醫(yī)療服務(wù)行業(yè)發(fā)展報(bào)告--德勤

1、 德勤丨中國醫(yī)療服務(wù)行業(yè)分析報(bào)告一：醫(yī)改政策對(duì)醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)格局的影響時(shí)間：2015/06/06 09:00 作者：動(dòng)脈網(wǎng)中國醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模巨大，并且在人口老齡化、城鎮(zhèn)化、財(cái)富增長(zhǎng)以及基本醫(yī)療保障制度等因素的驅(qū)動(dòng)下迅速擴(kuò)容。新醫(yī)改的深入為社會(huì)資本進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)行業(yè)帶來了機(jī)遇，同時(shí)也在深遠(yuǎn)地影響市場(chǎng)格局。近期，德勤中國生命科學(xué)與醫(yī)療行業(yè)聯(lián)合德勤研究與洞察力中心共同編纂了一份中國醫(yī)療服務(wù)行業(yè)的分析報(bào)告。本報(bào)告從醫(yī)療服務(wù)行業(yè)各層面切入，研究現(xiàn)狀與未來趨勢(shì)，并向民營醫(yī)院以及公立醫(yī)院提供了切實(shí)可行的應(yīng)對(duì)戰(zhàn)略。動(dòng)脈網(wǎng)將分成三大部分一一向大家展示。中國醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模巨大，并且在人口老齡化、城鎮(zhèn)化、

2、財(cái)富增長(zhǎng)以及基本醫(yī)療保障制度等因素的驅(qū)動(dòng)下迅速擴(kuò)容。2013年我國衛(wèi)生消費(fèi)總額3.2萬億元，在過去9年保持了17.2%的復(fù)合增長(zhǎng)率。然而相對(duì)于高收入國家7.7%的水平，我國醫(yī)療衛(wèi)生支出僅占國民生產(chǎn)總值的5.6%。考慮到人口和消費(fèi)的巨大基數(shù)，不難看到我國醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)在將來還有很大的上升空間。與此同時(shí)，醫(yī)改政策正向縱深發(fā)展。政府持續(xù)加大投入以確保全民享有基本的醫(yī)療衛(wèi)生服務(wù)，同時(shí)也鼓勵(lì)社會(huì)資本投資以提升服務(wù)質(zhì)量滿足民眾多層次多元化的需求。新醫(yī)改的深入為社會(huì)資本進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)行業(yè)帶來了機(jī)遇，同時(shí)也在深遠(yuǎn)地影響市場(chǎng)格局。民營醫(yī)院相對(duì)于公立醫(yī)院仍處于弱勢(shì)，但在政策的強(qiáng)力支持下正步入飛速發(fā)展的階段。機(jī)構(gòu)投資者

3、和產(chǎn)業(yè)資本紛紛涌入，借助資本的力量，民營醫(yī)院將更快地實(shí)現(xiàn)資源整合并加速市場(chǎng)擴(kuò)張，在管理、醫(yī)療技術(shù)、服務(wù)質(zhì)量以及規(guī)模化運(yùn)營各方面實(shí)現(xiàn)升級(jí)。然而市場(chǎng)的飛速擴(kuò)張往往伴隨著更高的風(fēng)險(xiǎn)，因而審慎的決策必不可少。我們認(rèn)為民營醫(yī)院戰(zhàn)略定位上應(yīng)當(dāng)綜合考慮地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、供需狀況以及醫(yī)改和稅收政策，結(jié)合自身實(shí)力以確定恰當(dāng)?shù)尼t(yī)療服務(wù)板塊和進(jìn)入模式。就增長(zhǎng)點(diǎn)而言，我們看好四個(gè)服務(wù)板塊。其一是高端醫(yī)療。高端醫(yī)療將會(huì)出現(xiàn)在服務(wù)地域上的下沉，同時(shí)以往熱門?？圃诜?wù)人群上也會(huì)出現(xiàn)從一般民眾向富裕人群的轉(zhuǎn)移。另外將醫(yī)療和旅游相結(jié)合的服務(wù)也有望成長(zhǎng)起來。其二是?？七B鎖。服務(wù)性和可復(fù)制性強(qiáng)的細(xì)分專科細(xì)分領(lǐng)域有望出現(xiàn)投資熱點(diǎn)。與

4、此同時(shí)，醫(yī)療體制改革的推進(jìn)尤其是醫(yī)療人才流動(dòng)性加強(qiáng)后，民營醫(yī)院有望進(jìn)入技術(shù)壁壘更高的?？祁I(lǐng)域。其三，綜合醫(yī)院方面，資金、人才、管理各方面都意味著更高的進(jìn)入壁壘，但同時(shí)也意味著建立起公眾知名度的醫(yī)院的地位將難以被撼動(dòng)因而先動(dòng)優(yōu)勢(shì)明顯。因此，各路資本對(duì)于綜合醫(yī)院的布局將會(huì)提上日程。另外，對(duì)生活質(zhì)量的重視以及保健意識(shí)的增強(qiáng)也將推動(dòng)健康服務(wù)領(lǐng)域飛速發(fā)展，資本市場(chǎng)以及傳統(tǒng)醫(yī)療機(jī)構(gòu)對(duì)于遠(yuǎn)程醫(yī)療、移動(dòng)醫(yī)療以及可穿戴設(shè)備的熱忱就是最好的佐證。公立醫(yī)院在我國的醫(yī)療服務(wù)系統(tǒng)里仍然占據(jù)主導(dǎo)地位，不僅提供約90%的服務(wù)量，也匯聚了優(yōu)質(zhì)的醫(yī)療資源和醫(yī)療人才。然而國家醫(yī)藥衛(wèi)生體制改革一方面將迫使公立醫(yī)院重塑收入機(jī)制、提升

5、效率削減成本，另一方面也將其推向市場(chǎng)并可能面臨患者和人才的外流。面對(duì)新的市場(chǎng)格局，我們建議公立醫(yī)院從以下五個(gè)方面著手：改變績(jī)效管理體系、改善患者體驗(yàn)、引入營銷管理與患者建立穩(wěn)固互信的關(guān)系、建立標(biāo)準(zhǔn)化的醫(yī)療服務(wù)和臨床流程以及完善醫(yī)院信息系統(tǒng)。醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)迅速擴(kuò)容我國2013年衛(wèi)生消費(fèi)總額為3.2 萬億元，是2004 年的4.2倍，年復(fù)合增長(zhǎng)率17.2%。雖然衛(wèi)生消費(fèi) 增長(zhǎng)飛速，在GDP總額中的占比仍僅為5.6%，低于 高收入和中高等收入國家水平（圖2），如果該占 比能在2020年達(dá)到衛(wèi)計(jì)委在“健康中國2020” 戰(zhàn)略研究報(bào)告中所提出的6.5%-7%的目標(biāo)，我 國衛(wèi)生消費(fèi)市場(chǎng)將達(dá)到6.2 6.7萬

6、億元1規(guī) 從需求方來看，人口的老齡化、城鎮(zhèn)水平的提高、生活方式的改變、財(cái)富的增長(zhǎng)以及全民醫(yī)保制度的推進(jìn)都正在驅(qū)動(dòng)醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)迅速擴(kuò)容。相對(duì)于飛速增長(zhǎng)的醫(yī)療服務(wù)需求，供給的增長(zhǎng)步伐卻極為緩慢，2013年衛(wèi)生機(jī)構(gòu)數(shù)量為2004年的1.2倍，衛(wèi)生人員1.5倍，衛(wèi)生機(jī)構(gòu)床位數(shù)1.9倍。人口老齡化我國人口規(guī)模大且老齡化的速度有所加快。根據(jù)統(tǒng)計(jì)年鑒數(shù)據(jù)，我國老齡人口占總?cè)丝诘谋嚷手鹉晏岣?，?004年的7.6% 上升到2013年9.7%，已達(dá)到1.3億人。老年人發(fā)病率高，疾病醫(yī)治療程長(zhǎng)且常伴有并發(fā)病，同時(shí)老年人也多患有慢性疾病需要長(zhǎng)期護(hù)理和用藥，因此是醫(yī)療服務(wù)的高消費(fèi)群（圖3）。人口的老齡化勢(shì)必

7、伴隨著更高的對(duì)于醫(yī)療服務(wù)的需求。城鎮(zhèn)化的推進(jìn)隨著經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和國家政策的推動(dòng)，我國城鎮(zhèn)率正在不斷提升，城鎮(zhèn)人口比率從2004年的41.7%上升到2013年的53.7%。城鎮(zhèn)化將拉動(dòng)居民收入轉(zhuǎn)而增加對(duì)醫(yī)療服務(wù)的消費(fèi)需求。根據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局2013年數(shù)據(jù)，城鎮(zhèn)居民醫(yī)療保健的消費(fèi)支出是農(nóng)村居民的1.8倍。另外，城鎮(zhèn)化還將帶來居民生活方式的轉(zhuǎn)變。以城市人群為主的疾病將會(huì)有增長(zhǎng)的趨勢(shì)，這也會(huì)推動(dòng)對(duì)特殊領(lǐng)域的醫(yī)療需求。醫(yī)療消費(fèi)需求呈現(xiàn)多層次、多元化民眾收入水平的提高、財(cái)富的積累以及健康觀念的轉(zhuǎn)變將持續(xù)推動(dòng)醫(yī)療消費(fèi)需求向多元化、多層次的方向發(fā)展。消費(fèi)者更加注重隱私，愿意為好的服務(wù)和高質(zhì)專業(yè)的醫(yī)療技術(shù)支付溢價(jià)，

