節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)投資機會分析(精簡版)

對節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)子行業(yè)及投資機會的初步分析報告廣義的節(jié)能產(chǎn)業(yè)包括新能源、節(jié)能、環(huán)保三大產(chǎn)業(yè)。狹義的節(jié)能指在能源傳輸、轉(zhuǎn)換和使用過程中降低能源消耗、提高能源利用效率。我們的研究表明，現(xiàn)階段，相對于新能源和環(huán)保產(chǎn)業(yè)，狹義的節(jié)能產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)效益最突出，在中國現(xiàn)階段的發(fā)展?jié)摿褪袌隹臻g最大。節(jié)能技術(shù)的主要應(yīng)用領(lǐng)域為電傳輸領(lǐng)域、工業(yè)領(lǐng)域、建筑領(lǐng)域、照明領(lǐng)域和交通領(lǐng)域，尤其國家提出的十一五十大重點節(jié)能工程是目前節(jié)能產(chǎn)業(yè)中比較有前景的領(lǐng)域，公司可選擇這些領(lǐng)域中市場發(fā)展空間大的節(jié)能技術(shù)創(chuàng)新設(shè)備和節(jié)能新材料制造廠商進(jìn)行投資。環(huán)保產(chǎn)業(yè)的發(fā)展更多依賴于政策推動和政府采購與補貼，重點可關(guān)注水處理和固廢處理行業(yè)；而新能源產(chǎn)業(yè)中部分行業(yè)如風(fēng)電設(shè)備、多晶硅前期投資過熱，出現(xiàn)產(chǎn)能過剩的風(fēng)險，對新能源產(chǎn)業(yè)的投資應(yīng)較節(jié)能產(chǎn)業(yè)和環(huán)保產(chǎn)業(yè)的投資更為慎重。對于我國來說，節(jié)能產(chǎn)業(yè)的發(fā)展具有廣闊前景主要基于以下因素：中國當(dāng)前能效遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國家水平，節(jié)能的邊際效益高，市場空間大；節(jié)能技術(shù)安全可靠，易于實現(xiàn)，對環(huán)境沒有副作用，邊際成本低；節(jié)能產(chǎn)品容易被消費者接受：由于節(jié)能在減排同時能為使用者創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)效益，不易受到使用者抵觸，推廣容易。節(jié)能具有顯著的減排效果和經(jīng)濟(jì)效益：節(jié)能能有效提升勞動生產(chǎn)率，并對于碳減排的潛在貢獻(xiàn)非常大，同時很多節(jié)能措施自身具有很好的經(jīng)濟(jì)回報。（到2020年，單純提高能源效率就可以減少20-24%的能源需求，減少79億當(dāng)量的排放。麥肯錫）。傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的節(jié)能改造是我國經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型和拉動內(nèi)需的重要突破口，市場空間廣闊：中國現(xiàn)有的粗放式、高耗能的經(jīng)濟(jì)增長模式已經(jīng)受到資源約束等的挑戰(zhàn)，必須轉(zhuǎn)型成為資源節(jié)約型、環(huán)境友好型的經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式。節(jié)能改造需要新的固定資產(chǎn)投資，可以拉動內(nèi)需，且不會產(chǎn)生產(chǎn)能過剩。目錄第一部分節(jié)能產(chǎn)業(yè)中國發(fā)展節(jié)能產(chǎn)業(yè)的機遇與挑戰(zhàn)（含國家政策）節(jié)能技術(shù)適用的主要領(lǐng)域電傳輸領(lǐng)域工業(yè)領(lǐng)域建筑領(lǐng)域照明領(lǐng)域交通領(lǐng)域現(xiàn)階段具有發(fā)展?jié)摿Φ耐顿Y機會和代表性公司第二部分環(huán)保產(chǎn)業(yè)國家政策環(huán)保產(chǎn)業(yè)鏈及投資機會綜合分析大氣污染治理水污染治理固體廢棄物污染治理第三部分新能源產(chǎn)業(yè)國家政策新能源各子行業(yè)分析核電太陽能風(fēng)能一、中國發(fā)展節(jié)能產(chǎn)業(yè)的機遇與挑戰(zhàn)（一）節(jié)能在我國的現(xiàn)狀：形勢嚴(yán)峻，充滿挑戰(zhàn)1、我國能源約束突出，利用效率偏低目前，我國基本能源消費占世界總消費量的l／10，僅次于美國，居世界第二位。單位GDP能耗是發(fā)達(dá)國家的4-5倍，主要耗能產(chǎn)品的單位能耗與國際先進(jìn)水平相比大致要高出25%至60%。能源消耗量大、利用效率低，加之自身優(yōu)質(zhì)能源資源相對不足和能源資源分布不均進(jìn)一步加劇了我國能源供需矛盾，節(jié)能是經(jīng)濟(jì)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展的必經(jīng)之路。2、節(jié)能行業(yè)相關(guān)政策07年2月，《中國節(jié)能技術(shù)政策大綱（2006版）》要點：用于指導(dǎo)節(jié)能技術(shù)研究開發(fā)，產(chǎn)業(yè)發(fā)展和節(jié)能項目重點投資的技術(shù)方向，為編制能源開發(fā)利用規(guī)劃和節(jié)約能源規(guī)劃提供技術(shù)支持；07年6月，發(fā)布《國務(wù)院關(guān)于印發(fā)節(jié)能減排綜合性工作方案的通知》要點：通過強制淘汰高能耗行業(yè)落后產(chǎn)能推進(jìn)節(jié)能目標(biāo)收效較為明顯；07年9月，發(fā)布《節(jié)能技術(shù)改造財政獎勵資金管理暫行辦法》，要點：開啟了我國推進(jìn)節(jié)能目標(biāo)采取經(jīng)濟(jì)激勵政策的先河；08年1月，發(fā)布《高效照明產(chǎn)品推廣財政補貼資金管理暫行辦法》要點：在財政補貼條款上進(jìn)行了進(jìn)一步細(xì)化，該辦法明確“十一五”期間通過財政補貼方式推廣高效照明產(chǎn)品1.5億只，中央財政按中標(biāo)協(xié)議供貨價格的30%或50%對中標(biāo)的大宗用戶或城鄉(xiāng)居民用戶進(jìn)行補貼。上述兩項節(jié)能經(jīng)濟(jì)激勵政策中約30%的財政補貼幅度對于企業(yè)縮短節(jié)能投資回收期作用顯著；08年4月，發(fā)布《中華人民共和國能源節(jié)約法》09年7月要點：朱棣文表示美國希望能在建筑節(jié)能、智能電網(wǎng)等方面與中國展開深入合作。中美兩國將共同投入1500萬美元作為該中心的啟動資金成立中美清潔能源聯(lián)合研究中心成立。首批優(yōu)先領(lǐng)域包括節(jié)能建筑、清潔煤、清潔能源汽車等。09年7月6日財政部協(xié)同住房和城鄉(xiāng)建設(shè)部共同頒布《可再生能源建筑應(yīng)用城市示范實施方案》要點：今后2年內(nèi)新增可再生能源建筑應(yīng)用面積應(yīng)具備一定規(guī)模，其中：地級市(包括區(qū)、州、盟)應(yīng)用面積不低于200萬平方米，或應(yīng)用比例不低于30%；直轄市、副省級城市應(yīng)用面積不低于300萬平方米。對納入示范的城市，中央財政將予以專項補助。資金補助基準(zhǔn)為每個示范城市5000萬元，最高不超過8000萬元。按照《方案》規(guī)定，如果按全國31個省級行政單位，每個省申報3個城市計算，全國將申報93個城市，中央財政補貼的額度將在46.5-74.4億元。按照中央和地方財政補貼1：3-1：4計算，全部項目補貼將在186-372億元，若項目補貼占整體項目的50%，那全國將形成372-744億元規(guī)模的市場。《方案》又規(guī)定每年5月31日為申報日期，也就是說這樣的補貼行動將每年進(jìn)行一次，不排除今后將有進(jìn)一步擴大規(guī)模的可能。對于整個可再生能源行業(yè)來講，最為受益的是太陽能產(chǎn)業(yè)和地?zé)岙a(chǎn)業(yè)，與風(fēng)電、新能源汽車等產(chǎn)業(yè)相關(guān)性不大。2009年9月2要點：胡錦濤提出，爭取到2020年中國的單位國內(nèi)生產(chǎn)總值二氧化碳排放（碳排放強度）比2005年顯著下降；爭取到2020年非化石能源占一次能源消費比重達(dá)到15%左右。國內(nèi)非化石能源建設(shè)以及推進(jìn)節(jié)能減排方面，具體政策措施的出臺依然值得期待。2009年9月2要點：財政部財科所課題組碳稅專題報告提出2009年進(jìn)行燃油稅費改革，2009年或之后擇機進(jìn)行資源稅改革，在資源稅改革后的1-3年期間擇機開征碳稅，預(yù)計為2012-2013年。將碳稅作為中央與地方共享稅，中央與地方分成比例為7：3。由中央財政集中碳稅收入用于支持節(jié)能、新能源和可再生能源利用、新能源技術(shù)開發(fā)以及其他節(jié)能事業(yè)的發(fā)展。國家能源局能源節(jié)約和科技裝備司司長黃鸝23日在西安出席“2009陜西省能源化工裝備產(chǎn)業(yè)發(fā)展論壇暨招商引資項目推介會”上表示，新能源振興計劃將于年內(nèi)出臺。預(yù)計核電占電力總裝機容量的比例將調(diào)高到8%以上。2009年10月9要點：美國針對京都議定書的異議主要有兩方面：第一、主張量化減排的基準(zhǔn)年為2005年，而非京都議定書中協(xié)定的1990年，以降低本國減排壓力；第二、主張全球各國包括發(fā)展占中國家共同承擔(dān)減排責(zé)任。以美國為首的發(fā)達(dá)國家與發(fā)展中國家的分歧巨大而難以調(diào)和，哥本哈根會議最終結(jié)果依然前景迷惑。2009年10月9要點：國家電網(wǎng)公司以重要領(lǐng)域突破和條件成熟地區(qū)先行為原則，選擇了具有示范效應(yīng)的9項工程作為首批試點，全面啟動堅強智能電網(wǎng)試點工程。上海世博園智能電網(wǎng)綜合示范工程預(yù)計將在2010年3月建成。3、“十一五”期間的節(jié)能任務(wù)艱巨2006年，全國人大批準(zhǔn)的“十一五”規(guī)劃首次規(guī)定了約束性指標(biāo)，節(jié)能減排即為其中兩項，目標(biāo)為“十一五”期間，單位GDP能耗降低20%左右，主要污染排放總量降低10%。“十一五”前三年，全國二氧化硫、化學(xué)需氧量排放總量不斷降低，累計分別下降8.95%和6.61%。我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不合理的問題仍然突出，第三產(chǎn)業(yè)比重偏低，高耗能工業(yè)增速較快。從目前進(jìn)展情況看，“十一五”節(jié)能目標(biāo)完成進(jìn)度仍落后于時間進(jìn)度，形勢嚴(yán)峻，任務(wù)艱巨。