00150金融理論與實(shí)務(wù)自考-重點(diǎn)資料復(fù)習(xí)資料

第一章貨幣與貨幣制度2011.4-2015.101.[識記]貨幣形式演變的過程？P49-P54一、商品貨幣:1、實(shí)物貨幣:世界上最早的貨幣是實(shí)物貨幣。2、金屬貨幣:我國最古老的金屬鑄幣是銅鑄幣，西方金屬鑄幣的典型形式是銀元。二、信用貨幣【2011.4單選】【2012.7名詞】信用貨幣是不足值貨幣，即作為貨幣商品的實(shí)物，其自身的商品價(jià)值低于其作為貸幣的購買價(jià)值。1、紙幣:紙制貨幣是指用紙制作的貨幣，我國是世界C、信托上使用紙幣最早的國家。2、銀行券：銀行券是銀行發(fā)行的一種以銀行自身為債務(wù)人的紙質(zhì)票證(生活中的通俗稱謂是“現(xiàn)鈔”)，也是一種紙制貨幣。3、存款貨幣[2013.04單選]：能夠簽發(fā)支票的活期存款發(fā)揮著與銀行券同樣的購買功能，我們將其稱作“存款貨幣”?！?01510單選題】4、電子貨幣【2014.10單選】：所謂電子貨幣，是指處于電磁信號形態(tài)，通過電子網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行支付的貨幣，其最主要的表現(xiàn)形式是銀行發(fā)行的各種銀行卡，如借記卡、信用卡等?！绢I(lǐng)會】貨幣形式的演變歷程及其推動(dòng)力。1-51/54【2015.4簡答】(1)貨幣產(chǎn)生后，伴隨著商品生產(chǎn)和商品交換的發(fā)展，貨幣形式經(jīng)歷了從商品貨幣到信用貨幣的演變過程，充當(dāng)貨幣的材料從址初的各種實(shí)物發(fā)展到統(tǒng)一的金屬，再發(fā)展到用紙制造貨幣，進(jìn)而出現(xiàn)存款貨幣、電子貨幣。(2)推動(dòng)貨幣形式演變的真正動(dòng)力是商品生產(chǎn)、商品交換的發(fā)展對貨幣產(chǎn)生的需求?！?011.4單選】2.〔識記〕貨幣的職能有哪些?[2014.10單選]一、交易媒介職能1、計(jì)價(jià)單位2、交易媒介3、支付手段二、財(cái)富貯藏職能：人們是以貨幣形式貯藏財(cái)富，還是以其他形式貯藏財(cái)富，取決于人們對不同財(cái)富貯藏形式風(fēng)險(xiǎn)和收益的對比。【2011.7單選】4、國家貨幣制度的歷史演變過程一、金屬貨幣制度1、銀本位制2、金銀復(fù)本位制【2012.7簡答】金銀復(fù)本位制下的“劣幣驅(qū)逐良幣”現(xiàn)象是兩種市場價(jià)格不同而法定價(jià)格相同的貨幣同時(shí)流通時(shí)，市場價(jià)格偏高的貨幣即良幣，就會被市場價(jià)格偏低的貨幣即劣幣排斥在價(jià)值規(guī)律的作用下，良幣退出流通進(jìn)入貯藏，而劣幣充斥市場。這種劣幣驅(qū)逐良幣的規(guī)律又被稱為“格雷欣法則”。3、金本位制最早實(shí)行金本位制的是英國。金本位制包括以下三種形態(tài)：（1）金幣本位制【2014.10簡答】【2013.04單選】金幣本位制是典型的金本位制，其基本特點(diǎn)是：黃金為法定幣材，金幣為本位貨幣，具有無限法償能力，金幣可以自由鑄造和自由溶化；輔幣、銀行券與金幣同時(shí)流通，并可按面值自由兌換為金幣；黃金可以自由輸出入國境。（2）金塊本位制【201510多選題】金塊本位制又稱生金本位制，在這種貨幣制度下，已經(jīng)不再鑄造金幣，市場中流通的都是銀行券，銀行券規(guī)定有法定含金量，但銀行券只能達(dá)到一定數(shù)量后才能兌換成金塊。（3）金匯兌本位制金匯兌本位制又稱虛金本位制，銀行券不能在國內(nèi)兌換黃金，要想兌換黃金，只能先兌換成本國在該國存有黃金并與該國貨幣保持固定匯率國家的外匯，然后再用外匯在該國兌換黃金。無限法償：償付能力又叫法償能力，指貨幣所具有的法定支付能力。分為有限法償和無限法償兩種情況。【201510名詞解釋題】二、不兌現(xiàn)的信用貨幣制度[2012.04簡答][2015.04多選]1、流通中的貨幣都是信用貨幣，主要由現(xiàn)金和銀行存款組成。2、信用貨幣都是通過金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)活動(dòng)投入到流通中去的。3、國家通過中央銀行的貨幣政策操作對信用貨幣的數(shù)量和結(jié)構(gòu)進(jìn)行管理調(diào)控。5.〔領(lǐng)會〕我國人民幣制度的主要內(nèi)容有哪些。[2014.04單選](1)人民幣是我國的法定貨幣，以人民幣支付中華人民共和國境內(nèi)的一切公共的和私人的債務(wù)，任何單位和個(gè)人不得拒收。(2)人民幣不規(guī)定含金量，是不兌現(xiàn)的信用貨幣。(3)2005年7月21日，我國開始實(shí)行以市場供求為基礎(chǔ)、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制。6.〔領(lǐng)會〕布雷頓森林體系[2014.04單選][2012.04單選]和牙買加體系的主要內(nèi)容分別有哪些?布雷頓森林體系主要內(nèi)容1、以黃金為基礎(chǔ)，以美元為最主要的國際儲備貨幣，實(shí)行“雙掛鉤”的國際貨幣體系，即美元直接與黃金掛鉤，其他國家的貨幣與美元掛鉤。2、實(shí)行固定匯率制。3、建立一個(gè)永久性的國際金融機(jī)構(gòu)，即國際貨幣基金組織(IMF)，對貨幣事項(xiàng)進(jìn)行國際磋商，促進(jìn)國際貨幣合作。牙買加體系主要內(nèi)容【2014.7簡答】（1）將業(yè)已形成的浮動(dòng)匯率制度合法化。

（2）黃金非貨幣化。

（3）國際儲備貨幣多元化。

（4）國際收支調(diào)節(jié)形式多樣化。

7.[識記]特里芬難題和區(qū)域性貨幣一體化的含義分別是什么？【2012.7單選】一、美國耶魯大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)家特里芬指出，“雙掛鉤”的規(guī)定，為了滿足世界各國發(fā)展經(jīng)濟(jì)的需要，美元供應(yīng)必須不斷增長；而美元供應(yīng)的不斷增長，將使美元同黃金的兌換性難以維持。這種矛盾被稱為“特里芬難題”?！疤乩锓译y題”指出了布雷頓森林體系的內(nèi)在不穩(wěn)定性及危機(jī)發(fā)生的必然性。二、區(qū)域性貨幣一體化【2014.04名詞解釋】【2013.04名詞解釋】，是指一定地域內(nèi)的國家和地區(qū)通過協(xié)調(diào)形成一個(gè)貨幣區(qū)，由聯(lián)合組建的一家主要銀行來發(fā)行和管理區(qū)域內(nèi)的統(tǒng)一貨幣。第二章信用1.〔識記]信用的概念、信用活動(dòng)的基本特征。經(jīng)濟(jì)范疇的信用【2014.10名詞解釋】指以償還本金和支付利息為條件的借貸行為，償還性與支付利息是其基本特征.信用活動(dòng)的基本特征：償還性與支付利息【2012.04單選】〔領(lǐng)會〕簡述五部門經(jīng)濟(jì)中的信用關(guān)系?1個(gè)人部門是貨幣資金的盈余部門，是貨幣資金的主要貸出者?！?011.4單選】2企業(yè)部門是赤字部門，是貨幣資金的主要需求者。3信用關(guān)系中的政府通常是貨幣資金的凈需求者。4作為信用媒介的金融機(jī)構(gòu)在信用關(guān)系中，金融機(jī)構(gòu)的主要功能是充當(dāng)信用媒介?！?014.10單選】3.〔領(lǐng)會〕直接融資和間接融資各自的優(yōu)缺點(diǎn)?一、直接融資的優(yōu)缺點(diǎn)：1、優(yōu)點(diǎn)：【201510簡答題】（1）有利于引導(dǎo)貨幣資金合理流動(dòng)，實(shí)現(xiàn)貨幣資金的合理配置。（2）有利于加強(qiáng)貨幣資金供給者對需求者的關(guān)注與監(jiān)督，提高貨幣資金的使用效益。（3）有利于資金需求者籌集到穩(wěn)定的、可以長期使用的投資資金。（4）直接融資由于沒有金融機(jī)構(gòu)獲取利差籌中間環(huán)節(jié)，因此，對于貨幣資金需求者來說，籌資成本較低；對于貨幣資金供給者來說，投資收益較高。2、直接融資的缺點(diǎn)：（1）直接融資的便利度、成本及其融資工具的流動(dòng)性在很大程度上受制于金融市場的發(fā)達(dá)程度與效率。（2）對貨幣資金供給者來說，由于其要與資金的需求者直接形成債權(quán)債務(wù)關(guān)系和所有權(quán)關(guān)系，因而資金需求者的經(jīng)營狀況直接影響其本金的收回和收益率的高低，其在直接融資中承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)要高于間接融資。二、間接融資的優(yōu)缺點(diǎn)：1、優(yōu)點(diǎn)：（1）靈活便利（2）分散投資、安全性高（3）具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)【2011.4多選】【2015.4單選】2、間接融資的缺點(diǎn)：（1）由于割斷了資金供求雙方的直接聯(lián)系，從而減少了資金供給者對資金使用的關(guān)注和籌資者的壓力。（2）金融機(jī)構(gòu)作為資金供求雙方的信用中介，要從其經(jīng)營服務(wù)中獲取收益，這相應(yīng)增加了資金需求者的籌資成本，減少了資金供給者的投資收益。5、信用在現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的作用。[2012.04簡答]積極作用：(1)調(diào)劑貨幣資金余缺，實(shí)現(xiàn)資源優(yōu)化配置(2)動(dòng)員閑置資金，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長消極作用:(1)易導(dǎo)致信用風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)并聚集,進(jìn)而威脅社會經(jīng)濟(jì)生活的正常運(yùn)行;(2)信用風(fēng)險(xiǎn).是指債務(wù)人因各種原因未能及時(shí)、足額償還債務(wù)本息而出現(xiàn)違約的可能性.6、信用的類型一、按期限劃分：1、短期信用的借貸期限通常在1年以內(nèi)。2、中期信用的借貸期限大都在1至10年。3、長期信用是指10年以上的借貸關(guān)系。二、按地域劃分：1、國內(nèi)信用：是指本國居民之間的借貸活動(dòng)。2、國際信用：國際信用是指跨國的借貸活動(dòng)，即債權(quán)人和債務(wù)人不是同一個(gè)國家的居民。三、按信用參與主體劃分：1、商業(yè)信用[2013.04多選]，是工商企業(yè)間以賒銷或預(yù)付貨款等形式相互提供的信用，賒銷和預(yù)付貨款是商業(yè)信用的兩種基本形式。2、銀行信用[2012.04單選][2013.04多選]是銀行或其他金融機(jī)構(gòu)以貨幣形態(tài)提供的間接信用。3、國家信用[2013.04單選]是以政府作為債權(quán)人或者債務(wù)人的信用。4、消費(fèi)信用[2013.04名詞解釋]是工商企業(yè)、銀行和其他金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)者個(gè)人提供的、用于其消費(fèi)支出的一種信用形式。7、簡述商業(yè)票據(jù)的含義、特征、形式和重要的商業(yè)票據(jù)行為?【2015.4簡答】一、商業(yè)票據(jù)，是在商業(yè)信用中被廣泛使用的表明買賣雙方債權(quán)債務(wù)關(guān)系的憑證，其使用通常以一國頒布的票據(jù)法為保證。二、其特征有以下幾點(diǎn)：1、是一種有價(jià)票證，以一定的貨幣金額表現(xiàn)其價(jià)值2、具有法定的式樣和內(nèi)容3、是一種無因票證4、可以轉(zhuǎn)讓流通【201510單選題】三、商業(yè)票據(jù)的兩種基本形式：1、商業(yè)匯票，是一種命令式票據(jù)，通常由商業(yè)信用活動(dòng)中的賣方對買方或買方委托的付款銀行簽發(fā)，要求買方于規(guī)定日期支付貨款。商業(yè)匯票分為商業(yè)承兌匯票（由商人自己承兌的匯票）和銀行承兌匯票（由銀行承兌的匯票）。2、商業(yè)本票，是一種承諾式票據(jù)，通常是由債務(wù)人簽發(fā)給債權(quán)人承諾在一定時(shí)期內(nèi)無條件支付款項(xiàng)給收款人或持票人的債務(wù)證書。四、幾種重要的商業(yè)票據(jù)行為：1、票據(jù)簽發(fā)2、票據(jù)背書3、票據(jù)貼現(xiàn)：是指持票人通過向商業(yè)銀行轉(zhuǎn)讓票據(jù)而獲得資金的行為。