8、由此帶動(dòng)了高端醫(yī)療的成長(zhǎng)；對(duì)生活質(zhì)量的重視和保健知識(shí)的增加促進(jìn)了康復(fù)醫(yī)療的發(fā)展；不同年齡層次的需求促使了不同?？祁I(lǐng)域的形成；從“有病才醫(yī)”向注重保健的觀念的轉(zhuǎn)變更是拉動(dòng)了健康服務(wù)產(chǎn)業(yè)，推動(dòng)醫(yī)療服務(wù)的范疇從單純的疾病治療向養(yǎng)生、保健護(hù)理等多元化的領(lǐng)域拓展。醫(yī)療消費(fèi)需求多層次多樣化的趨勢(shì)將驅(qū)動(dòng)整個(gè)醫(yī)療服務(wù)產(chǎn)業(yè)縱向增長(zhǎng)，而整個(gè)產(chǎn)業(yè)蛋糕的增長(zhǎng)又將伴隨著行業(yè)的進(jìn)一步細(xì)化，推動(dòng)需求向縱深發(fā)展?；踞t(yī)療保障制度的推進(jìn)在過去幾年里，基本醫(yī)療保障制度不斷完善，在廣覆蓋、保基本的基礎(chǔ)上，覆蓋深度也逐步提高。據(jù)發(fā)改委消息，2014年上半年，我國城鎮(zhèn)職工醫(yī)保、城鎮(zhèn)居民醫(yī)保和新農(nóng)合醫(yī)保三項(xiàng)基本醫(yī)保參保率穩(wěn)定在95%以上

9、，城鎮(zhèn)居民醫(yī)保和新農(nóng)合政府補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)提高到每人每年280元，政策范圍內(nèi)住院費(fèi)用支付比例分別達(dá)到70%以上和75%左右。同時(shí)國家還積極推動(dòng)大病保險(xiǎn)，衛(wèi)計(jì)生委在2014年2月發(fā)布國務(wù)院醫(yī)改辦關(guān)于加快推進(jìn)城鄉(xiāng)居民大兵保險(xiǎn)工作的通知指出，尚未開展城鄉(xiāng)居民大病保險(xiǎn)試點(diǎn)的省份要在2014年6月底前啟動(dòng)試點(diǎn)工作?；踞t(yī)療保障制度的逐步推進(jìn)將持續(xù)提升民眾的支付能力，拉動(dòng)醫(yī)療服務(wù)需求。醫(yī)改政策將深遠(yuǎn)影響醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)格局國務(wù)院2009年4月發(fā)布中共中央國務(wù)院關(guān)于深化醫(yī)藥衛(wèi)生體制改革的意見，打響了我國新一輪醫(yī)藥衛(wèi)生體制改革的發(fā)令槍。此次醫(yī)改以把基本醫(yī)療作為公共產(chǎn)品向全民提供為核心理念，?；?、強(qiáng)基層、建機(jī)制為基本原則

10、，推進(jìn)醫(yī)療、醫(yī)保、醫(yī)藥三醫(yī)聯(lián)動(dòng)，在過去5年里取得了顯著的成績(jī)。分級(jí)診療的醫(yī)療服務(wù)體系已基本建成，基層首診、分級(jí)診療、雙向轉(zhuǎn)診的就醫(yī)秩序的建立正在推進(jìn)；覆蓋全體居民的基本醫(yī)療保障制度框架初步形成，覆蓋面和保障深度不斷擴(kuò)大；醫(yī)保支付制度改革正在進(jìn)行，對(duì)醫(yī)療費(fèi)用的控制作用初步顯現(xiàn)；公立醫(yī)院改革進(jìn)入攻堅(jiān)期，圍繞政事分開、管辦分開、醫(yī)藥分開所進(jìn)行的機(jī)制創(chuàng)新不斷推進(jìn)。醫(yī)藥衛(wèi)生體制的改革將持續(xù)向縱深發(fā)展，在保證全民基本醫(yī)療服務(wù)的可達(dá)性和可支付性的基礎(chǔ)上，提升質(zhì)量滿足民眾的多層次多元化的需求。新醫(yī)改的深入為社會(huì)資本進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)行業(yè)帶來了機(jī)遇，同時(shí)也開啟了公立醫(yī)院機(jī)制和體制改革的征程。在2009到2015年間，

11、醫(yī)改政策主要集中在建立基層的醫(yī)療服務(wù)體系和基本醫(yī)療保障制度上，應(yīng)對(duì)的是醫(yī)療服務(wù)可及性和可支付性的問題。在2016年到2020年間，我們預(yù)計(jì)中國醫(yī)改政策將把重點(diǎn)放在醫(yī)療服務(wù)質(zhì)量的提升上面。蔣筱睿，德勤企業(yè)管理咨詢，合伙人分級(jí)的診療服務(wù)體系我國醫(yī)療資源分布不均且多集中于大城市大醫(yī)院，導(dǎo)致患者無論疾病嚴(yán)重程度都喜歡在大醫(yī)院就醫(yī)，大醫(yī)院不堪重負(fù)而城市社區(qū)醫(yī)院、鄉(xiāng)村醫(yī)院和衛(wèi)生所卻又所無人問津。分級(jí)診療的服務(wù)體系正是為了應(yīng)對(duì)看病“兩頭難”的問題，通過建立覆蓋城鄉(xiāng)的基層醫(yī)療衛(wèi)生服務(wù)體系來引導(dǎo)患者在基層就醫(yī)，起到合理分配醫(yī)療資源的作用。其主要措施有三方面：一是通過加大對(duì)縣級(jí)醫(yī)院的投資，建立以縣級(jí)醫(yī)院為龍頭、鄉(xiāng)

12、鎮(zhèn)衛(wèi)生院和村衛(wèi)生室為基礎(chǔ)的農(nóng)村醫(yī)療衛(wèi)生服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。二是建立醫(yī)療聯(lián)合體，開展雙向轉(zhuǎn)診等機(jī)制來促進(jìn)醫(yī)療資源的縱向流動(dòng)；三是加強(qiáng)基層人才隊(duì)伍的建設(shè)，通過培養(yǎng)全科醫(yī)生，讓基層醫(yī)生在大醫(yī)院接受培訓(xùn)等方式來提升基層醫(yī)院的醫(yī)療服務(wù)能力和水平。目前我國已經(jīng)基本建成了基層醫(yī)療衛(wèi)生服務(wù)體系，從2007年到2013年，基層醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)增加了近3.7萬個(gè)。從“十二五”期間深化醫(yī)藥衛(wèi)生體制改革規(guī)劃暨實(shí)施方案可以看到，改革重點(diǎn)將會(huì)是在提升基層醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)的服務(wù)能力和建立基層首診、分級(jí)診療、雙向轉(zhuǎn)診的就醫(yī)秩序，比如方案提出2015年基層醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)達(dá)標(biāo)率達(dá)到95%以上并要力爭(zhēng)縣域內(nèi)就診率提高到90%左右。全民醫(yī)保體系的建設(shè)醫(yī)

13、保體系的建設(shè)涉及兩個(gè)方面。一是建立覆蓋城鄉(xiāng)居民的多層次的醫(yī)療保障體系，解決民眾基本醫(yī)療需求的支付問題?；踞t(yī)療保障體系包括城鎮(zhèn)職工基本醫(yī)療保險(xiǎn)、城鎮(zhèn)居民基本醫(yī)療保險(xiǎn)、新型農(nóng)村合作醫(yī)療和城鄉(xiāng)醫(yī)療救助以覆蓋城鎮(zhèn)就業(yè)和非就業(yè)人口、農(nóng)村人口以及城鄉(xiāng)困難人群。在保障基本醫(yī)療需求得以滿足的基礎(chǔ)上，鼓勵(lì)發(fā)展多樣化的商業(yè)保險(xiǎn)以滿足民眾多樣化的健康需求。醫(yī)保制度在覆蓋面和覆蓋深度上的推進(jìn)以及商業(yè)保險(xiǎn)的展開有利于提高民眾的支付能力，增強(qiáng)醫(yī)療服務(wù)需求。另一方面是醫(yī)保的支付制度的改革，結(jié)合疾病臨床路徑的實(shí)施對(duì)醫(yī)療費(fèi)用的增長(zhǎng)起到約束；向基層傾斜，引導(dǎo)民眾在基層就醫(yī)，促進(jìn)分級(jí)診療制度的形成并且通過納入非公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)延伸到

14、對(duì)非公立機(jī)構(gòu)醫(yī)療人員的監(jiān)管。醫(yī)保支付方式的改革將會(huì)推動(dòng)醫(yī)保定點(diǎn)醫(yī)院的盈利模式的轉(zhuǎn)型，醫(yī)院將在醫(yī)保費(fèi)用的約束下更加注重成本控制和效率提升。公立醫(yī)院改革公立醫(yī)院是我國醫(yī)改中最為核心的難點(diǎn)和焦點(diǎn)。“以藥補(bǔ)醫(yī)”形成了公立醫(yī)院扭曲的補(bǔ)償機(jī)制，削弱了它的公益性；醫(yī)院規(guī)模過大導(dǎo)致了醫(yī)療資源配置的低效，也對(duì)民辦醫(yī)院造成了擠出作用；管理職責(zé)的不清又減弱了政府的監(jiān)管作用。公立醫(yī)院改革以“堅(jiān)持公益性，調(diào)動(dòng)積極性”為主調(diào)， 其任務(wù)主要包括兩個(gè)方面。 探索政事分開、管辦分開的機(jī)制。要做到這一點(diǎn)，不僅要轉(zhuǎn)變政府職能，使政府部門從公立醫(yī)院的具體事物中擺脫出來，而且還要完善公立醫(yī)院的法人治理結(jié)構(gòu)，承擔(dān)具體的管理職能。具體形式

15、主要是經(jīng)營權(quán)的轉(zhuǎn)讓（如政府隸屬機(jī)構(gòu)、大型公立醫(yī)院或者民營企業(yè)對(duì)其托管）和所有權(quán)的轉(zhuǎn)讓（管理層收購、股份合作制等）。 調(diào)整公立醫(yī)院的收入結(jié)構(gòu)，解決“以藥補(bǔ)醫(yī)”的問題。按照醫(yī)改相關(guān)政策，取消藥品加成之后，減少的收入“缺口”將通過增加政府收入、藥事服務(wù)費(fèi)和技術(shù)服務(wù)費(fèi)來解決。據(jù)衛(wèi)生年鑒數(shù)據(jù)，我國綜合醫(yī)院藥品銷售收入占總收入的比例雖然呈現(xiàn)下降的趨勢(shì)，但在2012年仍高達(dá)39.7%，可見該項(xiàng)改革的難度。同時(shí)政府財(cái)政投入的增加也意味著政府需要加大對(duì)公立醫(yī)院治理和運(yùn)行機(jī)制的監(jiān)控以提高政府投入的效益。國務(wù)院辦公廳在2014年5月發(fā)布的深化醫(yī)藥衛(wèi)生體制改革2014年重點(diǎn)工作任務(wù)中，把推動(dòng)公立醫(yī)院改革被放在了首要位

