財(cái)務(wù)分析習(xí)題集及參考答案

第一章-單項(xiàng)選擇題1、企業(yè)的經(jīng)營者為了尋求經(jīng)營管理情報(bào)而進(jìn)行的分析屬于（A.內(nèi)部分析B.外部分析C.流動性分析D收益性分析2、企業(yè)的分析往往是以2、企業(yè)的分析往往是以（）為中心展開的.A.內(nèi)部分析B.外部分析C.流動性分析D收益性分析3、財(cái)務(wù)分析的原則中，（3、財(cái)務(wù)分析的原則中，（）與信息使用者的目的有?密切的聯(lián)系.A.昭了性原劃B.相關(guān)性原則C.實(shí)效性原則D收益性原則4、對企業(yè)全部財(cái)務(wù)活動M綜合的、系統(tǒng)的分析，屬于（A.定期分析B.全面分析C.不定期分析D.專業(yè)分析5、當(dāng)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動或活動出現(xiàn)問醫(yī)時(shí)進(jìn)行的分析是（A.定期分析B.全面分析C.不定期分析D.專場析6、在進(jìn)行9搦分析工作中，分析工作的開始點(diǎn)和關(guān)健是（A.明確分析目的B.搜集分析資料C.進(jìn)行具體分析D編寫分析包括7、在進(jìn)行7、在進(jìn)行I搦分析工作中，（）是財(cái)務(wù)分析的橫心階段。A.明確分析目的B.搜集分析資料C.進(jìn)行具體分析D編寫分析包括&在&在9搦分析的基本方法中，（）方法是最??的。A.趨勢分析法B.因素分析法C.對比分析法D皓構(gòu)分析法9、通過（9、通過（ ）可以對企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營;i等方面進(jìn)行全面了解。A.外部分析B.內(nèi)部分析C.綜合分析D詢性分析二、多項(xiàng)選擇題

1、財(cái)務(wù)分析的特點(diǎn)（ 1A.事后分析B.事中分析C.雕分析D結(jié)果確切性2、財(cái)務(wù)分析根據(jù)分析者的不同可分為（A.內(nèi)部分析B.外部分析C.流動性分析D收益性分析3、財(cái)務(wù)分析根據(jù)分析的目的不同可分為（A.內(nèi)部分析B.外部分析C.流動性分析D收益性分析4、財(cái)務(wù)分析的原則（A.昭了性原則B.相關(guān)性原則C.實(shí)效性原則D收益性原則）根據(jù)分析時(shí)間不同劃分的.5、在進(jìn)行9搦分析時(shí)）根據(jù)分析時(shí)間不同劃分的.A.定期分析

B.全面的C不定期分析D.專業(yè)分析6、在進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí)6、在進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí),（）根據(jù)分析內(nèi)容不同劃分的。A.定期分析B.全面分析D.專業(yè)分析7、在坡爆分析的基本方法主要有（B.因素分析法C.對比分雌D結(jié)構(gòu)分析法8、對比分析中，采用的比較標(biāo)準(zhǔn)（A.本企業(yè)實(shí)際與國內(nèi)外先進(jìn)水平進(jìn)行對比B.本企業(yè)實(shí)際與評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)比較C.本期時(shí)間與預(yù)定目標(biāo)比較D利實(shí)際與歷水平的9、我國目前T9W?比率分為（A.償債解力瞬B.卻J能力比率C.營運(yùn)幽瞬

D詢的瞬10、在進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí)，內(nèi)部財(cái)務(wù)人員應(yīng)注意（ 工A.對報(bào)表的理解B.分析的標(biāo)準(zhǔn)C.企的準(zhǔn)確性D―蝴的可靠性三、判斷題1、財(cái)務(wù)分析能第為值息使用者的決策行為提供依據(jù)，所以其具有事前分析的特TOC\o"1-5"\h\z點(diǎn)。（ ）2、財(cái)務(wù)分析實(shí)質(zhì)上是對已發(fā)生的婕狀況和結(jié)果進(jìn)行的評價(jià)，具有預(yù)測性，因此，分腌果通常具有較高的確切性.（ ）3、銀行等金融機(jī)構(gòu)對企業(yè)償債能力的分析I■于外部分析的范疇.（ ）4、企業(yè)資本的流動性，可以反映企業(yè)資本的安全性，并進(jìn)而在一定程度上反映出企業(yè)的償債能力，因此又稱為償債分析。（ ）5、明了性原則與信意使用者的目的息息相關(guān).（ ）6、財(cái)務(wù)分析是對已發(fā)生的財(cái)務(wù)狀況和結(jié)果進(jìn)行的評價(jià)，分析的結(jié)果要做到有用及時(shí)。（ ）7、進(jìn)行具體分析是I睇分析工作的關(guān)鍵.（ ）&負(fù)債比率是反映企業(yè)獲利能力的比率.（ ）9、在結(jié)構(gòu)分析法當(dāng)中f以資產(chǎn)總額蝴潤總額作為關(guān)健項(xiàng)目.（ ）10.在進(jìn)行內(nèi)部9^分析時(shí)，可主要以簡單公開發(fā)表的會計(jì)報(bào)表為堿。（ ）四、計(jì)算分析摩

工某公司連續(xù)五年的銷售收入金額與凈利潤金額，如下表所示:單位：萬元項(xiàng)目20022003200420052006銷售收4500500050005833720入4505004007000凈利潤900要求：（1）編制該公司的銷售收入和凈利潤趨勢表，并進(jìn)行分析0（2）說明基年選擇應(yīng)注意的問題。2、假定A產(chǎn)品的膜蝌費(fèi)用等有關(guān)資料,如下表：A產(chǎn)品直接材料費(fèi)用項(xiàng)目產(chǎn)品產(chǎn)?（件）單位產(chǎn)品清麗（Kg）材料價(jià)格（元）林麗用總額（元）計(jì)劃費(fèi)用100201530000實(shí)際費(fèi)用120182043200差異+13200要求：采用因素分析法計(jì)算各因素對產(chǎn)品直接稱料費(fèi)用的影晌程度。3、分析資料:某企業(yè)生產(chǎn)丙產(chǎn)品，其產(chǎn)品單位成本簡表如下表：（單位：元）

丙產(chǎn)品單位成本表成本項(xiàng)目上年度實(shí)際本年度實(shí)際8689WAT2027制造費(fèi)用2417產(chǎn)品單位成130133本補(bǔ)充昭細(xì)項(xiàng)單位用■金額單位用■金卡目直接材料：A12361144B10501045直接人工工2018時(shí)200250產(chǎn)品產(chǎn)銷?要求：(1)用連環(huán)替代法分析單耗和單價(jià)變動對單位材料成本影響;(2)用差額分析法分析單位工時(shí)和小時(shí)工資率變動對單位膜人工的影響.4、某企業(yè)2003年和2004年有關(guān)總資產(chǎn)報(bào)而率、資產(chǎn)產(chǎn)值率、產(chǎn)品銷售率和銷售利潤率的資料如下。某企業(yè)2003--2004年的有關(guān)資料 單位：%蹄I2004年2003年

總資產(chǎn)產(chǎn)值率8082產(chǎn)品銷售率9894銷售利潤率3022總資產(chǎn)報(bào)酬率23.5216.96總資產(chǎn)報(bào)酬率=總資產(chǎn)產(chǎn)值率X產(chǎn)品銷售率X銷售利潤率要求：分析各因素變動對總資產(chǎn)報(bào)01率的影響程度第n企姓本分析-單項(xiàng)選擇題1、投資人或股東向企蟠入的資金，?■于（ \A.負(fù)債資本B.權(quán)益資本C.斯資本D.長期資本2.短期資本是必須在短期內(nèi)償還的資金。資產(chǎn)負(fù)債表上的（期資本。A.權(quán)益資本B.流動負(fù)債C.流動資產(chǎn)D同定資產(chǎn)3、（ ）資本是投入并運(yùn)用于企業(yè)主要生產(chǎn)經(jīng)營活動的資本。A.對外投資B.田廛工程

C.生產(chǎn)設(shè)備D.長期股權(quán)投資4、下列哪項(xiàng)指標(biāo)更能說昭企業(yè)資本金的安全性（A.權(quán)益資本構(gòu)成比率B.權(quán)益資本負(fù)債比率C.資本金構(gòu)成比率D黃本金安全率5.下列哪個(gè)項(xiàng)目不屬于流動負(fù)債（ XA.應(yīng)付票據(jù)B.應(yīng)付賬款C.應(yīng)付工資D應(yīng)付債券二、多項(xiàng)選擇題1、企業(yè)籌措的資金按其來源分為（ \A.權(quán)益資本B.負(fù)債資本C融資本D.長期資本2、企業(yè)的資本根據(jù)還債期限的長短分為（A.權(quán)益資本B.負(fù)債資本C.斯資本

D.長期資本3、企業(yè)的資本從資本范囹的角度可以分為（A.權(quán)益資本B.實(shí)收資本C.總資本D.長期資本4、權(quán)益資本與負(fù)債資本的區(qū)別（ 1A.經(jīng)營管理權(quán)不同C.使用時(shí)間上不同口.清算的權(quán)利不同5、權(quán)益資本主要有（ ）構(gòu)成。A.實(shí)收資本B.資本領(lǐng)D來分配利潤6、公積金的主要用途（A.轉(zhuǎn)增資本B.彌補(bǔ)例IC.分配蝴DQ福利7、流動負(fù)債包括（ \

A.應(yīng)付瞰B.應(yīng)付瞬C.應(yīng)付工資D應(yīng)付債券8、長期負(fù)債一般可分為（A.長期借款B.應(yīng)付瞬C.應(yīng)付工資D及付債券三、判斷題1、資產(chǎn)負(fù)債表上的負(fù)債和權(quán)益資本都屬于長期資本。（2、在建工程屬于企業(yè)的資本，因此是企業(yè)的經(jīng)營資本。（3、當(dāng)企業(yè)破產(chǎn)清算時(shí)，權(quán)益資本體現(xiàn)了對企業(yè)資產(chǎn)的索求權(quán)。（4、對于企業(yè)來講，權(quán)益資本越多越好。（5、附加資本是企業(yè)的實(shí)收資本，因此，附加資本多，就意味?資本金擔(dān)保牢靠,債權(quán)（6、債權(quán)人和投資者一樣可以參加企翊潤的分配。（7、企業(yè)負(fù)債經(jīng)營能惻脆杠桿的好處，因此負(fù)債比率越高i8、企業(yè)的資本公積可用來彌補(bǔ)虧損?（四、計(jì)算分析摩1.某公司簡化的資產(chǎn)負(fù)債表如下：資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）單位：萬元

資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）單位：萬元項(xiàng)目年初數(shù)年末數(shù)流動資產(chǎn)：17501500速動資產(chǎn)20002250酬90659560固定資產(chǎn)資產(chǎn)總計(jì)1281513310負(fù)債：2325880流動負(fù)債長期負(fù)債910122525002500實(shí)收資本500500資本公積61598059257225未分配利潤負(fù)債及所有者權(quán)益酣要求：1281513310(1)計(jì)算權(quán)益資本分析和負(fù)債資本分析的有關(guān)指標(biāo);(2)根據(jù)計(jì)算結(jié)果，防相應(yīng)的分析評價(jià)。第三章企業(yè)資產(chǎn)分析-單項(xiàng)選擇題1、不屬于流動資產(chǎn)范疇的有(

A.速動資產(chǎn)B.盤存資產(chǎn)C.固定資產(chǎn)D.存貨資產(chǎn)2、無形資產(chǎn)不包括( 1A.專利權(quán)B*作權(quán)C.商*3、固定資產(chǎn)凈值率與( )之和為1.A.固定資產(chǎn)退廢率B用顆產(chǎn)C.固輻產(chǎn)磨損率D固定資產(chǎn)塌蝌4、下列各項(xiàng)中不I■于流動資產(chǎn)的(A.貨幣資產(chǎn)C晨收賬款D應(yīng)收票據(jù)5、在流動資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析中,( )所占比或較大，應(yīng)就點(diǎn)進(jìn)行分析.A.應(yīng)收票據(jù)B市演

C.貨幣資金D顏收賬款6、在最佳現(xiàn)金存?6、在最佳現(xiàn)金存?模型中，若每次證券變現(xiàn)的交易成本降低而且現(xiàn)金需要總?也降低，則最倒Q金存.（A.K1KB.升高C不變D無法確定7、對信用期間的敘述正確的是（ 1A.信用期間越長，表明客戶享受的信用條件越優(yōu)越。B.信用期間越長，應(yīng)收賬款的機(jī)會成本越低。C.延長信用期間，不利于銷售收入的擴(kuò)大D.信用期間越長，企業(yè)壞賬風(fēng)險(xiǎn)越小8、頸計(jì)賒銷額將由3600萬元變?yōu)?200萬元，收賬期為60天，變動成本了為60%資金成本率為10%則該企業(yè)應(yīng)收賬款占用資金的增加磔 XA.3600萬元B.54萬元C.360萬元D.540萬元9、在存貨經(jīng)濟(jì)批■模型中，（ ）的變化與經(jīng)僦■的變化同方向.A.U貨提前期B.保險(xiǎn)儲備?

