2023年全國高級會計實務(wù)試題卷財政部培

2023年度全國高級會計師資格考試

高級會計實務(wù)模擬試題

(本試題卷共九道案例分析題,第一題至第七題為必答題；第八題、第九題為選答

題,考生應(yīng)選其中一題作答)

答題規(guī)定：

1.請在答題紙中指定位置答題，否則按無效答題解決；

2.請使用黑色、藍色墨水筆或圓珠筆答題，不得使用鉛筆、紅色墨水筆或

紅色圓珠筆答題，否則按無效答題解決；

3.筆跡工整、清楚；

4.計算出現(xiàn)小數(shù)的，保存兩位小數(shù)。

案例分析題一(本題12分)

中原公司的重要業(yè)務(wù)為制造和銷售集裝箱，自成立以來一直處在快速發(fā)展狀態(tài)。目前公司正面

臨生產(chǎn)能力受限、產(chǎn)品供不應(yīng)求狀況,急需擴大生產(chǎn)能力。為此,公司擬通過減少營運資金水平來增

添設(shè)備、擴大生產(chǎn)。

中原公司的有關(guān)資料如下：

(1)資產(chǎn)負債表資料

單位：萬元

當(dāng)期平均余額比例行業(yè)平均水平

流動資產(chǎn)4320040%35%

固定資產(chǎn)凈值6480060%65%

資產(chǎn)總計108000100%100%

流動負債1512014%14%

長期負債4320040%36%

普通股權(quán)益4968046%50%

負債與股東權(quán)益總計108000100%100%

。(2)損益表資料

單位：萬元

主營業(yè)務(wù)收入108000

主營業(yè)務(wù)成本91800

主營業(yè)務(wù)利潤16200

利息費用5022

利潤總額11178

所得稅2794.5

凈利潤8383.5

。（3）相關(guān)財務(wù)比率

項目中原公司行業(yè)平均水平

流動比率2.862.5

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.672

凈資產(chǎn)收益率16.88%17%

主營業(yè)務(wù)利潤率10.35%15%

目前公司有甲、乙、丙三個方案可供選擇:

甲方案，維持公司現(xiàn)有營運資金政策，不增添設(shè)備；

乙方案，在不變更現(xiàn)有資本結(jié)構(gòu)的情況下,將流動資產(chǎn)減少到同行業(yè)平均水平,再以所得的資金

增添設(shè)備；

丙方案，減少20%的流動資產(chǎn)，同時增長相應(yīng)的流動負債，再以所得的資金增添設(shè)備。

在這三個方案下,長期負債與股東權(quán)益都將維持在現(xiàn)有的水平。并假定：

（1）固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率提高到行業(yè)水平；（2）主營業(yè)務(wù)利潤率提高到行業(yè)水平；（3）流動負債的