16、置，并硬性規(guī)定了各項(xiàng)任務(wù)的具體完成時(shí)間，顯示我國醫(yī)改開始向縱深方向有力推進(jìn)。任務(wù)指出，縣級(jí)公立醫(yī)院改革是公立醫(yī)院改革的重中之重，將新增700個(gè)試點(diǎn)縣（市），覆蓋50%以上的縣（市）、5億農(nóng)村人口。藥品加成在縣級(jí)醫(yī)院的取消勢(shì)必加大對(duì)財(cái)政補(bǔ)助的需求，當(dāng)?shù)卣锌赡芗铀偻苿?dòng)公立醫(yī)院改制和托管，為社會(huì)資本進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)行業(yè)打開了一個(gè)窗口。另外任務(wù)還強(qiáng)調(diào)了公立醫(yī)院的規(guī)劃布局，提出在原則上不再擴(kuò)大公立醫(yī)院規(guī)模，這也為社會(huì)辦醫(yī)留出了空間。多元化辦醫(yī)我國醫(yī)療供給嚴(yán)重滯后，同時(shí)公立醫(yī)院運(yùn)營效率較低，導(dǎo)致醫(yī)療供需失衡。多元化辦醫(yī)的基本方向是公立醫(yī)院回歸公益本質(zhì)滿足基本醫(yī)療需求，同時(shí)引進(jìn)社會(huì)資本補(bǔ)充醫(yī)療服務(wù)滿足多元化

17、的需求。社會(huì)資本的參與不僅可以增加供給還可以激活市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)倒逼公立醫(yī)院提高效率和服務(wù)質(zhì)量。自2009年以來國家多次出臺(tái)政策支持社會(huì)資本辦醫(yī)，力度也不斷加強(qiáng)。在2014年醫(yī)藥衛(wèi)生體制改革的重點(diǎn)任務(wù)中，政府再次就放寬準(zhǔn)入條件，優(yōu)化辦醫(yī)政策環(huán)境以及推進(jìn)醫(yī)師多點(diǎn)執(zhí)業(yè)做出部署，而各地也在實(shí)施細(xì)則中逐步推進(jìn)。比如北京不僅取消醫(yī)師多點(diǎn)執(zhí)業(yè)在地點(diǎn)數(shù)量的上限而且在辦理程序上也無須經(jīng)過醫(yī)院審批。商務(wù)部下發(fā)通知，允許境外投資者在北京市、天津市、上海市、江蘇省等7個(gè)省（市）設(shè)立外資獨(dú)資醫(yī)院。隨著各項(xiàng)要求在未來各地實(shí)施細(xì)則中進(jìn)一步落實(shí)，民營醫(yī)院的發(fā)展還將加速。各市、區(qū)政府應(yīng)發(fā)揮政府平臺(tái)的作用，整合區(qū)域性公立、私立醫(yī)療資源

18、及周邊資源，如醫(yī)療后勤、體檢、研發(fā)等，促進(jìn)形成“醫(yī)療生態(tài)圈”，充分發(fā)揮有限資源的協(xié)同效應(yīng)。當(dāng)然，這一整合資源的任務(wù)亦可以由商業(yè)機(jī)構(gòu)擔(dān)當(dāng)，利用上下游供應(yīng)鏈的合作關(guān)系，憑借網(wǎng)絡(luò)消費(fèi)者平臺(tái)實(shí)現(xiàn)以輕資產(chǎn)整合重資產(chǎn)建立生態(tài)圈的目標(biāo)。吳蘋，德勤中國生命科學(xué)與醫(yī)療行業(yè)，全國領(lǐng)導(dǎo)人德勤丨中國醫(yī)療服務(wù)行業(yè)分析報(bào)告二：民營醫(yī)院和診所發(fā)展現(xiàn)狀及趨勢(shì)時(shí)間：2015/06/07 09:00 作者：動(dòng)脈網(wǎng)要在行業(yè)里取得領(lǐng)先地位，民營醫(yī)院就需要不斷 地創(chuàng)新和提高。正如美國JCI所提到的那樣，要不 斷提高品質(zhì)，不斷創(chuàng)新產(chǎn)品，不斷地完善服務(wù)。趙興力， 和美醫(yī)療，醫(yī)療副總裁在將來，民營醫(yī)院會(huì)是那條“鲇 魚”，推動(dòng)公立醫(yī)

19、院的改制和發(fā)展， 促使公立醫(yī)院提高效率、提升服務(wù)質(zhì) 量。江天帆， 鳳凰醫(yī)療集團(tuán)，董事兼財(cái)務(wù)總監(jiān)民營醫(yī)院一開始是做公立醫(yī)院 的追隨者和補(bǔ)充者，接著會(huì)在一 些強(qiáng)的科室上作有限的競(jìng)爭(zhēng)者， 在將來隨著自身實(shí)力的增強(qiáng)還會(huì) 力爭(zhēng)做超越者。目前我們還在走 第一步：追隨、填空。郭躍，上海仁濟(jì)醫(yī)療，總裁1.民營醫(yī)院的發(fā)展現(xiàn)狀和趨勢(shì)政策支持不斷加強(qiáng)，將持續(xù)利好民營醫(yī)院1985年國務(wù)院發(fā)布關(guān)于衛(wèi)生工作改革的若干規(guī)定的報(bào)告，提出“放寬政策，簡(jiǎn)政放權(quán)，多方集資，開闊發(fā)展衛(wèi)生事業(yè)的路子”，由此拉開了我國社會(huì)資本進(jìn)入醫(yī)療行業(yè)的帷幕。在過去30年，社會(huì)資本辦醫(yī)政策經(jīng)歷了1985年到1992年的初探階段，1992年到2005年

20、的市場(chǎng)化推動(dòng)階段，2005年到2009年的市場(chǎng)化之過的爭(zhēng)論和反思階段，在2009年新醫(yī)改發(fā)布之后逐步明晰。中國醫(yī)改以“人人享有基本醫(yī)療衛(wèi)生服務(wù)”為戰(zhàn)略目標(biāo)，因而“?；尽睂?huì)是基調(diào)，公立醫(yī)院作為提供基本醫(yī)療服務(wù)的主體，將保持在醫(yī)療衛(wèi)生服務(wù)行業(yè)中的主導(dǎo)地位。與此同時(shí)，政府將支持和引導(dǎo)社會(huì)資本進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)行業(yè)共同發(fā)展，其目的有三，一是通過多元辦醫(yī)增加醫(yī)療衛(wèi)生資源，緩解供需矛盾，滿足大眾多層次、多元化的需求；其次是運(yùn)用民辦醫(yī)療分流患者，為政府騰出資源以提升基本醫(yī)療服務(wù)，其三是發(fā)揮民營醫(yī)院的“鲇魚效用”，激活市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)推動(dòng)公立醫(yī)院提高效率和質(zhì)量。2013年國務(wù)院辦公廳發(fā)布“十二五”醫(yī)改規(guī)劃，明確提出20

21、15年非公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)床位數(shù)和服務(wù)量要達(dá)到總量的20%2，同時(shí)配套政策在放寬社會(huì)資本準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)和改善社會(huì)辦醫(yī)環(huán)境方面變得更加具有針對(duì)性、更加實(shí)在，對(duì)公立醫(yī)院的改革力度也逐步加大（表1）?？梢钥吹?，中央政策的不斷加碼以及在各地實(shí)施細(xì)則的落地將持續(xù)利好參與市場(chǎng)化競(jìng)爭(zhēng)的民營醫(yī)療企業(yè)和參與公立醫(yī)院改革的醫(yī)療服務(wù)企業(yè)。民營醫(yī)院發(fā)展迅速，但與政府制定目標(biāo)相距仍遠(yuǎn)，增長(zhǎng)空間大我國民營醫(yī)院在近幾年呈現(xiàn)飛速增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。截至2014年6月，全國民營醫(yī)院已經(jīng)發(fā)展到11737家，是醫(yī)改前數(shù)量的兩倍多，在2008到2013年間保持了約16%的復(fù)合增長(zhǎng)率，同時(shí)民營醫(yī)院數(shù)量占全國醫(yī)院數(shù)量的比例也由2008年的27%上升到201

22、4年6月的47%，呈現(xiàn)出公立醫(yī)院數(shù)量占比減少、民營醫(yī)院增長(zhǎng)的趨勢(shì)。不僅僅是民營醫(yī)院數(shù)量，其提供的服務(wù)量也快速增長(zhǎng)，2014上半年的診療人次數(shù)達(dá)到14581萬人，出院人數(shù)為866萬人，較去年同期分別上升14%和19%。雖然民營醫(yī)院數(shù)量占比已接近一半，但診療人次數(shù)和出院人數(shù)僅為全國服務(wù)量的10%左右，反映民營醫(yī)院規(guī)模偏小、服務(wù)能力相對(duì)較弱的狀態(tài)，與國務(wù)院 “十二五”醫(yī)改規(guī)劃提出的在2015年達(dá)到服務(wù)總量20%的目標(biāo)還相距較遠(yuǎn)。我國醫(yī)療消費(fèi)市場(chǎng)是個(gè)快速擴(kuò)張具有巨大潛力的市場(chǎng)，隨著新醫(yī)改的深化和市場(chǎng)醫(yī)療服務(wù)資源配置機(jī)制的逐步建立，民營醫(yī)院市場(chǎng)份額還將繼續(xù)提升，保持快速增長(zhǎng)。資本助力行業(yè)加速成長(zhǎng)，投資風(fēng)

