股份制改造方案

1、附件一某某某某集團(tuán)有限公司股份制改造方案一、公司基本情況（一）公司基本信息公司名稱：天津市濱海水業(yè)集團(tuán)有限公司；住 所：寶垠區(qū)爾王莊濱海供水泵站院內(nèi)；法定代表人：劉逸榮；注冊(cè)資本：3449.3499萬(wàn)元人民幣；實(shí)收資本：3449.3499萬(wàn)元人民幣；公司類型：有限責(zé)任公司；經(jīng)營(yíng)范圍：管道輸水運(yùn)輸；供水設(shè)施管理、維護(hù)和保養(yǎng)；工業(yè)企業(yè)用水供應(yīng)以及 相關(guān)水務(wù)服務(wù)（飲用水除外）；水務(wù)項(xiàng)目投資；水務(wù)項(xiàng)目設(shè)計(jì)、咨詢、建設(shè)和運(yùn)營(yíng)； 以下限分支經(jīng)營(yíng)：集中式供水。（國(guó)家規(guī)定許可證資質(zhì)證或有關(guān)部門審批的項(xiàng)目其經(jīng) 營(yíng)資格及期限以證或?qū)徟鸀闇?zhǔn)）成立日期：2001年7月25日營(yíng)業(yè)期限：2001年7月25日至2051年7

2、月24日（二）公司歷史沿革1、公司成立。2001年1月，經(jīng)天津市水利局津水財(cái)20011號(hào)關(guān)于設(shè)立天津市濱海供水管 理有限公司的決定批準(zhǔn)，天津市水利局工會(huì)、天津市水利基建管理處、天津市水利 局引灤入港工程管理處三方簽署投資協(xié)議書(shū)成立天津市濱海供水管理有限公司。注冊(cè)資本3449.35萬(wàn)元，其中：天津市水利局工會(huì)出資 2483.5316萬(wàn)元，占注冊(cè)資本 的72%天津市水利基建管理處出資 482.9092萬(wàn)元，占注冊(cè)資本的14%天津市水利 局引灤入港工程管理處出資482.9092萬(wàn)元，占注冊(cè)資本的14%均為實(shí)物出資。公司 于2001年7月正式完成工商登記。公司設(shè)立時(shí)的股權(quán)結(jié)構(gòu)：股東名稱出資額（力兀）占

3、注冊(cè)資本的比例天津市水利局工會(huì)2483.531672.00%天津市水利基建管理處482.909214.00%天津市水利局引灤入港工程管理處482.909214.00%合 計(jì)3449.3500100.00%2、第一次股權(quán)變更依據(jù)天津市水利局津水財(cái)200411號(hào)關(guān)于受讓濱海供水管理有限公司股權(quán)的 批復(fù)之批準(zhǔn)，公司股東會(huì)于2004年6月14日做出決議，同意天津市水利基建管理 處將其持有的公司股權(quán)以 482.9092萬(wàn)元的價(jià)格全部轉(zhuǎn)讓給天津市水利局引灤入港工 程管理處，雙方簽署了轉(zhuǎn)讓協(xié)議，并辦理了工商變更登記手續(xù)。公司第一次股權(quán)變更后的股權(quán)結(jié)構(gòu):股東名稱出資額（力兀）占注冊(cè)資本的比例天津市水利局工會(huì)2

4、483.531672.00%天津市水利局引灤入港工程管理處965.818428.00%合計(jì)3449.3500100.00%3、第二次股權(quán)變更依據(jù)天津市水利局津水財(cái)20061號(hào)關(guān)于受讓濱海供水管理有限公司股權(quán)的 批復(fù)之批準(zhǔn)，公司股東會(huì)于2006年1月22日做出決議，同意天津市水利局工會(huì)將 其持有公司的21.096%殳權(quán)以7,276,747.59元轉(zhuǎn)讓給天津市水利經(jīng)濟(jì)管理辦公室， 天 津市水利局工會(huì)將其持有公司的 50.904%殳權(quán)以17,558,568.41元轉(zhuǎn)讓給天津市濱海 供水管理有限公司工會(huì)。各方簽署了股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議。事后公司辦理了工商變更登記手 續(xù)。公司第二次股權(quán)變更后的股權(quán)結(jié)構(gòu)：股東名稱

