衍生金融工具會計

衍生金融工具會計第五章衍生金融工具會計核心知識點：衍生金融工具的會計確認、計量原理第一節(jié)衍生金融工具概述（理解）第二節(jié)衍生金融工具會計基本問題（理解）第三節(jié)套期會計基本理論（了解）第2頁,共42頁，2024年2月25日，星期天第一節(jié)衍生金融工具概述一、衍生金融工具的含義

二、衍生金融工具的分類三、衍生金融工具的功用與風險第3頁,共42頁，2024年2月25日，星期天（一）金融工具

形成一個企業(yè)的金融資產(chǎn)并形成另一個企業(yè)的金融負債或權益工具的合同。

一、衍生金融工具的含義CAS22：

關鍵詞：金融資產(chǎn)金融負債權益工具投資方投資方發(fā)行方發(fā)行方合同債券股票第4頁,共42頁，2024年2月25日，星期天（二）金融資產(chǎn)、金融負債、權益工具

指企業(yè)的下列資產(chǎn)：現(xiàn)金；持有的其他單位的權益工具；從其他單位收取現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)的合同權利；在潛在有利條件下，與其他單位交換金融資產(chǎn)或金融負債的合同權利；將來需用或可用企業(yè)自身權益工具進行結算的非衍生金融工具合同權利，企業(yè)根據(jù)該合同將收到非固定數(shù)量的自身權益工具；將來需用或可用企業(yè)自身權益工具進行結算的衍生金融工具合同權利，但企業(yè)以固定金額的現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)換取固定數(shù)量的自身權益工具合同權利除外。金融資產(chǎn)

合約未來收取現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)的現(xiàn)時權利

不屬于金融資產(chǎn)：存貨、固定資產(chǎn)、租入資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、預付費用不被視為金融工具：經(jīng)營租賃合同

焦點:第5頁,共42頁，2024年2月25日，星期天（二）金融資產(chǎn)、金融負債、權益工具

指企業(yè)的下列負債：向其他單位交付現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)的合同義務；在潛在不利的條件下，與其他單位交換金融資產(chǎn)或金融負債的合同義務；將來需用或可用企業(yè)自身權益工具進行結算的非衍生金融工具合同義務，企業(yè)根據(jù)該合同將交付非固定數(shù)量的自身權益工具；將來需用或可用企業(yè)自身權益工具進行結算的衍生金融工具合同義務，但企業(yè)以固定金額的現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)換取固定數(shù)量的自身權益工具合同義務除外。金融負債企業(yè)是否形成支付現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)、金融負債或自身權益工具的合同義務，是判斷金融負債與非金融負債的標志

焦點:第6頁,共42頁，2024年2月25日，星期天（二）金融資產(chǎn)、金融負債、權益工具

定義：指證明在扣除所有負債后的企業(yè)資產(chǎn)中擁有剩余利益的合同

權益工具舉例：不可回售的普通股、優(yōu)先股（不包括可贖回優(yōu)先股）企業(yè)發(fā)行的、使持有者有權以固定價格購入固定數(shù)量該企業(yè)普通股的認股權證等

第7頁,共42頁，2024年2月25日，星期天（三）基本金融工具與衍生金融工具

即傳統(tǒng)的金融工具，基本上已構成傳統(tǒng)財務報表項目

1、基本金融工具亦稱衍生金融產(chǎn)品、派生金融產(chǎn)品或衍生品等，是相對于基本金融工具而言的金融工具。

2、衍生金融工具衍生金融工具是同時具有以下三個特征：其價值隨特定利率、金融工具價格、商品價格、匯率、價格或利率指數(shù)、信用等級或信用指數(shù)或其他變量的變動而變動；不要求初始凈投資，或要求的初始凈投資小于預期對市場因素變化有類似反應的其他類型合同所要求的初始凈投資；在未來某一日期進行結算。CAS19第8頁,共42頁，2024年2月25日，星期天[例1]合同1：

ABC公司與XYZ公司簽訂了一項按1億元名義本金確定的利率互換合同，該合同要求ABC公司按8%的固定利率向XYZ公司支付利息，XYZ公司按3個月期的倫敦銀行同業(yè)拆借利率（按季調(diào)整）的變動金額向ABC公司支付利息，雙方并不交換名義本金。上述合同是否屬于衍生金融工具？

