2020年營養(yǎng)素行業(yè)畫像分析報告

營養(yǎng)素行業(yè)畫像分析報告2020年3月

目 錄一、行業(yè)發(fā)展概況 31、生物產(chǎn)業(yè)發(fā)展概況 32、營養(yǎng)素產(chǎn)業(yè)發(fā)展概況 4（1）行業(yè)市場容量 4（2）行業(yè)下游應(yīng)用情況 5（3）行業(yè)區(qū)域分布情況 6（4）中國市場容量及增速 7二、行業(yè)上下游情況分析 7三、重要細分領(lǐng)域分析 81、ARA發(fā)展概況 8 ARA介紹 8 ARA產(chǎn)品發(fā)展歷程 9 ARA市場保持穩(wěn)健增長 102、DHA發(fā)展概況 11（1）DHA介紹 11（2）魚油DHA與藻油DHA的比較 11（3）DHA產(chǎn)品發(fā)展歷程 12（4）DHA市場發(fā)展概況 133、SA發(fā)展概況 15 SA介紹 15 SA的生產(chǎn)方法 15 SA市場發(fā)展概況 164、β-胡蘿卜素發(fā)展概況 16（1）β-胡蘿卜素介紹 17（2）β-胡蘿卜素的生產(chǎn)方法 17（3）β-胡蘿卜素市場發(fā)展概況 17四、行業(yè)驅(qū)動力分析 181、國家政策及法規(guī)扶持產(chǎn)業(yè)發(fā)展 182、人們對食品安全、健康營養(yǎng)的日益重視促進本行業(yè)發(fā)展 193、行業(yè)技術(shù)水平的提升推動本行業(yè)發(fā)展 194、產(chǎn)品用途不斷拓展，市場需求前景廣闊 20五、行業(yè)市場前景 201、嬰幼兒配方食品市場對于ARA及DHA的市場需求 20（1）嬰幼兒配方食品對于ARA的市場需求 21（2）嬰幼兒配方食品對于DHA的市場需求 22（3）嬰幼兒配方奶粉市場概況 222、健康食品市場對于食品營養(yǎng)強化劑的市場需求分析 27（1）健康食品市場規(guī)模 27（2）健康食品對于ARA的市場需求 28（3）健康食品對于DHA的市場需求 29六、行業(yè)發(fā)展趨勢 301、天然營養(yǎng)素產(chǎn)品將成為未來的主流 302、應(yīng)用領(lǐng)域逐步拓寬，行業(yè)市場需求不斷提升 30七、行業(yè)競爭分析 311、競爭格局 31（1）ARA領(lǐng)域 31（2）藻油DHA領(lǐng)域 322、行業(yè)內(nèi)主要企業(yè) 32（1）荷蘭皇家帝斯曼集團 32（2）廣東潤科生物工程股份有限公司 33（3）羅蓋特生物營養(yǎng)品（武漢）有限公司 33（4）湖北福星生物科技有限公司 333、行業(yè)進入壁壘 33（1）技術(shù)壁壘 33（2）工藝壁壘 33（3）市場準入壁壘 34（4）品牌壁壘 34（5）人才壁壘 34八、行業(yè)發(fā)展制約因素 351、行業(yè)管理有待提高 352、市場競爭日趨激烈 35附件：行業(yè)技術(shù)情況 351、行業(yè)技術(shù)水平 352、行業(yè)技術(shù)發(fā)展趨勢 37（1）生物合成與微生物發(fā)酵法成為未來發(fā)展趨勢 37（2）產(chǎn)品應(yīng)用解決方案能力要求日益提升 37（3）生產(chǎn)制造自動智能化 37

營養(yǎng)素行業(yè)畫像分析報告一、行業(yè)發(fā)展概況1、生物產(chǎn)業(yè)發(fā)展概況生物產(chǎn)業(yè)是21世紀創(chuàng)新最為活躍、影響最為深遠的新興產(chǎn)業(yè)，以發(fā)達國家為主的各國政府紛紛制定國家戰(zhàn)略，加速搶占生物技術(shù)的制高點。美國政府在《國家生物經(jīng)濟藍圖》中，明確將“支持研究以奠定21世紀生物經(jīng)濟基礎(chǔ)”作為科技預(yù)算的優(yōu)先重點；歐盟在《持續(xù)增長的創(chuàng)新：歐洲生物經(jīng)濟》中，將生物經(jīng)濟作為實施歐洲2020戰(zhàn)略，實現(xiàn)智慧發(fā)展和綠色發(fā)展的關(guān)鍵要素。德國政府發(fā)布《生物經(jīng)濟戰(zhàn)略》，俄羅斯通過了《俄羅斯聯(lián)邦生物技術(shù)發(fā)展綜合計劃（2012-2020）》，韓國制定了面向2016年的《生物經(jīng)濟基本戰(zhàn)略》，日本政府將“綠色技術(shù)創(chuàng)新和生命科學(xué)的創(chuàng)新”作為國家的重點戰(zhàn)略，加快推動生物技術(shù)產(chǎn)業(yè)革命性發(fā)展的步伐。近年來，我國將生物產(chǎn)業(yè)定位為國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，不斷加快生物產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展步伐，培育生物經(jīng)濟新動力，促進生物工藝和產(chǎn)品在更廣泛領(lǐng)域替代應(yīng)用，培育高品質(zhì)專業(yè)化生物服務(wù)新業(yè)態(tài)。國家先后頒布《“十三五”生物產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》、《“十三五”生物技術(shù)創(chuàng)新專項規(guī)劃》，明確了生物技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的總目標、主要任務(wù)，為國內(nèi)生物技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展指明了方向。根據(jù)《“十三五”生物產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》，“十二五”以來，我國生物產(chǎn)業(yè)年復(fù)合增長率達到15%以上，保持快速增長，2015年產(chǎn)業(yè)規(guī)模超過3.5萬億元。到2020年，預(yù)計我國生物產(chǎn)業(yè)規(guī)模達到8-10萬億元，生物產(chǎn)業(yè)增加值占GDP的比重超過4%，將成為國民經(jīng)濟的主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)。2、營養(yǎng)素產(chǎn)業(yè)發(fā)展概況健康與長壽是人類永恒的追求，隨著物質(zhì)生活的日益豐富，人們對于健康的關(guān)注度越來越高，營養(yǎng)、健康等領(lǐng)域已成為人們關(guān)注的重點。根據(jù)中共中央、國務(wù)院頒布的《“健康中國2030”規(guī)劃綱要》，到2020年，國內(nèi)的健康服務(wù)業(yè)規(guī)模將超過8萬億元，到2030年，這一數(shù)字則將超過16萬億元。預(yù)計我國營養(yǎng)素及健康解決方案的需求將持續(xù)增長。人體維持基本生理需求所必需的營養(yǎng)素主要包括脂肪、碳水化合物、維生素、蛋白質(zhì)、礦物質(zhì)、膳食纖維、水等七大類，缺一不可。