4、我國在節(jié)能減排問題上面臨國際政治與外交壓力（1）從《京都協(xié)議書》到《哥本哈根協(xié)議》《京都議定書》的成果及其所形成的三種碳排放交易機制促進(jìn)了全球碳減排的進(jìn)程，但由于中、美、印當(dāng)今最主要的三個排放國都未參與履行該公約，《京都議定書》的效果被大大減弱。09年12月將召開的哥本哈根會議將誕生一份新的《哥本哈根協(xié)議》來替代《京都協(xié)議書》。目前幾大排放國中的發(fā)達(dá)國家都已有明確的碳減排目標(biāo)，印度也已經(jīng)表示過人均碳排放量永不超過發(fā)達(dá)國家，而中國將超越美國成為第一大碳排放國，其面對的國際壓力越來越大。（2）奧巴馬能源新政由于奧巴馬政府對節(jié)能減排措施的明顯進(jìn)步，在氣候變化問題上中國正在成為國際社會政治壓力的核心，中國政府面臨被征收碳關(guān)稅的潛在威脅，將不得不在節(jié)能減排問題上做出妥協(xié)。（二）節(jié)能產(chǎn)業(yè)在我國面臨良好的發(fā)展機遇1、節(jié)能是我國經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型和拉動內(nèi)需的重要突破口，長期來看發(fā)展空間巨大中國目前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式對基礎(chǔ)能源有著巨大的需求和依賴，節(jié)能產(chǎn)業(yè)就是現(xiàn)階段經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的重要突破口。據(jù)預(yù)測未來10年，中國節(jié)能空間高達(dá)33%-50%，年經(jīng)濟(jì)價值約萬億。2、節(jié)能是我國政策支持的重點，短期來看行業(yè)發(fā)展可能超預(yù)期《中華人民共和國國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展第十一個五年規(guī)劃綱要》提出了“十一五”期間單位國內(nèi)生產(chǎn)總值能耗降低20%左右，主要污染物排放總量減少10%的約束性指標(biāo)。在《節(jié)能長期規(guī)劃》中，國家提出了十大重點節(jié)能工程，隨后又出臺了《“十一五”十大重點節(jié)能工程實施意見》，節(jié)能主要領(lǐng)域主要涉及工業(yè)、建筑、交通、日常生活等，其中主要工業(yè)是節(jié)能的主要領(lǐng)域。將十大重點節(jié)能工程列表如下：表一：十大重點節(jié)能工程序號節(jié)能工程主要目標(biāo)12345678910燃煤工業(yè)鍋爐（窯爐）改造工程區(qū)域熱電聯(lián)產(chǎn)工程余熱余壓利用工程節(jié)約和替代石油工程電機系統(tǒng)節(jié)能工程能量系統(tǒng)優(yōu)化工程建筑節(jié)能工程綠色照明工程政府機構(gòu)節(jié)能工程節(jié)能監(jiān)測和基數(shù)服務(wù)體系建設(shè)工程提高燃煤效率提高城市集中供熱普及率提高鋼鐵水泥形成率、煤炭開采率節(jié)約和替代石油節(jié)電提高能源系統(tǒng)效率提高住宅和公共建筑節(jié)能節(jié)電減少國家機關(guān)能耗加強監(jiān)測和執(zhí)行能力資料來源：節(jié)能中長期規(guī)劃表一：十一五”以來單位GDP能耗降低情況單位GDP能耗變化2006年-1.79%2007年-4.04%2008年-4.59%2009年一季度-2.89%2009年上半年-3.35%表2：我國兩項中長期節(jié)能規(guī)劃文件單位GDP能耗指標(biāo)節(jié)能減排綜合性工作方案“十一五”期間由1.22噸標(biāo)煤下降到1噸標(biāo)煤以下，降低幅度約20%，年降幅3.9%節(jié)能中長期專項規(guī)劃2010年至2020年，降低幅度31.6%，年降幅3.7%3、能源管理服務(wù)的崛起帶來節(jié)能新動力能源管理服務(wù)，又稱為合同能源管理，是節(jié)能領(lǐng)域的一項新興事業(yè)，是指由專業(yè)的節(jié)能服務(wù)公司(ESCO)與客戶簽訂一份能源管理合同，經(jīng)節(jié)能建設(shè)、改造或管理，那些節(jié)約下來的能耗費用，就用來支付該節(jié)能項目的成本，使合同雙方共享效益、實現(xiàn)雙贏。我國能源管理服務(wù)市場過去2003-2007年復(fù)合增速達(dá)到了66.6%，2007年這一市場投資額達(dá)到了65.5億元。從EMCA對三家示范ESCO的統(tǒng)計看，截至2006年6月30日，該三家示范ESCO累計參與了475個節(jié)能項目，投資總額13.3億元，累計獲得凈收益4.2億元的同時為業(yè)主創(chuàng)造了34-42億元的節(jié)能收益。不考慮未來節(jié)能政策進(jìn)一步驅(qū)動的積極因素，我國能源管理服務(wù)市場未來3年增速有望保持在50%左右。如果再考慮到國內(nèi)能源管理服務(wù)商業(yè)模式中尚缺乏金融機構(gòu)信貸的有效支持或者是國外普遍采用的財政補貼政策，那么融資機制完善后這一市場在未來有可能出現(xiàn)呈現(xiàn)爆發(fā)性增長。節(jié)能技術(shù)適用的主要領(lǐng)域節(jié)能產(chǎn)業(yè)的主要技術(shù)應(yīng)用領(lǐng)域為電傳輸領(lǐng)域、工業(yè)領(lǐng)域、建筑領(lǐng)域、照明領(lǐng)域和交通領(lǐng)域，下面對以上分成的五個領(lǐng)域分別進(jìn)行介紹。一、電傳輸領(lǐng)域（一）行業(yè)政策助力電網(wǎng)投資由于電力設(shè)備行業(yè)的下游具有公用事業(yè)和基礎(chǔ)建設(shè)屬性，所以產(chǎn)業(yè)政策對電力設(shè)備行業(yè)的影響非常重要。2005年10月，“十一五”規(guī)劃要點：明確提出要加強基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，其中要加強電網(wǎng)建設(shè)，擴大西電東送規(guī)模。2006年9月，國家發(fā)革委與科技部共同發(fā)布《中國節(jié)能技術(shù)政策大綱》要點：明確指出要推廣生產(chǎn)和應(yīng)用S11型及非晶合金變壓器等節(jié)能型配電設(shè)備及附件；在2010年前，淘汰電網(wǎng)在役的S7型高耗能變壓器設(shè)備。2007年4月，國家發(fā)革委發(fā)布《能源發(fā)展“十一五”規(guī)劃》要點：對電網(wǎng)輸配電效率的重要指標(biāo)“線損率”作出指標(biāo)要求，到2010年線損率應(yīng)下降至7%左右。2008年11月，國務(wù)院常務(wù)會議提出擴大內(nèi)需促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長的十項措施要點：確定了到2010年底投資4萬億，其中提出要完善農(nóng)村電網(wǎng)，加快城市電網(wǎng)改造。國務(wù)院將研究開發(fā)特高壓輸電技術(shù)與裝備列入了《國家中長期科學(xué)和技術(shù)發(fā)展規(guī)劃綱要(2006——2020年)》和《國務(wù)院關(guān)于加快振興裝備制造業(yè)的若干意見》。要點：國家發(fā)改委還表示，特高壓設(shè)備要全面實現(xiàn)自主研發(fā)、國內(nèi)生產(chǎn)。除部分關(guān)鍵技術(shù)可由外方提供支持外，不允許外資及其控股的合資企業(yè)參與設(shè)備的研制和投標(biāo)。7月要點：對加快建設(shè)堅強智能電網(wǎng)及公司下半年重點工作進(jìn)行了全面部署。（二）輸電線路與配電變壓器市空間大國家電網(wǎng)公司“十一五”規(guī)劃對31個主要城市的電網(wǎng)建設(shè)和改造投資總額約為4600億元，接近國家電網(wǎng)公司總投資的50%。預(yù)計南方電網(wǎng)公司約為1500億元，合計金額將達(dá)到約6000億元，年均投資額在1200億元?！笆晃濉逼陂g城市配電網(wǎng)建設(shè)和改造將成為電網(wǎng)投資的重點。提高電網(wǎng)輸配電效率主要途徑將在于骨干傳輸線路以及配電變壓器效率的提高。所以，節(jié)能減排政策導(dǎo)向在輸配電行業(yè)中將主要體現(xiàn)在特高壓電網(wǎng)建設(shè)和配電側(cè)高效低能耗設(shè)備的使用上，其市場發(fā)展空間大。1、特高壓傳輸市場前景廣闊特高壓是指交流1000kV和直流±800kV的電壓等級，在長距離、大容量輸電方面具有明顯的優(yōu)勢。它在傳輸同樣功率時輸電電流相對較小，能夠顯著減少線路損耗。由于我國幅員遼闊，能源與負(fù)荷中心在地理位置上分布很不均衡，因此建設(shè)交直流特高壓輸電的骨干網(wǎng)架是較好的選擇。國家電網(wǎng)于2009年4月明確表示，將全力推進(jìn)“一特四大”發(fā)展新戰(zhàn)略，在全國實施更大范圍的能源資源優(yōu)化配置。在2004年計劃在未來15年投入約4060億（交流2560億、直流1500億），在全國范圍內(nèi)建設(shè)特高壓電網(wǎng)，其中總投資的60%約2400億元將用于設(shè)備投入。預(yù)計“十一五”期間，國網(wǎng)公司特高壓交流輸變電工程建設(shè)線路將達(dá)4200公里，變電容量3900萬kVA。2、節(jié)能配電變壓器推廣潛力巨大從配電側(cè)看，配電變壓器能耗的降低將在很大程度上提高整個電網(wǎng)的傳輸效率。非晶合金及S11等高能效配電變壓器的大規(guī)模推廣將有效提升配電網(wǎng)絡(luò)的傳輸效率。非晶合金變壓器一個顯著的特點是空載損耗很低，大約為普通變壓器的25%。而大城市一年四季對供電量的需求變化較大，當(dāng)春秋季負(fù)荷率較低時，非晶合金變壓器能夠有效解決空載損耗大的問題。（三）建設(shè)智能電網(wǎng)是電網(wǎng)發(fā)展的必然趨勢電網(wǎng)發(fā)展落后于風(fēng)電、光伏等清潔能源發(fā)展，已經(jīng)成為電網(wǎng)行業(yè)的全球性難題，解決清潔能源接入和調(diào)度問題的關(guān)鍵是建設(shè)智能電網(wǎng)、推廣柔性輸電系統(tǒng)的應(yīng)用。目前，國家電網(wǎng)對智能電網(wǎng)的發(fā)展規(guī)劃和總體投資是：2009-2011年為規(guī)劃試點階段，重點完成堅強智能電網(wǎng)的整體規(guī)劃，開展關(guān)鍵性、基礎(chǔ)性、共用性技術(shù)研究，進(jìn)行技術(shù)和應(yīng)用試點；2012-2015年為全面建設(shè)階段，加快特高壓電網(wǎng)和城鄉(xiāng)配電網(wǎng)建設(shè)，初步形成智能電網(wǎng)運行控制和互動服務(wù)體系；2016-2020年為引領(lǐng)提升階段，全面建成統(tǒng)一的“堅強智能電網(wǎng)”。今、明兩年的投資約5500億元，其中特高壓電網(wǎng)投資830億元；全面建設(shè)階段投資約2萬億元，其中特高壓電網(wǎng)投資3000億元；基本建成階段投資1.7萬億元，其中特高壓電網(wǎng)投資2500億元。