股指期貨交易技巧及日內(nèi)交易策略介紹

1、專業(yè)服務(wù)專業(yè)服務(wù) 服務(wù)專業(yè)服務(wù)專業(yè)股指期貨交易技巧股指期貨交易技巧主要內(nèi)容主要內(nèi)容p 股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧p 股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧p 股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇p 股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧p 股指期貨如何與證券投資相結(jié)合股指期貨如何與證券投資相結(jié)合股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧均價(jià)線昨結(jié)算價(jià)持倉量成交量持倉量持倉增減每筆成交明細(xì)股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧1 1、多開：多頭開倉，以賣出價(jià)成交，當(dāng)筆持倉增加，增倉量小于成交量。、多開：多頭開倉，以賣出價(jià)成交，當(dāng)筆持倉增加

2、，增倉量小于成交量。2 2、多平：多頭平倉，以買入價(jià)成交，當(dāng)筆持倉減少，減倉量小于成交量。、多平：多頭平倉，以買入價(jià)成交，當(dāng)筆持倉減少，減倉量小于成交量。3 3、空開：空頭開倉，以買入價(jià)成交，當(dāng)筆持倉增加，增倉量小于成交量。、空開：空頭開倉，以買入價(jià)成交，當(dāng)筆持倉增加，增倉量小于成交量。4 4、空平、空平: : 空頭平倉，以賣出價(jià)成交，當(dāng)筆持倉減少，減倉量小于成交量?？疹^平倉，以賣出價(jià)成交，當(dāng)筆持倉減少，減倉量小于成交量。5 5、雙開：多頭開倉與空頭開倉之間成交，成交量與增倉量相等。、雙開：多頭開倉與空頭開倉之間成交，成交量與增倉量相等。6 6、雙平：多頭平倉與空頭平倉之間成交，成交量與減倉量

3、相等。、雙平：多頭平倉與空頭平倉之間成交，成交量與減倉量相等。7 7、多換：多頭開倉與多頭平倉之間成交，持倉量不變。、多換：多頭開倉與多頭平倉之間成交，持倉量不變。8 8、空換：空頭開倉與空頭平倉之間成交，持倉量不變。、空換：空頭開倉與空頭平倉之間成交，持倉量不變。成交明細(xì)的含義成交明細(xì)的含義股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧成交量和持倉量成交量和持倉量成交量：成交量：t+0交易，成交量的大小與當(dāng)日走勢的震蕩幅度有關(guān)。交易，成交量的大小與當(dāng)日走勢的震蕩幅度有關(guān)。持倉的含義：持倉反映市場多空雙方的能量的積聚。持倉的含義：持倉反映市場多空雙方的能量的積聚。持倉增加持倉增加價(jià)格上漲價(jià)格上漲市場能量積聚

4、，多方主動(dòng)市場能量積聚，多方主動(dòng)價(jià)格下跌價(jià)格下跌市場能量積聚，空方主動(dòng)市場能量積聚，空方主動(dòng)持倉減少持倉減少價(jià)格上漲價(jià)格上漲市場能量釋放，空方主動(dòng)退出市場能量釋放，空方主動(dòng)退出價(jià)格下跌價(jià)格下跌市場能量釋放，多方主動(dòng)退出市場能量釋放，多方主動(dòng)退出注意：注意：1、股指期貨上市初期，市場資金呈現(xiàn)逐步擴(kuò)張階段，總體持倉量會(huì)有自然增長。、股指期貨上市初期，市場資金呈現(xiàn)逐步擴(kuò)張階段，總體持倉量會(huì)有自然增長。2、日內(nèi)持倉量變化由于日內(nèi)交易比例較高，本身存在先增后減的規(guī)律。、日內(nèi)持倉量變化由于日內(nèi)交易比例較高，本身存在先增后減的規(guī)律。股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧期貨指數(shù)開盤后期貨指數(shù)開盤后15分鐘、收盤前

