財務(wù)報表分析期末考試B卷

1、財務(wù)報表分析期末考試B卷北京國際商務(wù)學院 2010 - 2011 學年第一學期財務(wù)報表分析課程期末考試試卷（ B 卷）題總號四五六七八九十分得分評卷人一、單項選擇題 （本大題共 10 小題，每小題 1 分， 共 10 分 ）在每小題列出的四個選項中只有一個 選項是符合題目要求的， 請將正確選項前的字 母填在題干后的括號內(nèi)。1. 在通貨膨脹條件下，追求利潤最大的企業(yè)傾向 于使用 （ ）A. 先進先出法B.個別認定法D.后進C. 加權(quán)平均法先出法2. 營業(yè)利潤率指標計算公式中，分子是指 ( )A. 息 稅 前 利 潤B. 銷 售 利 潤C. 稅前利潤D.營業(yè)利潤3. 下列關(guān)于資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的說法不正確的

2、有 ( )A. 財務(wù)風險主要與資產(chǎn)結(jié)構(gòu)有關(guān)B. 經(jīng)營風險主要與資產(chǎn)結(jié)構(gòu)有關(guān)C. 資產(chǎn)的流動性與資產(chǎn)風險性有密切關(guān)系D. 資產(chǎn)的流動性與資產(chǎn)收益性有密切關(guān)系4. 一般而言，所有者權(quán)益項目中，比重越大越好 的項目是 ( )A. 普 通 股 本 B. 資 本 公 積 C.優(yōu)先股本D.留存收益5. 某企業(yè)經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量為 80 萬元，流動負 債為 120 萬元，流動資產(chǎn)為 160 萬元，則該企 業(yè)經(jīng)營活動凈現(xiàn)金比率為 ( )A. 50% B. 66.67%C. 133.33% D. 200%6. 按照我國的企業(yè)會計準則現(xiàn)金流量表 的分類方法， 下列項目中屬于籌資活動現(xiàn)金流 量的有 ()A. 收 到

3、 的現(xiàn)金股利B.支付的現(xiàn)金股利C. 收 到 的債券利息D.收回投資收到的現(xiàn)金7.關(guān)系比率 =各指標實際值()A. 計 劃 值B. 預(yù) 算值C.標準值D.平均值8. 根據(jù)成本特性考慮，企業(yè)的管理費用基本上屬于()A. 固 定 成 本 B. 變 動 成 本 C.半變動成本D.混合成本9. 杜邦分析法以股東權(quán)益報酬率為龍頭，以總資 產(chǎn)利潤率為核心，重點揭示企業(yè)的 ( )A. 償 債 能 力 及 其 前 因 后 果B. 營運能力C. 獲 利 能 力 及 其 前 因 后 果D. 財務(wù)狀況10. 根據(jù)我國 1999年 6月頒布的國有資本金績 效評價規(guī)則中評價指標體系的規(guī)定，下列指 標中屬于評價財務(wù)效益狀況

4、的基本指標是( )A. 資產(chǎn)負債表B.凈資產(chǎn)收益率C. 價值增長率D.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、多項選擇題 (本大題共10小題，每小題 2 分，共 20 分。 )在每小題列出的五個選項中有二至 五個選項是符合題目要求的， 請將正確選項前 的字母填在題干后的括號內(nèi)。多選、少選、錯 選均無分。11. 我國目前一般將財務(wù)比率分為 ( )A.獲利能力比率B.償債能力比率C.資本結(jié)構(gòu)比率D. 營運能力比率E.流動資產(chǎn)比率12. 速動比率大于 1，有可能說明 ( )A. 流 動 負 債 有 較 多 的 速 動 資 產(chǎn) 作 保 證B. 企業(yè)有足夠的能力償還流動負債C. 企業(yè)將依賴出售存貨或舉新債來償債D. 企業(yè)擁有較多

5、現(xiàn)金E. 企業(yè)的應(yīng)收款項周轉(zhuǎn)速度可能較快13. 利潤增減變動的外部原因主要有 ( )A. 國 家 宏 觀 政 策 的 調(diào) 整B. 有關(guān)法律、法規(guī)的頒布執(zhí)行C. 商 品 自 身 的 周 期 性D. 規(guī)章制度不健全E. 市場需求和價格發(fā)生較大差異14. 下列項目中，影響現(xiàn)金比率的因素有 (A.期末企業(yè)所擁有的現(xiàn)金數(shù)額，包括現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物B. 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 凈 流 量C. 流動負債D. 長 期 負 債E. 流動資產(chǎn)15. 與單項分析相比較， 財務(wù)報表綜合分析的特點有()A. 分析方法不同B.分析主體不同C.分析重點不同D.分析客體不同E.分析基準不同16. 不能用來償債的資產(chǎn)包括 ( )