當(dāng)這些營養(yǎng)素缺乏時，人體正常的生理機能會受到影響，甚至出現(xiàn)各種疾病。圖：人體所需七大營養(yǎng)素營養(yǎng)素是健康食品產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的基礎(chǔ)。目前，營養(yǎng)素的作用已被多國政府及營養(yǎng)組織認可并推薦，部分普通膳食攝入缺乏、人體自身難以合成的營養(yǎng)素，已經(jīng)廣泛的應(yīng)用在嬰幼兒配方食品、膳食補充劑及健康功能食品當(dāng)中。隨著生物技術(shù)的不斷成熟進步，越來越多通過生物技術(shù)生產(chǎn)的營養(yǎng)素正不斷應(yīng)用在營養(yǎng)與健康領(lǐng)域，其純天然、高效率、低污染、安全性高、節(jié)約資源等特點，使得生物技術(shù)在營養(yǎng)素的領(lǐng)域逐步替代化學(xué)合成的方式。以ARA和藻油DHA為代表，對概況作如下總結(jié)：（1）行業(yè)市場容量ARA和藻油DHA可廣泛應(yīng)用于嬰幼兒配方食品、健康食品、膳食營養(yǎng)補充劑等領(lǐng)域，市場容量呈逐年增長趨勢，根據(jù)咨詢機構(gòu)CoherentMarketInsights的預(yù)計，2018年，全球ARA和藻油DHA市場容量為4.47億美元，到2026年，全球ARA和藻油DHA的市場容量將達到12.26億美元，2018年至2026年，行業(yè)內(nèi)市場容量將保持13.45%的復(fù)合增長率，保持快速增長。圖：2018年-2026年全球ARA和藻油DHA市場容量（2）行業(yè)下游應(yīng)用情況根據(jù)CoherentMarketInsights的研究報告，全球的ARA和藻油DHA主要應(yīng)用于嬰幼兒配方奶粉、健康食品、動物營養(yǎng)、食品飲料四大領(lǐng)域。2015年至2026年，各應(yīng)用領(lǐng)域?qū)τ贏RA和藻油DHA的需求均呈逐年上漲趨勢，為ARA和藻油DHA的行業(yè)增長提供了廣闊空間。預(yù)計到2026年，嬰幼兒配方奶粉對ARA和藻油DHA的需求將占到全行業(yè)的47.43%，市場容量為5.81億美元。此外，健康食品對ARA和藻油DHA的需求將達到3.45億美元，占全行業(yè)的28.18%。嬰幼兒配方奶粉和健康食品是ARA和藻油DHA最主要的應(yīng)用領(lǐng)域。單位：億美元圖：2018年-2026年行業(yè)應(yīng)用領(lǐng)域分布2018年，嬰幼兒配方奶粉及健康食品合計占市場容量比例為76.00%，為ARA和藻油DHA最重要的應(yīng)用領(lǐng)域。未來，嬰幼兒配方奶粉及健康食品的行業(yè)應(yīng)用仍將繼續(xù)保持穩(wěn)定的增長，到2026年，嬰幼兒配方奶粉及健康食品仍將是行業(yè)內(nèi)最主要的應(yīng)用，預(yù)計將占據(jù)總市場容量的75.61%。圖：2018及2026年行業(yè)應(yīng)用領(lǐng)域分布對比（3）行業(yè)區(qū)域分布情況目前，全球的ARA和藻油DHA的市場主要分布在北美、歐洲和亞太地區(qū)，預(yù)計到2026年，亞太地區(qū)的市場份額將超過北美，成為全球ARA和藻油DHA最大的消費市場。根據(jù)CoherentMarketInsights的數(shù)據(jù)，北美地區(qū)市場份額將從2018年的36.19%下降至2026年的31.40%；亞太地區(qū)市場份額將從2018年的30.53%增加至2026年的34.61%。圖：2018年和2026年全球市場區(qū)域分布圖（4）中國市場容量及增速亞太市場的ARA及藻油DHA需求量保持較快增長，中國市場同樣保持高速增長。根據(jù)CoherentMarketInsights的數(shù)據(jù)預(yù)計，2018年至2026年，中國市場對于ARA和藻油DHA的需求將保持16.47%年復(fù)合增長率，高于全球市場13.45%的增長速度。中國市場容量從2018年的0.63億美元增長至2026年的2.15億美元。圖：2018年-2026年ARA和藻油DHA中國市場容量增長圖二、行業(yè)上下游情況分析食品營養(yǎng)強化劑行業(yè)的上游主要為農(nóng)業(yè)和化工行業(yè)，下游主要為嬰幼兒配方食品、健康食品、生物制藥等行業(yè)。圖：行業(yè)上下游行業(yè)示意圖1、本行業(yè)與上游行業(yè)的關(guān)系本行業(yè)主要向上游農(nóng)業(yè)和化工行業(yè)采購葡萄糖、酵母粉、酪蛋白酸鈉、乳糖等原材料，市場供應(yīng)充足，合格供應(yīng)商較多，價格相對平穩(wěn)。2、本行業(yè)與下游行業(yè)的關(guān)系食品營養(yǎng)強化劑行業(yè)的下游為嬰幼兒配方食品、健康食品、生物制藥等行業(yè)，下游行業(yè)的發(fā)展狀況直接影響本行業(yè)的發(fā)展。目前，受益于人們對于健康營養(yǎng)的日益注重、尤其是對嬰幼兒營養(yǎng)的重視，以及人口老齡化、人均可支配收入水平提升、消費升級等因素的影響，嬰幼兒配方奶粉、健康食品等健康食品行業(yè)持續(xù)增長，為本行業(yè)帶來不斷增長的市場需求。同時，隨著本行業(yè)產(chǎn)品應(yīng)用技術(shù)的不斷提升，產(chǎn)品應(yīng)用范圍持續(xù)擴大，未來市場應(yīng)用前景廣闊。三、重要細分領(lǐng)域分析1、ARA發(fā)展概況ARA介紹在人體中，ARA是含量最高、分布最廣的一種多不飽和脂肪酸，尤其是在大腦和神經(jīng)組織中，ARA的含量一般占總不飽和脂肪酸的40%~50%，在神經(jīng)末梢甚至高達70%。ARA的缺乏對于人體健康、尤其是嬰幼兒的智力發(fā)育有嚴重危害。嬰幼兒難以自身合成生長發(fā)育所需的足量ARA，普通的食用植物油中ARA含量也很少，因此需在食物、尤其是針對特殊人群的食物中添加ARA以滿足人體的需要。按產(chǎn)品形態(tài)的不同，ARA產(chǎn)品可分為油劑與粉劑兩大類。粉劑產(chǎn)品需由油劑經(jīng)過剪切、均質(zhì)、噴霧干燥等工藝制成，工藝較為復(fù)雜、生產(chǎn)成本相對較高。ARA油劑產(chǎn)品由于易處理、能夠在各種終端產(chǎn)品中添加以及生產(chǎn)成本相對較低等因素，在ARA產(chǎn)品中占比較高。ARA粉劑產(chǎn)品由于顆粒度、流動性、溶解性等物理性狀與奶粉、運動營養(yǎng)品等近似，主要應(yīng)用于奶粉和運動營養(yǎng)品中。ARA產(chǎn)品發(fā)展歷程傳統(tǒng)的ARA來源主要有蛋黃、動物臟器。早期的ARA一般從動物肝臟或蛋黃中獲得，但其含量非常低，無法滿足市場需求。二十世紀九十年代，美國馬泰克公司及日本三得利公司開始研究高ft被孢霉發(fā)酵生產(chǎn)ARA，這種經(jīng)誘變選育后的真菌能代謝并在菌絲體中積聚超過40%的ARA。1995年，美國馬泰克公司通過發(fā)酵法生產(chǎn)得到ARA的產(chǎn)品，實現(xiàn)工業(yè)化生產(chǎn)ARA產(chǎn)品。