23、險(xiǎn)和機(jī)遇并存近年來，在政策環(huán)境利好而醫(yī)療服務(wù)供需又極不平衡的情況下，我國掀起了投資醫(yī)院的熱潮。借助資本的力量，民營醫(yī)院能夠?qū)崿F(xiàn)在流程管理、人力資源、儀器設(shè)備等各方面的資源整合和提升，同時(shí)還可以加速市場(chǎng)擴(kuò)張，做大規(guī)模并提高品牌知名度。在強(qiáng)大資本的推動(dòng)下，民營醫(yī)院的發(fā)展有望提速，不僅在服務(wù)的量上快速增長(zhǎng)，在醫(yī)療質(zhì)量、服務(wù)內(nèi)容等方面也實(shí)現(xiàn)升級(jí)。 機(jī)構(gòu)投資者熱捧醫(yī)院和醫(yī)院管理類企業(yè)醫(yī)院和醫(yī)院管理類企業(yè)在過去幾年受到風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)和私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)（VC/PE）的青睞且交易規(guī)模不斷增大。2013年到2014年7月一年半的時(shí)間里，VC/PE融資交易量和披露交易金額分別已占到過去10年總量的27%和39%，達(dá)

24、到15宗和2.5億美元。投資領(lǐng)域以專科醫(yī)院為主，過去10年?？漆t(yī)院VC/PE融資交易量占總量的84%，如鼎輝創(chuàng)投相繼投資了安琪兒醫(yī)療、伊美兒、新世紀(jì)兒童醫(yī)院和溫州康寧醫(yī)院；紅杉中國也投資了安琪兒醫(yī)療、北大國際康復(fù)醫(yī)療以及蘭景口腔。原因主要有兩個(gè)方面：首先?？漆t(yī)院不象綜合醫(yī)院那樣大而全因而投資金額較小，培育周期也相對(duì)較短。其次，我國大部分民營醫(yī)院采取與公立醫(yī)院差異化的經(jīng)營策略所以多以特色專科為經(jīng)營項(xiàng)目，而其中以服務(wù)為導(dǎo)向、可復(fù)制性強(qiáng)的連鎖專科醫(yī)院增長(zhǎng)性強(qiáng)成為投資熱點(diǎn)。就綜合醫(yī)院而言，具有清晰的盈利模式的醫(yī)院集團(tuán)如鳳凰醫(yī)療和上海仁濟(jì)醫(yī)療也獲得資本追捧。 醫(yī)院并購活躍，產(chǎn)業(yè)資本拋出橄欖枝醫(yī)療服務(wù)行業(yè)

25、越來越被視作未來消費(fèi)的增長(zhǎng)熱點(diǎn)，大型企業(yè)紛紛通過并購、參股等多種方式涉足和拓展醫(yī)院投資，因而2013年以來醫(yī)院并購活動(dòng)極為活躍，在一年半的時(shí)間里，并購交易數(shù)量和交易金額均創(chuàng)新高，分別占過去10年總量的35%和64%。就并購交易的買方企業(yè)來看，65%來自藥企和醫(yī)療器械企業(yè)（其中藥企占58%），投資動(dòng)力主要有兩方面：一是占有醫(yī)院這個(gè)強(qiáng)大的銷售渠道，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈的延伸發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)；二是看好醫(yī)院的獲利能力，企業(yè)試圖打造大健康產(chǎn)業(yè)集團(tuán)。如復(fù)星醫(yī)藥在先后投資了高端品牌醫(yī)院和睦家和3家民營醫(yī)院之后，在2013年再舉收購三級(jí)甲等醫(yī)院禪城醫(yī)院60%的股份，現(xiàn)已形成沿海高端醫(yī)療和二三線城市專科和綜合醫(yī)院相結(jié)合的醫(yī)療

26、服務(wù)業(yè)務(wù)的初步布局，并計(jì)劃在2015年達(dá)到1萬張床位的規(guī)模3。甘肅獨(dú)一味生物制藥股份有限公司也在2013、2014年先后收購7家醫(yī)院，并在2013底更名為“恒康醫(yī)療集團(tuán)股份有限公司”以反映其在制藥和醫(yī)療上下游的戰(zhàn)略布局。并購交易買方的第二大類來自非相關(guān)行業(yè)，占總量的23%，如聯(lián)想控股收購拜博口腔。這類企業(yè)投資醫(yī)院主要是看中投資回報(bào)，反映目前醫(yī)療服務(wù)行業(yè)的火熱程度。無論是為了獲取投資回報(bào)，還是實(shí)現(xiàn)整體的產(chǎn)業(yè)布局，可以看到醫(yī)院投資機(jī)遇和風(fēng)險(xiǎn)并存。既有金陵藥業(yè)收購宿遷人民醫(yī)院將其轉(zhuǎn)虧為盈，天圖資本投資鳳凰醫(yī)療獲得超過8倍的回報(bào) ，也有化源集團(tuán)并購新鄉(xiāng)5家醫(yī)院的3年后黯然退出，雙鷺?biāo)帢I(yè)出讓新鄉(xiāng)中心醫(yī)院

27、東區(qū)醫(yī)院所持股份。醫(yī)院屬于重資產(chǎn)行業(yè)，建設(shè)和運(yùn)營成本高且培育周期長(zhǎng)，同時(shí)醫(yī)院項(xiàng)目的成功在極大程度上取決于醫(yī)療服務(wù)團(tuán)隊(duì)的技術(shù)能力，因此在短期內(nèi)將醫(yī)院做大做強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)較高。其次，我國民營醫(yī)院普遍存在財(cái)務(wù)、內(nèi)控等方面的不規(guī)范操作。如果要將民營做大并實(shí)現(xiàn)資本對(duì)接，如何將流程、管理制度規(guī)范化將是必須要應(yīng)對(duì)的問題。其三，我國醫(yī)院管理沒有成熟的管理模式，投資后的運(yùn)營將是另一難點(diǎn)。最后，資本密集進(jìn)入必然推高醫(yī)院的估值，將進(jìn)一步增加投資成本和風(fēng)險(xiǎn)。因此選擇恰當(dāng)?shù)臅r(shí)機(jī)和目標(biāo)市場(chǎng)、運(yùn)用相應(yīng)的投資和管理方式提升醫(yī)院價(jià)值是投資成功的必備條件。我認(rèn)為鳳凰醫(yī)療真正的春天應(yīng)該是3到5年之后，當(dāng)機(jī)構(gòu)投資者、醫(yī)藥企業(yè)完成了前期的擴(kuò)

28、張進(jìn)而考慮提升醫(yī)院價(jià)值的時(shí)候。醫(yī)院價(jià)值的增長(zhǎng)點(diǎn)在于管理，好的管理理念、管理體制、嚴(yán)格的成本控制體系以及集團(tuán)化的運(yùn)營模式，而這正是鳳凰醫(yī)療可以提供的。江天帆， 鳳凰醫(yī)療集團(tuán)，董事兼財(cái)務(wù)總監(jiān)目前資本快速涌入醫(yī)療服務(wù)行業(yè)，而接下來的一個(gè)趨勢(shì)將是管理人才和資本的結(jié)合。醫(yī)院管理有其自身的獨(dú)特性，需要有對(duì)該行業(yè)和醫(yī)療運(yùn)行規(guī)律有著深刻認(rèn)識(shí)，并將其與管理科學(xué)結(jié)合起來的人才，光靠資金是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。胡旻，德勤審計(jì)服務(wù)，合伙人醫(yī)院管理的重要性將日趨突顯大量資本的涌入帶來民營醫(yī)院的快速增長(zhǎng)，而投資之后如何對(duì)醫(yī)院進(jìn)行管理并提升其價(jià)值成為重中之重。同時(shí)社會(huì)資本參與公立醫(yī)院改革是醫(yī)改的一個(gè)重要組成部分，無論是改制收購還是托

29、管，都對(duì)加強(qiáng)醫(yī)院管理以提高醫(yī)院運(yùn)營績(jī)效提出了要求。醫(yī)院的管理具有其自身的專業(yè)性和復(fù)雜性，而在目前的醫(yī)療體系下，我國醫(yī)院的一些特性如財(cái)務(wù)體系不透明、渠道返點(diǎn)現(xiàn)象普遍、無法自主決定藥品進(jìn)價(jià)以及政策法規(guī)上的風(fēng)險(xiǎn)更是增加了管理的難度，因此隨著社會(huì)辦醫(yī)的進(jìn)一步推進(jìn)、競(jìng)爭(zhēng)的逐步加劇以及醫(yī)療資源配置的市場(chǎng)化，醫(yī)院管理的重要性將日趨突顯。我們認(rèn)為有以下幾個(gè)方面需要考慮。首先，管理層是醫(yī)院的領(lǐng)航者，決定了醫(yī)院的發(fā)展戰(zhàn)略，組織運(yùn)作模式和績(jī)效管理機(jī)制，因此管理層的選擇至關(guān)重要。目前大部分投資醫(yī)院的主體為投資機(jī)構(gòu)、藥企和非醫(yī)藥行業(yè)的企業(yè)，因而管理經(jīng)驗(yàn)和技巧相對(duì)缺乏。E藥經(jīng)理人在采訪各大投資機(jī)構(gòu)及業(yè)內(nèi)人士就表示，醫(yī)院管

30、理層最好由專業(yè)的第三方管理團(tuán)隊(duì)來擔(dān)任，或者在保證醫(yī)院總體發(fā)展方向不變的基礎(chǔ)上保持原有的管理層。比如鳳凰醫(yī)療就是作為第三方管理機(jī)構(gòu)通過管理輸出來提升被托管醫(yī)院的運(yùn)營效率，被托管醫(yī)院的投資回報(bào)時(shí)間一般在4到5年。而復(fù)星醫(yī)藥收購宿遷鐘吾醫(yī)院后則把醫(yī)院具體的管理事物交由原來的管理團(tuán)隊(duì)。其次，運(yùn)用企業(yè)化管理來改善醫(yī)院運(yùn)營。民營醫(yī)院肩負(fù)治病救人的社會(huì)責(zé)任，但同時(shí)也要講求自己的生存之道以較小的投入得到最大的產(chǎn)出，這就需要運(yùn)用企業(yè)化管理策略。醫(yī)院可以通過對(duì)自身優(yōu)劣勢(shì)和市場(chǎng)環(huán)境的深入分析來確定發(fā)展戰(zhàn)略，定位目標(biāo)人群并打造恰當(dāng)?shù)姆?wù)產(chǎn)品組合，也可以實(shí)施全面質(zhì)量管理，采用標(biāo)準(zhǔn)流程、引入信息技術(shù)來提高醫(yī)療服務(wù)質(zhì)量和醫(yī)

