報(bào)表運(yùn)用之籌預(yù)測(cè)

報(bào)表之綜合運(yùn)用——

籌資數(shù)量的預(yù)測(cè)：營(yíng)業(yè)收入比例法1.營(yíng)業(yè)收入比例法的原理2.營(yíng)業(yè)收入比例法的運(yùn)用編制預(yù)計(jì)利潤(rùn)表，預(yù)測(cè)留用利潤(rùn)編制預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表，預(yù)測(cè)外部籌資額按預(yù)測(cè)模型預(yù)測(cè)外部籌資額1.營(yíng)業(yè)收入比例法的原理營(yíng)業(yè)收入比例法是根據(jù)營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)與資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表項(xiàng)目之間的比例關(guān)系，預(yù)測(cè)各項(xiàng)目資本需要額的方法。優(yōu)點(diǎn)：能為財(cái)務(wù)管理提供短期預(yù)計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表，以適應(yīng)外部籌資的需要，且易于使用。缺點(diǎn)：倘若有關(guān)銷售百分比與實(shí)際不符，據(jù)以進(jìn)行預(yù)測(cè)就會(huì)形成錯(cuò)誤的結(jié)果。因此，在有關(guān)因素發(fā)生變動(dòng)的情況下，必須相應(yīng)地調(diào)整原有的銷售百分比。2.營(yíng)業(yè)收入比例法的運(yùn)用（1）編制預(yù)計(jì)利潤(rùn)表，預(yù)測(cè)留用利潤(rùn)。主要步驟：第一步：收集基年實(shí)際利潤(rùn)表資料，計(jì)算確定利潤(rùn)表各項(xiàng)目與銷售額的百分比。第二步：取得預(yù)測(cè)年度的營(yíng)業(yè)收入預(yù)計(jì)數(shù)，計(jì)算預(yù)測(cè)年度預(yù)計(jì)利潤(rùn)表各項(xiàng)目的預(yù)計(jì)數(shù)，并編制預(yù)測(cè)年度預(yù)計(jì)利潤(rùn)表。第三步：利用預(yù)測(cè)年度稅后利潤(rùn)預(yù)計(jì)數(shù)和預(yù)定的留存比例，測(cè)算留存利潤(rùn)的數(shù)額。例：某企業(yè)20×8年實(shí)際利潤(rùn)表（簡(jiǎn)化）的主要項(xiàng)目與營(yíng)業(yè)收入的比例如下表所示，企業(yè)所得稅稅率為25%。試編制該企業(yè)20×9年預(yù)計(jì)利潤(rùn)表，并預(yù)測(cè)留用利潤(rùn)?！揪毩?xí)題】：東方公司20×8年實(shí)際利潤(rùn)表（簡(jiǎn)化）如下表所示，企業(yè)所得稅稅率為25%，該企業(yè)20×9年預(yù)計(jì)營(yíng)業(yè)收入為50000萬(wàn)元，稅后利潤(rùn)的留存比例為40%。試編制該企業(yè)20×9年預(yù)計(jì)利潤(rùn)表，并預(yù)測(cè)留用利潤(rùn)。20×9年?yáng)|方公司預(yù)計(jì)利潤(rùn)表簡(jiǎn)化項(xiàng)目2008年實(shí)際數(shù)占營(yíng)業(yè)收入的比例（%）2009年預(yù)計(jì)數(shù)營(yíng)業(yè)收入減：營(yíng)業(yè)成本營(yíng)業(yè)稅金及附加銷售費(fèi)用管理費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用4000025000450019001500600營(yíng)業(yè)利潤(rùn)加：投資收益營(yíng)業(yè)外收入減：營(yíng)業(yè)外支出650055050100利潤(rùn)總額減：所得稅70001750稅后凈利525020×9年?yáng)|方公司預(yù)計(jì)利潤(rùn)表簡(jiǎn)化2009年預(yù)計(jì)留存利潤(rùn)總額為6562.5*40%=2625（萬(wàn)元）項(xiàng)目2008年實(shí)際數(shù)占營(yíng)業(yè)收入的比例（%）2009年預(yù)計(jì)數(shù)營(yíng)業(yè)收入減：營(yíng)業(yè)成本營(yíng)業(yè)稅金及附加銷售費(fèi)用管理費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用400002500045001900150060010062.511.254.753.751.55000031250562523751875750營(yíng)業(yè)利潤(rùn)加：投資收益營(yíng)業(yè)外收入減：營(yíng)業(yè)外支出65005505010016.25812555050100利潤(rùn)總額減：所得稅7000175087502187.5稅后凈利52506562.52.營(yíng)業(yè)收入比例法的運(yùn)用（1）編制預(yù)計(jì)利潤(rùn)表，預(yù)測(cè)留用利潤(rùn)（2）編制預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表，預(yù)測(cè)外部籌資額