5、分鐘、收盤前15分鐘走勢的意義：分鐘走勢的意義：期貨開盤后期貨開盤后15分鐘：分鐘：1、證券市場尚未開盤，市場沒有套利交易。、證券市場尚未開盤，市場沒有套利交易。2、期貨市場的交易者主要對(duì)當(dāng)天利多或利空的反應(yīng)。、期貨市場的交易者主要對(duì)當(dāng)天利多或利空的反應(yīng)。期貨收盤前期貨收盤前15分鐘：分鐘：1、證券市場已經(jīng)收盤，市場沒有套利交易。、證券市場已經(jīng)收盤，市場沒有套利交易。2、期貨市場的交易者主要根據(jù)當(dāng)天證券市場的走勢情況，對(duì)后市的信心、期貨市場的交易者主要根據(jù)當(dāng)天證券市場的走勢情況，對(duì)后市的信心的表現(xiàn)。的表現(xiàn)。股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧現(xiàn)貨指數(shù)與期貨指數(shù)走勢關(guān)系現(xiàn)貨指數(shù)與期貨指數(shù)走勢關(guān)系1、

6、期貨走勢與現(xiàn)貨走勢關(guān)聯(lián)度高。、期貨走勢與現(xiàn)貨走勢關(guān)聯(lián)度高。2、期貨走勢在日內(nèi)震蕩的拐點(diǎn)敏感度要高于現(xiàn)貨指數(shù)。、期貨走勢在日內(nèi)震蕩的拐點(diǎn)敏感度要高于現(xiàn)貨指數(shù)。股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧期貨和現(xiàn)貨走勢價(jià)差變化的含義期貨和現(xiàn)貨走勢價(jià)差變化的含義股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧期貨和現(xiàn)貨走勢價(jià)差變化的含義期貨和現(xiàn)貨走勢價(jià)差變化的含義1、期貨與現(xiàn)貨間的價(jià)差、期貨與現(xiàn)貨間的價(jià)差=資金成本資金成本+市場預(yù)期市場預(yù)期2、無風(fēng)險(xiǎn)套利價(jià)差簡易的計(jì)算方法：期貨合約距離交割日的日期、無風(fēng)險(xiǎn)套利價(jià)差簡易的計(jì)算方法：期貨合約距離交割日的日期*2點(diǎn)，點(diǎn)，小于該價(jià)差的屬于無套利空間。小于該價(jià)差的屬于無套利空間。3、正常

7、情況下隨著交割日的接近，當(dāng)月合約與現(xiàn)貨指數(shù)的價(jià)差本身趨于、正常情況下隨著交割日的接近，當(dāng)月合約與現(xiàn)貨指數(shù)的價(jià)差本身趨于縮小。縮小。4、期貨與現(xiàn)貨價(jià)差走勢反應(yīng)了市場對(duì)后市的預(yù)期，也反應(yīng)了市場的情緒、期貨與現(xiàn)貨價(jià)差走勢反應(yīng)了市場對(duì)后市的預(yù)期，也反應(yīng)了市場的情緒狀態(tài)。狀態(tài)。5、期貨升水走強(qiáng)，預(yù)示市場人氣回升，期貨升水走弱，預(yù)示市場人氣低、期貨升水走強(qiáng)，預(yù)示市場人氣回升，期貨升水走弱，預(yù)示市場人氣低迷。迷。股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧關(guān)注金融板塊走勢關(guān)注金融板塊走勢300指數(shù)板塊指數(shù)板塊權(quán)重權(quán)重300金融金融 38.04%300工業(yè)工業(yè) 16.62%300材料材料 13.03%300可選可選 8.

8、54%300能源能源 7.92%300消費(fèi)消費(fèi) 5.40%300公用公用 3.75%300醫(yī)藥醫(yī)藥 3.41%300電信電信 1.85%300信息信息 1.47%股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧設(shè)置一個(gè)適合自己的看盤界面設(shè)置一個(gè)適合自己的看盤界面報(bào)價(jià)區(qū)報(bào)價(jià)區(qū)走勢區(qū)走勢區(qū)期現(xiàn)價(jià)差走勢期現(xiàn)價(jià)差走勢300金融指數(shù)走勢金融指數(shù)走勢現(xiàn)貨現(xiàn)貨300指數(shù)走勢指數(shù)走勢主要內(nèi)容主要內(nèi)容p 股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧p 股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧p 股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇p 股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧p