平均利率為7.5%,長期負債的平均利率為9%；（4）所得稅稅率為25%。（5）加權(quán)平均資金

成本按行業(yè)水平。

規(guī)定：

（1）計算甲、乙、丙三個方案對于中原公司財務(wù)狀況的影響；（2）填寫下列表格；（3）為

公司選擇何種方案進行決策并說明理由。

①資產(chǎn)負債表資料

單位:萬元

項目E3乙丙行業(yè)平均水平

流動資產(chǎn)35%

固定資產(chǎn)凈值65%

資產(chǎn)總計100%

流動負債14%

長期負債36%

普通股權(quán)益50%

負債加普通股100%

②損益表資料

單位:萬元

項目甲乙丙

主營業(yè)務(wù)收入

主營業(yè)務(wù)成本

主營業(yè)務(wù)利潤

利息費用

利潤總額

所得稅

凈利潤

③相關(guān)財務(wù)比率

項目甲乙丙行業(yè)平均水平

息前稅后利潤—

投資資本收益率（%）14%

加權(quán)平均資金成本

10&

（%）

經(jīng)濟增長值（萬元）5000

項目甲乙丙行業(yè)平均水平

主營業(yè)務(wù)利潤率15%

流動比率2.5

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率2

主營業(yè)務(wù)凈利率6.8%

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.2

資產(chǎn)負債率50%

權(quán)益乘數(shù)2

凈資產(chǎn)收益率17%

案例分析題二（本題13分）

甲公司、乙公司和丙公司為國內(nèi)筆記本電腦產(chǎn)品的三家重要生產(chǎn)商。筆記本電腦市場價格競爭

比較劇烈。乙與丙公司同在華北地區(qū)，甲公司在華南地區(qū)。甲公司和丙公司規(guī)模較大，市場占有率

和知名度高，營銷和管理水平也較高。乙公司通過3年前改組后，轉(zhuǎn)產(chǎn)筆記本電腦，規(guī)模較小，資金

上存在一定問題，銷售渠道不暢。但是，乙公司擁有一項生產(chǎn)筆記本電腦的關(guān)鍵技術(shù),并且屬于未來

筆記本電腦的發(fā)展方向，需要投入資金擴大規(guī)模和開拓市場。甲公司財務(wù)狀況良好，資金充足，是

金融機構(gòu)比較信賴的公司,其管理層的戰(zhàn)略目的是發(fā)展成為行業(yè)的主導(dǎo)公司，在市場份額和技術(shù)上取

得優(yōu)勢地位。2023年12月份，在得知丙公司故意收購乙公司后，甲公司開始積極籌備并購乙公司。

（I）并購預(yù)案

甲公司以平均每股12元收購乙公司的100%的股權(quán)。甲公司的估計價值為24億元，甲公司收購

乙公司后，兩家公司通過整合，預(yù)計新公司價值將達成38億元。乙公司普通股1億股。甲公司預(yù)計

在收購價款外，還要支付收購交易費用支出0.9億元。

(2)乙公司的賺錢能力和市盈率指標

2023?2023年稅后利潤分別為：6002萬元、5820萬元和7600萬元。其中:2023年1

2月26日，乙公司在得知甲公司的收購意向后，處置了幾臺長期閑置的生產(chǎn)設(shè)備，稅前收益為22

00萬元,已計入2023年損益。乙公司的所得稅率為25%,與乙公司有高度可比性的另一家生產(chǎn)筆記

本電腦的公司的市盈率指標為20。

假設(shè)甲公司與乙公司并購前不存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系。

規(guī)定：

(1)甲公司運用市盈率法分析計算乙公司的價值，以及并購收益和并購凈收益。

(2)甲公司根據(jù)乙公司價值和并購收益，結(jié)合其他情況，進行此項收購的利弊分析，作出是否并購

的判斷。

(3)分析判斷甲公司并購乙公司是同一控制下的公司合并還是非同一控制下的公司合并?計算

甲公司應(yīng)確認的長期股權(quán)投資的初始投資成本。

案例分析題三(本題10分)

甲公司是一家高科技公司，于2023年初實現(xiàn)境外上市。2023年推出以下激勵措施：

(1)2023年1月1日，甲公司為其100名中層以上管理人員每人授予100份鈔票股票增值權(quán)，

這些人員從2023年1月1日起必須在該公司連續(xù)服務(wù)3年,即可自2023年12月31日起根據(jù)股價

的增長幅度獲得鈔票，該增值權(quán)應(yīng)在2023年12月31日之前行使完畢。甲公司估計，該增值權(quán)在

負債結(jié)算之前的每一資產(chǎn)負債表EI以及結(jié)算日的公允價值和可行權(quán)后的每份增值權(quán)鈔票支出額如下

表：

單位:元

年份公允價值支付鈔票

2023年12

2023年14

2023年1516

2023年2018

2023年22

2023年有10名管理人員離開甲公司，甲公司估計三年中還將有8名管理人員離開；202

3年又有6名管理人員離開公司，公司估計還將有6名管理人員離開；2023年又有4名管理人

員離開，有40人行使股票增值權(quán)取得了鈔票,2023年有30人行使股票增值權(quán)取得了鈔票，2023

年有10人行使股票增值權(quán)取得了鈔票。

(2)2023年12月20日，經(jīng)股東大會批準，甲公司向100名高管人員每人授予2萬股普通

股(每股面值1元)。根據(jù)股份支付協(xié)議的規(guī)定，這些高管人員自2023年1月1日起在公司連續(xù)服

務(wù)滿3年，即可于2023年12月31日無償獲得授予的普通股。甲公司普通股2023年12月20

日的市場價格為每股12元，2023年12月31日的市場價格為每股15元。

2023年2月8日，甲公司從二級市場以每股10元的價格回購本公司普通股200萬股，擬

用于高管人員股權(quán)激勵。

在等待期內(nèi)，甲公司沒有高管人員離開公司。2023年12月31日，高管人員所有行權(quán)。當(dāng)

天，甲公司普通股市場價格為每股13.5元。

規(guī)定：

(D分析、判斷資料(1)屬于權(quán)益結(jié)算的股份支付還是鈔票結(jié)算的股份支付?簡要說明理由。

(2)分析、判斷資料(2)屬于權(quán)益結(jié)算的股份支付還是鈔票結(jié)算的股份支付?簡要說明理由。

(3)根據(jù)資料(1),甲公司在2023年擬定相關(guān)的費用時，應(yīng)采用哪天權(quán)益工具的公允價值?

并簡要說明理由。

(4)根據(jù)資料(1),說明2023年和2023年的會計解決方法。

(5)根據(jù)資料(2),甲公司在擬定與上述股份支付相關(guān)的費用時，應(yīng)采用哪天的權(quán)益工具公允價

值?并簡要說明理由。

(6)根據(jù)資料(2),計算甲公司因高管人員行權(quán)增長的股本溢價金額是多少？

案例分析題四(本題10分)

某大型糧油綜合公司集團于2023年3-4月間在東北產(chǎn)區(qū)收購了5萬噸玉米。為規(guī)避玉米價

格下跌風(fēng)險,避免現(xiàn)貨損失，該公司進入期貨市場進行庫存賣出套保操作。4月28日，公司以240

0元/噸價位賣出C905合約5000手，手續(xù)費6元，利率5乳當(dāng)時現(xiàn)貨價格為2020元/噸,

現(xiàn)貨尚未簽訂銷售協(xié)議。后來，受金融危機影響，期貨和現(xiàn)貨價格果然下跌，至8月17日，期貨價

格下跌至1960元/噸，而現(xiàn)貨價格下跌至1850元/噸；此時，該公司的現(xiàn)貨銷售完畢，同時

在期貨市場平倉出場。倉儲費16元，利率5%0期貨市場的賺錢不僅填補現(xiàn)貨市場的損失，并且尚有

盈余。

規(guī)定：

(1)從會計角度分析，該套期保值業(yè)務(wù)是公允價值套期還是鈔票流量套期?并說明理由。

(2)對該公司套期保值進行分析，填寫下列表格。

公司套期保值效果

現(xiàn)貨市場期貨市場

價格損失價格賺錢

利息支付利息支付

倉儲費手續(xù)費

現(xiàn)貨虧損期貨賺錢

基差變化

案例分析題五(本題10分)

