小額貸款的歷史使命課件

1、小微企業(yè)的甘泉 小額貸款的歷史使命廣州萬(wàn)穗小額貸款公司2012年4月Wansui Micro Credit12存款 1-5%國(guó)債 4-5%基準(zhǔn)貸款 6-7%理財(cái)產(chǎn)品 6-15%委托貸款 8-15%信用卡 18%小額貸款 15-30%高利貸30-50%通漲 6 - 10%中國(guó)利率Wansui Micro Credit3其它企業(yè)30年壽命30年壽命小額貸款公司00利潤(rùn) (或現(xiàn)金流) 時(shí)間(年) 時(shí)間(年) 利潤(rùn) (或現(xiàn)金流) Wansui Micro Credit金融戰(zhàn)略定位* 銀行好生意，但需(1)規(guī)模，或(2)差異化* 有些小銀行在做差異化，但大多數(shù)沒有信托是好生意租賃可以不錯(cuò)證券公司風(fēng)險(xiǎn)太大

2、擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)不成比例直接投資是好方向小額貸款有前途4Wansui Micro Credit中國(guó)金融業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)2011年底, 中國(guó)國(guó)內(nèi)信貸余額為65萬(wàn)億元其中,小額貸款公司為5,000多億元, 占0.7%典當(dāng)行占1,000多億元, 占0.2%擔(dān)保公司估計(jì)有200-300億元不合規(guī)貸款, 占0.04%這3類機(jī)構(gòu)的貸款總和 = 華夏銀行的一半, 或者興業(yè)銀行的40%5Wansui Micro Credit小貸行業(yè)狀況小貸公司3700多家, 典當(dāng)行2000多家, 擔(dān)保公司1萬(wàn)多家監(jiān)管機(jī)構(gòu)分別為地方政府金融辦, 商務(wù)部系統(tǒng)和地方政府金融辦; 各地略有不同負(fù)債比例分別為資本金的0.5倍, 1倍和1

3、0倍, 但是在執(zhí)行上有差異由于稅率高, 所以帳外帳的情況比較普遍多數(shù)小貸公司發(fā)放大額貸款(單筆幾百萬(wàn)元,甚至幾千萬(wàn)元), 風(fēng)險(xiǎn)高多數(shù)小貸公司和典當(dāng)行沒有分支機(jī)構(gòu)擔(dān)保公司在出賣保險(xiǎn)單的同時(shí),發(fā)放貸款, 加大了分險(xiǎn)6Wansui Micro Credit社會(huì)責(zé)任最大的社會(huì)責(zé)任就是利潤(rùn)最大化如果把小貸公司搞垮了，弱勢(shì)群體沒有地方可去我們也就失去了老股東的支持，新的股東也就不會(huì)進(jìn)入。捐款捐一次，不能持續(xù)7Wansui Micro Credit中國(guó)的草根金融2009年底,城鎮(zhèn)就業(yè)人數(shù)為3.1億(其中個(gè)體就業(yè)人數(shù)4,200萬(wàn)), 而農(nóng)村就業(yè)人數(shù)為4.7億民營(yíng)企業(yè)和中小企業(yè)已經(jīng)成為中國(guó)經(jīng)濟(jì)的主要活力三農(nóng)問題

4、不僅是經(jīng)濟(jì)問題, 也是社會(huì)穩(wěn)定和公平的問題中央政府高度重視中小企業(yè)和三農(nóng)問題, 也肯定了草根金融在政治,經(jīng)濟(jì)和社會(huì)中的地位8Wansui Micro Credit銀行彎不下腰來(lái)銀行這幾年已經(jīng)開始意識(shí)到中小企業(yè)和三農(nóng)的重要性, 也開始有點(diǎn)作為但是,還很不夠:民間貸款利率比官方利率高出5-7倍足以證明銀行(包含人民銀行)做得太少,足以說(shuō)明社會(huì)不公銀行彎不下腰來(lái)有公有制的原因, 有放貸成本的原因, 也說(shuō)明小額貸款的高風(fēng)險(xiǎn)銀行審查貸款不靈活, 費(fèi)時(shí)間,營(yíng)業(yè)時(shí)間和地點(diǎn)也并沒有為小企業(yè)和農(nóng)民考慮長(zhǎng)期的衙門作風(fēng)銀行對(duì)抵押品有過(guò)于僵化的要求資金短缺時(shí),小企業(yè)和農(nóng)民受害最深9Wansui Micro Credi