9、 股指期貨如何與證券投資相結(jié)合股指期貨如何與證券投資相結(jié)合股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧1 1、每一次交易均會(huì)蘊(yùn)含著虧損的風(fēng)險(xiǎn)。、每一次交易均會(huì)蘊(yùn)含著虧損的風(fēng)險(xiǎn)。2 2、每一次交易投入的資金越多蘊(yùn)含著的虧損風(fēng)險(xiǎn)越大。、每一次交易投入的資金越多蘊(yùn)含著的虧損風(fēng)險(xiǎn)越大。資金有限資金有限虧損無限虧損無限盈利有限盈利有限資金有限資金有限虧損有限虧損有限盈利有限盈利有限風(fēng)險(xiǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)管理股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧資金資金管理管理總體總體虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備賬戶賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)抗風(fēng)險(xiǎn)能力能力行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)每次可能每次可能虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備交易交易力度力度交易交易頻度頻度交易交易勝率勝率交

10、易交易盈虧比盈虧比止損止損幅度幅度交易交易盈利盈利風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理管理股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧l首先任何投資首先要確定我準(zhǔn)備承受最大的虧損額。首先任何投資首先要確定我準(zhǔn)備承受最大的虧損額?？傮w總體虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備賬戶賬戶虧損虧損承受力承受力總體總體虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備交易交易勝率勝率賬戶賬戶虧損虧損承受力承受力總體總體虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備交易交易勝率勝率股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧l確定我每次交易時(shí)我準(zhǔn)備承受最大的虧損額。確定我每次交易時(shí)我準(zhǔn)備承受最大的虧損額。每次可能每次可能虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備每次可能每次可能虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備交易交易力度力度交易交易頻度頻度交

11、易交易盈虧比盈虧比止損止損幅度幅度賬戶賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)抗風(fēng)險(xiǎn)能力能力交易交易盈利盈利交易交易勝率勝率交易交易機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)每次可能每次可能虧損額虧損額準(zhǔn)備準(zhǔn)備交易交易力度力度交易交易頻度頻度交易交易盈虧比盈虧比止損止損幅度幅度賬戶賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)抗風(fēng)險(xiǎn)能力能力交易交易盈利盈利交易交易勝率勝率交易交易機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧l每筆交易資金使用越高，賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)能力越弱。每筆交易資金使用越高，賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)能力越弱。賬戶賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)抗風(fēng)險(xiǎn)能力能力交易交易力度力度交易交易頻度頻度交易交易盈虧比盈虧比止損止損幅度幅度賬戶賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)抗風(fēng)險(xiǎn)能力能力交易交易盈利盈利交易交易勝率勝率行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)交易交易頻度

12、頻度止損止損幅度幅度行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)交易交易力度力度交易交易頻度頻度交易交易盈虧比盈虧比止損止損幅度幅度賬戶賬戶抗風(fēng)險(xiǎn)抗風(fēng)險(xiǎn)能力能力交易交易盈利盈利交易交易勝率勝率行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)交易交易頻度頻度交易交易盈虧比盈虧比行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧最大用多少比例進(jìn)行交易最大用多少比例進(jìn)行交易賬戶資金風(fēng)險(xiǎn)承受能力賬戶資金風(fēng)險(xiǎn)承受能力= =（賬戶可用資金率（賬戶可用資金率/ /賬戶風(fēng)險(xiǎn)度）賬戶風(fēng)險(xiǎn)度）* *保證金比例保證金比例賬戶資金使用率與賬戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力的關(guān)系（以賬戶資金使用率與賬戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力的關(guān)系（以18%保證金比例計(jì)算）保證金比例計(jì)算）賬戶風(fēng)險(xiǎn)度賬戶風(fēng)險(xiǎn)度（賬戶資

13、金的使用率）（賬戶資金的使用率）可用資金率可用資金率（賬戶資金最大虧損比例）（賬戶資金最大虧損比例）賬戶資金風(fēng)險(xiǎn)承受能力賬戶資金風(fēng)險(xiǎn)承受能力（可承受行情最大不利波動(dòng)）（可承受行情最大不利波動(dòng)）10%90%162%20%80%72%30%70%41.9%40%60%27%50%50%18%60%40%11.9%70%30%7.71%80%20%4.5%90%10%1.99%100%0%0賬戶風(fēng)險(xiǎn)度賬戶風(fēng)險(xiǎn)度= =保證金比例保證金比例/ /（保證金比例（保證金比例+ +賬戶資金風(fēng)險(xiǎn)承受能力）賬戶資金風(fēng)險(xiǎn)承受能力）賬戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力賬戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力（行情不利波動(dòng)幅度）（行情不利波動(dòng)幅度）保證金比例保證