4、票據(jù)抵押：是指持票人將商業(yè)票據(jù)作為抵押物向商業(yè)銀行申請抵押貸款的行為。8〔識記〕銀行信用與商業(yè)信用的關(guān)系?【2013.4多選】1、銀行信用是在商業(yè)信用廣泛發(fā)展的基礎(chǔ)上產(chǎn)生發(fā)展起來的。2、銀行信用克服了商業(yè)信用的局限性。3、銀行信用的出現(xiàn)進(jìn)一步促進(jìn)了商業(yè)信用的發(fā)展。9[領(lǐng)會]國家信用工具有哪些【2011.4單選】國家信用的主要形式是發(fā)行政府債券一、中央政府債券：國債是安全性很高的債券，國債又有“金邊債券”之稱。二、地方政府債券：地方政府債券的發(fā)行主體是地方政府，也被稱為市政債券。市政債券有兩種：1、一般責(zé)任債券2、收益?zhèn)?。其特點(diǎn)：1有特定的盈利項(xiàng)目作保證2.與特定項(xiàng)目的期限有關(guān)3.利息所得享有地方所得稅優(yōu)惠三、政府擔(dān)保債券：政府擔(dān)保的主體通常是政府所屬的企業(yè)或者那些與政府相關(guān)的部門。10〔領(lǐng)會〕簡述消費(fèi)信用的典型形式及其作用?【2014.04論述結(jié)合次貸危機(jī)一起理解】一、消費(fèi)信用的典型形式：1、賒銷賒銷：是工商企業(yè)對消費(fèi)者個(gè)人以商品賒銷的方式提供的短期信用，即工商企業(yè)以延期付款的方式銷售商品，到期后消費(fèi)者一次付清貨款。2、分期付款：分期付款是指消費(fèi)者購買消費(fèi)品時(shí)只需支付一部分貨款，然后按合同條款分期支付其余貨款的本金和利息。3、消費(fèi)信貸：消費(fèi)信貸是銀行及其他金融機(jī)構(gòu)采用信用放款或抵押放款方式對消費(fèi)者個(gè)人發(fā)放的貸款，消費(fèi)貸款的期限一般比較長，最長可達(dá)20年至30年。二、消費(fèi)信用的作用：如果沒有消費(fèi)信用，一方面，住房和耐用消費(fèi)品的銷售量會因消費(fèi)者的購買能力不足而降低，從而影響這些行業(yè)與企業(yè)的發(fā)展，另一方面，對于消費(fèi)者個(gè)人來說，他也不能提前消費(fèi)住房和耐用消費(fèi)品這些對其生活質(zhì)量有著重要影響的商品。但是，如果消費(fèi)者個(gè)人過度依賴消費(fèi)信用進(jìn)行提前消費(fèi)，則會給自己帶來沉重的債務(wù)負(fù)擔(dān)，一旦其收入出現(xiàn)波動(dòng)，就會陷入償債危機(jī)，不僅個(gè)人信用喪失，還會波及向其提供消費(fèi)信用的工商企業(yè)和商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)，引起一系列的連鎖反應(yīng)。2007年美國次貸危機(jī)的爆發(fā)突出地顯現(xiàn)了這一點(diǎn)。因此，對消費(fèi)信用在一國社會經(jīng)濟(jì)生活中的作用要有一個(gè)清醒的認(rèn)識，要從正反兩個(gè)方面來看。1、消費(fèi)信用的積極作用：（1）消費(fèi)信用的正常發(fā)展有利于促進(jìn)消費(fèi)品的生產(chǎn)與銷售，有利于擴(kuò)大一定時(shí)期內(nèi)一國的消費(fèi)需求總量，從而促進(jìn)一國的經(jīng)濟(jì)增長。（2）消費(fèi)信用的發(fā)展為消費(fèi)者個(gè)人提供了將未來的預(yù)期收入用于當(dāng)前消費(fèi)的有效途徑，使其實(shí)現(xiàn)了跨時(shí)消費(fèi)選擇，提升了消費(fèi)者的生活質(zhì)量及其效用總水平。（3）消費(fèi)信用的正常發(fā)展有利于促進(jìn)新技術(shù)、新產(chǎn)品的推銷以及產(chǎn)品的更新?lián)Q代。2、消費(fèi)信用的不利影響：（1）消費(fèi)信用的過度發(fā)展會掩蓋消費(fèi)品的供求矛盾。（2）由于消費(fèi)信用是對未來購買力的預(yù)支，在延期付款的誘惑下，如果消費(fèi)者對自己未來預(yù)期收入判斷失誤，過度負(fù)債進(jìn)行消費(fèi)，就會使消費(fèi)者的債務(wù)負(fù)擔(dān)過重，導(dǎo)致其生活水平下降，甚而引發(fā)一系列的連鎖反應(yīng)，危及社會經(jīng)濟(jì)生活的安全。第三章利息與利率1、收益資本化的含義【2013.04名詞】利息轉(zhuǎn)化為收益的一般形態(tài)發(fā)揮看非常重要的作用，它可以將任何有收益的事物通過收益與利率的對比倒算出該事物相當(dāng)于多大的資本金額，這便是收益的資本化。一般來說，收益(C)是本金(P)與利率(r)的乘積，即:C二P

×r3〔識記]簡述基準(zhǔn)利率的含義?及分類基準(zhǔn)利率，是指在多種利率并存的條件下起決定作用的利率。所謂決定作用，是指這種利率發(fā)生變動(dòng)，其他利率會隨之發(fā)生相應(yīng)的變動(dòng)。4利率按不同標(biāo)準(zhǔn)的分類一、利率按照決定方式可劃分為：1、市場利率，2、官定利率【2012.4單選】3、行業(yè)利率【2014.10單選】二、利率按照借貸期限內(nèi)是否調(diào)整可劃分為：1、固定利率，固定利率是指在整個(gè)借貸期限內(nèi)不隨市場上貨幣資金供求狀況的變化而相應(yīng)調(diào)整的利率。2、浮動(dòng)利率【2014.04單選】，浮動(dòng)利率則是指在借貸期內(nèi)會根據(jù)市場上貨幣資金供求狀況的變化情況而定期進(jìn)行調(diào)整的利率。三、利率按照計(jì)算利息的期限單位可劃分為：1、年利率2、月利率3、日利率。5〔領(lǐng)會〕簡述名義利率和匯率的區(qū)別?一、名義利率與實(shí)際利率的區(qū)別【2014.10單選】實(shí)際利率與名義利率的劃分是從是否剔除通貨膨脹因素的角度進(jìn)行的。1、實(shí)際利率【2013.10名詞解釋】是指在物價(jià)不變從而貨幣的實(shí)際購買力不變條件下的利率。2、名義利率是包含了通貨膨脹因素的利率。6〔領(lǐng)會]影響利率變化的因素有哪些?決定與影響利率變化的根本性因素是平均利潤率以及資金的供求狀況。除此之外，還有許多其他因素影響著現(xiàn)實(shí)中的利率水平：（1）風(fēng)險(xiǎn)因素（2）通貨膨脹（3）利率管制7〔領(lǐng)會」利率的作用和利率發(fā)揮作用的條件?1、利率在微觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的作用【2014.10簡答】（1）利率的變動(dòng)影響個(gè)人收入在消費(fèi)和儲蓄之間的分配，進(jìn)而影響人們的即期消費(fèi)水平。（2）利率的變動(dòng)影響金融資產(chǎn)的價(jià)格，進(jìn)而影響人們對金融資產(chǎn)的選擇。（3）利率的變動(dòng)影響企業(yè)的投資決策和經(jīng)營管理，進(jìn)而影響企業(yè)的投資規(guī)模。2、利率在宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控中的作用：利率決定理論表明，中央銀行可以通過貨幣政策操作影響貨幣供給量，進(jìn)而引起利率的變動(dòng)。利率變動(dòng)引起的微觀經(jīng)濟(jì)主體行為的改變將共同作用于社會總儲蓄、總消費(fèi)和總投資這些宏觀經(jīng)濟(jì)變量，使這些變量隨之發(fā)生變化。在封閉經(jīng)濟(jì)條件下，消費(fèi)和投資是拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的兩個(gè)重要變量。二、利率發(fā)揮作用的條件：1、微觀經(jīng)濟(jì)主體對利率的變動(dòng)比較敏感。2、由市場上資金供求的狀況決定利率水平的升降。3、建立一個(gè)合理、聯(lián)動(dòng)的利率結(jié)構(gòu)體系。第四章匯率與匯率制度1.[領(lǐng)會]簡述外匯的含義和外匯的種類?外匯指一切以外國貨幣表示的資產(chǎn)。二、外匯的種類（1）自由外匯:自由外匯是指無需貨幣發(fā)行國貨幣管理當(dāng)局批準(zhǔn)，就可以隨時(shí)自由兌換成其他國家的貨幣或者向第三國辦理支付的外匯，美元、歐元、日元、瑞士法郎、港元等都是自由外匯。（2）非自由外匯:非自由外匯是指不經(jīng)貨幣發(fā)行國貨幣管理當(dāng)局批準(zhǔn)，不能自由兌換成其他貨幣或?qū)Φ谌龂M(jìn)行支付的外匯?！?012.10多選】2、按照交割期限的不同，外匯可分為：（1）即期外匯（2）遠(yuǎn)期外匯[領(lǐng)會]匯率的標(biāo)價(jià)方法有哪些?（1）直接標(biāo)價(jià)法【2013.10名詞】:直接標(biāo)價(jià)法是指以一定單位（100或1000）的外國貨幣作為標(biāo)準(zhǔn)，折算成若干單位的本國貨幣來表示匯率。包括我國在內(nèi)的世界上大多數(shù)國家都采用直接標(biāo)價(jià)法。（2）間接標(biāo)價(jià)法:間接標(biāo)價(jià)法是指以一定單位的本國貨幣為標(biāo)準(zhǔn)，折算成若干單位的外國貨幣來表示的匯率。英國一直采用間接標(biāo)價(jià)法，美國從1978年9月1日起也改用間接標(biāo)價(jià)法，但美元對英鎊等少數(shù)貨幣則使用直接標(biāo)價(jià)法。[領(lǐng)會]匯率的種類有哪些，一、根據(jù)制定匯率的方法劃分，可將匯率分為：【201510單選題】1、基準(zhǔn)匯率:各國往往會選定一種或幾種外國貨幣作為關(guān)鍵貨幣，制定各關(guān)鍵貨幣與本國貨幣的兌換比率，這個(gè)匯率即被稱為基準(zhǔn)匯率。關(guān)鍵貨幣的選擇標(biāo)準(zhǔn)一般是：可以自由兌換，在本國國際收支中使用較多，在外匯儲備中占比大。2、套算匯率:套算匯率又稱交叉匯率，是根據(jù)本國基準(zhǔn)匯率套算出本國貨幣對國際金融市場上其他貨幣的匯率，或套算出其他外幣之間的匯率。二、按照外匯交易的清算交割時(shí)間劃分【2013.4單選】，可將匯率分為：1、即期匯率:一般的外匯交易是在買賣雙方成交后的當(dāng)日或2個(gè)營業(yè)日內(nèi)進(jìn)行外匯交割，這種即期外匯交易所使用的匯率就是即期匯率，也叫現(xiàn)匯匯率。2、遠(yuǎn)期匯率【2014.10名詞解釋】:遠(yuǎn)期匯率是在未來一定時(shí)期進(jìn)行外匯交割，而事先由買賣雙方簽訂合同達(dá)成協(xié)議的匯率，到了交割日期，由協(xié)議雙方按預(yù)定的匯率、金額進(jìn)行錢匯兩清。三、從銀行買賣外匯的角度劃分，可將匯率分為：1、買入?yún)R率:買入?yún)R率是銀行向同業(yè)或客戶買入外匯時(shí)所使用的匯率。2、賣出匯率:賣出匯率是銀行向同業(yè)或客戶賣出外匯時(shí)所使用的匯率。3、中間匯率:買入?yún)R率與賣出匯率的算術(shù)平均數(shù)是中間匯率。其計(jì)算公式為：中間匯率=（買入?yún)R率+賣出匯率）÷2四、按照國家對匯率管制的寬嚴(yán)程度劃分，可將匯率分為：1、官方匯率:官方匯率亦稱法定匯率，是指國家貨幣管理當(dāng)局所公布的匯率。2、市場匯率:市場匯率是指在外匯市場上由外匯供求決定的匯率。五、以是否剔除通貨膨脹因素為標(biāo)準(zhǔn)，可將匯率分為：1、名義匯率:外匯市場上公布的匯率通常都是名義匯率，沒有剔除物價(jià)的因素。2、實(shí)際匯率:實(shí)際匯率是名義匯率用兩國的價(jià)格水平調(diào)整后的匯率，實(shí)際匯率等于名義匯率用外國與本國價(jià)格水平之比調(diào)整后的值〔領(lǐng)會〕購買力平價(jià)理論的主要內(nèi)容和形式?【2014.04單選】【2011.04簡答】購買力評價(jià)理論是第一次世界大戰(zhàn)之后最有影響的匯率決定理論之一，該理論的基本思想是：人們之所以需要其它國家的貨幣，是因?yàn)檫@些貨幣在其發(fā)行國具有購買商品和服務(wù)的能力，這樣，兩國貨幣的兌換比率就由兩國貨幣的購買力之比決定。【201510簡答題】