5、出資額（力兀）占注冊(cè)資本的比例天津市水利經(jīng)濟(jì)管理辦公室727.674821.096%天津市濱海供水管理有限公司工會(huì)1755.856850.904%天津市水利局引灤入港工程管理處965.818428.00%合計(jì)3449.3500100.00%4、公司名稱變更天津市濱海水業(yè)集團(tuán)有限公司原名天津市濱海供水管理有限公司，2009年1月,公司將名稱由“天津市濱海供水管理有限公司”變更為“天津市濱海水業(yè)集團(tuán)有限公 司”。5、第三次股權(quán)變更依據(jù)天津市水利局津水財(cái)200857號(hào)關(guān)于受讓濱海供水管理有限公司工會(huì)股 權(quán)的批復(fù)之批準(zhǔn)，公司股東會(huì)于 2009年6月做出決議，天津市濱海水業(yè)集團(tuán)有 限公司工會(huì)將其持有的5

6、0.904%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給天津市水利局引灤入港工程管理處。各方簽署了股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，事后公司辦理了工商變更登記手續(xù)。公司第三次股權(quán)變更后的股權(quán)結(jié)構(gòu)：股東名稱出資額（力兀）占注冊(cè)資本的比例天津市水利經(jīng)濟(jì)管理辦公室727.674821.096%天津市水利局引灤入港工程管理處2,721.675278.904%合計(jì)3449.3500100.00%（三）公司財(cái)務(wù)狀況1、審計(jì)情況公司此次股份制改造依據(jù)法律規(guī)定進(jìn)行了財(cái)務(wù)審計(jì)，五洲松德聯(lián)合會(huì)計(jì)師事務(wù)所 以2009年7月31日為基準(zhǔn)日為公司此次股份制改造出具了編號(hào)為五洲松德審字 20091285號(hào)的審計(jì)報(bào)告。公司近一年一期經(jīng)審計(jì)的主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)如下：?jiǎn)挝唬喝f(wàn)元項(xiàng)目20

7、09 年 7 月 31 日（2009 年 1-7 月）2008年12月31日（2008年度）合并母公司合并母公司流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)215,165,327.90143,101,700.62175,941,496.3191,613,921.21非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)667,647,789.82310,529,768.71629,376,805.64309,487,548.79資產(chǎn)總計(jì)882,813,117.72453,631,469.33805,318,301.95401,101,470.00流動(dòng)負(fù)債合計(jì)429,125,293.37218,619,316.98382,978,359.12192,997,192.

8、73非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)170,000,000.0070,000,000.00170,000,000.0070,000,000.00負(fù)債合計(jì)599,125,293.37288,619,316.98552,978,359.12262,997,192.73歸屬于母公司所有者 權(quán)益170,059,314.16165,012,152.35140,785,012.49138,104,277.27少數(shù)股東權(quán)益113,588,484.52-111,514,904.67-股東權(quán)益合計(jì)283,647,798.68165,012,152.35252,299,917.16138,104,277.27營(yíng)業(yè)收入171,954

9、,433.35106,873,982.75245,215,103.57146,252,495.05營(yíng)業(yè)利潤(rùn)34,183,814.528,997,946.4344,091,101.6239,189,404.41利潤(rùn)總額33,832,413.628,646,073.5344,296,808.6739,609,209.41凈利潤(rùn)29,827,042.3925,974,223.9438,768,506.3336,034,776.16歸屬于母公司所有者 的凈利潤(rùn)28,008,863.2025,974,223.9437,202,227.4036,034,776.162、評(píng)估情況天津華夏金信資產(chǎn)評(píng)估有限公司

