創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)管理技術(shù)讀本(關(guān)冬梅)項目八課件：如何管錢-管理你的資金

第三篇

財產(chǎn)管理技術(shù)《創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)管理技術(shù)》提綱2任務(wù)一精打細算——制定營運資金計劃1任務(wù)二開源節(jié)流——管理你的資金

項目八：如何管錢——管理你的資金3任務(wù)三防患未然——防范財務(wù)風(fēng)險教學(xué)目標1.了解營運資金及資金計劃2.掌握并運用工具，管理現(xiàn)金流，提高資金利用率3.學(xué)會識別并防范常見的財務(wù)風(fēng)險教學(xué)重點及難點

如何如何運用工具制定資金計劃，提高資金利用率，并防范財務(wù)風(fēng)險學(xué)習(xí)成果制作一份自己項目的運營資金計劃，預(yù)測所需現(xiàn)金流，并列出資金風(fēng)險及防范辦法。項目技能考核提交資金運營計劃一份；資金風(fēng)險及防范報告一份。任務(wù)一精打細算——制定營運資金計劃閱讀與思考【閱讀引導(dǎo)案例】尹桑的神話【問題思考】為什么“一起唱”公司如此輕易就陷入了資金鏈斷裂，被迫解散破產(chǎn)的困境？尹桑在經(jīng)營中，對融資資金的管理存在哪些問題？【創(chuàng)業(yè)大咖語錄】資金管理有兩個目的：生存下去和獲得成功。首先是生存，其次是努力保持穩(wěn)定的收益，最后是獲得巨大的增益?！瑺柕抡勝Y金管理有資金而沒有知識，越拼搏，失敗的可能越高。有知識而沒有資金，小小的付出都能有回報。——李嘉誠一、營運資金

營運資金（workingcapital），也叫營運資本。廣義的營運資金又稱總營運資本，是指一個企業(yè)投放在流動資產(chǎn)和流動負債上的資金，具體包括現(xiàn)金、應(yīng)收賬款、存貨、其他應(yīng)收款、應(yīng)付票據(jù)、預(yù)收票據(jù)、預(yù)提費用、其他應(yīng)付款等占用的資金。

狹義的營運資金是指某時點內(nèi)企業(yè)的流動資產(chǎn)與流動負債的差額。二、營運資金計劃

營運資金計劃，又稱營運資金預(yù)算，是對未來一定時期（一般是一年或兩年）的營運資金存量和流量所做的預(yù)計和規(guī)劃。營運資金計劃可以將營運資金管理的目標和政策具體化，從而為以后的營運資金管理指明方向，并為營運資金的使用績效評價提供依據(jù)，三、寓于全面預(yù)算之中的營運資金計劃

全面預(yù)算是對企業(yè)未來時期內(nèi)的生產(chǎn)經(jīng)營活動及其引起的財務(wù)活動所作的全面的預(yù)計和規(guī)劃。它是源自國外的一種企業(yè)計劃管理的工具，具有規(guī)劃、協(xié)調(diào)、控制和考核等職能，雖然編制方法多種多樣，但是它通常是從銷售預(yù)算開始，形成一個包括銷售預(yù)算、生產(chǎn)產(chǎn)量預(yù)算、直接材料預(yù)算、直接人工預(yù)算、制造費用預(yù)算、單位生產(chǎn)成本預(yù)算、銷售及管理公用預(yù)算等業(yè)務(wù)預(yù)算，資本支出(投資)預(yù)算，現(xiàn)金預(yù)算、預(yù)計財務(wù)報表等財務(wù)預(yù)算三類十多個具體預(yù)算所組成的完整的體系。任務(wù)二開源節(jié)流——管理你的資金閱讀與思考【閱讀引導(dǎo)案例】阿鴻的故事【問題思考】阿鴻在財務(wù)管理上有哪些措施做得很好？有沒有可以改進的地方？如何改進呢？一、管好你的現(xiàn)金流（一）現(xiàn)金流量現(xiàn)金流，又稱為現(xiàn)金流量和現(xiàn)金流轉(zhuǎn)，由現(xiàn)金和流量兩個詞組成。（二）經(jīng)營活動現(xiàn)金流經(jīng)營活動現(xiàn)金流應(yīng)包括所有與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金流量。（三）如何管理你的現(xiàn)金流1.確定最佳庫存現(xiàn)金持有量

方法一：現(xiàn)金周轉(zhuǎn)法（1）現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期（2）最佳現(xiàn)金持有量的計算

