財富管理與資產(chǎn)配置黃金搭檔PPT課件

1、財富管理包含三個過程財富的積累財富的安全財富的傳承三者是同步進行的過程管理財富流失的原因 盲目投資，錯誤決策、不良嗜好、揮霍無度、稅收監(jiān)管、新增稅種。 第1頁/共45頁財富的積累 不要做金錢的奴隸，讓錢為自己工作，學(xué)會做金錢的主人！ 在不需要耗費額外的體力、腦力和精力的前提下，能夠產(chǎn)生持續(xù)的收益來源。 專家管理、長期運作、規(guī)模效應(yīng)。以被動方式分享市場收益。 諾貝爾基金的思考：3100萬40億瑞典克郎 如何利用資本運作和金融工具為自己和后人創(chuàng)造盈利模式是財富積累的核心理念。第2頁/共45頁財富的安全財富的安全需要考慮三種風(fēng)險： 1.經(jīng)營風(fēng)險人企一體：有限責(zé)任公司卻承擔(dān)著“無限責(zé)任”。2.法律風(fēng)險

2、 新公司法規(guī)定，如果公司股東濫用有限責(zé)任機制損害債權(quán)人利益，將要承擔(dān)連帶責(zé)任，因此有限公司并不完全等同于有限責(zé)任。這意味著可能出現(xiàn)一種很嚴(yán)重的局面，不僅企業(yè)資產(chǎn)全部需要用于支付債務(wù)，而且股東個人的其他財富也要用于償還債務(wù)。3.婚姻風(fēng)險婚姻：是一次重要的財務(wù)決定道德范疇?wèi)?yīng)強調(diào)倫理，法律范疇?wèi)?yīng)強調(diào)契約 尊重個人財產(chǎn)是對現(xiàn)代婚姻和財產(chǎn)觀的回歸 第3頁/共45頁企業(yè)資產(chǎn)可以讓家庭資產(chǎn)化為烏有 胡志標(biāo)：原廣東愛多電器有限公司，1999年12月被債權(quán)人申請破產(chǎn)，其總經(jīng)理胡志標(biāo)于2000年4月因涉嫌詐騙被刑事拘留。2004年10月，廣東省高級人民法院二審以挪用資金罪、虛報注冊資本罪數(shù)罪并罰判處胡志標(biāo)有期徒刑

3、8年，并處罰金人民幣25萬元。 遼寧蟻力神天璽集團有限公司及其所屬9家企業(yè)破產(chǎn)案發(fā)生之后，該集團董事長、法定代表人王奉友隨后被刑事拘留，并被以涉嫌合同詐騙罪等提起公訴。 楊斌和他的歐亞集團，唐萬新和他的德隆集團等，都存在著企業(yè)破產(chǎn)、老板犯罪入獄的情形。 史玉柱民間借款還錢 創(chuàng)業(yè)激情卻反復(fù)破產(chǎn)，激情大于專業(yè)，不懂法律 高逸峰：一夜白頭的千萬富翁，1990-1996個人流動資金500萬，公司流動2000 萬，1996年申請破產(chǎn)！欠下債務(wù)高達300萬余元，后砸鍋賣鐵還完所有債務(wù)，此時已傾家蕩產(chǎn)。財富的安全第4頁/共45頁財富的安全財富的安全需要做到以下隔離：1、金融資產(chǎn)和實業(yè)資產(chǎn)隔2、股權(quán)與經(jīng)營權(quán)隔

4、離3、企業(yè)資產(chǎn)和個人資產(chǎn)隔離4、夫妻資產(chǎn)隔離第5頁/共45頁財富的傳承 財富的傳承有以下途徑： 1、離岸注冊及離岸資產(chǎn)轉(zhuǎn)移 2、子公司對母公司的合法收購 3、遺產(chǎn)信托計劃（保險信托） 4、減少遺產(chǎn)稅額與規(guī)避遺產(chǎn)稅 真正的傳承是附著在行為習(xí)慣上的思維模式的傳承，而不僅僅是有形財富的傳承。 第6頁/共45頁財富的傳承 利用保險信托為孩子辦保險的出發(fā)點為： 1、孩子不能復(fù)制本人的創(chuàng)富技能 2、確保孩子未來基本富裕的生活 3、防止孩子過早擁有財富而敗家 4、雖然給孩子錢，但控制權(quán)在手 5、專屬孩子的錢，不因婚姻而變第7頁/共45頁資產(chǎn)配置四大賬戶一.現(xiàn)金賬戶資產(chǎn)占比：10-20%解決問題：3-6個月家