敏感項(xiàng)目：與營(yíng)業(yè)收入保持基本不變比例關(guān)系的項(xiàng)目。敏感資產(chǎn)項(xiàng)目：一般包括現(xiàn)金、應(yīng)收賬款、存貨等項(xiàng)目；敏感負(fù)債項(xiàng)目：一般包括應(yīng)付賬款、應(yīng)付費(fèi)用等項(xiàng)目。應(yīng)收票據(jù)、固定資產(chǎn)、長(zhǎng)期投資、遞延資產(chǎn)、短期借款、應(yīng)付票據(jù)、長(zhǎng)期負(fù)債和投入資本、留存利潤(rùn)等不宜列為敏感項(xiàng)目。2.營(yíng)業(yè)收入比例法的運(yùn)用步驟：第一步，取得基年的資產(chǎn)負(fù)債表資料，并計(jì)算敏感項(xiàng)目與營(yíng)業(yè)收入的比例。第二步，計(jì)算預(yù)測(cè)年度的敏感項(xiàng)目金額。第三步，確定預(yù)測(cè)年度的留存利潤(rùn)增加額及資產(chǎn)負(fù)債表中的留存利潤(rùn)累計(jì)額。2.營(yíng)業(yè)收入比例法的運(yùn)用例：某企業(yè)20×8年實(shí)際營(yíng)業(yè)收入15000萬(wàn)元，資產(chǎn)負(fù)債表及其敏感項(xiàng)目與營(yíng)業(yè)收入的比例如下頁(yè)表所示。20×9年預(yù)計(jì)銷售收入為18000萬(wàn)元。試編制該企業(yè)20×8年預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表（簡(jiǎn)化），并預(yù)測(cè)外部籌資額。例：根據(jù)上例中的數(shù)據(jù)，運(yùn)用式（4-2）預(yù)測(cè)該企業(yè)20×9年需要追加的外部籌資額。【課堂習(xí)題】東方公司20×8年實(shí)際營(yíng)業(yè)收入為40000萬(wàn)元，資產(chǎn)負(fù)債表如下圖所示。2009年預(yù)測(cè)銷售收入為50000萬(wàn)元。是編制該企業(yè)2009年的預(yù)測(cè)資產(chǎn)負(fù)債表（簡(jiǎn)化），并預(yù)測(cè)外部籌資額?！纠}】20×9年?yáng)|方公司預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表簡(jiǎn)化項(xiàng)目2008年實(shí)際數(shù)占營(yíng)業(yè)收入的比例（%）2009年預(yù)計(jì)數(shù)現(xiàn)金*應(yīng)收賬款*存貨*固定資產(chǎn)其他長(zhǎng)期資產(chǎn)20000100086000150002000資產(chǎn)合計(jì)124000短期借款應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付賬款*長(zhǎng)期借款5000130002400035000負(fù)債合計(jì)77000實(shí)收資本資本公積盈余公積未分配利潤(rùn)110002300070006000所有者權(quán)益合計(jì)47000追加外部投資額負(fù)債及所有者權(quán)益總額124000【答案】20×9年?yáng)|方公司預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表簡(jiǎn)化項(xiàng)目2008年實(shí)際數(shù)占營(yíng)業(yè)收入的比例（%）2009年預(yù)計(jì)數(shù)現(xiàn)金*應(yīng)收賬款*存貨*固定資產(chǎn)其他長(zhǎng)期資產(chǎn)20000100086000150002000502.5215250001250107500150002000資產(chǎn)合計(jì)124000267.5150750短期借款應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付賬款*長(zhǎng)期借款5000130002400035000605000130003000035000負(fù)債合計(jì)7700083000實(shí)收資本資本公積盈余公積未分配利潤(rùn)110002300070006000110002300070008625所有者權(quán)益合計(jì)4700049625追加外部投資額18125負(fù)債及所有者權(quán)益總額1240001507502.營(yíng)業(yè)收入比例法的運(yùn)用（1）編制預(yù)計(jì)利潤(rùn)表，預(yù)測(cè)留用利潤(rùn)（2）編制預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表，預(yù)測(cè)外部籌資額。（3）按預(yù)測(cè)模型預(yù)測(cè)外部籌資額3000*（0.339-0.183）-202.5=265.5（萬(wàn)元）預(yù)測(cè)年度非敏感項(xiàng)目、敏感項(xiàng)目及其與銷售收入的百分比與基年相比發(fā)生變化時(shí)的處理？例4-6：根據(jù)表4-8的資料，倘若該企業(yè)20×9年由于情況變化，敏感資產(chǎn)項(xiàng)目中的存貨與營(yíng)業(yè)收入的比例提高為17.6%，敏感負(fù)債項(xiàng)目中應(yīng)付賬款與營(yíng)業(yè)收入的比例降低為17.5%，預(yù)計(jì)固定資產(chǎn)（系非敏感資產(chǎn)項(xiàng)目）增加50萬(wàn)元，長(zhǎng)期借款（系非敏感負(fù)債項(xiàng)目）增加65萬(wàn)元。針對(duì)這些變動(dòng)，該