C.每批訂貨成本io,某各jkikse金Hmm幽雕，麻性年神現(xiàn)金200000元，現(xiàn)金與有價(jià)證券的腿成本每次400元，有價(jià)證券的年利息率為10%,則現(xiàn)金的交易成本為（ 1A.10007EB.16007EC.20007CD.2300元二多題1、流動資產(chǎn)的主要項(xiàng)目包括（A.現(xiàn)金資產(chǎn)B.應(yīng)收賬款資產(chǎn)C.存貨資產(chǎn)D.證券資產(chǎn)2、在最佳現(xiàn)金存?模型分析中，相關(guān)成本（B.折扣成本C.M睇D短缺成本3、應(yīng)收:的成本分析中，相關(guān)成本（3、應(yīng)收:的成本分析中，相關(guān)成本（A.管理成本B.機(jī)會成本C.壞賬成本D場缺成本4、信用標(biāo)準(zhǔn)中，評價(jià)客戶信用的尺度主要有（ 1A.品德B.資本C.能力D擔(dān)保及條件5、存貨分析中，確定存貨定額的常用方法有（ 1A.周轉(zhuǎn)期法B.比率法C.余額法6、合理確定供應(yīng)周期，是核定原材料的關(guān)鍵所在.影響供應(yīng)周期的因素（1A.生產(chǎn)條件B.交通條件C.采購費(fèi)用7、經(jīng)濟(jì)訂貨批■模型的建立過程中的假設(shè)條件有（ 1A.缺貨即補(bǔ)，需求均衡又連續(xù).單位儲存成本不變

C.機(jī)會成本不計(jì)D.每次訂貨■和費(fèi)用不變8、證券組合的的風(fēng)險(xiǎn)水平，即決定想要承擔(dān)多大的風(fēng)險(xiǎn)，一般有（ ）類A.高風(fēng)險(xiǎn)組合B.中風(fēng)險(xiǎn)組合C.低風(fēng)險(xiǎn)組合D關(guān)風(fēng)險(xiǎn)組合.在證券資產(chǎn)投資環(huán)境分析中，（A.行業(yè)分析B.利率分析C.通貨膨脹分析D回濟(jì)周期分析10、企業(yè)經(jīng)營管理情況分析主要包括（A.競爭健力分析B.蠹利能力分析C.生產(chǎn)經(jīng)營效率分析D因濟(jì)周期分析11、行業(yè)的壽命周期分為（11、行業(yè)的壽命周期分為（）四個(gè)階段。A.初創(chuàng)期B.成長期C.成熟期

DJI6M12、下列各項(xiàng)因素中，影響經(jīng)濟(jì)訂貨批有(A.倉庫人員的固定月工資B.存貨的輛用■C.存貨資金的面用息D.保除儲備?三、判研K1、固定資產(chǎn)凈值率和固定資產(chǎn)磨損率為互補(bǔ)關(guān)系，磨損率大，凈值率小，反之TOC\o"1-5"\h\z亦然，二者之積為1.( )2、企業(yè)的流動資產(chǎn)多，企業(yè)的健全性好，所以企業(yè)的流動資產(chǎn)越多的?( )3、廣義的現(xiàn)金資產(chǎn)包括定期存款。( )4、現(xiàn)金存"折中，持有成本，具有機(jī)會成本的性質(zhì)，是單位變動成本。( )5、現(xiàn)金流?分析中，所有的現(xiàn)金流?都應(yīng)予以考慮。( )6、在有關(guān)現(xiàn)金折扣觸中「1/10”的標(biāo)記是指:若付款方在W內(nèi)付款，可以享受10%的價(jià)格優(yōu)惠。( )7、企業(yè)花費(fèi)的收賬費(fèi)用越多，壞蝴失就一定越少。( )8、如果存貨市場供應(yīng)不充足，即使?jié)M足有關(guān)的基本假設(shè)條件，也不能利用經(jīng)濟(jì)訂貨( )9、投資者投資的證券風(fēng)險(xiǎn)大，就一定能觸I高的投資報(bào)BN率.( )10.證券組合的收益是其加權(quán)平均數(shù)，風(fēng)險(xiǎn)也是加權(quán)平均風(fēng)%( )四、計(jì)算分析摩1、某公司現(xiàn)金收支;比較平穩(wěn)，很計(jì)全年現(xiàn)金需要■250000元，現(xiàn)金與

有價(jià)證券的懶成本為每次5001、某公司現(xiàn)金收支;要求：(2)計(jì)(1(2)計(jì)?金持有■下的全年現(xiàn)金管理成本、全年現(xiàn)金交易成本和全年現(xiàn)制等有機(jī)會成本；(3)計(jì)算最佳現(xiàn)金持有■下的全年有價(jià)證券交易次數(shù)和有價(jià)證券交易間NI期.2、某企業(yè)目前A產(chǎn)品銷售收入為6000萬元，總成本為4500萬元，其中同定成本為900定成本為900萬元.該企業(yè)準(zhǔn)備改變目前的信用,有甲、乙兩個(gè)方案可供選擇：甲方案給予客戶60天信用期限，預(yù)計(jì)銷售收入為7500萬元，貸款將于第60天收到，其信用成本共計(jì)210萬元；乙方案的信用為(2/10,1/20fn/90)序/橫售必為8100萬元，乙方案的信用將有50%將有50%的貨款于第10天收到，10%的貨20天收到，其余40%的貨款于第90天磔(05部分蹣不會產(chǎn)生壞賬，后一?分簸的壞為該部分貨款的2%),收賬費(fèi)用為30萬元。企業(yè)改變信用i后不改變目前的變動成本電企業(yè)的資金成本率為企業(yè)改變信用i要求：通過計(jì)算判定企業(yè)應(yīng)采用曜個(gè)方案。3、某企業(yè)每年需要用甲材料8000件，每次訂貨成本為160元，每件材料的年儲存成本為6元，該種材料的單價(jià)為25元/件，一次訂貨?在2000件以上時(shí)可獲3%的折扣，在3000件以上時(shí)可領(lǐng)4%的折瓶要求：計(jì)算確定對企業(yè)最朗!的進(jìn)貨批?.4、某企業(yè)生產(chǎn)并銷售M產(chǎn)品，該產(chǎn)品單價(jià)6元，單■動成本5元，固定成本為6000元，預(yù)計(jì)值用期若為30天，年銷售■可達(dá)12000件，可能發(fā)生的

收賬費(fèi)用為3200元，可能發(fā)生的壞賬損失率為1%；若侑用期為60天，年銷售■可增加3000件，可能發(fā)生的收賬費(fèi)用為4200元，增加銷售部分的壞賬損失率為1.5%, 為10%.要求：根據(jù)上述情況，確定對企業(yè)葡利的侑用期。5、某公司的年賺侑收入為720萬元，平均收賬期為60天，壞失為賒銷額10%,年收賬費(fèi)用為5萬元.該公司認(rèn)為通過增加收賬人員等措施，可以使平均收賬期降為50天，壞賬損失降為除銷額的7%.假定公司的資本成本率為6%,蜘成本率50%.要求：計(jì)算為使上述變更經(jīng)濟(jì)上合理，新增收賬費(fèi)用的上限。全年按360天計(jì)6.某商店擬放棄現(xiàn)在經(jīng)營的商品A,改為經(jīng)營商品B,有關(guān)的蹴如下:(1)A的年銷售?3600件，進(jìn)貨單價(jià)60元，售價(jià)100元,單位儲存成本5元，一次訂貨成本250元.(2)B的:計(jì)年銷售?4000件，進(jìn)貨單價(jià)500元，售價(jià)540元，單位儲存成本10元，一次訂貨成本288元。(3)該商店按經(jīng)濟(jì)訂貨?進(jìn)貨，假設(shè)需求均勻、銷售無季節(jié)性變化.(4)假設(shè)該商店投資所要求的報(bào)酬率為18%,不考慮所符稅的影響。要求：計(jì)算分析該商店應(yīng)否叫聯(lián)營的品種.(提示：要考慮資金占用的變化)7、7、某公司是一個(gè)商業(yè)企業(yè)。由于目前的收賬t于嚴(yán)厲，襁W梯借，且收賬費(fèi)用較高，該公司正在研究修改現(xiàn)行的收賬政策?，F(xiàn)有甲和乙兩個(gè);的備選方案，有淚噓如下:項(xiàng)目現(xiàn)行收賬政策甲乙

年銷售額（萬元）240026002700年收賬費(fèi)用（萬元）402010喻加的平均唾期2個(gè)月3個(gè)月4個(gè)月所有賬戶的壞財(cái)1失率2%2.5%3%已知A公司的銷售羽J率為20%,應(yīng)收呻;投資要求的最低報(bào)酬率為15%.壞預(yù)歪蚌度壞蝴失和銷售額的百分比.假設(shè)不考麗例的影要求：麗十算分析，回答應(yīng)否行的喉?要求：麗十算分析，回答應(yīng)否行的喉?應(yīng)郵甲方案還是乙方案？8、某公司現(xiàn)在采用30天按發(fā)票金額付款的信用8、某公司現(xiàn)在采用30天按發(fā)票金額付款的信用,擬將信用期;至60天，仍按發(fā)票金額忖款即不細(xì)扣，設(shè)等風(fēng)險(xiǎn)投資的■低報(bào)01率為15%,其他有關(guān)蝌如下：信用n照目30天60天銷售?（件）100000120000第售額（元）單價(jià)5元500000600000匿售成本颯耕（WM元）400000480000

固定成本5000050000翎5000070000可能發(fā)生的收賬費(fèi)用(元)30004000可能發(fā)生的壞賬損失(元)50009000要求：分析企業(yè)是否應(yīng)該改變信用期9、已知某公司與眸存有關(guān)的信息如下：(1)年需求數(shù)附30000單位(假設(shè)每年360天)(2)購買價(jià)格每單位100元(3)庫存儲存成本是商品買價(jià)的30%(4)訂貨成本每次60元(5)公司希亶的安全儲備■為750單位(6)訂貨效■只能按100的倍數(shù)(四舍五入)確定(7)訂貨至到貨的時(shí)間為15天要求：(1)計(jì)算最優(yōu)經(jīng)濟(jì)訂貨?為多少？(2)存貨水平為多少時(shí)應(yīng)補(bǔ)充訂貨？(3)存貨平均占用多少資金？10、某企業(yè)每月現(xiàn)金fit要取10萬元，有價(jià)證券的月利率為1%,儡定企業(yè)現(xiàn)金管理的相關(guān)總成本的控制目標(biāo)為600元.要求：(1)計(jì)算有價(jià)證券每次交易成本的限額(2)計(jì)算最佳現(xiàn)金持有.

