【工程經(jīng)濟(jì)】王碩男 教材精講班課件58-第2篇-第12章-12.1-現(xiàn)金管理

第12章

營運資金管理第12章營運資金管理考點一：現(xiàn)金管理考點二：應(yīng)收賬款管理考點三：存貨管理考點四：短期負(fù)債管理近五年平均分值2024預(yù)測分值3.54第12章營運資金管理12.1現(xiàn)金管理現(xiàn)金是企業(yè)流動性最強的資產(chǎn)。具體包括：庫存現(xiàn)金、各種形式的銀行存款、銀行本票、銀行匯票等。有價證券是企業(yè)現(xiàn)金的一種轉(zhuǎn)換形式，其變現(xiàn)能力強，可以隨時兌換成現(xiàn)金。第12章營運資金管理12.1.1現(xiàn)金管理的目標(biāo)企業(yè)置存現(xiàn)金的原因，主要是滿足交易性、預(yù)防性和投機性的需要。交易性需要是指滿足日常業(yè)務(wù)的現(xiàn)金需要；預(yù)防性需要是指置存現(xiàn)金以防發(fā)生意外的支付；投機性需要是指置存現(xiàn)金用于不尋常的購買機會。第12章營運資金管理【2022補】企業(yè)持有一定量的現(xiàn)金用于保證月末職工的工資發(fā)放，其置存的目的是為了滿足（）需要。A.交易性B.投機性C.預(yù)防性D.風(fēng)險管理第12章營運資金管理答案：A解析：企業(yè)置存現(xiàn)金的原因，主要是滿足交易性需要、預(yù)防性需要和投機性需要。交易性需要是指滿足日常業(yè)務(wù)的現(xiàn)金支付需要，A正確；預(yù)防性需要是指置存現(xiàn)金以防發(fā)生意外的支付,C錯誤；投機性需要是指置存現(xiàn)金用于不尋常的購買機會，B錯誤。第12章營運資金管理【2019】企業(yè)現(xiàn)金管理的目標(biāo)是在資產(chǎn)的（）之間做出抉擇，以獲得最大的長期利益。A.流動性和風(fēng)險B.風(fēng)險和盈利能力C.流動性和盈利能力D.安全性和盈利能力答案：C第12章營運資金管理【2018】企業(yè)持有一定量的現(xiàn)金用于保證月末職工的工資發(fā)放，其置存的目的是為了滿足（）需要。A.交易性B.投機性C.預(yù)防性D.風(fēng)險管理答案：A第12章營運資金管理12.1.2現(xiàn)金管理的方法（1）力爭現(xiàn)金流量同步（流入流出同步）（2）使用現(xiàn)金浮游量（零錢包）（3）加速收款（早收）（4）推遲應(yīng)付款的支付：企業(yè)在不影響自己信譽的前提下盡可能地推遲應(yīng)付票據(jù)及應(yīng)付賬款的支付期（晚付）第12章營運資金管理【2021】企業(yè)為提高現(xiàn)金使用效率，利用已經(jīng)開出的支票而銀行還未將該款項劃出這一時間段內(nèi)的資金，此現(xiàn)金管理的方法屬于（）的方法。A.使用現(xiàn)金浮游量B.使現(xiàn)金流量同步C.加速收款D.推遲應(yīng)付賬款第12章營運資金管理答案：A解析：為了提高現(xiàn)金使用效率，一般企業(yè)可以采用如下管理方法（1）力爭現(xiàn)金流量同步。（2）使用現(xiàn)金浮游量。從企業(yè)開出支票，到收票人收到支票并存入銀行，至銀行將款項劃出企業(yè)賬戶，中間需要一段時間。現(xiàn)金在這段時間的占用稱為現(xiàn)金浮游量。在這段時間里，企業(yè)已開出了支票，但仍可動用在活期存款賬戶上的這筆資金。（3）加速收款。（4）推遲應(yīng)付票據(jù)及應(yīng)付賬款的支付。第12章營運資金管理【2014】下列現(xiàn)金收支管理措施中，能提高現(xiàn)金利用效率的是（）A.充分使用現(xiàn)金浮游量B.推遲應(yīng)收賬款收款時間C.爭取使現(xiàn)金流入的時間晚一些，現(xiàn)金流出的時

間盡可能早一些D.提高應(yīng)付款的支付期答案：A第12章營運資金管理12.1.3最佳現(xiàn)金持有量現(xiàn)金的管理除了做好日常收支，加速現(xiàn)金流轉(zhuǎn)速度外，還需控制好現(xiàn)金持有規(guī)模，即確定適當(dāng)?shù)默F(xiàn)金持有量。1.確定現(xiàn)金持有量的方法常用的確定現(xiàn)金持有量的方法有成本分析模式、存貨模式和隨機模式三種。因篇幅限制，以下僅介紹采用成本分析法確定最佳現(xiàn)金持有量。第12章營運資金管理2.采用成本分析法確定最佳現(xiàn)金持有量（1）機會成本

（正比）（2）管理成本

（無明顯的比例關(guān)系）（3）短缺成本

（反比）第12章營運資金管理【2022】某企業(yè)有甲乙丙丁四個現(xiàn)金持有方案各方案現(xiàn)金持有量分別是60000、70000、84000、120000元，四個方案的機會成本均為現(xiàn)金持有量的10%，管理成本均為24000，短缺成本分別是8100、3000、2500和0元，若采用成本分析模式進(jìn)行現(xiàn)金持有量決策選擇（）。A.甲B.乙C.丙D.丁第12章營運資金管理答案：B解析：機會成本、管理成本、短缺成本之和最小的現(xiàn)金持有量，就是最佳現(xiàn)金持有量。

甲乙丙丁現(xiàn)金持有量600007000084000120000機會成本60007000840012000管理成本24000240002400024000短缺成本8100300025000總成本38100340003490036000第12章營運資金管理【2021】采用成本分析模式確定企業(yè)現(xiàn)金持有量時，考慮的成本有（）。A.沉沒成本B.外部成本C.機會成本D.短缺成本E.管理成本答案：CDE解析：企業(yè)持有的現(xiàn)金，將會有三種成本：（1）機會成本；（2）管理成本；（3）短缺成本。第12章營運資金管理【2020】用成本分析模式確定企業(yè)最佳現(xiàn)金持有量時，隨著現(xiàn)金持有量增加而降低的現(xiàn)金持有成本是（）。A.管理成本B.機會成本C.交易成本D.短缺成本第12章營運資金管理答案：D解析：本題考查的是、最佳現(xiàn)金持有量分析。現(xiàn)金的短缺成本，是因缺乏必要的現(xiàn)金，不能應(yīng)付業(yè)務(wù)開支所需，而使企業(yè)蒙受損失或為此付出的代價?，F(xiàn)金的短缺成本隨現(xiàn)金持有量的增加而下降，隨現(xiàn)金持有量的減少而上升。第12章營運資金管理【2017】關(guān)于企業(yè)現(xiàn)金持有成本的說法，正確的是（）。A.最佳現(xiàn)金持有量為機會成本、管理成本和短缺成本之和最小對應(yīng)的現(xiàn)金持有量B.管理成本與現(xiàn)金持有量之間一股有顯著的比例關(guān)系C.可以通過加速現(xiàn)金流轉(zhuǎn)速度降低管理成本D.現(xiàn)金的短缺成本隨現(xiàn)金持有量的增加而上升答案：A第12章營運資金管理【2012】某施工企業(yè)有四種現(xiàn)金持有方案如下表。按成本分析模式選擇的最佳現(xiàn)金持有方案應(yīng)為（）方案。A.甲