保加利亞基建市場(chǎng)分析

保加利亞位于巴爾干半島東南部，自然資源貧乏。保加利亞奉行自由貿(mào)易政策，反對(duì)貿(mào)易保護(hù)主義。加入歐盟后，保加利亞全面執(zhí)行歐盟共同貿(mào)易政策，執(zhí)行歐盟統(tǒng)一關(guān)稅稅率，其海關(guān)管理執(zhí)行歐盟統(tǒng)一政策和規(guī)章，同時(shí)也受?chē)?guó)內(nèi)《行政法》、《刑法》、《民法》、《增值稅法》、《增值稅實(shí)施條例》等相關(guān)法律法規(guī)的制約?；A(chǔ)設(shè)施規(guī)劃一、公路2015年9月，保加利亞政府批準(zhǔn)了公路建設(shè)規(guī)劃，在2022年前新建635公里公路并修繕17000條既有主要公路和二級(jí)公路。Hermus、Struma、ChernoMore、Kalotina以及Marista公路項(xiàng)目為公路建設(shè)領(lǐng)域的政府優(yōu)先項(xiàng)目。保加利亞政府還公布了公路改建項(xiàng)目清單，總投資金額為125億美元，于2014-2020年期間執(zhí)行，其中包括Sofia-Kalotina高速公路，Struma高速公路KresnaGorge標(biāo)段以及VelikoTurnovo-Shounmen公路擴(kuò)建。歐盟將提供80%的資金支持。對(duì)于Sofia-Kalotina高速公路，2015年9月簽署了Kresna-Sandannski段設(shè)計(jì)、建造和監(jiān)理的協(xié)議，工期為3.5年。二、軌道交通保加利亞政府出臺(tái)了總投資金額超過(guò)5.25億美元的城軌和鐵路改善項(xiàng)目，其中包括拓展索菲亞地鐵線(xiàn)路以及修繕連接普羅夫迪夫和博爾加斯市鐵路線(xiàn)路。索非亞Metropolitan公司負(fù)責(zé)地鐵三號(hào)線(xiàn)的建設(shè)和運(yùn)營(yíng)，預(yù)計(jì)成本為8.5億歐元，包括19座車(chē)站的建設(shè)。新建線(xiàn)路里程為16公里，53%為地下線(xiàn)路。完工日期預(yù)計(jì)為2018年。與索非亞地鐵二號(hào)線(xiàn)類(lèi)似，地鐵三號(hào)線(xiàn)項(xiàng)目的資金依賴(lài)于歐盟資助。由于軌道交通屬于環(huán)境友好型運(yùn)輸方式，符合“運(yùn)營(yíng)規(guī)劃”支持達(dá)到歐盟環(huán)境保護(hù)標(biāo)準(zhǔn)的項(xiàng)目宗旨，索菲亞市長(zhǎng)認(rèn)為本項(xiàng)目符合納入“運(yùn)營(yíng)規(guī)劃”框架的基本條件。2016年1月，Metropolitan公司對(duì)總投資金額為2300萬(wàn)歐元，包括一座車(chē)站和部分線(xiàn)路的建設(shè)進(jìn)行招標(biāo)。新建地鐵車(chē)站面積為5000平方米，工期為36個(gè)月。三、房建保加利亞國(guó)家統(tǒng)計(jì)機(jī)構(gòu)（NSI）宣布在2015年第三季度頒發(fā)了1154份房屋建設(shè)許可，總計(jì)4670套住房，房屋建設(shè)許可和規(guī)劃住房數(shù)量均呈現(xiàn)上升趨勢(shì)。然而國(guó)際機(jī)構(gòu)認(rèn)為，2020-2025年期間，保加利亞房屋建筑領(lǐng)域產(chǎn)值增長(zhǎng)率為1.3%，2008年后的房地產(chǎn)價(jià)格大幅下跌是主要影響因素。首都索非亞大量房建項(xiàng)目遭受延誤，主要原因是全球經(jīng)濟(jì)下行導(dǎo)致投資者撤離或者項(xiàng)目進(jìn)展嚴(yán)重滯后。旅游業(yè)將為房建提供增長(zhǎng)點(diǎn)。保加利亞自然環(huán)境良好，土地租金低廉，因此旅游業(yè)發(fā)展一直被看好。歐洲未來(lái)經(jīng)濟(jì)逐漸復(fù)蘇的態(tài)勢(shì)將推動(dòng)保加利亞旅游業(yè)正向增長(zhǎng)，而大量旅游需求，將推進(jìn)房建領(lǐng)域增長(zhǎng)。