10、以 2009年7月31日為基準(zhǔn)日為公司此次股份制 改造進(jìn)行了資產(chǎn)評(píng)估，并出具了編號(hào)為華夏金信評(píng)報(bào)字20090183號(hào)的評(píng)估報(bào)告。此 次評(píng)估結(jié)果為：評(píng)估前賬面資產(chǎn)總額計(jì)人民幣45,363.15 萬(wàn)元，負(fù)債總額計(jì)人民幣28,861.93萬(wàn)元，凈資產(chǎn)總額計(jì)人民幣16,501.22 萬(wàn)元；評(píng)估后資產(chǎn)總額計(jì)人民幣 58,868.24 萬(wàn)元，負(fù)債總額計(jì)人民幣 28,892.91 萬(wàn)元，凈資產(chǎn)計(jì)人民幣 29,975.33 萬(wàn)元。凈資產(chǎn)評(píng)估值與原賬面值比較增加值計(jì)人民幣13,474.11 萬(wàn)元，增值率為81.66%。公司此次股份制改造不存在凈資產(chǎn)評(píng)估值低于賬面值的情形，合法合規(guī)。（四）公司主營(yíng)業(yè)務(wù)公司目前主營(yíng)

11、業(yè)務(wù)為：管道輸水運(yùn)輸；供水設(shè)施管理、維護(hù)和保養(yǎng)；工業(yè)企業(yè)用 水供應(yīng)以及相關(guān)水務(wù)服務(wù)（飲用水除外）。公司目前的主要運(yùn)營(yíng)模式有如下三種：第一種模式是由公司出資建設(shè)輸水管線， 取得產(chǎn)權(quán)并取得運(yùn)營(yíng)管理權(quán)，目前只有 引灤入聚酯供水工程管線采用這種模式； 另外引灤入漢沽供水工程管線產(chǎn)權(quán)屬于控股 子公司龍達(dá)水務(wù)，但公司有運(yùn)營(yíng)權(quán)；第二種模式是由客戶出資建設(shè)輸水管線， 公司取得輸水管線的運(yùn)營(yíng)管理權(quán)，目前 引灤入天津經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)供水工程管線和引灤入逸仙園供水工程管線采用這種模 式；第三種模式是控股股東天津市水利局引灤入港工程管理處出資建設(shè)的輸水管線， 由公司進(jìn)行運(yùn)營(yíng)管理，目前入港管線采用這種模式。（五）公司對(duì)外

12、投資情況名稱總投資（力兀）投資比例（為主營(yíng)業(yè)務(wù)1、天津泰達(dá)水務(wù)有限公司（簡(jiǎn)稱“泰達(dá)水務(wù)”）3960.0060供水工程建設(shè)；城市供水項(xiàng)目籌建 （泰達(dá)開(kāi) 發(fā)區(qū)）；水工業(yè)新產(chǎn)品、新水源開(kāi)發(fā)與利用； 水環(huán)境、水技術(shù)、水科研咨詢與成果轉(zhuǎn)讓； 給水設(shè)備材料批發(fā)兼零售2、天津市安達(dá)供水有限公司（簡(jiǎn)稱“安達(dá)供水”）476.0070工業(yè)用水供應(yīng)；集中供水服務(wù)；供水技術(shù)咨詢服務(wù)；水管件銷售3、濱海新區(qū)投資控股公司（簡(jiǎn)稱“濱海投資”）600.000.6從事工業(yè)、農(nóng)業(yè)、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)；房地產(chǎn)業(yè)、 交通運(yùn)輸業(yè)、電力、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng) 業(yè)、建筑業(yè)等行業(yè)的投資；高新技術(shù)開(kāi)發(fā)、 轉(zhuǎn)讓、咨詢、服務(wù)；各類商品、物資的物流 配送

13、；企業(yè)資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理。4、天津龍達(dá)水務(wù)有限公司（簡(jiǎn)稱“龍達(dá)水務(wù)”）7027.1351集中式供水及相關(guān)工程施工、技術(shù)服務(wù)5、天津德維津港水業(yè)有限公司（簡(jiǎn)稱“津港水業(yè)”）102.0051自來(lái)水供應(yīng)；供水技術(shù)咨詢服務(wù)； 水管件批發(fā)兼零售6、天津瀚博管道工程有限公司（簡(jiǎn)稱“瀚博工程”）50.00100供水管網(wǎng)、供水設(shè)施安裝；水、電工程安裝 及工程維修；供水技術(shù)服務(wù)及咨詢7、天津宜達(dá)水務(wù)有限公司（簡(jiǎn)稱“宜達(dá)水務(wù)”）225.0045自來(lái)水供水工程施工合計(jì)16470.13股份制改造的必要性和可行性（一）股份制改造的必要性公司目前進(jìn)行股份制改造的必要性如下：1、國(guó)有資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)保值增值的需要傳統(tǒng)體制下的國(guó)有企業(yè)缺乏