(3)計(jì)g金與有價(jià)證券的之間的最佳交易間RI期11、某家庭用品公司每年銷售50000套小茶杯，每套茶杯成本為50元，其儲存成本為存貨價(jià)值的20%,有兩個(gè)競爭廠家向該公司提供訂成，A廠交貨期為5天，每次固定訂成成本為100元；B廠交即》為8天，每次固定訂貨成本為80元.假設(shè)沒有安全存■.要求：(1)分別計(jì)算由9-廠家供貨，公司M&Mr哪■(2)計(jì)商每年需訂貨幾次(3)僅考慮與經(jīng)濟(jì)批■有關(guān)的存貨總成本，公司應(yīng)從塔一家訂貨(4)對每T應(yīng)商，再訂貨點(diǎn)水平是多少？12.某公司賒銷期為30天，銷售■為20萬件，每件售價(jià)1元，單位變動成本0.6元，現(xiàn)有兩種現(xiàn)金折扣方案，第一種為“2.5/10,n/30"隔二種"1.5/20,n/30Ko假定麗t方案都有一半的客戶享受現(xiàn)斷扣，企業(yè)壞賬損失率為2%,資金成本率為20%.要求：計(jì)算選擇酬折扣政策對企業(yè)更育同。13、某企業(yè)只生產(chǎn)一種產(chǎn)品，每年賒銷額450萬元，該企331成本率為60%,資金成本率為12%.%,資金成本率為12%.現(xiàn)有AB兩種收賬可供選擇，平均■期分別是60天和40天，年收賬費(fèi)用分別是2萬元和3.5萬元，壞賬損失率分別3%和2%.要求：對上述收賬政策進(jìn)行決策.第四章資產(chǎn)與資本的結(jié)構(gòu)分析- 單項(xiàng)選擇題

1、在資產(chǎn)與權(quán)益對稱結(jié)構(gòu)中（1、在資產(chǎn)與權(quán)益對稱結(jié)構(gòu)中（）的主要標(biāo)志是企業(yè)流動資產(chǎn)的一部分資金需要使用流動負(fù)債來滿足，另一部分資金需要?jiǎng)t由長期負(fù)債來滿足.B、穩(wěn)健結(jié)構(gòu)D、風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)2、資產(chǎn)與權(quán)益對胸中（）因其風(fēng)險(xiǎn)較大，雖負(fù)債成本最低，但只適用于處在發(fā)展壯大蹣的企業(yè)，而且只能內(nèi)采用.2、資產(chǎn)與權(quán)益對胸中（）因其風(fēng)險(xiǎn)較大，雖負(fù)債成本最低，但只適用于處在發(fā)展壯大蹣的企業(yè)，而且只能內(nèi)采用.B、風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)D、朝崎梅所有企業(yè)普遍采用的資產(chǎn)與權(quán)擲摘結(jié)構(gòu)（A、保守結(jié)構(gòu)B、穩(wěn)健結(jié)構(gòu)D、風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)4、資產(chǎn)與權(quán)益確蠟構(gòu)中（4、資產(chǎn)與權(quán)益確蠟構(gòu)中（）雖然風(fēng)險(xiǎn)極低，但熟較高的資金成本,在實(shí)務(wù)中很少被企業(yè)采用。A、B、風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)c、

D、穩(wěn)健結(jié)構(gòu)二、多項(xiàng)選擇題工企業(yè)資產(chǎn)與權(quán)益對稱結(jié)構(gòu)分析的內(nèi)容包括（ 1A資產(chǎn)與蟠的麗知分析b、資產(chǎn)形式分析C企業(yè)財(cái)務(wù)狀況整體分析D、企業(yè)財(cái)務(wù)狀況分項(xiàng)分析2.企業(yè)資產(chǎn)與權(quán)益對稱結(jié)構(gòu)的平衡結(jié)構(gòu)的特點(diǎn)（ 1A、風(fēng)除均衡B、存在潛在的風(fēng)險(xiǎn)c負(fù)D、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)?小3、作為同一資金的兩個(gè)例面，資金來源與資金運(yùn)用田改■上的恒等構(gòu)成了資產(chǎn)與權(quán)益總■對稱相等關(guān)系。具體時(shí)為：（ 1A資金進(jìn)入企業(yè)B、資金形態(tài)或性質(zhì)變化C、資金退出企業(yè)4、資產(chǎn)與權(quán)益對稱結(jié)構(gòu)分析的目的（A評價(jià)企業(yè)的整體財(cái)務(wù)狀況B、判斷企業(yè)財(cái)務(wù)的穩(wěn)定性和安全性C、分析企業(yè)資金的來源

D、D、分析企業(yè)的經(jīng)營I5、正常經(jīng)營企業(yè)資產(chǎn)與權(quán)益對稱結(jié)構(gòu)可以分為(B、穩(wěn)健結(jié)構(gòu)CD、風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)三、判研K1、單獨(dú)分析資產(chǎn)、1、單獨(dú)分析資產(chǎn)、；可以對企業(yè)進(jìn)行綜合評價(jià).(2.資產(chǎn)負(fù)債表中，即可以表明資金來源方式和性質(zhì)，也可以表明資金的具體運(yùn)TOC\o"1-5"\h\z用形態(tài)。( )3、存貨資產(chǎn)在年度內(nèi)平均占用的最低水平屬于永久性占用資產(chǎn).( )4、企業(yè)處于銷售旺季，新增資產(chǎn)屬于永久性占用資產(chǎn)。( )5、多數(shù)企業(yè)所采用的資產(chǎn)與權(quán)椒摘結(jié)構(gòu)"健結(jié)構(gòu)。( )6、企業(yè)資產(chǎn)增加，負(fù)債不變，投入資本不變，說明企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營慵況良好。()7、一般慵況下，當(dāng)企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)發(fā)生變化時(shí)，資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)也相酶化。( )8、企業(yè)陷入財(cái)務(wù)危機(jī)時(shí)，通常已資不抵債.( )第的企業(yè)償債幽分析-單項(xiàng)選擇題1、在短期償債能力指標(biāo)當(dāng)中，( )不宜用于企業(yè)間的比較.A、潦動比率B、速動比率

C、現(xiàn)金比率D、營運(yùn)資金2、下列哪項(xiàng)長期償債能力的指標(biāo)計(jì)算時(shí)需使用利潤表中有海噓。（ ）A資產(chǎn)負(fù)債率B、產(chǎn)權(quán)比率U利息保障倍數(shù)D、長期負(fù)債比率3.可以減弱企業(yè)短期償債能力的三限表指標(biāo)（ 1A、可動用的銀行貸新標(biāo)B、償債能力的聲譽(yù)C或有負(fù)債D、將則的長期資產(chǎn)4、關(guān)于流動舊,下列說法不正確的有（ 1A、流動比率過低，說明企業(yè)可能有清償?shù)狡趥鶆?wù)的困難B、流動比率過高，說明企業(yè)有較多不能盈利的閑■流動資產(chǎn)C、是衡詢S償債能力的唯一版D、澹動比率為2比較合適5、流動比率小于1時(shí)，賒購原材料會（ ）.A、增大流動比率B、降低流動比率C、D、增大營

6、甲企業(yè)的流動比率為6、甲企業(yè)的流動比率為0.9,如用銀行;償還應(yīng)付賬款，則對流動比率的影晌是（ \A、提高B、下降C保持不變D、不一定7、f而言，表明企期制負(fù)債有足第的耐資產(chǎn)作保證，其營酶B、正數(shù)CD、，J強(qiáng)9、最穩(wěn)健的㈱a償債能力指標(biāo)是（ 1A帆四B、速動比率C、現(xiàn)金比率D、營運(yùn)資金10.某企業(yè)稅后利潤為134萬元，所得稅率為33%,利息費(fèi)用70萬元，則該企業(yè)的利息保障倍數(shù)（ 1A、3.86B、2.22C、1.72

D、2.7811、對企業(yè)長期償債能力進(jìn)行分析時(shí)，與資產(chǎn)負(fù)債率之和等于 1的比率是A、B、利息保障倍數(shù)D、有形凈值債務(wù)比率12、下列不屬于分析企業(yè)長期償債能力的指標(biāo)是（B、速動比率U資產(chǎn)負(fù)債比率D、利息保障觸t13、產(chǎn)權(quán)比率大于1,則資產(chǎn)負(fù)債率（A、大于1/2B、小于1/2C、肝1/2D、不確定14、下列有關(guān)利息保障脩故的敘述，不正確的是（A、A、利息保障脩散是從企業(yè)的I方面長期償債新B、B、利息保障高，表明企業(yè)對償還債務(wù)的保障程度就越強(qiáng)C、這里的利息費(fèi)用還包括予以資本化的部分D、這里的利息費(fèi)用不包括予以資本化的部分

15、的（A、棚B、權(quán)益乘tt=l/（l-產(chǎn)權(quán)比率）c、（i+^mw）EtwD、權(quán)益的=1+產(chǎn)權(quán)比率16、某公司目前的流動資產(chǎn)和速動資產(chǎn)都超過了流動負(fù)債，現(xiàn)將長期債券投資提前變賣為現(xiàn)金，將會（ XA.對流動g的影響大于對速動比率的影響B(tài)、對速動比率的影■大于對流動比率的影晌C.影響速動通但不影晌流動比率D、彩跑流動比率但不影晌速動比率二、多項(xiàng)選擇理i1、下列項(xiàng)目中，彩響現(xiàn)金舊的因素有（A、期末企業(yè)附《有的現(xiàn)金敢顫B、流動負(fù)債C、澹動資產(chǎn)D、長期負(fù)債2、下列I■于速動資產(chǎn)范圍的有（A、貨市資金B(yǎng)、短期投資C、脯D、郴!費(fèi)用

3、分除賞的帆崛曲的硒有（aB、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備c、存值的日常管理D、存貨的庫存周期4、某公司年初流動比率為2.1,速動比率為0.9,而年末流動比率下降為1.8,速動比率為1.1,則不能說明（ 1A.當(dāng)年存貨增加B、當(dāng)年存貨減少C.應(yīng)收賬款的回收速度加快D、現(xiàn)銷增加，賒銷較少5、速動比率大于1,有可能說昭（A、流動負(fù)債有較多的速動資產(chǎn)作保證B、企業(yè)有足第的能力償還流動負(fù)債C、企業(yè)楙C、企業(yè)楙出售存貨或舉債來償債D、企業(yè)擁有較多現(xiàn)金6、有形凈值債務(wù)率中的“有形凈值”是指（A、有形資產(chǎn)凈值B、固定資產(chǎn)凈值與流動資產(chǎn)之和c、杭D、所有者權(quán)卸1除無形資產(chǎn)7、不能用于償債的流動資產(chǎn)主要有（

B、待攤費(fèi)用C、存貨D、應(yīng)收票據(jù)8、下列經(jīng)濟(jì)期會影響產(chǎn)權(quán)比率的有（A.接受所有者投資iiJmd、償還銀行借款9、利息保障倍財(cái)標(biāo)所反映的企業(yè)相關(guān)信息包括（A卻鶴B、長期償債能力C、短期償債能力D、一勵(lì)10.影響長期償債能力的因素有（ \A、尚未全部入賬的資產(chǎn)B、長期經(jīng)營性租賃C、D、為其他企業(yè)的貸睢保11、從資產(chǎn)負(fù)債表中獲取數(shù)據(jù)的長期償債能力指標(biāo)有（A、權(quán)益則B、利息保障倍數(shù)