甲公司為一家在上海證券交易所掛牌交易的非金融類上市公司。甲公司在編制2023年年度財

務(wù)報告時，內(nèi)審部門就2023年以下有關(guān)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移業(yè)務(wù)的相關(guān)解決提出異議：

(1)2023年1月1日，甲公司與中國銀行簽訂一項應(yīng)收賬款保理協(xié)議，將因銷售商品而形成的

對乙公司的應(yīng)收賬款234萬元出售給中國銀行，價款為185萬元。在應(yīng)收乙公司貨款到期無法收

回時，中國銀行不能向甲公司追償。甲公司根據(jù)以往經(jīng)驗，預(yù)計該批商品將發(fā)生的銷售退回金額為

10萬元，實際發(fā)生的銷售退回由甲公司承擔(dān)。假定不考慮其他因素，甲公司終止確認了234萬元

的應(yīng)收賬款。

(2)2023年2月1日，甲公司將收到的乙公司開出并承兌的不帶息商業(yè)承兌匯票向丙商業(yè)銀行

貼現(xiàn)，取得貼現(xiàn)款380萬元。協(xié)議約定,在票據(jù)到期日不能從乙公司收到票款時，丙商業(yè)銀行可向

甲公司追償。該票據(jù)系乙公司于2023年1月1日為支付購料款而開出的，票面金額為400萬元,

到期日為2023年5月31日。假定不考慮其他因素，甲公司終止確認了該項金融資產(chǎn)。

(3)2023年5月1日，甲公司將其一項金融資產(chǎn)出售給乙公司，取得出售價款180萬元,同時

與乙公司簽訂協(xié)議,在約定期限結(jié)束時按照回購當(dāng)天的市場價格再將該金融資產(chǎn)回購，甲公司在解

決時終止確認了該項金融資產(chǎn)。

(4)2023年6月1日，甲公司將其一項金融資產(chǎn)出售給丙公司，同時與丙公司簽訂了看跌期權(quán)合

約，但從合約條款判斷，該看跌期權(quán)是一項重大價內(nèi)期權(quán)，甲公司在解決時終止確認了該項金融資產(chǎn)。

(5)2023年7月1日，甲公司將其信貸資產(chǎn)整體轉(zhuǎn)移給戊信托機構(gòu)，同時保證對戊信托公司也

許發(fā)生的信用損失進行全額補償，甲公司在解決時終止確認了該金融資產(chǎn)。

規(guī)定：

分析、判斷甲公司對事項(1)至(5)的會計解決是否對的，并分別簡要說明理由；如不對的，請

分別說明對的的解決思緒。

案例分析題六(本題13分)

某公司2023年的有關(guān)數(shù)據(jù)如下：

2023年的每股銷售收入為12.40元,每股凈利潤為3.10元，每股資本性支出1元，每股折舊

0.6元。該公司普通股股數(shù)為1億股.

預(yù)測期定為5年,銷售增長率為18.78%,資本支出、折舊和凈利潤與銷售收入的增長率一致，凈

營運資本保持為收入的20%,該公司的股權(quán)市值為2000萬元,凈債務(wù)市值為1000萬元,股權(quán)資

本成本為12%,利率為8%,假設(shè)公司未來的債務(wù)與股權(quán)比例保持不變，合用的所得稅稅率為2

5%o后續(xù)期自由鈔票流量的固定增長率為5%.

規(guī)定：

(1)計算預(yù)測期每股自由鈔票流量,填寫下列表格數(shù)字。

①

年限12345

銷售收入

凈利潤

資本支出

凈營運資本增長

折舊

自由鈔票流量

②每股價值:

自由鈔票流量

現(xiàn)值系數(shù)(利率10%)0.90910.82640.75130.68300.6209

現(xiàn)值

預(yù)測期自由流量現(xiàn)值合計

(2)計算公司價值。

案例分析題七(本題12分)

2023年4月26日，五部委聯(lián)合發(fā)布《公司內(nèi)部控制配套指引》，并制定了實行時間表咱2023

年1月1日起一方面在境內(nèi)外同時上市的公司施行，自2023年1月1日起擴大到在上海證券交易

所、深圳證券交易所主板上市的公司施行;在此基礎(chǔ)上，擇機在中小板和創(chuàng)業(yè)板上市公司施行。甲

公司為“紐交所”上市公司,為響應(yīng)五部委的規(guī)定,2023年9月，甲公司(上市公司)召開董事會，針

對新公布的相關(guān)配套指引展開討論。會議研究決定責(zé)成甲公司管理層在現(xiàn)有內(nèi)部控制基礎(chǔ)上，根據(jù)