14、活力，效率低下，無(wú)法承擔(dān)起實(shí)現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)保值增值的重任公司的股份制改造以及上市將有利于建立科學(xué)的現(xiàn)代企業(yè)制度，同時(shí)，通過(guò)獨(dú)立 面對(duì)市場(chǎng)，可以使企業(yè)擺脫傳統(tǒng)體制束縛，依靠?jī)r(jià)值規(guī)律的作用，不斷提高勞動(dòng)生產(chǎn) 率，增強(qiáng)公司的競(jìng)爭(zhēng)力和盈利能力，提升經(jīng)濟(jì)效益和所有者權(quán)益，切實(shí)為國(guó)有資產(chǎn)的 保值增值提供保障。公司成功改制及上市之后，水務(wù)局不僅將擁有水務(wù)資產(chǎn)整合以及水務(wù)投融資的平 臺(tái)，而且其投入公司的國(guó)有資產(chǎn)所形成的所有者權(quán)益將在資本市場(chǎng)上實(shí)現(xiàn)直接的增 值；另外，公司上市后所帶來(lái)的募集資金，可以幫助水務(wù)局實(shí)現(xiàn)更大范圍內(nèi)的水務(wù)資 源整合，同時(shí)可實(shí)現(xiàn)增加水務(wù)基礎(chǔ)設(shè)施投資，上馬新的水務(wù)投資項(xiàng)目等對(duì)資金需求較 大的相關(guān)

15、設(shè)想，更好地實(shí)現(xiàn)水務(wù)國(guó)有資產(chǎn)的保值增值。最后，在為水務(wù)國(guó)有資產(chǎn)保值增值提供保障同時(shí)，公司改制上市所帶來(lái)的規(guī)模效 應(yīng)也將為當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟(jì)發(fā)展提供推動(dòng)力，對(duì)水務(wù)系統(tǒng)在天津市經(jīng)濟(jì)體系中的位置提升具 有直接的促進(jìn)效應(yīng)。2、水務(wù)資產(chǎn)整合，構(gòu)建水務(wù)投融資平臺(tái)的需要水務(wù)改革目前已經(jīng)成為水務(wù)行業(yè)都需要面對(duì)的問(wèn)題， 天津市水務(wù)系統(tǒng)也面臨著水 務(wù)資產(chǎn)的整合。公司作為天津市水務(wù)局下屬的企業(yè)，擁有公司制的企業(yè)形式、良好的 經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和成長(zhǎng)前景，具備了成為水務(wù)資產(chǎn)整合平臺(tái)和水務(wù)投融資平臺(tái)的潛力。因此，以公司作為水務(wù)改革的先鋒，在對(duì)公司進(jìn)行股份制改造之后做大做強(qiáng)，以 其作為平臺(tái)對(duì)現(xiàn)有的水務(wù)資產(chǎn)做出整合，可有效提高水務(wù)資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)

16、效率；同時(shí)，公 司在股份制改造完成之后積極進(jìn)行上市工作，為水務(wù)系統(tǒng)搭建一個(gè)優(yōu)良的投融資平 臺(tái)，將對(duì)水務(wù)局盤活現(xiàn)有資產(chǎn)，拓寬融資渠道，在水務(wù)改革中贏取主動(dòng)權(quán)具有十分積 極的意義。綜上，公司的股份制改造順應(yīng)水務(wù)改革的大局，符合水務(wù)資產(chǎn)整合和水務(wù)投融資 平臺(tái)搭建的重要戰(zhàn)略部署，在成功改制上市之后可為天津市的水務(wù)系統(tǒng)做出較大貢 獻(xiàn)。3、促進(jìn)事企分開(kāi)，使公司成為獨(dú)立的市場(chǎng)主體公司目前仍依托入港處的行政管理職能進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，自主性不強(qiáng)，市場(chǎng)化程度 不高，止匕外，由于行政管理職能和市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)職能混同，導(dǎo)致企業(yè)運(yùn)營(yíng)效率不高。在全 國(guó)水務(wù)市場(chǎng)加快開(kāi)放，民營(yíng)資本和外資資本紛紛進(jìn)入的背景下，公司如不增強(qiáng)自身獨(dú) 立面對(duì)