（四）智能電網(wǎng)的全面建設(shè)和應(yīng)用需突破技術(shù)壁壘首先，在我國，75%的輸配電供應(yīng)來自于火電，新能源、可再生資源所占的比例小，在智能電網(wǎng)的建設(shè)中偏重于輸電層面上技術(shù)的完善，所以我國應(yīng)加大這方面的研究開發(fā)。其次，不同于美國相當(dāng)成熟的電力市場，目前中國的電力市場僅存在于發(fā)電和輸電之間尚未形成以電價為反饋信號的電網(wǎng)與電力用戶間的互動傳導(dǎo)機制，配電和用戶側(cè)難以形成有效的智能互動。所以目前的行政控制電價就對配電層面的電網(wǎng)互動形成了很大的阻力。最后，在實現(xiàn)電網(wǎng)數(shù)字化的過程中，需要在全國更新百萬個以上變電站，需要將3000萬至5000萬塊電表更改為智能電表。那么經(jīng)測算，其整體投資至少需要7000億元以上。美國發(fā)展智能電網(wǎng)的投資由用戶買單，中國必須要考慮到經(jīng)濟(jì)上的可行性和合理性，最大限度的降低改造成本。由于各地電廠出力和用電負(fù)荷不均，地方電網(wǎng)的特性將比較突出，智能電網(wǎng)的試點范圍將擴大。多個試點有望同步進(jìn)行。（1）清潔能源接入將在西部試點（2）負(fù)荷中心管理將在華東和上海進(jìn)行。（3）智能調(diào)度將在華北和華東試點（4）輸配電和農(nóng)網(wǎng)將在中部試點。從投資節(jié)奏看（1）數(shù)字化變電站試點已完成，技術(shù)最成熟，將率先全面推廣。（2）柔性輸電將是解決新能源接入和調(diào)度的關(guān)鍵，快速推進(jìn)刻不容緩。（3）配網(wǎng)自動化和智能電表將由點及面伴隨試點區(qū)域啟動。（4）智能調(diào)度最不成熟，需要緩慢推進(jìn)，在2011年后將成熟并開始推廣。二、工業(yè)領(lǐng)域（一）行業(yè)政策體現(xiàn)工作重點我國工業(yè)能源消費量占全國能源消費量的70%。部分裝備技術(shù)性能低下、生產(chǎn)工藝落后，能耗指標(biāo)高、總體利用效率低，是我國節(jié)能工作的重點領(lǐng)域，2006年7月，《“十一五”十大重點節(jié)能工程實施意見》要點：燃煤工業(yè)鍋爐（窯爐）改造工程、余熱余壓利用工程、電機系統(tǒng)節(jié)能工程被列入其中?！笆晃濉逼陂g，（1）在燃煤工業(yè)鍋爐（窯爐）改造工程方面：更新改造低效工業(yè)鍋爐，建設(shè)區(qū)域鍋爐專用煤集中配送加工中心；淘汰落后工業(yè)窯爐，對現(xiàn)有工業(yè)窯爐進(jìn)行綜合節(jié)能改造。實現(xiàn)燃煤工業(yè)鍋爐效率提高5個百分點，節(jié)煤2500萬噸；燃煤窯爐效率提高2個百分點，節(jié)煤1000萬噸。（2）在余熱余壓利用工程方面：在鋼鐵、建材、化工等高耗能行業(yè)，改造和建設(shè)純低溫余熱發(fā)電、壓差發(fā)電、副產(chǎn)可燃?xì)怏w和低熱值氣體回收利用等余熱余壓余能利用裝置和設(shè)備。推廣干熄焦余熱鍋爐、氧氣轉(zhuǎn)爐余熱鍋爐、高爐煤氣余熱鍋爐和加熱爐余熱鍋爐等余熱鍋爐，增強對工業(yè)生產(chǎn)過程中的余熱、廢熱的回收。（3）在電機系統(tǒng)節(jié)能工程方面：進(jìn)行電機系統(tǒng)節(jié)能改造，提高運行效率。合理匹配，加快淘汰落后低效電機，推廣高效節(jié)能電機；實現(xiàn)電機系統(tǒng)運行效率提高2個百分點，形成年節(jié)電能力200億千瓦時。從公布的政策可以看出國家對工業(yè)領(lǐng)域節(jié)能的極大重視和工業(yè)領(lǐng)域的工作重點。2007年9月，財政部出臺《節(jié)能技術(shù)改造財政獎勵資金管理暫行辦法》要點：明確了對燃煤工業(yè)鍋爐（窯爐）改造、余熱余壓利用、電機系統(tǒng)節(jié)能等節(jié)能技術(shù)改造項目的經(jīng)濟(jì)激勵政策。2009年7月31日，國務(wù)院印發(fā)了《2009年節(jié)能減排工作安排》要點：安排中指出要著力抓好重點領(lǐng)域的節(jié)能減排，組織開展5萬個鍋爐房節(jié)能管理達(dá)標(biāo)活動；加快法規(guī)和標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)，組織制定和修訂對水源熱泵機組、小功率電機、容積式空氣壓縮機、通風(fēng)機、工業(yè)鍋爐等用能產(chǎn)品強制性能效標(biāo)準(zhǔn)。（二）鍋爐和電機設(shè)備的更新改造節(jié)能空間相對較大1、節(jié)能鍋爐和余熱鍋爐鍋爐是電力、供熱和供汽的關(guān)鍵設(shè)備，其耗煤量占全國煤炭消費的70%。正如上面行業(yè)政策中所提到的，“十一五”節(jié)能技術(shù)改造第一大重點工程就是節(jié)能鍋爐更新改造。（1）節(jié)能鍋爐我國工業(yè)鍋爐以燃煤為主，由于鍋爐運行效率不高，能源浪費十分嚴(yán)重。節(jié)能鍋爐主要是指循環(huán)流化床鍋爐，其具有燃料適應(yīng)性強、節(jié)煤和環(huán)保三大特性，屬于“十一五”能源規(guī)劃重點發(fā)展的節(jié)能環(huán)保型產(chǎn)品，是替代我國中小電站鍋爐的主要方向。（2）余熱鍋爐余熱鍋爐是工業(yè)節(jié)能核心設(shè)備，也是鍋爐改造的重心。余熱鍋爐是工業(yè)生產(chǎn)過程中的余熱、廢熱回收系統(tǒng)的關(guān)鍵設(shè)備，工業(yè)余熱鍋爐熱量的獲得主要來源于工業(yè)生產(chǎn)過程中產(chǎn)生的高溫?zé)煔?、液體及固體物料(溫度一般介于350℃按照重點行業(yè)至2010年前對余熱鍋爐推進(jìn)措施與力度看，國內(nèi)余熱鍋爐市場將維21%的復(fù)合增速，主要增長點來自于兩方面，一是鋼鐵、銅鉛冶煉、焦化、小化工等行業(yè)余熱鍋爐應(yīng)用的進(jìn)一步廣泛，對應(yīng)需求復(fù)合增速23%；二是建材、有色(非銅、鉛)、造紙、石化等行業(yè)應(yīng)用的逐步推進(jìn)，對應(yīng)需求復(fù)合增速19%。電機設(shè)備電動機作為最重要的動力設(shè)備，將電能轉(zhuǎn)換成機械能，廣泛應(yīng)用于建筑機械、冶金、有色金屬、石油化工、食品等工業(yè)設(shè)備和農(nóng)業(yè)機械。電機系統(tǒng)節(jié)能是國家發(fā)改委啟動的十大重點節(jié)能工程之一。國家發(fā)展規(guī)劃要求，在"十一五"期間，我國將實現(xiàn)電機系統(tǒng)運行效率提高2個百分點，形成年節(jié)電能力達(dá)200億千瓦時的目標(biāo)。

目前，我國電動機總裝機容量約5.8億千瓦，占全國總耗電量的60%-70%。其中，交流電動機占90%左右。如果按電動機總?cè)莸?/p>

10%進(jìn)行調(diào)速改造，按年平均運行4000時、節(jié)電率20%-25%計算，年節(jié)電潛力為320億-400億千瓦時。加上為改善工藝流程而進(jìn)行調(diào)速改造的電動機可帶來的節(jié)電潛力，總節(jié)電潛力約為500億千瓦時，相當(dāng)于10000兆瓦裝機容量的火力發(fā)電廠的年發(fā)電量。由此可見，電機節(jié)能的潛在發(fā)展空間也很大。三、建筑領(lǐng)域建筑節(jié)能是“十一五”期間國家明令重點控制能耗的領(lǐng)域，此期間建筑節(jié)能工作的總體目標(biāo)是到2010年，應(yīng)實現(xiàn)1.01億噸標(biāo)準(zhǔn)煤，累計建設(shè)節(jié)能建筑面積21.46億平方米，其中新建建筑15.92億平方米，既有建筑改造5.54億平方米。（一）近年來國家頻繁出臺行業(yè)政策2006年7月，《“十一五”十大重點節(jié)能工程實施意見》要點：要求新建建筑全面嚴(yán)格執(zhí)行50%節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)，四個直轄市和北方寒冷地區(qū)實施新建建筑節(jié)能65%的標(biāo)準(zhǔn)，要求采用新技術(shù)對既有建筑的采暖、空調(diào)、熱水供應(yīng)、電氣、炊事等方面進(jìn)行改造。2007年6月，國務(wù)院印發(fā)了《節(jié)能減排綜合性工作方案》，要點：在《方案》中對十大重點節(jié)能工程中的建筑行業(yè)明確提出要組織實施低能耗、綠色建筑示范項目30個，推動北方采暖區(qū)既有居住建筑供熱計量及節(jié)能改造1.5億平方米，開展大型公共建筑節(jié)能運行管理與改造示范，啟動200個可再生能源在建筑中規(guī)?；瘧?yīng)用示范推廣項目。2005年到2007年，《公共建筑節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)》、《智能建筑設(shè)計標(biāo)準(zhǔn)》等一系列標(biāo)準(zhǔn)成為全國性的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。2008年8月，國務(wù)院頒布了《民用建筑節(jié)能條例》和《公共機構(gòu)節(jié)能條例》兩條法規(guī)2008年10月14日，財政部印發(fā)了《再生節(jié)能建筑材料財政補助資金管理暫行辦法》2008年12月9日，財政部、稅務(wù)總局印發(fā)了《關(guān)于資源綜合利用及其他產(chǎn)品增值稅政策的通知》2009年3月，財政部制定并印發(fā)了《太陽能光電建筑應(yīng)用財政補助資金管理暫行辦法》要點：其目的為從可再生能源專項資金中安排部分資金，支持和推廣太陽能光電在城鄉(xiāng)建筑領(lǐng)域應(yīng)用。2009年3月，建設(shè)部長表示正在制定《建筑節(jié)能三年規(guī)劃》、2009年5月，財政部在北京召開全國財政新能源與節(jié)能減排工作會議要點：明確指出要支持企業(yè)節(jié)能技術(shù)改造，推進(jìn)大型公共建筑和既有居住建筑節(jié)能改造，鼓勵合同能源管理發(fā)展。（二）節(jié)能建筑材料和智能建筑電氣集成系統(tǒng)是發(fā)展重點目前，我國建筑能耗占全社會重點能耗的比重約占達(dá)到25%，年增速為8%-10%，單位建筑面積能耗是發(fā)達(dá)國家的2至3倍以上，節(jié)能形勢比較嚴(yán)峻。按照建設(shè)部測算，我國若達(dá)成2020年城鎮(zhèn)建筑達(dá)到65%節(jié)能率(相對于在05年基數(shù)上再節(jié)能30%)的規(guī)劃，未來12年，這一領(lǐng)域的投資額將達(dá)到2萬億元，每年的經(jīng)濟(jì)效益也高達(dá)數(shù)千億。目前，我國建筑節(jié)能的途徑最主要有兩條，一是采用節(jié)能建筑材料，二是通過智能建筑電氣集成系統(tǒng)1、節(jié)能建筑材料2007年，建材工業(yè)能耗總量達(dá)到1.95億噸標(biāo)準(zhǔn)煤，約占全國能耗總量和工業(yè)部門能耗總量的7%和10%，是全國能耗大戶。與國際建材行業(yè)能耗指標(biāo)相比，我國還存在一定差距。我國房屋建筑材料中70％是墻體材料。