2022年我國(guó)低溫奶行業(yè)現(xiàn)狀 冷鏈技術(shù)助推行業(yè)發(fā)展 市場(chǎng)仍具較大增量空間

2022年我國(guó)低溫奶行業(yè)現(xiàn)狀冷鏈技術(shù)助推行業(yè)發(fā)展市場(chǎng)仍具較大增量空間低溫奶一般指巴氏殺菌乳，是以新鮮牛奶為原料，采用巴氏殺菌法加工而成的牛奶，特點(diǎn)是采用72－85℃左右的低溫殺菌，在殺滅牛奶中有害菌群的同時(shí)完好地保存了營(yíng)養(yǎng)物質(zhì)和純正口感。跟一般牛奶相比，低溫奶營(yíng)養(yǎng)價(jià)值更高，富含天然活性物質(zhì)和維生素，其中鈣、磷、鉀、納、鎂等微量元素均高于常態(tài)奶。且加工過(guò)程中，低溫奶采取低溫殺菌方式能有效避免鈣變性，而常溫奶會(huì)造成鈣損失；同樣低溫奶儲(chǔ)存過(guò)程中維生素?fù)p失較少，常溫奶保存越久，維生素流失越多。加工過(guò)程及儲(chǔ)存中營(yíng)養(yǎng)成分的損失情況

營(yíng)養(yǎng)成分

低溫奶

常溫奶

鈣

低溫加工中避免優(yōu)質(zhì)鈣變性，鈣含量更高且更易被人體吸收

加工過(guò)程中一部分優(yōu)質(zhì)鈣轉(zhuǎn)化成人體不能吸收的不溶性鈣，含量損失更多

維生素B12

儲(chǔ)存中損失不明顯

存放20周全部喪失

維生素C

儲(chǔ)存中損失25-45%

1-2周內(nèi)損失達(dá)100%

維生素A

儲(chǔ)存中損失不明顯

存放6周損失30%

維生素B6

無(wú)損失

存放1周全部喪失

根據(jù)觀研報(bào)告網(wǎng)發(fā)布的《中國(guó)低溫奶行業(yè)運(yùn)營(yíng)現(xiàn)狀研究與發(fā)展戰(zhàn)略分析報(bào)告（2022-2029年）》顯示，從價(jià)格走勢(shì)來(lái)看，2016-2020年低溫奶銷售單價(jià)漲幅最大為3元/kg，一方面隨著消費(fèi)升級(jí)，消費(fèi)者對(duì)牛奶營(yíng)養(yǎng)需求提出了更高需求；另一方面，低溫奶保質(zhì)期短，需冷鏈運(yùn)輸、冷藏保存，所需成本相對(duì)較高，因此售價(jià)約是一般奶的1.5-2倍。

首先低溫奶更營(yíng)養(yǎng)健康，并且新鮮口感好，契合消費(fèi)者需求，頗受市場(chǎng)青睞。數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)低溫奶需求量已從2017年的182.0萬(wàn)噸增長(zhǎng)到2020年的230.8萬(wàn)噸。隨著大眾對(duì)健康的愈加重視，低溫奶的潛在用戶將逐步擴(kuò)大，2021年需求量達(dá)到256.0萬(wàn)噸，未來(lái)具有巨大的成長(zhǎng)空間。另外國(guó)內(nèi)冷鏈物流運(yùn)輸技術(shù)的不斷發(fā)展完善減弱了低溫奶的區(qū)域性限制，并降低運(yùn)輸成本，在很大程度上助推低溫奶行業(yè)增長(zhǎng)。2017-2021年我國(guó)冷鏈物流市場(chǎng)規(guī)模呈穩(wěn)中上升趨勢(shì)，至2021年底市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到4117億元，同比增長(zhǎng)10.4%。多重因素驅(qū)動(dòng)下，低溫奶市場(chǎng)迸發(fā)活力。2017-2021年我國(guó)低溫奶行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模一直處于高速擴(kuò)張擴(kuò)大態(tài)勢(shì)，從276億元提升到414億元，2021年規(guī)模同比增長(zhǎng)12.2%，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到10.7%。當(dāng)前全國(guó)低溫奶滲透率為36.3%，較2020年增長(zhǎng)了6.8%，雖然滲透率增速較快，但與歐美國(guó)家80%以上的市場(chǎng)滲透率存在不小差距；核心省會(huì)以及東部地區(qū)的滲透率顯著高于全國(guó)，分別為50%、48%。隨著低溫年市場(chǎng)下沉，將迎來(lái)較大的增量空間。凱度消費(fèi)指數(shù)、低溫奶消費(fèi)市場(chǎng)極具增長(zhǎng)潛力，乳企以收并購(gòu)方式積極布局產(chǎn)業(yè)鏈上游奶源形成自身規(guī)模競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。自2020年以來(lái)，伊利、蒙牛、新乳業(yè)、三元等頭部乳企搶占奶源，為低溫奶賽道提供保障。在乳制品生產(chǎn)成本中，原奶成本占比約70%，乳企以自控奶源方實(shí)現(xiàn)低溫奶的降本增效，目前三元自控奶源比例高達(dá)78%，其次便是新希望55%、君樂(lè)寶50%。（PY）2020年以來(lái)上游牧場(chǎng)并購(gòu)情況

時(shí)間

交易內(nèi)容

金額

2020/01

優(yōu)然牧業(yè)收購(gòu)賽科星

22.78億元

2020/04

明治中國(guó)收購(gòu)澳亞牧業(yè)25%股份

18.10億元

2020/07

蒙牛增持圣牧集團(tuán)，以17.5%股權(quán)占比成為第一大股東

3.95億元

2020/08

新乳業(yè)收購(gòu)寧夏寰美乳業(yè)

17.11億元

2020/09

飛鶴收購(gòu)原生態(tài)牧業(yè)

26.40億元

2020/10

恒天然出售兩個(gè)牧場(chǎng)群給優(yōu)然牧業(yè)和三元

25.00億元

2020/12

伊利通過(guò)子公司收購(gòu)中地乳業(yè)16.6%股權(quán)，成為最大股東

14.60億元

2021/03

現(xiàn)代牧業(yè)收購(gòu)富源牧業(yè)全部股權(quán)

34.80億元

2021/07

現(xiàn)代牧業(yè)收購(gòu)中元牧業(yè)全部股權(quán)

8.15億元

2021/11

三元股份收購(gòu)首農(nóng)畜牧46.37%股權(quán)

11.29億元

2021/11

光明收購(gòu)青海小西牛生物乳業(yè)60%股權(quán)

6.00億元

2022/3

優(yōu)然牧業(yè)收購(gòu)中地牧業(yè)27.16%股權(quán)

12.60億港幣

重點(diǎn)乳企自控奶源情況

企業(yè)

自控奶源牧場(chǎng)

奶牛存量/萬(wàn)頭

日產(chǎn)奶量/噸

日總收奶量/噸

自有奶源占比

伊利

優(yōu)然牧業(yè)

37.6

5200

19000

34%

中地

7

1200

蒙牛

現(xiàn)代牧業(yè)

34

5200

16500

42%

圣牧高科

11

1700

光明

光明牧業(yè)

7.5

1200

3600

33%

君樂(lè)寶

樂(lè)園牧業(yè)

11

1400

2800

50%

新希望

新希望生態(tài)牧業(yè)