6、A.廠房設(shè)備B.待處理財產(chǎn)損失C.遞延資產(chǎn)D. 商譽E.冷背積壓存貨17. 財務(wù)報表分析工作中的工作方案一般包括A.分析的目的和內(nèi)容C.分析人員的職責B. 分析人員的分工D.分析工作的步驟準和時間E. 完成各步驟的標18. 現(xiàn)金流量表中的現(xiàn)金是指 ( )A. 庫存 現(xiàn)金 B.銀 行存款C. 短期股票投資D. 現(xiàn)金等價物E.長期股票投資19. 下列計算公式正確的有 ( )A.流動資產(chǎn)利潤率 =銷售利潤率流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率B. 銷售利潤率 =流動資產(chǎn)利潤率流動資產(chǎn)周 轉(zhuǎn)率C. 總資產(chǎn)利潤率 =銷售凈利率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率D.流動資產(chǎn)比率 =1-非流動資產(chǎn)比率E. 固定資產(chǎn)比率 +流動資產(chǎn)比率 =120. 資產(chǎn)

7、負債表可進行 (A. 償債能力分析B.資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的分析C.資本結(jié)構(gòu)的分析D. 資產(chǎn)負債及所有者權(quán)益變化趨勢的分析E. 財務(wù)成果的分析第二部分 非選擇題三、名詞解釋（本大題共 5小題，每小題 3分，共15 分。）21. 權(quán)益乘數(shù)22. 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率23. 營運資金24. 財務(wù)信息25. 融資結(jié)構(gòu)四、簡答題 （本大題共 2 小題，第一題 8 分，第二 題 7 分，共 15 分 ）26. 分析貨幣資金規(guī)模的適應(yīng)性和質(zhì)量時應(yīng)注意哪些問題 ?27. 什么是杜邦財務(wù)分析體系 ?其作用有哪 些?五、計算題 （本大題共 2 小題，每小題 5 分，共 10 分。）要求列出計算過程、計量單位，答案保留至 小數(shù)點后兩

8、位，四舍五入。28. 某公司年初應(yīng)收賬款額為 30 萬元，年末應(yīng)收 賬款額為 40 萬元，本年凈利潤為 30 萬元，銷 售凈利率為 20% ，銷售收入中賒銷收入占 70%。要求：計算該企業(yè)本年度應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù) 和周轉(zhuǎn)天數(shù)。29. 假設(shè)某公司生產(chǎn)的甲產(chǎn)品有關(guān)材料消耗的計 劃和實際資料如下：項目單位計劃實際產(chǎn)量件200210單位產(chǎn)品材料消耗公斤4036量材料單價元1012材料消耗元8000090720總額要求：運用連環(huán)替代法分析材料消耗總額的差異原因。六、單項分析題 （本大題共 3 小題，每小題 5分，共 15 分。 ）要求列出計算過程、計量單位，答案保留至小數(shù)點后兩位，四舍五入。30.某企業(yè)發(fā)

9、生的經(jīng)濟業(yè)務(wù)如下表：指標經(jīng)濟業(yè)務(wù)資產(chǎn) 負債 率產(chǎn)權(quán) 比率有形凈值 債務(wù)比率利息保 障倍數(shù)1.用短期借指標經(jīng)濟業(yè)務(wù)資產(chǎn)負債產(chǎn)權(quán) 比率有形凈值 債務(wù)比率利息保 障倍數(shù)率款購買存貨2.支付股票股利3.降低成本 以增加利潤4.發(fā)行股票獲得現(xiàn)金5.償還長期借款要求：根據(jù)上述經(jīng)濟業(yè)務(wù)分析對各財務(wù)指標 的影響并填列上表。用“ +”表示增大，用“ -” 表示減小，用“ 0”表示無影響。 （假設(shè)利息保 障倍數(shù)大于 1，其余指標均小于 1）31. 某公司 1993 1995 年度的每股收益如下所示：199 199 1995 4 3 每股 5 4 3 收益 元 元 元 1995年末，該公司普通股的市價為每股 30元