C、資產(chǎn)負(fù)債率比率D、有形凈值債務(wù)比率12、某公司無優(yōu)先股，上年每股盈余為4元，每股發(fā)放股利2元，保留蠹余在過去一年中增加了500萬元，年屆每股賬面價(jià)值為30元，負(fù)債總額為5000萬元，則該公司的資產(chǎn)負(fù)債率不是（ 1A、30%B、40%C、33%D、44%三、判斷題TOC\o"1-5"\h\z1.對債權(quán)人而言，企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率越高越好。（ ）2、對任何企業(yè)而言，速動比率應(yīng)該大于1才是正常的。（ ）3、企業(yè)的的阿能力強(qiáng)，其償債能力也強(qiáng).（ ）4、如果企業(yè)采用租期較長的經(jīng)營性租賃方式,租入固定資產(chǎn)，則企業(yè)實(shí)際的償債解力要比詡報(bào)表上顯示的償債能力低。（ ）為了穩(wěn)健地反映企業(yè)的償債能力，往邰E列企業(yè)連續(xù)幾年的利息保障信標(biāo)，選擇其中中等年份的蹴與本行業(yè)的平均水平進(jìn)行比較。（6、將積壓的存貨若干轉(zhuǎn)為損失,將會降低流動比率，（ ）7、收回當(dāng)期應(yīng)收蝴若干，將會提高流動比率.（ ）8、計(jì)財(cái)息保障倍數(shù)時(shí)的利息費(fèi)用，指的是計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用的各卿J息.（ ）在企幽金需求?一定的1*況下，播高長期負(fù)債比率，意味?企業(yè)對入資金依賴性降低，從而發(fā)輕企業(yè)的當(dāng)期償債壓力。（ ）

10.企業(yè)的長期償債能力強(qiáng)，短期償債能力也一定強(qiáng)。( )四、計(jì)算分析胭工某企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表有關(guān)資料如下：蝦年初畋年末做負(fù)債及所有者權(quán)益鈉數(shù)年末數(shù)貨幣資金1000960磔8借款20002800應(yīng)收賬款?1920應(yīng)付瞬1000800的74400預(yù)收賬款600200糊難費(fèi)用064長期借款40004000固定資產(chǎn)57926400怖粗56805944總計(jì)1328013.1313744總計(jì)280744補(bǔ)充資料：(1)年初速動比率為0.75,年初流動比率為2.08;(2)該企業(yè)所在行業(yè)中的平均流動比率為2;(3)該企業(yè)為摩托車生產(chǎn)廠家，年初存貨構(gòu)成主要為原材料、等配件；年末存貨構(gòu)成主要為產(chǎn)品(師軍工要求：(1)計(jì)算該企業(yè)年初應(yīng)收賬款、存貨項(xiàng)目的金額.(2)計(jì)算該企業(yè)年末流動比率,并做出初步評價(jià).(3)分析該企業(yè)流動資產(chǎn)的質(zhì)■,以及磔9償債能力.2、某企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表有關(guān)資料如下：

蝦年碉年末數(shù)負(fù)債及所育者權(quán)益年初散年末數(shù)貨市資金1000960短期借款20002800應(yīng)收賬款17001920應(yīng)付呻C3600?神47884400長期借款22004200待攤費(fèi)用064實(shí)收資本40004000固定資產(chǎn)57605776就耐*7?總計(jì)1328013潤1313120總計(jì)280120補(bǔ)充資料：(1)年末流動比率為2;(2)年末資產(chǎn)負(fù)債率為60%;要求：(1)計(jì)算年末應(yīng)付蝴；(2)計(jì)算未分配利潤；(3)計(jì)算長期償債妣 ,并分企業(yè)的長期償債也3、某公司2005年末硒有關(guān)資料計(jì)算的有關(guān)財(cái)務(wù)比率指標(biāo)如下：(1)流動比率=2(2)速動比率=1⑶現(xiàn)金比率=0.2(4)資產(chǎn)負(fù)債率=50%(5)長期負(fù)=25%

要求：楙赴謝搦比率填列下面資產(chǎn)負(fù)債表空白處也。資產(chǎn)負(fù)債表 單位：元項(xiàng)目M項(xiàng)目金81現(xiàn)金短期負(fù)債應(yīng)收折扣長期負(fù)債神固定資產(chǎn)資產(chǎn)總額負(fù)債及權(quán)益總1000004、某企業(yè)全部流動資產(chǎn)為20萬元，潦動比率為2.5,速動比率為1,最近剛剛發(fā)生以下強(qiáng)：(1)銷售產(chǎn)品一批，銷售收入3萬元，款項(xiàng)尚未收到，銷借成本尚未結(jié)轉(zhuǎn)。(2)用銀杼歸還應(yīng)付賬款(2)用銀杼歸還應(yīng)付賬款0.5萬元。(3)應(yīng)收崛0.2萬元，無法收回，作壞賬處理.(4)購入材料一批，價(jià)值1萬元，其中60%為賒購，開出應(yīng)付票據(jù)支付.(5)以銀行存款購入設(shè)備一臺，價(jià)值2萬元，安裝完畢，交付使用.要求：計(jì)算每筆蟠發(fā)生后的流動比率與速動比率。5、某企業(yè)發(fā)生的經(jīng)濟(jì)崢如下表:指標(biāo)顏照資產(chǎn)負(fù)債率有形凈值利息保障*

1.用短期借款購買存貨2.支付3.降低成本以增加利潤4.知股現(xiàn)金5.償還長期借款要求：根據(jù)上述經(jīng)濟(jì)隨分析對各財(cái)務(wù)指標(biāo)的彩響并填列上表。用"+"表示增大，用"-"表示履小，用"0"表示無影響。(假設(shè)利息保障倍數(shù)大于1,其余指標(biāo)均小于1)6、乙公司6、乙公司2005領(lǐng)30000元，成收為25400元.年末計(jì)算的藻動比率為200%，速動比率為130%，存貨周轉(zhuǎn)率為4次，流動資產(chǎn)為84000元，其中現(xiàn)金類資產(chǎn)20000元，本期銷貨成本率為80%.要求：(1)該公司橢的錨弧.(2)該公司本年應(yīng)收(2)該公司本年應(yīng)收:的平均收I假期.7、指出下列會計(jì)EI搞"標(biāo)的影鳳假設(shè)原來流動比率為1.增加用“+”表示，履少用“?"表示，沒有影響用"0”表示.流動資產(chǎn)總額營運(yùn)利潤工發(fā)行普通股取得現(xiàn)

金2、支付去年的所簿稅3、以低于賬面的價(jià)格出售同定資產(chǎn)4、賒銷（售價(jià)大于成本）5.NM6、支付過去采購的貨款7.貼現(xiàn)短期應(yīng)收累據(jù)8、支付當(dāng)期的管理費(fèi)用第內(nèi)企業(yè)蚓購分析-單項(xiàng)選擇題1、某股份公司上市流通普通股的股價(jià)為每股17元，每股收益為2元，該公司的市盈率為（ 1A、17B、34C、8.5D、22、下列財(cái)務(wù)比率中，投資人可能最關(guān)注的是（ 1A、耐除

B、現(xiàn)金比率C、資本金ID、存值周轉(zhuǎn)率3、反映企業(yè)所有物入資本■取利潤能力的強(qiáng)比率是（A、長期資本報(bào)訓(xùn)率B、股東權(quán)益報(bào).率D.總資產(chǎn)利潤率4.某公司年初在外流通的普通股為7萬股，6月1日以股票股利方式發(fā)行2萬股,7月1日增資發(fā)行3萬股，當(dāng)年實(shí)現(xiàn)凈利40萬元，支付優(yōu)先股股利3萬元,則當(dāng)年的每股I則當(dāng)年的每股I為（A、3.08元B、3.96元C、3.52元D、3.817C5、一般慵況下，市盈率越高，公司前景（B、越差C、不受影響D、難以確定6、某公司年初流通在外的普通股為9萬股，4月1日增發(fā)新股1萬股，9月1日以股票蝴的方式發(fā)行3萬股，該公司當(dāng)年實(shí)現(xiàn)稅醉J潤60萬元，該公司所

符稅為40%,當(dāng)年支付優(yōu)先股股利4萬元，則當(dāng)年的每股收益（A、2.917CB、2.51元C、2.46元D、3.07元若不考慮其他因素，所將稅稅率的變化會由B化的指標(biāo)有（若不考慮其他因素，所將稅稅率的變化會由B化的指標(biāo)有（A利息保障硼B(yǎng).A利息保障硼B(yǎng).銷售毛利率C、市盈率D、股利支付率8、下列各指標(biāo)中，主要用來說明企業(yè)蠹利能力的是（ 1a、B、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C、每股賬面價(jià)值D、每股盈余9、下列變動，引起企業(yè)銷售凈利率下降的是（ 1A、增加銷貨B、降低單位產(chǎn)品成本C、提高售價(jià)D、加速折舊二、多項(xiàng)選擇題1、與企業(yè)資產(chǎn)相關(guān)的獲利能力指標(biāo)構(gòu)成要素（ 工銷售毛利率B、資產(chǎn)營業(yè)利潤率資產(chǎn)利潤率D、稅卻潤率下列反映蚓能力的指標(biāo)（B、利息保障倍數(shù)銷售利潤率D、資屣J潤率3、與融資相關(guān)的獲利能力指標(biāo)構(gòu)成要素（凈酶SI率B、市蠹率銷售毛利率B、資產(chǎn)營業(yè)利潤率資產(chǎn)利潤率D、稅卻潤率下列反映蚓能力的指標(biāo)（B、利息保障倍數(shù)銷售利潤率D、資屣J潤率3、與融資相關(guān)的獲利能力指標(biāo)構(gòu)成要素（凈酶SI率B、市蠹率C、每股股利資產(chǎn)利潤率下列關(guān)于市盈率的說法中，正確的有（市盈率很高則B、市蠹率很低則投資加小市盈率比較高投資風(fēng)險(xiǎn)比較小D、預(yù)期將發(fā)生通貨膨脹蝴酶率時(shí)市蠹率會普i■下降關(guān)于每股收熱S標(biāo),下列表述中正確的有（在不能反映股票所含有的風(fēng)險(xiǎn)B、每股收益多，并不意味?股東多分紅

￡不能用于公司之間的比較D、蝴分配的多少不取決于每股收益的多少6、計(jì)算普通股每股收益時(shí)，應(yīng)注意的問題有（A、流通在外的儂t不包括已發(fā)行又購回的屋唧投數(shù)B、年度中間增資發(fā)行新股C年度中間分派股事股利D、可彼為普通股的優(yōu)先股7、影響企業(yè)主營"利潤的有（B、單價(jià)U單位成本費(fèi)用D、產(chǎn)品銷售稅金8、普通股每股股利中的股利不包括（B、財(cái)產(chǎn)股利C、現(xiàn)金股利D、負(fù)債股利三、判斷題1、短期債權(quán)人1、短期債權(quán)人啟心企業(yè)當(dāng)期會計(jì)年度盈利水平的高低.（2、長期債權(quán)人比短期債權(quán)人更加關(guān)心企業(yè)經(jīng)營的長期穩(wěn)定性和敝發(fā)展性.3、企業(yè)獲利能力酶，趣&定,蹄久，資本保全就越有保障，對企業(yè)的所有

（）TOC\o"1-5"\h\z4、毛利是企業(yè)利潤的基礎(chǔ)，毛利越高，企業(yè)的凈利越多?（ ）5、如果銷售收入增加，銷售毛利率格增加.（ ）6、營業(yè)利海軍指標(biāo)不能揭示企業(yè)獲利能力的穩(wěn)定性和持久性.（ ）7、銷售利息率越高，企業(yè)資金運(yùn)轉(zhuǎn)越順暢。（ ）8、存■資產(chǎn)的使用效果如何，對于企業(yè)的整體獲利水平的提高曲要.（ ）9、已經(jīng)虧損的產(chǎn)品應(yīng)停產(chǎn).（ ）10.每股盈利越高，網(wǎng)能力越強(qiáng)，每股蝴越甑（ ）四、計(jì)算分析題1、某股份有限公司瞞報(bào)表中有關(guān)資料如下：（單位：萬元）普通股股本（流通在外45萬股）450稅后凈利118.6優(yōu)先股股本優(yōu)先股股利8030資本潮（其中優(yōu)so萬元）98047留存收益市盈率32.5281542.5要求：根據(jù)該公司上述資料計(jì)算以下財(cái)務(wù)比率：普通股叨曲施魏率、每股；每股股利、每股賬面你■及每股市價(jià).