17、市場(chǎng)的能力，將可能失去現(xiàn)有市場(chǎng)，陷入經(jīng)營(yíng)困境。此次公司進(jìn)行股份制改造，將有利于將入港處的行政事業(yè)管理職能和公司市場(chǎng)經(jīng) 營(yíng)主體職能分開(kāi)，使公司市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)的定位更加明確，增加運(yùn)營(yíng)效率。同時(shí)，股份制改造也有利于改變傳統(tǒng)的管理體制和運(yùn)行體制，促進(jìn)國(guó)有企業(yè)經(jīng)營(yíng) 機(jī)制的轉(zhuǎn)變，在公司內(nèi)建立起適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)的新體制、新機(jī)制，使公司轉(zhuǎn)變?yōu)楠?dú) 立面對(duì)市場(chǎng)的經(jīng)營(yíng)主體，增強(qiáng)企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力和活力，為企業(yè)的基業(yè)長(zhǎng)青提供保障。4、明晰產(chǎn)權(quán)關(guān)系公司目前在運(yùn)營(yíng)的管線資產(chǎn)上存在著產(chǎn)權(quán)不清晰的狀況。具體表現(xiàn)為公司與入港處之間的資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)關(guān)系不明晰，以及公司與部分客戶之間的資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)關(guān)系不明晰。產(chǎn) 權(quán)不明晰的狀況如果持續(xù)，將使公司失去

18、長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的資產(chǎn)基礎(chǔ)，對(duì)公司的持續(xù)盈利能 力以及運(yùn)營(yíng)效率產(chǎn)生不利影響。公司此次進(jìn)行股份制改造將有利于理順?biāo)畡?wù)局入港處和公司之間以及客戶與公 司之間的產(chǎn)權(quán)關(guān)系，使國(guó)有資產(chǎn)的所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)相分離，同時(shí)夯實(shí)公司的資產(chǎn)基礎(chǔ)， 使公司真正成為自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧、自我發(fā)展、自我約束的法人實(shí)體，提高國(guó)有資 產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)效率，增強(qiáng)公司的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。5、規(guī)范公司治理結(jié)構(gòu)，建立現(xiàn)代企業(yè)制度在傳統(tǒng)體制下，國(guó)有企業(yè)普遍缺乏規(guī)范的治理結(jié)構(gòu)，致使效率低下、弊端叢生。 公司目前雖然是公司制企業(yè)，章程中也規(guī)定了股東會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的運(yùn)行規(guī)則， 但是仍缺乏有效的內(nèi)控機(jī)制。長(zhǎng)遠(yuǎn)看來(lái)，如不在管理方面進(jìn)行挖潛，將難以建立真正 意義上的

19、現(xiàn)代企業(yè)制度，也難以應(yīng)對(duì)未來(lái)激烈的水務(wù)行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。公司將通過(guò)此次股份制改造，建立起比照上市公司要求的法人治理結(jié)構(gòu)，增加公 司管理的科學(xué)性，使公司的股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和經(jīng)理層各負(fù)其責(zé)、協(xié)調(diào)運(yùn)轉(zhuǎn)、 有效制衡，充分提高企業(yè)運(yùn)營(yíng)效率，建立完整健康、充滿活力的現(xiàn)代企業(yè)制度，從治 理結(jié)構(gòu)的角度提升公司的競(jìng)爭(zhēng)能力。6、為公司未來(lái)發(fā)展打好基礎(chǔ)公司所處的水務(wù)行業(yè)屬于公用事業(yè)，所需的投資額度大，投資回報(bào)周期長(zhǎng)，且利 潤(rùn)率相對(duì)較薄，加之水務(wù)市場(chǎng)開(kāi)放以來(lái)，擁有雄厚資本實(shí)力的國(guó)外水務(wù)巨頭開(kāi)始進(jìn)入 中國(guó)市場(chǎng)，競(jìng)爭(zhēng)加劇，因此，能否獲得穩(wěn)定而通暢的融資渠道是國(guó)內(nèi)水務(wù)行業(yè)公司贏 得競(jìng)爭(zhēng)先機(jī)的關(guān)鍵。未來(lái)公司的上市將為公司