墻體材料行業(yè)的能耗主要是生產(chǎn)傳統(tǒng)粘土磚的能耗，我國每年生產(chǎn)粘土磚耗能6000萬噸左右標(biāo)準(zhǔn)煤，破壞耕地50萬畝左右。具有保溫、隔熱、輕質(zhì)、高強、節(jié)土、節(jié)能、利廢、保護(hù)環(huán)境、改善建筑功能、增加房屋使用面積等一系列優(yōu)點的新型墻材將是是今后的主要發(fā)展方向。具有發(fā)展前景的新型墻體材料主要包括紙面石膏板等內(nèi)墻材料和聚氨酯等外墻保溫材料。其中石膏板性能優(yōu)良，是取代實心粘土磚最理想、最經(jīng)濟(jì)的內(nèi)墻墻體材料之一，是國家發(fā)展新型墻體材料所強調(diào)的重中之重；聚氨酯的保溫性比玻璃棉、巖棉復(fù)合板高一倍、比混凝土高13倍，被指定為性能最好的保溫材料之一，現(xiàn)在歐美聚氨酯使用占比大約在40%。除墻材之外，節(jié)能門窗也將進(jìn)入大規(guī)模普及時期。塑料型材擁有十分突出的節(jié)能特性，據(jù)試驗數(shù)據(jù)顯示，塑料型材門窗可節(jié)約采暖和空調(diào)能耗30%-50%；中空玻璃，特別是由熱反射鍍膜玻璃或低輻射鍍膜（Low-E）玻璃組成的中空玻璃節(jié)能效果也十分顯著。隨著國家對民用建筑節(jié)能要求的提高，塑料型材和中空玻璃等深加工玻璃產(chǎn)品的增長速度也將不斷增長。2、智能建筑電氣集成系統(tǒng)智能建筑電氣集成“智能化”系統(tǒng)是指通過各系統(tǒng)的集成優(yōu)化，將整個建筑電氣系統(tǒng)組成一個有機的整體、協(xié)調(diào)統(tǒng)一的運行在高效節(jié)能的狀態(tài)下，以達(dá)到既提供高效的服務(wù)，又能節(jié)省建設(shè)投資和運行費用的目的。1）公共建筑配置智能化系統(tǒng)的邊際效益最高，投資額低而經(jīng)濟(jì)效益明顯。在投資額上，公用建筑實施智能化目前造價約100-200元/平米，投入相對較?。唤?jīng)濟(jì)效應(yīng)上，我國存量400億平米的建筑中，強弱電控制系統(tǒng)落后造成的不必要能源浪費達(dá)到總能耗的30%。目前，業(yè)界普遍認(rèn)為相對簡單的通過智能化改造，至少可實現(xiàn)25%~30%的能耗節(jié)約。，根據(jù)日本經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)省地球環(huán)境對策室對空調(diào)的研究，不進(jìn)行管理系統(tǒng)的改造，進(jìn)行部件提升(投資也更大)其節(jié)能效果(25%)遠(yuǎn)差于智能化改造后提升部件的節(jié)能效果63%。2）僅考慮直接投資，目前，我國建筑智能化系統(tǒng)投資回收期僅為2~4年，但對于存量設(shè)施，原有設(shè)施剩余成本拉長了投資回收期。目前，由于我國大部分公用建筑為近10年新建，存量公用建筑的智能化改造需求還處于逐步釋放的初期。3）智能化系統(tǒng)市場進(jìn)入快速增長期，建筑節(jié)能政策的實質(zhì)性推進(jìn)是未來市場需求從新建建筑大幅向存量建筑轉(zhuǎn)化的催化劑。05年至今，我國建筑智能化系統(tǒng)行業(yè)市場已實現(xiàn)年均20%的快速增長，預(yù)計到2010年市場規(guī)模將達(dá)到541.5億元(圖11)。盡管從市場結(jié)構(gòu)來看，目前新建建筑市場依然更為龐大，但按照50億平米的公用建筑市場存量，以100元/平米的智能化造價計算，未來存量建筑智能化改造市場高達(dá)5000億元，是目前市場容量的17倍。前瞻的看，目前國家政策層面每節(jié)約一噸煤，補貼200-250元的經(jīng)濟(jì)激勵政策仍未在建筑節(jié)能領(lǐng)域得到實質(zhì)性推進(jìn)(現(xiàn)有政策框架措辭模糊，實際運作中未得到執(zhí)行)，這一經(jīng)濟(jì)激勵政策若未來在建筑節(jié)能領(lǐng)域得以推進(jìn)，相當(dāng)于提升業(yè)主每年回報約25%-35%，這將是市場需求從新建建筑大幅向存量建筑轉(zhuǎn)化的催化劑。（三）光伏一體化是建筑節(jié)能今后的亮點光伏建筑一體化的優(yōu)勢在于利用面積廣，無需蓄電池，白天可為電網(wǎng)提供調(diào)峰功能。09年3月，財政部公布了《關(guān)于加快推進(jìn)太陽能光電建筑應(yīng)用實施意見》及《太陽能光電建筑應(yīng)用財政補助資金管理暫行辦法》。預(yù)計兩年后中國BIPV市場規(guī)模有望達(dá)到200億以上，年均符合增長率有望在30%以上關(guān)注企業(yè)：泰豪科技，建筑節(jié)能、地源熱泵撬動智能樓宇業(yè)務(wù)快速成長。作為智能建筑市場的龍頭，在大型公共建筑系統(tǒng)集成市場占有5％的份額。泰豪科技控股子公司同方人環(huán)在地源熱泵行業(yè)同樣處于領(lǐng)先地位，將會直接受益于地源熱泵市場的景氣。四、照明領(lǐng)域（一）行業(yè)政策2006年7月，綠色照明工程被列入“十一五”期間十大重點節(jié)能工程。建設(shè)部在7月印發(fā)了《“十一五”城市綠色照明工程規(guī)劃綱要》的通知要點：要求以2005年底為基數(shù)，年城市照明節(jié)電目標(biāo)5%，5年（2006-2010年）累計節(jié)電25%。2008年1月，財政部、國家發(fā)革委聯(lián)合印發(fā)了《高效照明產(chǎn)品推廣財政補貼資金管理暫行辦法》要點：財政補貼資金用于支持采用高效照明產(chǎn)品替代在用的白熾燈和其他低效照明產(chǎn)品，主要包括高效照明產(chǎn)品補貼資金和推廣工作經(jīng)費。（二）LED燈節(jié)能空間大，是未來照明領(lǐng)域發(fā)展的核心目前，我國照明消耗約占整個電力消耗的20%，在當(dāng)前能源極度稀缺的情況下，降低照明用電是節(jié)省能源的重要途徑。據(jù)調(diào)研測算，截至2010年，如果我國現(xiàn)有的1/3照明光源采用LED燈，可以節(jié)電1500億度。按照現(xiàn)有電力能源結(jié)構(gòu)估算，相當(dāng)于減排2500萬至4320萬噸二氧化碳，減少二氧化硫排放135萬噸。LED又稱發(fā)光二極管，是目前世界上最先進(jìn)的照明技術(shù)，以半導(dǎo)體芯片為材料的固態(tài)光源。其耗電量僅為傳統(tǒng)燈泡的1/10，使用壽命卻是傳統(tǒng)燈泡的100倍。大功率LED光源壽命達(dá)5萬小時以上，幾乎不存在維修成本，一次性投入的回報更大、更明顯。此外，LED照明還具有無污染、顯色性好、無頻閃、光線柔和等特性。2003年中國半導(dǎo)體照明工作小組的成立，標(biāo)志著政府對于LED在照明領(lǐng)域的發(fā)展寄予厚望，LED作為光源進(jìn)入通用照明市場成為未來產(chǎn)業(yè)發(fā)展的核心。2010年前我國LED應(yīng)用市場需求將保持強勁的增長態(tài)勢，將由2005年的243億元人民幣增長到2008年的500億元及2010年的825億元。（三）國內(nèi)LED產(chǎn)業(yè)存在技術(shù)壁壘，政府可能加大政策支持目前，我國的LED產(chǎn)業(yè)已形成了較為完整的產(chǎn)業(yè)鏈，在經(jīng)歷了買器件、買芯片、買外延片之路后，目前已經(jīng)實現(xiàn)了自主生產(chǎn)外延片和芯片。我國目前核心芯片特別是大功率LED芯片主要依賴于從美國進(jìn)口，價格居高不下。此外，核心專利缺乏，特別是最關(guān)鍵的白光、大功率LED燈的熱平衡問題、持久高效的熒光粉等專利，一直被歐、美、日壟斷。同時，國家的產(chǎn)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)缺乏也壓制著我國產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。國內(nèi)整個產(chǎn)業(yè)資源分散，沒有規(guī)模，加大了產(chǎn)業(yè)擴大規(guī)模的難度。但是，LED已經(jīng)被全世界公認(rèn)為在未來10年將取代白熾燈、鎢絲燈和熒光燈的“第四代新光源”，也是我國照明節(jié)能的核心技術(shù)。所以預(yù)測政府在將來會為企業(yè)創(chuàng)造優(yōu)惠的政策環(huán)境。LED產(chǎn)業(yè)會在將來的長期一段時間內(nèi)有極大的發(fā)展。在這行業(yè)中浙江陽光、雪萊特和佛山照明具有競爭優(yōu)勢。財政補貼重點支持高效照明產(chǎn)品主要是普通照明用自鎮(zhèn)流熒光燈、三基色雙端直管熒光燈（T8、T5型）和金屬鹵化物燈、高壓鈉燈等電光源產(chǎn)品，半導(dǎo)體（LED）照明產(chǎn)品，以及必要的配套鎮(zhèn)流器。從政策的導(dǎo)向看，節(jié)能減排工作加速兌現(xiàn)，力度加大。政府補貼也是國際上一個通行做法，能較順利推進(jìn)節(jié)能工作的開展，其結(jié)果是帶來綠色照明行業(yè)收入的增加。消費者購買成本降低，行業(yè)競爭格局改善，將刺激國內(nèi)節(jié)能產(chǎn)品的需求。關(guān)注公司：三安光電：國內(nèi)LED行業(yè)龍頭。公司是目前國內(nèi)成立最早、規(guī)模最大、品質(zhì)最好的全色系超高亮度LED外延及芯片產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)基地，。法拉電子：世界領(lǐng)先的薄膜電容器制造商，薄膜電容器生產(chǎn)規(guī)模世界第二，國內(nèi)第一。節(jié)能燈、風(fēng)電設(shè)備、新能源汽車等的驅(qū)動控制電路均需要大量的薄膜電容器。浙江陽光：目前中國最大的節(jié)能燈生產(chǎn)和出口基地之一，公司也是飛利浦貼牌燈的最大生產(chǎn)商。佛山照明：主要生產(chǎn)和經(jīng)營各種電光源產(chǎn)品及配套燈具。公司獲得國家知識產(chǎn)權(quán)局授予的專利105項，機動車燈泡有25項獲歐洲EMark認(rèn)證。聯(lián)創(chuàng)光電：以LED和光電線纜為主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)。擁有國際先進(jìn)水平的外延爐、芯片及器件封裝設(shè)備和測試儀器，已經(jīng)形成了LED外延、芯片、器件、背光源及半導(dǎo)體照明光源等較完整的產(chǎn)業(yè)鏈和規(guī)模化生產(chǎn)。雪萊特：專業(yè)研發(fā)生產(chǎn)節(jié)能燈、陶瓷金鹵燈、HID氙氣金鹵燈、紫外線殺菌燈及其他特種光源和配套電子鎮(zhèn)流器的廣東省高新技術(shù)上市企業(yè)。五、交通領(lǐng)域（一）汽車行業(yè)動態(tài)及政策2009年2月，財政部公布了由該部和科技部出臺的《節(jié)能與新能源汽車示范推廣財政補助資金管理暫行辦法》要點：在北京、上海、重慶等13個城市開展節(jié)能與新能源汽車示范推廣試點工作，對推廣使用單位購買節(jié)能與新能源汽車給予補助。