短期融資券管理制度樣本

短期融資券管理措施第一章總則

第一條

為深入發(fā)展貨幣市場,拓寬企業(yè)直接融資渠道,規(guī)范短期融資券發(fā)行和交易,保護短期融資券當事人正當權益,依據《中國中國人民銀行法》及相關法律、行政法規(guī),制訂本措施。

第二條本措施適適用于中國境內含有法人資格非金融企業(yè)(以下簡稱企業(yè))在境內發(fā)行短期融資券。

第三條

本措施所稱短期融資券(以下簡稱融資券),是指企業(yè)依據本措施要求條件和程序在銀行間債券市場發(fā)行和交易并約定在一定時限內還本付息有價證券。

第四條中國人民銀行依法對融資券發(fā)行、交易、登記、托管、結算、兌付進行監(jiān)督管理。

第五條發(fā)行融資券應該符合本措施要求條件。

第六條融資券對銀行間債券市場機構投資人發(fā)行,只在銀行間債券市場交易。融資券不對社會公眾發(fā)行。

第七條融資券發(fā)行和交易應遵照公開、公平、公正、誠信、自律標準。

第八條發(fā)行融資券企業(yè)應該按要求真實、正確、完整、立即地進行信息披露。

第九條融資券投資風險由投資人自行負擔。

第二章發(fā)行、登記、托管

第十條企業(yè)申請發(fā)行融資券應該符合下列條件:

(一)是在中國境內依法設置企業(yè)法人；

(二)含有穩(wěn)定償債資金起源,最近一個會計年度盈利；

(三)流動性良好,含有較強到期償債能力；

(四)發(fā)行融資券募集資金用于本企業(yè)生產經營；

(五)近三年沒有違法和重大違規(guī)行為；

(六)近三年發(fā)行融資券沒有延遲支付本息情形；

(七)含有健全內部管理體系和募集資金使用償付管理制度；

(八)中國人民銀行要求其它條件。

第十一條企業(yè)發(fā)行融資券,均應經過在中國境內工商注冊且含有債券評級能力評級機構信用評級,并將評級結果向銀行間債券市場公告。

近三年內進行過信用評級并有跟蹤評級安排上市企業(yè)能夠豁免信用評級。

第十二條對企業(yè)發(fā)行融資券實施余額管理。待償還融資券余額不超出企業(yè)凈資產40%。

第十三條融資券期限最長不超出365天。發(fā)行融資券企業(yè)可在上述最長久限內自主確定每期融資券期限。

第十四條融資券發(fā)行利率或發(fā)行價格由企業(yè)和承銷機構協商確定。

第十五條企業(yè)申請發(fā)行融資券應該經過主承銷商向中國人民銀行提交下列立案材料:

(一)發(fā)行融資券立案匯報；

(二)董事會同意發(fā)行融資券決議或含有相同法律效力文件；

(三)主承銷商推薦函(附盡職調查匯報)；

(四)融資券募集說明書(附發(fā)行方案)；

(五)信用評級匯報全文及跟蹤評級安排說明；

(六)經注冊會計師審計企業(yè)近三個會計年度資產負債表、損益表、現金流量表及審計意見全文；

(七)律師出具法律意見書(附律師工作匯報)；

(八)償債計劃及保障方法專題匯報；

(九)相關支付融資券本息現金流分析匯報；

(十)承銷協議及承銷團協議；

(十一)《企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照》(副本)復印件；

(十二)中國人民銀行要求提供其它文件。

第十六條

中國人民銀行自受理符合要求立案材料之日起20個工作日內,依據要求條件和程序向企業(yè)下達立案通知書,并核定該企業(yè)發(fā)行融資券最高余額。

第十七條

融資券發(fā)行由符合條件金融機構承銷,企業(yè)自主選擇主承銷商,企業(yè)變更主承銷商需報中國人民銀行立案。需要組織承銷團,由主承銷商組織承銷團。企業(yè)不得自行銷售融資券。承銷方法及相關費用由企業(yè)和承銷機構協商確定。

第十八條企業(yè)應在每期融資券發(fā)行日前5個工作日,將當期融資券相關發(fā)行材料報中國人民銀行立案。

第十九條

企業(yè)應在融資券發(fā)行日前3個工作日,經過中國貨幣網和中國債券信息網公布當期融資券募集說明書。募集說明書必需由律師出具法律意見書。募集說明書內容應該具體明確,具體約定融資券當事人權利和義務。