5、庭生活開支可選工具：活期儲蓄特點：靈活、短期消費第8頁/共45頁資產(chǎn)配置四大賬戶二.長期投資賬戶資產(chǎn)占比：30-50%解決問題：賺取最大收益可選工具：股票、基金、期貨、 實業(yè)、房產(chǎn)等特點：高收益同時伴隨高風(fēng)險第9頁/共45頁資產(chǎn)配置四大賬戶三.杠桿賬戶資產(chǎn)占比：10-20%解決問題：家庭大額應(yīng)急現(xiàn)金，保障家庭未來收入能力，額度為10-20倍的年收入可選工具：定期壽險，終身壽險， 重疾險，意外險，醫(yī)療險特點：?？顚Ｓ?，以小博大，放大資產(chǎn)，節(jié)稅，避債等。第10頁/共45頁資產(chǎn)配置四大賬戶四.保證收益賬戶資產(chǎn)占比：20-40%解決問題：保值、增值、節(jié)稅、避債、家庭現(xiàn)金流與企業(yè)現(xiàn)金流之間設(shè)立防火墻，財

6、富傳承，避免財產(chǎn)糾紛可選工具：子女教育險，復(fù)利分紅兩全保險，養(yǎng)老險，定存等。特點：資產(chǎn)隔離，為家庭和子女設(shè)立永續(xù)盈利模型，無需打理，填補信托空白。第11頁/共45頁資產(chǎn)配置四大要素一一.收入收入1.工資收入？工資收入？2.理財收入？理財收入？3.其他收入？其他收入？三三.資產(chǎn)資產(chǎn)1.生命資產(chǎn)？生命資產(chǎn)？2.房屋資產(chǎn)？房屋資產(chǎn)？3.銀行儲蓄？銀行儲蓄？4.保險資產(chǎn)？保險資產(chǎn)？5.其他資產(chǎn)？其他資產(chǎn)？二二.支出支出1.生活支出？生活支出？2.子女教育？子女教育？3.房屋按揭？房屋按揭？4.理財支出？理財支出？5.其他支出？其他支出？余額余額=一減二？一減二？四四.負債負債1.未來生活成本？未來生活

7、成本？2.銀行貸款？銀行貸款？3.其他負債？其他負債？凈值凈值=三減四？三減四？第12頁/共45頁保險的歷史 世界范圍內(nèi)，個人壽險已有100-300年的歷史（英國100年，美國200年，日本100年） 但在大陸僅有近20年的歷史，作為新興行業(yè)，其功能和意義還沒有被大眾充分認識第13頁/共45頁美國教科書關(guān)于保險的論述 個人對自己與家庭的責(zé)任，包括活著的時候，也包括死亡之后。 一家之主的責(zé)任，就是投保他的生命，提供保障給他的財務(wù)仰賴者 。 還有一句“家庭責(zé)任的認知，意味著人壽與健康保險重要性的增加。 在財務(wù)工具中，對于個人死亡，能夠很快提供資金以協(xié)助彌補財務(wù)損失的，人壽保險是獨一無二的。 消除意

8、外和疾病造成的傷害是不可能的，因此，需要方法來應(yīng)付損失發(fā)生之后的財務(wù)結(jié)果。 第14頁/共45頁保險就是一種用最小代價倍增財富的資產(chǎn)保險是以下5種資產(chǎn)的結(jié)合體 一、風(fēng)險保障的資產(chǎn)； 二、保證生命資產(chǎn)的資產(chǎn)； 三、建立企業(yè)與家庭“防火墻”的資產(chǎn) 四、保值增值的資產(chǎn)； 五、節(jié)稅傳承的資產(chǎn)。第15頁/共45頁保險對個人的意義 健康保障 子女教育 養(yǎng)老規(guī)劃 資產(chǎn)保全 風(fēng)險規(guī)避第16頁/共45頁保險對企業(yè)的意義 避免企業(yè)損失 提高福利 留住人才第17頁/共45頁特性與資產(chǎn)配置 風(fēng)險投資工具 資產(chǎn)保全工具 安排未來財富 遺產(chǎn)規(guī)劃第18頁/共45頁對于您，主要提供兩個保障：安全與控制 安全：貫穿一生的財富安全

