企業(yè)會計政策選擇分析

1、企業(yè)會計政策選擇分析    摘要：許多人對政策選擇存在著偏見，往往把會計政策選擇同利潤操縱和會計舞弊相聯(lián)系，本文認(rèn)為會計政策選擇可以分為效率性會計政策選擇、機會主義會計政策選擇和操縱型會計政策選擇，它們對企業(yè)、與各利相關(guān)者的和作用是各不相同的。 關(guān)鍵字：會計政策選擇 博弈 尋租行為 一、會計政策選擇的定義 按照國際會計準(zhǔn)則委員會的定義，會計政策是指“企業(yè)編報財務(wù)報表時所采用的具體原則、基礎(chǔ)、慣例、規(guī)則和實務(wù)”；根據(jù)企業(yè)會計準(zhǔn)則（2002）中企業(yè)會計準(zhǔn)則會計政策、會計估計和會計差錯更正的定義為：“會計政策，指企業(yè)在會計核算時所遵循的具體原則以及企業(yè)所采納的

2、具體會計處理”國際會計準(zhǔn)則會計政策的揭示中會計政策的定義：“會計政策是指企業(yè)管理者編制財務(wù)報表時所采用的原則、基礎(chǔ)、慣例、規(guī)則和程序。”會計政策有宏觀會計政策和微觀會計政策之分（黃菊波等，1995），宏觀會計政策是指一國政府或政府授權(quán)的機構(gòu)為了規(guī)范企業(yè)會計行為、提高會計信息質(zhì)量，實現(xiàn)一定的社會目標(biāo)而制訂和發(fā)布的會計準(zhǔn)則、規(guī)范的總和，其核心是會計準(zhǔn)則；微觀會計政策即企業(yè)會計政策指的是企業(yè)在宏觀會計政策的范圍內(nèi)，根據(jù)企業(yè)的具體情況所選擇的最能反映企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量的會計原則、程序和方法的總稱。 會計政策選擇也稱會計選擇，是指在既定的可選擇域內(nèi)(一般由各國的會計準(zhǔn)則、相關(guān)經(jīng)濟法規(guī)等組成

3、的會計規(guī)范體系所限定)，根據(jù)特定主體的經(jīng)營管理目標(biāo)，對可供選擇的會計原則、方法、程序進行定性、定量的比較，從而擬定會計政策的過程。 財務(wù)會計的目標(biāo)在于向外部會計信息使用者提供決策有用的信息，在現(xiàn)有的以會計準(zhǔn)則為會計政策規(guī)范主體的模式下，對某一經(jīng)濟事項的會計處理有多種備選的會計處理方法，為企業(yè)進行會計政策選擇留下了較大的回旋余地和選擇空間。企業(yè)會計政策的選擇貫穿于企業(yè)從會計確認(rèn)到計量、記錄、報告諸環(huán)節(jié)構(gòu)成的整個會計過程，會計的過程其實就是會計政策選擇的過程。 二、會計政策選擇的表現(xiàn)形式 目前許多人對會計政策選擇存有偏見,認(rèn)為會計政策選擇就是企業(yè)的管理者利用自身的信息優(yōu)勢,以損害股東、債權(quán)人等相關(guān)

4、人的利益為代價,實現(xiàn)自身利益的最大化,是一種道德敗壞行為,其實不然。從經(jīng)濟學(xué)關(guān)于人性的假設(shè)及其博弈分析來看,會計政策選擇的表現(xiàn)形式或結(jié)果可分為效率性企業(yè)會計政策選擇、機會主義企業(yè)會計政策選擇和操縱型企業(yè)會計政策選擇三類,它們對企業(yè)、社會與各利益相關(guān)者的影響和作用是各不相同的。 （一）效率性企業(yè)會計政策選擇是一種合作博弈和正和博弈,它可以激發(fā)管理者的生產(chǎn)性尋利行為,從而促使各利益主體的財富同向增加。William R.Scott認(rèn)為,企業(yè)會計政策選擇是企業(yè)的管理者在遵循公認(rèn)會計原則的前提下進行的會計政策的選擇行為,它會促使管理者自身效用或公司價值的最大化。股東、債權(quán)人等為了防止管理者的敗德行為,

5、會與其簽訂相應(yīng)的契約,以期共同承擔(dān)企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險。從博弈論的角度來看,這是一種合作博弈,它通過彼此各方簽訂契約而進行相互約束。合作博弈是有效率的,因為它使各博弈主體所達(dá)到的納什均衡是“帕累托上策均衡”?！芭晾弁猩喜呔狻苯o所有博弈方帶來的利益,都大于其他納什均衡帶來的利益。在各種契約的約束下,管理者為了獲得更多的報酬,在進行會計政策選擇的同時還會積極進行生產(chǎn)性尋利(包括物資資本和人力資本的投資、技術(shù)和制度安排的創(chuàng)新、與開發(fā)活動、正常市場條件下的公平交易等等),會把生產(chǎn)可能性曲線向外推移,增加全社會商品和勞務(wù)的供給量。生產(chǎn)性尋利行為在有秩序的市場結(jié)構(gòu)中會造成外在經(jīng)濟,用庇古的術(shù)語來說,就是尋求利