購買力平價(jià)理論有絕對購買力和相對購買力平價(jià)兩種形式。它表明當(dāng)所有商品都滿足”一價(jià)定律”，且在兩國物價(jià)指數(shù)的編制中各種可貿(mào)易商品所占比例相等的情況下，兩國貨幣在某一時(shí)點(diǎn)上的匯率水平取決于兩國物價(jià)指數(shù)之比。7.「領(lǐng)會〕利率平價(jià)理論的主要內(nèi)容?【2014.04簡答】（1）利率平價(jià)理論側(cè)重于分析利率與匯率的關(guān)系。該理論關(guān)注了金融市場參與者出于避險(xiǎn)或盈利目的而進(jìn)行的套利交易活動(dòng)。（2）該理論提出，套利性的短期資本流動(dòng)會驅(qū)使高利率國家的貨幣在遠(yuǎn)期外匯市場上貼水，而低利率國家貨幣將在遠(yuǎn)期外匯市場上升水，并且升貼水率等于兩國間的利率差。（3）該理論成立的重要前提是資本自由流動(dòng)，且不考慮交易成本。[領(lǐng)會]影響匯率變動(dòng)的主要因素有哪些？【2013.10論述】【2012.04論述】【2013.04簡答】（1）通貨膨脹。一國物價(jià)上升將會導(dǎo)致本國商品價(jià)格高于外國商品價(jià)格，出口減少，進(jìn)口增加，對外匯需求大于供給，本幣貶值，外幣升值。（2）經(jīng)濟(jì)增長。經(jīng)濟(jì)增長會有幾種效應(yīng)出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長率高，該國居民收入增加，對進(jìn)口品需求增加，外匯需求增加；生產(chǎn)率上升，生產(chǎn)成本降低，本國產(chǎn)品相對于外國商品的競爭力提高，出口增加，等等。長期經(jīng)濟(jì)增長會導(dǎo)致本幣升值。（3）國際收支。國際收支順差導(dǎo)致本幣升值，國際收支逆差導(dǎo)致本幣貶值。（4）利率。一國的高利率會導(dǎo)致資本流入，本幣即期上升。（5）心理預(yù)期。心理預(yù)期影響投資者的投資行為，會產(chǎn)生羊群效應(yīng)，加速趨勢的形成。（6）政府干預(yù)。政府干預(yù)可以在短期改變匯率變動(dòng)的趨勢，但無法改變匯率變動(dòng)的長期趨勢。【領(lǐng)會】簡述經(jīng)濟(jì)增長對匯率變動(dòng)的影響。【2013.04簡答】(1)一國經(jīng)濟(jì)增長率高，則該國國民收入上升較快.進(jìn)而造成對進(jìn)口品需求增加，外匯需求隨之增加。(2)一國經(jīng)濟(jì)增長率高.說明該國生產(chǎn)率提高較快，由此通過生產(chǎn)成本的降低提高了本國產(chǎn)品在國際市場上的競爭力，有利于促進(jìn)出口。(3)一國經(jīng)濟(jì)增長率高，說明該國經(jīng)濟(jì)發(fā)展態(tài)勢好.具有較高的投資回報(bào)率，會吸引外國資金流入本國進(jìn)行直接投資，從而增加外匯供給。(4)總體來說，一國短期的經(jīng)濟(jì)增長往往會引起進(jìn)口的增加，外匯需求增加，外匯匯率有升值的趨勢;如果一國的經(jīng)濟(jì)增長長期超過其他國家，則該國的貨幣通常會有對外長期升值的趨勢?！绢I(lǐng)會】結(jié)合實(shí)際分析驅(qū)動(dòng)人民幣升值的主要因素.4-107【2015-4論述】(1)人民幣在1994年實(shí)行了匯率并軌，但主要還足盯住美元匯率制，1994年、2005年，人民幣一直表現(xiàn)出緩慢升值的趨勢.自2005年7月21日我國開始實(shí)行以市場供求為基礎(chǔ)、參與一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制度以來，人民幣的升值速度加快。(2)中閑經(jīng)濟(jì)長期保持的較快增長是人民幣匯率升值的內(nèi)在原因。(3)中國國際收支順差加大了人民幣升仇的壓力。(4)市場對人民幣升值的預(yù)期進(jìn)一步推升了人民幣的匯率水平。者的資金投資于貨幣市場工具的基金?！差I(lǐng)會〕簡述商業(yè)票據(jù)的含義及其發(fā)行市場的構(gòu)成要素?一、商業(yè)票據(jù)的含義商業(yè)票據(jù)，是一種由企業(yè)開具，無擔(dān)保、可流通、期限短的債務(wù)性融資本票。二、商業(yè)票據(jù)發(fā)行市場的構(gòu)成要素1、發(fā)行人2、投資人3、發(fā)行方式4、貸款承諾〔領(lǐng)會〕承兌的含義是什么?如何計(jì)算票據(jù)的貼現(xiàn)金額?【2015.04計(jì)算】承兌，是指商業(yè)匯票到期前，匯票付款人或指定銀行確認(rèn)票據(jù)記明事項(xiàng)，承諾在匯票到期日支付匯票金額給匯票持有人并在匯票上簽名蓋章的票據(jù)行為。貼現(xiàn)利息的計(jì)算公式為：貼現(xiàn)利息=匯票面額×實(shí)際貼現(xiàn)天數(shù)×月貼現(xiàn)利率÷30貼現(xiàn)金額=匯票面額-貼現(xiàn)利息【2012.04單選】【2013.04單選】〔識記]簡述中央銀行票據(jù)的含義及其發(fā)行目的?（1）中央銀行票據(jù)的含義【2014.10名詞解釋】 【2014.04單選】：中央銀行票據(jù)，是中央銀行向商業(yè)銀行發(fā)行的短期債務(wù)憑證，其實(shí)質(zhì)是中央銀行債券。大多數(shù)中央銀行票據(jù)的期限在1年以內(nèi)。（2）中央銀行票據(jù)發(fā)行的目的：中央銀行發(fā)行票據(jù)的目的不是為了籌集資金，而是為了減少商業(yè)銀行可以貸放的資金量，進(jìn)而減少市場中的貨幣量，因此，發(fā)行中央銀行票據(jù)是中央銀行進(jìn)行貨幣政策操作的一項(xiàng)重要手段?！?01510單選題】〔領(lǐng)會〕大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的特點(diǎn)【2011.04多選】大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場首創(chuàng)于美國。二、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的特點(diǎn)1、存單面額大2、存單不記名3、存單的二級市場非常發(fā)達(dá)，交易活躍第七章資本市場1.〔領(lǐng)會〕債券的發(fā)行價(jià)格、發(fā)行方式有哪些類型以及各發(fā)行方式的優(yōu)缺點(diǎn)有哪些。一、債券的發(fā)行價(jià)格1、平價(jià)發(fā)行2、折價(jià)發(fā)行3、溢價(jià)發(fā)行二、債券的發(fā)行方式【2012.04多選】【2013.10單選選】1、公募發(fā)行又稱公開發(fā)行，是由承銷商組織承銷團(tuán)將債券銷售給不特定的投資者的發(fā)行方式。公募發(fā)行的優(yōu)點(diǎn)：面向公眾投資者，發(fā)行面廣，投資者眾多，籌集的資金量大，債權(quán)分散，不易被少數(shù)大債權(quán)人控制，發(fā)行后上市交易也很方便，流動(dòng)性強(qiáng)。2、私募發(fā)行又稱定向發(fā)行或私下發(fā)行，即面向少數(shù)特定投資者發(fā)行債券。私募發(fā)行優(yōu)點(diǎn)：手續(xù)簡便、發(fā)行時(shí)間短、效率高，投資者往往已事先確定，不必?fù)?dān)心發(fā)行失敗，因而對債券發(fā)行者比較有利。〔領(lǐng)會〕簡述決定債券交易價(jià)格的主要因素【2014.04多選】【201510多選題】 一、從理論上講，決定債券交易價(jià)格的主要因素包括：1、票面額2、票面利率3、市場利率4、償還期限二、引起債券價(jià)格波動(dòng)的關(guān)鍵因素是市場利率的變動(dòng)?！差I(lǐng)會〕債券投資的風(fēng)險(xiǎn)主要有哪些?【2013.10多選】（1）利率風(fēng)險(xiǎn)（2）價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)（3）通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)（4）違約風(fēng)險(xiǎn)（5）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)（6）匯率風(fēng)險(xiǎn)〔領(lǐng)會〕簡述債券信用評級的含義及作用。7-154/155【2015.4簡答】(1)債券的信用評級是指由專門的信用評級機(jī)構(gòu)對各類企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的債券按其按期還本付息的可靠程度進(jìn)行評估，并標(biāo)示其信用程度的等級。(2)對債券進(jìn)行信用評級可以方便投資者進(jìn)行債券投資決策(3)對債券進(jìn)行信用評級可以減少信譽(yù)高的發(fā)行人的籌資成本?！差I(lǐng)會〕證券交易所的基本交易制度有哪些，【2014.10單選】 一、做市商交易制度:做市商交易制度也稱報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)制度，是指證券交易的買賣價(jià)格均由做市商給出，證券買賣雙方并不直接成交，而是向做市商買進(jìn)或賣出證券?！?01510名詞解釋題】二、競價(jià)交易制度【2012.04單選】 競價(jià)交易制度也稱委托驅(qū)動(dòng)制度，買賣雙方直接進(jìn)行交易或?qū)⑽型ㄟ^各自的經(jīng)紀(jì)商送到交易中心，由交易中心進(jìn)行撮合成交。我國的證券交易所實(shí)行的是競價(jià)交易制度。10.〔領(lǐng)會〕股票的交易方式有哪些?（1）現(xiàn)貨交易:現(xiàn)貨交易是指股票買賣成交后，交易雙方在1-3個(gè)交易日內(nèi)辦理交割手續(xù)的交易方式。（2）期貨交易:在期貨交易中，買賣雙方就買賣股票的數(shù)量、成交的價(jià)格及交割時(shí)間達(dá)成協(xié)議，但雙方并不馬上進(jìn)行交割，而是在規(guī)定的時(shí)間履行交割，買方交付款項(xiàng)，賣方交付股票。（3）期權(quán)交易:期權(quán)實(shí)際上是一種選擇權(quán)交易，規(guī)定期權(quán)的買方在支付一定的期權(quán)費(fèi)后，其有權(quán)在一定期限內(nèi)按交易雙方所商定的協(xié)議價(jià)格購買或出售一定數(shù)量的股票。（4）信用交易:信用交易又稱墊共交易或保證金交易，是指股票的買方或賣方通過交付一定數(shù)額的保證金，得到證券經(jīng)紀(jì)人的信用而進(jìn)行的股票買賣。【2012.04名詞】第八章金融衍生工具市場1.〔領(lǐng)會]簡述金融衍生工具的含義、特點(diǎn)及金融衍生工具市場的功能?金融衍生工具，又稱金融衍生產(chǎn)品，與基礎(chǔ)性金融工具相對應(yīng)，是指在一定的基礎(chǔ)性金融工具的基礎(chǔ)上派生出來的金融工具，一般表現(xiàn)為一些合約，其價(jià)值由作為標(biāo)的物的基礎(chǔ)性金融工具的價(jià)格決定。二、金融衍生工具的特點(diǎn)【2014.10單選】【2013.10簡答】 ：1、價(jià)值受制于基礎(chǔ)性金融工具2、具有高杠桿性和高風(fēng)險(xiǎn)性3、構(gòu)造復(fù)雜，設(shè)計(jì)靈活三、金融衍生工具市場的主要功能有【2013.10單選】1、價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能：2、套期保值功能：套期保值是金融衍生工具市場最早具有的基本功能?！?015.4單選】3、投機(jī)獲利手段：只要存在資產(chǎn)價(jià)格的波動(dòng)，就有投機(jī)獲利的可能，投機(jī)的目的是為了獲取價(jià)差。[領(lǐng)會]簡述金融期貨合約的含義及特點(diǎn)【2012.04單選】?一、金融期貨合約的含義：金融期貨合約，是指交易雙方同意在約定的將來某個(gè)日期按約定的條件買入或賣出一定標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量的某種金融工具的標(biāo)準(zhǔn)化合約。期貨合約的唯一變量是成交價(jià)格。目前世界上大多數(shù)金融期貨交易所的組織形式采取會員制【2015-4單選】二、金融期貨合約的特點(diǎn)1、金融期貨合約都是在交易所內(nèi)進(jìn)行交易，交易雙方不直接接觸，而是各自跟交易所的清算部或?qū)ＴO(shè)的清算公司結(jié)算。2、金融期貨合約還克服了遠(yuǎn)期合約流動(dòng)性差的特點(diǎn)，具有很強(qiáng)的流動(dòng)性。3、金融期貨交易采取盯市原則，每天進(jìn)行結(jié)算。〔領(lǐng)會〕金融期貨合約有哪些種類（1）外匯期貨（2）利率期貨（3）股票價(jià)格指數(shù)期貨〔識記〕簡述金融期權(quán)的含義、內(nèi)容及其分類?一、金融期權(quán)的含義是指賦予其購買方在規(guī)定期限內(nèi)按買賣雙方約定的價(jià)格購買或出售一定數(shù)量某種金融資產(chǎn)的權(quán)利的合約。