判斷：合同2：

ABC公司與XYZ公司簽訂了一項遠期合約，約定一年后按每股55元的價格購入現(xiàn)行市價為每股50元的T股票100萬股，ABC公司在合同開始時按約定預付5000萬元。

第9頁,共42頁，2024年2月25日，星期天二、衍生金融工具的分類按據(jù)以衍生的基本金融工具及應用領域不同劃分股票衍生工具外匯衍生工具利率衍生工具按風險與收益對稱與否劃分風險與收益對稱的衍生工具（遠期式）風險與收益不對稱的衍生工具（期權式）按交易方式不同劃分場內(nèi)交易衍生工具場外交易衍生工具按交易方式和特點劃分金融遠期金融期貨金融期權金融互換第10頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、衍生金融工具的功用和風險主要功能：對沖風險：通過投資或購買與標的資產(chǎn)負相關的某種資產(chǎn)或衍生產(chǎn)品，來沖銷資產(chǎn)潛在風險損失的一種風險管理策略。主要風險

信用風險（CreditRisk）市場風險（MarketRisk流動性風險（LiquidityRisk）作業(yè)風險（OperationRisk）法律風險（LegalRisk）現(xiàn)金流量風險（CashFlowRisk）

滿足了市場對規(guī)避風險和保值的要求；促進了基礎金融工具的發(fā)展；拓寬了金融機構的業(yè)務；提高了金融體系的效率；降低了企業(yè)的籌資成本（比如互換）；促進了金融市場的證券化主要作用第11頁,共42頁，2024年2月25日，星期天總結本節(jié)主要知識點：金融工具、金融資產(chǎn)、金融負債、權益工具含義基本金融工具、衍生金融工具比較衍生金融工具的常見種類第12頁,共42頁，2024年2月25日，星期天第二節(jié)衍生金融工具會計基本問題一、衍生金融工具對傳統(tǒng)財務會計的影響（了解）二、衍生金融工具會計發(fā)展進程回顧（了解）三、衍生金融工具會計確認、計量與報告的基本規(guī)范（理解）主要知識點第13頁,共42頁，2024年2月25日，星期天一、衍生金融工具對傳統(tǒng)財務會計的影響對會計確認的沖擊對會計計量的沖擊對會計報告的沖擊第14頁,共42頁，2024年2月25日，星期天二、衍生金融工具會計研究進程回顧國際會計準則委員會（IASB）美國財務會計準則委員會（FASB）其他國家或組織第15頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、衍生金融工具會計確認、計量與報告的基本規(guī)范（一）初始確認的時點企業(yè)成為金融工具合同的一方時，確認一項金融資產(chǎn)或金融負債。

