國研究與發(fā)展公司2.1985年 我國第一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu) 中國新技術(shù)創(chuàng)業(yè)投資公司3.1993年 我國第一支公司型創(chuàng)投資基金 淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)投資基金4.2006年 我國第一只人民幣產(chǎn)業(yè)投資基金 渤海產(chǎn)業(yè)投資基金5.封閉式基金存續(xù)期一般為10年或15年，國家法律規(guī)定最低5年6.早期股權(quán)投資基金的存在形式為 創(chuàng)業(yè)投資基金7.私募基金合格投資者（單筆投資至少100萬元）：1）1000萬元的單位2）金融資產(chǎn)300萬元（包括銀行存款）以上，連續(xù)三年年均收入不低于50萬元。8.從事私募基金業(yè)務(wù)的原則 自愿、公平、誠實(shí)守信9.不動產(chǎn)基金 也叫作 房地產(chǎn)投資基金10.定增：發(fā)行對象不得超過10人，價(jià)格不低于公告前20個(gè)交易日平均價(jià)的90%，發(fā)行股份12個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。11.政府引導(dǎo)基金：參股、融資擔(dān)保、跟進(jìn)投資。12.并購基金是指對企業(yè)進(jìn)行 財(cái)務(wù)性并購?fù)顿Y 的股權(quán)投資基金13.基金銷售業(yè)務(wù)資格主體：商業(yè)銀行、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)、。、14.基金登記資料保存20年，銷售資料和決策保存10年15.私募股權(quán)投資基金流程：特定對象的確認(rèn)、適當(dāng)性匹配、風(fēng)險(xiǎn)揭示、合格投資者確認(rèn)、冷靜期、回訪。16.收益分配：合伙型基金：先分后稅（稅率5-35%） 公司型基金：先稅后分17.合伙型基金設(shè)立步驟：名稱預(yù)先核準(zhǔn)、申請?jiān)O(shè)立登記、領(lǐng)取營業(yè)執(zhí)照、備案（證券基金業(yè)協(xié)會）股權(quán)投資基金的投資18.投資流程：收集、初審、立項(xiàng)、備忘錄、盡調(diào)、決策、協(xié)議、投后管理、退出19.盡職調(diào)查（審慎性調(diào)查）：目的：風(fēng)險(xiǎn)發(fā)現(xiàn)、價(jià)值發(fā)現(xiàn)、投資可行性分析范圍：法律盡調(diào)（合同擔(dān)保等）、業(yè)務(wù)盡調(diào)（核心）、財(cái)務(wù)盡調(diào)、20.市盈率：股價(jià)/最近四個(gè)季度的利潤總和21.投后管理分為兩部分：項(xiàng)目監(jiān)控、增值服務(wù)22.主板上市： 1）3年盈利，累計(jì)超過3000萬2）3年現(xiàn)金流累計(jì)超過5000萬3）3年?duì)I業(yè)收入累超3億4）總股本超3000萬5）3年主要主營業(yè)務(wù)、高管、控制人沒有變化23.創(chuàng)業(yè)板上市：1）持續(xù)經(jīng)營3年； 2）2年盈利，累超1000萬 3）1年?duì)I收，超5000萬4）資產(chǎn)超過2000萬，總股本超過3000萬。24.上市流程：成立股份公司、上市前輔導(dǎo)、申報(bào)和核準(zhǔn)、促銷和發(fā)行、上市及后續(xù)25.新三板：1）交易最低1000股、最大數(shù)量100萬股。2）機(jī)構(gòu)為主，自然人為輔3）委托交易，意向委托、定價(jià)委托、成交確認(rèn)委托，委托當(dāng)日有效4）交易機(jī)制：協(xié)議轉(zhuǎn)讓、做市轉(zhuǎn)讓5）轉(zhuǎn)讓退出：內(nèi)部轉(zhuǎn)讓、外部轉(zhuǎn)讓26.國有股權(quán)非上市轉(zhuǎn)讓：1）正式信息披露不得少于20個(gè)工作日2）分期付款方式的首期付款（5日內(nèi)）不得低于30%27.并購流程：前期準(zhǔn)備、盡調(diào)、價(jià)值評估、協(xié)商履約基金內(nèi)部管理：28.合伙型股權(quán)投資基金新增合伙人須經(jīng)全體合伙人一致同意（除合伙協(xié)議另有約定的除外）。有限合伙人的份額轉(zhuǎn)讓需提前30天通知其他合伙人。29.