個(gè)人金融不良資產(chǎn)處置機(jī)會(huì)與創(chuàng)新

個(gè)人金融不良資產(chǎn)處置機(jī)會(huì)與創(chuàng)新個(gè)人金融不良資產(chǎn)處置機(jī)會(huì)與創(chuàng)新一、商業(yè)銀行個(gè)金不良資產(chǎn)現(xiàn)狀商業(yè)銀行不良貸款形勢(shì)近五年來(lái)，商業(yè)銀行不良貸款余額和不良貸款率呈現(xiàn)“雙升0額4加3率%末增加3個(gè)人信貸業(yè)務(wù)在傳統(tǒng)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)組成中越來(lái)越重要，零售貸款存量規(guī)模日漸增大。9年底為%較7了3個(gè)人信貸業(yè)務(wù)高速發(fā)展伴隨著違約風(fēng)險(xiǎn)的逐漸累積。根據(jù)銀保監(jiān)會(huì)公開(kāi)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)（截至7年0以A額總量高于股份制商業(yè)銀行和城市商業(yè)銀行個(gè)金不良貸款余額總量，但股份制商業(yè)銀行城市商業(yè)銀行個(gè)金不良貸款余額增速較快，其中股份制商業(yè)銀行個(gè)金不良貸款余額與大商業(yè)銀行之間的差距逐漸縮小。大型商業(yè)銀行個(gè)金不良貸款率最低并呈下降趨勢(shì)，股份商業(yè)銀行個(gè)金不良貸款率最高。大型商業(yè)銀行和城市商業(yè)銀行個(gè)金不良貸款率低于平均（二）按產(chǎn)品類(lèi)型劃分的個(gè)金不良貸款分布情況個(gè)人貸款業(yè)務(wù)可以分為個(gè)人住房按不同銀行在個(gè)貸業(yè)務(wù)方面的側(cè)重點(diǎn)不同，各類(lèi)貸款的占比也各有不同。根據(jù)各大銀行9達(dá)在%0少0升2個(gè)金不良貸款比重次之。個(gè)人住房貸款一般抵押較為充足，不良率較低（大部分在%在%呈現(xiàn)明顯上升趨勢(shì)。個(gè)人消費(fèi)類(lèi)貸款包括個(gè)人綜合消費(fèi)貸、汽車(chē)按揭貸款、個(gè)人旅游貸款在%升4程度上類(lèi)似于中小企業(yè)貸款，具有貸款額度高、貸款期限長(zhǎng)、擔(dān)保方式多樣的特點(diǎn)。其不在%（三）結(jié)論總體來(lái)看，商業(yè)銀行個(gè)金不良資產(chǎn)余額呈現(xiàn)上升趨勢(shì)，疫情在一定程度加速了這種趨勢(shì)。上市商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量分化加劇，其中股份制商業(yè)銀行可能會(huì)成為個(gè)不良資產(chǎn)的最主要的供給方。個(gè)金不良貸款中，信用卡貸款和個(gè)人住房貸款的不良余額二、批量個(gè)人不良貸款轉(zhuǎn)讓政策解讀寬松的金融貨幣政策推動(dòng)信貸投放規(guī)模上升，最終轉(zhuǎn)化為不良的規(guī)模也將增大為對(duì)疫情對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響，疫情發(fā)生以來(lái)貨幣政策較為寬松，銀行在政策引導(dǎo)下加大信貸投放度（比多增2良貸款的規(guī)模會(huì)隨著增加。另外，疫情期間信貸標(biāo)準(zhǔn)松動(dòng)，與經(jīng)濟(jì)基本面形成背離，這示著債務(wù)違約率的上升，銀行投放貸款形成不良的比例將會(huì)提高，進(jìn)一步促使不良貸款臨時(shí)性延期還本付息政策和靈活調(diào)整個(gè)人貸款還款安排政策推后了不良貸款的生成點(diǎn)疫情期間大規(guī)模的貸款展期續(xù)期，有效的緩解了中小微企業(yè)的短期資金鏈壓力，避免貸款出現(xiàn)逾期的情況。這種臨時(shí)性特殊政策掩蓋了企業(yè)經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)的問(wèn)題，部分自身經(jīng)營(yíng)力弱、受疫情影響較大的企業(yè)可能在貸款展期到期后仍舊不具備償債能力，出現(xiàn)對(duì)公不良現(xiàn)有政策限制個(gè)金不良資產(chǎn)的批量轉(zhuǎn)讓根據(jù)財(cái)政部、中國(guó)銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合印發(fā)的《金融〕6轉(zhuǎn)讓?zhuān)鹑谄髽I(yè)的個(gè)人貸款不良資產(chǎn)主要依靠自身清收、核銷(xiāo)、資產(chǎn)證券化進(jìn)行處置，商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量以及利潤(rùn)影響較大。