二、金融期權(quán)合約的主要內(nèi)容：1、期權(quán)合約的買方與賣方2、期權(quán)費(fèi)3、合約中標(biāo)的資產(chǎn)的數(shù)量4、執(zhí)行價(jià)格5、到期日三、金融期權(quán)的分類1、按期權(quán)權(quán)利性質(zhì)劃分，期權(quán)可分為：（1）看漲期權(quán):【2012.04單選】看漲期權(quán)也稱買權(quán)，是指賦予期權(quán)的買方在給定時(shí)間或在此時(shí)間以前的任一時(shí)刻以執(zhí)行價(jià)格從期權(quán)賣方手中買入一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)權(quán)利的期權(quán)合約。（2）看跌期權(quán)：看跌期權(quán)也稱賣權(quán)，是指賦予期權(quán)的買方在給定時(shí)間或在此時(shí)間以前的任一時(shí)刻以執(zhí)行價(jià)格賣給期權(quán)賣方一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)權(quán)利的期權(quán)合約。2、按期權(quán)行權(quán)金融互換合約時(shí)間的不同，期權(quán)可分為：【2014.10簡答】（1）歐式期權(quán):【2012.04名詞】歐式期權(quán)是只允許期權(quán)的持有者在期權(quán)到期日行權(quán)的期權(quán)合約。（2）美式期權(quán):美式期權(quán)是允許期權(quán)持有者在期權(quán)到期日前的任何時(shí)間行權(quán)的期權(quán)合約。3、按期權(quán)合約的標(biāo)的資產(chǎn)劃分，期權(quán)可分為：（1）股票期權(quán)：股票期權(quán)是指以單一股票作為標(biāo)的資產(chǎn)的期權(quán)合約，一般是美式期權(quán)。（2）外匯期權(quán)：外匯期權(quán)是以各種貨幣為標(biāo)的資產(chǎn)的期權(quán)。（3）期貨期權(quán)：期貨期權(quán)又可進(jìn)一步分為基于利率期貨、外匯期貨和股指期貨等標(biāo)的資產(chǎn)的期權(quán)，其標(biāo)的資產(chǎn)為各種相應(yīng)的期貨合約?！差I(lǐng)會]簡述金融期權(quán)合約與金融期貨合約的區(qū)別?1、標(biāo)準(zhǔn)化程度與交易場所不同：期權(quán)合約既有標(biāo)準(zhǔn)化合約也有非標(biāo)準(zhǔn)化合約。標(biāo)準(zhǔn)化合約在交易場所進(jìn)行，非標(biāo)準(zhǔn)合約在場外進(jìn)行；期貨合約都是標(biāo)準(zhǔn)化合約，都在交易所內(nèi)進(jìn)行交易。

2、交易雙方的權(quán)利與義務(wù)不同：期權(quán)合約交易雙方的權(quán)利和義務(wù)是不平等。期貨合約交易雙方的權(quán)利和義務(wù)是平等的。

3、盈虧風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)：期權(quán)合約買方損失有限，盈利可能無限；賣方損失可能無限，但盈利有限。期貨合約交易雙方所承擔(dān)的盈虧風(fēng)險(xiǎn)都是無限的。

4、保證金要求：期權(quán)合約買方不用交納保證金，合約賣方需要交納保證金；期貨合約交易的買賣雙方都須繳納保證金。

5、結(jié)算方式：期權(quán)合約到期結(jié)算；期貨合約每日結(jié)算；第九章金融機(jī)構(gòu)體系1.〔領(lǐng)會〕簡述金融機(jī)構(gòu)的含義及其分類，一、金融機(jī)構(gòu)的含義是指從事金融活動(dòng)的組織，也被稱為金融中介或金融中介機(jī)構(gòu)。2、按照業(yè)務(wù)內(nèi)容的不同，將金融機(jī)構(gòu)劃分為：（1）銀行類金融機(jī)構(gòu):是指可以發(fā)行存款憑證的金融機(jī)構(gòu)，包括中央銀行、商業(yè)銀行、政策性銀行以及信用合作社等存款機(jī)構(gòu)。（2）非銀行類金融機(jī)構(gòu):則包括保險(xiǎn)公司、證券公詞、信托公司、投資基金等?！?013.10多選】〔領(lǐng)會〕金融機(jī)構(gòu)的功能及中國的金融機(jī)構(gòu)體系（1）提供支付結(jié)算服務(wù)（2）促進(jìn)資金融通：融通資金是所有金融機(jī)構(gòu)都具有的基本功能（3）降低交易成本（4）提供金融服務(wù)便利（5）改善信息不對稱（6）轉(zhuǎn)移與管理風(fēng)險(xiǎn)〔領(lǐng)會]簡述中央銀行的含義并結(jié)合我國的中央銀行闡述中央銀行的職能【2014.10簡答】【2012.04單選】中國金融機(jī)構(gòu)體系結(jié)構(gòu)形成了由“一行三會”（中國人民銀行、銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會、證券業(yè)監(jiān)督管理委員會、保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)督管理委員會，是我國的4個(gè)金融監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)）為主導(dǎo)、大中小型商業(yè)銀行為主體、多種非銀行金融機(jī)構(gòu)為輔翼的層次豐富、種類較為齊全、服務(wù)功能比較完備的金融機(jī)構(gòu)體系。述中央銀行的職能?【2014.10多選】【2012.04多選】一、中央銀行的含義：中央銀行，是指專門制定和實(shí)施貨幣政策、統(tǒng)一管理金融活動(dòng)并代表政府協(xié)調(diào)對外金融關(guān)系的金融管理機(jī)構(gòu)。二、中國人民銀行是我國的中央銀行。中央銀行的職能表現(xiàn)在：1、中央銀行是“發(fā)行的銀行”中國人民銀行壟斷人民幣的發(fā)行權(quán)，管理人民幣流通。2、中央銀行是“銀行的銀行”：中國人民銀行依法管理存款準(zhǔn)備金、基準(zhǔn)利率，對商業(yè)銀行發(fā)放再貸款和再貼現(xiàn)，在金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，根據(jù)情況實(shí)施必要的救助，防范和化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)國家金融穩(wěn)定。3、中央銀行是“國家的銀行”：中國人民銀行依法制定和執(zhí)行貨幣政策，持有、管理和經(jīng)營國家外匯儲備和黃金儲備，負(fù)責(zé)監(jiān)督管理銀行間同業(yè)拆借市場和銀行間債券市場、銀行間外匯市場、黃金市場，負(fù)責(zé)建立和管理全國銀行系統(tǒng)的征信系統(tǒng)，代表國家從事有關(guān)國際金融活動(dòng)等?！?015-4單選】〔領(lǐng)會〕政策性銀行的含義及我國的政策性銀行體系?政策性銀行，是指由政府發(fā)起或出資建立，按照國家宏觀政策要求在限定的業(yè)務(wù)領(lǐng)域從事銀行業(yè)務(wù)的政策性金融機(jī)構(gòu)二、我國政策性銀行體系1、國家開發(fā)銀行2、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行3、中國進(jìn)出口銀行〔領(lǐng)會〕全球性國際金融機(jī)構(gòu)有哪些?一、國際貨幣基金組織【2015-4單選】國際貨幣基金組織最主要的資金來源是成員國認(rèn)繳的份額。二、世界銀行集團(tuán)世界銀行集團(tuán)由五個(gè)機(jī)構(gòu)構(gòu)成：【2014.04多選】1、世界銀行：世界銀行的資金來源中最主要的是成員國認(rèn)繳的份額2、國際金融公司：國際金融公司是專門向經(jīng)濟(jì)不發(fā)達(dá)成員國的私有企業(yè)提供貸款和投資的國際性金融組織【2013.04單選】3、國際開發(fā)協(xié)會4、國際投資爭端處理中心5、多邊投資擔(dān)保機(jī)構(gòu)三、國際清算銀行[領(lǐng)會〕簡述國際貨幣基金組織的宗旨?【2012.04單選】（1）通過成員國共同研討和協(xié)商國際貨幣問題，促進(jìn)國際貨幣合作。（2）促進(jìn)國際貿(mào)易的擴(kuò)大和平衡發(fā)展，開發(fā)成員國的生產(chǎn)資源。（3）促進(jìn)匯率穩(wěn)定和成員國有條件的匯率安排，避免競爭性的貨幣貶值。（4）協(xié)助成員國建立多邊支付制度，消除妨礙世界貿(mào)易增大的外匯管制。（5）協(xié)助成員國克服國際收支困難。【領(lǐng)會】國際金融機(jī)構(gòu)的作用和局限有哪些?一、國際金融機(jī)構(gòu)的作用1、維持匯率穩(wěn)定。2、對金融業(yè)的國際業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行規(guī)范、監(jiān)督與協(xié)調(diào)。3、提供長短期貸款以調(diào)節(jié)國際收支的不平衡和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。4、積極防范并解救國際金融危機(jī)。5、就國際經(jīng)濟(jì)、金融領(lǐng)域中的重大事件進(jìn)行磋商。6、提供多種技術(shù)援助、人員培訓(xùn)、信息咨詢等服務(wù)，藉此加強(qiáng)各國經(jīng)濟(jì)與金融的往來，推動(dòng)全球經(jīng)濟(jì)共同發(fā)展。二、國際金融機(jī)構(gòu)的局限性1、一些機(jī)構(gòu)的領(lǐng)導(dǎo)權(quán)被主要的發(fā)達(dá)國家控制，發(fā)展中國家的呼聲、建議往往得不到重視。2、向受援國提供貸款往往附加限制性的條件，要求受援國滿足某些前提性的要求之后才能使用貸款，而這些要求大多是對一國經(jīng)濟(jì)體系甚至政治體系的不恰當(dāng)干預(yù)，不對癥的干預(yù)方案常常會削弱或抵消優(yōu)惠貸款所能帶來的積極作用。第十章商業(yè)銀行1.[領(lǐng)會]商業(yè)銀行的含義及性質(zhì)?一、商業(yè)銀行是指依照《中華人民共和國商業(yè)銀行法》和《中華人民共和國公司法》設(shè)立的吸收公眾存款、發(fā)放貸款、辦理結(jié)算等業(yè)務(wù)的企業(yè)法人。二、商業(yè)銀行的性質(zhì)1、企業(yè)性2、金融性3、銀行性2.[領(lǐng)會]商業(yè)銀行的分類?一、按產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的不同，商業(yè)銀行可分為：1、股份制商業(yè)銀行：采用股份公司形式組建起來的商業(yè)銀行，產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)呈多元化。2、獨(dú)資商業(yè)銀行：由單個(gè)出資人出資組建的商業(yè)銀行，產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)單一。二、按組織形式的不同，商業(yè)銀行可分為：1、單一制商業(yè)銀行也稱獨(dú)家制商業(yè)銀行，其特點(diǎn)是商業(yè)銀行業(yè)務(wù)只由一個(gè)獨(dú)立的商業(yè)銀行經(jīng)營，不設(shè)或不允許設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。2、總分行制商業(yè)銀行總分行制是目前國際上普遍采用的一種商業(yè)銀行體制，其特點(diǎn)是，法律允許商業(yè)銀行在總行之下設(shè)立分支機(jī)構(gòu)從事銀行業(yè)務(wù)。3、控股公司制商業(yè)銀行【2014.04名詞解釋】也稱集團(tuán)制商業(yè)銀行，其特點(diǎn)是，由一個(gè)集團(tuán)成立股權(quán)公司，再由該公司控制或收購若干獨(dú)立的銀行。三、按業(yè)務(wù)覆蓋地域的不同，商業(yè)銀行可分為：1、地方性商業(yè)銀行：這類商業(yè)銀行以所在地區(qū)的客戶為服務(wù)對象，業(yè)務(wù)經(jīng)營活動(dòng)范圍有明顯的地域性特征。例如我國的城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行。2、全國性商業(yè)銀行：這類商業(yè)銀行以國內(nèi)所有客戶為服務(wù)對象，業(yè)務(wù)覆蓋全國。與地方性商業(yè)銀行相比，設(shè)立全國性商業(yè)銀行的門檻更高。