14、金比例風(fēng)險(xiǎn)度風(fēng)險(xiǎn)度（資金最大使用率）（資金最大使用率）1.00%18.00%94.74%2.00%18.00%90.00%3.00%18.00%85.71%4.00%18.00%81.82%5.00%18.00%78.26%6.00%18.00%75.00%7.00%18.00%72.00%8.00%18.00%69.23%9.00%18.00%66.67%10.00%18.00%64.29%平均值平均值最大值最大值滬深滬深300指數(shù)現(xiàn)貨日內(nèi)波幅指數(shù)現(xiàn)貨日內(nèi)波幅2.51%11.06%（2007年年6月月5日）日）滬深滬深300指數(shù)現(xiàn)貨隔日跳空幅度指數(shù)現(xiàn)貨隔日跳空幅度0.25%8.96%（200

15、8年年9月月19日）日）股指期貨合約股指期貨合約日內(nèi)波幅日內(nèi)波幅2.68%6.70%股指期貨合約隔日跳空幅度股指期貨合約隔日跳空幅度0.62%2.24%目前最大目前最大不利波動(dòng)不利波動(dòng)基礎(chǔ)最大基礎(chǔ)最大資金使用率資金使用率歷史最大歷史最大不利波動(dòng)不利波動(dòng)保守最大保守最大資金使用率資金使用率日內(nèi)交易日內(nèi)交易6.70%72.87%11.06%61.94%持倉隔日持倉隔日8.94%66.81%20.02%47.34%股指期貨交易的資金使用率該如何控制？股指期貨交易的資金使用率該如何控制？對(duì)股指期貨和現(xiàn)貨歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)：（現(xiàn)貨數(shù)據(jù)從對(duì)股指期貨和現(xiàn)貨歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)：（現(xiàn)貨數(shù)據(jù)從2005年年1月起）月起）股指期

16、貨資金使用率（理論狀態(tài)）股指期貨資金使用率（理論狀態(tài)）1、一般情況、一般情況日內(nèi)交易最大資金使用不超過日內(nèi)交易最大資金使用不超過72.87%持倉隔日最大資金使用不超過持倉隔日最大資金使用不超過66.81%2、保守情況、保守情況日內(nèi)交易最大資金使用不超過日內(nèi)交易最大資金使用不超過61.94%持倉隔日最大資金使用不超過持倉隔日最大資金使用不超過47.34%注意：注意：1 1、以上為理論狀態(tài)，是根據(jù)歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行的測算，如以后現(xiàn)實(shí)情況中波幅、以上為理論狀態(tài)，是根據(jù)歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行的測算，如以后現(xiàn)實(shí)情況中波幅出現(xiàn)大于歷史統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)時(shí)，以上數(shù)據(jù)需要重新測算。出現(xiàn)大于歷史統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)時(shí)，以上數(shù)據(jù)需要重新測算。2 2、

17、根據(jù)歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，按照以上資金使用率進(jìn)行交易，日內(nèi)交易被當(dāng)天追、根據(jù)歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，按照以上資金使用率進(jìn)行交易，日內(nèi)交易被當(dāng)天追加保證金的可能性較小，持倉隔日的交易在次日開盤的不利跳空時(shí)被追加保證金的可能性較小，持倉隔日的交易在次日開盤的不利跳空時(shí)被追加保證金的可能性較小。加保證金的可能性較小。股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)交易交易頻度頻度交易交易盈虧比盈虧比止損止損幅度幅度行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)交易交易頻度頻度交易交易盈虧比盈虧比止損止損幅度幅度交易交易盈利盈利趨勢交易趨勢交易短線交易短線交易不同的止損幅度決定不同的交易方式不同的止損幅度決定不同的交易方式不同的交易方式需要

18、不同的止損幅度不同的交易方式需要不同的止損幅度交易交易力度力度交易交易力度力度行情行情機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)交易交易頻度頻度交易交易盈虧比盈虧比交易交易力度力度高頻短線高頻短線低頻短線低頻短線止損止損幅度幅度股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧1 1、不同的交易頻度決定了交易方式；、不同的交易頻度決定了交易方式；2 2、短線交易如果勝率較低時(shí)，應(yīng)該提高盈虧比，降低交易頻率，；、短線交易如果勝率較低時(shí)，應(yīng)該提高盈虧比，降低交易頻率，；3 3、短線交易如果勝率較高時(shí)，可以降低盈虧比，提高交易頻率，；、短線交易如果勝率較高時(shí)，可以降低盈虧比，提高交易頻率，；4 4、趨勢交易的交易頻度一定是較低的；、趨勢交易的