1998年全球第一個添加ARA和藻油DHA的嬰幼兒配方奶粉面世。隨著人們對于健康、保健意識的增強，ARA作為一種重要的功能性油脂，在食品、生物醫(yī)藥等領(lǐng)域的需求逐步增長。1999年，我國衛(wèi)生部正式批準了ARA在嬰兒配方食品中的添加。同年，武漢烯王率先從中科院等離子體物理研究所引進發(fā)酵法生產(chǎn)ARA的技術(shù)，并于2003年實現(xiàn)了ARA產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)，填補了我國在該領(lǐng)域的空白。近年來，因為具備產(chǎn)品中ARA含量高且油脂組成合理等優(yōu)點，高ft被孢霉發(fā)酵法一直作為工業(yè)化生產(chǎn)的主要方式。目前大量的研究工作仍在菌種選育、發(fā)酵工藝優(yōu)化、提取工藝等領(lǐng)域展開，涉及ARA產(chǎn)品生產(chǎn)過程的各個方面及各個環(huán)節(jié)，行業(yè)技術(shù)水平不斷提升，產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域持續(xù)拓展。圖：ARA產(chǎn)品發(fā)展歷程ARA市場保持穩(wěn)健增長作為人體生長和發(fā)育所必需的脂肪酸之一，ARA具有良好的生理學(xué)功能，對嬰幼兒的大腦和神經(jīng)系統(tǒng)的發(fā)育尤為重要。隨著人們對于ARA營養(yǎng)價值重要性認識的逐步提升，以及對于嬰幼兒營養(yǎng)的日益重視，ARA被作為食品營養(yǎng)強化劑廣泛應(yīng)用于嬰幼兒配方食品、健康食品和藥品中，直接帶動全球ARA產(chǎn)業(yè)的持續(xù)發(fā)展。根據(jù)GrandViewResearch的數(shù)據(jù)，2018年全球ARA市場銷量將達到3,091噸，預(yù)計到2025年將達到4,265噸，未來幾年呈平穩(wěn)增長態(tài)勢。圖：2018-2025年全球ARA市場預(yù)測數(shù)據(jù)來源：GrandViewResearch2018年，全球ARA市場規(guī)模將達到1.90億美元，預(yù)計到2025年將達到2.81億美元。圖：2018-2025年全球ARA市場規(guī)模及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：GrandViewResearch2、DHA發(fā)展概況（1）DHA介紹DHA可以提高細胞膜的生理機能、增強腦和神經(jīng)系統(tǒng)的活性，可促進嬰幼兒大腦和視網(wǎng)膜發(fā)育，對維持腦的功能、延緩腦的衰老、預(yù)防老年癡呆癥和神經(jīng)性疾病具有重要作用，人體難以自身合成，DHA一般需要額外補充。目前，DHA產(chǎn)品主要來源于深海魚類、海洋微藻等海洋生物，分別被稱為魚油DHA和藻油DHA。（2）魚油DHA與藻油DHA的比較魚油DHA價格相對較低，食用歷史悠久，魚類來源的不飽和脂肪酸中，除了DHA外還含有EPA。魚油DHA具有生產(chǎn)工藝水平對品質(zhì)差異影響較大、不能滿足素食主義者需求等缺點。藻油DHA采用微生物發(fā)酵方式，不受資源限制；食品安全和質(zhì)量可控、可追溯等優(yōu)點。隨著DHA市場需求的不斷增加，僅依靠海洋魚油作為生產(chǎn)來源已不能滿足社會需求；同時，藻油DHA的生產(chǎn)成本也隨著技術(shù)的進步正逐漸下降，因此藻油DHA市場規(guī)模不斷增加。（3）DHA產(chǎn)品發(fā)展歷程長期以來，深海魚類是人類獲取DHA的傳統(tǒng)原料。隨著深海魚類中含有的不飽脂肪酸被發(fā)現(xiàn)，人們開始了DHA的商業(yè)化應(yīng)用，通過從脂肪含量較高的深海魚類中提取魚油，逐步應(yīng)用于食品、藥品等領(lǐng)域。自二十世紀八十年代以來，魚油一直是市場上暢銷的健康食品。隨著研究的深入，研究人員逐步發(fā)現(xiàn)海洋微藻才是DHA等不飽和脂肪酸的原始生產(chǎn)者，DHA主要在藻類生物中合成，并通過食物鏈進行傳遞，蓄積于魚類等海產(chǎn)動物。二十世紀八十年代初，隨著人們對多不飽和脂肪酸生理作用認識的加強，DHA的生物合成引起了人們的極大關(guān)注。最早實現(xiàn)藻油DHA商業(yè)化生產(chǎn)的是美國的Omega生物技術(shù)公司。該公司于1999年研究出了一套裂殖壺菌的培養(yǎng)工藝；馬泰克生物科技收購該公司，并成功篩選出微藻培養(yǎng)生產(chǎn)富含藻油DHA的菌種，將藻油DHA產(chǎn)量提升到40-45g/L。目前國外利用微生物發(fā)酵法生產(chǎn)藻油DHA的商業(yè)化應(yīng)用已較為成熟。隨著國內(nèi)一些科研機構(gòu)和企業(yè)對微生物發(fā)酵法生產(chǎn)藻油DHA進行研究，我國利用微生物發(fā)酵法生產(chǎn)藻油DHA的研究已取得重大進展，部分企業(yè)已達到較高生產(chǎn)技術(shù)水平，推動我國藻油DHA產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展。嘉必優(yōu)生物于2012年實現(xiàn)藻油DHA的產(chǎn)業(yè)化。2018年9月，國家中藥保護審評委員會通過中國政府采購網(wǎng)發(fā)布《保健食品原料目錄》研究專項課題公開招標公告，藻油DHA被列入招標名錄，未來一旦列入目錄實施，將進一步擴充藻油DHA的市場容量，加快藻油DHA進入膳食補充劑市場的速度。此外，在魚油資源供應(yīng)鏈日趨緊張的背景之下，從藻類中提取的DHA則成為了更好的動物營養(yǎng)替代解決方案，作為飼料在水產(chǎn)養(yǎng)殖業(yè)和畜牧業(yè)中的應(yīng)用具有潛在的發(fā)展空間。在水產(chǎn)飼料中添加DHA能提高魚、蝦及蟹類等的孵化率、成活率和生長率；在動物飼料中添加DHA可提高動物肉質(zhì)中DHA的含量。國內(nèi)的伊利已推出了用DHA藻粉飼養(yǎng)奶牛而獲得的“原生態(tài)”DHA牛奶。隨著國內(nèi)畜牧業(yè)的產(chǎn)業(yè)升級、近海養(yǎng)殖、魚類養(yǎng)殖的蓬勃發(fā)展，DHA在動物營養(yǎng)領(lǐng)域未來將有著較大的市場潛力。圖：藻油DHA發(fā)展歷程（4）DHA市場發(fā)展概況DHA作為人體所必需的脂肪酸之一，具有重要的生理調(diào)節(jié)功能和保健作用，對大腦、神經(jīng)系統(tǒng)、心臟等具有重要意義。隨著人們對于DHA生理功能作用認知的逐步加深，DHA被作為食品營養(yǎng)強化劑廣泛應(yīng)用于健康食品、嬰幼兒配方食品、制藥以及動物飼料添加劑等領(lǐng)域，推動了全球DHA產(chǎn)業(yè)的快速增長。在市場規(guī)模方面，受益于健康食品、嬰幼兒配方食品和制藥等領(lǐng)域?qū)τ贒HA市場需求的不斷增加，全球DHA市場規(guī)?？焖僭鲩L。