2009年3月,國務(wù)院公布了《汽車產(chǎn)業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃細(xì)則》要點：明確指出在規(guī)劃期2009-2011年間，電動汽車產(chǎn)銷應(yīng)形成規(guī)模。改造現(xiàn)有生產(chǎn)能力，形成50萬輛新能源汽車產(chǎn)能，新能源汽車銷量占乘用車銷售總量的5%左右。提高新能源汽車整體技術(shù)水平并使關(guān)鍵零部件技術(shù)實現(xiàn)自主化。上汽集團(tuán)計劃投資120多億元發(fā)展新能源汽車產(chǎn)業(yè)要點：計劃自2010年起陸續(xù)推出自主品牌新能源汽車，并積極推動新能源汽車關(guān)鍵零部件的產(chǎn)業(yè)化。日立計劃在2015前將鋰電池的產(chǎn)能擴大70倍要點：日立將擴大產(chǎn)能，以滿足每年700,000輛混合動力汽車的需求。每輛混合動力汽車通常配備有30-50顆鋰離子電池。豐田自動織機將開始銷售PHV/EV用充電站要點：豐田自動織機將于2009年7月開始銷售插電混合動力車（PHV）和電動汽車（EV）用充電站。價格為45萬日元?？晒┤馄嚒癷-MiEV”、富士重工“PLUGINSTELLA”以及豐田汽車將于2009年底投放的新款PHV等使用。沃爾沃與Vattenfall共同開發(fā)出插電式柴油混合動力車要點：計劃2012年實用化——車輛開發(fā)完成后，將由沃爾沃負(fù)責(zé)車輛制造，Vattenfall負(fù)責(zé)充電系統(tǒng)的開發(fā)以及為車輛提供電力。日產(chǎn)公布了一款代號為EV-02的純電動汽車。要點：日產(chǎn)表示，EV-02搭載的電動機為疊層鋰離子電池，這種電動機所能提供的電力是傳統(tǒng)鎳電池的兩倍。英國啟動世界最大的電動汽車試驗計劃要點：英國政府日前斥資2500萬英鎊，推出了世界最大的環(huán)保汽車協(xié)同試驗項目，旨在加快推廣電動汽車。該項目將允許人們參加各種電動汽車的長期試驗。從今年年底開始，約340輛電動汽車將提供給英國8個不同地點符合條件的市民。電力公司、地區(qū)發(fā)展機構(gòu)以及各個大學(xué)也將參與協(xié)調(diào)該試驗，建設(shè)充電點等基礎(chǔ)設(shè)施，分析電動汽車的使用方式。國內(nèi)首家電池產(chǎn)學(xué)研聯(lián)盟在深圳成立要點：6月23日，清華大學(xué)等國內(nèi)8家高校和廣東省內(nèi)18家企業(yè)共同發(fā)起組建的先進(jìn)電池與材料省部產(chǎn)學(xué)研創(chuàng)新聯(lián)盟在深圳正式成立。這是國內(nèi)第一家面向電池行業(yè)組建的產(chǎn)學(xué)研創(chuàng)新聯(lián)盟，計劃通過3到5年的時間共同IBM研究新型電池電動汽車充一次電可行駛500英里要點：6月23日，IBM宣布開始一項為期多年的研究計劃，準(zhǔn)備將充電電池的性能提高10倍。IBM成立了一個技術(shù)聯(lián)盟，該聯(lián)盟將制造鋰和氧元素結(jié)合材料的電池，目前的電動車電池多為鋰離子電池材料。這種新型電池還可以存儲電網(wǎng)中的電力（二）新能源汽車在我國的發(fā)展空間目前主流的汽車新能源技術(shù)主要以電動汽車技術(shù)為主。今年8月5日工信部公布了新能源汽車產(chǎn)業(yè)調(diào)研結(jié)果。目前，我國已基本形成混合動力、純電動和燃料電池三類新能源汽車動力系統(tǒng)技術(shù)平臺和產(chǎn)學(xué)研合作研發(fā)體系，以及新能源汽車技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)體系框架和測試評價能力?，F(xiàn)有34家企業(yè)的91個整車產(chǎn)品（包括客車底盤）被批準(zhǔn)列入《車輛生產(chǎn)企業(yè)及產(chǎn)品公告》，實現(xiàn)了小批量的整車生產(chǎn)能力和局部區(qū)域的商業(yè)化示范運行，累計投入運營車輛超過500臺，運營里程超過1500萬公里。從調(diào)研結(jié)果可以看出，雖然有些產(chǎn)品已經(jīng)實現(xiàn)了商業(yè)化生產(chǎn)，但是銷售規(guī)模非常有限，所以今后的發(fā)展空間將很廣闊。從行業(yè)發(fā)展來看，最關(guān)鍵的差距是在核心零部件的進(jìn)展，目前我國核心零部件的供應(yīng)基本來自國外。對于汽車廠商而言，其基本上還是起到一個組裝的作用。近年來，國內(nèi)一些相關(guān)領(lǐng)域的企業(yè)，紛紛涉足電動汽車核心零部件領(lǐng)域，并取得了初步的成果，中國巨大的汽車消費市場，為新能源汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展提供了很大的市場容量。從技術(shù)的成熟度、實用性以及可操作性上分析，鎳氫電池的未來3-5年將是重點的發(fā)展方向。鋰電池的技術(shù)從實驗室到實際產(chǎn)業(yè)化，是要走很長的時間。政策上的推動將促使以鎳氫電池為主的混合動力汽車快速發(fā)展。（三）從短期來看，混合動力汽車是市場主流混合動力汽車是以熱能和電能兩套系統(tǒng)驅(qū)動汽車。傳統(tǒng)的混合動力仍以油為主，電為輔，還必須到加油站加油。但新一代的插電式混合動力將過渡到電為主，油為輔的階段，并且可在家或充電站充電。目前根據(jù)財政部于今年2月出臺的《節(jié)能與新能源汽車示范推廣財政補助資金管理暫行辦法》看，補貼最可能受益的車型是混合動力汽車。表三：公共服務(wù)用乘用車和輕型商用車示范推廣補助標(biāo)準(zhǔn)（單位：萬元/輛）節(jié)能與新能源汽車類型節(jié)油率最大電功率比BSG車型10%-20%20%-30%30%-100%混合動力汽車5%-10%0.4――――――10%-20%2.83.2――20%-30%――3.23.64.230%-40%――――4.24.540%以上――――――5.0純電動汽車100%――――――6.0燃料電池汽車100%――――――25.0注：最大電功率比30%以上混合動力汽車補助標(biāo)準(zhǔn)均含plug-in。表四：十米以上城市公交客車示范推廣補助標(biāo)準(zhǔn)（單位：萬元/輛）節(jié)能與新能源汽車類型節(jié)油率使用鉛酸電池的混合動力系統(tǒng)使用鎳氫電池、鋰離子電池/超級電容器的混合動力系統(tǒng)最大電功率比20%-50%最大電功率比50%以上混合動力汽車10%-20%520――20%-30%7253030%-40%8303640%以上――3542純電動汽車100%――――50燃料電池汽車100%――――60注：最大電功率比50%以上混合動力汽車補助標(biāo)準(zhǔn)均含plug-in。（四）新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈分析新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈為上游資源（鋰、鎳、稀土）—電池（鎳氫電池、鋰電池、燃料電池）—電氣系統(tǒng)（驅(qū)動電機、控制系統(tǒng)）—整車（乘用車、客車）4.1上游資源（鋰、鎳、稀土）雖然在鋰電池技術(shù)成熟后,鎳氫電池市場將被鋰電池逐漸蠶食。與鋰電池相比,鎳氫電池具有續(xù)航能力不足以及不能外插式充電等缺陷。鋰電池代表的是混合動力汽車動力電池的未來,而目前從成本和商業(yè)化的角度看,更現(xiàn)實的選擇是鎳氫電池。因此上游的鋰、鎳、稀土等原料類公司都會在新能源汽車的發(fā)展中受益。代表性企業(yè)：包鋼稀土（A股上市）：國內(nèi)最主要的稀土生產(chǎn)企業(yè)。廈門鎢業(yè)（A股上市）：擁有3000噸/年的儲氫合金粉產(chǎn)能、2000噸/年的稀土冶煉分離產(chǎn)能以及13萬噸稀土儲量。西藏礦業(yè)（A股上市）：西藏礦業(yè)擁有鋰儲量全國第一、世界第三大的扎布耶鹽湖20年開采權(quán)。4.2電池（鎳氫電池、鋰電池、燃料電池）新能源汽車的技術(shù)主要是鎳氫電池、鋰電池和燃料電池三種。表9：三種電池的比較種類技術(shù)發(fā)展優(yōu)點缺點鎳氫電池鎳氫電池剛進(jìn)入成熟期具有安全、可靠性好和成本較低等優(yōu)點壽命較短、續(xù)航能力較差且自放電率較高鋰電池已進(jìn)入產(chǎn)業(yè)化階段，但是仍然有技術(shù)瓶頸具備高比能量和比功率、無記憶性、自放電率低的優(yōu)點，成本較高燃料電池技術(shù)尚不成熟，燃料電池綜合性能優(yōu)成本極高，大規(guī)模應(yīng)用有待時日表10：主要電池廠家及相關(guān)情況鎳氫電池春蘭集團(tuán)、科力遠(yuǎn)、中炬高新、湖南神舟、凱恩股份等。春蘭集團(tuán)是國內(nèi)HEV鎳氫動力電池技術(shù)的翹楚,市場占有率處于領(lǐng)先地位，占據(jù)國內(nèi)50%的市場份額；中炬高新和湖南神舟也已具備了一定的技術(shù)基礎(chǔ)和市場地位；而科力遠(yuǎn)和凱恩股份的主要產(chǎn)品目前仍限于單體電池,動力電池組項目在建或籌建中。鋰電池國際上主要是三洋、索尼、松下旗下的MBI。國內(nèi)主要有比亞迪、天津力神、深圳比克等。燃料電池大連化物所、神力科技。是我國唯一兩家承擔(dān)國家重點攻關(guān)計劃“質(zhì)子交換膜燃料電池技術(shù)”的單位。4.3電氣系統(tǒng)電控系統(tǒng)是之前很少受到關(guān)注的環(huán)節(jié)。電控系統(tǒng)是混合動力車三大核心技術(shù)之一,目前主要以進(jìn)口為主。關(guān)注企業(yè)：中國南車（A股上市）：其依靠在香港上市的子公司（南車時代電氣)在從事相關(guān)研發(fā)。4.4整車（乘用車、客車）新能源汽車產(chǎn)業(yè)目前在全球都是處在靠政府扶持或大汽車廠商的高前期投入的培育階段，短期內(nèi)還難言有效益。但是政策的支持和技術(shù)突破帶來的成本下降，是這個領(lǐng)域的看點。關(guān)注企業(yè)：福田汽車、中通客車等4.5新能源汽車技術(shù)壁壘國內(nèi)外技術(shù)上差距不大，核心問題是在電池技術(shù)上的突破和電氣系統(tǒng)的的研發(fā)。結(jié)論：新能源汽車目前還沒有真正的消費市場，主要靠政策支持。后續(xù)關(guān)注整個行業(yè)的政策變化及技術(shù)進(jìn)步（特別是鋰電池技術(shù)得突破）以及電氣系統(tǒng)技術(shù)的引進(jìn)替代。三、現(xiàn)階段具有發(fā)展?jié)摿Φ耐顿Y機會和代表性公司比較有前景的是有節(jié)能功效的技術(shù)創(chuàng)新設(shè)備、節(jié)能新材料以及動力電池領(lǐng)域的公司。1、節(jié)能設(shè)備節(jié)能設(shè)備主要包括燃煤工業(yè)鍋爐（窯爐）改造工程、區(qū)域熱點聯(lián)產(chǎn)工程、余熱余壓利用工程、電機系統(tǒng)節(jié)能工程。燃煤工業(yè)鍋爐（窯爐）改造工程：目前全國在用工業(yè)鍋爐保有量50多萬臺、燃煤鍋爐約48萬臺、燃煤工業(yè)鍋爐24萬臺、工業(yè)窯爐每年消耗原煤約3億多噸、水泥材料窯爐約7800座、墻體材料窯爐約10萬座、鋼鐵工業(yè)窯爐每年消耗煤炭約'6600萬噸，以上窯爐平均能效均比國外先進(jìn)水平低10％以上。