方法二：因素分析法

方法三：成本分析法表：成本分析法中的三項成本機會成本企業(yè)因經(jīng)營業(yè)務(wù)的需要而占用一定數(shù)量的現(xiàn)金，這種占用是有代價的，這種代價就是它的機會成本，現(xiàn)金持有量越多，機會成本就越大。管理成本企業(yè)現(xiàn)金的保管是需要花費一定的人力和物力的，這就構(gòu)成現(xiàn)金的管理成本，它是一種固定成本，與現(xiàn)金持有量的多少沒有明顯的比例關(guān)系。短缺成本企業(yè)因缺少必要的現(xiàn)金而沒有能力支付正常的業(yè)務(wù)開支，而導(dǎo)致企業(yè)蒙受損失或為此付出的代價就是現(xiàn)金的短缺成本。表：現(xiàn)金收支法的編寫步驟第一步對企業(yè)的現(xiàn)金流入量進行預(yù)測。企業(yè)現(xiàn)金流入的主要形式有收入實現(xiàn)、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、債務(wù)增加、債權(quán)減少、業(yè)主投資等。第二步對企業(yè)的現(xiàn)金流出量進行預(yù)測。企業(yè)現(xiàn)金流出的主要形式有購置存貨及長期資產(chǎn)、支付工資等有關(guān)費用、上繳利稅、支付股利、償還債務(wù)、債權(quán)增加等。第三步根據(jù)企業(yè)預(yù)算期的現(xiàn)金結(jié)余所要求的最低存量或理想現(xiàn)金余額推算出預(yù)算期現(xiàn)金多余的情況或不足的情況，并制定相應(yīng)的處理方案與財務(wù)安排，這個推算公式可以表示為：現(xiàn)金多余或不足=現(xiàn)金流入-現(xiàn)金流出+期初現(xiàn)金余額-現(xiàn)金最低存量

二、善于利用財務(wù)管理工具

【閱讀引導(dǎo)案例】阿榮的故事【問題思考】

你認為阿榮第一次創(chuàng)業(yè)失敗在什么方面呢？

請舉出你知道的財務(wù)管理工具。（一）盈利前1.excel工具賬務(wù)處理方法能力指標計算公式指標解讀變現(xiàn)能力

流動比率流動資產(chǎn)/流動負債反映短期償債能力，合理數(shù)據(jù)為2，但需要與同行或歷史數(shù)據(jù)比較確定。速動比率（流動資產(chǎn)-存貨）/流動負債更準確的反應(yīng)企業(yè)現(xiàn)金償債能力，合理數(shù)據(jù)為1，過低表示償債能力低，過高表明企業(yè)資金沒有有效利用資產(chǎn)管理

存貨周轉(zhuǎn)率銷售成本*2/（期初存貨余額+期末存貨余額）用于找出存貨管理中的問題，一般來說，越高表明企業(yè)變現(xiàn)能力越強。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率銷售收入*2/（期初平均應(yīng)收賬+期末平均應(yīng)收賬反映企業(yè)債務(wù)回收能力，周轉(zhuǎn)率越高，應(yīng)收賬款回收越快，越不容易產(chǎn)生呆壞賬。流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率銷售收入*2/（期初流動資產(chǎn)+期末流動資產(chǎn)）反映流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度，越高表明企業(yè)流動資產(chǎn)越節(jié)約，企業(yè)所需資金越少。能力指標計算公式指標解讀負債情況資產(chǎn)負債率（負債總額/資產(chǎn)總額）*100%反映長期償債能力，比率越高表明償債能力越差。

產(chǎn)權(quán)比率（負債總額/股東權(quán)益）*100%反映企業(yè)資金風(fēng)險，越低說明財務(wù)風(fēng)險越小，比率越高，財務(wù)風(fēng)險越大。盈利能力銷售凈利潤（凈利潤/銷售收入）*100%反映產(chǎn)品的盈利能力，越高表明企業(yè)通過銷售獲得利潤的能力越強。

資產(chǎn)凈利率（凈利潤/平均資產(chǎn)總額）*100%反映資金利用的綜合效果，越高表明資產(chǎn)利用效率越高，資金配置越有效。

凈值報酬率（凈利潤/平均凈資產(chǎn)）*100%反映投資報酬率，綜合性強，越高說明企業(yè)投資報酬越好。1.excel工具賬務(wù)處理方法（續(xù)）2.簡賬【小知識】簡帳使用手冊