根據(jù)AlliedMarketResearch數(shù)據(jù)顯示，2018年全球DHA市場規(guī)模為30.55億美元，預(yù)計到2022年將達到52.66億美元，年復(fù)合增長率達到14.58%。2018年全球DHA市場銷量為13.40萬噸，預(yù)計到2022年將增長至22.96萬噸，年復(fù)合增長率達到14.41%，呈快速增長態(tài)勢。圖：2018-2022年全球DHA市場銷量及預(yù)測圖：2018-2022年全球DHA市場規(guī)模及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：AlliedMarketResearch在區(qū)域分布方面，北美地區(qū)是全球最大的DHA市場，亞太地區(qū)受益于嬰幼兒配方食品的快速增長位居第二，歐洲緊隨其后，為全球第三大DHA市場。根據(jù)AlliedMarketResearch數(shù)據(jù)顯示，2015年北美地區(qū)DHA市場占全球市場總量的35.84%；其次為亞太地區(qū)市場，占全球市場的28.95%；歐洲地區(qū)市場的全球占比為23.01%；預(yù)計到2022年，北美、亞太、歐洲D(zhuǎn)HA市場的全球占比分別為34.83%、30.13%和22.34%，其中亞太地區(qū)DHA市場的全球占比將有所提升。圖：2015及2022年全球DHA市場區(qū)域占比情況及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：AlliedMarketResearch3、SA發(fā)展概況SA介紹SA（SialicAcid，SA）在自然界中分布廣泛，種類較多，正常情況下，人體內(nèi)的SA為單一的N-乙酰神經(jīng)氨酸。N-乙酰神經(jīng)氨酸在大腦中含量較高，是人類智力發(fā)育的必要營養(yǎng)素，同時具有抗病毒、抗感染、調(diào)節(jié)免疫和皮膚護理的功效。N-乙酰神經(jīng)氨酸在體內(nèi)由肝臟合成，嬰幼兒需求量較高，但由于肝臟功能尚不健全，主要從母乳中獲得。N-乙酰神經(jīng)氨酸的主要食物來源是奶制品、蛋類、肉類食品，但含量較低。燕窩中的N-乙酰神經(jīng)氨酸含量較高，也是燕窩分級標準的主要指標。SA的生產(chǎn)方法最早的SA生產(chǎn)方法是從天然產(chǎn)物中直接提取，如燕窩、卵黃、乳清等，但該方法效率極低。盡管SA在自然界中分布甚廣，然而含量低、組成結(jié)構(gòu)復(fù)雜，加之提取過程繁瑣、回收率低，天然產(chǎn)物提取法極大地限制了SA的大規(guī)模生產(chǎn)?；瘜W(xué)合成法是以某些糖類或非糖物質(zhì)為底物經(jīng)化學(xué)催化劑催化合成SA，該方法雖能夠?qū)崿F(xiàn)大規(guī)模生產(chǎn)，但反應(yīng)條件嚴苛、生產(chǎn)工藝復(fù)雜，且中間產(chǎn)物多對于后期分離純化過程非常不利，難以滿足工業(yè)化生產(chǎn)的需求。隨著生物技術(shù)的發(fā)展，由于具有較高的轉(zhuǎn)化率、所得產(chǎn)物純度高、易于進行后處理等優(yōu)點，生物合成法已逐漸取代傳統(tǒng)化學(xué)合成工藝。SA的生物生產(chǎn)方式主要包括：酶法合成、全細胞生物催化和微生物發(fā)酵法。其中，微生物發(fā)酵法利用葡萄糖或其他廉價碳源直接發(fā)酵生產(chǎn)，與酶法合成和全細胞生物催化相比不需要添加任何直接前體，節(jié)約了生產(chǎn)成本。SA市場發(fā)展概況SA由于生物學(xué)功能的多樣性，在全球范圍內(nèi)被應(yīng)用于健康食品、生物制藥、嬰幼兒配方食品、化妝品等領(lǐng)域，市場前景廣闊。在嬰幼兒配方食品領(lǐng)域，由于SA在促進突觸形成及神經(jīng)發(fā)育方面有顯著作用，美國、日本、歐盟、新加坡、馬來西亞等國家將其作為營養(yǎng)素，添加在嬰幼兒配方食品中，以彌補奶粉制品中SA的不足。2017年5月，N-乙酰神經(jīng)氨酸通過國家衛(wèi)健委的審查獲批成為新食品原料，未來其有望在國內(nèi)嬰幼兒配方食品領(lǐng)域及化妝品領(lǐng)域獲得應(yīng)用許可。在健康食品方面，由于SA可作為營養(yǎng)強化劑促進嬰幼兒腦部發(fā)育，維持老年人大腦健康，對于帕金森氏綜合征、老年癡呆癥等有一定防治作用。在生物制藥方面，SA被用于藥物中間體領(lǐng)域，以SA為基礎(chǔ)的許多藥物被廣泛應(yīng)用于抗病毒、抗炎癥、提高免疫力等，如奧司他韋、扎那米韋等。在臨床診斷方面，SA相關(guān)指標可用來檢測癌癥及某些驗證，配合其它臨床檢查手段具有重要意義。在化妝品方面，SA基于其抗氧化、抗衰老等作用可添加在乳液和面膜內(nèi)，以延緩皮膚衰老，促進皮膚再生。SA在健康食品、生物制藥、化妝品等方面的應(yīng)用領(lǐng)域前景廣闊。4、β-胡蘿卜素發(fā)展概況（1）β-胡蘿卜素介紹β-胡蘿卜素（β-Carotene，BC）是哺乳動物體組織中含量最豐富的類胡蘿卜素，也是自然界中最普遍存在、最穩(wěn)定的天然色素。作為維生素A的重要前體，β-胡蘿卜素在體內(nèi)酶的作用下可轉(zhuǎn)化為維生素A。β-胡蘿卜素是維護人體健康不可缺少的營養(yǎng)素，具有抗氧化、抗癌、調(diào)節(jié)免疫系統(tǒng)、提高免疫力、預(yù)防心血管疾病、預(yù)防眼疾和白內(nèi)障、防止老化和衰老引起的多種退化性疾病等功能，被廣泛應(yīng)用于健康食品、藥品、化妝品等領(lǐng)域。β-胡蘿卜素在提高動物繁殖性能、生產(chǎn)性能和免疫功能等方面具有顯著作用，在動物飼料領(lǐng)域市場需求龐大。此外，作為天然著色劑，β-胡蘿卜素在果汁飲料、烘焙食品等食品飲料領(lǐng)域被廣泛應(yīng)用。（2）β-胡蘿卜素的生產(chǎn)方法β-胡蘿卜素的來源主要有化學(xué)合成法、植物提取法和微生物發(fā)酵法。微生物發(fā)酵法生產(chǎn)β-胡蘿卜素不受環(huán)境條件的限制，具有安全性高等優(yōu)勢，未來將成為工業(yè)化生產(chǎn)β-胡蘿卜素的發(fā)展趨勢之一。（3）β-胡蘿卜素市場發(fā)展概況基于營養(yǎng)、抗氧化、抗癌、著色等多重功效，β-胡蘿卜素在食品、健康食品、醫(yī)藥、化妝品和飼料行業(yè)均有廣泛應(yīng)用。近年來，全球β-胡蘿卜素市場規(guī)模穩(wěn)步增長。根據(jù)Technavio數(shù)據(jù)，2015年全球β-胡蘿卜素市場規(guī)模為3.69億美元，預(yù)計到2020年將達到4.63億美元，年復(fù)合增長率為4.60%，呈平穩(wěn)增長態(tài)勢。圖：2015-2020年全球β-胡蘿卜素市場規(guī)模及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：Technavio目前，微生物發(fā)酵法生產(chǎn)β-胡蘿卜素的成本較高，市場上主要以化學(xué)合成法生產(chǎn)的β-胡蘿卜素為主。