監(jiān)管層多次強(qiáng)調(diào)，要積極做好準(zhǔn)備應(yīng)對(duì)商業(yè)行信貸資產(chǎn)質(zhì)量下降，加大不良資產(chǎn)的處置力度，盡最大可能提早處置不良資產(chǎn)，采用種方式加大處置?！蛾P(guān)于開(kāi)展不良貸款轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)工作的通知（征求意見(jiàn)稿）》和《銀行容0年6月4不良貸款轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)工作的通知（征求意見(jiàn)稿）》和《銀行不良貸款轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)實(shí)施方案》同意銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心以試點(diǎn)方式拓寬不良貸款處置渠道和處置方式，進(jìn)行戶(hù)對(duì)公不良貸款和批量個(gè)人不良貸款轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)。對(duì)金融資產(chǎn)管理公司而言，主要包括以?xún)?nèi)容：括6和2括4和5家地方C貸款、信用卡透支、個(gè)人經(jīng)營(yíng)性貸款。以下幾類(lèi)不良貸款禁止轉(zhuǎn)讓?zhuān)簜鶆?wù)人或擔(dān)保人為家機(jī)關(guān)的貸款、經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)列入全國(guó)企業(yè)政策性關(guān)閉破產(chǎn)計(jì)劃的貸款、國(guó)防軍工等涉國(guó)家安全和敏感信息的貸款；精準(zhǔn)扶貧貸款、“三區(qū)三州”等深度貧困地區(qū)各項(xiàng)貸款等策性、導(dǎo)向性貸款；虛假個(gè)人貸款、債務(wù)關(guān)聯(lián)人涉及刑事案件或涉及銀行內(nèi)部案件的個(gè)貸款、個(gè)人教育助學(xué)貸款、銀行員工及親屬在本行的貸款；在借款合同或擔(dān)保合同中有機(jī)構(gòu)和人才隊(duì)伍。資產(chǎn)管理公司對(duì)批量收購(gòu)的個(gè)人貸款，只能采取自行清收、委托專(zhuān)業(yè)試點(diǎn)業(yè)務(wù)規(guī)則，具體承擔(dān)不良貸款資產(chǎn)登記、掛牌展示、轉(zhuǎn)讓服務(wù)、信息披露和市場(chǎng)監(jiān)在8資產(chǎn)管理公司對(duì)批量收購(gòu)的個(gè)人貸款不得再次對(duì)外轉(zhuǎn)讓。此舉旨在規(guī)范催收行為，將個(gè)資產(chǎn)和相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)限定在監(jiān)管有效控制半徑內(nèi)。二是對(duì)清收的責(zé)任進(jìn)行約定，防止出現(xiàn)暴催收的行為。明確資產(chǎn)管理公司不得暴力催收不良貸款，對(duì)采取委托清收方式的，應(yīng)當(dāng)強(qiáng)對(duì)清收機(jī)構(gòu)的管理，嚴(yán)禁委托有暴力催收行為，涉黑犯罪等違法行為的機(jī)構(gòu)開(kāi)展清收作。3．銀登中心作為交易平臺(tái)此次個(gè)人不良貸款批量轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)要求必須通過(guò)銀登中心轉(zhuǎn)讓。銀登中心作為交易平臺(tái)，肩負(fù)著直接監(jiān)督管理的責(zé)任。在此次征求意見(jiàn)稿發(fā)布之前銀登中心發(fā)布了一系列關(guān)于信貸資產(chǎn)流轉(zhuǎn)的規(guī)則指引，為后續(xù)開(kāi)展個(gè)貸不良批量轉(zhuǎn)讓業(yè)于9年1月2〔〕3〔4號(hào)）三、新形勢(shì)下個(gè)金不良資產(chǎn)處置機(jī)會(huì)與創(chuàng)新由于此前相關(guān)政策對(duì)銀行轉(zhuǎn)讓個(gè)金不良貸款的限制，銀行的個(gè)金不良貸款主要是靠自產(chǎn)司法清收、委外清收等。