19、交易頻度一定是較低的；5 5、不要相信自己有固定的交易勝率、不要相信自己有固定的交易勝率, ,當(dāng)連續(xù)交易虧損時(shí)，應(yīng)該暫停交易，尋找原當(dāng)連續(xù)交易虧損時(shí)，應(yīng)該暫停交易，尋找原因，如果在行情判斷中沒有問題，一定在交易的風(fēng)險(xiǎn)管理中有缺陷。因，如果在行情判斷中沒有問題，一定在交易的風(fēng)險(xiǎn)管理中有缺陷。6 6、在交易中找到適合自己的盈虧比，在交易中逐漸將自己的盈虧比固定下來。、在交易中找到適合自己的盈虧比，在交易中逐漸將自己的盈虧比固定下來。7 7、用穩(wěn)定的盈虧比去選擇行情機(jī)會(huì)，從而在交易中尋找到適合自己的交易頻度。、用穩(wěn)定的盈虧比去選擇行情機(jī)會(huì)，從而在交易中尋找到適合自己的交易頻度。交易交易頻度頻度交易交

20、易勝率勝率交易交易盈虧比盈虧比主要內(nèi)容主要內(nèi)容p 股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧p 股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧p 股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇p 股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧p 股指期貨如何與證券投資相結(jié)合股指期貨如何與證券投資相結(jié)合交易模式交易模式短線交易模式：短線交易模式：1、在行情處于震蕩階段，把握震蕩區(qū)間，進(jìn)行持倉較短的操作、在行情處于震蕩階段，把握震蕩區(qū)間，進(jìn)行持倉較短的操作2、弱勢震蕩以做空短線為主，強(qiáng)勢震蕩以做多短線為主。、弱勢震蕩以做空短線為主，強(qiáng)勢震蕩以做多短線為主。3、震蕩行

21、情并不意味著可以來回進(jìn)行交易。、震蕩行情并不意味著可以來回進(jìn)行交易。4、震蕩初期，假突破可能性大，不利突破時(shí)要減倉，次日回歸區(qū)間，可持有，次、震蕩初期，假突破可能性大，不利突破時(shí)要減倉，次日回歸區(qū)間，可持有，次日未回歸區(qū)間內(nèi)，則必須止損。日未回歸區(qū)間內(nèi)，則必須止損。5、震蕩后期，真突破可能性大，不利突破時(shí)要立即止損，有利突破時(shí)減倉，嘗試、震蕩后期，真突破可能性大，不利突破時(shí)要立即止損，有利突破時(shí)減倉，嘗試轉(zhuǎn)向趨勢交易模式。轉(zhuǎn)向趨勢交易模式。弱勢震蕩弱勢震蕩強(qiáng)勢震蕩強(qiáng)勢震蕩p什么樣的機(jī)會(huì)才是股指什么樣的機(jī)會(huì)才是股指交易交易日內(nèi)可操作的機(jī)會(huì)日內(nèi)可操作的機(jī)會(huì)交易機(jī)會(huì)就是一筆潛在的買賣交易機(jī)會(huì)就是一筆

22、潛在的買賣, ,如果你做了這筆買賣如果你做了這筆買賣, ,就可能收獲一定的利就可能收獲一定的利潤潤. .同時(shí)同時(shí), ,萬一失敗萬一失敗, ,也可能遭受一定的虧損也可能遭受一定的虧損. .這個(gè)潛在的利潤和虧損這個(gè)潛在的利潤和虧損, ,有某種有某種數(shù)量比例關(guān)系數(shù)量比例關(guān)系. . 機(jī)會(huì)就是一把長劍 1.使用使用“匕首匕首”，還是尋找，還是尋找“長劍長劍”機(jī)會(huì)機(jī)會(huì) 下單的入市點(diǎn)到目標(biāo)點(diǎn)比較短即劍鋒長度接近劍柄長度下單的入市點(diǎn)到目標(biāo)點(diǎn)比較短即劍鋒長度接近劍柄長度“匕首匕首” 止損點(diǎn)比較短而目標(biāo)點(diǎn)比較長止損點(diǎn)比較短而目標(biāo)點(diǎn)比較長,那你手持的就是一把長劍那你手持的就是一把長劍. 適當(dāng)比例適當(dāng)比例 的長劍容易