（二）終止確認金融資產(chǎn)滿足下列條件之一的，應當終止確認：收取該金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的合同權利終止；該金融資產(chǎn)已經(jīng)轉(zhuǎn)移，且符合《企業(yè)會計準則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》規(guī)定的金融資產(chǎn)終止確認條件。終止確認金融負債的條件是：金融負債（或金融負債的一部分）消除時，即合同中規(guī)定的義務解除、取消或到期時。第16頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、衍生金融工具會計確認、計量與報告的基本規(guī)范（三）初始計量與后續(xù)計量類別初始計量后續(xù)計量以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產(chǎn)和金融負債公允價值（交易費用計入損益）公允價值（公允價值變動計入損益）持有至到期投資公允價值+交易費用攤余成本（實際利率法）貸款及應收款項公允價值+交易費用攤余成本（實際利率法）可供出售金融資產(chǎn)公允價值+交易費用公允價值（公允價值變動計入權益）其他金融負債公允價值+交易費用攤余成本（實際利率法）第17頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、衍生金融工具會計確認、計量與報告的基本規(guī)范（四）權益工具的確認與計量發(fā)行權益工具企業(yè)發(fā)行權益工具時，按所收到的對價扣除交易費用后，確認為股本（或?qū)嵤召Y本）、股本溢價（或資本溢價）。企業(yè)自身權益工具經(jīng)初始確認后，不確認公允價值變動?；刭?、注銷、出售權益工具對權益工具持有方的各種分配回購自身權益工具時，按支付的對價和交易費用，減少所有者權益。回購、出售或注銷自身權益工具，均不應當確認利得或損失?；刭彽墓煞萆形醋N或轉(zhuǎn)讓的，按庫存股管理，庫存股的計量采用成本法。對權益工具持有方的各種分配（股票股利除外），減少所有者權益。第18頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、衍生金融工具會計確認、計量與報告的基本規(guī)范（五）金融工具的披露（了解）金融工具披露的含義金融工具的披露，是指企業(yè)在附注中披露已確認和未確認金融工具的有關信息，旨在有助于財務報告使用者就金融工具對企業(yè)財務狀況和經(jīng)營成果影響的重要程度作出合理評價。金融工具披露的主要內(nèi)容一般信息的披露風險信息的披露第19頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、衍生金融工具會計確認、計量與報告的基本規(guī)范（六）與衍生金融工具相關的會計科目科目1：“衍生工具”“衍生工具”用來核算企業(yè)衍生工具的公允價值及其變動形成的衍生資產(chǎn)或衍生負債。“衍生工具”屬于共同類科目，可以核算取得的衍生資產(chǎn)，也可以核算形成的衍生負債。科目1會計處理取得時：按公允價值借記本科目，發(fā)生的交易費用計入投資收益，兩者之和貸銀行存款資產(chǎn)負債表日：公允與賬面的差額確認公允價值變動損益終止確認：與交易性金融資產(chǎn)相同。第20頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、衍生金融工具會計確認、計量與報告的基本規(guī)范（六）與衍生金融工具相關的會計科目科目2：“套期工具”“套期工具”用來核算指定為套期工具的衍生工具或其他套期工具?！疤灼诠ぞ摺睂儆诠餐惪颇?，當指定為套期工具時，“衍生工具”科目要轉(zhuǎn)入“套期工具”.科目3:“被套期項目”“被套期項目”也是共同類賬戶科目4:“套期損益”“套期損益”科目用來核算套期損益第21頁,共42頁，2024年2月25日，星期天總結本節(jié)主要知識點：金融資產(chǎn)、金融負債的初始確認與計量金融資產(chǎn)、金融負債的后續(xù)計量金融資產(chǎn)、金融負債的終止確認第22頁,共42頁，2024年2月25日，星期天第三節(jié)套期會計基本理論套期會計的含義套期關系的種類公允價值套期會計與現(xiàn)金流量套期會計比較一、套期會計概念

二、套期工具與被套期項目的指定三、套期關系的種類四、套期有效性五、套期會計處理規(guī)范主要知識點第23頁,共42頁，2024年2月25日，星期天簡例資料：某企業(yè)的記賬本位幣是人民幣，發(fā)行了一期5年期的美元浮動利率債券。為了規(guī)避該金融負債的外匯風險，該企業(yè)與某金融企業(yè)簽訂了一項交叉貨幣利率互換合同，并將該合同指定為套期工具，將美元浮動利率債券指定為被套期項目。發(fā)行債券企業(yè)金融企業(yè)收到浮動利率美元利息債券持有者支付浮動利率美元利息支付固定利率人民幣利息避險：美元對人民幣匯率變動風險及美元利率變動風險。套期工具：互換合同被套期項目：美元浮動利率債券套期關系第24頁,共42頁，2024年2月25日，星期天一、套期會計概念一種特殊的會計處理方法，其核心是在同一會計期間對稱地確認套期工具的利得（或損失）與被套期項目的損失（或利得），以體現(xiàn)套期保值效應。企業(yè)為規(guī)避外匯風險、利率風險、商品價格風險、股票價格風險、信用風險等，指定一項或一項以上套期工具，使套期工具的公允價值或現(xiàn)金流量變動，預期抵銷被套期項目的全部或部分公允價值或現(xiàn)金流量變動。套期套期會計套期關系兩端：套期工具被套期項目企業(yè)風險管理策略套期的預期：套期工具的公允價值或現(xiàn)金流量變動利得被套期項目公允價值或現(xiàn)金流量變動損失抵銷第25頁,共42頁，2024年2月25日，星期天一、套期會計概念在套期開始時有正式記錄，包括對套期關系及企業(yè)進行此項套期行為的風險管理策略的描述；該套期可有效地抵消公允價值或現(xiàn)金流量變動，并與企業(yè)的風險管理策略一致；對于現(xiàn)金流量套期，預期交易必須可能發(fā)生，且存在最終影響凈收益的現(xiàn)金流量風險；套期的有效性可予以可靠計量；應對套期有效性進行持續(xù)評價，且確保套期在整個報告期內(nèi)均有效。運用套期會計的條件第26頁,共42頁，2024年2月25日，星期天二、套期工具與被套期項目的指定其公允價值應當能夠可靠地計量相對于“被套期項目”的、用于規(guī)避被套期項目引起的風險的工具衍生工具通?？梢宰鳛樘灼诠ぞ?。例外情況是：無法有效地對沖被套期項目風險的衍生工具不能作為套期工具。非衍生金融資產(chǎn)或非衍生金融負債通常不能作為套期工具。例外情況是：被套期風險為外匯風險時，某些非衍生金融資產(chǎn)或非衍生金融負債可以作為套期工具。只有涉及報告主體以外的主體的工具(含符合條件的衍生工具或非衍生金融資產(chǎn)或非衍生金融負債)才能作為套期工具。套期工具的基本條件套期工具套期工具的指定原則關于套期工具第27頁,共42頁，2024年2月25日，星期天二、套期工具與被套期項目的指定因具有風險敞口而被指定為套期活動對象的資產(chǎn)、負債、確定性承諾或預期交易具有特定被套期風險的項目可作為被套期項目。衍生工具不能作為被套期項目，但對于外購的、嵌在另一項金融工具(主合同)

