證券投資學(xué)：第三章 證券投資軟件的運(yùn)用與證券行情解讀

1、第三章 證券投資軟件的運(yùn)用與證券行情解讀 第一節(jié) 軟件的操作與應(yīng)用一、網(wǎng)上行情查詢1查詢大盤當(dāng)日動(dòng)態(tài)走勢2查詢行情報(bào)價(jià)二、主要功能熱鍵操作主要熱鍵基本功能F1查詢個(gè)股成交明細(xì)表F2查詢個(gè)股分價(jià)表F3查詢上證領(lǐng)先指標(biāo)F4深證領(lǐng)先F5 實(shí)時(shí)走勢圖/K線分析圖切換F6 查看自選一個(gè)股F7k線畫面下指標(biāo)參數(shù)設(shè)定F8分析周期切換Alt+F1或F10個(gè)股概況將菜單當(dāng)前選項(xiàng)上移一項(xiàng)將菜單當(dāng)前選項(xiàng)下移一項(xiàng)將菜單當(dāng)前選項(xiàng)左移一項(xiàng)或游標(biāo)線左移一格將菜單當(dāng)前選項(xiàng)右移一項(xiàng)或游標(biāo)線右移一格Enter進(jìn)入所選菜單Esc退出當(dāng)前菜單PageUp切至大盤分析中的上一項(xiàng)PageDown切至大盤分析中的下一項(xiàng)1+Enter切換至

2、上證A股報(bào)價(jià)分析2+Enter切換至上證B股報(bào)價(jià)分析3+Enter切換至深證A股報(bào)價(jià)分析4+Enter切換至深證B股報(bào)價(jià)分析5+Enter切換至上證債券報(bào)價(jià)分析6+Enter切換至深證債券報(bào)價(jià)分析7+Enter切換至上證基金報(bào)價(jià)分析8+Enter切換至深證基金報(bào)價(jià)分析61上證A股漲幅排行62上證B股漲幅排行63深證A股漲幅排行64深證B股漲幅排行65上證國債漲幅排行66深證國債漲幅排行67上證基金漲幅排行68深證基金漲幅排行11+Enter 漲幅排行 12+Enter震幅排行13+Enter成交量排行14+Enter現(xiàn)手排行15+Enter 量比排行16+Enter資金流向排行17+Enter

3、委比排行18+Enter 換手率排行19+Enter 市盈率排行20+Enter 股價(jià)排行21+Enter總市值排行 22+Enter流通市值排行30+Enter板塊指數(shù)行情31+Enter板塊指數(shù)漲幅排名41+Enter開放式基金排行42+EnterLOF基金排行43+EnterETF基金排行一、大盤行情解讀：（一）我國主要的股票價(jià)格指數(shù)1上證綜合指數(shù)上海證券交易所從1991年7月15日起編制并公布上海證券交易所股價(jià)指數(shù)，它以1990年12月19日為基期，以全部上市股票為樣本，以股票發(fā)行量為權(quán)數(shù)，按加權(quán)平均法計(jì)算。其計(jì)算公式為：本日股價(jià)指數(shù)（本日股票市價(jià)總值基期股票市價(jià)總值）100本日股票市

4、價(jià)總值本日收盤價(jià)發(fā)行股數(shù)基期股票市價(jià)總值基期收盤價(jià)發(fā)行股數(shù)第二節(jié) 行情閱讀基礎(chǔ)2深證成份股指數(shù)深證成份股指數(shù)是由深圳證券交易所編制，通過對所有在深圳證券交易所上市的公司進(jìn)行考察，按一定標(biāo)準(zhǔn)選出40家有代表性的上市公司作為成份股，以成份股的可流通股數(shù)為權(quán)數(shù)，采用加權(quán)平均法編制而成。3深證100指數(shù)4、中小板指數(shù)5創(chuàng)業(yè)板指數(shù)6滬深300指數(shù) 簡稱滬深300，代碼為993503，是滬深證券交易所于2005年4月8日聯(lián)合發(fā)布的反映A股市場整體走勢的指數(shù)。該指數(shù)由上海和深圳證券市場中選取300只A股作為樣本，其中滬市有179只，深市121只，是以2004年12月31日為基期，基點(diǎn)為1000點(diǎn)，其計(jì)算是以

5、調(diào)整股本為權(quán)重，采用派許加權(quán)綜合價(jià)格指數(shù)公式進(jìn)行計(jì)算。我國股指期貨的標(biāo)的指數(shù) 。（二）大盤即時(shí)行情閱讀1、分時(shí)走勢圖 分時(shí)走勢圖也叫即時(shí)走勢圖，是股市現(xiàn)場交易的即時(shí)資料。它是把股票市場的交易信息實(shí)時(shí)地用曲線在坐標(biāo)圖上加以顯示的技術(shù)圖形。分時(shí)走勢圖分為指數(shù)分時(shí)走勢圖和個(gè)股分時(shí)走勢圖大盤指數(shù)分時(shí)走勢圖 指數(shù)分時(shí)走勢圖橫軸：開市和交易的時(shí)間縱軸：上半部分是股價(jià)或指數(shù) 下半部分顯示的是成交量白色曲線表示上證交易所對外公布的通常意義下的大盤指數(shù)，也就是加權(quán)數(shù)。黃色曲線是不考慮上市股票發(fā)行數(shù)量的多少，將所有股票對上證指數(shù)的影響等同對待的不含加權(quán)數(shù)的大盤指數(shù)。 指數(shù)分時(shí)走勢圖指數(shù)上漲時(shí)：黃上白下，小盤股漲幅