且設(shè)備陳舊老化；技術(shù)水平低，裝備陳舊落后、規(guī)模??；能耗高；大部分缺乏污染控制設(shè)施，污染嚴(yán)重：運行管理水平低，管理粗放；缺乏能效標(biāo)準(zhǔn)和節(jié)能政策。關(guān)注公司：華光股份：我國循環(huán)流化床鍋爐、垃圾焚燒爐、工業(yè)鍋爐生產(chǎn)和大型火電機組水處理設(shè)備的龍頭企業(yè)。海陸重工：節(jié)能環(huán)保設(shè)備的專業(yè)生產(chǎn)企業(yè)。公司產(chǎn)品余熱鍋爐廣泛運用于鋼鐵、有色、焦化、建材、石化、化工、造紙、電力等行業(yè)。區(qū)域熱電聯(lián)產(chǎn)工程：工業(yè)生產(chǎn)、城市經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)和工業(yè)園適合相對集中建設(shè)區(qū)域熱電廠。燃料主要有天然氣和秸稈。中小城鎮(zhèn)適合建設(shè)以為秸稈燃料的小型熱電廠。對北方地級以上大城市的集中供熱，建設(shè)型供熱機組為主，北方中小城市按“以熱定電”原則建設(shè)熱電廠，其中嚴(yán)寒地區(qū)以及工業(yè)熱負(fù)荷較大的區(qū)域可建設(shè)一批以背壓機為主的熱電廠。在南方工業(yè)開發(fā)區(qū)，根據(jù)工業(yè)熱負(fù)荷因地制宜開展熱電聯(lián)產(chǎn)建設(shè)，并要建設(shè)一定數(shù)量的背壓機組。國家支持重點：1.支持嚴(yán)寒地區(qū)經(jīng)濟(jì)狀況差和邊疆城鎮(zhèn)的熱力網(wǎng)建設(shè)；2.支持北方糧食主產(chǎn)區(qū)以秸稈為主要燃料的熱電聯(lián)產(chǎn)；3.支持天然氣為燃料的城市分布式熱電冷示范項目50個，推廣500個項目。余熱余壓利用工程：余熱鍋爐是工業(yè)節(jié)能核心設(shè)備。余熱鍋爐是工業(yè)生產(chǎn)過程中的余熱、廢熱回收系統(tǒng)的關(guān)鍵設(shè)備，工業(yè)余熱鍋爐熱量的獲得主要來源于工業(yè)生產(chǎn)過程中產(chǎn)生的高溫?zé)煔狻⒁后w及固體物料。目前，余熱余壓在企業(yè)得到利用的主要技術(shù)有：1、在鋼鐵行業(yè)，逐步推廣干法熄焦技術(shù)等技術(shù)。建設(shè)高爐爐頂壓差發(fā)電裝置、純燒高爐煤氣鍋爐發(fā)電裝置、低熱值高爐煤氣發(fā)電－燃汽輪機裝置、干法熄焦裝置等。2、在有色金屬行業(yè)，推廣煙氣廢熱鍋爐及發(fā)電裝置，窯爐煙氣輻射預(yù)熱器和廢氣熱交換器，淘汰落后工藝和設(shè)備。3、在煤炭行業(yè)，推廣瓦斯抽采技術(shù)和瓦斯利用技術(shù)，逐步建立煤層氣和煤礦瓦斯開發(fā)利用產(chǎn)業(yè)體系。4、在化工行業(yè)，推廣焦?fàn)t氣化工、發(fā)電、民用燃?xì)?，獨立焦化廠焦化爐干熄焦，節(jié)能型燒堿生產(chǎn)技術(shù)，純堿余熱利用，密閉式電石爐，硫酸余熱發(fā)電等技術(shù)。5、在其他行業(yè)中，玻璃生產(chǎn)企業(yè)也推廣余熱發(fā)電裝置，吸附式制冷系統(tǒng)，低溫余熱發(fā)電－制冷設(shè)備；推廣全保溫富氧、全氧燃燒浮法玻璃熔窯；引進(jìn)先進(jìn)節(jié)能設(shè)備及材料，淘汰落后的高能耗設(shè)備。由于一次性投資較高，部分企業(yè)尤其是中小企業(yè)余熱余熱利用工程還未得到充分發(fā)展。余熱余壓利用不僅節(jié)能，還有利用環(huán)境保護(hù)，是企業(yè)實現(xiàn)循環(huán)經(jīng)濟(jì)的新嘗試，隨著余熱余壓利用新技術(shù)的推廣，余熱余壓利用必將有著廣闊的應(yīng)用前景。重點關(guān)注企業(yè)：世紀(jì)源博。北京世紀(jì)源博科技有限責(zé)任公司是國內(nèi)知名的工業(yè)節(jié)能專家，是集研發(fā)、設(shè)計、施工安裝和調(diào)試運營于一體的科技服務(wù)公司，是經(jīng)國家認(rèn)定的高新技術(shù)企業(yè)。世紀(jì)源博的主營業(yè)務(wù)是向鋼鐵、化工、建材、石化、有色冶金等工業(yè)領(lǐng)域提供全面的低溫余熱利用技術(shù)服務(wù)，運用自有的專利技術(shù)和完全國產(chǎn)化設(shè)備，根據(jù)業(yè)主需求和不同的余熱資源狀況，規(guī)劃、設(shè)計、建造小型發(fā)電站。榮信股份2008年收購的北京信力筑正有限公司。電機系統(tǒng)節(jié)能工程：電機系統(tǒng)量大面廣，節(jié)電潛力巨大。在以下情形均存在商機：1．推廣高效節(jié)能電動機、稀土永磁電動機，高效風(fēng)機、泵、壓縮機，高效傳動系統(tǒng)等。2．推廣變頻調(diào)速、永磁調(diào)速等先進(jìn)電機調(diào)速技術(shù)。3．以先進(jìn)的電力電子技術(shù)傳動方式改造傳統(tǒng)的機械傳動方式，逐步采用交流調(diào)速取代直流調(diào)速。4．推廣軟啟動裝置、無功補償裝置、計算機自動控制系統(tǒng)等。關(guān)注公司：榮信股份：國內(nèi)節(jié)能大功率電力電子設(shè)備行業(yè)的龍頭，產(chǎn)品分為無功補償和變頻調(diào)兩大類，均具有節(jié)能特性，復(fù)合國家政策要求，被廣泛應(yīng)用與冶金、電力、有色金屬、電氣化鐵路、煤炭采掘等高能耗行業(yè)。國電南自：主要從事數(shù)遍點繼電保護(hù)、電網(wǎng)自動化、電廠自動化、水電自動化、工業(yè)及軌道交通自動化、電力節(jié)能環(huán)保、水環(huán)保工程、土工與大壩等專業(yè)領(lǐng)域的技術(shù)研究、產(chǎn)品開發(fā)、生產(chǎn)銷售和工程服務(wù)。智光電器：在高壓變頻器市場占據(jù)國內(nèi)品牌第三名。寧波韻升：公司生產(chǎn)的第三代永磁材料，是機電工業(yè)和信息產(chǎn)業(yè)的基礎(chǔ)原材料，具有廣泛的發(fā)展前景。公司釹鐵硼產(chǎn)品已進(jìn)入歐美主流市場，國內(nèi)的產(chǎn)銷量名列前三。中科三環(huán)：我國最大、全球第二大釹鐵硼磁性材料制造商。獲得國家政策重點扶持。2、節(jié)能新材料節(jié)能新材料主要包括建筑節(jié)能保溫材料及其他節(jié)能材料。建筑節(jié)能材料：建筑技能的主要節(jié)能途徑有墻體節(jié)能、門窗節(jié)能、屋面節(jié)能等。塑料型材門窗可節(jié)約采暖和空調(diào)能耗30%-50%；節(jié)能玻璃指中空玻璃等，特別是由熱反射鍍膜玻璃或低輻射鍍膜（Low-E）玻璃組成的中空玻璃節(jié)能效果也十分顯著。保溫墻體材料包括聚苯、聚氨脂、陶瓷纖維保溫板等發(fā)展方向。屋面節(jié)能往往采用光伏技術(shù)。其他節(jié)能材料：如碳纖維、玻璃纖維復(fù)合材料、芳綸等特種纖維。關(guān)注公司：魯陽股份（重點關(guān)注）：山東魯陽股份有限公司，是新型絕熱節(jié)能材料——陶瓷纖維的專業(yè)制造商、供應(yīng)商。產(chǎn)品產(chǎn)能與銷量已雄踞國內(nèi)同行業(yè)首位15年之久，產(chǎn)品暢銷全國，并遠(yuǎn)銷亞、非、拉、美、歐等五十多個國家和地區(qū)，陶瓷纖維具有耐高溫、熱穩(wěn)定性好、重量輕、節(jié)能效果顯著等特點，可廣泛應(yīng)用于工業(yè)、民用及國防軍事領(lǐng)域的耐高溫、絕熱部位。陶瓷纖維節(jié)能效果明顯，據(jù)統(tǒng)計，使用每噸陶瓷纖維每年平均節(jié)約相當(dāng)于200噸標(biāo)準(zhǔn)煤產(chǎn)生的熱能，在冶金行業(yè)節(jié)能效果更為明顯，僅焦?fàn)t爐頂一項，全陶瓷纖維爐頂結(jié)構(gòu)使熱損失降低52.3%，一臺焦?fàn)t年可節(jié)能8640×106千焦，折合標(biāo)準(zhǔn)煤350噸。南玻A：主營業(yè)務(wù)為高檔浮法玻璃原片、工程及建筑玻璃、精細(xì)玻璃、光伏科技綠色能源產(chǎn)品、結(jié)構(gòu)陶瓷等產(chǎn)品的研制、開發(fā)、生產(chǎn)經(jīng)營及設(shè)備技術(shù)的咨詢和服務(wù)。北新建材：主要是三大主營業(yè)務(wù)，一是墻體及吊頂系統(tǒng)；二是住宅部品及建筑節(jié)能系統(tǒng)；三十外墻屋面及多層房屋系統(tǒng)。泰豪科技：在智能建筑領(lǐng)域，公司擁有設(shè)計、制造和安裝節(jié)能型中央空調(diào)、靜音型發(fā)電機組、安全型配電設(shè)備等樓宇智能化電器產(chǎn)品的綜合實力。中航三鑫：公司正逐步完善節(jié)能和光電一體化幕墻工程的產(chǎn)業(yè)鏈條的各個環(huán)節(jié)。公司正逐步完善節(jié)能和光電一體化幕墻工程的產(chǎn)業(yè)鏈條的各個環(huán)節(jié)，產(chǎn)品包括玻璃慕墻、工程玻璃、電子玻璃、LOW-E玻璃和超白玻璃等。中材科技：是中國特種纖維復(fù)合材料行業(yè)最大的集研發(fā)設(shè)計、產(chǎn)品制造與銷售、成套技術(shù)與裝備于一體的高新技術(shù)企業(yè)，主要產(chǎn)品包括風(fēng)電葉片、PNG玻纖瓶、高溫覆膜濾料等。煙臺萬華：生產(chǎn)聚氨酯板的原料。在美國聚氨酯應(yīng)用在建筑上的比例已達(dá)70%。而我國目前聚氨酯90%以上應(yīng)用于皮革紡織等，未來發(fā)展前景廣闊。雙良股份：國內(nèi)最大的溴化鋰電池節(jié)能型中央空調(diào)制造商。3、新能源汽車動力電池----磷酸鐵鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈第一部分、磷酸鐵鋰電池的趨勢已經(jīng)確立1、磷酸鐵鋰作為鋰電正極材料有無可比擬的優(yōu)勢鋰離子正極材料鈷酸鋰鎳鈷錳酸鋰錳酸鋰磷酸鐵鋰分子式LiCoO2LiNiCoMnO2LiMn2O4LiFePO4晶型層狀結(jié)構(gòu)層狀結(jié)構(gòu)尖晶石橄欖石實際克容量mAh/g145150110-120105-120工作電壓（V）3.6-3.73.6-3.73.6-3.73.2-3.4生產(chǎn)合成容易比較容易比較容易難。已突破過渡金屬資源貧乏較豐富豐富非常豐富原料成本很高高低廉低環(huán)保含鈷，微毒含鈷鎳無毒無毒高溫穩(wěn)定性差差較差<50非常好>75循環(huán)壽命（R80%）500-800500-800250-500次>1500大電流放電10C>5minInstant>25C10C>5minInstant>25C較差10C>5minInstant>20C抗過充性差差差，晶格畸變非常好安全性一般差好非常好2、技術(shù)問題已經(jīng)解決，成本將逐步下降磷酸鐵鋰規(guī)模生產(chǎn)的技術(shù)問題已經(jīng)完全解決，我國國內(nèi)一些企業(yè)就可以生產(chǎn)出供鋰電池使用的磷酸鐵鋰材料。磷酸鐵鋰材料目前國內(nèi)維持在15-18萬/噸，國外價格要高出一倍，不過隨著產(chǎn)能擴張步伐的加快，材料價格下降是必然的趨勢，未來三年有望降至10萬元/噸，屆時磷酸鐵鋰電池將得到廣泛應(yīng)用。