31、院效益。其三，醫(yī)療隊(duì)伍的打造。醫(yī)療隊(duì)伍是醫(yī)院的價(jià)值核心，而民營醫(yī)院普遍面臨的問題就是醫(yī)療人才的缺乏，因此如何管理并提升人力資源的利用效率也是要應(yīng)對(duì)的問題。如上海仁濟(jì)醫(yī)療不僅重視招募和留住優(yōu)秀人才，也相當(dāng)注重醫(yī)療人才的培養(yǎng)和人力資源的使用效率，其中一個(gè)策略就是采取專家?guī)ьI(lǐng)團(tuán)隊(duì)診療病人的方式，既減輕專家的工作負(fù)擔(dān)同時(shí)也增進(jìn)了技術(shù)分享促進(jìn)了醫(yī)療團(tuán)隊(duì)的培養(yǎng)。低門檻的“特色?？啤比詾橹饕?jīng)營項(xiàng)目，拓展新的發(fā)展方向?qū)⒊蔀橼厔?shì)由于早期技術(shù)、人才、公眾認(rèn)知度等方面的短板，大多數(shù)民營醫(yī)院采取與公立醫(yī)院差異化醫(yī)療服務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)策略，選擇技術(shù)人才要求相對(duì)較低、醫(yī)療風(fēng)險(xiǎn)較小、資金回報(bào)速度較快且民眾醫(yī)療服務(wù)需求無法在公立醫(yī)

32、院得到滿足的專科領(lǐng)域，并在過去數(shù)年取得了快速的擴(kuò)張。其中婦產(chǎn)科醫(yī)院增速最快，從2003年的23家擴(kuò)張到2012年的432家，年復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)39%。另外，美容整形、口腔增速均在18%以上，康復(fù)、眼科、骨科以及兒童醫(yī)院也以14%-17%的增速擴(kuò)張。截至2012年，全國的?？漆t(yī)院有62%為民營，美容整形、婦產(chǎn)、骨科以及眼科民營醫(yī)院的占比均超過80%，而皮膚病、血液、心血管、口腔以及康復(fù)民營醫(yī)院也在60%左右。（圖8、9）應(yīng)當(dāng)看到的是，經(jīng)過數(shù)年的發(fā)展，一些傳統(tǒng)的熱門專科領(lǐng)域開始放緩擴(kuò)張。如婦產(chǎn)醫(yī)院的增速從2004年的61%降至2012年的14%，口腔從49%降至18%，眼科從22%降至15%（圖10

33、）?？梢灶A(yù)見，隨著競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)一步加劇，這些市場(chǎng)將日趨飽和，而社會(huì)資本需要轉(zhuǎn)而拓展新的方向，比如技術(shù)壁壘較高的專科領(lǐng)域、綜合醫(yī)院和高端醫(yī)療都將形成各自的增長(zhǎng)點(diǎn)。我們?cè)谙乱徽鹿?jié)會(huì)對(duì)此詳細(xì)論述。醫(yī)院規(guī)模化運(yùn)營是發(fā)展方向政策引入社會(huì)資本旨在激活市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，倒逼公立醫(yī)院提高運(yùn)營效率和服務(wù)質(zhì)量，因而民營醫(yī)院最終的發(fā)展趨勢(shì)必將是規(guī)模化的經(jīng)營，以高質(zhì)高效的醫(yī)療和服務(wù)與根基已深的公立醫(yī)院競(jìng)爭(zhēng)。醫(yī)院規(guī)?；?jīng)營的關(guān)鍵并不僅在于醫(yī)院/診所網(wǎng)絡(luò)快速穩(wěn)健地?cái)U(kuò)張，同時(shí)其專業(yè)的管理能力以及協(xié)同效應(yīng)和規(guī)模效應(yīng)也至關(guān)重要。醫(yī)院可以通過病人雙向轉(zhuǎn)診、疑難雜癥會(huì)診以及在各醫(yī)院調(diào)配專家等方式對(duì)各醫(yī)院資源進(jìn)行規(guī)劃安排，促進(jìn)資源的合理運(yùn)用和分享

34、并實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)；可以設(shè)立藥品配置中心、檢驗(yàn)中心、質(zhì)控中心，分享大型儀器來精簡(jiǎn)部門減少開支；還可以憑借規(guī)模提升議價(jià)能力降低成本。另外大規(guī)模還有利于增加公眾的信任感、打造品牌形象并拓寬市場(chǎng)。民營醫(yī)院已呈現(xiàn)出規(guī)?；\(yùn)營的趨勢(shì)，主要表現(xiàn)為兩種方式。一是?？七B鎖網(wǎng)絡(luò)，如愛爾眼科在2003到2014年11年間在24個(gè)省（直轄市）布局共設(shè)立70余家眼科醫(yī)院并運(yùn)用“三級(jí)連鎖”的商業(yè)模式為患者提供高水準(zhǔn)、多層次的眼科醫(yī)療增值服務(wù)，是我國國內(nèi)首家上市的醫(yī)療機(jī)構(gòu)。另一種是綜合性的醫(yī)療集團(tuán)，如鳳凰醫(yī)療通過收購和托管的方式目前旗下已有12家醫(yī)院和28家社區(qū)醫(yī)療機(jī)構(gòu)，在北京形成了從社區(qū)衛(wèi)生、基本預(yù)防保健、重癥診療等服務(wù)為

35、一體的綜合醫(yī)療服務(wù)體系。該集團(tuán)通過集團(tuán)式的管理提升醫(yī)院運(yùn)營效率同時(shí)發(fā)揮集團(tuán)的規(guī)模效應(yīng)，通過二次議價(jià)降低醫(yī)療藥品、耗材方面的成本。2.民營醫(yī)院的發(fā)展策略民營醫(yī)院戰(zhàn)略定位的考量因素民營醫(yī)院的戰(zhàn)略定位需要考慮以下幾個(gè)緯度： 城市經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平。當(dāng)?shù)厝巳旱慕?jīng)濟(jì)承受能力和支付能力以及對(duì)醫(yī)療服務(wù)不同層次和品質(zhì)的需求決定了醫(yī)院在服務(wù)領(lǐng)域和運(yùn)營規(guī)模方面的定位。比如高端醫(yī)療針對(duì)的是富裕人群，而這類人群多分布于北京上海等一線城市且相對(duì)于整體大眾來說數(shù)量較少，因此目前高端醫(yī)療類醫(yī)院多分布于一線城市且規(guī)模有限。 當(dāng)?shù)蒯t(yī)改政策。各地在醫(yī)改政策細(xì)則落實(shí)和推進(jìn)程度不同，因而民營醫(yī)院在進(jìn)入和運(yùn)營方面所遇到的政策法規(guī)壁壘以及市場(chǎng)

36、競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境也各不相同，在服務(wù)領(lǐng)域、進(jìn)入模式以及競(jìng)爭(zhēng)策略方面也需要做相應(yīng)調(diào)整。比如江蘇省宿遷市在2000年就已開始醫(yī)療改革并在2003年成為全國僅有的全是民營醫(yī)療機(jī)構(gòu)的地級(jí)市，其政策環(huán)境已相當(dāng)成熟，因而政策壁壘相對(duì)較低。但由于民營醫(yī)院之間的競(jìng)爭(zhēng)已相當(dāng)激烈，供給日趨飽和，因此如何在醫(yī)療服務(wù)和價(jià)格上制勝并奪取市場(chǎng)份額會(huì)是重要的考慮因素。相對(duì)而言，在一些“試點(diǎn)”城市，雖然部分政策細(xì)則的落實(shí)還有待探索，但是整體政策環(huán)境寬松，公立醫(yī)院改革正大力推進(jìn)，同時(shí)社會(huì)資本又未充分涉足，因此有可能是較好的市場(chǎng)切入點(diǎn)。 稅收優(yōu)惠政策考量。在人口老齡化和醫(yī)改步伐加快的進(jìn)程中，伴隨著國家相關(guān)政策的密集出臺(tái)，民營醫(yī)院的快速發(fā)展

37、值得期待。但現(xiàn)有稅收優(yōu)惠政策出臺(tái)時(shí)間較早，且向非營利性醫(yī)療機(jī)構(gòu)（以公立醫(yī)院為主）傾斜，和行業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀及趨勢(shì)的契合度有待提高，政策的系統(tǒng)性及前瞻性亦顯不足（詳見附錄）。因此，我們預(yù)期未來國家會(huì)從行業(yè)角度統(tǒng)籌規(guī)劃，制定或完善配套的稅收優(yōu)惠政策來鼓勵(lì)和支持其發(fā)展。對(duì)于行業(yè)的潛在投資者，建議應(yīng)考量現(xiàn)行稅收優(yōu)惠政策下稅務(wù)成本的經(jīng)濟(jì)性，并對(duì)未來的行業(yè)政策保持密切關(guān)注以評(píng)估其帶來的稅務(wù)成本變化和對(duì)經(jīng)營模式的影響。 供需狀況。由于大多患者趨向于就近就醫(yī)，醫(yī)療服務(wù)有較強(qiáng)的服務(wù)半徑限制，因此投資者應(yīng)當(dāng)考慮當(dāng)?shù)厝巳旱募膊∽V、分析市場(chǎng)潛力和醫(yī)療服務(wù)的供給。存在供需不平衡的市場(chǎng)會(huì)是較好的選擇。 醫(yī)療服務(wù)項(xiàng)目。投資者應(yīng)