3、國際性商業(yè)銀行：主要是指那些以國際性大企業(yè)客戶為主要對象，在國際金融中心占據(jù)重要地位、國際影響力較大的商業(yè)銀行。例如，花旗銀行、匯豐銀行、德意志銀行、美國銀行等。四、按業(yè)務(wù)經(jīng)營模式的不同，商業(yè)銀行可分為：1、全能性商業(yè)銀行：也稱綜合性銀行，是指不受金融業(yè)務(wù)分工限制，能夠全面經(jīng)營各種金融業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行。2、專業(yè)性商業(yè)銀行：這是指那些專門從事某一領(lǐng)域或某一類型銀行業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行?！差I(lǐng)會〕商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)與資產(chǎn)業(yè)務(wù)的內(nèi)容?【2013.04單選】一、負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行最基本、最重要的業(yè)務(wù)，主要包括：【2014.04多選】1、存款業(yè)務(wù)2、借款業(yè)務(wù)二、資產(chǎn)業(yè)務(wù)是對資金進(jìn)行運(yùn)用的結(jié)果，是商業(yè)銀行獲得收入的最主要來源。主要包括：1、貸款業(yè)務(wù)【201310單選】：貸款是商業(yè)銀行出借給貸款對象，并以按約定利率和期限還本付息為條件的貨幣資金。貸款是商業(yè)銀行的傳統(tǒng)核心業(yè)務(wù)，也是商業(yè)銀行最主要的盈利資產(chǎn)。2、證券投資業(yè)務(wù)：理論上，所有合法的有價(jià)證券，如債券、股票等，都可作為商業(yè)銀行證券投資的備選對象。但實(shí)際上受到監(jiān)管部門的限定。3、現(xiàn)金資產(chǎn)業(yè)務(wù)：現(xiàn)金資產(chǎn)是指商業(yè)銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等同的可隨時(shí)用于支付的銀行資產(chǎn)。【201510單選題】〔領(lǐng)會〕常見的存款類型有哪些?活期存款（2）定期存款（3）儲蓄存款（4）通知存款（5）結(jié)構(gòu)性存款結(jié)構(gòu)性存款：結(jié)構(gòu)性存款也可稱為收益增值產(chǎn)品(YieldEnhancementProducts)，是運(yùn)用利率、匯率產(chǎn)品與傳統(tǒng)的存款業(yè)務(wù)相結(jié)合的一種創(chuàng)新存款。該產(chǎn)品適合于對收益要求較高，對外匯匯率及利率走勢有一定認(rèn)識，并有能力承擔(dān)一定風(fēng)險(xiǎn)的客戶?！?01510名詞解釋題】〔領(lǐng)會〕簡述借款類業(yè)務(wù)的內(nèi)容?商業(yè)銀行的借款方式多種多樣，大體上，我們可按期限將它們劃分為兩大類：一、短期借款，這是指期限在1年或1年以下的借款。主要包括：【2015.4簡答】1、同業(yè)拆借。它的最初交易動(dòng)機(jī)是為了調(diào)劑商業(yè)銀行的法定準(zhǔn)備金頭寸。2、回購協(xié)議【2012.04多選】。商業(yè)銀行也可以通過簽訂回購協(xié)議的方式獲取短期資金融通。3、向中央銀行借款。即通過再貸款和再貼現(xiàn)從中央銀行融入資金。。二、長期借款，這是指期限在1年以上的借款。主要包括：1、普通金融債券。商業(yè)銀行在金融市場上發(fā)行的、按約定還本付息的有價(jià)證券統(tǒng)稱為金融債券。這里我們把除次級債券、混合資本債券和可轉(zhuǎn)換債券以外的其他金融債券稱之為普通金融債券。2、次級金融債券【2012.04名詞解釋】。是指商業(yè)銀行發(fā)行的、本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負(fù)債之后、先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券。3、混合資本債券。和次級金融債券一樣，發(fā)行混合資本債券所籌集到的資金也可按規(guī)定計(jì)入銀行的附屬資本。不同的是，混合資本債券的清償順序位于次級金融債券之后，且期限更長，一般不低于15年。4、可轉(zhuǎn)換債券。是指銀行依照法定程序發(fā)行、在一定期間內(nèi)依據(jù)約定的條件可以轉(zhuǎn)換成銀行股份的金融債券。6.[領(lǐng)會]貸款的類型有哪些?一、按期限的長短，貸款可分為：1、短期貸款：期限在1年以內(nèi)（含1年）的貸款為短期貸款。2、中期貸款：期限在1年以上、5年以下（含5年）的貸款為中期貸款。3、長期貸款：期限在5年以上的貸款為長期貸款。二、按保障條件的不同，貸款可分為：1、信用貸款：信用貸款是指沒有擔(dān)保、僅依據(jù)借款人的信用狀況而發(fā)放的貸款。2、擔(dān)保貸款：擔(dān)保貸款是指由借款人或第三方依法提供擔(dān)保而發(fā)放的貨款，按照具體擔(dān)保方式的不同，擔(dān)保貸款又可分為保證貸款、抵押貸款和質(zhì)押貸款。三、按業(yè)務(wù)類型的不同，貸款可分為：1、公司類貸款：2、個(gè)人貸款：3、票據(jù)貼現(xiàn)四、按質(zhì)量的高低，貸款可分為以下五類，通常所說的不良貸款，就是指后三類：【2014.04單選】【2012.04多選】【2013.04單選】【201510單選題】【201510多選題】1、正常貸款：2、關(guān)注貸款：3、次級貸款：4、可疑貸款：5、損失貸款：〔領(lǐng)會]商業(yè)銀行從事的證券投資業(yè)務(wù)具有哪些特點(diǎn)?（1）主動(dòng)性強(qiáng)（2）流動(dòng)性強(qiáng)（3）收益的波動(dòng)性大（4）易于分散管理〔領(lǐng)會〕表外業(yè)務(wù)的含義及國內(nèi)銀行開辦的表外業(yè)務(wù)大致可分為哪些類型?一、表外業(yè)務(wù)的含義【201310名詞解釋】表外業(yè)務(wù)，是指商業(yè)銀行所從事的、按照通行的會計(jì)準(zhǔn)則不記入資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)、不會形成銀行現(xiàn)實(shí)的資產(chǎn)或負(fù)債但卻能影響銀行當(dāng)期損益的業(yè)務(wù)。二、國內(nèi)銀行開辦的表外業(yè)務(wù)的類型【2014.04單選】【2012.04單選】1、支付結(jié)算業(yè)務(wù)2、銀行卡業(yè)務(wù)3、代理業(yè)務(wù)4、信托業(yè)務(wù)【201304單選】5、租賃業(yè)務(wù)6、投資銀行業(yè)務(wù)7、擔(dān)保業(yè)務(wù)8、承諾業(yè)務(wù)9、金融衍生交易業(yè)務(wù)金融租賃公司：金融租賃公司(Financialleasingcompanies)是指經(jīng)中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會批準(zhǔn)，以經(jīng)營融資租賃業(yè)務(wù)為主的非銀行金融機(jī)構(gòu)(詳見《金融租賃公司管理辦法》。未經(jīng)中國銀監(jiān)會批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人不得經(jīng)營融資租賃業(yè)務(wù)或在其名稱中使用"金融租賃"字樣，但法律法規(guī)另有規(guī)定的除外?！?01510單選題】[領(lǐng)會]銀行資本的構(gòu)成有哪些，一、賬面資本：【201310單選】賬面資本是指資產(chǎn)負(fù)債表中的總資產(chǎn)減去總負(fù)債后的所有者權(quán)益部分，包括實(shí)收資本、資本公積、盈余公積和未分配利潤等，它可以直接從資產(chǎn)負(fù)債表上觀察到，賬面資本有時(shí)又稱為權(quán)益資本或會計(jì)資本。二、監(jiān)管資本：【201510單選題】監(jiān)管資本是監(jiān)管當(dāng)局要求商業(yè)銀行必須保有的最低資本量，是商業(yè)銀行的法律責(zé)任，因此，監(jiān)管資本也可稱為法律資本。規(guī)定銀行監(jiān)管資本由兩部分組成：1、一級資本也稱核心資本，包括股本和公開儲備。一級資本是永久性的并且被認(rèn)為是一種高質(zhì)量的緩沖器，是判斷銀行資本是否充實(shí)最明顯的依據(jù)。根據(jù)監(jiān)管資本要求，在銀行總資本中，一級資本的占比不應(yīng)低于50%。2、二級資本也稱附屬資本，包括未公開儲備、重估儲備、普通準(zhǔn)備金、帶有債務(wù)性質(zhì)的資本工具和長期次級債務(wù)。三、經(jīng)濟(jì)資本：【2014.04單選】經(jīng)濟(jì)資本是指銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理人員根據(jù)銀行所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算出來的、銀行需要保有的最低資本量?！差I(lǐng)會]資本充足性的含義及其衡量標(biāo)準(zhǔn)是什么？【2014.10論述】（1）資本充足性的含義資本充足性，是指資本數(shù)量適度，即商業(yè)銀行持有的資本數(shù)量既能夠滿足其正常經(jīng)營的需要，又能滿足股東的合理投資回報(bào)要求。（2）資本充足性的衡量標(biāo)準(zhǔn)保持?jǐn)?shù)量充足的資本不僅是監(jiān)管當(dāng)局對商業(yè)銀行的基本要求，也是商業(yè)銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的基本手段，因此，達(dá)到規(guī)定的資本充足性是商業(yè)銀行經(jīng)營首先要解決的問題?！栋腿麪枀f(xié)議》對商業(yè)銀行的資本充足性規(guī)定了統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，即總資本充足率不低于8%，這逐漸成為國際銀行界資本管理的“一條鐵律”。【2015.4單選】〔領(lǐng)會]提高資本充足率的途徑有哪些，【2014.10論述】（1）增加資本總量，主要包括增加核心資本和附屬資本。（2）收縮業(yè)務(wù)，壓縮資產(chǎn)總規(guī)模。（3）調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，降低高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占比。（4）提高自身風(fēng)險(xiǎn)管理水平，降低資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)含量?！差I(lǐng)會〕商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的種類及風(fēng)險(xiǎn)管理的基本框架一、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的種類【2013.10多選】1、信用風(fēng)險(xiǎn)2、市場風(fēng)險(xiǎn)3、操作風(fēng)險(xiǎn)4、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)5、國家風(fēng)險(xiǎn)6、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)7、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)8、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)二、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的基本框架【2013.04簡答】(1)風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境。包括員工的道德觀和勝任能力、人員的培訓(xùn)、管理者的經(jīng)營模式、分配權(quán)限與職責(zé)的方式等。(2)風(fēng)險(xiǎn)管理組織。架構(gòu)大體上包括:董事會及其專門委員會，高級管理層，風(fēng)險(xiǎn)管理部門及其他相關(guān)部門。(3)風(fēng)險(xiǎn)管理流程。