四、行業(yè)驅(qū)動力分析1、國家政策及法規(guī)扶持產(chǎn)業(yè)發(fā)展近年來，我國發(fā)布了《“十二五”生物技術(shù)發(fā)展規(guī)劃》、《“十二五”國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》、《生物產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》等涵蓋工業(yè)生物技術(shù)的國家發(fā)展戰(zhàn)略。2016年12月，《“十三五”生物產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》提出“推動生物制造規(guī)模化應(yīng)用，創(chuàng)新生物能源發(fā)展模式，促進生物環(huán)保技術(shù)應(yīng)用取得突破”。2017年4月，《“十三五”生物技術(shù)創(chuàng)新專項規(guī)劃》在堅持創(chuàng)新發(fā)展、著力提高發(fā)展質(zhì)量和效益層面，提出拓展產(chǎn)業(yè)發(fā)展空間、支持生物技術(shù)新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展和傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級的要求。為推動本行業(yè)朝著擁有自主知識產(chǎn)權(quán)、成本低、可工業(yè)化生產(chǎn)的道路發(fā)展，國家將積極開展關(guān)鍵技術(shù)的研究，通過將新型生物產(chǎn)業(yè)等納入鼓勵發(fā)展行業(yè)、加大對優(yōu)勢企業(yè)扶持力度，從而促進產(chǎn)品質(zhì)量提升、性能優(yōu)化，促進行業(yè)的穩(wěn)步持續(xù)發(fā)展?！吨袊用裆攀碃I養(yǎng)素參考攝入量》以及《食品營養(yǎng)強化劑使用標準》的發(fā)布，為ARA、藻油DHA的添加量及攝入量提供了權(quán)威的參考值，為行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展提供了良好保障。2019年1月3日，中共中央、國務(wù)院發(fā)布《關(guān)于堅持農(nóng)業(yè)農(nóng)村優(yōu)先發(fā)展做好“三農(nóng)”工作的若干意見》中提到：實施奶業(yè)振興行動，加強優(yōu)質(zhì)奶源基地建設(shè)，升級改造中小奶牛養(yǎng)殖場，實施嬰幼兒配方奶粉提升行動。ARA、DHA產(chǎn)品作為嬰幼兒配方奶粉重要的營養(yǎng)素，將成為嬰幼兒配方奶粉行業(yè)提升的重要環(huán)節(jié)之一，未來將迎來較好的發(fā)展機遇。2、人們對食品安全、健康營養(yǎng)的日益重視促進本行業(yè)發(fā)展天然、綠色、安全已成為我國食品營養(yǎng)素行業(yè)的發(fā)展趨勢。一方面，在經(jīng)歷“三聚氰胺”等食品安全事件后，消費者對于食品的安全性日益重視，更青睞于天然來源的產(chǎn)品，而利用生物技術(shù)開發(fā)的新產(chǎn)品以其安全、理化性質(zhì)獨特等優(yōu)良特性，越來越受到人們的關(guān)注，并廣泛應(yīng)用于食品、制藥、化工等多個領(lǐng)域。另一方面，隨著人們健康意識的提升，添加了某些功能配料的功能食品受到廣大消費者的喜愛并成為近年世界食品工業(yè)新的增長點，天然來源的營養(yǎng)素行業(yè)也因此得到了蓬勃發(fā)展。3、行業(yè)技術(shù)水平的提升推動本行業(yè)發(fā)展隨著行業(yè)技術(shù)的進步及創(chuàng)新，微生物發(fā)酵法生產(chǎn)ARA、DHA等營養(yǎng)素實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化，并通過對生產(chǎn)工藝和生產(chǎn)設(shè)備的持續(xù)探索研究，產(chǎn)能得到大幅提升。經(jīng)過多年的發(fā)展，微生物發(fā)酵法已在菌種選育、發(fā)酵、分離純化、微膠囊包埋、產(chǎn)品應(yīng)用及檢測等方面逐步完善，推動行業(yè)產(chǎn)品的升級。微膠囊技術(shù)的應(yīng)用有效地解決了粉劑產(chǎn)品在使用及保存過程中存在的易氧化、易變性、易失活等關(guān)鍵問題，大幅提升了產(chǎn)品的穩(wěn)定性。未來，行業(yè)技術(shù)水平的不斷提升，將進一步推動行業(yè)的產(chǎn)品升級。4、產(chǎn)品用途不斷拓展，市場需求前景廣闊隨著現(xiàn)代食品工業(yè)的崛起和居民生活水平的提高，消費者對食品的營養(yǎng)、健康、附加功能、多元化口味等方面要求不斷提高。食品行業(yè)發(fā)展進入了滿足消費者更高需要的市場升級、細分新階段，構(gòu)成了營養(yǎng)素行業(yè)發(fā)展的有利因素，天然來源的營養(yǎng)素行業(yè)迅速發(fā)展是由于其不可取代的優(yōu)越性，未來的市場應(yīng)用前景廣闊。此外，產(chǎn)品應(yīng)用技術(shù)的持續(xù)提升，促使ARA、藻油DHA等營養(yǎng)強化劑產(chǎn)品應(yīng)用范圍不斷拓展，行業(yè)需求持續(xù)增長。五、行業(yè)市場前景ARA、藻油DHA、SA和β-胡蘿卜素等營養(yǎng)素，具有眾多的生理功能和保健作用，被作為食品營養(yǎng)強化劑、添加劑廣泛應(yīng)用于嬰幼兒配方食品、健康食品、生物制藥、飲料、化妝品以及動物飼料等領(lǐng)域。隨著產(chǎn)品應(yīng)用技術(shù)的不斷提升，應(yīng)用范圍日益拓展，新的應(yīng)用領(lǐng)域不斷涌現(xiàn)，行業(yè)市場前景廣闊。由于ARA、藻油DHA的下游終端應(yīng)用以嬰幼兒配方食品和健康食品領(lǐng)域為主，因此嬰幼兒配方食品和健康食品行業(yè)的發(fā)展將直接帶動市場需求。根據(jù)國家衛(wèi)健委和國家市場監(jiān)督管理總局2018年8月頒布的《嬰兒配方食品食品安全國家標準》和《較大嬰兒配方食品食品安全國家標準》的意見征求稿，對于DHA添加劑的含量下限進行了明確規(guī)定，約定DHA成分的最低下限為3.6mg/100KJ，同時，如果嬰兒配方食品中添加了DHA，則至少需要添加相同量的ARA。目前國內(nèi)80%以上的嬰幼兒配方奶粉已添加了ARA和DHA，但國內(nèi)的多數(shù)廠商的添加量低于這一標準，未來一旦新的食品標準實施，DHA及ARA的市場容量有望進一步提升。1、嬰幼兒配方食品市場對于ARA及DHA的市場需求嬰幼兒配方食品市場以奶粉為主，除此以外還有營養(yǎng)米粉、果蔬泥等輔食產(chǎn)品。隨著生活水平的提高，人們對于嬰幼兒營養(yǎng)認識的不斷增強，嬰幼兒配方食品的消費習(xí)慣逐漸由“僅僅為孩子購買奶粉”逐步向“購買輔食以豐富嬰幼兒飲食結(jié)構(gòu)”轉(zhuǎn)換，對ARA及DHA等高端配料的市場需求保持增長。