中的期權，如果其與主合同存在緊密關系，且混合工具沒有被指定為以公允價值計量且其變動計人當期損益的金融工具，則可以作為被套期項目。某些持有至到期投資可作為被套期項目。對于信用風險或外匯風險，企業(yè)可以將持有至到期投資作為被套期項目，而對于利率風險或提前還款風險，則不可以作為被套期項目。在運用套期會計方法時，只有涉及報告主體以外的主體的資產(chǎn)、負債、確定承諾或很可能發(fā)生的預期交易才能作為被套期項目。被套期項目被套期項目的指定原則關于被套期項目第28頁,共42頁，2024年2月25日，星期天三、套期關系的種類對已確認資產(chǎn)或負債或確定承諾的公允價值變動風險所作的套期公允價值套期現(xiàn)金流量套期境外經(jīng)營凈投資套期對已確認資產(chǎn)或負債或預期交易的現(xiàn)金流量變動風險所作的套期對企業(yè)在境外經(jīng)營凈資產(chǎn)中享有的份額所面臨的外匯風險進行的套期第29頁,共42頁，2024年2月25日，星期天例1：債券公允價值套期現(xiàn)金流量套期規(guī)避已持有資產(chǎn)或已承擔負債的損失規(guī)避未來現(xiàn)金流出量的增大或流入量的減少帶來的損失固定利率債券（已確認資產(chǎn)或負債）浮動利率債券（已確認資產(chǎn)或負債）例2：存貨庫存已有（已確認資產(chǎn)）預期購入（預期交易）避險重點公允價值套期與現(xiàn)金流量套期的比較第30頁,共42頁，2024年2月25日，星期天

套期有效性：通過套期工具抵消被套期項目公允價值或現(xiàn)金流量變動風險的程度.套期有效性的意義：只有達到一定程度的有效性和在整個報告期內(nèi)均有效的套期行為，才能認定套期關系成立,進而采用套期會計程序;

對符合有效性標準的套期行為中套期無效部分的未實現(xiàn)損益,按常規(guī)會計程序進行處理.套期有效的實質(zhì):套期保值效應四、套期有效性問題套期有效性的評價：

IAS39:對有效的套期關系,被套期項目的可預期公允價值或現(xiàn)金流量的變動應幾乎全部為套期工具的相應變動所抵消,且實際結果應在80%～125%的范圍內(nèi).主要條款比較法比率分析法回歸分析法第31頁,共42頁，2024年2月25日，星期天非衍生金融資產(chǎn)金融負債通常不能作為套期工具；對外匯風險進行套期，某些非衍生金融資產(chǎn)或金融負債可以作為套期工具。利得或損失當期損益套期工具衍生工具非衍生工具賬面價值因匯率變動形成的公允價值變動形成的（一）公允價值套期——套期工具的利得或損失的處理外幣借款用來對同種外幣結算的（銷售）確定承諾進行套期持有至到期投資作為規(guī)避外匯風險的套期工具五、套期會計處理規(guī)范第32頁,共42頁，2024年2月25日，星期天也應當按此規(guī)定處理的被套期項目還包括：按成本與可變現(xiàn)凈值孰低進行后續(xù)計量的存貨按攤余成本進行后續(xù)計量的金融資產(chǎn)或可供出售金融資產(chǎn)利得或損失當期損益被套期項目因被套期風險形成的（一）公允價值套期——被套期項目的利得或損失的處理第33頁,共42頁，2024年2月25日，星期天（一）公允價值套期——終止運用公允價值套期會計方法的條件