主要包括:風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)與政策瞥蟀，風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)評估、風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)對、風(fēng)險(xiǎn)控制、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測與風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告等環(huán)節(jié)。第十一章投資銀行和保險(xiǎn)公司[領(lǐng)會]簡述投資銀行的含義、基本職能及業(yè)務(wù)有哪些，一、投資銀行的含義投資銀行，是指主要從事證券發(fā)行、承銷、交易、企業(yè)重組、兼并與收購、投資分析、風(fēng)險(xiǎn)投資、項(xiàng)目融資等業(yè)務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu)。二、投資銀行的基本職能1、媒介資金供需，提供直接融資服務(wù)2、構(gòu)建發(fā)達(dá)的證券市場3、優(yōu)化資源配置4、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)集中三、投資銀行的業(yè)務(wù)【201310多選】【201204多選】【201304多單選】1、證券承銷業(yè)務(wù)【2014.10單選】【2014.04名詞解釋】證券承銷是投資銀行最為傳統(tǒng)與基礎(chǔ)的業(yè)務(wù)，它是指投資銀行幫助證券發(fā)行人就發(fā)行證券進(jìn)行策劃，并將公開發(fā)行的證券出售給投資者以籌集到發(fā)行人所需資金的業(yè)務(wù)活動(dòng)。2、證券交易與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)證券交易與經(jīng)紀(jì)也是投資銀行的一項(xiàng)基本業(yè)務(wù)，它是證券承銷業(yè)務(wù)的延續(xù)業(yè)務(wù)。3、并購業(yè)務(wù)并購業(yè)務(wù)即兼并與收購業(yè)務(wù)。兼并是指由兩個(gè)或兩個(gè)以上的企業(yè)實(shí)體形成新經(jīng)濟(jì)單位的交易活動(dòng)；收購是指兩家公司進(jìn)行產(chǎn)權(quán)交易，由一家公司獲得另一家公司的大部分或全部股權(quán)以達(dá)到控制該公司的交易活動(dòng)。4、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的產(chǎn)生源于企業(yè)及個(gè)人的財(cái)富積累和謀求資產(chǎn)增值的市場需求。在成熟的資本市場中，投資者愿意將自己的資產(chǎn)委托給專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行理財(cái)管理，從而避免自身作為缺乏相關(guān)投資知識及時(shí)間的非專業(yè)人士進(jìn)行投資而招致的損失。5、財(cái)務(wù)顧問與咨詢業(yè)務(wù)投資銀行的財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)是投資銀行所承擔(dān)的對公司尤其是上市公司的一系列證券市場業(yè)務(wù)的策劃和咨詢業(yè)務(wù)的總稱。主要指投資銀行在公司的股份制改造、上市、在二級市場再籌資以及發(fā)生兼并收購、出售資產(chǎn)等重大交易活動(dòng)時(shí)提供的專業(yè)性財(cái)務(wù)意見。6、風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)務(wù)【2014.04單選】【2015.04單選】風(fēng)險(xiǎn)投資又稱創(chuàng)業(yè)投資，是指對新興公司在創(chuàng)業(yè)期和拓展期進(jìn)行的資金融通，表現(xiàn)為風(fēng)險(xiǎn)大、收益高?！差I(lǐng)會〕投資銀行承銷證券的方式有哪些?一、代銷二、包銷：包括1、全額包銷2、余額包銷〔領(lǐng)會〕簡述保險(xiǎn)的含義、基本職能及其基本原則?一、保險(xiǎn)的含義：保險(xiǎn)，是運(yùn)用互助共濟(jì)（大數(shù)法則）的原理，將個(gè)體面臨的風(fēng)險(xiǎn)通過一定的組織形式、根據(jù)合同約定的權(quán)利與義務(wù)由群體來分擔(dān)的一種經(jīng)濟(jì)行為。二、保險(xiǎn)的基本職能1、分散風(fēng)險(xiǎn)職能：保險(xiǎn)的基本職能就是分散風(fēng)險(xiǎn)，分?jǐn)倱p失，起到“千家萬戶保一家”的互助共濟(jì)的作用，這是保險(xiǎn)業(yè)區(qū)別于其他金融業(yè)的根本標(biāo)志。2、補(bǔ)償損失職能：補(bǔ)償損失職能就是把全體投保人通過繳納保險(xiǎn)費(fèi)建立起來的保險(xiǎn)基金用于少數(shù)投保人因遭遇災(zāi)害事故所受損失的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償。三、保險(xiǎn)的基本原則【201310多選】【201304簡答】1、保險(xiǎn)利益原則：保險(xiǎn)利益，是指投保人對投保標(biāo)的具有法律上承認(rèn)的利益，它體現(xiàn)了投保人或被保險(xiǎn)人與投保標(biāo)的之間的利害關(guān)系?！?0154名詞】2、最大誠信原則：即通常所說的誠實(shí)信用原則，要求保險(xiǎn)活動(dòng)的一方當(dāng)事人對另一方的當(dāng)事人不得隱瞞任何重要的有關(guān)保險(xiǎn)活動(dòng)的事實(shí)。它的內(nèi)容主要包括：（1）告知指合同訂立之前、合同訂立時(shí)以及在合同有效期內(nèi)，投保方對已知的或應(yīng)知的與保險(xiǎn)標(biāo)的有關(guān)的實(shí)質(zhì)性重要事實(shí)應(yīng)據(jù)實(shí)向保險(xiǎn)方做口頭或者書面申報(bào)；保險(xiǎn)方也應(yīng)將與投保方利害相關(guān)的實(shí)質(zhì)性重要事實(shí)據(jù)實(shí)通告投保方。（2）保證是指被保險(xiǎn)人在保險(xiǎn)合同有效期限內(nèi)針對某種特定事項(xiàng)，作出做某事或者不做某事的承諾。3、損失補(bǔ)償原則：是指在財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)中投保人通過購買保險(xiǎn)，將其自身原來承擔(dān)的特定風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)人來承擔(dān)，當(dāng)保險(xiǎn)事故發(fā)生時(shí)，保險(xiǎn)人給予被保險(xiǎn)人的經(jīng)濟(jì)賠償恰好填補(bǔ)被保險(xiǎn)人因遭受保險(xiǎn)事故所造成的經(jīng)濟(jì)損失。保險(xiǎn)補(bǔ)償具有以下幾個(gè)限制：（1）以實(shí)際損失為限，這是最基本的限制條件。（2）以保險(xiǎn)金額為限。（3）以保險(xiǎn)利益為限。保險(xiǎn)利益是指投保人對投保標(biāo)的具有法律上承認(rèn)的利益，它體現(xiàn)了投保人或被保險(xiǎn)人與投保標(biāo)的之間的利害關(guān)系。保險(xiǎn)利益原則規(guī)定，投保人或者被保險(xiǎn)人要對保險(xiǎn)標(biāo)的具有法律上承認(rèn)的利益，否則不能簽訂保險(xiǎn)合同，即使簽訂了，保險(xiǎn)合同也無效。4、近因原則：保險(xiǎn)中的近因是指引發(fā)保險(xiǎn)事故發(fā)生的主要原因，即在保險(xiǎn)事故發(fā)生過程中起著主導(dǎo)或者支配作用的因素。近因原則規(guī)定，只有當(dāng)承保風(fēng)險(xiǎn)是損失發(fā)生的近因時(shí)，保險(xiǎn)人才會承擔(dān)賠償責(zé)任。〔領(lǐng)會〕人壽保險(xiǎn)公司的主要業(yè)務(wù)有哪些?【2013-10單選】人壽保險(xiǎn)公司主要經(jīng)營人身保險(xiǎn)。人身保險(xiǎn)是以人的身體或者生命為保險(xiǎn)標(biāo)的的一種保險(xiǎn)。根據(jù)保障范圍的不同，可以區(qū)分為：【201510簡答題】人壽保險(xiǎn)：是人身保險(xiǎn)中最基本的人身保險(xiǎn)（2）意外傷害保險(xiǎn)（3）健康保險(xiǎn)[領(lǐng)會]財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司的主要業(yè)務(wù)有哪些?【2015-4單選】財(cái)產(chǎn)損失（2）責(zé)任保險(xiǎn)（3）保證保險(xiǎn)第十二章貨幣供給與貨幣需求〔識記」貨幣需求的含義一、貨幣需求，是指在一定的資源制約條件下，微觀經(jīng)濟(jì)主體和宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行對執(zhí)行交易媒介和資產(chǎn)職能的貨幣產(chǎn)生的總需求?！绢I(lǐng)會】凱恩斯認(rèn)為人們持有貨幣的動(dòng)機(jī)有哪些?【2013.04單選】【2015.04名詞】凱恩斯認(rèn)為投機(jī)性貨幣需求最主要的影響因素是利率他認(rèn)為為人們持有貨幣的動(dòng)機(jī)有：【201510多選題】（1）交易動(dòng)機(jī)：人們?yōu)榱藨?yīng)付日常的商品交易而必然需要持有一定數(shù)量的貨幣，這個(gè)持幣動(dòng)機(jī)就是交易動(dòng)機(jī)。（2）預(yù)防動(dòng)機(jī)：是人們?yōu)榱藨?yīng)付不測之需而持有貨幣的動(dòng)機(jī)。（3）投機(jī)動(dòng)機(jī)：投機(jī)動(dòng)機(jī)是凱恩斯貨幣需求理論中最具創(chuàng)新的部分。人們持有貨幣除了為了交易需求和應(yīng)付意外支出外，還是為了儲存價(jià)值或財(cái)富。〔識記〕流動(dòng)性陷阱的含義是什么?【2013.04名詞】流動(dòng)性陷阱，是指這樣一種現(xiàn)象：當(dāng)一定時(shí)期的利率水平降低到不能再低時(shí)，人們就會產(chǎn)生利率上升從而債券價(jià)格下跌的預(yù)期，貨幣需求彈性變得無限大，即無論增加多少貨幣供給，都會被人們以貨幣形式儲存起來?！差I(lǐng)會〕簡述弗里德曼的貨幣需求理論?【2014.04單選】弗里德曼認(rèn)為永恒收入是貨幣需求的主要決定因素。弗里德曼認(rèn)為，貨幣也是一種商品，人們對于貨幣的需求，就像人們對別的商品和勞務(wù)的需求一樣，進(jìn)而對影響貨幣需求的三類因素進(jìn)行了詳細(xì)的分析：總財(cái)富水平（2）持有貨幣的機(jī)會成本（3）持有貨幣給人們帶來的效用[領(lǐng)會]現(xiàn)階段我國貨幣需求的主要決定與影響因素有哪些?【201210簡答】收入（2）物價(jià)水平（3）其他金融資產(chǎn)收益率（利率）（4）其他因素：包括信用的發(fā)展?fàn)顩r、金融機(jī)構(gòu)技術(shù)手段的先進(jìn)程度和服務(wù)質(zhì)量的優(yōu)劣、社會保障體制的健全與完善等?！沧R記〕貨幣供給、基礎(chǔ)貨幣、原始存款、派生存款的含義分別是什么?【2014.10計(jì)算題】（1）貨幣供給：是指一定時(shí)期內(nèi)一國銀行系統(tǒng)向經(jīng)濟(jì)中投入或抽離貨幣的行為過程。（2）基礎(chǔ)貨幣：又稱強(qiáng)力貨幣或高能貨幣，這種貨幣是整個(gè)銀行體系內(nèi)存款擴(kuò)張、貨幣創(chuàng)造的基礎(chǔ)，其數(shù)額大小對貨幣供給總量具有決定性的作用，表現(xiàn)為中央銀行的負(fù)債。（3）原始存款：一般是指商業(yè)銀行接受的客戶以現(xiàn)金方式存入的存款和中央銀行對商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)而形成的準(zhǔn)備金存款。（4）派生存款：與原始存款相對，是指在原始存款的基礎(chǔ)上，由商業(yè)銀行發(fā)放貸款等資產(chǎn)業(yè)務(wù)活動(dòng)衍生而來的存款。