根據(jù)中國營養(yǎng)學(xué)會發(fā)布的《中國居民膳食營養(yǎng)素參考攝入量》（2013年版）建議，0~6個月的嬰幼兒ARA的適宜攝入量為150mg/d；0～3歲嬰幼兒DHA的適宜攝入量為100mg/d，孕婦及乳母DHA的適宜攝入量為200mg/d。另據(jù)《食品營養(yǎng)強化劑使用標準》（GB14880-2012）規(guī)定，嬰幼兒谷類輔助食品中ARA、DHA使用量分別為≤2300mg/kg和≤1150mg/kg。由于嬰幼兒自身合成ARA、DHA所需的去飽和酶活性很低，不能滿足嬰幼兒生長發(fā)育所需的營養(yǎng)需求，因此需在嬰幼兒配方食品中直接添加ARA和DHA。（1）嬰幼兒配方食品對于ARA的市場需求受益于人們對嬰幼兒健康和營養(yǎng)的日益重視，以及法規(guī)對于嬰幼兒配方食品添加ARA接受程度的提升，全球嬰幼兒配方食品對于ARA制品的市場需求不斷提升。根據(jù)GrandViewResearch數(shù)據(jù)，超過90%的ARA產(chǎn)品被應(yīng)用于嬰幼兒配方食品，2018年全球嬰幼兒配方食品對于ARA的市場需求為2,802噸，預(yù)計到2025年將達到3,901噸，2018~2025年復(fù)合增長率達到4.84%，呈平穩(wěn)增長態(tài)勢。圖：2018-2025年全球嬰幼兒配方食品對于ARA的市場需求及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：GrandViewResearch（2）嬰幼兒配方食品對于DHA的市場需求與ARA類似，DHA對于嬰幼兒大腦及視力的發(fā)育起著關(guān)鍵作用，在嬰幼兒配方食品中被廣泛應(yīng)用。根據(jù)期刊《中國食品添加劑》，美國80%以上嬰幼兒配方奶粉中添加了DHA，歐盟食品安全局2010年推薦7～24月齡DHA的適宜攝入量為100mg/d。嬰幼兒配方食品的持續(xù)增長將直接帶動DHA行業(yè)的發(fā)展。AlliedMarketResearch數(shù)據(jù)顯示，全球嬰幼兒配方食品對于ω-3系列脂肪酸的市場需求將由2014年3,337噸增長至2022年的11,476噸，年復(fù)合增長率達到16.70%，呈快速增長態(tài)勢；DHA的市場容量占ω-3系列脂肪酸比重超過70%，因此DHA市場也將隨著ω-3系列脂肪酸市場的快速發(fā)展而不斷增長。圖：2018-2022年全球嬰幼兒配方食品對于ω-3系列脂肪酸的市場需求及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：AlliedMarketResearch（3）嬰幼兒配方奶粉市場概況奶粉中包含的營養(yǎng)成分眾多，主要包含蛋白質(zhì)、脂肪（含ARA和DHA等）、糖類、維生素、礦物質(zhì)及微量元素等。按食用人群的不同，奶粉主要分為嬰幼兒配方奶粉、成人奶粉、中老年奶粉以及特殊配制奶粉四大類。嬰幼兒配方奶粉，是根據(jù)嬰幼兒不同生長階段的生長發(fā)育需要添加的配方奶粉。由于嬰幼兒本身的消化系統(tǒng)未發(fā)育完善，無法直接使用普通配方奶粉和鮮牛奶、鮮羊奶，因此嬰幼兒配方奶粉通常根據(jù)不同年齡段嬰幼兒的營養(yǎng)需求和生理特性進行設(shè)計配制的，對各類相關(guān)營養(yǎng)元素進行優(yōu)化調(diào)整或強化，使其能夠滿足嬰幼兒不同發(fā)展時期營養(yǎng)需求。ARA、DHA是嬰幼兒大腦、視網(wǎng)膜、神經(jīng)組織等生長和發(fā)育所必要的脂肪酸，在嬰幼兒配方奶粉及輔食中添加ARA、DHA已成為主流，因此嬰幼兒配方奶粉行業(yè)的市場需求直接帶動ARA、DHA制品的市場需求。在全球市場方面，嬰幼兒配方奶粉市場近年來增長較快。根據(jù)CoherentMarketInsights的預(yù)測，全球嬰幼兒配方奶粉的市場規(guī)模將從2018年的591億美元增長到2026年的950億美元。2018年至2026年，全球嬰幼兒配方奶粉預(yù)計將保持每年6%左右的復(fù)合增長率，呈平穩(wěn)增長態(tài)勢。圖：2018-2026年全球嬰幼兒配方奶粉產(chǎn)量情況數(shù)據(jù)來源：CoherentMarketInsights我國是全球嬰幼兒配方奶粉消費和容量最大的市場，中國市場約占全球市場的1/3。龐大的人口基數(shù)和較低的母乳喂養(yǎng)率，使得我國嬰幼兒配方奶粉市場前景廣闊。根據(jù)CoherentMarketInsights的數(shù)據(jù)，我國嬰幼兒配方奶粉市場增長高于全球增長，預(yù)計將從2018年的186億美元，增加到2026年的325億美元。2018年度至2026年度的年復(fù)合增長率將達到7.23%，高于全球市場6%的增長速度。圖：2018-2026年我國嬰幼兒配方奶粉市場規(guī)模數(shù)據(jù)來源：CoherentMarketInsights在我國市場，影響嬰幼兒配方奶粉需求的因素主要有以下幾個方面：其一，母乳喂養(yǎng)率處于較低水平，短期內(nèi)變動空間不大，嬰幼兒配方奶粉的剛性需求強勁；其二；消費升級推動中高端嬰幼兒配方奶粉的需求日益增大；其三，受益于龐大的人口基數(shù)和全面二孩政策紅利釋放，未來新生嬰兒人數(shù)將保持在較高水平。①母乳喂養(yǎng)率短期內(nèi)保持低位，嬰幼兒配方奶粉剛性需求強勁根據(jù)世界衛(wèi)生組織建議，嬰兒出生后的最初6個月以純母乳喂養(yǎng)，并堅持24個月以上，是人類哺育的最佳方式。隨著工作壓力加大及生活成本提高，職業(yè)女性的增加以及越來越多的新生兒母親在產(chǎn)假結(jié)束后返回全職工作，我國母乳喂養(yǎng)率不斷下降。中國母乳喂養(yǎng)率已從1998年的67%下降至2014年的27.8%，遠低于39.56%的世界平均水平。根據(jù)中國營養(yǎng)學(xué)會數(shù)據(jù)，2014年我國城市和農(nóng)村母乳喂養(yǎng)率分別為15.8%和30.3%。未來隨著城鎮(zhèn)化進程的加速，農(nóng)村的母乳喂養(yǎng)率可能將進一步下降，同時受女性工作等多種因素的影響，母乳喂養(yǎng)率在短期內(nèi)仍將保持在較低水平，嬰幼兒配方奶粉的剛性需求保持強勁。圖：2014年中國和世界各國母乳喂養(yǎng)率的比較情況圖：1998年和2014年我國母乳喂養(yǎng)率比較情況圖：2014年我國城市及農(nóng)村母乳喂養(yǎng)率比較情況數(shù)據(jù)來源：中國營養(yǎng)學(xué)會、世界銀行組織②消費升級推動中高端嬰幼兒配方奶粉的人均需求日益增大在消費升級的背景下，隨著居民人均收入的不斷提升以及父母受教育程度的提高，父母越來越重視嬰幼兒的營養(yǎng)和健康。從平均食用奶粉時間看，我國嬰幼兒食用奶粉的時間也在逐步延長，越來越多的兒童將奶粉食用時間從1、2歲延長至3、4歲甚至更長。從平均食用奶粉支出看，我國家長對嬰幼兒配方奶粉品質(zhì)的要求也越來越高，對嬰幼兒配方奶粉的支出越來越大，對普遍添加有ARA、DHA的中高端嬰幼兒配方奶粉的需求量越來越多。綜合上述因素，我國中高端嬰幼兒配方奶粉的人均需求正在日益增大。