《公司內(nèi)部控制基本規(guī)范》及相關(guān)配套指引的制定原則和規(guī)定，有效的鞏固和健全公司的內(nèi)部控制

制度，并報董事會批準后執(zhí)行。2023年11月，甲公司管理層向董事會提交了修改后的內(nèi)部控制制

度，其要點如下：

(1)組織機構(gòu)設(shè)立。按照國家有關(guān)法律法規(guī)、股東(大)會決議和公司章程，明確董事會、監(jiān)事

會、管理層和公司內(nèi)部各層級機構(gòu)設(shè)立、人員編制、職責(zé)權(quán)限、工作程序和相關(guān)規(guī)定的制度安排。

單獨設(shè)立內(nèi)部審計機構(gòu)，配備與其職責(zé)規(guī)定相適應(yīng)的審計人員，為提高內(nèi)部審計機構(gòu)的管理效率，由

公司財務(wù)總監(jiān)直接管轄，并對總經(jīng)理負責(zé)?？偨?jīng)理定期將內(nèi)部審計機構(gòu)的報告提交給公司董事會下

設(shè)的審計委員會?！?/p>

(2)建立公司文化。將文化建設(shè)融入到生產(chǎn)經(jīng)營過程中，切實做到文化建設(shè)與發(fā)展戰(zhàn)略的有機

結(jié)合，增強員工的責(zé)任感和使命感，促使員工自身價值在公司發(fā)展中得到充足體現(xiàn)。將公司文化的

建設(shè)與員工思想教育結(jié)合起來，提高基層員工的文化素養(yǎng)和內(nèi)在素質(zhì)，為避免資源的浪費，對已經(jīng)取

得大學(xué)本科以上學(xué)歷的人員可不再進行培訓(xùn)?！?/p>

(3)風(fēng)險評估方法。公司應(yīng)當(dāng)采用定性的方法，按照風(fēng)險發(fā)生的也許性及其影響限度等,對辨認

的風(fēng)險進行分析和排序。根據(jù)風(fēng)險分析的結(jié)果，結(jié)合風(fēng)險承受度,擬定風(fēng)險應(yīng)對策略。風(fēng)險策略的

選擇從風(fēng)險規(guī)避和風(fēng)險承受兩個角度出發(fā)，假如可以承受的風(fēng)險，就選擇風(fēng)險承受，假如無法接受的,

就選擇風(fēng)險規(guī)避?！?/p>

(4)對外投資控制。由于金融危機的發(fā)生，海外投資項目風(fēng)險加劇，為了有效的監(jiān)控海外投資產(chǎn)

生的風(fēng)險，對投資項目的可行性研究和評估均由公司總經(jīng)理和財務(wù)總監(jiān)完畢，投資的決策和執(zhí)行由董

事會完畢;投資處置的審批由股東大會做出決定，具體執(zhí)行由董事會進行;投資績效評估和執(zhí)行委托

為公司提供財務(wù)報表審計業(yè)務(wù)的會計師事務(wù)所完畢?！?/p>

(5)建立內(nèi)部控制制度評價制度。公司定期對與實現(xiàn)內(nèi)部控制目的相關(guān)的內(nèi)部環(huán)境、風(fēng)險評

估、控制活動、信息與溝通、內(nèi)部監(jiān)督等內(nèi)部控制要素進行全面系統(tǒng)、有針對性的評價。公司對內(nèi)

部控制缺陷進行綜合判斷，按其嚴重限度分為重大缺陷、重要缺陷和一般缺陷。管理層負責(zé)重大缺

陷的整改，接受董事會的監(jiān)督。審計委員會負責(zé)重要缺陷的整改，接受董事會的監(jiān)督。內(nèi)部審計機

構(gòu)負責(zé)一般缺陷的整改,接受管理層的監(jiān)督。為了提高內(nèi)部控制制度評價的工作效率,也為了增強內(nèi)

部控制制度評價的工作質(zhì)量，公司預(yù)備借助中介機構(gòu)或外部專家實行內(nèi)部控制評價,安排為公司提

供內(nèi)部控制審計服務(wù)的會計師事務(wù)所每年實行一次內(nèi)部控制制度評價工作，并于每年的5月15日提

交內(nèi)部控制評價報告?！?/p>

規(guī)定：

從內(nèi)部控制規(guī)范理論和方法角度，指出甲公司管理層提交的修改后的內(nèi)部控制實行方案中各要

點中的不妥之處，并簡要說明理由。

案例分析題八(本題20分)

甲事業(yè)單位為財政全額撥款的事業(yè)單位(以下簡稱甲單位)，自2023年起,實行國庫集中支付和

政府采購制度。經(jīng)財政部門核準，甲單位的工資支出、10萬以上的物品和服務(wù)采購支出實行財政

直接支付方式，10萬元以下的物品和服務(wù)采購支出以及平常零星支出實行財政授權(quán)支付方式。

2023年,財政部門批準的甲單位年度預(yù)算為2000萬元。1至11月份，甲單位累計預(yù)算支出

數(shù)為1800萬元，其中，1500萬元已由財政直接支付,300萬元已由財政授權(quán)支付；12月份

經(jīng)財政部門核定的用款計劃數(shù)為200萬元，其中，財政直接支付的用款計劃數(shù)為160萬元,財政授

權(quán)支付的用款計劃數(shù)為40萬元。

甲單位12月份對有關(guān)國庫集中支付和政府采購事項的會計解決或做法如下(假定甲單位無納

稅和其他事項)：

(1)2日，甲單位收到代理銀行轉(zhuǎn)來的“財政授權(quán)支付額度到賬告知書”，告知書中注明的本

月授權(quán)額度為40萬元。甲單位將授權(quán)額度40萬元計入銀行存款，同時確認財政補貼收入40萬元。

(2)4日，甲單位收到財政國庫支付執(zhí)行機構(gòu)委托代理銀行轉(zhuǎn)來的“財政直接支付入賬告知書”