第十三章貨幣的均衡與失衡【識記】貨幣均衡的實(shí)現(xiàn)機(jī)制【2015-4單選】市場經(jīng)濟(jì)條件下貨幣均衡的實(shí)現(xiàn)離不開利率的調(diào)節(jié)〔領(lǐng)會〕簡述國際收支的含義及特點(diǎn)?一、國際收支的含義，是一國居民與非居民之間在一定時(shí)期內(nèi)（通常為1年）進(jìn)行的全部交易的貨幣價(jià)值記錄，是一國對外經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的綜合反映。二、國際收支的特點(diǎn)1、國際收支是個(gè)流量概念，記載的是一個(gè)國家某一時(shí)間段內(nèi)的對外經(jīng)濟(jì)交易狀況，具有期限性特點(diǎn)。2、判斷一項(xiàng)交易是否應(yīng)包括在國際收支的范圍內(nèi)，所依據(jù)的不是交易雙方的國籍，而是交易雙方是否有一方是該國居民。3、國際收支以交易為基礎(chǔ)，其所記錄的交易包括以下四類：（1）價(jià)值交換（2）單方面轉(zhuǎn)移（3）移居（4）其他根據(jù)[領(lǐng)會〕國際收支平衡表包括哪些明細(xì)項(xiàng)目?【2014.04多選】【2015.04名詞】國際收支平衡表，是一種按復(fù)式簿記記賬原理編制的統(tǒng)計(jì)報(bào)表，系統(tǒng)記錄一國一定時(shí)期的國際收支狀況，是各國制定合理的對外經(jīng)濟(jì)政策的重要依據(jù)。包括下面一些項(xiàng)目：經(jīng)常賬戶【2012.04單選】1、貨物2、服務(wù)3、收入4、經(jīng)常轉(zhuǎn)移二、資本和金融賬戶1、資本項(xiàng)目（1）資本轉(zhuǎn)移（2）非生產(chǎn)、非金融資產(chǎn)的收購或出售2、金融項(xiàng)目【2014.04多選】（1）直接投資（2）證券投資（3）其他投資三、儲備資產(chǎn)指一國政府持有，并可隨時(shí)使用的對外金融資產(chǎn)，又稱為官方儲備或國際儲備。包括貨幣黃金、特別提款權(quán)、在基金組織的儲備頭寸、外匯資產(chǎn)和其他債權(quán)。四、凈誤差與遺漏[領(lǐng)會]國際收支差額包括哪些類型?（1）貿(mào)易賬戶差額：（2）經(jīng)常賬戶差額：（3）國際收支總差額〔領(lǐng)會〕國際收支調(diào)節(jié)的手段主要有哪些?【2013.10簡答】（1）財(cái)政政策，擴(kuò)大或者縮小財(cái)政支出，提高或者降低稅率。（2）貨幣政策，通過調(diào)整利率或者匯率，影響進(jìn)出口和資本流動(dòng)。（3）外貿(mào)政策，主要是關(guān)稅壁壘和貿(mào)易管制〔識記〕簡述通貨膨脹的含義、度量指標(biāo)及其主要判斷標(biāo)準(zhǔn)?【2015.04多選】通貨膨脹【2013.04單選】是指在紙幣流通的條件下由于貨幣供給過多而引發(fā)貨幣貶值，物價(jià)全面、持續(xù)上漲的貨幣現(xiàn)象。二、通貨膨脹的度量指標(biāo)1、居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)【2014.10名詞解釋】【2014.04名詞解釋】居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)即我們通常所稱的CPI，又稱零售物價(jià)指數(shù)，它是一種用來測量各個(gè)時(shí)期內(nèi)城鄉(xiāng)居民所購買的生活消費(fèi)品價(jià)格和服務(wù)項(xiàng)目價(jià)格平均變化程度的指標(biāo)。2、批發(fā)物價(jià)指數(shù)這是反映不同時(shí)期批發(fā)市場上多種商品價(jià)格平均變動(dòng)程度的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。它是包括生產(chǎn)資料和消費(fèi)品在內(nèi)的全部商品的批發(fā)價(jià)格，但不包含勞務(wù)價(jià)格。3、國民生產(chǎn)總值平減指數(shù)又稱“國民生產(chǎn)總值折算價(jià)格指數(shù)”，是衡量一國經(jīng)濟(jì)在不同時(shí)期內(nèi)所生產(chǎn)和提供的最終產(chǎn)品和勞務(wù)價(jià)格總水平變化程度的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。。三、通貨膨脹的主要判斷標(biāo)準(zhǔn)是物價(jià)水平?！差I(lǐng)會〕通貨膨脹的類型有哪些?一、按照通貨膨脹期間物價(jià)上漲的程度不同，可以將通貨膨脹分為1、溫和的通貨膨脹2、惡性通貨膨脹二、按照通貨膨脹的表現(xiàn)形式不同，可以將通貨膨脹分為1、公開型的通貨膨脹2、隱蔽型的通貨膨脹〔領(lǐng)會]通貨膨脹的成因有哪些?【2013.04論述】（1）需求拉動(dòng)說是從需求角度解釋通貨膨脹的成因。該理論認(rèn)為，之所以發(fā)生通貨膨脹，是因?yàn)楦鲊捎昧藬U(kuò)張性的財(cái)政政策和貨幣政策，刺激了社會總需求。當(dāng)社會總需求大于社會總供給時(shí)，就形成了膨脹性缺口，牽動(dòng)物價(jià)上漲，導(dǎo)致通貨膨脹。（2）成本推動(dòng)說是從供給方面解釋通貨膨脹的成因。這種理論認(rèn)為，在沒有超額需求的情況下，由于供給方面成本的提高也會引起一般價(jià)格水平持續(xù)和顯著的上漲。（3）結(jié)構(gòu)型通貨膨脹理論是指在沒有需求拉動(dòng)和成本推動(dòng)的情況下，由于某些經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)方面的原因而引發(fā)的一般價(jià)格水平的持續(xù)上漲。在許多發(fā)展中國家，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)因素是造成該國發(fā)生通貨膨脹的重要原因，主要包括經(jīng)濟(jì)部門結(jié)構(gòu)和供需結(jié)構(gòu)。〔領(lǐng)會]簡述通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)增長影響的三類觀點(diǎn)?圍繞著通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)增長的影響，西方經(jīng)濟(jì)學(xué)界大致形成了三類觀點(diǎn)：促進(jìn)論、促退論和中性論?！?012.04簡答】一、促進(jìn)論主張政府干預(yù)經(jīng)濟(jì)的經(jīng)濟(jì)學(xué)者大都持有這種觀點(diǎn)，他們認(rèn)為，適度的通貨膨脹具有正的產(chǎn)出效應(yīng)，能夠促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。二、促退論大多數(shù)主張經(jīng)濟(jì)自由發(fā)展的經(jīng)濟(jì)學(xué)者堅(jiān)持這種觀點(diǎn)，他們認(rèn)為，通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)增長有害無益，具有減少產(chǎn)出的效應(yīng)。中性論這類觀點(diǎn)認(rèn)為，通貨膨脹對經(jīng)濟(jì)增長實(shí)質(zhì)上不產(chǎn)生任何影響，兩者之間沒有必然的聯(lián)系。[領(lǐng)會]通貨膨脹的治理措施有哪些?實(shí)施緊縮的貨幣政策：中央銀行可以通過提高法定存款準(zhǔn)備金率、提高利率、在公開市場上賣出證券回籠貨幣等政策操作來減少貨幣供給量?！?014.10多選】（2）實(shí)施適當(dāng)?shù)呢?cái)政政策：需要實(shí)施緊縮的財(cái)政政策：縮減政府開支，尤其是減少非生產(chǎn)性的財(cái)政支出與轉(zhuǎn)移（3）實(shí)施適當(dāng)?shù)氖杖胝撸菏杖胝咧饕遣扇」べY—物價(jià)管理政策【2015-4單選】（4）指數(shù)化政策〔領(lǐng)會]簡述中國特色的通貨膨脹成因說?（1）“體制轉(zhuǎn)軌說”這種理論認(rèn)為中國的通貨膨脹是由于經(jīng)濟(jì)體制的轉(zhuǎn)軌而引起的。（2）“結(jié)構(gòu)說”這種理論認(rèn)為，我國存在著典型的二元經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，農(nóng)業(yè)發(fā)展明顯落后于城市，在改革農(nóng)業(yè)現(xiàn)狀過程中，農(nóng)業(yè)大發(fā)展使農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格上升所引發(fā)的通貨膨脹在所難免。（3）“人口說”這種理論認(rèn)為我國人口眾多，人均資源占用較少，尤以土地資源更為稀缺，資源的缺乏導(dǎo)致價(jià)格上升形成通貨膨脹?！差I(lǐng)會〕簡述通貨緊縮的含義及其被稱為經(jīng)濟(jì)衰退加速器的原因?一、通貨緊縮的含義通貨緊縮，是指由于貨幣供給不足而引起貨幣升值，物價(jià)普遍、持續(xù)下跌的貨幣現(xiàn)象。二、通貨緊縮被稱為經(jīng)濟(jì)衰退加速器的原因【2013.10單選】1、從投資看，實(shí)際利率的提高使企業(yè)減少投資2、從消費(fèi)看，物價(jià)還會下跌的預(yù)期使人們減少即期消費(fèi)第十四章貨幣政策1.[領(lǐng)會]簡述貨幣政策的含義及其四大目標(biāo)?一、貨幣政策的含義貨幣政策【2013.04多選】，是指中央銀行為特定的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，運(yùn)用各種政策工具調(diào)控貨幣供給量和利率所采取的方針和措施的總稱。貨幣政策主要包括四個(gè)方面的內(nèi)容，即政策目標(biāo)、政策工具、操作指標(biāo)與中介指標(biāo)、政策傳導(dǎo)機(jī)制。二、四大目標(biāo)【2013.10簡答】1、穩(wěn)定物價(jià)2、充分就業(yè)3、經(jīng)濟(jì)增長4、國際收支平衡〔領(lǐng)會〕試述貨幣政策四大目標(biāo)間的關(guān)系及我國貨幣政策目標(biāo)的選擇?一、貨幣政策四大目標(biāo)間的關(guān)系貨幣政策的最終目標(biāo)一般包括穩(wěn)定物價(jià)、經(jīng)濟(jì)增長、充分就業(yè)、國際收支平衡四大目標(biāo)。這四大目標(biāo)間的關(guān)系既有統(tǒng)一性，又有矛盾性。【201510單選題】1、穩(wěn)定物價(jià)和充分就業(yè)穩(wěn)定物價(jià)與充分就業(yè)兩個(gè)目標(biāo)之間經(jīng)常發(fā)生沖突，菲利普斯曲線表明，失業(yè)率和物價(jià)上漲率之間存在著此消彼長的替代關(guān)系。2014.10名詞解釋】【2013.10單選】2、經(jīng)濟(jì)增長與充分就業(yè)經(jīng)濟(jì)增長與充分就業(yè)兩個(gè)目標(biāo)間具有一致性，奧肯定律論證了這種一致性，經(jīng)濟(jì)增長有助于增加就業(yè)，降低失業(yè)率。失業(yè)率與經(jīng)濟(jì)增長之間的關(guān)系正確的是反比?！?015.04單選】【2013.04單選】3、穩(wěn)定物價(jià)和經(jīng)濟(jì)增長穩(wěn)定物價(jià)與經(jīng)濟(jì)增長兩個(gè)目標(biāo)間具有矛盾性。由菲利普斯曲線和“奧肯定律”推導(dǎo)可知，物價(jià)上漲率與經(jīng)濟(jì)增長率之間呈同向變動(dòng)關(guān)系，則穩(wěn)定物價(jià)與經(jīng)濟(jì)增長兩個(gè)目標(biāo)反向變動(dòng)，存在矛盾性。4、穩(wěn)定物價(jià)和國際收支平衡穩(wěn)定物價(jià)有利于實(shí)現(xiàn)國際收支平衡。通常來說，在各國貿(mào)易結(jié)構(gòu)不變的條件下，如果各國都保持本國的物價(jià)穩(wěn)定，則物價(jià)穩(wěn)定與國際收支平衡目標(biāo)能夠同時(shí)實(shí)現(xiàn)。5、經(jīng)濟(jì)增長和國際收支平衡一般來說經(jīng)濟(jì)增長通常會增加對進(jìn)口商品的需求，同時(shí)由于國民收入的增加帶來貨幣支付能力的增加，會導(dǎo)致對一部分本來是用于出口的商品轉(zhuǎn)向內(nèi)銷。兩方面作用的結(jié)果是進(jìn)口的增長高于出口的增長，導(dǎo)致貿(mào)易逆差。[領(lǐng)會〕一般性貨幣政策工具有哪些?