38、當(dāng)結(jié)合市場(chǎng)狀況和各服務(wù)板塊的市場(chǎng)前景確定自己的經(jīng)營項(xiàng)目。比如?？漆t(yī)院投資額度相對(duì)較小且運(yùn)營也更加容易，但是進(jìn)入壁壘小因此較容易復(fù)制，有可能會(huì)面對(duì)激烈的競(jìng)爭(zhēng)并擠壓盈利空間。相比之下，綜合醫(yī)院投資周期長(zhǎng)風(fēng)險(xiǎn)高且經(jīng)營管理難度大但較難以復(fù)制，一旦確立了公眾認(rèn)知度，較難被取代，先入優(yōu)勢(shì)明顯。投資者應(yīng)當(dāng)結(jié)合自身實(shí)力和投資目標(biāo)選擇恰當(dāng)?shù)尼t(yī)療服務(wù)項(xiàng)目。 進(jìn)入模式。投資醫(yī)院大致有新建、收購私立醫(yī)院以及收購或者托管公立醫(yī)院四種模式。我們將會(huì)在下節(jié)詳細(xì)分析這四種模式的利弊和發(fā)展態(tài)勢(shì)。民營醫(yī)院服務(wù)板塊的選擇民營醫(yī)院還處于發(fā)展初期，相對(duì)于公立醫(yī)院在綜合實(shí)力和運(yùn)營環(huán)境方面都處于弱勢(shì)，因此采取差異化經(jīng)營仍將是民營醫(yī)院戰(zhàn)略定

39、位的主調(diào)。結(jié)合上述戰(zhàn)略定位的考量因素以及對(duì)目前民營醫(yī)療服務(wù)行業(yè)的觀察，我們認(rèn)為醫(yī)療服務(wù)行業(yè)有以下幾方面的增長(zhǎng)熱點(diǎn)。高端醫(yī)療服務(wù) 高端醫(yī)療是針對(duì)富裕人群所提供的個(gè)性化、高質(zhì)量的醫(yī)療服務(wù)。據(jù)德勤2011年對(duì)消費(fèi)者的調(diào)查顯示，僅有21%的消費(fèi)者對(duì)醫(yī)療體系滿意，在對(duì)服務(wù)價(jià)格敏感度不高或者享有高端醫(yī)療保險(xiǎn)的情況下，消費(fèi)者自然會(huì)轉(zhuǎn)向高端醫(yī)療。可以看到，國民收入的提高，中高收入人群的崛起，商業(yè)保險(xiǎn)的發(fā)展以及民眾健康意識(shí)的加強(qiáng)還將持續(xù)推動(dòng)我國對(duì)高端醫(yī)療的需求。與此同時(shí)，政府為了保證基本醫(yī)療需求得以滿足已提出限制公立醫(yī)院特需服務(wù)的供應(yīng)量 ，進(jìn)一步拉大高端醫(yī)療的供需差距，因此民營醫(yī)院在該板塊有望保持快速增長(zhǎng)。我們

40、認(rèn)為高端醫(yī)療服務(wù)還將出現(xiàn)三個(gè)趨勢(shì)。 高端醫(yī)療在地域上的下沉。高端醫(yī)療的目標(biāo)客戶主要為在國內(nèi)工作的外籍人士和中國本土高端人群如企業(yè)家、高級(jí)管理人員、富商以及名人。這類人群目前多聚集于北京、上海等大型城市，因此高端醫(yī)療醫(yī)院和診所也多分布于一線城市。隨著國民收入的進(jìn)一步提高以及大型城市的輻射效應(yīng)的發(fā)揮，高端醫(yī)療會(huì)向二線城市擴(kuò)展。如和睦家早期運(yùn)營主要集中于北京和上海，而目前已擴(kuò)展到無錫、廣州和天津并計(jì)劃在將來向成都、青島等二線城市延伸。 早期一些熱門的?？祁I(lǐng)域在服務(wù)人群上的轉(zhuǎn)移。我國民營醫(yī)院早期的經(jīng)營項(xiàng)目主要是技術(shù)門檻相對(duì)較低的?？祁I(lǐng)域，競(jìng)爭(zhēng)激烈且同質(zhì)化嚴(yán)重，因而選取高端?？漆t(yī)療服務(wù)以獲得和公立醫(yī)院和

41、其他私立醫(yī)院差異化定位成為應(yīng)對(duì)之策。如和美醫(yī)療正是順應(yīng)了民眾生活水平的提高、中高端人群的崛起以及對(duì)于婦兒健康越發(fā)重視的趨勢(shì)，同時(shí)也是為了應(yīng)對(duì)中低端婦女?？漆t(yī)療服務(wù)同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)的問題，從早期的中端婦女?？漆t(yī)療服務(wù)向高端婦兒醫(yī)療轉(zhuǎn)型。 醫(yī)療旅游在全球呈現(xiàn)一個(gè)快速增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)，消費(fèi)者選擇去醫(yī)療質(zhì)量較高而價(jià)格相對(duì)較低的國家接受治療并觀光旅游如印度、泰國。我國具有相對(duì)較低的醫(yī)療服務(wù)價(jià)格，高水平的專業(yè)人員和豐富的旅游資源。從長(zhǎng)期來看我國醫(yī)療服務(wù)的供給將在政策的帶動(dòng)下日趨豐富，醫(yī)療旅游有望成為新的熱點(diǎn)。案例分析：和美醫(yī)療和美醫(yī)療由林玉明先生創(chuàng)立，于2002年在太原市建立了第一家女子?？漆t(yī)院 山西現(xiàn)代女子醫(yī)院，首

42、創(chuàng)中國女性?？漆t(yī)療服務(wù)的運(yùn)營模式。自此之后，公司不斷拓展市場(chǎng)，在十余年的時(shí)間里先后在北京、重慶、武漢、長(zhǎng)沙、廣州、成都等大中城市建立了30余家品牌連鎖醫(yī)院。公司先后創(chuàng)立了“現(xiàn)代女子”、“儷人”和“和美”三個(gè)品牌。與前兩者不同，“和美”的定位是高端婦兒，布局點(diǎn)也主要選擇北京、深圳等支付能力強(qiáng)的大型城市，是公司近幾年的發(fā)展重點(diǎn)和轉(zhuǎn)型方向。和美醫(yī)療的成功源自于其管理層對(duì)行業(yè)政策和市場(chǎng)狀況的敏銳觀察力、出擊?？剖袌?chǎng)獨(dú)特的戰(zhàn)略眼光和優(yōu)秀的運(yùn)營能力。 在不同時(shí)期采取不同的差異化競(jìng)爭(zhēng)策略。在早期由于醫(yī)生資源相對(duì)缺乏，公司以大型醫(yī)院不太重視而市場(chǎng)又有極大需求的中端婦女?？谱鳛榍腥朦c(diǎn)，從科室細(xì)分、服務(wù)項(xiàng)目增設(shè)、

43、裝修特色以及新技術(shù)開展等各方面來進(jìn)行差異化經(jīng)營以彌補(bǔ)自身在專家技術(shù)無法于大型公立醫(yī)院相媲美的短板。在后期，當(dāng)公司積累了一定的專家技術(shù)力量之后，順應(yīng)國家“鼓勵(lì)發(fā)展高端醫(yī)療保健”的政策，開始向精細(xì)化拓展，與09年成立“和美事業(yè)部”，打造“和美”這個(gè)高端醫(yī)療品牌。特別是在近幾年，政府限制公立醫(yī)院特需服務(wù)的政策導(dǎo)向下，考慮到中低端婦女?？聘?jìng)爭(zhēng)同質(zhì)化嚴(yán)重，和美把重點(diǎn)放在高端醫(yī)療上并開始轉(zhuǎn)型。 結(jié)合資本以迅速拓展市場(chǎng)取得先發(fā)優(yōu)勢(shì)。公司引入資本（鼎輝創(chuàng)投、建銀國際）加速擴(kuò)張，在過去6年間新辦20余家醫(yī)院。同時(shí)公司也通過外來資本規(guī)范內(nèi)部財(cái)務(wù)和管理機(jī)制，為后期上市打好基礎(chǔ)，目前已開始籌劃海外紅籌架構(gòu)。 多年深耕

44、培養(yǎng)管理人才把控醫(yī)院運(yùn)作，通過標(biāo)準(zhǔn)化體系運(yùn)營旗下醫(yī)院，在實(shí)現(xiàn)快速擴(kuò)張的同時(shí)確保醫(yī)療服務(wù)質(zhì)量和安全。和美各連鎖醫(yī)院的運(yùn)作由總經(jīng)理來把控，而管理人員均為公司多年培養(yǎng)，從基層做起，深知和美醫(yī)院的運(yùn)營模式。集團(tuán)層面設(shè)有多個(gè)職能部門對(duì)旗下醫(yī)院的醫(yī)療質(zhì)量和醫(yī)療安全進(jìn)行監(jiān)督管控，并促進(jìn)醫(yī)療技術(shù)和知識(shí)的分享，在體制上確保標(biāo)準(zhǔn)化的管理、醫(yī)療流程和最先進(jìn)的醫(yī)療技術(shù)在整個(gè)集團(tuán)網(wǎng)絡(luò)里得以復(fù)制。公司注重不斷提升服務(wù)質(zhì)量，引進(jìn)國際先進(jìn)醫(yī)療服務(wù)理念，不僅與哈佛國際醫(yī)學(xué)聯(lián)盟達(dá)成戰(zhàn)略合作關(guān)系，并且是國內(nèi)為數(shù)不多的獲得國際JCI認(rèn)證的民營機(jī)構(gòu)之一。?？七B鎖?？剖巧鐣?huì)資本擴(kuò)張最為迅速的領(lǐng)域。根據(jù)衛(wèi)生統(tǒng)計(jì)年鑒，2012年我國共有17

45、60家民營醫(yī)院，在過去10年實(shí)現(xiàn)了19%的年復(fù)合增長(zhǎng)率。相較于綜合醫(yī)院，?？漆t(yī)院的投入成本低，對(duì)于技術(shù)和人才的需求規(guī)模較小因而進(jìn)入門檻低。在經(jīng)營方面，由于致力于某個(gè)專業(yè)，在專家的聘用、人才的培養(yǎng)以及品牌的打造等方面都更有聚焦點(diǎn)，管理難度低，同時(shí)特色?？频牟呗允姑駹I醫(yī)院可以開展錯(cuò)位競(jìng)爭(zhēng)，避免與公立醫(yī)院直面抗衡。由于這些特性，?？漆t(yī)院一般培育期較短，利潤率較高，在早期頗受社會(huì)資本的青睞并打造了許多優(yōu)秀的連鎖品牌如愛爾眼科、瑞爾齒科、通策醫(yī)療等。隨著資本的進(jìn)一步涌入，在戰(zhàn)略定位上可以考慮下面兩個(gè)方向。 服務(wù)性的可復(fù)制的?？七B鎖民營醫(yī)院雖然在綜合實(shí)力上無法與公立醫(yī)院抗衡，但可以在服務(wù)和價(jià)格兩方面尋求突