和''工資發(fā)放明細表”，告知書和明細表中注明的工資支出金額為100萬元,代理銀行已將100萬

元劃入甲單位職工個人賬戶。甲單位將100萬元的工資支出確認為事業(yè)支出，同時，減少銀行存款

100萬元。

(3)6日，甲單位按規(guī)定的政府采購程序與A供貨商簽訂一項購貨協(xié)議，購買一臺設(shè)備，協(xié)議

金額35萬元。協(xié)議約定，所購設(shè)備由A供貨商于5天內(nèi)交付，設(shè)備價款在交付驗貨后由甲單位向

財政申請直接支付。甲單位對此事項未做會計解決。

(4)9日，甲單位收到所購設(shè)備和購貨發(fā)票，購貨發(fā)票上注明的金額為35萬元。甲單位在驗貨

后，于當(dāng)天向財政國庫支付執(zhí)行機構(gòu)提交了“財政直接支付申請書”，向財政申請支付A供貨商貨

款，但當(dāng)天尚未收到“財政直接支付入賬告知書”。甲單位按發(fā)票上注明的金額35萬元，在確認固

定資產(chǎn)的同時，確認應(yīng)付賬款35萬元。

(5)11日，甲單位收到代理銀行轉(zhuǎn)來的用于支付A供貨商貨款的“財政直接支付入賬告知

書”，告知書中注明的金額為35萬元。甲單位將35萬元確認為事業(yè)支出，并增長財政補貼收入

35萬元。對已確認的應(yīng)付賬款35萬元未進行沖轉(zhuǎn)。

(6)14日，甲單位從零余額賬戶提取鈔票5萬元。甲單位對此事項進行會計解決時，增長鈔票

5萬元,減少銀行存款5萬元。

(7)15日，甲單位報銷差旅費4.8萬元，并用鈔票購買一批隨買隨用的辦公用品1000元。甲

單位將上述支出4.9萬元計入了事業(yè)支出。

(8)20日，甲單位按規(guī)定的政府采購程序與B供貨商簽訂一項購貨協(xié)議，購買10臺辦公用計算

機，協(xié)議金額為9萬元。協(xié)議約定,所購計算機由B供貨商于本月22日交付，貨款由甲單位在驗貨

后向代理銀行開具支付令。甲單位對此事項未做會計解決。

(9)22日，甲單位收到所購計算機，但購貨發(fā)票尚未收到。甲單位驗貨后，向代理銀行開具了支

付令，告知代理銀行支付B供貨商貨款。甲單位因購貨發(fā)票未到，未做會計解決。

(10)24日，甲單位收到B供貨商轉(zhuǎn)來的購貨發(fā)票，發(fā)票中注明的金額為9萬元。甲單位確認固

定資產(chǎn)9萬元，同時，減少零余額賬戶用款額度9萬元。

(11)31日，甲單位計算的2023年度預(yù)算結(jié)余資金為51萬元，其中，財政直接支付年終結(jié)余

資金為15萬元，財政授權(quán)支付年終結(jié)余資金為36萬元。甲單位未對年終預(yù)算結(jié)余資金進行賬務(wù)

解決，只是將其在“備查簿”中進行了登記。

規(guī)定:

（1）分析、判斷事項（1）至（10）中，甲單位對各事項的會計解決或做法是否對的？如不對

的，說明對的的會計解決。

（2）分析、判斷事項（11）中，甲單位對年終預(yù)算結(jié)余資金的計算及做法是否對的？如不對的，

請計算對的的年終預(yù)算結(jié)余資金，并說明對的的會計解決。

案例分析題九（本題20分）

1、甲公司是長期由S公司控股的大型機械設(shè)備制造股份有限公司，在深圳證券交易所上市。

（1）2023年6月30日，甲公司與下列公司的關(guān)系及有關(guān)情況如下：

①A公司。甲公司擁有A公司30%的有表決權(quán)股份，S公司擁有A公司10%的有表決權(quán)股

份。A公司董事會由7名成員組成，其中2名由甲公司委派，1名由S公司委派，其他4名由其他股

東委派。按照A公司章程，該公司財務(wù)和生產(chǎn)經(jīng)營的重大決策應(yīng)由董事會成員5人以上（含5人）批

準方可實行。S公司與除甲公司外的A公司其他股東之間不存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系。甲公司對A公司的該