20、發(fā)展提供長(zhǎng)期穩(wěn)定的直接融資平臺(tái)，拓寬公司的融資渠道，使企業(yè)能通過(guò)資本運(yùn)作做大做強(qiáng)。同時(shí)，公司上市對(duì)于提高企業(yè)知名度，增強(qiáng)企 業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力也具有重要意義。從股東角度來(lái)看，還將有利于實(shí)現(xiàn)股東資產(chǎn)的迅速增 值并增強(qiáng)股東資產(chǎn)的可變現(xiàn)性，同時(shí)，水務(wù)局也可借助公司的融資平臺(tái)實(shí)現(xiàn)更多的水 務(wù)產(chǎn)業(yè)規(guī)劃。股份制改造是公司走向上市的第一步，扎實(shí)合理的股份制改造將為公司上市打好 基礎(chǔ)，提供良好的推動(dòng)和保障。為了公司在未來(lái)的水務(wù)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中處于有利地位，并 獲取對(duì)公司未來(lái)發(fā)展至關(guān)重要的多元化融資渠道，通過(guò)股份制改造從而實(shí)現(xiàn)上市將是 必經(jīng)之路。（二）股份制改造的可行性1、公司發(fā)展前景良好，具備改制基礎(chǔ)公司所處行業(yè)屬于公用

21、事業(yè)的供水行業(yè)。由于我國(guó)目前人均水資源嚴(yán)重缺乏，人 均擁有的水資源數(shù)量?jī)H約世界平均水平的 1/4,因而隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)水平的發(fā)展，工業(yè) 化、城鎮(zhèn)化進(jìn)程的加速，我國(guó)水務(wù)行業(yè)將擁有非常廣闊的市場(chǎng)前景。目前，水務(wù)行業(yè) 以年均15%的增長(zhǎng)速度成為我國(guó)最具潛力的行業(yè)之一。其次，從公司自身來(lái)看，公司主要向天津市濱海新區(qū)供水，濱海新區(qū)的原水有約 三分之一是由公司提供。濱海新區(qū)現(xiàn)已經(jīng)成為我國(guó)最具潛力、最有活力的現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì) 新區(qū)。隨著濱海新區(qū)的發(fā)展，公司也將擁有十分廣闊的市場(chǎng)前景和發(fā)展預(yù)期。綜上，從公司所處行業(yè)的前景以及公司自身的發(fā)展前景來(lái)看，未來(lái)良好的增長(zhǎng)預(yù) 期為公司進(jìn)行股份制改造提供了現(xiàn)實(shí)基礎(chǔ)，也為公司通過(guò)股份

22、制改造實(shí)現(xiàn)上市提供了 較好的支持。2、公司具備了基礎(chǔ)治理結(jié)構(gòu)公司目前為公司制企業(yè)，與傳統(tǒng)國(guó)有企業(yè)不同。止匕外，公司組織形式為有限責(zé)任 公司，并在公司章程中對(duì)股東會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的相關(guān)運(yùn)營(yíng)規(guī)則進(jìn)行了約定。同時(shí),公司搭建了包括業(yè)務(wù)部門、管理部門和后勤部門的組織架構(gòu)，設(shè)置了各有分工的分子 公司。盡管公司目前還缺乏較為有效的內(nèi)控機(jī)制，在治理結(jié)構(gòu)方面還亟待規(guī)范，但是， 公司現(xiàn)有的基礎(chǔ)治理結(jié)構(gòu)為股份制改造提供了組織基礎(chǔ)，便于進(jìn)行進(jìn)一步的規(guī)范。3、政策支持公司的實(shí)際控制人為天津市水務(wù)局，公司作為水務(wù)局的下屬企業(yè)，其未來(lái)的良好 發(fā)展將與實(shí)際控制人的相關(guān)利益保持一致，故公司的股份制改造將較多地獲得實(shí)際控 制人