掃描二維碼，可以查看詳細的簡帳使用手冊（二）初創(chuàng)盈利期

創(chuàng)業(yè)者輔助使用記賬工具，以流水賬的形式記錄公司各項真實的賬目，俗稱內(nèi)賬。（三）公司發(fā)展期當輸血功能的外部融資和造血功能的公司收入都好轉(zhuǎn)時，初創(chuàng)企業(yè)開始考慮聘請專職會計，購買相應(yīng)財會軟件，重新整理之前賬務(wù)，并開始正規(guī)做賬。（四）公司成熟期一般會請專業(yè)的會計師事務(wù)所或咨詢公司提供更為專業(yè)的服務(wù)?！鹃喿x引導(dǎo)案例】虎嗅網(wǎng)的故事【問題思考】

為什么虎嗅網(wǎng)的投資行為被外界所質(zhì)疑？你認為虎嗅網(wǎng)購買理財產(chǎn)品的行為是否合適？為什么？三、提高資金利用率三、提高資金利用率獲得投資后，初創(chuàng)企業(yè)往往短期內(nèi)將有大量賬面資金，首先，我們需要了解利用現(xiàn)金中的三個概念：流動性、安全性和收益。企業(yè)理財將會是未來中國創(chuàng)新企業(yè)的常態(tài)?；⑿峥萍嫉默F(xiàn)金管理投向和收益水平都有較大的提升空間，建議可以術(shù)業(yè)有專攻的選取專業(yè)第三方機構(gòu)服務(wù)。任務(wù)三防患未然——防范財務(wù)風(fēng)險閱讀與思考【閱讀引導(dǎo)案例】首次創(chuàng)業(yè)現(xiàn)金流失控【問題思考】好的商業(yè)模式，用戶的買單，為何還是遭遇失??？你所知道的初創(chuàng)企業(yè)財務(wù)風(fēng)險有哪些？一、財務(wù)風(fēng)險的定義

這里所說的企業(yè)財務(wù)風(fēng)險是指在各項經(jīng)濟活動中，由于企業(yè)受內(nèi)外部環(huán)境及各種無法控制的因素作用，使得企業(yè)在一定時期和一定范圍內(nèi)所獲取的財務(wù)收益與預(yù)期目標發(fā)生偏離而使企業(yè)蒙受經(jīng)濟損失的可能性。

二、常見非系統(tǒng)性風(fēng)險防控技術(shù)（一）現(xiàn)金流斷裂風(fēng)險1.現(xiàn)金流斷裂一般來說，企業(yè)的現(xiàn)金凈流量在財務(wù)組合上可以分為以下八種情況：

經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量投資活動的現(xiàn)金凈流量籌資活動的現(xiàn)金凈流量1正數(shù)正數(shù)正數(shù)2正數(shù)正數(shù)負數(shù)3正數(shù)負數(shù)正數(shù)4正數(shù)負數(shù)負數(shù)5負數(shù)正數(shù)正數(shù)6負數(shù)正數(shù)負數(shù)7負數(shù)負數(shù)正數(shù)8負數(shù)負數(shù)負數(shù)表：現(xiàn)金流組合表改善企業(yè)的現(xiàn)金流技巧：技巧一：減少現(xiàn)金占用；技巧二：合理安排現(xiàn)金支付；技巧三：加速貨款的回收；技巧四：減少資金浮存；技巧五：力爭現(xiàn)金流量同步；技巧六：完善企業(yè)現(xiàn)金收支內(nèi)部管理?！鹃喿x引導(dǎo)案例】二次創(chuàng)業(yè)賬期過長【問題思考】為何楊斌第二次創(chuàng)業(yè)，一年實現(xiàn)凈利潤100多萬，但仍然被財務(wù)認為不是個優(yōu)質(zhì)項目而被停掉？這次，楊斌的風(fēng)險在哪里？（二）應(yīng)收賬款變現(xiàn)風(fēng)險1.應(yīng)收賬款變現(xiàn)風(fēng)險應(yīng)收賬款變現(xiàn)風(fēng)險是指在企業(yè)向客戶賒銷商品、提供勞務(wù)等過程中因某些原因?qū)е沦~款不能及時回收等情況給企業(yè)帶來損失的可能性。主要表現(xiàn)在：（1）加劇資金周轉(zhuǎn)不靈問題；（2）夸大經(jīng)營成果；（3）加大了現(xiàn)金流出損失；（4）增加了企業(yè)資金機會成本損失。

可以采用以下措施防控該風(fēng)險：（1）采用客戶風(fēng)險管理、客戶征信檔案、建立壞賬提取準備金、規(guī)范合同管理制度等事前措施進行控制；（2）采用追蹤分析、賬齡分析、日常管理等方式對應(yīng)收賬款進行事中分析；（3）建立催收責任制、預(yù)警機制和出售壞賬