46、破以獲得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。消費(fèi)者愿意為好的服務(wù)支付溢價(jià)，因此優(yōu)質(zhì)的服務(wù)不僅給予了民營醫(yī)院定價(jià)權(quán)并在某種程度上回避了醫(yī)保定點(diǎn)的瓶頸，同時(shí)，服務(wù)不涉及過為復(fù)雜的醫(yī)療技術(shù)，且又是公立醫(yī)院最為缺乏的，可以為民營醫(yī)院達(dá)到取長(zhǎng)補(bǔ)短的目的。另一方面，持續(xù)的價(jià)格優(yōu)勢(shì)（或者相等的價(jià)格提供更好的服務(wù)）必然來自于對(duì)成本的嚴(yán)格控制。專科醫(yī)院規(guī)模較小因而連鎖的經(jīng)營模式和快速而穩(wěn)妥的擴(kuò)張能力是制勝關(guān)鍵。醫(yī)療服務(wù)行業(yè)的成長(zhǎng)會(huì)伴隨著醫(yī)療領(lǐng)域的細(xì)化，而風(fēng)險(xiǎn)低、服務(wù)導(dǎo)向和可復(fù)制性強(qiáng)的細(xì)分領(lǐng)域?qū)?huì)出現(xiàn)新的投資熱點(diǎn)。在這一類醫(yī)院中，對(duì)醫(yī)療器械依賴度高因而對(duì)醫(yī)生和技術(shù)能力要求相對(duì)較低的?？祁I(lǐng)域值得關(guān)注。比如運(yùn)用準(zhǔn)分子激光技術(shù)的愛爾眼科在11年

47、間擴(kuò)張到70余家連鎖醫(yī)院，具有放療及影像技術(shù)的泰和誠醫(yī)療在全國55個(gè)城市開設(shè)了140家腫瘤放射治療和影像診斷中心。這類醫(yī)院的醫(yī)療服務(wù)技術(shù)特性彌補(bǔ)了民營醫(yī)院人才技術(shù)短板，同時(shí)由于流程標(biāo)準(zhǔn)化極易復(fù)制因而可以快速擴(kuò)張取得規(guī)模優(yōu)勢(shì)和品牌效應(yīng)。隨著醫(yī)學(xué)技術(shù)的進(jìn)一步發(fā)展，醫(yī)學(xué)儀器的功能將更加強(qiáng)大，這一領(lǐng)域有望出現(xiàn)更多的后起之秀。 壁壘略高的?？祁I(lǐng)域不同的病種領(lǐng)域有著不同的發(fā)展時(shí)機(jī)。在過去十來年里，婦產(chǎn)、口腔、眼科等專科連鎖醫(yī)院得到了飛速發(fā)展。這些領(lǐng)域進(jìn)入門檻較低，注重服務(wù)、可以和公立醫(yī)院起到互補(bǔ)作用，因而在早期吸引了大量投資。但門檻低就意味著競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手增加迅速和市場(chǎng)日趨飽和，因此隨著民營醫(yī)院技術(shù)和綜合實(shí)力的

48、提高，壁壘領(lǐng)略高的行業(yè)將成為新一輪投資熱點(diǎn)，比如兒童醫(yī)院在近兩年的擴(kuò)張有所加速（表3和圖12）。在長(zhǎng)期，隨著國家醫(yī)療體制改革的進(jìn)一步推進(jìn)，特別是當(dāng)醫(yī)療人才可以自由流動(dòng)之后，民營醫(yī)院將會(huì)有能力進(jìn)入壁壘更高的?？祁I(lǐng)域如骨科、腫瘤、腦科等。綜合醫(yī)院綜合醫(yī)院目標(biāo)為大眾市場(chǎng)，科室全，對(duì)醫(yī)療服務(wù)人員的需求大，投資成本高。同時(shí)由于要滿足大眾需求，其對(duì)醫(yī)保的依賴度高且容易和公立醫(yī)院形成直接競(jìng)爭(zhēng)，因此目前民營的綜合醫(yī)院多采取做具有特色?？频木C合醫(yī)院的策略，旨在結(jié)合綜合醫(yī)院的規(guī)模優(yōu)勢(shì)和?？漆t(yī)院的差異化經(jīng)營優(yōu)勢(shì)。綜合醫(yī)院會(huì)將是社會(huì)資本投資的另一熱點(diǎn)。首要原因是我國醫(yī)療資源的嚴(yán)重供需不平衡，且供給在地域又分布不均?；?/p>

49、者具有在本地尋求醫(yī)療服務(wù)的趨向，因此根據(jù)各地供需狀況設(shè)建綜合醫(yī)院或者收購、托管運(yùn)營不理想的醫(yī)院完全可以通過彌補(bǔ)公立醫(yī)院所不能滿足的大眾醫(yī)療需求而獲得一席之地。其次，政策利好。今年9月召開的國務(wù)院常務(wù)會(huì)議提出要加快推進(jìn)“補(bǔ)短板”工程建設(shè)，綜合醫(yī)院的建設(shè)是今明兩年抓緊推進(jìn)的項(xiàng)目之一。會(huì)議還提出要更多吸引社會(huì)資本參與促進(jìn)項(xiàng)目順利實(shí)施，可見政府對(duì)民營綜合醫(yī)院的支持力度還將加強(qiáng)。不僅是宏觀政策，微觀層次上政策細(xì)則的落實(shí)也為民營醫(yī)院打開了大門。比如北京今年就繼取消醫(yī)師多點(diǎn)執(zhí)業(yè)地點(diǎn)上限之后，取締了醫(yī)生需經(jīng)主管單位批準(zhǔn)的審查要求。醫(yī)師多點(diǎn)執(zhí)業(yè)的推行將盤活現(xiàn)有的醫(yī)療資源，為民營醫(yī)院注入成長(zhǎng)的核心力量，幫助其打造

50、醫(yī)療團(tuán)隊(duì)并提升品牌認(rèn)知度。另外，醫(yī)保定點(diǎn)資格的獲取也變得更加容易，為在民營綜合醫(yī)院就醫(yī)的患者解決了支付方面的后顧之憂。相對(duì)于?？漆t(yī)院，綜合醫(yī)院對(duì)資金、人才、管理等方面都有更高的要求。正是由于這個(gè)特性，綜合醫(yī)院更加難以復(fù)制，一旦在服務(wù)半徑內(nèi)建立了公眾認(rèn)知度，很難被取締，先動(dòng)優(yōu)勢(shì)明顯，因此目前醫(yī)療服務(wù)供需極不平衡的狀況為社會(huì)資本進(jìn)入綜合醫(yī)療創(chuàng)造了一個(gè)良好的時(shí)機(jī)，各路資本都在迅速搶占市場(chǎng)。據(jù)衛(wèi)生年鑒統(tǒng)計(jì)，2012年我國共有6047家民營醫(yī)院， 2011和2012兩年就新增1808家，占存量的30%。案例分析：鳳凰醫(yī)療集團(tuán)鳳凰醫(yī)療集團(tuán)是一家大型的民營醫(yī)療集團(tuán)，自2000年后參與國有公立醫(yī)院改革，現(xiàn)在北

51、京區(qū)域運(yùn)營11家綜合醫(yī)院，1家中醫(yī)院，1家婦幼保健醫(yī)院和28個(gè)社區(qū)診所，其中掌握產(chǎn)權(quán)的是北京健宮醫(yī)院擁有80%的股權(quán)，其余皆為托管，形成了包括社區(qū)衛(wèi)生、重癥診療等服務(wù)的綜合醫(yī)療服務(wù)體系。鳳凰醫(yī)療于2013年11月在香港上市，作為我國首家登陸國際資本市場(chǎng)的醫(yī)療運(yùn)營商，其市盈率高達(dá)24倍，創(chuàng)造了超額認(rèn)購534倍的記錄。鳳凰醫(yī)療倍受市場(chǎng)關(guān)注，不僅在于其擁有醫(yī)改概念反映了投資者對(duì)于中國醫(yī)療市場(chǎng)潛力的期望，還在于通過產(chǎn)業(yè)化方式參與公立醫(yī)院改革并取得了良好的業(yè)績(jī)。2014年上半年公司收入同比增長(zhǎng)20.8%至5.07億元，股東應(yīng)占盈利上升63.6%至0.82億元。鳳凰醫(yī)療上市的業(yè)務(wù)模式為社會(huì)資本參與公立醫(yī)院

52、改革提供了借鑒。公司收入主要由三個(gè)部分組成：綜合醫(yī)院服務(wù)、供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)和醫(yī)院管理業(yè)務(wù)。綜合醫(yī)院服務(wù)收入來自于其投資控股的北京健宮醫(yī)院的醫(yī)療服務(wù)收益，2014上半年該模塊的收入占總收入的48.8%，是公司業(yè)務(wù)收入的主要來源之一。另一大來源是供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)，2014上半年占總收入的47.9%。鳳凰醫(yī)療通過子公司參與醫(yī)療器械、醫(yī)用耗材和藥品的供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)。由于旗下的醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)均坐落于北京，公司得以整合醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)對(duì)器械、耗材和藥品的需求，運(yùn)用二次議價(jià)從供貨商獲得大額購買的優(yōu)惠，再以當(dāng)?shù)卣O(shè)定的招標(biāo)價(jià)格出售給醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)，兩者差價(jià)即為供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)收入。集團(tuán)的醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)規(guī)模以及未來網(wǎng)絡(luò)擴(kuò)張尤為重要，是其發(fā)揮規(guī)模優(yōu)勢(shì)獲得有利