該套期不再滿足運用套期會計方法的條件企業(yè)撤銷了對套期關系的指定滿足以下三個條件之一，則終止運用套期工具展期或被另一項套期工具替換時，展期或替換是企業(yè)正式書面文件所載明的套期策略組成部分的，不作為已到期或合同終止處理。套期工具已到期、被出售、合同終止或已行使第34頁,共42頁，2024年2月25日，星期天中國一家出口商于20×5年11月3日向一家美國進口商銷售一批商品，售價為＄100000，購銷合同訂明購貨方應于20×6年2月1日支付貨款。中國出口商于20×5年11月3日與外匯經(jīng)紀銀行簽訂一項按90天遠期匯率向銀行賣出＄100000的遠期外匯合約，以避免這筆應收賬款可能承受的外匯變動風險。有關匯率如下：[例2]公允價值套期20×5年11月3日即期匯率：＄1=￥8.3520×5年11月3日90天遠期匯率：＄1=￥8.220×5年12月31日即期匯率：＄1=￥8.320×6年2月1日即期匯率：＄1=￥8.14該出口商將期匯合約用于外幣應收款套期保值的賬務處理…

第35頁,共42頁，2024年2月25日，星期天日期內(nèi)容賬務處理20×5年11月3日銷售商品借：應收賬款——美元戶835000

貸：主營業(yè)務收入83500020×5年11月3日簽訂期匯合約，指定套期關系，確認貼水損益借：被套期項目——應收美元賬款835000

貸：應收賬款——美元戶835000借：應收期匯合約款——人民幣戶820000

套期損益*15000

貸：套期工具——應付期匯合約款——美元戶83500020×5年12月31日確認被套期項目和套期工具的公允價值變動損益借：套期損益5000

貸：被套期項目——應收美元賬款5000借：套期工具——應付期匯合約款——美元戶5000

貸：套期損益500020×6年2月1日確認被套期項目和套期工具的公允價值變動損益借：套期損益16000

貸：被套期項目——應收美元賬款16000借：套期工具——應付期匯合約款——美元戶16000

貸：套期損益16000收回貨款借：銀行存款——美元戶814000

貸：被套期項目——應收美元賬款814000履行期匯合約借：套期工具——應付期匯合約款——美元戶814000

貸：銀行存款——美元戶814000借：銀行存款——人民幣戶820000

貸：應收期匯合約款——人民幣戶820000第36頁,共42頁，2024年2月25日，星期天套期損益套期工具——應付美元期匯合約款835000835000①應收賬款——美元戶主營業(yè)務收入50005000④被套期項目銀行存款835000835000②應收人民幣期匯合約款③820000貼水150008350005000⑤50001600016000⑥16000⑦16000美元戶814000⑨814000820000人民幣戶820000⑩⑧美元戶814000814000第37頁,共42頁，2024年2月25日，星期天套期工具的利得或損失

A當期損益所有者權益取E與F兩者孰低有效部分

B無效部分

C等于A與B之差E:套期工具自套期開始的累計利得或損失(絕對數(shù))F:被套期項目自套期開始的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值的累計變動額(絕對數(shù))（二）現(xiàn)金流量套期——套期工具利得或損失的初始確認初始計量確認注意:第38頁,共42頁，2024年2月25日，星期天（二）現(xiàn)金流量套期——套期工具利得或損失的后續(xù)處理要求

應區(qū)別以下三種情況進行處理：情況1：被套期項目為預期交易，且該預期交易使企業(yè)隨后確認一項金融資產(chǎn)或一項金融負債的情況2：被套期項目為預期交易，且該預期交易使企業(yè)隨后確認一項非金融資產(chǎn)或一項非金融負債的情況3：不屬于以上(1)或(2)所指情況的原計入所有者權益的套期工具的利得或損失何時計入相關期間的損益重點思考第39頁,共42頁，2024年