23、殺敵的長劍容易殺敵,又不容易讓自己受傷又不容易讓自己受傷 當(dāng)年大秦帝國的勇士皆使用長劍當(dāng)年大秦帝國的勇士皆使用長劍! 2.機(jī)會(huì)的含義機(jī)會(huì)的含義-選擇準(zhǔn)確的入市點(diǎn)選擇準(zhǔn)確的入市點(diǎn),準(zhǔn)確的入市點(diǎn)準(zhǔn)確的入市點(diǎn),決定著你的劍鋒和決定著你的劍鋒和 劍柄的長度劍柄的長度!入市點(diǎn)的分析和測算入市點(diǎn)的分析和測算,需要我們提前一天判斷出第二天價(jià)需要我們提前一天判斷出第二天價(jià)格波動(dòng)中的多頭防線和空頭防線格波動(dòng)中的多頭防線和空頭防線,這上下兩個(gè)重要點(diǎn)位這上下兩個(gè)重要點(diǎn)位.有了這兩個(gè)明確的點(diǎn)位有了這兩個(gè)明確的點(diǎn)位,你就可以手持長劍你就可以手持長劍,向上刺向上刺,或者或者向下砍向下砍!策略：策略：除了掌握了多空頭的防線

24、點(diǎn)位除了掌握了多空頭的防線點(diǎn)位,我們還必須有策略我們還必須有策略,策略使策略使我們具備應(yīng)變的方法和能力我們具備應(yīng)變的方法和能力,一旦向上突破空頭防線該怎么一旦向上突破空頭防線該怎么辦辦?(策略策略2、關(guān)注、關(guān)注2855空頭防線，向上突破可買進(jìn)，目標(biāo)空頭防線，向上突破可買進(jìn)，目標(biāo)至至2937、3007一帶一帶) 說到下棋說到下棋,人們都知道下一步想三步人們都知道下一步想三步,何況交易何況交易? 你在你在2855下一張空單的同時(shí)下一張空單的同時(shí),既要想好止損單放在既要想好止損單放在2855之上之上,不不易被假突破洗掉易被假突破洗掉.還要準(zhǔn)備好還要準(zhǔn)備好,若放量向上有效突破若放量向上有效突破2855

25、,還還要揮劍轉(zhuǎn)身做多要揮劍轉(zhuǎn)身做多,劍指劍指2937. 機(jī)會(huì)包含的三個(gè)含義：極致、精細(xì)、多和大機(jī)會(huì)包含的三個(gè)含義：極致、精細(xì)、多和大 1.極致極致: 只有極致才最能實(shí)現(xiàn)低買高賣的意圖只有極致才最能實(shí)現(xiàn)低買高賣的意圖,在選定的時(shí)間和空間范圍在選定的時(shí)間和空間范圍內(nèi)內(nèi),等待極端的低點(diǎn)買進(jìn)等待極端的低點(diǎn)買進(jìn),或等待極端的高點(diǎn)賣出或等待極端的高點(diǎn)賣出. 物極必反物極必反,價(jià)格運(yùn)動(dòng)到極端的高點(diǎn)低點(diǎn)價(jià)格運(yùn)動(dòng)到極端的高點(diǎn)低點(diǎn),在多數(shù)情況下都會(huì)發(fā)生逆在多數(shù)情況下都會(huì)發(fā)生逆轉(zhuǎn)轉(zhuǎn).因?yàn)槟芰酷尫懦鰜淼臅r(shí)候因?yàn)槟芰酷尫懦鰜淼臅r(shí)候,價(jià)格已然經(jīng)歷了大幅度的運(yùn)動(dòng)價(jià)格已然經(jīng)歷了大幅度的運(yùn)動(dòng),這時(shí)往這時(shí)往往產(chǎn)生一些運(yùn)動(dòng)突然衰竭

