【工程經濟】關濤 沖刺串講班教案 01-第1篇-第1章-考點1-資金時間價值概念及影響因素-考點6-有效利率計算

一級建造師建設工程經濟沖刺串講班教材結構第一篇工程經濟（22分）第1章資金時間價值的計算及應用（4分）第2章技術方案經濟效果評價（7分）第3章技術方案不確定性分析（3分）第4章設備更新分析第5章價值工程（3分）第二篇工程財務（25分）第6章財務會計基礎（2分）第7章費用與成本（3分）第8章收入（4分）第9章利潤與所得稅費用（1分）第10章財務分析（7分）第11章籌資管理（5分）第12章營運資金管理（2分）第3篇工程計價（53分）第13章建設項目總投資構成及計算（9分）第14章工程計價依據（5分）第15章設計概算與施工圖預算（6分）第16章工程量清單計價（14分）第17章工程計量與支付（13分）第18章工程總承包計價（2-3分）第19章國際工程投標報價（2分）第20章工程計價數字化與智能化（1-2分）第1篇工程經濟第1章資金時間價值的計算及應用考點目錄考點1：資金時間價值概念及影響因素資金的價值是隨時間變化而變化的，是時間的函數，隨時間的推移而增值，資金的增值部分就是原有資金的時間價值。資金本身并不會增值，而是資金作為生產要素，通過生產運營活動新創(chuàng)造價值實現增值。借貸資金或發(fā)行債券產生的利息是資金時間價值，資金所有者自行將資金投入生產經營增加的收益也是資金的時間價值。影響資金時間價值的因素：1）資金使用的時機。2）資金的使用時長。（正比）；3）投入運營的資金數量的多少。（正比）；4）資金周轉的速度。（正比）?？键c2：利息和利息I：利息i：利率P：本金（現值）F：本利和（終值）n：期數A：等額支付利息的本質：從本質上看，利息是對資金供給方（債權人）放棄一定時期資金使用權的補償。在工程經濟分析中，利息常常被看作是資金的一種機會成本。利率就是在單位時間內所得利息額與原借貸金額之比，體現借貸資金增值的程度。決定利率高低的6個因素：1）社會平均利潤率。社會平均利潤率是利率的最高界限。但是，社會平均利潤率變化的時候，利率并不會同比例變動。2）金融市場上的供求。3）風險。風險越大，利率越高。4）借出資本的期限長短。期限越長，風險越大，利率越高。5）政府宏觀調控政策。6）利率與經濟周期的波動有密切的關聯，在經濟周期的擴張期上升，而在經濟衰退期下降?？键c3：單利和復利1.單利：利不生利。單利常用于短期投資或者短期借款。2.復利：利生利利率越高，計息周期越多，復利和單利的差距就越大。復利計算有間斷復利和連續(xù)復利之分，在實際使用中，常采用間斷復利。考點4：現金流量圖繪圖規(guī)則：1.橫軸為時間軸，向右表示時間的延續(xù)。軸上的每一個刻度表示一個計息周期；軸上的點稱為時點，通常表示是該時間單位末的時點；0表示時間序列的起點；n表示時間序列的終點，也是技術方案的計算期。2.箭頭的方向：向上的箭頭表示資金流入，向下的箭頭表示資金流出。但是注意，現金流量的性質（即流入和流出），是對特定的人而言的。3.箭頭的長短應體現資金數量的大??；4.箭線和時間軸的交點表示現金流量發(fā)生的時間點?，F金流量圖的三要素：方向，大小和作用點考點5：等值計算1.一次支付的終值計算（已知P求F）： 叫做一次支付的終值系數，用表示2.一次支付的現值計算（已知F求P）：這個過程叫做貼現或折現，i叫做貼現率或折現率。3.等額系列支付的終值的計算（已知A求F）4.償債基金的計算（已知F求A）5.等額系列支付的現值計算（已知A求P）6.資金回收計算（已知P求A）7.等值計算需要注意的要點（1）本期末即等于下期初。0點就是第一期期初，就是現在；（2）P是在第1期期初發(fā)生；F發(fā)生在考察期期末，即第n期期末；各期的等額支付A，發(fā)生在各期期末?？键c6：有效利率計算名義利率（r）是公布出來的年利率。如果1年計息m次，那么計息周期利率就是r/m。年有效利率是：注