基金管理費(fèi)、托管費(fèi)一般按季度或者年度提取。30.基金會計(jì)報(bào)告分為季度和年度財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告，基金財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)表包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、凈值變動表等報(bào)表。31.基金定期信息披露包括：季度信息披露（10內(nèi)）、年度信息披露（四個(gè)月內(nèi)）。32.基金外包服務(wù)主要內(nèi)容：銷售、登記、結(jié)算核算、信息技術(shù)系統(tǒng)。33.內(nèi)部環(huán)境是實(shí)施內(nèi)部控制的基礎(chǔ)。34.基金清算小組的組成部分包括：基金管理人、基金托管人、相關(guān)中介。（不包括基金份額持有人）。35.基金適度監(jiān)管原則：市場準(zhǔn)入、托管、信息披露（不要求公開）、行業(yè)自律。36.對創(chuàng)業(yè)投資基金的差異化管理：行業(yè)自律的差異化（在登記、備案、投資情況報(bào)告要求、會員管理等區(qū)別于其他私募）、監(jiān)督管理的差異化。37.公司增加或減少注冊資本：需要經(jīng)出席的2/3的股東同意，決議之日起提前10天通知債權(quán)人，并于30內(nèi)在報(bào)紙上公告，債權(quán)人自接到通知書之日起30日內(nèi)，未接到通知書的自公告之日起45日內(nèi)，有權(quán)要求擔(dān)保。38.股權(quán)轉(zhuǎn)讓：對外轉(zhuǎn)讓需經(jīng)1/2的股東同意。（發(fā)起人一年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓）。39.持有公司全部股東表決權(quán)10%以上的股東，可以請求人民法院解散公司。40.不得成為普通合伙人的主體：國有獨(dú)資、上市公司、公益性事業(yè)單位、團(tuán)體。41.中小高新技術(shù)企業(yè)：少于500人、銷售少于2億、資產(chǎn)少于2億。42.股份有限公司在任期間每年不吵起所持有本公司股份總數(shù)的25%。43.企業(yè)應(yīng)納稅所得額的計(jì)算原則：權(quán)責(zé)發(fā)生制。行業(yè)自律：44.備案登記（證券投資基金業(yè)協(xié)會）：募集結(jié)束之日（20個(gè)工作日內(nèi)）45.基金管理人向協(xié)會更新信息：每月（5日內(nèi)）、每季（10日內(nèi)）、每年（20日內(nèi)）、重大（10日內(nèi)）46.高管至少2人（法定代表/執(zhí)行事務(wù)合伙人、合規(guī)風(fēng)控管理人）具備從業(yè)資格。47.基金業(yè)務(wù)外包：外包機(jī)構(gòu)應(yīng)具備：運(yùn)營內(nèi)里、風(fēng)險(xiǎn)承受能力。48.基金從業(yè)資格認(rèn)定條件：通過科目一，且符合以下條件之一的高管：1） 連續(xù)3年管理資產(chǎn)年均超過1000萬元的；2） 取得證從等證書、擔(dān)任上市公司高管。符合以下條件的基金高管直接認(rèn)定：1） 從事私募（含創(chuàng)投）6年以上，且參與并成功退出至少2個(gè)項(xiàng)目；2） 上市公司或?qū)嵤召Y本10億以上，且從業(yè)超過10年的高管；3） 從事經(jīng)濟(jì)社會管理工作12年以上的高級管理人員；4） 12年以上高?；蜓芯可淌诨蜓芯繂T。法律法規(guī)：49.基金財(cái)產(chǎn)投資的相關(guān)稅收，由基金份額持有人承擔(dān)；基金管理人或者其他扣繳義務(wù)人按照國家有關(guān)稅收征收的規(guī)定代扣代繳50.公募基金： 1）注冊資本超過1億元；2）主要股東3年沒有違法記錄。51.國務(wù)院監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理基金管理公司設(shè)立申請之日起6個(gè)月內(nèi)做出批注或者不批準(zhǔn)。52.基金管理公司變更持有5%以上股權(quán)的股東或者重大事項(xiàng)，應(yīng)在60日內(nèi)報(bào)告。53.基金高管：3年以上相關(guān)從業(yè)經(jīng)歷、基金從業(yè)資格。54.