現(xiàn)金流量表及其質(zhì)量分析

現(xiàn)金流量表及其質(zhì)量分析一、現(xiàn)金流量表的基本結(jié)構(gòu)與內(nèi)在關(guān)系1、現(xiàn)金流量表的沿革2、現(xiàn)金流量及其分類取決于對現(xiàn)金流量的認(rèn)識(shí)！經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量：與生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)、繳納稅金等直接相關(guān)的業(yè)務(wù)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動(dòng)現(xiàn)金流量：按投資方向分為：為正常生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)奠定基礎(chǔ)的長期資產(chǎn)對外投資形成的股權(quán)、債權(quán)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量：資本債務(wù)3、不涉及現(xiàn)金流量的三類活動(dòng)：經(jīng)營活動(dòng)：各種攤銷性費(fèi)用，應(yīng)計(jì)性費(fèi)用；投資活動(dòng)：用非貨幣對外投資：債轉(zhuǎn)股，股權(quán)互換；籌資活動(dòng)：債務(wù)轉(zhuǎn)股本，非貨幣入資；非貨幣還債4、現(xiàn)金流量表的基本結(jié)構(gòu)與內(nèi)在關(guān)系正表補(bǔ)充資料內(nèi)在關(guān)系二、現(xiàn)金流量質(zhì)量的分析方法1、經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量的質(zhì)量分析：經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量小于零，不能維持貨幣運(yùn)行，應(yīng)通過其他活動(dòng)補(bǔ)償；經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量等于零，恰好維持經(jīng)營活動(dòng)，但不能補(bǔ)償應(yīng)計(jì)和攤銷性費(fèi)用（A）；經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量大于零，但小于應(yīng)計(jì)和攤銷性費(fèi)用（A），只能部分補(bǔ)償A；經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量大于零，且等于A，可全補(bǔ)償A，但不能為擴(kuò)大再生產(chǎn)提供貨幣；經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量大于A，能部分為企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)提供貨幣。2、經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量充足性分析：補(bǔ)償折舊與攤銷支付利息支付現(xiàn)金股利為擴(kuò)大再生產(chǎn)提供資金來源3、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量的質(zhì)量分析：對內(nèi)投資活動(dòng)現(xiàn)金流量先流出，流出應(yīng)由經(jīng)營活動(dòng)補(bǔ)償，速度取決于折舊速度，補(bǔ)償時(shí)間滯后；流出量為負(fù)數(shù)，一般表明企業(yè)在擴(kuò)張；對外投資應(yīng)能自求平衡，擴(kuò)大再生產(chǎn)投資是否納入正常規(guī)劃。4、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量的質(zhì)量分析完全取決于前兩項(xiàng)活動(dòng)具體情況的變化：小于零：動(dòng)用儲(chǔ)存貨幣開拓新的融資渠道，借款，增發(fā)股份；大于零，適時(shí)還債。【案例解析】科龍電器1999年現(xiàn)金流量表的整體分析；青島海爾2001年現(xiàn)金流量表的整體分析?！舅伎碱}】現(xiàn)金流量表的作用有哪些？企業(yè)為什么會(huì)經(jīng)常出現(xiàn)有利潤、無貨幣的情況？現(xiàn)金流量表中現(xiàn)金的范圍與日常所指現(xiàn)金范圍有何不同？什么是現(xiàn)金等價(jià)物？現(xiàn)金流量表中一般將現(xiàn)金流量分為幾類？如何進(jìn)行現(xiàn)金流量的質(zhì)量分析？某著名企業(yè)負(fù)責(zé)人說：企業(yè)資不抵債不一定破產(chǎn)清算，但企業(yè)如果沒有現(xiàn)金流量，就一定破產(chǎn)清算。思考：如何看待企業(yè)現(xiàn)金流量的作用？中西方關(guān)于破產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)有何差異？1999年上半年，某文章說：我國上市公司企業(yè)的現(xiàn)金流轉(zhuǎn)情況令人擔(dān)憂：企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)與投資活動(dòng)的現(xiàn)金流量之和小于零。思考：如何看待企業(yè)現(xiàn)金流量的“正”與“負(fù)”的問題？【小組案例討論】中國有色金屬建設(shè)股份