銀行一般對(duì)短賬齡的逾期貸款自己先進(jìn)行清收，對(duì)清收未果、賬沖銷(xiāo)已計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備或直接調(diào)整損益，并將資產(chǎn)沖減至資產(chǎn)負(fù)債表外。但是不良貸3．發(fā)行不良資產(chǎn)。目前央行已經(jīng)啟動(dòng)第三輪不良資產(chǎn)證券化試點(diǎn)，更多的金融產(chǎn)ABS的S，9的不良S不少C良ABS9為、、%，投資金額及所占市場(chǎng)份額逐年上升，已成為個(gè)貸不良證券化市場(chǎng)中舉足輕重的投資者。（二CCC（續(xù)C期C著C同C（具有小而分散、數(shù)量巨大的特征，不可能像收購(gòu)對(duì)公不良那樣進(jìn)行逐筆盡調(diào)估值，需要更多地借助一些統(tǒng)計(jì)模型。個(gè)金不良的估值按照底層資產(chǎn)的不同特征分為兩個(gè)類(lèi)型。對(duì)于底層資產(chǎn)為信用卡、消費(fèi)貸等無(wú)抵押、金額小又足夠分散的個(gè)金不良貸款，估值定價(jià)方面主要采用抽樣方式，根據(jù)歷史回收、清償數(shù)據(jù)進(jìn)行估值。對(duì)于底層資產(chǎn)為車(chē)貸、住房抵押貸但總體盡調(diào)及估值邏輯相同。主要包括以下步驟：一是在盡調(diào)中完整取得銀行擬轉(zhuǎn)讓的批量個(gè)金不良貸款記錄，建立靜態(tài)資產(chǎn)池。二是建立資產(chǎn)分析模型進(jìn)行估值，對(duì)資產(chǎn)池進(jìn)行抽樣調(diào)查，并結(jié)合歷史回收數(shù)據(jù)、催收情況、借款人資質(zhì)、貸款賬齡、未償本息、五級(jí)分類(lèi)等眾多影響因素進(jìn)行建模，模擬出回收率分布，最終得到資產(chǎn)池在各個(gè)核算期間內(nèi)產(chǎn)生（可以采取基金化的方式參與銀行個(gè)金不良資產(chǎn)收購(gòu)，同時(shí)和銀行探討銀行個(gè)金不良資產(chǎn)（C包括電話(huà)清收、上門(mén)清收、信函清收等。訴訟清收，即通過(guò)訴訟手段進(jìn)行清收，以達(dá)到回收的目的。在選擇處置方式時(shí)應(yīng)綜合考慮成本和風(fēng)險(xiǎn)控制，充分考慮借款人、保證人的償還能力和意愿、抵質(zhì)押物可變現(xiàn)情況，合理分析，綜合比較，擇優(yōu)選擇。資產(chǎn)管理公司可選擇一種或綜合運(yùn)用多種處置方式，加快處置進(jìn)度，降低處置損失。在此過(guò)程中，資產(chǎn)管理公司可以探索科技賦能清收，利用大數(shù)據(jù)和人工智能搭建數(shù)字化、智能化清收系統(tǒng)，加強(qiáng)催收過(guò)程管理，提升清收效率。在批量個(gè)金不良貸款收購(gòu)與處置經(jīng)驗(yàn)豐富后，也可以探（CC來(lái)C部力量）清收。目前絕大部分銀行都建立了完整的內(nèi)部+外部清收體系，與清收機(jī)構(gòu)有固定的合作模式和成熟的經(jīng)驗(yàn)。委托第三方清收或委托原始債權(quán)銀行（反委托）清收可提高資產(chǎn)處置效率，也不會(huì)占用資產(chǎn)管理公司的資源，是資產(chǎn)管理公司前期參與個(gè)金不良收購(gòu)處置業(yè)務(wù)（C關(guān)鍵點(diǎn)是做好資產(chǎn)的篩選分類(lèi)。首先是要篩選出還款可能性最高的資產(chǎn)。資源永遠(yuǎn)是有的，我們必須把有限的資源用在“刀刃上”，通過(guò)分析挑選出最有可能還款的重點(diǎn)戶(hù)，資產(chǎn)要采取非訴清收的方式，哪些資產(chǎn)采取訴訟清收的方式。這里我們可以借鑒一家美構(gòu)AA行電話(huà)催收，建立催收策略模型，提高催收效率；對(duì)于有還款能力、沒(méi)有還款意愿的借人則可以通過(guò)司法途徑進(jìn)行催收。由于訴訟催收通常需要耗費(fèi)較長(zhǎng)的時(shí)間，并且有較高成本，因此A集團(tuán)會(huì)通過(guò)模型和分析去挑選一些在法律手段下有較高回款可能性的資（一直是監(jiān)管機(jī)構(gòu)關(guān)注的重點(diǎn)，個(gè)金不良資產(chǎn)清收面臨的是一個(gè)個(gè)活生生的個(gè)人，過(guò)程中如果不合規(guī)、