項股權(quán)系2023年1月1日支付價款11000萬元取得，取得投資時A公司凈資產(chǎn)賬面價值為35

000萬元。A公司發(fā)行的股份存在活躍的市場報價。

②B公司。甲公司擁有B公司8%的有表決權(quán)股份,A公司擁有B公司25%的有表決權(quán)股份。甲

公司對B公司的該項股權(quán)系2023年3月取得。B公司發(fā)行的股份不存在活躍的市場報價、公允價

值不能可靠擬定。

③C公司。甲公司擁有C公司60%的有表決權(quán)股份。甲公司該項股權(quán)系2023年取得C公

司發(fā)行的股份存在活躍的市場報價。

④D公司。甲公司擁有D公司40%的有表決權(quán)股份，C公司擁有D公司30%的有表決權(quán)股份。

甲公司的該項股權(quán)系2023年取得。D公司發(fā)行的股份存在活躍的市場報價。

⑤E公司。甲公司擁有E公司5%的有表決權(quán)股份。甲公司該項股權(quán)系2023年2月取得。E公

司發(fā)行的股份存在活躍的市場報價。

⑥F公司。甲公司接受委托對乙公司的全資子公司F公司進行經(jīng)營管理。托管期自2023年6

月30日開始，為期2年。托管期內(nèi)，甲公司全面負責(zé)F公司的生產(chǎn)經(jīng)營管理并向乙公司收取托管

費,F公司的經(jīng)營利潤或虧損由乙公司享有或承擔(dān)，乙公司保存隨時單方面終止該委托經(jīng)營協(xié)議的權(quán)

利。甲公司、乙公司之間不存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系。

（2）2023年下半年，甲公司為進一步健全產(chǎn)業(yè)鏈，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，全面提高公司競爭優(yōu)勢和綜

合實力，進行了如下資本運作：

①2023年8月，甲公司以18000萬元從A公司的其他股東（不涉及S公司）購買了A公司4

0%的有表決權(quán)股份，相關(guān)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓手續(xù)于2023年8月31日辦理完畢。2023年8月31日，A公

司凈資產(chǎn)賬面價值為40000萬元。該項交易發(fā)生后，A公司董事會成員（仍為7名）結(jié)構(gòu)變?yōu)椋?/p>

甲公司派出5名，S公司派出1名，其他股東派出1名。

②2023年9月，甲公司支付49500萬元向丙公司收購其全資子公司G公司的所有股權(quán)，發(fā)生

審計、法律服務(wù)、征詢等費用共計200萬元。相關(guān)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓手續(xù)于2023年9月30日辦理完畢，

該日G公司凈資產(chǎn)賬面價值為45000萬元。S公司從2023年6月開始擁有丙公司80%的有表決權(quán)

股份。

③2023年11月，甲公司支付15000萬元從C公司的其他股東進一步購買了C公司40%的

股權(quán)。

除資料（2）所述之外，甲公司與其他公司的關(guān)系及有關(guān)情況在2023年下半年未發(fā)生其他變動；

不考慮其他因素。

規(guī)定：

1.根據(jù)資料（1）、（2）,分析、判斷2023年下半年甲公司購買A公司股權(quán)屬于同一控制下

的公司合并還是非同一控制下的公司合并?并簡要說明理由。

2.根據(jù)資料（2）,分析、判斷2023年下半年甲公司收購G公司股權(quán)屬于同一控制下的公司

合并還是非同一控制下的公司合并?并簡要說明理由。

3.根據(jù)資料（1）、（2）,分析、判斷2023年下半年甲公司購買C公司股權(quán)是否構(gòu)成公司合并?