2、某公司2005年度有關(guān)資料如下：(1)存貨年初數(shù)為7200萬元，年末數(shù)為9600萬元(2)流動負(fù)債年初數(shù)為6000萬元，年末數(shù)為8000萬元(3)的產(chǎn)年初妣15000萬元，年末觥17000萬元(4)流動比率年末為1.5;(5)速動比率年初數(shù)為0.8(6)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)為4次(7)凈利潤為2880萬元要求：(1)計(jì)算流動資產(chǎn)的年初余SL年末余題和年平均破(假定流動資產(chǎn)由速動資產(chǎn)和存貨組成)(2)計(jì)算年末銷售收入凈額(3)計(jì)算總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(4)計(jì)算銷售凈利潤率(5)計(jì)算總資產(chǎn)凈利潤率3、從S公司的報(bào)表中可以獲得如下數(shù)據(jù)：(1)2004年末所產(chǎn)250萬元,觸債95萬元。(2)2004年度銷售收入750萬元，凈利潤37.5萬元.要求：(工)計(jì)算銷售凈利率。(2)計(jì)算資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(用年末數(shù)計(jì)算I(3)計(jì)算權(quán)益乘數(shù)，(4)計(jì)算股指權(quán)益報(bào)酬率，

4、某股份有限公司瞞報(bào)表中有關(guān)資料如下：（單位：萬元）普通股股本（潦通在外2萬股）100000稅后凈利35900優(yōu)先股股本優(yōu)先股股利500002500資本公積2250003750其中：優(yōu)先股溢價(jià)50000曾存收益普通股每股市價(jià)4778030眸皿母十422780要求：公司計(jì)算以下脆瞬：■率、每股每K^IJ、每USBWmiR市盈率.■率、每股5、某公司2003年銷售收入為143750元，毛利率59.8%,賒銷比例為75%,初應(yīng)收!卻除額為13800元期末應(yīng)款余額為9200元速動比率為1.84,銷售凈利率為初應(yīng)收!卻除額為13800元期末應(yīng)款余額為9200元速動比率為1.84,流動比率為2.48,流動資產(chǎn)占資產(chǎn)總額的31.05%,資產(chǎn)負(fù)債率為46%,該公司只發(fā)行普通股，流通在外解散為57500股，每股市價(jià)11.5元，該公司期初與期末總資產(chǎn)相等.要求：計(jì)算該公司的下列指標(biāo):

(1)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率；(2)資產(chǎn)凈利率；(3)每股收益、市盈率和市凈率。6、某上市公司有關(guān)資料如下表：單位：萬元本年凈利潤2100股本(每股面值1元)3000加：年初未分配利潤400可供分配的利潤2500資本公積2200減：提取法定盈余公積5001200可供股東分配的利潤2000減：提取任意盈余公積200未分配利浦600曲引蝌1200未分配利潤6007000若普通股的發(fā)行價(jià)格為10.5元/股要求：(1)計(jì)算該公司普通股的每股收益及市盈率

(2)計(jì)算該公司的普通股每股股利和蝴支付率(3)計(jì)算該公司每股凈資產(chǎn)第七章企業(yè)資本周轉(zhuǎn)能力分析-單項(xiàng)選擇題某企業(yè)期初應(yīng)收H激230萬元，期末應(yīng)收250某企業(yè)期初應(yīng)收H激230萬元，期末應(yīng)收250萬元，本期產(chǎn)品銷售收入為1200萬元.本期產(chǎn)品銷售成本為1000萬元，則該企業(yè)應(yīng)收周轉(zhuǎn)期為90天75天C、84天D、72天2、下列不屬于資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的是(A、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C、存貨周轉(zhuǎn)率D、利息保障倍數(shù)3、某企業(yè)期初存貨200萬元，期末存貨300萬元，本期產(chǎn)品銷售收入為1500萬元.本期產(chǎn)品銷售成本為1000萬元，則該存貨周轉(zhuǎn)率為( 1A、3.3B、6C、3D、4

4、已知某存貨的周轉(zhuǎn)天數(shù)為50天，則該存貨的年周轉(zhuǎn)率為（ 1A、7.2次B、7.3次C、72%D、73%5、當(dāng)流動資產(chǎn)占用增加，同時(shí)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度加快時(shí)，企業(yè)一定存在流動資產(chǎn)的（ 1A.絕對浪費(fèi)B、相對節(jié)約C同時(shí)存在絕對節(jié)約和相對節(jié)約D、相對浪費(fèi)二、多項(xiàng)選擇題工計(jì)算應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率時(shí)，賒銷收入凈額不等于（ \A、銷售收入-現(xiàn)銷收入B、銷售收入-現(xiàn)銷收入-銷售退回C、銷售收入-現(xiàn)銷收入-銷售退回-銷售折讓D、銷售收入-現(xiàn)銷收入-銷售退回-銷售折讓-銷售折扣2、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的指標(biāo)包括（ 1A、現(xiàn)金周轉(zhuǎn)率C、存貨周轉(zhuǎn)率D、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

下列不屬于流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的指標(biāo)包括（總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率B、應(yīng)收B、應(yīng)收周轉(zhuǎn)率存值周轉(zhuǎn)率存值周轉(zhuǎn)率D、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率應(yīng)收D、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率應(yīng)收閡轉(zhuǎn)率提高，意味■企業(yè)（流動比蝴高流動比蝴高B.B.壞賬損失下降壞賬損失下降D、D、速動比剃I高5、影響營業(yè)周期計(jì)算結(jié)果的因素有（A、營業(yè)年度的選擇B、5、影響營業(yè)周期計(jì)算結(jié)果的因素有（A、營業(yè)年度的選擇B、應(yīng)收C、存貨周轉(zhuǎn)率D、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率三、判斷題工流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率與銷售收入總是成正比關(guān)系.（2、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)越多而，周轉(zhuǎn)天數(shù)越短2、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)越多而，周轉(zhuǎn)天數(shù)越短；.(3、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率越高，說明企業(yè)的銷售能力酗，資產(chǎn)投資的效益4、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)越快，表明其實(shí)現(xiàn)的周淵網(wǎng)多。（5、計(jì)算應(yīng)收卿調(diào)轉(zhuǎn)率時(shí)，分子只包括應(yīng)收財(cái)L（

四、計(jì)算分析題1、某公司2005年資產(chǎn)負(fù)債表相知幅如下： 單位：萬元項(xiàng)目2003年2004年2005年已知2005年銷售流動資產(chǎn)125013401430收入凈81為4其中：應(yīng)收賬款512528520800萬元，比的4804774852004年增長了固定資產(chǎn)17501880180020%其銷售成本資產(chǎn)總額425043804360為3850萬兀，比2004年增長了18%,其中，該公司銷售收入有30%為現(xiàn)銷，其余70%為賒錨。要求：(1)計(jì)算出2004年和2005年的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、營業(yè)周期.(2)評價(jià)該公司的資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力.2、某公司去年銷售收入為1200萬元，其中100萬元為現(xiàn)銷收入。銷售退回、折1匕折扣占銷售額的20%,去年初應(yīng)收為折1匕折扣占銷售額的20%,去年初應(yīng)收為50萬元，年末為60萬元.要求:計(jì)算該公司的應(yīng)收同轉(zhuǎn)率。3、某公司年初流動資產(chǎn)占用額為680萬元，年末流動資產(chǎn)占用額為420萬元;年初存貨為320萬元，年末存貨為220萬元，該企業(yè)平均銷售毛利率為30%,當(dāng)年銷售凈額為5000萬元.要求：(1)計(jì)算流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、周轉(zhuǎn)天數(shù)。

(2)計(jì)算存貨周轉(zhuǎn)率、周轉(zhuǎn)天數(shù).4、某公司年初存貨為3萬元，應(yīng)收賬款為2.54萬元，年末計(jì)算的流動比率為2,速動比率為1.3,存貨周轉(zhuǎn)率為4次，流動資產(chǎn)為8.4萬元，現(xiàn)金類資產(chǎn)2萬元，本期銷貨成本率為80%.要求：(1)計(jì)算該公司本年的銷貨8L(2)計(jì)算該公司本年應(yīng)收賬款的平均收賬期.5、某公司的有關(guān)資料如下：存貨：期初數(shù)180萬元，期末數(shù)240萬元；流動負(fù)債：期初數(shù)150萬元，期末數(shù)225萬元；速動比率：期初數(shù)0.75;流動四:期末數(shù)1.6;總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)：本期數(shù)1.2次；總資產(chǎn)：本期平均數(shù)900萬元.要求：(1)計(jì)算該公司流動資產(chǎn)的期初數(shù)和期末數(shù).(2)計(jì)算該公司本期銷售收入.(3)計(jì)算該公司本期流動資產(chǎn)平均余額和流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。6、某公司的有關(guān)資料如下表:項(xiàng)目期初效期末數(shù)本年數(shù)或平均時(shí)3600（萬元）4800（萬元）1.2(次)流動負(fù)債3000（萬元）4500（萬元）18000（萬速動比率0.751.6元)流動

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率布產(chǎn)要求：(1)計(jì)算該公司流動資產(chǎn)的期初數(shù)與期末數(shù)；(2)計(jì)算該公司本期流動資產(chǎn)平均余額和流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率；(3)計(jì)算該公司本期銷售收入。胤US風(fēng)險(xiǎn)分析一、單項(xiàng)選擇題1、某公司的經(jīng)營松桿系數(shù)為1.8,強(qiáng)杠桿系數(shù)為1.5，則該公司銷售額每增長1倍，就會造成每股收益增加(XA、1.2倍B、1?5倍C、0.3倍D、2.7倍2、某公司年?duì)I業(yè)收入為500萬元，變動成本率為40%,經(jīng)營杠桿系數(shù)為1.5,脆杠桿系數(shù)為2、如果固定成本增加50萬元，那么總杠桿系數(shù)珞變?yōu)?1A、2.4B、8U3D、6

3、風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因是復(fù)雜的、多樣的.3、風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因是復(fù)雜的、多樣的.下列各因素中屬于宏娘濟(jì)i因素的有（1A、利率B、通貨膨脹C、國聘濟(jì)增長速度D、居民收入4、在市場經(jīng)濟(jì)條件下，企業(yè)所面對的風(fēng)險(xiǎn)是多種多樣的.下列各風(fēng)險(xiǎn)中屬于內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)的有（ 1A、購買力風(fēng)除B、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)C市場風(fēng)險(xiǎn)D、外匯風(fēng)險(xiǎn)5、某企業(yè)本期財(cái)務(wù)杠桿我改為2,本期息稅前利潤為500萬元，則本期實(shí)際利息費(fèi)用為（ 1A、100萬元B、375萬元C、500萬元D、250萬元6、已知經(jīng)營杠桿系數(shù)為2,固定成本為5萬元，利息費(fèi)用為3萬元，則利息保障倍數(shù)（ 1A、2B、1.5