母乳是嬰幼兒最佳的食物來源，而對于不能進行母乳喂養(yǎng)的嬰幼兒來說，可以能通過嬰幼兒配方奶粉代替母乳來喂養(yǎng)，母乳化已成為嬰幼兒配方奶粉的發(fā)展趨勢之一。根據(jù)期刊《食品科技》，世界各地母乳的脂肪酸構(gòu)成中，ARA占比在0.5%~0.7%之間，DHA占比在0.3%左右。衛(wèi)生部于2012年發(fā)布的《食品營養(yǎng)強化劑使用標準》（GB14880-2012）中提出，ARA在兒童用乳粉的使用量應(yīng)小于或等于1%，DHA小于或等于0.5%。目前，市場上嬰幼兒配方奶粉中ARA的添加量普遍低于0.15%，DHA的添加量普遍低于0.09%，遠低于母乳中ARA和DHA的含量，同時與標準規(guī)定的上限相差較遠。未來隨著嬰幼兒配方奶粉日趨母乳化，ARA、DHA的添加量將不斷提升，將直接帶動ARA和DHA的市場需求。母乳和嬰幼兒配方奶粉ARA及DHA的含量對比單位：占總脂肪酸的百分比資料來源：期刊《食品科技》、《食品營養(yǎng)強化劑使用標準》（GB14880-2012）③人口基數(shù)及二孩政策，為中國嬰幼兒配方奶粉行業(yè)提供增長動力為應(yīng)對生育率低、人口結(jié)構(gòu)老齡化等未來經(jīng)濟發(fā)展的重大隱患，我國生育政策不斷開放，從2011年的“雙獨二孩”、到2013年的“單獨二孩”再到2016年全面放開二孩政策。受益于二孩政策的全面放開以及龐大的人口基數(shù)，我國新生兒的數(shù)量保持在較高水平。根據(jù)國家統(tǒng)計局和衛(wèi)健委數(shù)據(jù)，2013年我國人口出生率為12.08‰，新生兒數(shù)量為1,640萬人；2016年全面放開二孩政策后，人口出生率增長至12.95‰，新生兒數(shù)量達到1,846萬人；2017年以來，盡管人口出生率出現(xiàn)一定程度下降，但中國人口基數(shù)較大，新生兒絕對數(shù)量仍然較多，這將保障我國嬰幼兒配方奶粉的市場需求。圖：2013-2018年我國新生兒數(shù)量及人口出生率情況數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計局、衛(wèi)健委2、健康食品市場對于食品營養(yǎng)強化劑的市場需求分析（1）健康食品市場規(guī)模健康食品是一種能調(diào)節(jié)人體機能的食品，適用于特定人群使用，但不以治療疾病為目的，國際上一般稱為膳食補充產(chǎn)品。按種類的不同，健康食品主要包括膳食補充劑、運動營養(yǎng)品、體重管理產(chǎn)品、傳統(tǒng)滋補類產(chǎn)品等；按食用人群的不同，健康食品主要包括老年人健康食品、孕產(chǎn)婦健康食品、兒童健康食品等。受益于經(jīng)濟水平的提高、人口老齡化和健康意識的增強，全球健康食品行業(yè)發(fā)展較快。根據(jù)Technavio數(shù)據(jù)，2016年全球健康食品市場規(guī)模為892.80億美元，預(yù)計到2021年將達到1,224.30億美元，年復(fù)合增長率達6.52%，呈平穩(wěn)增長態(tài)勢。未來，全球健康食品市場的平穩(wěn)增長，將為ARA、藻油DHA、SA、β-胡蘿卜素等產(chǎn)品帶來持續(xù)增長的市場需求。單位：億美元圖：2016-2021年全球健康食品市場規(guī)模及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：Technavio（2）健康食品對于ARA的市場需求ARA具有改善細胞增殖、激活骨骼肌衛(wèi)星細胞等功能，被廣泛應(yīng)用于蛋白粉等運動營養(yǎng)品中。蛋白粉是重要的運動營養(yǎng)品之一，有助于增強機體抗疲勞能力、提供身體構(gòu)造新組織所需氨基酸等功效。ARA作為營養(yǎng)強化劑添加到運動營養(yǎng)品中，可以加速肌肉的形成，增強肌肉的質(zhì)量。健康食品營養(yǎng)強化劑是ARA制品的第二大應(yīng)用領(lǐng)域。隨著健康意識的增強和健身運動的興起，運動營養(yǎng)逐漸由小眾化領(lǐng)域發(fā)展成為大眾化生活方式，運動營養(yǎng)品的消費習(xí)慣正在經(jīng)歷從競技體育、大眾體育到大眾健康的逐步演變。不斷擴大的健身人群規(guī)模和日益增加的消費需求，將進一步推動運動營養(yǎng)品市場的發(fā)展，進而帶動ARA市場需求的增長。根據(jù)GrandViewResearch數(shù)據(jù)，全球健康食品市場對于ARA營養(yǎng)強化劑的需求從2018年的289噸增加到2025年的364噸，2018~2025年期間的年復(fù)合增長率為3.33%。圖：2018-2025年健康食品對于ARA的市場需求及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：GrandViewResearch（3）健康食品對于DHA的市場需求DHA在健康食品中的應(yīng)用非常廣泛。首先，由于DHA對于大腦、視網(wǎng)膜等生長發(fā)育具有重要作用，在孕產(chǎn)婦健康食品和兒童健康食品中被廣泛應(yīng)用；其次，DHA對維持腦的功能、延緩腦的衰老、預(yù)防老年癡呆癥和神經(jīng)性疾病，同時對高血壓、關(guān)節(jié)炎、動脈粥樣硬化、心肌梗塞、血栓癥、某些癌癥等疾病均具有積極的防治作用，被廣泛應(yīng)用于各類老年人健康食品中；最后，隨著人們對DHA保健作用認識的不斷加深及生產(chǎn)技術(shù)的不斷進步，DHA在健康食品領(lǐng)域的應(yīng)用不斷拓展。健康食品營養(yǎng)強化劑是DHA制品的最大的應(yīng)用領(lǐng)域。在消費升級的背景下，受益于人均收入的提高、人口老齡化和健康意識的提升，全球健康食品市場、尤其是老年人健康食品市場的快速發(fā)展帶動了DHA的市場需求。根據(jù)AlliedMarketResearch數(shù)據(jù)，全球健康食品市場對于以DHA為主的ω-3系列脂肪酸的市場需求將由2018年的10.60萬噸增長至2022年的17.75萬噸，年復(fù)合增長率達13.77%，呈快速增長態(tài)勢。圖：2018-2022年全球健康食品對于ω-3系列脂肪酸的市場需求及預(yù)測數(shù)據(jù)來源：AlliedMarketResearch六、行業(yè)發(fā)展趨勢1、天然營養(yǎng)素產(chǎn)品將成為未來的主流營養(yǎng)素按來源的不同可分為天然來源和化學(xué)合成來源兩大類。天然來源的營養(yǎng)素主要包括天然提取物和發(fā)酵制取物，是以自然界存在的物質(zhì)為原料，利用干燥、分離、提取、發(fā)酵、酶處理等方法制成，一般具有無毒、效果好、安全、制取工藝要求高和成本高等特征。早在1999年，中國綠色食品發(fā)展中心頒布了綠色食品相關(guān)標準，規(guī)定在AA級綠色食品生產(chǎn)過程中，禁止添加任何化學(xué)合成添加劑，只允許使用天然添加劑。