6、潤的社會邊際產(chǎn)品,超過私人的邊際產(chǎn)品(即正和博弈        )。它有利于社會資源的合理配置,能增進社會經(jīng)濟福利。這樣,企業(yè)管理者通過增加企業(yè)的實際盈利來獲取報酬,企業(yè)價值增大從而股東財富也增加(因為股東財富等于增加的市場價值,而增加的市場價值等于公司的整體價值與全部資本之差)。這種企業(yè)會計政策選擇即為效率性企業(yè)會計政策選擇,它可以激發(fā)管理者的生產(chǎn)性尋利行為。 同時,根據(jù)分紅計劃,當(dāng)凈利潤在獎金方案的上限和下限之間時,管理者會有增加報告利潤的動機。此時,企業(yè)的管理者會竭盡全力地經(jīng)營好企業(yè),盡量增加企業(yè)的利潤。他們

7、的行為在實現(xiàn)自身利益最大化的同時,會使股東財富、政府稅收及社會財富總量有所增加,從而對企業(yè)來說具有正向外部效應(yīng),是一種正和博弈(即博弈各方的得益總和為正數(shù))。各博弈主體(管理者、股東、政府部門等)通過博弈達(dá)成的納什均衡是“帕累托上策均衡”。奧爾森在1992年為森德勒集體行動:與一書的前言中指出:經(jīng)濟學(xué)第一定律是“有時,當(dāng)每一個體只謀求他或她自身的利益時,群體的理性結(jié)果會自動產(chǎn)生”,亦即“人人為自己,社會將更好”,并將其演化成奧爾森第一定理。在某種情況下,只要某個人意識到參與集體可以給自己帶來好處時,即參與集體形成的預(yù)期收益大于預(yù)期成本,分散的個人行動便會匯成集體行動,集體的理性結(jié)果會自動產(chǎn)生。

8、通過契約的簽訂以對博弈各方進行約束從而進行合作博弈,可促使個體理性向集體理性轉(zhuǎn)化。企業(yè)的管理者意識到參與企業(yè)這個集體可以給自己帶來好處時,也就是他通過成本效益分析,覺得預(yù)期效益會大于預(yù)期成本,就會實施理性行為(進行效率性企業(yè)會計政策選擇),并積極地進行創(chuàng)新尋利,產(chǎn)生正的外部效應(yīng),給股東等帶來財富的增加。 管理者的效率性企業(yè)會計政策選擇的正的外部性,除激發(fā)其生產(chǎn)性尋利行為從而增加企業(yè)實際盈利外,還可通過調(diào)節(jié)企業(yè)當(dāng)期收益進行合理避稅,減輕企業(yè)的經(jīng)濟負(fù)擔(dān);適當(dāng)?shù)钠髽I(yè)會計政策選擇,可以幫助大規(guī)模企業(yè)減輕政府管制,降低風(fēng)險;通過合理范圍內(nèi)的企業(yè)會計政策選擇可以向其它利益相關(guān)人傳遞企業(yè)經(jīng)營穩(wěn)定的信息,以減

9、少企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險;通過利潤平滑可以減少企業(yè)長期借款的違約風(fēng)險,降低財務(wù)風(fēng)險(下文所說的利潤平滑是常和博弈,是純粹從博弈各方實際獲得的不考慮資金時間價值的角度出發(fā)的)。 （二）機會主義企業(yè)會計政策選擇是一種尋租行為與常和博弈,從長期來看,它對各利益主體的利益不會產(chǎn)生影響。盡管管理者與股東、債權(quán)人分別簽訂了管理報酬契約和債務(wù)契約,以使大家的目標(biāo)盡量趨于一致,但由于人的有限理性和機會主義傾向,以及契約的不完備性和信息的不對稱,管理者總會利用自身的信息優(yōu)勢,通過非正常手段來謀取自身的最大利益。這樣,所簽訂的契約對管理者就可能失去一定的約束力,合作博弈也演變成了非合作博弈。非合作博弈是低效率的,有時甚至是無效率的,此時達(dá)成的納什均衡不是“帕累托上策均衡”。管理者在這種情況下,通過會計政策選擇進行的企業(yè)會計政策選擇,可將其稱為機會主義企業(yè)會計政策選擇。 機會主義政策選擇,從本質(zhì)上來講是一種尋租行為,即非生產(chǎn)性尋利。這時,管理者的創(chuàng)新欲望有所減弱,他們與其竭盡全力地去增加企業(yè)的實際盈利,然后再根據(jù)管理報酬契約分享企業(yè)的剩余收益,還不如通過進行企業(yè)會計政策選擇,謀求自身利益的最大化來得輕松便捷。但是,這種博弈只不過是各博弈主體對企業(yè)既得利潤的分配,總得益并沒有改變,因此是一種常和