2015年9月，保加利亞與葡萄牙在旅游業(yè)方面達(dá)成深化合作的協(xié)議，兩國(guó)未來(lái)將在市場(chǎng)策略規(guī)劃、旅游業(yè)推廣、數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)、法律法規(guī)和旅游業(yè)質(zhì)量提升等方面進(jìn)行合作。市場(chǎng)與競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境分析目前，在保加利亞開(kāi)展投資、承包工程的主要中資企業(yè)有20余家。2013年，中國(guó)企業(yè)在保投資主要集中在以下領(lǐng)域：汽車(chē)制造，如銷(xiāo)售情況良好的長(zhǎng)城汽車(chē)項(xiàng)目；工程承包，如浙大網(wǎng)新煙氣脫硫項(xiàng)目、中材國(guó)際（天津）代夫尼業(yè)水泥廠(chǎng)總承包項(xiàng)目；農(nóng)業(yè)合作，如天津農(nóng)星在保農(nóng)業(yè)項(xiàng)目；通訊領(lǐng)域，如華為、中興在保加利亞項(xiàng)目；可再生能源項(xiàng)目，如伊赫迪曼光伏項(xiàng)目。2014年，中資企業(yè)在保加利亞新簽承包工程合同18份，新簽合同額6211萬(wàn)美元，完成營(yíng)業(yè)額2.09億美元；當(dāng)年派出各類(lèi)勞務(wù)人員86人，年末勞務(wù)人員214人。新簽大型工程承包項(xiàng)目包括華為技術(shù)有限工司承建保加利亞電信項(xiàng)目，浙江正泰太陽(yáng)能科技有限公司承建保加利亞太陽(yáng)能電站等。由于歷史原因，中國(guó)與保加利亞的雙邊合作仍處于探索階段，合作項(xiàng)目數(shù)量偏少，合作領(lǐng)域有限。一、營(yíng)商環(huán)境保加利亞營(yíng)商環(huán)境不透明是建筑行業(yè)的主要障礙。保加利亞在2015年全球168個(gè)國(guó)家的清廉指數(shù)中排名第69位，排在歐盟成員國(guó)最差的位置，長(zhǎng)期因沒(méi)有采取有效措施應(yīng)對(duì)犯罪和腐敗而被歐盟官員指責(zé)。由于保加利亞國(guó)家公共事業(yè)體制執(zhí)行力較弱，無(wú)法控制和監(jiān)督基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目的招投標(biāo)程序，腐敗時(shí)有發(fā)生。另外，由于對(duì)公共采購(gòu)合同缺少標(biāo)準(zhǔn)化和清晰的規(guī)則，時(shí)常導(dǎo)致不公平競(jìng)爭(zhēng)的發(fā)生。爭(zhēng)端裁決手續(xù)也亟待簡(jiǎn)化。為了遏制腐敗，保加利亞建設(shè)商會(huì)與防止腐敗和有組織犯罪中心簽署了合作協(xié)議。保加利亞仍然存在綠地投資機(jī)會(huì)。有關(guān)機(jī)構(gòu)表示，所有外籍人員在商業(yè)活動(dòng)中享受?chē)?guó)民待遇，并且在“鼓勵(lì)投資法案”中有一系列激勵(lì)措施。為了加快重要項(xiàng)目的審批手續(xù)，保加利亞政府對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目委員會(huì)和經(jīng)濟(jì)政策委員會(huì)實(shí)施重組，改為經(jīng)濟(jì)政策和基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展委員會(huì)，受到副總理辦公室和財(cái)政部的監(jiān)管。其職責(zé)是公共投資審批、鼓勵(lì)PPP模式和定義并協(xié)調(diào)政府優(yōu)先項(xiàng)目。二、當(dāng)?shù)爻邪毯?jiǎn)介