23、的政策支持。公司在股份制改造過(guò)程中將遇到許多需要水務(wù)局協(xié)調(diào)的問(wèn)題，如工會(huì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓、 管線資產(chǎn)置入等相關(guān)問(wèn)題，這些問(wèn)題在合理范圍內(nèi)可以爭(zhēng)取獲得水務(wù)局的相關(guān)政策支持，使公司的股份制改造更具有可行性。4、公司的經(jīng)營(yíng)狀況將為股份制改造提供支持公司所屬的公用事業(yè)行業(yè)具有一定的壟斷性， 雖然盈利空間有限但持續(xù)盈利能力 較強(qiáng)，經(jīng)營(yíng)情況比較穩(wěn)定，有穩(wěn)定的現(xiàn)金流。公用事業(yè)一般屬于防御性行業(yè)，即使經(jīng)濟(jì)危機(jī)對(duì)公司的沖擊相對(duì)其他行業(yè)也較小，對(duì)投資者更具有吸引力。止匕外，結(jié)合公司的實(shí)際經(jīng)營(yíng)及財(cái)務(wù)狀況，公司近三年的 經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)符合上市所要求的條件，通過(guò)對(duì)公司其他方面的規(guī)范，應(yīng)能達(dá)到上市所要求 的條件。故公司目前的經(jīng)營(yíng)狀況也

24、為成功進(jìn)行股份制改造提供了支持。5、同行業(yè)上市公司為公司的股份制改造提供了借鑒范本公司屬于供水公用事業(yè)，目前在同行業(yè)中已有與公司主營(yíng)業(yè)務(wù)相同或相關(guān)的企業(yè) 成功實(shí)現(xiàn)了上市，其中包括南海發(fā)展、城投控股、合加資源、錢江水利、武漢控股等 上市公司。并且上述上市公司在二級(jí)市場(chǎng)獲得了穩(wěn)健型投資者的關(guān)注。同行業(yè)可比上市公司的成功先例為公司進(jìn)行股份制改造并上市提供了良好的借鑒范本，公司可以前述上市公司作為參照，扎實(shí)推進(jìn)股份制改造工作，為未來(lái)的成功 上市打好基礎(chǔ)。綜上所述，公司進(jìn)行股份制改造在目前具備了切實(shí)的必要性和可行性，接下來(lái)我 們將結(jié)合公司實(shí)際情況對(duì)公司股份制改造過(guò)程中的具體問(wèn)題進(jìn)行逐個(gè)分析，為公司改制提

25、供建議。三、改制方案（一）改制的原則通過(guò)本次改制，建立產(chǎn)權(quán)清晰、責(zé)權(quán)明確的公司法人治理結(jié)構(gòu)，使公司在治理結(jié) 構(gòu)、資產(chǎn)完整、獨(dú)立運(yùn)營(yíng)、盈利能力等方面符合上市要求，為企業(yè)的持續(xù)、快速發(fā)展 搭建制度基礎(chǔ)，同時(shí)補(bǔ)充企業(yè)發(fā)展所需資金，提高企業(yè)的活力與效益，增強(qiáng)核心競(jìng)爭(zhēng)改制過(guò)程應(yīng)遵循以下原則:1、公司的改制依照公司法、證券法、首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法等相關(guān)法律、法規(guī)規(guī)范進(jìn)行，改制過(guò)程遵循公開(kāi)、公平、公正的原則；2、此次改制應(yīng)有利于促進(jìn)公司整合資產(chǎn)及業(yè)務(wù)，將主營(yíng)業(yè)務(wù)做大做強(qiáng)，形成核心競(jìng)爭(zhēng)力和持續(xù)發(fā)展的能力；3、改制應(yīng)有利于公司夯實(shí)資產(chǎn)權(quán)屬，做到資產(chǎn)獨(dú)立、完整;4、有效避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，減少和規(guī)范關(guān)聯(lián)交易；5、建立規(guī)范化的公司法人治理結(jié)構(gòu)；6、此次改制應(yīng)有利于公司盡快上市。（二）改制方案的主要內(nèi)容1、改制基準(zhǔn)日：2009年7月31日2、改制后企業(yè)的組織形式：股份有限公司3、改制后企業(yè)的名稱：天津市濱海水業(yè)集團(tuán)股份有限公司（