C、2.5D、17、企業(yè)全部資本中，權(quán)益資本與債務(wù)資本各占50%，則企業(yè)（ \A、只存在經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)B、只存在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)C超組營風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)D、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可以相國瑞二多］題工下列各項(xiàng)中，彩晌總杠桿系數(shù)變動的因素有（ XA、固定經(jīng)營成本B、單位邊際貢獻(xiàn)C、銷售?D、固定利息2、風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因是復(fù)雜的、多樣的.下列各因素中I■于煙I經(jīng)濟(jì)因素的有A、企業(yè)決策能力B、企業(yè)應(yīng)變能力C、企幽束帔D、企業(yè)反饋能力3、風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因是復(fù)雜的、多樣的。下列各因家中屬于宏觀經(jīng)濟(jì)因泰的3、風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因是復(fù)雜的、多樣的。下列各因家中屬于宏觀經(jīng)濟(jì)因泰的有（A、利率

B、通貨膨脹C、御D、居品收入4、在市場經(jīng)濟(jì)條件下，企業(yè)所面對的風(fēng)險(xiǎn)是多種多樣的。下列各風(fēng)險(xiǎn)中屬于內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)的有（ 1A、購買力風(fēng)險(xiǎn)B、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)U市場風(fēng)險(xiǎn)D、籌資風(fēng)險(xiǎn)5.在市場經(jīng)濟(jì)條件下，企業(yè)所面對的風(fēng)險(xiǎn)是多種多樣的.下列各風(fēng)險(xiǎn)中屬于外部風(fēng)險(xiǎn)的有（ 1A、購買力風(fēng)險(xiǎn)B、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)C、市場風(fēng)險(xiǎn)D、利率風(fēng)險(xiǎn)6、企業(yè)面對不時(shí)發(fā)生的各種風(fēng)險(xiǎn)，必須采取相應(yīng)的對策（ ）來防范.A認(rèn)識風(fēng)險(xiǎn)B、利用風(fēng)險(xiǎn)C、分散風(fēng)險(xiǎn)D、轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)7、不同的決策者網(wǎng)風(fēng)險(xiǎn)有不同的態(tài)度,f分為（ 1A、風(fēng)險(xiǎn)中立者

B、風(fēng)險(xiǎn)愛好者C、風(fēng)險(xiǎn)厭噩者D、風(fēng)險(xiǎn)無關(guān)者8、下列對所杠桿的論述，正疇的是（ 1A、在資本總額及負(fù)債比率不變的情況下，財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)越高，每股盈余增長越快B、財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)可以反映息稅靦潤呻■的變動而變動的幅度U與財(cái)務(wù)風(fēng)除無關(guān)D、財(cái)務(wù)杠桿票D、財(cái)務(wù)杠桿票大，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越大下列關(guān)于經(jīng)營杠桿系蟠法，不正確的是（下列關(guān)于經(jīng)營杠桿系蟠法，不正確的是（A.在產(chǎn)銷?一定范圍內(nèi)，提高固定成本總額，能第降低企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)B、在一定范圍內(nèi),產(chǎn)銷?上升，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)加大C、在一定范圍內(nèi)，經(jīng)營杠桿我敢與產(chǎn)銷方向變動D、對于某一特定企業(yè)而言，經(jīng)營杠桿系數(shù)是固定的，不隨產(chǎn)銷■的變動而變動10.企業(yè)降低經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的途徑T9包括（ ）.A、擴(kuò)大銷售?B、降低單位成本C、降低單價(jià)D、降低固定成本比?三、判斷題1.企業(yè)借入資金與自有資金的比率越大，良有資金的標(biāo)準(zhǔn)差越大，企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)越大.（ ）

2、由于經(jīng)營杠桿的作用，當(dāng)息稅葡利潤下降時(shí)，普通股每股蠹余會下降得更快.()3、固定成本為0時(shí)，經(jīng)營杠桿系數(shù)為1,即銷售■蚓對利潤的敬恿系數(shù)等于4、正常情況下，投資項(xiàng)目的時(shí)間越長，風(fēng)險(xiǎn)越小.( )5、宏觀經(jīng)濟(jì)因素風(fēng)險(xiǎn)對于企業(yè)來講，可以期，并且磁的。(6、國甌率購會影響企:營風(fēng)險(xiǎn)，這種風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)只能去造應(yīng)6、國甌率購會影響企:營風(fēng)險(xiǎn)，這種風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)只能去造應(yīng)TOC\o"1-5"\h\z7、通過有效的投資組合，可以消除所有的風(fēng)險(xiǎn)。( )8、經(jīng)營杠桿系數(shù)越大，企業(yè)經(jīng)營越有利。( )9、標(biāo)準(zhǔn)差可以衡■企業(yè)投資項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)，標(biāo)準(zhǔn)差越大，風(fēng)險(xiǎn)越大，( )10.企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)越大，投資報(bào)酬率就會越甑( )四、計(jì)I*分析超1、某公司經(jīng)營A產(chǎn)品，銷■為10000件，單位變動成本為100元，變動成本率40%,息稅聊J潤90萬元.已知銷售凈利率為12%,所符稅率40%.要求：(1)計(jì)算經(jīng)營杠桿系數(shù)；(2)計(jì)算財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)。某企業(yè)只生產(chǎn)和銷售A產(chǎn)品，其總成本習(xí)性某企業(yè)只生產(chǎn)和銷售A產(chǎn)品，其總成本習(xí)性I^Y=10000+3X.屣該企業(yè)2003年度A產(chǎn)品銷售?為10000件，每件售價(jià)為5元；按市場預(yù)測,2004年A產(chǎn)品的銷售■將增長10%.要求：(1)計(jì)算2003年該企業(yè)的邊際貢獻(xiàn)總額。

(2)計(jì)算2003年該企業(yè)的息稅酶I潤.(3)計(jì)算銷售■為10000件時(shí)的經(jīng)營杠桿系數(shù).(4)計(jì)算2004年息稅靜利潤增長率。(5)假定企業(yè)2003年發(fā)生負(fù)債利息5000元，計(jì)算履杠桿系數(shù)，3、某公司要求的最低報(bào)酬率為8%,現(xiàn)有三個(gè)投資項(xiàng)目，有關(guān)資料如下：年A項(xiàng)目B項(xiàng)目C項(xiàng)目份現(xiàn)金流■現(xiàn)金流?現(xiàn)金流■有0-100001-50001-5000116000400020000.30.50.228000600040000.250.550.23假設(shè)］500040003000要求的風(fēng)險(xiǎn)0.30.40.3?8整同40001000016000■率為14<0.20.60.2玲，無網(wǎng)800010000120000.30.40.3§8%,中等風(fēng)險(xiǎn)程度的項(xiàng)目變化系數(shù)為0.3.要求：計(jì)算三個(gè)項(xiàng)目的翻,比較三個(gè)項(xiàng)目的優(yōu)劣.

4、試用將定當(dāng)?黜法計(jì)算上題中三介項(xiàng)目的蒯1值，試比較三個(gè)項(xiàng)目的優(yōu)劣.變化系數(shù)與肯定當(dāng)■系數(shù)的經(jīng)酬照關(guān)系如下表:肯定當(dāng)■系數(shù)0.00-0.0710.08-0.150.90.16-0.230.80.24-0.320.70.33-0.420.60.43-0.540.50.55~0.70.40.7-0.880.35、某公司擬購?一臺價(jià)值6500元的新設(shè)備，預(yù)計(jì)可使用5年，每年增加的現(xiàn)金流mn下表：增加的現(xiàn)金流入?（元）14280.320000.425720.3已知無風(fēng)靦酬率為10%,風(fēng)臃而系數(shù)為0.5.要求：試用風(fēng)險(xiǎn)輯整貼現(xiàn)率法計(jì)算酗時(shí)!并作出決策.6、某項(xiàng)目的現(xiàn)金流?分布以及公司按變化系數(shù)翹定的修定當(dāng)■的如下表:鈉現(xiàn)金流?（萬*定當(dāng)

元）0-2101.01.02600.30.9800.41000.33800.30.95900.41000.34901000.50.50.98580900.50.50.98設(shè)無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率為10%,試用肯定當(dāng)■法計(jì)算該項(xiàng)目的凈現(xiàn)值并決定;要求：對三個(gè)方案進(jìn)行分析，企業(yè)應(yīng)選擇哪個(gè)方案。第九章財(cái)務(wù)綜合分析-的蝌題1、如果市場利率是10%,經(jīng)營活動現(xiàn)金流?凈額76.229萬元，那么該公司最大的負(fù)債能力是（ 1A、76.229萬元B.80萬元C.86.229萬元D、66.229萬元

2、運(yùn)用杜邦9^分析體系的核心指標(biāo)是（A權(quán)益凈利率B、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C、資產(chǎn)凈利率D、銷售凈利率3、決定權(quán)益乘蟻小的主要指標(biāo)是（A、資產(chǎn)負(fù)債率B、資產(chǎn)利潤率C、銷售利潤率D、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二、多項(xiàng)選擇題工提高股琛權(quán)都6酬率的根本途徑在于（A、擴(kuò)大銷售，改善經(jīng)營結(jié)構(gòu)B、減韁資金周轉(zhuǎn)C、節(jié)約斛費(fèi)用開支D、合理資源配.2、利邦財(cái)務(wù)分析體系中包含的主要指標(biāo)有（A、銷售利潤率B、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C、D、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率3、對資產(chǎn)負(fù)崎的綜合分析主要包括（

A、橫向比蛟分析B、縱向比較分析C、投資結(jié)構(gòu)與籌資結(jié)構(gòu)適應(yīng)慵況綜合分析D、單項(xiàng)資產(chǎn)分析4、現(xiàn)金流■表的綜合分析，主要分為（A.現(xiàn)金流修構(gòu)分析B.現(xiàn)金流B.現(xiàn)金流勢分析U現(xiàn)金償付能力分析D.現(xiàn)金流?綜合分析三、判斷題1、杜邦分析體系是新建f婕指標(biāo)進(jìn)行分析.（2、對于fMt的正在成長的公司來說，經(jīng)營活動現(xiàn)金流屯是回，投資活動的現(xiàn)金流?S1日散，籌資活動是正負(fù)相間的。（3.對5^皿31^,現(xiàn)金^中，投占的4、利潤表的縱向比較分析是以凈利潤為基礎(chǔ)，計(jì)算百分比的。（）5、資產(chǎn)負(fù)所的縱向的分靦脆產(chǎn)綠W5K負(fù)毋基礎(chǔ)，確定各構(gòu)曲目的ttS。（四、計(jì)算分析摩1、某公司簡化的資產(chǎn)負(fù)債表如下：（單位：萬元）項(xiàng)目05年12月3106年12月31日日

澹動資產(chǎn)：17501500速動資產(chǎn)：20002250mt1100012500固定資產(chǎn)19352940胃：累計(jì)折舊資產(chǎn)總計(jì)1281513310負(fù)債：2325880流動負(fù)債9101225長期負(fù)債2500250011551480實(shí)收資本59257225未分蚓漏負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)1281513310要求:產(chǎn)負(fù)皿也對崎慚簡單麗。2、某公司兩個(gè)年度的利海表如下：（單位：萬元）項(xiàng)目2005年度2006年度-主營WKLK63266857履：主營遁腳45304853主營業(yè)務(wù)稅金及附加2625