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金彌補(bǔ)：基金管理人或托管人違法違規(guī)、違反基金合同、操作錯(cuò)誤、技術(shù)故障等原因的損失。55.連續(xù)3年沒有開展托管業(yè)務(wù)的托管機(jī)構(gòu)取消托管資格。56.基金募集期限屆滿，封閉式基金募集的基金份額總額達(dá)到準(zhǔn)予注冊規(guī)模的80%以上，開放式基金超過最低份額。募集期限屆滿之日起10日內(nèi)驗(yàn)資。57.投資人繳納認(rèn)購基金份額的款項(xiàng)起：基金合同成立。58.基金份額上市交易條件：5年、2億、一千人。59.基金信息披露原則：真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性。60.封閉式基金擴(kuò)募或者延期條件：2年沒有違法61.召開基金份額持有人大會公告：30日1）重大事項(xiàng)1/2;2）轉(zhuǎn)換運(yùn)作方式、變更管理人或者托管人、提前終止、合并2/3.62.1）機(jī)構(gòu)5-50萬、責(zé)任人3-30萬：1）擅自變動5%以上的股權(quán)的股東、實(shí)際控制人等重大事項(xiàng)；2）未對基金財(cái)產(chǎn)實(shí)行分別管理或者分賬保管3）動用募集資金；2）管理人、托管人10萬：相互出資活持有股份3）責(zé)任人5-50萬：擅自公開或者變相募集的4）其他一般為機(jī)構(gòu)10-100萬，責(zé)任人3-30萬5）機(jī)構(gòu)10-30萬，責(zé)任人3-30萬：銷售、銷售支付、登記等服務(wù)63.有限責(zé)任公司： 1）臨時(shí)股東會： 10%的股東、1/3的董事、監(jiān)事會。提前15日通知全體股東；審議批準(zhǔn)。、修改章程3） 董事會3-13人；董事任期3年；決定公司的經(jīng)營計(jì)劃和投資方案；制定。（提交股東大會的）4） 監(jiān)事會至少3人，職工代表1/3。（國有的不少于5人）64.股份有限公司：1)設(shè)立：發(fā)起設(shè)立（發(fā)起人全部認(rèn)購）、募集設(shè)立（發(fā)起人認(rèn)購至少35%）2）股東大會：1）召開條件：董事人數(shù)不足2/3,、虧損1/3、10%股東 2）股東大會提前20日通知，臨時(shí)提前15日通知3）3%的股東可以提案、無記名投票3）董事會：1）5-19人、董事長和副董事長由全體董事選舉產(chǎn)生2）每年2次、臨時(shí)董事會（1/3董事、監(jiān)事會）4）監(jiān)事會：1）3人（職工代表超1/3），主席1人由全體監(jiān)事選舉2）6個(gè)月一次。65.我國股價(jià)發(fā)行不得折價(jià)發(fā)行66.公司債券發(fā)行條件：1）凈資產(chǎn)：股份有限三千萬、有限責(zé)任六千萬2）累計(jì)債券余額不超過凈資產(chǎn)的40%3）最近三年平均利潤足以支付公司債券1年的利息67.法定公積金：1）年10%，累計(jì)超過50%時(shí)可以不提取 2）法定公積金轉(zhuǎn)為資本是，留存不少于25%68.有限合伙企業(yè)：1）決定一般需一致同意2）不得以勞務(wù)出資3）轉(zhuǎn)讓股份時(shí)需提前30日通知其他合伙人69.信托法：1）信托當(dāng)事人：委托人、受托人、受益人（不含中介機(jī)構(gòu)）70.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會備案20日內(nèi)批準(zhǔn)。71.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會處罰：警告、行業(yè)內(nèi)通報(bào)批評、公開譴責(zé)、暫停受理基金備案、取消會員資格72.內(nèi)部控制要素：控制環(huán)境、風(fēng)險(xiǎn)評估、控制活動、信息與溝通、內(nèi)部監(jiān)督73.基金信息披露：1）每季度結(jié)束10內(nèi)披露凈值、主要財(cái)務(wù)指標(biāo)、投資組合2）單只超過5000萬元的每月5日內(nèi)披露凈值74.私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法以及相關(guān)規(guī)定管理人權(quán)利：1）獨(dú)立管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)2）。對基金的認(rèn)