并簡要說明理由。

4.根據(jù)資料（1）、（2）,分析、判斷甲公司在編制2023年度合并財務(wù)報表時應(yīng)當(dāng)將A公司、B

公司、C公司、D公司、E公司、F公司、G公司中的哪些公司納入合并報表范圍？

2023年度全國高級會計師資格考試試題

參考答案

案例分析題一（本題12分）

（1）計算甲、乙、丙三個方案對于中原公司財務(wù)狀況的影響。

①資產(chǎn)負債表資料

單位:萬元

項目E3乙丙行業(yè)平均水平

流動資產(chǎn)4320

40%3780035%3456029.63%35%

0

固定資產(chǎn)凈值6480060%7020065%8208070.37%65%

資產(chǎn)總計108108011664

100%100%100%100%

000000

流動負債1512

14%1512014%2376020.37%14%

0

長期負債432

40%4320040%4320037.04%36%

00

普通股權(quán)益4968

4968046%4968046%42.59%50%

0

負債加普通股10801166

100%108000100%100%100%

0040

②損益表資料

單位:萬元

項目甲乙丙

主營業(yè)務(wù)收入108000110100164160

主營業(yè)務(wù)成本91800119340139536

主營業(yè)務(wù)利潤162002106024624

利息費用502250225670

利潤總額111781603818954

所得稅3688.744009.54738.5

凈利潤7489.2612028.514215.5

③相關(guān)財務(wù)比率

項目甲乙丙行業(yè)平均水平

息前稅后利潤121501579518468-

投資資本收益率?。?1.25%14.63%15.83%14%

加權(quán)平均資金成本

10%10%10%10&

（%）

經(jīng)濟增長值（萬元）13505000.46800.115000

項目甲乙丙行業(yè)平均水平

主營業(yè)務(wù)利潤率10.35%15%15%15%

流動比率2.862.51.452.5

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.67222

主營業(yè)務(wù)凈利率7.76%8.57%8.66%6.8%

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.001.301.411.2

資產(chǎn)負債率54.00%54.00%56.00%50%

權(quán)益乘數(shù)2.172.172.352

凈資產(chǎn)收益率16.88%24.21%28.61%17%

（3）中原公司應(yīng)選擇丙方案，理由如下：

①目前中原公司面臨的是產(chǎn)品供不應(yīng)求,公司應(yīng)當(dāng)擴大生產(chǎn)。②三個方案中，甲方案的營運資金

政策過于保守，導(dǎo)致凈資產(chǎn)收益率只有16.88%低于17%的行業(yè)平均水平；乙方案的凈資產(chǎn)收益

率為24.21%,大大高于17%的行業(yè)平均水平；丙方案的凈資產(chǎn)收益率最高，高達28.61%,大大高于1

7%的行業(yè)平均水平?？紤]以上的風(fēng)險與報酬之間的關(guān)系，中原公司應(yīng)采用丙方案。

案例分析題二（本題13分）

（1）①運用市盈率法計算乙公司價值。

市盈率法基本環(huán)節(jié)涉及：檢查調(diào)整目的公司的利潤業(yè)績，選擇市盈率參數(shù)和計算目的公司價

值。

根據(jù)資料（2）,甲公司檢查乙公司利潤金額，發(fā)現(xiàn)乙公司在2023年12月26日處置了幾臺長期

閑置的生產(chǎn)設(shè)備，重要是為了抬高該年利潤數(shù)，并進而提高公司出售價格而采用的行動。處置設(shè)備

產(chǎn)生的利潤此后不會反復(fù)發(fā)生。在估價時要將其從利潤金額中扣除，以反映乙公司的真實賺錢能

力。

乙公司處置設(shè)備所得稅前收益為2200萬元，調(diào)整后的乙公司2023年稅后利潤為：

7600-2200X（1-25%）=5950（萬元）

甲公司發(fā)現(xiàn)乙公司2023?2023年間利潤由3000萬元增長到3600萬元，波動較大，應(yīng)采用其

最近3年稅后平均利潤作為凈收益指標：

（6002+5820+5950）+3=5924（萬元）

甲公司決定按照乙公司最近3年平均稅后利潤和可比公司市盈率計算乙公司的價值：

5924X20=11.848（億元）

②計算并購收益和并購凈收益。

計算并購收益的目的是分析此項并購是否真正發(fā)明價值，由此考慮收購是否應(yīng)當(dāng)進行。

并購收益=38—（24+11.848）=2.152（億元）

并購溢價=12-11.848=0.152（億元）

并購凈收益=2.152-0.152-0.9=1.1（億元）

甲公司并購乙公司后可以產(chǎn)生1.1萬元的并購凈收益，單從財務(wù)管理角度分析，此項并購交易

是可行的。

（2）①收購也許帶來的利益有：

1）有助于整合資源，提高規(guī)模效益。手機市場產(chǎn)品價格競爭劇烈，只有3家重要生產(chǎn)商?各廠

商自行擴大再生產(chǎn)能力不再具有賺錢前景。甲公司并購乙公司可以實現(xiàn)資源整合，提高規(guī)模效益。

2）有助于鞏固甲公司在行業(yè)中的優(yōu)勢地位。雖然與乙公司相比，甲公司處在優(yōu)勢地位,但與丙

公司勢均力敵。通過并購乙公司，甲公司取得了手機產(chǎn)品的技術(shù)優(yōu)勢，再加上其雄厚的資金實力和

有力的營銷網(wǎng)絡(luò)，有助于甲公司建立起行業(yè)中的優(yōu)勢地位。

3）有助于實現(xiàn)雙方在人才、技術(shù)、管理和財務(wù)上的優(yōu)勢互補。并購后，甲公司通過在管理、品

牌和營銷渠道上的優(yōu)勢促進乙公司提高效益，乙公司擁有的先進技術(shù)可認為甲公司所用，實現(xiàn)雙方

的優(yōu)勢互補。

4）有助于實現(xiàn)公司的戰(zhàn)略目的，具有戰(zhàn)略價值。甲公司有效地運用其在管理、營銷和資金等方

面的優(yōu)勢，通過并購擴大了市場占有率，可將市場拓展到競爭對手丙公司的所在地區(qū)，削弱對手丙