二主營潤17701979加：其他業(yè)務(wù)利潤234黑：存貨四雌78-26營業(yè)費(fèi)用2716管理費(fèi)用9011087財(cái)務(wù)費(fèi)用11468三、營業(yè)利潤652868加：投資收益42134營業(yè)外收入4952減：營業(yè)外支出312四、利潤總額7401042減：所寄稅76151五、凈利潤664891要求：對該利潤表曲耨合分析并對該公司經(jīng)營成果做出初步評價(jià)。3、某公司2002年度財(cái)務(wù)報(bào)表的主要資料如下：資產(chǎn)負(fù)債表（2002年12月31日）（千元）負(fù)債及所有者權(quán)益現(xiàn)金（年初785）應(yīng)付賬款525325應(yīng)付91據(jù)350應(yīng)收賬款（年初1225）1其他流動負(fù)債472420流動負(fù)債合計(jì)1347

存貨（年初740）995帆資產(chǎn)倒十 2740固顆（鈉1220）1220資產(chǎn)總額（年初3960）3960長期負(fù)債 1050實(shí)收資本（期初等于期末）1563負(fù)債及所有者權(quán)益 3960利潤表 （千元）要求：（1）計(jì)算填列下表的該公司財(cái)務(wù)比率（天數(shù)計(jì)算結(jié)果取ffitt）；主營業(yè)務(wù)收入主曾典成本主售期利潤管理費(fèi)用利息費(fèi)用稅踴J潤所等稅凈利潤6500562088058510219378115tt*本公司行業(yè)平均數(shù)耐舊1.98資產(chǎn)負(fù)債率61%

利息保證倍數(shù)3.9存貨周轉(zhuǎn)率6次成收賄調(diào)轉(zhuǎn)天數(shù)36天固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率工2次總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率3次銷管凈利率1.3%總資產(chǎn)報(bào)酬率3.5%權(quán)益凈利率8.4%(2)運(yùn)用和舞分析體系對權(quán)益凈利率的扮折.4、丙公司2005年度會計(jì)報(bào)表主要資料見下表:資產(chǎn)負(fù)債表單位：鈕資產(chǎn)金修負(fù)債及所有金旗利潤表2年初年末年初年末現(xiàn)金764310應(yīng)付賬款005年度應(yīng)收賬款11應(yīng)付票據(jù)516526單位：千元存貨156344其他流動負(fù)336506固定資產(chǎn)700966債468938凈額12長期負(fù)債10261826資產(chǎn)170620實(shí)收資本14441444酬37905240負(fù)債及所有37905240

項(xiàng)目金?銷售收入8430銷貨成本6570毛利1860管理費(fèi)用980利息費(fèi)用498稅解J潤382所窖稅152.8凈利229.2要求：(1)計(jì)算表中該公司的財(cái)務(wù)琳。(2)與行業(yè)平均水平比較，說明該公司可能存在的何畫。(3)運(yùn)用睇分析體系對權(quán)益凈利率的分析婕瞬丙公司行業(yè)平均水平1.耐22.速動比率13.資產(chǎn)負(fù)債率50%4.存貨周轉(zhuǎn)率6次5.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)9次率8%

.銷售凈利率.銷售毛利率.股琛權(quán)益報(bào)酬率20%10%420%10%4倍第十章財(cái)務(wù)分析報(bào)告-單項(xiàng)選擇題1、( ) 主■部門變企業(yè)內(nèi)部規(guī)定的每隔一段相等時(shí)間給予編制和上報(bào)的9^分析報(bào)告。A、定期分析報(bào)告B、專摩分靦告C、簡要分析報(bào)告D、綜合分析報(bào)告2、（2、（測算報(bào)告薄弱環(huán)節(jié)等，曲茜門分析后形成的書面報(bào)告.T投資項(xiàng)目的也I■于這種形式.測算報(bào)告A、專翹分析報(bào)告B、定期分析報(bào)告C簡要分析報(bào)告D、綜合分析報(bào)告二多題1、9^分析報(bào)告按其分析的內(nèi)容有圍分(

A綜合分析報(bào)告B、專題分析報(bào)告C、簡要分析報(bào)告D、題分析報(bào)告2、財(cái)務(wù)分析報(bào)告資料內(nèi)容（ 1AB、業(yè)務(wù)資料U對比資料D、其他資料3、財(cái)務(wù)分析報(bào)告的使用者（ 1A、企業(yè)的投資者B、企業(yè)的債權(quán)人C、企業(yè)的經(jīng)營者D、政府有關(guān)部門三判斷題1、企業(yè)的投資者只關(guān)心企業(yè)的矗利情況，其對企業(yè)的分析主要是盈利能力分析.2、簡要所分析報(bào)告適用于定期分析.（ ）財(cái)務(wù)分析報(bào)告只要列昭企業(yè);3、財(cái)務(wù)分析報(bào)告的資料來源只能從企業(yè)內(nèi)部取將.（ ）財(cái)務(wù)分析報(bào)告只要列昭企業(yè);E的問題即可。（綜合計(jì)算分析題

工某公司XX年度簡化的資產(chǎn)負(fù)債表如下:資產(chǎn)負(fù)債表(單位：元)附負(fù)債及所有者權(quán),金SI貨市資金3125應(yīng)付賬款應(yīng)收賬款凈應(yīng)交稅金3125長期負(fù)債固定資產(chǎn)凈.36750實(shí)收資本31250無形資產(chǎn)凈值2500未分配利潤超其他有關(guān)響知(1)年末耐(2)產(chǎn)權(quán)比率56500施如下：1除：1.8[:0.7556500(3)以銷售額和年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率：20次(4)以銷售成本和年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率：14次(5)本年羽J:39375元要求：利用上述資料，填充該公司資產(chǎn)負(fù)債表的空白部分。2、某公司A*年度簡化的資產(chǎn)負(fù)債表如下：資產(chǎn)負(fù)債表(單位：萬元)

蝦金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額貨幣資金50應(yīng)付賬款100應(yīng)收賬款長期負(fù)債勒實(shí)收資本100固定資產(chǎn)留存收益100資產(chǎn)合計(jì)負(fù)債及所有者權(quán)益其他有下：(1)長期負(fù)債與所有者權(quán)益之比：0.5(2)銷售朔率:10%(3)存貨周轉(zhuǎn)率(存貨按年末數(shù)計(jì)算)：9次(4)平均應(yīng)收(4)平均應(yīng)收年末數(shù)計(jì)算，一物360天計(jì)算)：18天(5)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(總資產(chǎn)按年末數(shù)計(jì)算)：2.5次要求：利用上述資料，填充該公司資產(chǎn)負(fù)債表的空白部分3、已知某公司2005年12月31日的資產(chǎn)負(fù)債表的有關(guān)數(shù)據(jù)為：貨幣資金5000萬元，固定資產(chǎn)凈值58800萬元，無形資產(chǎn)4000萬元，遞延資產(chǎn)為零，資產(chǎn)總計(jì)90400萬元延資產(chǎn)為零，資產(chǎn)總計(jì)90400萬元,比稅金5000萬元,實(shí)收資本50000萬元；其余睢由于客觀原因無法取符，其他第目還有應(yīng)收瞬凈額，存貨，應(yīng)付賬款，長期負(fù)債和未分配利潤。補(bǔ)充資料：年末流動比率1.5;產(chǎn)權(quán)比率0.6;以銷售額和年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率16次，以銷售成本和年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率11.5次，本年羽U63000萬元.要求計(jì)算：

(1)存貨賬戶余額；(2)應(yīng)付賬款1g余額;(3)未分配利潤賬戶余額；(4)有形凈值債務(wù)比率。4、某公司xx年度簡化的資產(chǎn)負(fù)債表如下：資產(chǎn)負(fù)債表(單位：元)蝦金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額貨幣資金5000應(yīng)付賬款應(yīng)收崛凈羲應(yīng)交稅金5000硼長期負(fù)債固定資產(chǎn)凈額50000實(shí)收資本60000未分配利潤超85000其他有關(guān)所崎如下：(6)年末流動比率：2(7)產(chǎn)權(quán)比率：0.6(8)以銷售麗年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率：16次(9)以銷售成本和年末存貨計(jì)算的存貨周轉(zhuǎn)率：10次(10)本年毛利：60000元

要求：利用上述資料，填充該公司資產(chǎn)負(fù)債表的空白部分。5、某公司2003年年初存貨為15萬元，年初資產(chǎn)總額為140萬元.2003年有關(guān)啾指標(biāo)為：流動比率2.1,速動比率1.1,現(xiàn)金類資產(chǎn)與潦動負(fù)債的比率0.6,存黃周轉(zhuǎn)率6次，資產(chǎn)負(fù)債率35%,長期負(fù)債42萬元，資產(chǎn)總額160萬元，流動資產(chǎn)由現(xiàn)金類資產(chǎn)、應(yīng)收賬款、存貨組成。該年銷售收入120萬元,發(fā)生管理費(fèi)用9萬元，利息費(fèi)用10萬元.所將稅稅率33%.要求：根據(jù)以上資料：(1)計(jì)算2003年年末流動負(fù)債總SL流動資產(chǎn)總額、存貨總額、應(yīng)收賬款總額、權(quán)益乘數(shù)、產(chǎn)權(quán)比率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。(2)計(jì)算該年銷售成本、萌利息倍數(shù)、凈利潤、銷售凈利率和權(quán)益凈利率。(3)2003年計(jì)劃銷售凈利率8%，計(jì)劃總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.2次，計(jì)劃權(quán)瑚瞰1.5,采用連環(huán)替代法依次測定各因素對權(quán)益凈利率計(jì)劃完成情況的影響。6、某公司是一個(gè)生產(chǎn)和銷催通訊器材的股份公司。假設(shè)該公司適用的所褥稅稅率為40%.對于明年的預(yù)算出現(xiàn)三蒯現(xiàn):甲方案：維持目前的生產(chǎn)和財(cái)務(wù)i預(yù)計(jì)銷售甲方案：維持目前的生產(chǎn)和財(cái)務(wù)i預(yù)計(jì)銷售4.5萬件，售價(jià)為240元/件，單糜動成本為200元，固定成本為120萬元.公司的資本結(jié)構(gòu)為：400萬元負(fù)債(利息率5%),普通股20萬股。乙方案：更新設(shè)備并用負(fù)債籌資。預(yù)計(jì)更新設(shè)備需投資600萬元，生產(chǎn)和銷借?不會變化，但單位變動成本將降低至180元，固定成本將增加至150萬元.借款籌資600萬元，預(yù)計(jì)新增借款的利率為6.25%.丙方案：更新設(shè)備并用股權(quán)籌資，更新設(shè)備的慵況與乙方案相同，不同的是只是用發(fā)行新的普通股籌資。預(yù)計(jì)新股發(fā)行價(jià)為每股30元，需要發(fā)行20萬股，

以籌資600萬元資金。要求：(1)計(jì)算三個(gè)方案下的每股收益、經(jīng)營杠桿、履杠桿和總杠桿.(2)計(jì)算乙、丙方案每股收益相等的銷售?。(3)計(jì)算三個(gè)方案下，每股收益為零的銷售?.(4)根據(jù)上述結(jié)果分析：哪個(gè)方案的風(fēng)險(xiǎn)最大？解個(gè)方案的報(bào)酬最高?如果公司銷售?下降至3萬件，乙.丙哪個(gè)方案更好些?7、某企業(yè)2005年資產(chǎn)平均總額為1000萬元，總資產(chǎn)報(bào)薪率為24%,權(quán)益乘數(shù)為5,負(fù)債的年均利息率為10%,全年固定成本和費(fèi)用總額為132萬元，所黜㈱率為33%.要求：(1)計(jì)算該企業(yè)2005年息稅砌潤；(2)計(jì)算該企業(yè)該年的凈資產(chǎn)(2)計(jì)算該企業(yè)該年的凈資產(chǎn)(3)計(jì)算該企業(yè)經(jīng)營松桿、脆杖杯和總杠桿系數(shù).8、某公司年銷售甑為90萬元，變動成本率為60%,全部固定成本和費(fèi)用為18萬元，總資產(chǎn)為45萬元，資產(chǎn)負(fù)債率為30%負(fù)債的平均成本為8%,假設(shè)所得稅率為30%.該公司擬改變經(jīng)營計(jì)劃，追加投資35萬元，每年固定成本增加4萬元，可以使銷售額增加20%,并使變動成本率下降至50%,該公司以提高權(quán)益凈利率同時(shí)降低總杠桿系數(shù)作為改隨營計(jì)劃的標(biāo)準(zhǔn)，要求：(1)所需資金以追加實(shí)收資本取得，計(jì)算權(quán)益凈利率、經(jīng)營杠桿、財(cái)務(wù)杠桿和總杠桿，判斷應(yīng)否改變經(jīng)營計(jì)劃.