短期來看，預(yù)計2009年磷酸鐵鋰會有部分增量市場，但整個產(chǎn)業(yè)的興起要等到2010年。3、世界磷酸鐵鋰電池生產(chǎn)將逐步向中國轉(zhuǎn)移中國擁有豐富的上游資源，包括正負(fù)極、電解液等材料（主要為硅石、石墨、鋰輝石、鹵水等）的上游資源，技術(shù)正在逐步突破。加上依然便宜的勞動力成本，磷酸鐵鋰電池生產(chǎn)向中國轉(zhuǎn)移的趨勢可以明確。第二部分、產(chǎn)業(yè)鏈上游上游原材料：主要包括正極材料、負(fù)極材料、隔膜、電解液等。一、正極材料：磷酸鐵鋰1、自然資源：鹽湖、鋰輝石礦我國鋰礦儲量居世界前列，我國擁有亞洲第一大鋰輝石礦——四川呷基卡礦；扎布耶鹽湖儲量世界排名第三、鹵水品質(zhì)優(yōu)良。鹵水資源主要集中在中信國安和西藏礦業(yè)手中，從自然稟賦來說，西藏礦業(yè)的品質(zhì)和開采成本均為最低，但是其基建和運輸?shù)某杀据^高。四川宏達(dá)集團(tuán)參與開發(fā)四川呷基卡礦。綜合來說西藏礦業(yè)綜合優(yōu)勢最大，中信國安次之，鋰輝礦石最差。2、從上述自然資源中提取碳酸鋰碳酸鋰的提取從來源可分為礦石提取和鹽湖鹵水提取兩種。我國生產(chǎn)的碳酸鋰80%以上為礦石提取，而全球80%為鹽湖鹵水提取。造成如此差異的最主要原因是我國鹽湖鹵水的碳酸鋰生產(chǎn)工藝并不夠成熟。西藏礦業(yè)和中信國安都在積極進(jìn)行鹵水提取的研發(fā)，但還沒有能實現(xiàn)大規(guī)模量產(chǎn)。我國的礦石提取技術(shù)比較成熟。這些企業(yè)都具備碳酸鋰生產(chǎn)能力，只限于工業(yè)級碳酸鋰，電池級碳酸鋰則由天齊鋰業(yè)、尼科國潤供應(yīng)，其中天齊鋰業(yè)技術(shù)最成熟，是行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)制定者，約占國內(nèi)60%的市場份額，并且有部分出口。3、碳酸鋰與乙酸亞鐵等化學(xué)作用形成磷酸鐵鋰關(guān)鍵字：碳酸鋰＋乙酸亞鐵等＝磷酸鐵鋰磷酸鐵鋰材料是最被業(yè)界看好，但又是當(dāng)前用量最少的一種正極材料，據(jù)統(tǒng)計，2008年全球供應(yīng)量1500噸左右，其中最大供應(yīng)商A123供應(yīng)750噸。二、隔膜隔膜是鋰電材料當(dāng)中技術(shù)壁壘最高的一種高附加值材料，毛利率維持在70%以上，占鋰電池成本的20-30%。國內(nèi)能生產(chǎn)隔膜的企業(yè)屈指可數(shù)，其中僅有星源科技、金輝高科兩家技術(shù)相對成熟，市場供應(yīng)量嚴(yán)重不足，大部分依賴進(jìn)口，市場主要被幾家實力廠商把持，如日本旭化成工業(yè)(Asahi)、美國Celgard及日本東燃化學(xué)(Tonen)。由于隔膜一直受制于國外進(jìn)口，導(dǎo)致價格居高不下，從而使得鋰電制造成本很高，這也是影響鋰電應(yīng)用的重要原因之一。三、電解液電解液是影響鋰電池性能的重要材料，占鋰電池成本的12%左右，毛利率接近40%。目前國內(nèi)電池生產(chǎn)商電解液配套已基本實現(xiàn)國產(chǎn)化，只有少部分使用進(jìn)口電解液。有國泰榮華、珠海賽緯電子、天津金牛、東莞杉杉、汕頭金光、廣州天賜等10余家。年生產(chǎn)能力都在千噸級以上，可滿足我國鋰離子電池生產(chǎn)的需要，并有部分出口，其中國泰榮華、珠海賽緯電子定位高端市場，其他企業(yè)只能做中低端市場，目前全球鋰電池電解液市場供求基本平衡，2008年總共消耗約10000萬噸左右，主要是靠存量鋰電池市場，未來看增量動力鋰電池市場，特別是電動車一旦興起，將帶來電解液的爆發(fā)性增長。初步估算，一輛混合動力車需要電解液40公斤，而全球電動車輛2010年預(yù)計260萬輛，其中鋰電份額占10%，大約需要1.04萬噸電解液，至2015年，電動車輛數(shù)量將達(dá)到900萬輛，鋰電份額占60%，屆時消耗的電解液將達(dá)到2.4萬噸。因此，電解液3-5年后依然是一個朝陽產(chǎn)業(yè)。值得一提的是，電解液主要原材料為六氟磷酸鋰（LiPF6），占成本的50%左右，其生產(chǎn)成本為10萬元/噸，售價為40萬元/噸，毛利率高達(dá)75%。六氟磷酸鋰的原材料硅石/碳酸鋰都可以在國內(nèi)采購到，但是國內(nèi)尚未有企業(yè)能夠生產(chǎn)六氟磷酸鋰。目前市場被日本幾家企業(yè)壟斷，其中，關(guān)東電化學(xué)工業(yè)每年生產(chǎn)LiPF6達(dá)到950噸（主要用于宇部），SUTERAKEMIFA年產(chǎn)800噸（主要用于ECOPRO的），森田化學(xué)年產(chǎn)960噸（主要用于三菱），該公司在江蘇揚子江化工園有年產(chǎn)600噸的生產(chǎn)線。推薦公司：江蘇國泰；推薦原因：在六氟磷酸鋰生產(chǎn)上的規(guī)劃。公司公告將與子公司國泰華榮、自然人王永健、楊紅葉共同投資成立亞源高新技術(shù)材料公司，其中江蘇國泰上市公司直接、間接持有張家港亞源公司71.5%股權(quán)。亞源公司將投資8330萬元建設(shè)“300噸六氟磷酸鋰項目”，目前已取得國有土地使用權(quán)；環(huán)境影響報告已通過蘇州市環(huán)境保護(hù)局審批；安全評價報告通過了專家組審查并正在辦理危險化學(xué)品安全審查批準(zhǔn)書。公告表示目前項目已完成中試設(shè)計，預(yù)計2009年底前進(jìn)行中試設(shè)備的調(diào)試，中試成功后，新建300噸六氟磷酸鋰項目。六氟磷酸鋰是電解液最核心的原材料，售價超過30萬元/噸，其成本占到電解液生產(chǎn)成本的6成多。由于生產(chǎn)技術(shù)難度非常高，在國際上由日本企業(yè)壟斷，國內(nèi)電解液生產(chǎn)廠家基本都從日本企業(yè)采購，國內(nèi)目前只有天津金牛擁有80噸六氟磷酸鋰產(chǎn)能，全部自用。四、其他上游材料負(fù)極材料、粘結(jié)劑、導(dǎo)電劑、極耳、鋁塑復(fù)合膜占鋰電成本比例較低，其中負(fù)極材料在國內(nèi)已經(jīng)實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化，基本能夠滿足國內(nèi)市場的需求。粘結(jié)劑、導(dǎo)電劑、鋁塑復(fù)合膜毛利較高，產(chǎn)品主要依賴進(jìn)口，其中粘結(jié)劑由阿科瑪(法)、蘇威(比)、三井化學(xué)(日)、吳羽化學(xué)（日）供應(yīng)；導(dǎo)電劑由瑞士特密高供應(yīng)，鋁塑復(fù)合膜由大日本印刷、日本昭合供應(yīng)；上述企業(yè)在國內(nèi)均有代理商。推薦公司：深圳貝特瑞，碳負(fù)極產(chǎn)能全國最大、技術(shù)最先進(jìn)。中國寶安（000009）旗下控股子公司深圳市貝特瑞新能源材料股份有限公司發(fā)展到負(fù)極材料行業(yè)市場占有率中國排名第一，全球排名第三。同時，公司參股的深圳市天驕科技開發(fā)有限公司則是以生產(chǎn)鋰離子正極材料為主的高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)。深圳市貝特瑞新能源材料股份有限公司是一家致力于鋰離子二次電池用正、負(fù)極材料的專業(yè)化生產(chǎn)廠家，集基礎(chǔ)研究、產(chǎn)品開發(fā)、生產(chǎn)、銷售與提供解決方案于一體。曾參與了國家鋰離子電池負(fù)極材料的標(biāo)準(zhǔn)制定。2008年11月，深圳貝特瑞通過協(xié)議轉(zhuǎn)讓，以現(xiàn)金1518.75萬元收購了天津市鐵誠電池材料有限公司75％股權(quán)。天津市鐵誠電池材料有限公司于2004年7月6日設(shè)立，是一家專門從事生產(chǎn)鋰離子電池碳負(fù)極材料——中間相碳位球（MCMB）的高科技企業(yè)。第三部分、行業(yè)中游鋰電產(chǎn)業(yè)鏈中游是電芯制造和電池組裝環(huán)節(jié)，相對來說，這是個勞動密集型的產(chǎn)業(yè)，國內(nèi)外涉足該領(lǐng)域的企業(yè)眾多。其中，大廠競爭優(yōu)勢明顯，行業(yè)地位很難撼動，其中不乏像索尼、三洋、三星、LG化學(xué)、比亞迪、比克、力神、ATL能源這樣的鋰電巨頭，其他上規(guī)模的企業(yè)也不在少數(shù)，產(chǎn)業(yè)主要分布在日本、韓國、中國和臺灣地區(qū)。近兩年來，國內(nèi)外鋰電大廠紛紛布局磷酸鐵鋰電池生產(chǎn)線，但目前投入運行的還不多。第四部分、下游應(yīng)用行業(yè)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈下游是指應(yīng)用環(huán)節(jié)，包括低端的手機、筆記本電腦、數(shù)碼相機、電動工具、礦燈市場，中端的風(fēng)電和太陽能儲能市場，以及高端的電動自行車、電動摩托車、電動代步車、電動輪椅、電動轎車及電動客車市場，在軍事航天領(lǐng)域也有很大用武之地，包括坦克、潛艇、火箭、月球車等。如前文所述，手機、筆記本電腦、數(shù)碼相機等領(lǐng)域，鈷酸鋰電池占據(jù)主導(dǎo)地位，同時鈷鎳錳酸鋰電池滲透到一部分市場，而鎳氫、鎳鎘電池正逐步被淘汰，市場呈現(xiàn)急劇下滑的趨勢。電動工具市場目前鋰電池滲透速度非?？?，也是用來替代鎳氫和鎳鎘電池，其中最具代表性的廠商是美國B&K公司、德國B0SCH、日本牧田、香港創(chuàng)科（TTI）、日本日立和松下，這些廠商均已使用磷酸鐵鋰電池。根據(jù)日本IIT咨詢公司的預(yù)測，未來幾年鋰電池在電動工具市場仍然有很大的增長空間。礦燈總的市場容量相對較小，目前國家出臺政策鼓勵使用LED礦燈，照明和壽命大大提高，功耗也大大降低，礦燈選用鋰電池是減輕重量減小體積的必然選擇，但是由于過去大量用的鈷酸鋰和錳酸鋰電池，存在著燃燒甚至暴躁的危險，最近要求配置安全性能高的磷酸鐵鋰電池。目前使用磷酸鐵鋰電池的新型礦燈國內(nèi)已有數(shù)十家工廠生產(chǎn)，并且國營大中型煤礦已普遍采用，有些產(chǎn)品已開始出口。風(fēng)電和太陽能儲能市場想象空間很大，目前儲能用電池為鉛酸蓄電池，由于價格便宜，仍然占據(jù)市場主導(dǎo)地位。但是鋰電池尤其是磷酸鐵鋰切入到這塊市場優(yōu)勢明顯，國內(nèi)像無錫尚德這樣的太陽能電池廠商在積極地尋求戰(zhàn)略合伙伙伴，而比亞迪也是在努力開辟風(fēng)電和太陽能儲能市場。需要指出的是，釩電池作為大型風(fēng)電和太陽能儲能電池，比鋰電池更具優(yōu)勢，但目前仍然是曲高和寡，應(yīng)用并不廣泛，主要還是因為技術(shù)上存在瓶頸，釩電池真正實現(xiàn)商用化還需等待數(shù)年。電動自行車市場是目前最被看好的鋰電應(yīng)用市場之一，國內(nèi)有很多廠商在積極地投入電池生產(chǎn)線建設(shè)，但是短期內(nèi)，國內(nèi)幾乎沒有市場，鉛酸電池仍然有很強的生命力，關(guān)鍵還在于價格因素。在各種鋰電當(dāng)中，僅錳酸鋰電池有部分市場，其中最具代表性的廠商是蘇州星恒，目前已形成相當(dāng)大的產(chǎn)值規(guī)模。