1.Glavbolgarstroy創(chuàng)建于1969年，是保加利亞國(guó)內(nèi)最大的建設(shè)和工程企業(yè)，壟斷國(guó)內(nèi)大型基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目。這家私有企業(yè)在保加利亞國(guó)內(nèi)占領(lǐng)市場(chǎng)份額達(dá)到40%，涉足基礎(chǔ)設(shè)施和工業(yè)以及民用建筑領(lǐng)域。該公司主要經(jīng)營(yíng)活動(dòng)基本在保加利亞國(guó)內(nèi)，國(guó)際工程總規(guī)模有限，主要工程為位于中歐和西歐的銀行、酒店、辦公樓等。在俄羅斯、科索沃地區(qū)和哈薩克斯坦，Glavbolgarstroy經(jīng)營(yíng)情況較好，已經(jīng)完工哈薩克斯坦水利、油田項(xiàng)目以及俄羅斯地下燃?xì)鈨?chǔ)備設(shè)施和制磚廠(chǎng)等項(xiàng)目。

2.MottMacDonaldMottMacDonald為雇員自有的英國(guó)企業(yè)，業(yè)務(wù)范圍覆蓋設(shè)計(jì)、施工和項(xiàng)目管理，專(zhuān)業(yè)領(lǐng)域涉及能源、交通運(yùn)輸、水利、環(huán)境、通信和醫(yī)療。其在全球140個(gè)國(guó)家設(shè)有分支機(jī)構(gòu)，客戶(hù)覆蓋政府和私人企業(yè)。該公司在保加利亞國(guó)內(nèi)經(jīng)營(yíng)時(shí)間已經(jīng)超過(guò)10年，主要項(xiàng)目為交通基礎(chǔ)設(shè)施尤其是公路工程和跨境公路工程，參與項(xiàng)目數(shù)量為30個(gè)，重建公路里程為1600公里。MottMacDonald曾與歐洲復(fù)興開(kāi)發(fā)銀行合作，作為技術(shù)顧問(wèn)為保加利亞第一個(gè)水處理特許經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目提供指導(dǎo)。該項(xiàng)目位于索非亞，特許經(jīng)營(yíng)權(quán)獲得者為保加利亞第一個(gè)私有化水利公司SofiyskaVodaAD。MottMacDonald還曾對(duì)Haskovo水處理項(xiàng)目以及相關(guān)設(shè)施提供技術(shù)指導(dǎo)，該技術(shù)指導(dǎo)屬于歐盟對(duì)保加利亞環(huán)境與水利部技術(shù)援助。建筑業(yè)一、SWOT分析保加利亞建筑業(yè)增長(zhǎng)主要受到鐵路、公路交通基礎(chǔ)設(shè)施的驅(qū)動(dòng)，房建領(lǐng)域預(yù)期并不樂(lè)觀(guān)。根據(jù)國(guó)際商務(wù)觀(guān)察的分析，自2008年發(fā)生的房屋價(jià)格大幅度下跌以及債務(wù)高企將對(duì)保加利亞未來(lái)房建領(lǐng)域投資產(chǎn)生不利影響。目前保加利亞基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)持續(xù)依賴(lài)于歐盟資金，但外資參與程度正在不斷加大。優(yōu)勢(shì)：保加利亞有利于發(fā)展可持續(xù)能源特別是風(fēng)能發(fā)電產(chǎn)業(yè)；公路基礎(chǔ)設(shè)施完善。劣勢(shì)：基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目由于商業(yè)環(huán)境缺乏透明以及對(duì)承包商過(guò)于苛刻的要求而經(jīng)常遭受延誤；公共部門(mén)對(duì)招投標(biāo)程序的控制和監(jiān)管不足；對(duì)于公共采購(gòu)合同缺乏標(biāo)準(zhǔn)化，有關(guān)規(guī)定不夠清晰，導(dǎo)致不公平競(jìng)爭(zhēng)的發(fā)生；保加利亞基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)值總額排在歐洲最末位。