公司的潛在發(fā)展能力和競爭力。

②收購也許存在的風(fēng)險和弊端：

1）營運風(fēng)險。甲公司與乙公司管理風(fēng)格、水平和方式不同，距離遙遠，收購后公司管理和營銷

上也許會出現(xiàn)問題。

2）融資風(fēng)險。甲公司自身價值為12億元，乙公司轉(zhuǎn)讓出價為7億元。如接受乙公司出價，甲公司

也許要增長占自身價值60%以上的負債，這不僅會導(dǎo)致巨額的利息支出，還也許會影響甲公司的財

務(wù)結(jié)構(gòu),并進而制約其融資和資金調(diào)度能力。

3）資產(chǎn)不實風(fēng)險。甲公司對乙公司資產(chǎn)和負債狀況的信息了解有限，乙公司也許會存在虛增

資產(chǎn)、少計負債、賺錢不實的情況,并由此給甲公司導(dǎo)致?lián)p失。

結(jié)合問題1中對并購收益和并購凈收益的計算，以及上述利益風(fēng)險分析，甲公司并購乙公司帶來

的利益超過了潛在的風(fēng)險，有助于實現(xiàn)公司的戰(zhàn)略目的，甲公司應(yīng)采用行動并購乙公司。

（3）甲公司并購乙公司是非同一控制下的公司合并，由于并購前甲公司與乙公司不存在關(guān)聯(lián)方

關(guān)系。長期股權(quán)投資的初始投資成本=12+0.9=12.9億元。

案例分析題三（本題10分）

(1)資料(1)屬于以鈔票結(jié)算的股份支付。

理由：職工行權(quán)時可獲得鈔票,說明是以鈔票進行結(jié)算的。

(2)資料(2)屬于以權(quán)益結(jié)算的股份支付。

理由：高管人員行權(quán)時將獲得公司的普通股股票，說明是以權(quán)益工具進行結(jié)算的。

(3)應(yīng)采用2023年12月31日的公允價值。

理由：以鈔票結(jié)算的股份支付，應(yīng)當(dāng)按照每個資產(chǎn)負債表日權(quán)益工具的公允價值重新計量，擬

定成本費用。

(4)2023年屬于等待期,2023年在可行權(quán)日之后。

對于鈔票結(jié)算的股份支付,在等待期內(nèi)的每個資產(chǎn)負債表日，應(yīng)按每個資產(chǎn)負債表日權(quán)益工具

的公允價值重新計量，擬定成本費用和應(yīng)付職工薪酬。

在可行權(quán)日之后不再確認成本費用，負債(應(yīng)付職工薪酬)公允價值的變動應(yīng)當(dāng)計入當(dāng)期損益

(公允價值變動損益)。

(5)應(yīng)采用2023年12月20日的公允價值。

理由:權(quán)益結(jié)算的股份支付中，權(quán)益工具的公允價值應(yīng)當(dāng)按照授予日的公允價值擬定。

(6)甲公司因高管人員行權(quán)增長的股本溢價=100X2X12—200X10=400(萬元)。

案例分析題四(本題10分)

(1)該套期保值業(yè)務(wù)是鈔票流量套期，

理由：由于建立套期關(guān)系時現(xiàn)貨尚未簽訂銷售協(xié)議，是未來很也許預(yù)期會發(fā)生的交易。

(2)通過對比分析可以看到，假如該公司不進行套期保值，那么現(xiàn)貨購銷價格虧損為217.14

元/噸，5萬噸總計虧損1085.7萬元；由于公司進行了套期保值，最終反而實現(xiàn)賺錢374—217.1

4=156.86元/噸,5萬噸總計賺錢784.3萬元。

公司套期保值效果

現(xiàn)貨市場期貨市場

價格損失2020-1850=170元價格賺錢2400-1960=440元

利息支付2020X5%X1U/36O=31.1利息支付60元

4元

倉儲費16元手續(xù)費6元

現(xiàn)貨虧損170+31.14+16=217.14元期貨賺錢440-60-6=374元

基差變化賣出套期保值賺錢

案例分析題五(本題10分)

(1)甲公司終止確認該項金融資產(chǎn)的解決對的。

理由：不附追索權(quán)的應(yīng)收賬款出售符合金融資產(chǎn)的終止確認條件。

甲公司應(yīng)將估計的銷售退回部分計入其他應(yīng)收款,剩余的差額計入營業(yè)外支出。

(2)甲公司終止確認該項金融資產(chǎn)的解決不對的。

理由：附追索權(quán)方式的應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn),不應(yīng)當(dāng)終止確認相關(guān)的金融資產(chǎn),應(yīng)當(dāng)繼續(xù)確認所轉(zhuǎn)移

金融資產(chǎn)整體，并將收到的對價確認為一項金融負債(短期借款)。

(3)甲公司終止確認該項金融資產(chǎn)的解決對的。

理由：公司將金融資產(chǎn)出售，同時與買入方簽訂協(xié)議，在約定期限結(jié)束時按當(dāng)天該金融資產(chǎn)

的公允價值回購,因此可以認定公司已經(jīng)轉(zhuǎn)移了該項金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險和報酬，應(yīng)

當(dāng)終止確認該金融資產(chǎn)。

(4)甲公司終止確認該項金融資產(chǎn)的解決不對的。

理由：甲公司在將金融出售的同時與買入方簽訂了看跌期權(quán)合約，買入方有權(quán)將該金融資產(chǎn)返

售給公司，并且從期權(quán)合約的條款設(shè)計來看，買方很也許會到期行權(quán),所以，甲公司不應(yīng)終止確認

該金融資產(chǎn)。

(5)甲公司終止確認該項金融資產(chǎn)的解決不對的。

理由：甲公司在將其信貸資產(chǎn)進行轉(zhuǎn)移的同時對買方也許發(fā)生的信用損失進行全額補償，這說

明該金融資產(chǎn)相關(guān)的風(fēng)險并沒有所有轉(zhuǎn)移，所以甲公司不應(yīng)終止確認該項金融資產(chǎn)。

案例分析題六(本題13分)

(1)

年限12345

銷售收入14.7317.4920.7824.6829.32

凈利潤3.1x(l+l8.78%)

4.375.196.177.33

=3.68

資本支出1.191.411.671.982.35

凈營運資本增長(24.68-2

(14.73-12.4)(17.49-14.7(20.78-17.49)(29.32-24.68)

0.78)x2

x20%=0.4