26、的點(diǎn)位往產(chǎn)生一些運(yùn)動(dòng)突然衰竭的點(diǎn)位.漲停板跌停板并不都是極端漲停板跌停板并不都是極端,多數(shù)多數(shù)的極端也不是在漲跌停板上的極端也不是在漲跌停板上. 要在極端的高低點(diǎn)進(jìn)行買賣要在極端的高低點(diǎn)進(jìn)行買賣,就需要很長時(shí)間的耐心等待就需要很長時(shí)間的耐心等待,多數(shù)時(shí)多數(shù)時(shí)間都在等待，而且運(yùn)氣不好的話也會(huì)錯(cuò)過機(jī)會(huì)，有時(shí)候僅僅因?yàn)殚g都在等待，而且運(yùn)氣不好的話也會(huì)錯(cuò)過機(jī)會(huì)，有時(shí)候僅僅因?yàn)閹讉€(gè)點(diǎn)而錯(cuò)過機(jī)會(huì)，有時(shí)候是因?yàn)閮r(jià)格根本就沒有到幾個(gè)點(diǎn)而錯(cuò)過機(jī)會(huì)，有時(shí)候是因?yàn)閮r(jià)格根本就沒有到“極端的極端的”的點(diǎn)位來。但是，極端還是值得期待的。要靜若處子，動(dòng)如脫兔的點(diǎn)位來。但是，極端還是值得期待的。要靜若處子，動(dòng)如脫兔. 2.精

27、細(xì)精細(xì)-精細(xì)交易，就象磨礪刀鋒，增添了鋒利的優(yōu)勢。精細(xì)交易，就象磨礪刀鋒，增添了鋒利的優(yōu)勢。 如果能做到在極端的高點(diǎn)低點(diǎn)進(jìn)行買賣，就已經(jīng)是很有效率了，如果能做到在極端的高點(diǎn)低點(diǎn)進(jìn)行買賣，就已經(jīng)是很有效率了，但是，為了更有效率，讓效率可能戲劇性地增大，還需要精益求精。但是，為了更有效率，讓效率可能戲劇性地增大，還需要精益求精。同樣一筆買賣同樣一筆買賣,入市點(diǎn)微小的差異，可能造成盈虧結(jié)果千里的差距。入市點(diǎn)微小的差異，可能造成盈虧結(jié)果千里的差距。 因?yàn)殡S著入市點(diǎn)精確度的提高，你的止損空間會(huì)大幅地減少，你因?yàn)殡S著入市點(diǎn)精確度的提高，你的止損空間會(huì)大幅地減少，你的交易規(guī)模因此會(huì)成倍地提高。如果你給自己制

28、訂好了每一次下單的交易規(guī)模因此會(huì)成倍地提高。如果你給自己制訂好了每一次下單發(fā)生虧損的額度，交易規(guī)模發(fā)生虧損的額度，交易規(guī)模(頭寸頭寸)的成倍擴(kuò)大，意味著在虧損一定的成倍擴(kuò)大，意味著在虧損一定的情況下，你的贏利可能成倍地提高。的情況下，你的贏利可能成倍地提高。 比如，原先比如，原先40個(gè)點(diǎn)的止損，你可以交易個(gè)點(diǎn)的止損，你可以交易10張合約；現(xiàn)在通過極張合約；現(xiàn)在通過極端和精細(xì)的兩個(gè)技術(shù)，你的止損精確到端和精細(xì)的兩個(gè)技術(shù)，你的止損精確到20個(gè)點(diǎn)，你就可以交易個(gè)點(diǎn)，你就可以交易20張合約；如果再進(jìn)一步精確化，到了張合約；如果再進(jìn)一步精確化，到了10個(gè)點(diǎn)，那么你就可以交易個(gè)點(diǎn)，那么你就可以交易40張合

29、約。這樣，如果交易最后以止損告終，你的虧損沒有增加，張合約。這樣，如果交易最后以止損告終，你的虧損沒有增加，還是控制在原先的額度內(nèi)，但是如果交易成功，最后的贏利將分別還是控制在原先的額度內(nèi)，但是如果交易成功，最后的贏利將分別是原先贏利數(shù)量的是原先贏利數(shù)量的2倍和倍和4倍，而這個(gè)差別來自僅僅可能多等了一分倍，而這個(gè)差別來自僅僅可能多等了一分半鐘。耐心和精細(xì)會(huì)使把握機(jī)會(huì)的成績更加優(yōu)異半鐘。耐心和精細(xì)會(huì)使把握機(jī)會(huì)的成績更加優(yōu)異. 通過研究機(jī)會(huì)的細(xì)節(jié)和精確度，可以更好地認(rèn)識(shí)和把握機(jī)會(huì)，高通過研究機(jī)會(huì)的細(xì)節(jié)和精確度，可以更好地認(rèn)識(shí)和把握機(jī)會(huì)，高效率地實(shí)現(xiàn)低買高賣。效率地實(shí)現(xiàn)低買高賣。 3.多和大多和大