機(jī)會(huì)：目前在公路領(lǐng)域存在大量投資機(jī)會(huì)，政府將在2020年以前擴(kuò)建1600公里高速公路網(wǎng)絡(luò)，公路改造項(xiàng)目總投資額為117億歐元；保加利亞旅游業(yè)存在顯著的投資機(jī)會(huì)；根據(jù)保加利亞投資規(guī)定，外國(guó)投資者在本國(guó)從事商業(yè)活動(dòng)享有國(guó)民待遇；太陽(yáng)能等可持續(xù)能源領(lǐng)域具有潛力。威脅：有一系列項(xiàng)目正在等待審批或暫停；招投標(biāo)程序存在的腐敗現(xiàn)象；高度依賴(lài)于歐盟投資導(dǎo)致保加利亞建筑業(yè)無(wú)法抵御經(jīng)濟(jì)下行的沖擊；無(wú)法妥善處理腐敗問(wèn)題可能導(dǎo)致歐盟資金的撤回；政治不穩(wěn)定因素影響外資信心。二、發(fā)展趨勢(shì)1.歐盟資金扮演重要角色交通基礎(chǔ)設(shè)施是保加利亞建筑業(yè)的重要構(gòu)成，2016年其產(chǎn)值占總額比重預(yù)計(jì)為40.6%。公路項(xiàng)目將成為中期增長(zhǎng)的驅(qū)動(dòng)力，歐盟資金會(huì)支持保加利亞與歐洲其他地區(qū)實(shí)現(xiàn)互聯(lián)互通。持續(xù)增加的歐盟資金將為保加利亞國(guó)內(nèi)外承包商提供更多機(jī)會(huì)。區(qū)域發(fā)展規(guī)劃項(xiàng)下的歐盟“運(yùn)營(yíng)規(guī)劃”預(yù)計(jì)在2014-2020年期間為基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目提供14億歐元以上的資金，其中60%的資金用于城鎮(zhèn)發(fā)展，包括交通、能源和民用建筑。這項(xiàng)歐盟規(guī)劃對(duì)以下公路項(xiàng)目的推進(jìn)帶來(lái)利好：連接首都索菲亞和希臘邊境的Struma公路項(xiàng)目（屬于泛歐4號(hào)走廊）；Hermus公路項(xiàng)目，總里程為433公里，預(yù)期完工時(shí)間在2020年后；ChernoMore公路項(xiàng)目，該項(xiàng)目不會(huì)全額受到“運(yùn)營(yíng)規(guī)劃”的資助，可能采取PPP模式。同時(shí)，“運(yùn)營(yíng)規(guī)劃”還將為保加利亞鐵路設(shè)施升級(jí)提供5億歐元的支持。2.韓國(guó)和卡塔爾承包商不容小覷保加利亞建筑業(yè)市場(chǎng)由本土和歐洲工程公司占據(jù)，未來(lái)這一格局可能發(fā)生變化。韓國(guó)和卡塔爾承包商即將在保加利亞建筑業(yè)扮演重要角色。2015年5月，保加利亞總統(tǒng)羅森對(duì)韓國(guó)進(jìn)行訪(fǎng)問(wèn)，兩國(guó)同意加強(qiáng)建筑業(yè)合作。因此，韓國(guó)承包商很有可能進(jìn)入保加利亞建筑業(yè)市場(chǎng)，并以此為門(mén)戶(hù)，進(jìn)入歐盟市場(chǎng)。除韓國(guó)外，在保加利亞總統(tǒng)訪(fǎng)問(wèn)卡塔爾后，卡塔爾投資署對(duì)保加利亞交通和能源領(lǐng)域以及最大海港——瓦爾納港表示了興趣，將探討多哈-瓦爾納航線(xiàn)運(yùn)營(yíng)的可能性。另外，希臘債務(wù)危機(jī)促使一部分希臘承包商和房地產(chǎn)公司從國(guó)內(nèi)轉(zhuǎn)移到保加利亞市場(chǎng)。3.營(yíng)商環(huán)境存在風(fēng)險(xiǎn)盡管保加利亞于2007年成為歐盟成員國(guó)，但其公共事業(yè)體制極為低效，影響了營(yíng)商環(huán)境，極大限制了建筑業(yè)的發(fā)展。保加利亞在“國(guó)際透明度指數(shù)”排名從2013年的54位下跌到2015年的69位。4.依賴(lài)歐盟資助2014年12月，保加利亞政府收到了EIB（歐洲安裝