第二十條融資券采取實名記賬方法在中央國債登記結算有限責任企業(yè)(以下簡稱中央結算企業(yè))登記托管,中央結算企業(yè)負責提供相關服務。

第二十一條

融資券發(fā)行結束后,發(fā)行融資券企業(yè)(以下簡稱發(fā)行人)應在完成債權債務登記日次一工作日,經過中國貨幣網和中國債券信息網向市場公告當期融資券實際發(fā)行規(guī)模、實際發(fā)行利率、期限等發(fā)行情況。中央結算企業(yè)應定時匯總發(fā)行公告,并向中國人民銀行匯報融資券發(fā)行情況。

第二十二條主承銷商應該在每期融資券發(fā)行工作結束后10個工作日內,將融資券發(fā)行情況書面匯報中國人民銀行。

第三章交易、結算、兌付

第二十三條融資券在債權債務登記日次一工作日,即能夠在全國銀行間債券市場機構投資人之間流通轉讓。

第二十四條融資券結算應經過中央結算企業(yè)或中國人民銀行認可機構進行。

第二十五條發(fā)行人應該按期兌付融資券本息,不得違反協議約定變更兌付日期。

第二十六條發(fā)行人應該在融資券本息兌付日5個工作日前,經過中國貨幣網和中國債券信息網公布本金兌付和付息事項。

第二十七條

發(fā)行人應該根據要求程序和期限,將兌付資金立即足額劃入代理兌付機構指定資金賬戶。代理兌付機構應立即足額向融資券投資人劃付資金。

發(fā)行人未按期向指定資金賬戶足額劃付兌付資金,代理兌付機構應在融資券本息兌付日,經過中國貨幣網和中國債券信息網立即向投資人公告發(fā)行人違約事實。

第二十八條主承銷商應該在融資券兌付工作結束后10個工作日內,將融資券兌付情況書面匯報中國人民銀行。

第四章信息披露

第二十九條發(fā)行人應按相關要求向銀行間債券市場披露信息。

第三十條發(fā)行人董事或法定代表人應該確保所披露信息真實、正確、完整。

第三十一條發(fā)行人應該在融資券存續(xù)期間按要求定時披露財務信息。

同業(yè)拆借中心應將發(fā)行人披露信息電子版妥善保留,并向融資券投資人提供信息查詢服務。

第三十二條在融資券存續(xù)期內,發(fā)行人發(fā)生可能影響融資券投資人實現其債權重大事項時,發(fā)行人應該立即向市場公開披露。

下列情況為前款所稱重大事項:

(一)發(fā)行人經營方針和經營范圍重大改變；

(二)發(fā)行人發(fā)生未能清償到期債務違約情況；

(三)發(fā)行人發(fā)生超出凈資產百分之十以上重大損失；

(四)發(fā)行人作出減資、合并、分立、解散及申請破產決定；

(五)包含發(fā)行人重大訴訟；

(六)法律、行政法規(guī)要求其它事項。

第五章監(jiān)督管理

第三十三條

發(fā)行人未根據相關要求披露信息,或所披露信息有虛假記載、誤導性陳說或重大遺漏,中國人民銀行有權停止該企業(yè)繼續(xù)發(fā)行融資券,并可根據《中國中國人民銀行法》第四十六條要求進行處罰。

對發(fā)行人披露虛假信息負有直接責任董事、高級管理人員和其它直接責任人員,根據《中國中國人民銀行法》第四十六條要求處罰。

主承銷商未推行督促幫助企業(yè)披露信息義務,暫停其承銷業(yè)務。

第三十四條承銷機構未按要求推行義務,停止該承銷機構從事融資券業(yè)務。

第三十五條

為融資券發(fā)行、交易提供專業(yè)化服務承銷機構、信用評級機構、注冊會計師、律師等專業(yè)機構和人員所出具文件含有虛假記載、誤導性陳說或重大遺漏,其將不能再為融資券發(fā)行和交易提供專業(yè)化服務；給她人造成損失,應該就其負有責任部分依法負擔民事責任。

第三十六條

中央結算企業(yè)應于每個交易日,立即向市場披露上一交易日日終,單一投資人持有融資券數量超出該期融資券總托管量30%投資人名單和持有百分比。

第三十七條

同業(yè)拆借中心負責融資券交易日常監(jiān)測,中央結算企業(yè)負責融資券結算日常監(jiān)測。同業(yè)拆借中心和中央結算企業(yè)發(fā)覺異常交易和結算情況應立即向中國人民銀行匯報。

第三十八條融資