6、較大； 黃下白上，大盤股漲幅較大。 指數(shù)下跌時(shí)：黃上白下，大盤股跌幅較大； 黃下白上，小盤股跌幅較大。 紅色、綠色的柱線反映當(dāng)前大盤所有股票的買盤與賣盤的數(shù)量對比情況:紅柱增長，表示買盤大于賣盤，指數(shù)將逐漸上漲；紅柱縮短，表示賣盤大于買盤，指數(shù)將逐漸下跌。綠柱增長，指數(shù)下跌量增加；綠柱縮短，指數(shù)下跌量減小。 黃色柱線表示每分鐘的成交量，單位為手(100股/手)。指數(shù)分時(shí)走勢圖（二）證券行情報(bào)價(jià)與操作1、證券分類行情報(bào)價(jià)與操作2、個(gè)股分析的基本操作3、個(gè)股分時(shí)走勢圖閱讀 個(gè)股分時(shí)走勢圖 個(gè)股分時(shí)走勢圖 白色曲線表示該種股票的分時(shí)成交價(jià)格。 黃色曲線表示該種股票的平均價(jià)格。 黃色柱線表示每分鐘的成

7、交量,單位為手(100股/手)。（二）走勢圖中常見名詞：A、外盤： 成交價(jià)是以賣出價(jià)時(shí)成交的手?jǐn)?shù)總 和稱為外盤。B、內(nèi)盤： 成交價(jià)是以買入價(jià)時(shí)成交的手?jǐn)?shù)總 和 稱為內(nèi)盤。 外盤大于內(nèi)盤，表示買氣旺 ，行情看漲內(nèi)盤大于外盤，表示拋壓大 ， 行情看跌C、買一，買二賣一,:五種委托價(jià)格，其中賣一為最低申賣價(jià)格，買一為最高申買價(jià)格。 D、委買手?jǐn)?shù)：是指買一，買二.，買五所有委托買入手?jǐn)?shù)相加的總和。 E、委賣手?jǐn)?shù)：是指賣一，賣二，賣三.所有委托賣出手?jǐn)?shù)相加的總和。 F、委比：委買委賣手?jǐn)?shù)之差與之和的比值。 （委買手?jǐn)?shù)委賣手?jǐn)?shù)） / （委買手?jǐn)?shù) + 委賣手?jǐn)?shù)）*100% 委比0，股價(jià)上漲機(jī)率大 委比 1，

8、表示這個(gè)時(shí)刻成交總量放大； 量比1，表示這個(gè)時(shí)刻成交總手?jǐn)?shù)萎縮 。H、現(xiàn)手：已經(jīng)成交的最新一筆買賣的手?jǐn)?shù)。I 、 換手率 :單位時(shí)間內(nèi)某一證券累計(jì)成交量與可交易量之間的比率。 換手率=(某一段時(shí)間內(nèi)的成交量/流通股數(shù))100%XR：表示該證券當(dāng)日除權(quán)（送股或配股）XD：表示該證券當(dāng)日除息（分紅派息）DR：表示該證券當(dāng)日除權(quán)除息（送股或配股，同時(shí)又分紅派息 1、開盤： 高開、低開、平開把握開盤后的黃金半小時(shí) 上午10:00集中交易熱點(diǎn)時(shí)間成交量是關(guān)鍵一、把握關(guān)鍵時(shí)間點(diǎn)： 第三節(jié) 看盤基礎(chǔ)一日股改，股價(jià)升天2009-2-2710：00真是撿金時(shí)2、盤中： 鎖定熱點(diǎn)板塊：漲幅榜、資金流向榜和量比排行

9、 多股同列 洞察盤口掛單：買賣的掛單數(shù)量與實(shí)際成交數(shù)量 下午1:001：30易產(chǎn)生當(dāng)天的次(最)高點(diǎn)或 次(最)低點(diǎn) 3、盤尾：下午2:30主力做多做空的黃金發(fā) 力時(shí)間段，短線操作的最佳時(shí)機(jī)下午3:00前買強(qiáng)賣弱，預(yù)測次日行情 關(guān)注異動(dòng)股 4、盤后 ： 總結(jié)、研究、計(jì)劃 2009-3-22009-2-26尾市瞬間突然拉升高位巨量大幅換手2009-2-26尾市瞬間突然拉升二、把握當(dāng)天市場運(yùn)行趨勢1、觀察熱點(diǎn)轉(zhuǎn)換情況：關(guān)注漲跌停板和漲跌幅排行榜2、觀察大盤即時(shí)波動(dòng)線形態(tài)走勢3、觀察個(gè)股漲跌家數(shù)對比三、注意觀察買盤和賣盤，從換手率觀察盤口絕對地量：小于1% 成交低靡：1%2% 成交溫和：2%3% 成