作為鉛酸電池最理想的替代品——磷酸鐵鋰電池在國內(nèi)應(yīng)用甚少，因為其價格是鉛酸蓄電池的3倍，錳酸鋰電池的2倍，作為消費者一時難以接受。好在許多歐美國家目前指定電動自行車必須使用鋰電池，并且會給以一定的補助，所以國內(nèi)廠商都是出口市場先行。電動輪椅車、電動摩托車及其他代步車與電動自行車情況類似，本土市場還有一個培育期，而國外的情況相對樂觀。這與太陽能電池產(chǎn)業(yè)頗為相似，中國是最大的制造生產(chǎn)地，但是市場主要在海外。電動汽車是動力鋰電池最大的應(yīng)用市場，世界各國政府都在積極鼓勵發(fā)展電動汽車，這對動力鋰電池的發(fā)展是極大的利好。從市場情況來看，鎳氫電池在動力汽車應(yīng)用上有過不俗表現(xiàn)，如豐田普銳斯，但由于比能量低、制造成本高，已不再是重點的發(fā)展方向；燃料電池開發(fā)歷史較長，但是由于系統(tǒng)復(fù)雜、維護(hù)困難，且氫的儲運是一大難題，至少5年內(nèi)不會有作為；鋰電池作為汽車動力電池是最佳選擇（除一致性還有待提高），包括日本、美國、中國在內(nèi)的汽車巨頭幾乎一致看好鋰電池，尤其是磷酸鐵鋰電池，他們紛紛與鋰電廠商結(jié)盟，或者直接自行研制生產(chǎn)，國內(nèi)比亞迪更是樹立了成功典范。根據(jù)拓璞撲研究所的預(yù)測，全球混合動力車2010年將成長至210萬輛，2015年將達(dá)600萬輛以上，未來將有2/3的電動汽車使用鋰電池。至于鋰電池在軍事和航天方面的應(yīng)用，由于軍方和航天部門對產(chǎn)價格并不敏感，可能會是一個比較有價值的市場。5、代表性上市公司一覽表（一）電傳輸領(lǐng)域證券代碼證券簡稱主營產(chǎn)品類型600089.SH特變電工半導(dǎo)體太陽能光伏、特高壓主干網(wǎng)600312.SH平高電氣變電設(shè)備、低壓電器類、電氣儀器儀表、特高壓主干網(wǎng)600517.SH置信電氣變電設(shè)備、輸配電設(shè)備002169.SZ智光電氣變電設(shè)備、繼電保護(hù)及調(diào)度自動化600550.SH天威保變半導(dǎo)體太陽能光伏、特高壓主干網(wǎng)、低壓電器類、風(fēng)泵機械002123.SZ榮信股份變電設(shè)備、電氣儀器儀表、無功補償裝置600268.SH國電南自繼電保護(hù)設(shè)備及調(diào)度自動化002028.SZ思源電氣變電設(shè)備、低壓電器類、電氣儀器儀表600406.SH國電南瑞繼電保護(hù)及調(diào)度自動化、行業(yè)專用軟件000400.SZ許繼電氣變電設(shè)備、低壓電器類、電氣儀器儀表、施工及檢測設(shè)備002121.SZ科陸電子低壓電器類、電氣儀器儀表、電子元器件、繼電保護(hù)及調(diào)度自動化000682.SZ東方電子變電設(shè)備、繼電保護(hù)及調(diào)度自動化、監(jiān)控器材及系統(tǒng)、電氣儀器儀表000021.SZ長城開發(fā)存儲設(shè)備、電腦配件、電氣儀器儀表、電子測試和測量儀器002063.SZ遠(yuǎn)光軟件智能調(diào)度及財務(wù)軟件、行業(yè)專用軟件（二）工業(yè)領(lǐng)域證券代碼證券簡稱主營產(chǎn)品類型002255.SZ海陸重工鍋爐及附屬設(shè)備、發(fā)電機及附屬設(shè)備，其中余熱鍋爐是行業(yè)龍頭600475.SH華光股份鍋爐及附屬設(shè)備、環(huán)保機械，其中循環(huán)流化床鍋爐是行業(yè)龍頭002074.SZ東源電器變電設(shè)備、低壓電器類、發(fā)電機及附屬設(shè)備、建筑鋼結(jié)構(gòu)600970.SH中材國際水泥工程設(shè)計和建設(shè)、水泥設(shè)備制造002126.SZ銀輪股份發(fā)動機設(shè)備000530.SZ大冷股份風(fēng)泵機械002050.SZ三花股份風(fēng)泵機械000049.SZ德賽電池低壓電器類002088.SZ魯陽股份耐火材料，其中陶瓷纖維是行業(yè)龍頭600499.SH科達(dá)機電輕型工程機械，其中陶瓷機械是行業(yè)龍頭（三）建筑領(lǐng)域證券代碼證券簡稱主營產(chǎn)品類型600590.SH泰豪科技智能建筑、發(fā)電機、軍工002178.SZ延華智能智能建筑000055.SZ方大A裝飾材料、空調(diào)器具、鋁加工材、集成電路002163.SZ中航三鑫建筑鋼結(jié)構(gòu)、節(jié)能門窗、光伏幕墻600309.SH煙臺萬華高分子聚合物、膠粘劑、有機化工原料002165.SZ紅寶麗高分子聚合物、催化劑及化學(xué)助劑、塑料包裝制品002082.SZ棟梁新材建筑鋼結(jié)構(gòu)、節(jié)能門窗、光伏幕墻、電解鋁、鋁加工材000619.SZ海螺型材節(jié)能建筑型材、裝飾材料，其中塑鋼型材是行業(yè)龍頭000786.SZ北新建材節(jié)能墻體材料，其中紙面石膏板是行業(yè)龍頭000910.SZ大亞科技建材家居超市、鋁加工材、木地板、紙板600481.SH雙良股份風(fēng)泵機械、有機化工原料600636.SH三愛富高分子聚合物、制冷劑002233.SZ塔牌集團(tuán)水泥600425.SH青松建化磷肥、水泥、無機化工原料600585.SH海螺水泥水泥600801.SH華新水泥混凝土及砂漿、水泥000401.SZ冀東水泥催化劑及化學(xué)助劑、水泥000877.SZ天山股份混凝土及砂漿、水泥600449.SH賽馬實業(yè)水泥600720.SH祁連山混凝土及砂漿、水泥000012.SZ南玻A半導(dǎo)體材料、半導(dǎo)體太陽能光伏、節(jié)能玻璃600586.SH金晶科技超白玻璃、車身及外觀設(shè)備（四）照明領(lǐng)域證券代碼證券簡稱主營產(chǎn)品類型600703.SH三安光電半導(dǎo)體分立器件、集成電路600460.SH士蘭微集成電路600363.SH聯(lián)創(chuàng)光電半導(dǎo)體分立器件、半導(dǎo)體照明、輸電設(shè)備、繼電器、通信線纜600100.SH同方股份存儲設(shè)備、電腦整機、電子設(shè)備及加工、集成電路、燃?xì)?00203.SH福日電子半導(dǎo)體分立器件、半導(dǎo)體照明、變電設(shè)備、集成電路600360.SH華微電子半導(dǎo)體分立器件、半導(dǎo)體照明、集成電路600563.SH法拉電子變電設(shè)備、電子元器件、高分子聚合物600261.SH浙江陽光節(jié)能電光源、照明器具000541.SZ佛山照明電光源設(shè)備及配套器件、照明器具002076.SZ雪萊特節(jié)能燈、特種光源以及配套電子鎮(zhèn)流器600651.SH飛樂音響電子元器件、集成電路、音響產(chǎn)品、照明器具600584.SH長電科技半導(dǎo)體分立器件、電子元器件、集成電路（五）交通領(lǐng)域證券代碼證券簡稱主營產(chǎn)品類型000839.SZ中信國安鋰電池、復(fù)合肥、無線增值業(yè)務(wù)、有線電視網(wǎng)、房地產(chǎn)000762.SZ西藏礦業(yè)半金屬、黏土類非金屬礦產(chǎn)、有色金屬礦產(chǎn)600884.SH杉杉股份鋰電材料、低壓電器類、開發(fā)區(qū)園區(qū)002091.SZ江蘇國泰鋰電池電解液、進(jìn)出口貿(mào)易600160.SH巨化股份氟化工原料、氮肥、高分子聚合物、化工原料000009.SZ中國寶安鋰電池材料、房地產(chǎn)、生物制藥000973.SZ佛塑股份高分子聚合物、特種電池用離子滲析微孔薄膜600549.SH廈門鎢業(yè)鎢鉬產(chǎn)品、貯氫合金粉、房地產(chǎn)600152.SH維科精華紡織品、進(jìn)出口貿(mào)易、房地產(chǎn)000100.SZTCL集團(tuán)家電產(chǎn)品、通訊與數(shù)碼產(chǎn)品、電氣產(chǎn)品、鋰電池600111.SH包鋼稀土稀土產(chǎn)品、鎳氫動力電池600846.SH同濟(jì)科技變電設(shè)備、進(jìn)出口貿(mào)易、工業(yè)建筑、房地產(chǎn)600482.SH風(fēng)帆股份鉛酸蓄電池、變電設(shè)備、低壓電器類000581.SZ威孚高科汽車發(fā)動機燃油噴射000338.SZ濰柴動力發(fā)電機設(shè)備、商用車、汽車零部件600478.SH科力遠(yuǎn)泡沫鎳和鎳系電池、型鋼類二、環(huán)保產(chǎn)業(yè)投資要點：在當(dāng)前環(huán)境形式和環(huán)境政策引導(dǎo)下，環(huán)保類公司將成為較有前景的投資機會。我國目前處在環(huán)保產(chǎn)業(yè)的第二階段——環(huán)?；A(chǔ)設(shè)施發(fā)展階段。環(huán)保相關(guān)產(chǎn)業(yè)橫向可分為大氣、污水、固廢處理三個子行業(yè)，縱向分為上游的環(huán)保設(shè)備(含工程)與下游的環(huán)保運營(含投資)兩個環(huán)節(jié)，本報告著重探討了有上市公司涉及的大氣環(huán)保設(shè)備、固廢環(huán)保設(shè)備、污水治理運營和固廢環(huán)保運營這四個領(lǐng)域的供需前景及投資機會。大氣污染治理行業(yè)成長空間不大。大氣污染治理行業(yè)包含脫硫和除塵兩個重點子行業(yè)。脫硫行業(yè)還有較多提升空間，除塵行業(yè)已趨于穩(wěn)定。行業(yè)進(jìn)入壁壘較低，容易引起惡性競爭。龍頭企業(yè)中關(guān)注龍凈環(huán)保，在環(huán)境監(jiān)控和分析設(shè)備行業(yè)中，關(guān)注牡丹聯(lián)友。污水處理運營領(lǐng)域盈利情況有望改善，但市場擴張難。中國嚴(yán)重缺水，水處理及綜合利用行業(yè)市場潛力大。政府提升污水處理費的政策傾向使得污水處理運營商的盈利前景樂觀，但市場化擴張難，部分子行業(yè)進(jìn)入門檻低，已形成惡性競爭。主要關(guān)注進(jìn)口替代和政府政策（水價、污水處理費用）等。固廢治理行業(yè)在環(huán)保行業(yè)中前景樂觀。在生活垃圾處理領(lǐng)域傳統(tǒng)填埋處理不可忽視，新興產(chǎn)業(yè)如垃圾焚燒發(fā)電發(fā)展?jié)摿薮?。在工業(yè)固廢處理領(lǐng)域，工業(yè)危廢和醫(yī)療危廢也是告訴增長的行業(yè)。龍頭企業(yè)優(yōu)勢明顯，競爭者數(shù)量有限。在未上市的企業(yè)中重點關(guān)注金州環(huán)境、中宜環(huán)能、杭州錦江、浙江偉明。國家政策國務(wù)院《節(jié)能減排綜合性能高工作方案》對到2010年中國萬元國內(nèi)生產(chǎn)總值能耗標(biāo)準(zhǔn)煤、單位工作增加值用水量降、主要污染物排放總量、二氧化硫排放量、化學(xué)需氧量（COD）、全國城市污水處理率、工業(yè)固體廢物綜合利用率都做了明確的規(guī)定。到2010年，中國萬元國內(nèi)生產(chǎn)總值能耗將由2005年的1.22噸標(biāo)準(zhǔn)煤下降到１噸標(biāo)準(zhǔn)煤以下，降低20%左右；單位工業(yè)增加值用水量降低30%?！笆晃濉逼陂g，中國主要污染物排放總量減少10%，到2010年，二氧化硫排放量由2005年的2549萬噸減少到2295萬噸，化學(xué)需氧量（ＣＯＤ）由1414萬噸減少到1273萬噸；