9、，年齡越大，這筆財富越確定。 控制：即便在企業(yè)經(jīng)營遭遇各種風(fēng)險的情況下，都能掌控對這筆財富的所有權(quán)和使用權(quán)。第19頁/共45頁保險的三個層面保險的三個層面 第一層面：保障：定期壽險，終生壽險，重疾，意外及醫(yī)療保險 第二層面：儲蓄：教育金、養(yǎng)老險等 第三層面：資產(chǎn)：和企業(yè)、房產(chǎn)、股票一樣如兩全分紅險，年金等。第20頁/共45頁經(jīng)營企業(yè)的投入與風(fēng)險需要花費需要花費同時面臨同時面臨時間時間精力精力智慧智慧市場風(fēng)險市場風(fēng)險國家政策風(fēng)險國家政策風(fēng)險人員和原材料風(fēng)險人員和原材料風(fēng)險個人風(fēng)險個人風(fēng)險企業(yè)企業(yè)資產(chǎn)資產(chǎn)第21頁/共45頁家庭資產(chǎn)與企業(yè)資產(chǎn)的聯(lián)系企業(yè)企業(yè)資產(chǎn)資產(chǎn)家庭家庭資產(chǎn)資產(chǎn)最快、最易掌控最快、

10、最易掌控的資金來源的資金來源風(fēng)險性現(xiàn)金流風(fēng)險性現(xiàn)金流企業(yè)資產(chǎn)、家庭資產(chǎn)的膨企業(yè)資產(chǎn)、家庭資產(chǎn)的膨脹與減少一定是同時發(fā)生脹與減少一定是同時發(fā)生第22頁/共45頁保險在企業(yè)資產(chǎn)與保險在企業(yè)資產(chǎn)與家庭資產(chǎn)中的關(guān)系家庭資產(chǎn)中的關(guān)系企業(yè)企業(yè)資產(chǎn)資產(chǎn)家庭家庭資產(chǎn)資產(chǎn)保險保險資產(chǎn)資產(chǎn)應(yīng)急現(xiàn)金應(yīng)急現(xiàn)金安全現(xiàn)金流安全現(xiàn)金流快速隔離快速隔離隔離風(fēng)險性現(xiàn)金流第23頁/共45頁保險資產(chǎn)保險資產(chǎn)是是最安全最安全的的專屬資產(chǎn)專屬資產(chǎn)安全性安全性資產(chǎn)資產(chǎn)收益性收益性安全性安全性流動性流動性第24頁/共45頁25 安全性：最可靠的企業(yè)應(yīng)急資金，保安全性：最可靠的企業(yè)應(yīng)急資金，保證家庭生活中所需的資金證家庭生活中所需的資金 流

11、動性：最方便的急用現(xiàn)金流動性：最方便的急用現(xiàn)金 收益性：通過時間來累計財富收益性：通過時間來累計財富 保險帳戶保險帳戶投入1000萬和900萬做一個項目對您有區(qū)別嗎？通過“保險帳戶”管控多少風(fēng)險是由您來決定的這個帳戶的錢直接回流到您的家庭資產(chǎn)里，不會受四大風(fēng)險影響第25頁/共45頁保險財產(chǎn)：黃金搭檔保險財產(chǎn)：黃金搭檔 10年投入，年投入，20年回本。年回本。 贈送高額人身意外保障贈送高額人身意外保障 保費豁免，人性關(guān)懷保費豁免，人性關(guān)懷 不確定的未來擁有一筆確定的錢不確定的未來擁有一筆確定的錢 從第從第21年后可以領(lǐng)到子女年后可以領(lǐng)到子女88歲，多領(lǐng)的都是賺到的，且是免稅的，避債的，沒有糾紛的