根據(jù)《食品營養(yǎng)強化劑使用衛(wèi)生標準》（GB14880-2012）的規(guī)定，允許使用ARA的來源為高ft被孢霉，DHA的來源為裂壺藻、吾肯氏壺藻、寇氏隱甲藻和金槍魚油，均為天然來源。此外，隨著消費者健康意識和消費觀念的提升，消費者更青睞于天然來源的營養(yǎng)物質(zhì)。2、應(yīng)用領(lǐng)域逐步拓寬，行業(yè)市場需求不斷提升ARA、DHA、SA和β-胡蘿卜素等營養(yǎng)強化劑在健康食品領(lǐng)域的應(yīng)用非常廣泛，并正處于不斷拓寬的發(fā)展階段。隨著基礎(chǔ)研究和應(yīng)用探索的不斷深入，人們對于ARA、DHA、SA和β-胡蘿卜素等營養(yǎng)素的營養(yǎng)、保健、預(yù)防疾病等作用認識程度越來越高，同時受益于應(yīng)用技術(shù)水平的不斷提升，這些營養(yǎng)素得以添加到更多的健康食品中去，如液態(tài)奶、酸奶、休閑食品等。此外，ARA、DHA、SA和β胡蘿卜素等營養(yǎng)素在生物制藥、食品、飲料、化妝品以及動物飼料等領(lǐng)域表現(xiàn)出良好的應(yīng)用趨勢。動物營養(yǎng)市場也已經(jīng)超過人類營養(yǎng)市場，動物營養(yǎng)最終也會影響到人類飲食健康，進一步推動了行業(yè)市場需求的增長。3、中高端人群消費市場增長前景廣闊，亞太市場呈快速增長趨勢隨著人們對于健康程度的不斷重視，營養(yǎng)強化劑在中高收入國家和群體的銷售規(guī)模正不斷增長。近年來，在全球ARA、DHA市場保持平穩(wěn)增長的背景下，亞太地區(qū)市場正呈現(xiàn)較快的增長趨勢。受益于該地區(qū)較高的人口出生率水平、我國二孩政策全面放開后對于人口出生的促進、以及居民可支配收入的不斷增加，亞太地區(qū)嬰幼兒配方食品市場需求不斷提升，進而帶動該地區(qū)ARA和DHA的市場需求的快速增長。七、行業(yè)競爭分析1、競爭格局行業(yè)的集中度相對較高，對于技術(shù)門檻、產(chǎn)品品質(zhì)、產(chǎn)業(yè)化能力以及品牌認可度等方面的要求較高，市場上的競爭者相對較少。目前，市場的主要份額仍被國外巨頭如帝斯曼等公司所占有，但隨著國內(nèi)行業(yè)的飛速發(fā)展，國內(nèi)也涌現(xiàn)出了如嘉必優(yōu)、廣東潤科生物工程股份有限公司等具有代表性的生物技術(shù)企業(yè)，國內(nèi)企業(yè)與國外企業(yè)的差距正不斷縮小。（1）ARA領(lǐng)域ARA產(chǎn)品的國際市場方面，美國馬泰克公司（Martek）曾經(jīng)是全球ARA產(chǎn)業(yè)的主要供應(yīng)商，2011年其被帝斯曼收購，并入帝斯曼營養(yǎng)部門。帝斯曼是全球知名的維生素、胡蘿卜素、營養(yǎng)脂肪酸、酶制劑以及其它人類和動物健康補充劑制造商。目前，帝斯曼占據(jù)全球ARA市場的主要份額，是全球最大的ARA供應(yīng)商。帝斯曼在全球范圍內(nèi)多個國家申請了ARA的專利保護，專利有效期陸續(xù)將于2023年前到期。國內(nèi)市場方面，近年來隨著發(fā)酵、提取、微膠囊技術(shù)的突破，我國陸續(xù)出現(xiàn)一批以ARA為主要產(chǎn)品的生產(chǎn)企業(yè)，包括嘉必優(yōu)、潤科生物、福星生物、羅蓋特等。（2）藻油DHA領(lǐng)域DHA主要包括魚油DHA和藻油DHA。魚油DHA是漁業(yè)加工的延伸產(chǎn)品。發(fā)酵來源的藻油DHA，安全性和營養(yǎng)功能越來越得到市場認可，除應(yīng)用于嬰幼兒配方食品等領(lǐng)域外，由于其植物性特征，在非嬰幼兒配方食品領(lǐng)域也得到廣泛應(yīng)用。國外企業(yè)中帝斯曼是藻油DHA最主要的供應(yīng)商之一，國內(nèi)部分企業(yè)也已具備相應(yīng)的工藝技術(shù)，實現(xiàn)了DHA的產(chǎn)業(yè)化。2、行業(yè)內(nèi)主要企業(yè)（1）荷蘭皇家帝斯曼集團帝斯曼是一家國際性的健康食品、化工原料和醫(yī)藥集團，總部設(shè)在荷蘭，至今已有超過110年發(fā)展歷史。帝斯曼擁有生命科學(xué)和材料科學(xué)領(lǐng)域的專長，服務(wù)于食品和健康食品、個人護理、飼料、醫(yī)療設(shè)備、汽車、涂料與油漆、電子電氣、生命防護，替代能源以及生物基材料等終端市場。帝斯曼已在泛歐阿姆斯特丹交易所上市（EuronextAmsterdam），股票代碼DSMN。2018年，帝斯曼實現(xiàn)營業(yè)收入92.67億歐元，是全球最大的ARA供應(yīng)商。（2）廣東潤科生物工程股份有限公司潤科生物成立于2000年5月，總部位于汕頭，主要以現(xiàn)代生物工程技術(shù)進行研發(fā)、生產(chǎn)源于海洋微藻的人類健康產(chǎn)品，主要產(chǎn)品包括藻油DHA、ARA等。（3）羅蓋特生物營養(yǎng)品（武漢）有限公司羅蓋特是法國羅蓋特公司在中國的子公司，成立于2009年，主營業(yè)務(wù)為開發(fā)、生產(chǎn)和加工食品、食品添加劑、飼料產(chǎn)品及醫(yī)藥中間體，主要產(chǎn)品為氨基酸、ARA、DHA等。（4）湖北福星生物科技有限公司福星生物是福星集團控股有限公司旗下子公司，成立于2005年12月，從事多不飽和脂肪酸的開發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要產(chǎn)品包括ARA、DHA等。3、行業(yè)進入壁壘（1）技術(shù)壁壘生物產(chǎn)業(yè)是多學(xué)科交叉的知識密集型高科技行業(yè)，業(yè)內(nèi)公司主要利用生物技術(shù)生產(chǎn)ARA、藻油DHA等產(chǎn)品，技術(shù)水平對產(chǎn)品品質(zhì)和最終成本均具有重要作用。在菌株優(yōu)化、發(fā)酵過程控制及后處理技術(shù)等方面具有較高的技術(shù)門檻。利用生物技術(shù)制造的營養(yǎng)素已經(jīng)應(yīng)用在多個領(lǐng)域，不同領(lǐng)域的客戶需求差異較大，本行業(yè)企業(yè)需要掌握下游行業(yè)涉及的技術(shù)及發(fā)展趨勢，為下游企業(yè)形成個性化的應(yīng)用解決方案，技術(shù)壁壘是本行業(yè)的重要壁壘。（2）工藝壁壘ARA、藻油DHA品種主要采用微生物發(fā)酵法生產(chǎn)，技術(shù)含量較高，工藝相對復(fù)雜，在實際生產(chǎn)中需要大量的專有技術(shù)、專利技術(shù)和生產(chǎn)操作經(jīng)驗。發(fā)酵工序中的發(fā)酵溫度、培養(yǎng)液濃度、投料時間、攪拌速度等參數(shù)同樣需要長時間的理論與實踐互證才能逐漸掌握，完善的后處理工藝也是提高生產(chǎn)效率的關(guān)鍵因素。微生物的發(fā)酵及后處理工藝是設(shè)備、技術(shù)、管理高度結(jié)合的體現(xiàn)，短期內(nèi)難以被復(fù)制。對于新進入的企業(yè)來說，獲取特定的高產(chǎn)菌種是第一步，而掌握高效率的發(fā)酵工藝和后處理技術(shù)則是產(chǎn)