30、多是指時(shí)間上的多是指時(shí)間上的,大是指空間上的大是指空間上的. 市場在多數(shù)時(shí)間里走的是橫向的震蕩走勢市場在多數(shù)時(shí)間里走的是橫向的震蕩走勢,小幅度或中等幅度小幅度或中等幅度(小波長小波長或中波長或中波長),價(jià)格一般在相對(duì)狹小的空間里游走價(jià)格一般在相對(duì)狹小的空間里游走.此謂多此謂多.多是你做單的日子多是你做單的日子里最常見到的里最常見到的. 市場在少數(shù)時(shí)間里市場在少數(shù)時(shí)間里,才會(huì)走出明確單一方向的大幅度行情才會(huì)走出明確單一方向的大幅度行情(大波長大波長),此謂此謂大大. 行情走勢的時(shí)間短幅度大行情走勢的時(shí)間短幅度大,如果你有所準(zhǔn)備或準(zhǔn)備充分如果你有所準(zhǔn)備或準(zhǔn)備充分,大是你做單的大是你做單的日子里耗時(shí)

31、最短且獲利最多的時(shí)段日子里耗時(shí)最短且獲利最多的時(shí)段. 理解市場價(jià)格運(yùn)動(dòng)具有多和大的機(jī)會(huì)特征理解市場價(jià)格運(yùn)動(dòng)具有多和大的機(jī)會(huì)特征,就可以有意識(shí)的給自己建立就可以有意識(shí)的給自己建立兩種操作模式兩種操作模式: 1.在區(qū)間高低點(diǎn)之間的頻繁交易模式在區(qū)間高低點(diǎn)之間的頻繁交易模式- 約八成時(shí)間里約八成時(shí)間里,在價(jià)格區(qū)間的兩在價(jià)格區(qū)間的兩個(gè)極端上低買高賣個(gè)極端上低買高賣,做小波長交易做小波長交易. 2.在價(jià)格跨越區(qū)間時(shí)的大波長贏利模式- 約兩成時(shí)間里,價(jià)格走勢向某一方向突飛猛進(jìn),這時(shí)你要及時(shí)轉(zhuǎn)換策略,傾力而出,嘗試去捕捉價(jià)格大幅度運(yùn)動(dòng)的交易機(jī)會(huì),可以使你的利潤倍增. 另外多說幾句,“區(qū)間”也是個(gè)相對(duì)的概念，

32、有不同級(jí)別的“區(qū)間”。一些大的“趨勢”在有人看來是趨勢，但是在另外一些人看來，還是“區(qū)間”，這要根據(jù)你的戰(zhàn)略意圖和操作策略的類型來區(qū)別看待，并用不同的觀察尺度.比如我們現(xiàn)在講解的多空防線預(yù)測和策略,是用于日內(nèi)交易的.這類區(qū)間的極端高低點(diǎn),多在100點(diǎn)之內(nèi). 而隔日交易和中長線趨勢交易極端的區(qū)間最小的也有300點(diǎn)了.例子例子 29日實(shí)際走勢如下圖所示：日實(shí)際走勢如下圖所示：主要內(nèi)容主要內(nèi)容p 股指期貨看盤技巧股指期貨看盤技巧p 股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧股指期貨風(fēng)險(xiǎn)管理技巧p 股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇股指期貨日內(nèi)交易機(jī)會(huì)的選擇p 股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧股指期貨日內(nèi)交易的止損、建倉、加碼、平倉技巧p 股指期貨如何與證券投資相結(jié)合股指期貨如何與證券投資相結(jié)合止損止損1、進(jìn)場前，先要評(píng)估止損位的設(shè)定是否符合盈虧比的要求、進(jìn)場前，先要評(píng)估止損位的設(shè)定是否符合