53、議價(jià)的基礎(chǔ)。醫(yī)院管理業(yè)務(wù)收入來自于公司對(duì)公立醫(yī)院進(jìn)行帶資托管所獲得的托管費(fèi)用。鳳凰醫(yī)療通過管理和資本輸出取得醫(yī)院經(jīng)營管理權(quán)，不涉及醫(yī)院產(chǎn)權(quán)問題也在一定程度上避開了公立醫(yī)院非營利性性質(zhì)因而無法分派利潤的難題。公司以整個(gè)集團(tuán)利益最大化地方式運(yùn)營醫(yī)院，提高醫(yī)院運(yùn)營效率的同時(shí)也加強(qiáng)了對(duì)上游耗材、器械以及藥品供應(yīng)的掌控。雖然醫(yī)院管理業(yè)務(wù)收入在公司總收入的占比相對(duì)較小，2014上半年僅為3.3%，但為公司打造醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)提供了一個(gè)快速低成本的途徑，也為其在時(shí)機(jī)成熟時(shí)收購目標(biāo)醫(yī)院奠定了基礎(chǔ)。鳳凰醫(yī)療的成功有很多可圈可點(diǎn)的地方： 把握了國家醫(yī)改的契機(jī)。鳳凰醫(yī)療在初期主要運(yùn)用新建醫(yī)院的方式，由于經(jīng)營管理能力還在積累

54、階段，人才技術(shù)上又難以和公立醫(yī)院抗衡，經(jīng)營效果一般，同時(shí)投資回報(bào)期較長(zhǎng)，公司后續(xù)逐漸退出了所有權(quán)。2000年后，鳳凰醫(yī)療把握住了國家公立醫(yī)院改革的契機(jī)，積極參與北京公立醫(yī)院改革試點(diǎn)，通過托管、收購公立醫(yī)院的方式快速打造醫(yī)療服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。 采取多種方式進(jìn)入醫(yī)療市場(chǎng)并以醫(yī)院集團(tuán)為主導(dǎo)進(jìn)行市場(chǎng)化經(jīng)營。公司定位為醫(yī)療管理和運(yùn)營的集團(tuán)化公司，以托管、收購公立醫(yī)院相結(jié)合的方式在北京布局醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)，由此避免產(chǎn)權(quán)，醫(yī)院屬性等難點(diǎn)。同時(shí)公司通過服務(wù)業(yè)務(wù)以及整個(gè)價(jià)值鏈服務(wù)的整合達(dá)到資源的協(xié)同作用，以集團(tuán)利益最大化的方式來運(yùn)營醫(yī)院。 基于醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈上的拓展。由于我國醫(yī)院在醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)鏈條中處于強(qiáng)勢(shì)地位，公司得以將醫(yī)藥

55、流通企業(yè)的部分利益內(nèi)部化。 資本運(yùn)營以整合資源。公司在股份改造基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)資本上市，為后期整合行業(yè)、金融資源做大集團(tuán)規(guī)模奠定了基礎(chǔ)。 通過標(biāo)準(zhǔn)化的管理系統(tǒng)運(yùn)營旗下醫(yī)院并在集團(tuán)內(nèi)共享資源以實(shí)現(xiàn)協(xié)同效用。如在各集團(tuán)醫(yī)院引入公司通用的管理程序，通過職業(yè)院長(zhǎng)來把控日常運(yùn)營，運(yùn)用公司的資訊科技和管理系統(tǒng)來輔助管理等方式來快速復(fù)制管理模式和醫(yī)院文化；通過在醫(yī)院集團(tuán)內(nèi)部共享專家支持以達(dá)到技術(shù)知識(shí)的傳播和復(fù)制并提升各醫(yī)院診療質(zhì)量。案例分析：仁濟(jì)醫(yī)療投資有限公司上海仁濟(jì)醫(yī)療集團(tuán)于2003 年成立，是由上海交通大學(xué)附屬仁濟(jì)醫(yī)院倡議成立，由仁濟(jì)醫(yī)院聯(lián)合社會(huì)資本創(chuàng)辦的從事醫(yī)療管理和運(yùn)營的股份制有限責(zé)任公司。在十余年的時(shí)

56、間里，集團(tuán)通過投資、托管和新建的方式迅速擴(kuò)張，現(xiàn)運(yùn)營20多家二級(jí)和二級(jí)以上醫(yī)院并取得了良好的業(yè)績(jī)。如仁濟(jì)2004年受浙江省蒼南縣政府委托管理的蒼南縣人民醫(yī)院已由一家二級(jí)乙等醫(yī)院躍升為三級(jí)乙等醫(yī)院，業(yè)務(wù)收入從托管前的4500萬元上升到5.2億元；其托管的由江蘇永鼎股份有限公司投資興建的蘇州永鼎醫(yī)院在短短的一年內(nèi)主要經(jīng)營指標(biāo)均較托管之前提高了50%以上。上海仁濟(jì)醫(yī)療迅速而又穩(wěn)健的擴(kuò)張得益于上海仁濟(jì)醫(yī)院強(qiáng)大的技術(shù)后盾和品牌優(yōu)勢(shì)、先進(jìn)的醫(yī)院管理體系、靈活的業(yè)務(wù)模式以及對(duì)醫(yī)改政策較好的把握。 依托仁濟(jì)醫(yī)院的人才、技術(shù)和品牌優(yōu)勢(shì)帶動(dòng)集團(tuán)醫(yī)院。上海仁濟(jì)醫(yī)院迄今已有170年歷史，是一個(gè)學(xué)科門類齊全，集醫(yī)療、教

57、學(xué)、科研為一體的綜合性三級(jí)甲等醫(yī)院，在民眾中有很強(qiáng)的美譽(yù)度。仁濟(jì)醫(yī)療正是依托上海仁濟(jì)醫(yī)院強(qiáng)大的人才、技術(shù)實(shí)力和品牌優(yōu)勢(shì)來打造醫(yī)院網(wǎng)絡(luò)。集團(tuán)通過對(duì)仁濟(jì)醫(yī)院優(yōu)勢(shì)技術(shù)資源的整合，以多種形式向其投資托管的地方醫(yī)院進(jìn)行輸出和復(fù)制。在專家的派遣上采取常駐、定期和臨時(shí)會(huì)診等多種方式，結(jié)合當(dāng)?shù)鼗颊咝枨筇峁┘夹g(shù)支持并采取專家?guī)ш?duì)的方式以促進(jìn)技術(shù)在當(dāng)?shù)蒯t(yī)院的分享和復(fù)制。集團(tuán)尤為注重提高醫(yī)療人才的使用效率，以醫(yī)生為中心來組織有效的醫(yī)療活動(dòng)和整合資源，最大可能地發(fā)揮醫(yī)生的效用。上海仁濟(jì)醫(yī)院的品牌是仁濟(jì)醫(yī)療的另外一大優(yōu)勢(shì)。集團(tuán)在技術(shù)輸出的同時(shí)發(fā)揮品牌的輻射效用，帶動(dòng)整個(gè)集團(tuán)醫(yī)院的公眾認(rèn)知度。 運(yùn)用專業(yè)和標(biāo)準(zhǔn)化的醫(yī)院管理

58、體系確保成員醫(yī)院的內(nèi)生性增長(zhǎng)。醫(yī)院的運(yùn)營復(fù)雜而自成體系，因此在納入醫(yī)療集團(tuán)后是否能夠?qū)崿F(xiàn)快速的增長(zhǎng)取決于集團(tuán)的管理能力。仁濟(jì)醫(yī)療結(jié)合國內(nèi)外醫(yī)院管理的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，研發(fā)和制定了醫(yī)院專業(yè)和商業(yè)管理產(chǎn)品體系，將標(biāo)準(zhǔn)化的管理制度、醫(yī)療服務(wù)和臨床流程切實(shí)運(yùn)用于集團(tuán)醫(yī)院運(yùn)營的日常實(shí)踐中。集團(tuán)采用2+1的管理理念：“1”是指“仁術(shù)濟(jì)世”的醫(yī)療道德和評(píng)估體系。“2”是指在技術(shù)實(shí)踐層面上，一方面強(qiáng)調(diào)對(duì)常見病、多發(fā)病治療技術(shù)的規(guī)范化和精細(xì)化，打好基本功建立口碑；另一方面加強(qiáng)技術(shù)學(xué)習(xí)和進(jìn)修，提升醫(yī)療服務(wù)能力。在夯實(shí)專業(yè)技術(shù)實(shí)力的同時(shí)，仁濟(jì)基于各成員醫(yī)院的實(shí)際情況，調(diào)整醫(yī)療服務(wù)項(xiàng)目組合，打造特色專科，以特色聞名。 采取靈活的業(yè)務(wù)模式實(shí)現(xiàn)快速擴(kuò)張。醫(yī)院是資產(chǎn)和人才密集性投資，仁濟(jì)醫(yī)療采取多種形式進(jìn)入目標(biāo)醫(yī)院包括托管、收購、股權(quán)合作以及新建在長(zhǎng)江三角洲和華東地區(qū)布局以打造醫(yī)院集團(tuán)。目標(biāo)醫(yī)院包括綜合和?？漆t(yī)院，選擇主要基于當(dāng)?shù)蒯t(yī)療市場(chǎng)供需狀況、相對(duì)的競(jìng)爭(zhēng)狀況和醫(yī)院資質(zhì)。集團(tuán)注重管理和托管模式的可操作性，根據(jù)各地醫(yī)療衛(wèi)生體制現(xiàn)狀、當(dāng)?shù)卣笠约搬t(yī)院性質(zhì)和運(yùn)營狀況來確定管理的形式和深度。 把握醫(yī)改政策和時(shí)機(jī)。在早期我國醫(yī)療市場(chǎng)開放程度相對(duì)較低的情況下主要采取托管模式進(jìn)入醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)，在實(shí)現(xiàn)快速布局的同時(shí)積累經(jīng)驗(yàn)探索符合我國國情和醫(yī)改政策的管理和托管模式。隨著醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)的開放，中央政策對(duì)社會(huì)辦醫(yī)的支持力度加