（1）法定存款準(zhǔn)備金率：即規(guī)定金融機(jī)構(gòu)只要經(jīng)營存款業(yè)務(wù)，就必須繳存法定存款準(zhǔn)備金?！?014.10單選】【2013.10單選】（2）再貼現(xiàn)政策再貼現(xiàn)是指商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)為了取得資金，將已貼現(xiàn)的未到期票據(jù)再以貼現(xiàn)方式向中央銀行進(jìn)行轉(zhuǎn)讓的票據(jù)行為。（3）公開市場業(yè)務(wù)【2013.04單選】公開市場業(yè)務(wù)是指中央銀行在金融市場上賣出或買進(jìn)有價(jià)證券，吞吐基礎(chǔ)貨幣，用以改變商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的可用資金，進(jìn)而影響貨幣供給量和利率，實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)的一種政策工具?！差I(lǐng)會]法定存款準(zhǔn)備金率的作用機(jī)理及其優(yōu)缺點(diǎn)有哪些?【2012.04簡答】一、法定存款準(zhǔn)備金率的作用機(jī)理是：中央銀行通過調(diào)高或調(diào)低法定存款準(zhǔn)備金率，影響商業(yè)銀行的存款派生能力，從而達(dá)到調(diào)節(jié)市場貨幣供給量的目的。二、法定存款準(zhǔn)備金率的優(yōu)點(diǎn)【2014.10單選】1、中央銀行是法定存款準(zhǔn)備金率的制定者和施行者，中央銀行掌握著主動(dòng)權(quán)。2、法定存款準(zhǔn)備金率通過影響貨幣乘數(shù)作用于貨幣供給，作用迅速、有力，見效快。三、法定存款準(zhǔn)備金率的缺點(diǎn)1、缺乏彈性，有固定化傾向。2、為了體現(xiàn)公平性，各國的法定存款準(zhǔn)備金率對各類存款機(jī)構(gòu)基本都一樣，“一刀切”式的法定存款準(zhǔn)備金率提高，可能使超額存款準(zhǔn)備金率較低的銀行立即陷入流動(dòng)性困境，難以把握貨幣政策的操作力度與效果。3、調(diào)整法定準(zhǔn)備金率對商業(yè)銀行的經(jīng)營管理干擾較大，增加了銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和管理的難度，當(dāng)對法定準(zhǔn)備金存款不付息時(shí)，還會降低銀行的盈利，削弱其在金融領(lǐng)域的競爭力。[領(lǐng)會〕公開市場業(yè)務(wù)的作用機(jī)理及其優(yōu)缺點(diǎn)有哪些?一、公開市場業(yè)務(wù)的作用機(jī)理中央銀行公開市場業(yè)務(wù)買賣的證券主要是政府公債和國庫券。1、當(dāng)中央銀行認(rèn)為應(yīng)該放松銀根，增加貨幣供給時(shí)，其就在金融市場上買進(jìn)有價(jià)證券，擴(kuò)大基礎(chǔ)貨幣供應(yīng)，直接增加金融機(jī)構(gòu)可用資金的數(shù)量，增強(qiáng)其貸放能力。【2015-4單選】2、當(dāng)中央銀行認(rèn)為需要收緊銀根，減少貨幣供給時(shí)，它會在金融市場上賣出有價(jià)證券，回籠一部分基礎(chǔ)貨幣，減少金融機(jī)枸可用資金的數(shù)量，降低其貸放能力。二、公開市場業(yè)務(wù)的優(yōu)點(diǎn)1、主動(dòng)性強(qiáng)2、靈活機(jī)動(dòng)，準(zhǔn)確性強(qiáng)3、調(diào)控效果和緩，震動(dòng)性小三、公開市場業(yè)務(wù)的缺點(diǎn)1、各種干擾因素較多。2、政策效果較為滯緩3、因操作較為細(xì)微，公開市場業(yè)務(wù)對公眾預(yù)期的影響和對商業(yè)銀行的強(qiáng)制影響較弱。4、公開市場操作的隨時(shí)發(fā)生和持續(xù)不斷，使其告示性效果較弱。7.〔領(lǐng)會〕選擇性貨幣政策工具主要有哪些，【2014.10多選】選擇性貨幣政策工具是中央銀行采取的旨在影響銀行資金運(yùn)用方向和信貸資金利率結(jié)構(gòu)的各種措施，主要包括：（1）消費(fèi)者信用控制（2）證券市場信用控制（3）不動(dòng)產(chǎn)信用控制（4）優(yōu)惠利率（5）預(yù)繳進(jìn)口保證金[領(lǐng)會]中央銀行的直接信用控制手段和間接信用指導(dǎo)措施?一、中央銀行的直接信用控制手段包括：1、信用配額:是指中央銀行根據(jù)金融市場狀況及客觀經(jīng)濟(jì)需要，權(quán)衡輕重緩急，分別對商業(yè)銀行的信用規(guī)模加以合理分配、限制其最高數(shù)量。2、直接干預(yù):也被稱為直接行動(dòng)，是指中央銀行直接對商業(yè)銀行的信貸范圍施以干預(yù)。中央銀行直接干預(yù)的方式有：直接限制放款的額度；對業(yè)務(wù)經(jīng)營不當(dāng)?shù)纳虡I(yè)銀行可拒絕再貼現(xiàn)，或采取高于一般利率的懲罰性利率；明確規(guī)定各家銀行的放款或投資的范圍、放款的方針等等。3、流動(dòng)性比率:是中央銀行為了限制商業(yè)銀行擴(kuò)張信用，規(guī)定流動(dòng)資產(chǎn)對存款的比重。一般說來，流動(dòng)性比率與收益率呈反比。為保持中央銀行規(guī)定的流動(dòng)性比率，商業(yè)銀行必須采取縮減長期放款、擴(kuò)大短期放款和增加易于變現(xiàn)的資產(chǎn)的持有量等措施。4、利率最高限額:是指規(guī)定商業(yè)銀行的定期及儲蓄存款所能支付的最高利率，其目的是為了防止銀行用抬高利率的辦法竟相吸收存款和為謀取高利而進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投資和放款。二、中央銀行的間接信用指導(dǎo)措施：1、道義勸告:是指中央銀行利用其在金融體系中的特殊地位和威望，通過對商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)發(fā)出通告、指示或與各金融機(jī)構(gòu)的負(fù)責(zé)人舉行面談的方式，以影響其放款的數(shù)量和投資的方向，從而達(dá)到控制和調(diào)節(jié)信用的目的。2、窗口指導(dǎo)【2014.04名詞】【2013.04名詞】【2015.04名詞】:是指中央銀行根據(jù)產(chǎn)業(yè)行情、物價(jià)趨勢和金融市場的動(dòng)向，規(guī)定商業(yè)銀行每季度貸款的增減額，并要求其執(zhí)行，如果商業(yè)銀行不按規(guī)定的增減額對產(chǎn)業(yè)部門貸款，中央銀行可削減向該銀行貸款的額度，甚至采取停止提供信用等制裁措施?！差I(lǐng)會〕中國人民銀行使用的貨幣政策工具主要有哪些?【2014.10多選】（1）法定存款準(zhǔn)備金率（2）公開市場業(yè)務(wù)（3）再貼現(xiàn)和再貸款政策（4）利率政策（5）信貸政策（6）匯率政策〔領(lǐng)會〕中國人民銀行公開市場業(yè)務(wù)債券交易主要有哪些?一、回購交易二、現(xiàn)券交易三、中央銀行票據(jù)11.〔領(lǐng)會]貨幣政策中間性指標(biāo)的層次及選擇標(biāo)準(zhǔn)有哪些?一、貨幣政策中間性指標(biāo)的層次1、操作指標(biāo)是中央銀行通過貨幣政策工具操作能夠有效準(zhǔn)確實(shí)現(xiàn)的政策變量，如準(zhǔn)備金、基礎(chǔ)貨幣等指標(biāo)?！?01510單選題】2、中介指標(biāo)【2013.10單選】處于最終目標(biāo)和操作指標(biāo)之間，是中央銀行通過貨幣政策操作和傳導(dǎo)后能夠以一定的精確度達(dá)到的政策變量，主要有市場利率、貨幣供給量等指標(biāo)。二、貨幣政策中間性指標(biāo)的選擇標(biāo)準(zhǔn)1、可測性2、可控性3、相關(guān)性4、抗干擾性〔領(lǐng)會]貨幣政策的傳導(dǎo)機(jī)制理論及貨幣政策傳導(dǎo)的主要環(huán)節(jié)?一、貨幣政策的傳導(dǎo)機(jī)制理論1、利率傳導(dǎo)機(jī)制理論這種傳導(dǎo)機(jī)制理論強(qiáng)調(diào)的是利率在貨幣政策傳導(dǎo)中的作用，以凱恩斯為代表。【201510簡答題】2、金融資產(chǎn)價(jià)格傳導(dǎo)機(jī)制理論（1）以托賓的q理論為例。托賓將q定義為企業(yè)的市場價(jià)值除以企業(yè)資本的重置成本?！?014.04簡答】（2）托賓認(rèn)為，q和投資支出之間是正相關(guān)關(guān)系。如果企業(yè)的q值大于1，意味著企業(yè)的重置成本低于企業(yè)的市場價(jià)值，由于企業(yè)發(fā)行少量股票就能夠購買大量新投資品，于是投資支出會增加；相反，如果企業(yè)的q值小于1，意味著企業(yè)的重置成本高于企業(yè)的市場價(jià)值，企業(yè)可以通過廉價(jià)購買其他企業(yè)而獲得已經(jīng)存在的資本，此時(shí)，企業(yè)投資支出的水平較低。（3）中央銀行的貨幣政策通過影響股票價(jià)格對q產(chǎn)生影響，q的變化進(jìn)一步引起投資、產(chǎn)出規(guī)模改變。3、貨幣傳導(dǎo)機(jī)制理論這種理論以貨幣學(xué)派的弗里德曼為代表，突出貨幣供給量在貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制中的作用。4、匯率傳導(dǎo)機(jī)制理論這種理論認(rèn)為，中央銀行貨幣政策的變化會引起本國利率的波動(dòng)，而本國利率的波動(dòng)會造成本國貨幣對外的升值或貶值，這將進(jìn)一步引起該國進(jìn)出口的變動(dòng)，在開放經(jīng)濟(jì)條件下，凈出口是總需求的一個(gè)重要組成部分，因此，它的變化，將引起該國產(chǎn)出的相應(yīng)變化。5、信貸渠道的傳導(dǎo)機(jī)制理論信貸渠道的傳導(dǎo)機(jī)制理論認(rèn)為，金融市場存在信息不對稱現(xiàn)象，銀行貸款與其他金融資產(chǎn)不具有完全的可替代性。二、貨幣政策傳導(dǎo)的主要環(huán)節(jié)1、從中央銀行到商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)和金融市場，主要調(diào)控金融機(jī)構(gòu)的貸款能力和金融市場的資金融通；

2、從商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)和金融市場到企業(yè)、居民等非金融部門，主要影響非金融部門的消費(fèi)、儲蓄和投資等經(jīng)濟(jì)行為；3、從非金融部門的各類經(jīng)濟(jì)行為主體到社會各經(jīng)濟(jì)變量。13.〔領(lǐng)會]貨幣政策時(shí)滯的含義及類型。一、貨幣政策時(shí)滯的含義貨幣政策時(shí)滯，是指從貨幣政策制定到最終影響各經(jīng)濟(jì)變量、實(shí)現(xiàn)政策目標(biāo)所經(jīng)過的時(shí)間。二、貨幣政策時(shí)滯的類型1、內(nèi)部時(shí)滯：（1）認(rèn)識時(shí)滯（2）行動(dòng)時(shí)滯2、外部時(shí)滯：決定貨幣政策外部時(shí)滯長短的主要因素是客觀的經(jīng)濟(jì)和金融條件【2015.04單選】[領(lǐng)會]簡述貨幣政策與財(cái)政政策的配合模式有哪些?雙松模式：（2）雙緊模式，（3）松緊模式，（4）中性模式第二部分計(jì)算題單利、復(fù)利及到期收益率的計(jì)算?【2012.04計(jì)算】【2015.04計(jì)算】(1)單利計(jì)息是指只按本金計(jì)算利息，而不將已取得的利息額加入本金再計(jì)算利息。其計(jì)算公式為:C=P×r×n其中，C表示利息，P表示本金，r表示利率，n表示年限(2)復(fù)利計(jì)息與單利計(jì)息相對應(yīng)，它要將上一期按本金計(jì)算出來的利息額并入本金，再一并計(jì)算利息。其計(jì)算公式為:C=P[(1+r)n-1]其中，C表示利息，P表示本金，r表示利率，n表示年限(3)計(jì)算到期收益率時(shí)，運(yùn)用了現(xiàn)值的概念?，F(xiàn)值的計(jì)算公式為：P=S/(1+r)n其中P表示現(xiàn)值，S表示終值(即到期本利和)，r表示利率，n表示年限.〔應(yīng)用〕債券收益率的計(jì)算?例1、假設(shè)某一債券的票面額為100元，5年償還期，年息6元，則該債券的名義收益率是多少?名義收益率【2013.10單選】即為債券的票面收益率，是債券的票面年收益與票面額的比率，其計(jì)算公式為：名義收益率=票面年利息