10、 1995 年之后四年的每股收益如下所示1999199819971996每股(0.77(2.400.934.11收益元)元)元元要求： (1)計算 1994 年和 1995年分別較前一 年每股收益的增長百分比。(2) 計算 1995 年末股票的市盈率。(3) 該市盈率表示了投資者怎樣的預(yù)期 ?該 預(yù)期 1995 年以后的四年中是否得到了證 實？32. 某企業(yè) 1999年與 2000 年有關(guān)現(xiàn)金流量資料如下： (單位：萬元 )2000年1999年經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量12001500投資活動凈現(xiàn)金流量350-150籌資活動凈現(xiàn)金流量150350債務(wù)償還額14001000資本性支出500540支付股利

11、額200180支付利息額10080凈利潤15001550要求：(1)分別計算 1999 年、2000 年的現(xiàn)金充 分性比率和凈利潤現(xiàn)金保證比率。 (2)根據(jù)計算結(jié)果，進行簡要的分析評價。七、綜合分析題 (本大題共 1 小題， 15分。 )要求列出計算過程、計量單位，答案保留至小數(shù)點后兩位，四舍五入。33. 某企業(yè)某年度可比產(chǎn)品成本資料如下： 其中甲產(chǎn)品計劃產(chǎn)量為 60 件，乙產(chǎn)品計劃產(chǎn)量為 32件，可比產(chǎn)品成本計劃總降低額為 11760 元，計劃總降低率 14.7%產(chǎn)品名稱實際產(chǎn)量(件)單位成本 (元 )總成本 (元 )上年實際本年計劃本年實際按實際產(chǎn)量上年 實際單位成本計 算的總成本按實際產(chǎn)

12、量本年 計劃單位成本計 算的總成本按實際產(chǎn)量本年 實際單位成本計 算的總成本甲產(chǎn)品50800700740400003500037000乙產(chǎn)品601000820780600004920046800合計1000008420083800要求： (1)計算全部可比產(chǎn)品成本的實際成本 降低額、降低率；(2)檢查全部可比產(chǎn)品成本降低計劃的執(zhí)行結(jié)果(3)用因素分析法計算產(chǎn)品產(chǎn)量、 品種結(jié)構(gòu)、單位成本變動對降低額和降低率的影響；(4) 對本企業(yè)可比產(chǎn)品的成本計劃執(zhí)行情況做出簡要評價財務(wù)報表分析 （B 卷 ）試題參考答案第一部分 選擇題、單項選擇題 （本大題共 20小題，每小題 1 分，共 20 分 )1.A2

13、.A3.A 4.5.B6.B7.C8.A9.10.B、多項選擇題 （本大題共 10小題，每小題 2 分，共 20 分，多選、少選、錯選均無分14.AC 15.ACE16.BCDE17.ABCDE18.ABD19.ACD20.ABCD第二部分 非選擇題三、名詞解釋（本大題共 5小題，每小題 2分，共10分）21. 權(quán)益乘數(shù)所有者權(quán)益比率的倒數(shù)， 稱 作權(quán)益乘數(shù)，即企業(yè)的資產(chǎn)總額是所有者權(quán) 益的多少倍。該乘數(shù)越大，說明投資者投入 的一定量資本在生產(chǎn)經(jīng)營中所運營的資產(chǎn)越 多。22. 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是指企業(yè)產(chǎn)品或商品 銷售收入凈額與資產(chǎn)總額的比率，即企業(yè)的 總資產(chǎn)在一定時期內(nèi)周轉(zhuǎn)的次數(shù)，總資產(chǎn)周 轉(zhuǎn)率是

14、反映企業(yè)的總資產(chǎn)在一定時期內(nèi)創(chuàng)造 了多少銷售收入或周轉(zhuǎn)額的指標。23. 營運資金是指一定時期內(nèi)企業(yè)的流 動資產(chǎn)超過流動負債的部分。一般而言，營 運資金為正數(shù)，表明企業(yè)的流動負債有足夠 的流動資產(chǎn)作為償付的保證；反之，則意味著償債能力不足24. 財務(wù)信息是指經(jīng)濟活動中的有關(guān) 財務(wù)活動 （包括財務(wù)狀況和財務(wù)成果 ）的運動 狀態(tài)、變化和特征的反映。25. 融資結(jié)構(gòu)也稱資本結(jié)構(gòu)，它是指企 業(yè)在籌集資金時，由不同渠道取得的資金之 間的有機構(gòu)成及其比重關(guān)系。四、簡答題 （本大題共 2 小題，每小題 5分，共 10分）26. 分析貨幣資金規(guī)模的適應(yīng)性和質(zhì)量時 應(yīng)注意以下問題：第一， 企業(yè)的資產(chǎn)規(guī)模、 業(yè)務(wù)收