12、財產(chǎn)。歲，多領(lǐng)的都是賺到的，且是免稅的，避債的，沒有糾紛的財產(chǎn)。第26頁/共45頁黃金搭檔一：金悅?cè)松S金搭檔一：金悅?cè)松?金悅?cè)松a(chǎn)品形態(tài)為金悅?cè)松a(chǎn)品形態(tài)為“金融概念房金融概念房”不耗費額外的時間和精力。不耗費額外的時間和精力。 包買（保費豁免）包買（保費豁免） 包收租（穩(wěn)定增長的現(xiàn)金流）包收租（穩(wěn)定增長的現(xiàn)金流） 包賣（包賣（88歲祝壽金）歲祝壽金） 包急用現(xiàn)金（保單貸款）包急用現(xiàn)金（保單貸款）第27頁/共45頁黃金搭檔二：財富定投黃金搭檔二：財富定投 財富定投產(chǎn)品形態(tài)為分享保險資本市場收益成果的現(xiàn)金企業(yè)，本金回收。財富定投產(chǎn)品形態(tài)為分享保險資本市場收益成果的現(xiàn)金企業(yè)，本金回收。 保買保

13、買 贈送高額人身意外保障贈送高額人身意外保障 包收租（穩(wěn)定增長的現(xiàn)金流）包收租（穩(wěn)定增長的現(xiàn)金流） 包賣包賣 20年到期退還本金及分紅年到期退還本金及分紅 包急用現(xiàn)金（保單貸款）包急用現(xiàn)金（保單貸款）第28頁/共45頁黃金搭檔 【示例】3535歲男性，投保財富定投，年繳5050萬5 5歲男孩，投保金悅?cè)松昀U5050萬交費年限：1010年 共計繳費10001000萬以年復(fù)利6%6%假設(shè)。n20年后，領(lǐng)取財富定投滿期金+生存金，共計：860萬n領(lǐng)取金悅?cè)松娼?60萬n合計領(lǐng)回：1020萬n第21年起，至兒子88歲共領(lǐng)取11300萬n88歲領(lǐng)取祝壽金：9700萬第29頁/共45頁資產(chǎn)保全 規(guī)

14、避債務(wù) 保險法第34條： 按照以死亡給付保險金條件的合同所簽發(fā)的保險單，未經(jīng)被保險人書面同意，不得轉(zhuǎn)讓或者質(zhì)押。合同法73條第1款 人壽保險不屬于債務(wù)的追償范圍，資金帳戶不受債務(wù)糾紛困擾。注釋：此條最大程度上保證了被保險人對保險金的所有權(quán)及分配權(quán)，任何人無權(quán)參與。第30頁/共45頁資產(chǎn)保全 規(guī)避債務(wù) 第四十二條 被保險人死亡后，有下列情形之一的。保險金作為被保險人的遺產(chǎn)，由保險人依照中華人民共和國繼承法的規(guī)定履行給付保險金的義務(wù)： （一）沒有指定受益人，或者受益人指定不明無法確定的； （二）受益人先于被保險人死亡，沒有其他受益人的； （三）受益人依法喪失受益權(quán)或者放棄受益權(quán)，沒有其他受益人的。

15、 受益人與被保險人在同一事件中死亡， 且不能確定死亡先后順序的，推定受益人死亡在先。 解釋：遺產(chǎn)要參與債務(wù)分配，受益人平均分配，保險金則不參與債務(wù)分配，受益人及份額由被保險人指定。第31頁/共45頁受益保險金不用與抵債 合同法第七十三條：因債務(wù)人怠于行使其到期債權(quán)，對債權(quán)人造成損害的，債權(quán)人可以向人民法院請求以自己的名義代位行使債務(wù)人的債權(quán)，但該債權(quán)專屬于債務(wù)人自身的除外。注：最高人民法院關(guān)于適用注：最高人民法院關(guān)于適用中華人民共和國合同法中華人民共和國合同法若干問題若干問題的解釋（一）第十二條：的解釋（一）第十二條：債務(wù)人自身的債權(quán)債務(wù)人自身的債權(quán)是指基于扶養(yǎng)、撫養(yǎng)、贍養(yǎng)關(guān)系、繼承是指基于扶