（2）所需資金以10%的利率借入，計(jì)算權(quán)益凈利率、經(jīng)營杠桿、脆杠桿和總杠桿，判斷應(yīng)否改變經(jīng)營計(jì)劃。9、某公司是一個(gè)商業(yè)企業(yè)。現(xiàn)行的信用覆9、某公司是一個(gè)商業(yè)企業(yè)?，F(xiàn)行的信用覆40天全額付款，賒銷額平均占銷售額的75%,其余部分為立即付現(xiàn)購買。目前的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為45天（假設(shè)一年為360天，根額和成期末余額計(jì)算，下同1 今年1月初提出，將信用年1月初提出，將信用改為50天內(nèi)全額付款，改變值周后，期總銷售額可增加20%,賒銷比例增加到90%,其余部分為立即麗購買。預(yù)計(jì)應(yīng)60天。改變信用計(jì)不改變信用計(jì)不"晌存貨局轉(zhuǎn)廊銷售^￥,目前銷貨越斕售額的70%,工資由目前的每年200萬元，增加到380萬元.除工資以外的營業(yè)費(fèi)用和管理費(fèi)用目前為每年300萬元，預(yù)計(jì)不會因信用上年末的資產(chǎn)負(fù)債表如下：資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)金額（萬元）負(fù)債及所有者權(quán)It金額（萬元）現(xiàn)金200應(yīng)付瞬100應(yīng)收蝴450銀行借款600mt560實(shí)收資本1500固定資產(chǎn)1000未分配利潤10資產(chǎn)總計(jì)2210負(fù)債及所有者權(quán)赧總計(jì)2210要求：

假設(shè)該投資要求的必要報(bào)酬率為8.9597%,向公司應(yīng)否改變侑用政策?10.某公司近三年的主要財(cái)翔麟和財(cái)務(wù)比率如下：項(xiàng)目2002年2003年2004年銷售額（萬元）400043003800總資產(chǎn)（萬元）143015601695普通股（萬元）100100100保留蠹余（萬元）500550550600650650的舊1.191.251.20平均（天）182227存貨周轉(zhuǎn)率8.07.55.51.381.401.61長期債務(wù)/所有者權(quán)a0.50.460.46第?毛利率20%16.3%13.2%凈利率7.54.7%2.6%總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率2.802.762.24總資產(chǎn)凈利率假設(shè)該公司沒有營業(yè)21%、收支和投資13%收益、所得科6%率不變。要求：（1）分析說明該公司運(yùn)用資產(chǎn)獲利能力的變化及其原因

（2）分析說明該公司資產(chǎn)、負(fù)債及所有者權(quán)益的變化及其原因（3）假如你是該公司的強(qiáng)經(jīng)理,在2005年應(yīng)從哪些方面改善公司的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營11、F公司經(jīng)管多種產(chǎn)品，最近兩年的財(cái)務(wù)報(bào)表蜘g摘要如下：（單位：萬元）利潤表數(shù)據(jù)上年好營業(yè)收入1000030000銷貨成本（變動成本）730023560管理費(fèi)用（固定成本）600800營業(yè)費(fèi)用（固定成本）5001200財(cái)務(wù)費(fèi)用（借款利息）1002640稅前利潤15001800所將稅500600凈利潤10001200資產(chǎn)負(fù)債表數(shù)據(jù)本年末貨幣資金5001000airaim20008000500020000其他流動資產(chǎn)01000澹動資產(chǎn)合計(jì)750030000固定資產(chǎn)500030000資產(chǎn)總計(jì)1250060000

185015000儂S借款應(yīng)付賬款200300其他耐負(fù)債450700流動負(fù)債合計(jì)250016000長期負(fù)債029000負(fù)債合計(jì)250045000股本9000135009001100未分配利潤1004001000015000負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)1250060000要求：防以下計(jì)*分析和判斷(為了簡化計(jì)算和分析，計(jì)算各種財(cái)務(wù)比率時(shí)需要的存哂除如資產(chǎn)、所有者權(quán)益等，均使用期末數(shù)；一年按360天計(jì)算)(1)凈利潤變動分析：該公司本年凈利潤比上年增加了多少？按順序計(jì)算確定所有者權(quán)益變動和權(quán)益凈利率變動對凈利潤的彩憨(所有者權(quán)益變動和權(quán)益凈利率變動對凈利潤的彩憨(金額)(2)權(quán)益凈利率變動分析：確定權(quán)益凈利率變動的差額，按屆序計(jì)算確定資產(chǎn)凈利率和權(quán)益做變動對權(quán)益凈利率的彩(凈利率和權(quán)益做變動對權(quán)益凈利率的彩(百分點(diǎn))(3)資產(chǎn)凈利率變動分析：確定資產(chǎn)凈利率變動的差額，按順序計(jì)算確定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和銷售凈利率變動對凈利率的影晌數(shù)額(百分點(diǎn))(4)資產(chǎn)周分析:確產(chǎn)周的差額，十尊瑜定周定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)和流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)舟域動對總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)的影響數(shù)額

(5)風(fēng)險(xiǎn)分析：計(jì)算上年(銷售額為10000萬元)的經(jīng)營杠桿、財(cái)務(wù)杠桿和總杠桿；本年(銷售額為30000萬元)的經(jīng)營杠桿、臉杠桿和總杠桿.12、某上市公司年報(bào)資料如下：項(xiàng)目05年04年03年2.82.52.0速動比率0.70.91.2應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率8.6次9.510.4銷貨趨勢130118100每股股利2.502.52.50股票獲利率5%4%3%股利支付率40%50%60%總資產(chǎn)報(bào)01率13.0%11.8%10.4%權(quán)益報(bào)酬率16.2%14.5%9.0%存貨周轉(zhuǎn)率5.0次5.76.8要求：(1)分析公司股票市價(jià)正在上漲還是下跌(2)分析每股盈余正在增加還是減少(3)市盈率正在上升還是下跌(4)負(fù)債到期時(shí)公司的付款是否困難(5)目前愿客清償瞞是否和03年同樣迅速(6)存貨水準(zhǔn)是上升、下降還是維持不變

參考答案第一章-單項(xiàng)選擇題A、D、B、B、C、A、C、C、C二、多項(xiàng)蹣題ACD.AB、8、ABC、AC、BC、ABCD、ABCD、ABC、ABD三、判斷題錯(cuò)、錯(cuò)、對、錯(cuò)、錯(cuò)、對、錯(cuò)、錯(cuò)、對、錯(cuò)四、計(jì)算分析題工(1)銷貨收入和凈利潤趨勢表 單位：%以2002年忸￡年20022003200420052006銷售收入100111.111.129.160凈利潤100111162200111.88.8155.11956上表的趨勢百分比表明：在五年期間內(nèi)，總的趨勢是，銷貨收入和凈利潤都是在逐步增長，而且凈利海的增長超過了銷貨收入的增長，2006年的凈利潤比2002年增長了1倍，而銷售收入僅增長0.60倍.僅2003年的凈利海增長與銷貨但也應(yīng)該,2004年的甌，這一年的銷貨收入比2002年增長了11.11%,而凈利潤卻下降了11.11%.所以用百分比來

胃題勢，不僅能清晰地■到總的趨勢，而且能更替確地表明各年的變動程度.(2)但應(yīng)當(dāng)注意的是，對基年的選擇要有代表性，如果基年不當(dāng)，情況異常，劃以其為基數(shù)而計(jì)算出的百分比趨勢，會造成判斷失誤或作出不準(zhǔn)確的評價(jià).2、直接材料費(fèi)用=產(chǎn)品產(chǎn)?x單位產(chǎn)品消耗?x材料價(jià)格首先，確定分析機(jī)=43200-30000=+13200其次，師因IWt的費(fèi)用=100x20x15=30000因素(產(chǎn)品產(chǎn)?)=120x20x15=36000替代第二個(gè)因素(單位產(chǎn)品清標(biāo)■)=120x18x15=32400§?第三個(gè)因累(tffi價(jià)格)=120x18x20=43200然后，確定各因素的影晌程度產(chǎn)品產(chǎn)■的彩刷程度=36000-30000=+6000單位產(chǎn)品消耗■的影響程度=32400-36000=-3600材料價(jià)格的影響程度=43200-32400=+10800(+6000)+(-3600)+(+10800)=+132003、(1)單位蝌濟(jì)=咖x單價(jià)=A林樣單位用?x單價(jià)+B林樣單位用單價(jià)上年度實(shí)崢位*?斛=12x3+10x5=86本年度實(shí)際單位材樣成本=11x4+10x4.5=89首先，確定分析板=89-86=+3

其次，上年度實(shí)哪位響斛=12x3+10x5=86因素(A )=11x3+10x5=88漱第二個(gè)因索(A 價(jià))=11x4+10x5=94第三個(gè)因索(B )=11x4+10x5=94替代第四個(gè)因素(B稱林單價(jià))=11x4+10x4.5=89然后，確定各因素的影響程度A材料單位用■的影響程度=88-86=+2A材料單價(jià)的影響程度=94-88=+6Btffi單位用■的影響程度=94-94=0B 價(jià)的影響期=89-94=-5(+2)+(+6)+0+(-5)=+3(2)單位直接人工=單位工時(shí)“小時(shí)工資率上年度實(shí)KWaafiAT=20X1=20本年度實(shí)際單位直接人工=18x1.5=27分析麗=27-20=+7單位工時(shí)的影響程度+(18-20)x1=-2小時(shí)工資率的影響程度=18x(1.5-1)=+9響§?=(+9)+(-2)=+74、首先，確定分析對象實(shí)系：=80%x98%x30%=23.52%

=82%X94%X22%=16.96%分析刖是：=23.52%-16.96%=+6.56%其次，M因XSft=82%X94%X22%=16.96%漱第一因素：80%x94%x22%=16.54%Wft第二因素:80%x98%x22%=17.25%替代第三因素:80%x98%x30%=23.52%然后，確定各因素的影響程度總資產(chǎn)產(chǎn)值率的影響:=16.54%-16.96%=-0.42%產(chǎn)品銷售率的影響：=17.25%-16.54%=+0.71%銷售利潤率的影響:=23.52%-17.25%=+6.27%最后，進(jìn)行檢驗(yàn)分析結(jié)果：=-0.42%+0.71%+6.27%=6.56%第二章企業(yè)資本分析-W5蹣題B、C、C、D、D二、多項(xiàng)選擇畫AB、CD、ABC、ABCD、ABCD、ABC、ABC、AD三、判斷題第三章企業(yè)資產(chǎn)分析-單項(xiàng)選擇題

C、D、C、C、B、A、AC、C、C二、多項(xiàng)選擇題ABC、AC、ABC、ABCD、ABC、ABCD、ABCD、ABC、BCD、ABC、BC、ABCD、BC三、判卻S錯(cuò)、錯(cuò)、錯(cuò)、對、錯(cuò)、錯(cuò)、錯(cuò)、對、錯(cuò)、錯(cuò)四、計(jì)算分析題1、(1)I^W?=