15、支規(guī)模。 一 般地說，企業(yè)資產(chǎn)總額越大，相應(yīng)的貨幣 資金規(guī)模也就越大；業(yè)務(wù)收支頻繁，處于 貨幣形態(tài)的資產(chǎn)也會較多。第二，企業(yè)籌資能力。 如果企業(yè)信譽好， 在資 本市場上就能夠較容易地籌集資金， 向金融機 構(gòu)借款較方便。 因此，企業(yè)就沒有必要持有大 量的貨幣資金。第三，企業(yè)的行業(yè)特點。 不同行業(yè)的企業(yè)， 其合理的貨幣資金結(jié)構(gòu)也會有所差異。有時甚 至會很大。第四，企業(yè)的定期存款。企業(yè)的銀行存款 和其他貨幣資金中有些不能隨時用于支付的 存款，它們必將減弱貨幣資金的流動性， 對此， 應(yīng)在報表附注中加以列示， 以正確評價企業(yè)資 產(chǎn)的流動性及其短期償債能力。27. 杜邦財務(wù)分析體系，又稱杜邦分析法，是利

16、用各主要財務(wù)比率指標間的內(nèi)在聯(lián)系，對企業(yè) 財務(wù)狀況及經(jīng)濟效益進行綜合系統(tǒng)分析評價 的方法。杜邦財務(wù)分析體系的主要作用在于： 通過分析， 一方面可以了解企業(yè)財務(wù)狀況的全 貌以及各項財務(wù)分析指標間的結(jié)構(gòu)關(guān)系，查明 各項主要財務(wù)指標增減變動的影響因素及存 在問題，為進一步采取具體措施指明方向；另 一方面還為決策者優(yōu)化經(jīng)營結(jié)構(gòu)和理財結(jié)構(gòu)， 提高企業(yè)償債能力和經(jīng)營效益提供了基本思 路，即提高股東 （所有者 ）權(quán)益報酬率的根本途 徑在于擴大銷售、改善經(jīng)營結(jié)構(gòu)，節(jié)約成本費 用開支，合理資源配置，加速資金周轉(zhuǎn)，優(yōu)化 資本結(jié)構(gòu)等。 它通過幾種重要的財務(wù)比率之間 的相互關(guān)系，全面、系統(tǒng)、直觀的反映企業(yè)的 財務(wù)狀況

17、，從而大大節(jié)省了報表使用者的時 間。五、計算題 （本大題共 2 小題，每小題 5 分，共10 分。） （要求列出主要計算步驟，下同）28. 銷售收入 =30/20%=150 萬元 賒銷收入 =15070%=105 萬元 應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)次數(shù) =105/（30+40）2=3 次 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù) =360/3=120 天29. 材 料 消 耗 總 額 的 差 異 數(shù)=90720-80000=10720元材料消耗總額 =2004010=80000 元第一次替代：以實際產(chǎn)量代入 =210 40 10=84000元第二次替代：以實際消耗量代入 =21036 10=75600元第三次替代：以實際單價代入 =

18、210 3612=90720元產(chǎn)量變動對差異影響數(shù)：84000-80000=4000元單位消耗量變動對差異影響數(shù)：75600-84000=-8400元單位變動對差異影響數(shù)：90720-75600=15120元匯總各因素總影響=4000-8400+15120=10720元六、單項分析題 (本大題共 3 小題，每小題 5 分， 共 15 分。 )30.指標經(jīng)濟業(yè)務(wù)資產(chǎn)負債率產(chǎn)權(quán)比率有形凈值債務(wù)比率利息保障倍數(shù)1.用短期借款購買存貨+02.支付股票股利00003.降低成本以增加利潤000+4.發(fā)行股票獲得現(xiàn)金-05.償還長期借款-031.(1)1994 年每股收益增長百分比 =(4-3) 3100%

19、=33.33%1995 年每股收益增長百分比 =(5-4)4 100%=25%(2) 1995 年末的市盈率 =305=6(3) 該市盈率比較低， 說明投資者對公司的 未來并不看好，預(yù)計未來的每股收益水平 將下降。公司 1996 1999 年的每股收益 呈逐年下降的趨勢，且出現(xiàn)了虧損，說明 投資者的預(yù)期得到了證實。32.1999 年 現(xiàn) 金 充 分 性 比 率=(1500-150+350)/(1000+540+180+80)=94.4 4%2000 年 現(xiàn) 金 充 分 性 比 率 =(1200+350+150)/(1400+500+200+100)=77. 27%1999 年 凈 利 潤 現(xiàn) 金 保 證 比 率 =1500/1550=96.77%2000 年 凈