10、交活躍：3%5% 帶量：5%8% 放量：8%15% 巨量：15%25% 成交怪異：大于25%四、把握阻力位與支撐位1、前收盤2、今開盤3、前次高點(diǎn)4、前次低點(diǎn)5、均線位置6、整數(shù)關(guān)口五、把握量價(jià)關(guān)系分析成交量柱體圖是將每日的成交量用柱體表示在坐標(biāo)系中。成交量能夠準(zhǔn)確地反映市場供求情況，買賣雙方的力量強(qiáng)弱，以及投資者對未來股價(jià)的變動(dòng)看法。成交量的變化往往在股價(jià)變化之前，即“量先于價(jià)”。1、價(jià)升量增成交量股價(jià)億安科技（000008）1999年11月2000年3月日線圖成交量持續(xù)放大，表明新資金不斷涌入，是推動(dòng)股價(jià)上揚(yáng)的原動(dòng)力！2005.6-2007.10大牛市價(jià)升量增提示成交量是股市的“元?dú)狻?，?/p>

11、價(jià)只不過是它的表征而已；所以，成交量通常比股價(jià)先行。在上升趨勢中，投資人購買股票，短期或中長期都可獲得利潤，賺錢的示范效應(yīng)激發(fā)起更多人的投資意愿，從而使交投活躍，在積極的換手下，成交量不斷創(chuàng)紀(jì)錄，股價(jià)也不斷上揚(yáng)。但接最后一棒的往往被套。2、價(jià)升量減成交量股價(jià)這是新都酒店2000年4月3日8月14日的日線圖股價(jià)創(chuàng)新高，成交量卻相對減少，新都酒店再無動(dòng)力上行，下行成了其唯一的選擇。價(jià)升量減提示“價(jià)升量減”是弱市的重要特征。如果把“價(jià)升”稱作“高消費(fèi)”，那么“量減”便表明已“養(yǎng)不起”。價(jià)升量減所顯示的是一種量價(jià)背離的走勢。一般說來，價(jià)升量減表明股價(jià)將無力上揚(yáng)，但“股市無鐵律”，有時(shí)也會(huì)出現(xiàn)股指不斷歷

12、史新高而成交量卻不放大的情況。3、價(jià)跌量減成交量股價(jià)上海金陵2000年4月10日至2001年4月11日日線圖價(jià)跌量減，價(jià)升量增，量價(jià)關(guān)系，十分完美。價(jià)跌量減提示“價(jià)跌”是整理的需要，是修復(fù)較高技術(shù)指標(biāo)的需要；而“量減”則表明投資人有很強(qiáng)的持籌信心。在股價(jià)下跌的途中，只要成交量始終保持在一個(gè)較低的水平，就應(yīng)該堅(jiān)定持籌的信心！就像不要把錢花在生意清淡的餐館里一樣，不要把籌碼拋在交易清淡的市場里。下跌過程中成交量不斷萎縮表明拋壓漸輕，已接近階段性底部?？s量是飆升的前奏4、價(jià)跌量增成交量股價(jià)哈高科2000年5月23日至9月1日日線圖放量下跌，收出一根帶長上影的陰線價(jià)跌量增提示價(jià)跌而量增往往是莊家撤莊、

13、機(jī)構(gòu)出貨的先兆，必須高度警惕。價(jià)跌而量增，往往在以后的交易日里價(jià)雖跌而量不再增，這恰恰表明莊家出貨后不再“空頭回補(bǔ)”，股價(jià)還有下行空間。太極集團(tuán)1999年4月至2001年9月周線圖對周成交量突然放大的個(gè)股尤其要引起警惕。突然放巨量而未能上漲，股價(jià)連連下挫，并在隨后連續(xù)走出三個(gè)上升旗形，為的是吸足籌碼，做更大幅度的拉抬。5、天量天價(jià)成交量股價(jià)股價(jià)所謂天量即成交量已無法再放大，買氣減弱使股價(jià)見頂。2007年11月5日中石油創(chuàng)下48.62元天價(jià)時(shí)的一段日線圖天量天價(jià)提示開市后應(yīng)不斷查看“今日量比排名”，“量比”很大的個(gè)股有可能在當(dāng)日出現(xiàn)“天價(jià)天量”。盤中應(yīng)不斷關(guān)注“領(lǐng)先即時(shí)走勢”圖中的“成交量警示欄”對欄中不斷出現(xiàn)的巨量成交股票應(yīng)引起警惕。6、地量地價(jià)所謂地量即成交量已無法再萎縮，賣氣減弱使股價(jià)見底。成交量股價(jià)股價(jià)地量地價(jià)提示關(guān)注 “成交量排名”和“今日資金流向排名”的最后一版，若其中有自己的股票，則有可能見到“地價(jià)”。關(guān)注自己持有股票的“即時(shí)走勢圖”，若兩三分鐘才有一筆成交，或