5、t10小貸的發(fā)展人行/銀監(jiān)關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見大量小貸公司成立,市場(chǎng)初具規(guī)模投資繼續(xù)涌入,發(fā)展受限于杠桿優(yōu)秀小貸公司的優(yōu)勢(shì)將增大,充滿整合機(jī)遇 2008年5月2008-2009年2010-2011年2012年以后 行業(yè)初始爆發(fā)階段成長(zhǎng)和鞏固階段 草創(chuàng)階段11小貸行業(yè)數(shù)據(jù)小貸行業(yè)2008年-2011年12百?gòu)?qiáng)小貸公司= 低風(fēng)險(xiǎn) !2010年與2011年百?gòu)?qiáng)小貸公司相關(guān)指標(biāo)比較注：年度全國(guó)競(jìng)爭(zhēng)力百?gòu)?qiáng)小貸公司由中國(guó)小額信貸機(jī)構(gòu)聯(lián)席會(huì)評(píng)選得出，該名單中所列舉的100家小額貸款公司具有較強(qiáng)的行業(yè)代表性13全國(guó)競(jìng)爭(zhēng)力百?gòu)?qiáng)小貸公司統(tǒng)計(jì)留意貸款的小額化、分散化小貸的監(jiān)管規(guī)則（各地有別）: Part

6、1（1）股東資格（比如，發(fā)起人是當(dāng)?shù)仄髽I(yè)，3年盈利，資產(chǎn)規(guī)模, ）：結(jié)果偽冒盛行，也擋住了誠(chéng)實(shí)的企業(yè)，很多發(fā)起人和地方政府找不到足夠的股東。（2）股東占比（單一股東占20或者30）：結(jié)果代持盛行，加大了企業(yè)的交易成本和后來(lái)的矛盾。 人們害怕一股獨(dú)大（3）單筆貸款上限：比如股本5：結(jié)果是，好企業(yè)主動(dòng)發(fā)放小額貸款，不聽規(guī)矩的小貸公司把大筆貸款化整為零14Wansui Micro Credit小貸的監(jiān)管規(guī)則（各地有別）: Part 2（4）利率上限：4倍于同期貸款基準(zhǔn)利率。結(jié)果：撐死膽大的，餓死膽小的（5）多數(shù)省規(guī)定：利潤(rùn)不可用于發(fā)放貸款。結(jié)果：小貸公司無(wú)法成長(zhǎng)。每年100分紅派息（6）負(fù)債率：股本

7、的50。結(jié)果是：小貸公司只能用高息放款來(lái)彌補(bǔ)負(fù)債不足的問題。害了客戶，害自己（7）多數(shù)省不允許委托貸款。結(jié)果：撐死膽大的，餓死膽小的15Wansui Micro Credit小貸的監(jiān)管規(guī)則（各地有別）: Part 3（8）5.5%營(yíng)業(yè)稅, 25%所得稅，結(jié)果：撐死有關(guān)系的，餓死沒有的。萬(wàn)穗當(dāng)上廣州空港地區(qū)第三大納稅大戶。喜乎？悲乎？（9）不可異地營(yíng)業(yè)（分區(qū)，縣）。結(jié)果：加大了小貸公司的業(yè)務(wù)集中風(fēng)險(xiǎn)。害人?。?0）股本額上限（比如，2億元）：結(jié)果：無(wú)數(shù)個(gè)脆弱的小東西。也許政府希望看到這樣。（11）外資不可，跨境人民幣不可。結(jié)果：失望！16Wansui Micro Credit我的一顆不安分的心關(guān)

8、于地區(qū)布局之不明智，關(guān)于業(yè)務(wù)創(chuàng)新, 關(guān)于降低利率和增加業(yè)務(wù)量，資產(chǎn)證券化, 關(guān)于發(fā)行債券17Wansui Micro Credit投資亮點(diǎn)行業(yè)有巨大的增長(zhǎng)空間, 可持續(xù)增長(zhǎng), 投資選擇余地很大基本上開業(yè)的第一年盈利, 清盤價(jià)值大(不象多數(shù)工廠)只要堅(jiān)持發(fā)放小額貸款,可以永遠(yuǎn)保持較高的流動(dòng)性有群眾基礎(chǔ),有政策支持高毛利率監(jiān)管環(huán)境只能向好,很難向壞上市不難,香港已經(jīng)有幾個(gè)先例18Wansui Micro Credit廣州萬(wàn)穗小額貸款公司： 52個(gè)員工（行業(yè)平均6-8人）中國(guó)少有的真正的微型貸款公司, 平均單筆貸款余額13萬(wàn)元累計(jì)為 2,500多戶企業(yè)投放貸款15億元微型貸業(yè)務(wù)已惠及廣州市花都區(qū)80個(gè)村鎮(zhèn)（街），幫助了17,000人就業(yè)已幫助250戶企業(yè)度過(guò)經(jīng)營(yíng)難關(guān)，扶助1,509戶農(nóng)業(yè)企業(yè)及個(gè)人進(jìn)行農(nóng)業(yè)種植、養(yǎng)殖及其他經(jīng)營(yíng)，為1,209戶生活困難家庭，提供自救經(jīng)營(yíng)資金于2009年4月開業(yè), 注冊(cè)資金1.5億人民幣, 國(guó)家開發(fā)銀行提供長(zhǎng)期貸款7500萬(wàn)元2010年利潤(rùn)為1900萬(wàn)元, 預(yù)計(jì)2011年為2