16、養(yǎng)、撫養(yǎng)、贍養(yǎng)關(guān)系、繼承關(guān)系產(chǎn)生的給付請求權(quán)和勞動報酬：退休金、養(yǎng)老金、撫恤金、安置費、關(guān)系產(chǎn)生的給付請求權(quán)和勞動報酬：退休金、養(yǎng)老金、撫恤金、安置費、人身保險人身保險、人身傷害賠償請求權(quán)等。人身傷害賠償請求權(quán)等。第32頁/共45頁保單是不被查封罰沒的財產(chǎn)保險法第24條：任何單位和個人不得非法干預(yù)保險人履行賠償或者給付保險金的義務(wù)，也不得限制被保險人或者受益人取得保險金的權(quán)利。第33頁/共45頁保險金是不存在爭議的財產(chǎn)分配 保險法第六十一條：人身保險的受益人由被保險人或者投保人指定。 保險金是免稅的財產(chǎn) 個人所得稅法第四條:下列各項個人所得，免納個人所得稅： 五、保險賠款； 第34頁/共45頁

17、保險金是婚前專屬財產(chǎn)婚姻法第十八條有下列情形之一的，為夫妻一方的財產(chǎn)： （一）一方的婚前財產(chǎn)； （二）一方因身體受到傷害獲得的醫(yī)療費、殘疾人生活補助費等費用； （三）遺囑或贈與合同中確定只歸夫或妻一方的財產(chǎn)； （四）一方專用的生活用品； （五）其他應(yīng)當(dāng)歸一方的財產(chǎn)。注：在夫妻關(guān)系存續(xù)期間因人身傷害或患疾病所獲得的人身保險賠償金，因與該個人有密切關(guān)系，主要用于受害人的治療、生活，具有特定的用途，因此，該類財產(chǎn)不屬于夫妻共同財產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)歸取得保險金的一方所有。 第35頁/共45頁投資保險安全嗎？ 保險法第八十九條： 經(jīng)營有人壽保險業(yè)務(wù)的保險公司，除因分立、合并或者被依法撤銷外，不得解散。 保險法第九

18、十二條： 經(jīng)營有人壽保險業(yè)務(wù)的保險公司被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)的，其持有的人壽保險合同及責(zé)任準(zhǔn)備金，必須轉(zhuǎn)讓給其他經(jīng)營有人壽保險業(yè)務(wù)的保險公司；不能同其他保險公司達成轉(zhuǎn)讓協(xié)議的，國務(wù)院保險監(jiān)督管理機構(gòu)指定經(jīng)營有人壽保險業(yè)務(wù)的保險公司接受轉(zhuǎn)讓。第36頁/共45頁投資的多渠道與資金的安全性 保險法第一百零六條：保險公司的資金運用必須穩(wěn)健，遵循安全性原則。 保險公司的資金運用限于下列形式： （一）銀行存款； （二）買賣債券、股票、證券投資基金份額等有價證券； （三）投資不動產(chǎn)； （四）國務(wù)院規(guī)定的其他資金運用形式。 保險公司資金運用的具體管理辦法，由國務(wù)院保險監(jiān)督管理機構(gòu)依照前兩款的規(guī)定制定。第

19、37頁/共45頁目前保險資金的主要投資渠道保險公司作為資本市場舉足輕重的機構(gòu)投資者具有多元化投資渠道1、金融同業(yè)拆借2、銀行大額協(xié)議存款，2000萬以上5年以上的大額存款允許較個人同期儲蓄利息高出50%100%3、國債：一級市場記賬式國債配售+二級市場回購和套利國債，購買機會大，成本小，獲利高。4、金融債券國家進出口銀行、國家開發(fā)制行等政策性銀行債券5、企業(yè)債券企業(yè)信用等級AA+以上的企業(yè)債券證券投資基金；保險公司持有目前基金總值15%的份額。6、直接投資股票市場，保險資金真接投資股票市場的上限提高到總資產(chǎn)的10%。7、國家基礎(chǔ)建設(shè)投資：如京滬高速鐵路2200億建設(shè)資金有部分向保險公司慕集。8、國家重點建設(shè)項目的經(jīng)營權(quán)買斷經(jīng)營（如山西省的高速公路經(jīng)營權(quán)）。9、購買或者參與銀行及證券公司。10、境外投資：進入國際資本市場投資運作，可以更大程度上分散風(fēng)險，提高收益。11、房地產(chǎn)。第38頁/共45頁理賠相關(guān)規(guī)定 保險法第二十三條： 保險人收繳被保險人或者受益人的賠償或者給付保險金的請求后，應(yīng)當(dāng)及時作出核定：情形復(fù)雜