張裕A（000869）公司2023年財務(wù)分析研究報告

張裕A(000869)公司2023年財務(wù)分析研1 3 3 3 4 4 5 5 6 6 6 7 7 8 2 (四)、短期償債能力變化情況 2 3 23 (十一)、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十二)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十四)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十五)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 27 28 29 29 31 31 4 (三)、凈資產(chǎn)收益率變化原因分析 1張裕A(000869)公司2023年營業(yè)收入為438,476.43萬元，與2022年的與2022年的43,134.87萬元相比大幅增長，增長了21.95%。公司2023年營業(yè)成本為178,698.37萬元，與2022年的168,079.47萬元相比有較大幅度增長，增長了6.32%。2023年銷售費用為123,978.28萬元，與2022年的102,896.61萬元相比大幅增長增長了20.49%。2023年管理費用為30,399.09萬元，與2022年的28,760.55萬元相比大幅增長，增長了5.7%。2023年財務(wù)費用為1,108.35萬元，與2022年的725.62萬元相比大幅增長，增長了52.75%。公司2023年總資產(chǎn)為1,333,626.72萬元，與2022年的1,317,150.64萬元相比有較大幅度增長，增長了1.25%。2023年流動資產(chǎn)為599,615.53萬元，與2022年的552,717.33萬元相比有較大幅度增長，增長了8.49%。公司2023年負債總額為234,574.14萬元，與2022年的234,592.61萬元相比變化不大。2023年所有者權(quán)益為1,099,052.58萬元，與2022年的1,082,558.03萬元相比有較大幅度增長，增長了1.52%。公司2023年流動比率為2.7853,與2022年的2.7408相比有所增長，增長了0.0445。2023年速動比率為1.4722與2022年的1.2711相比有較大幅度增長，2公司2023年營業(yè)利潤率為16.85%,與2022年的15.86%相比有較大幅度增長，增長了0.99個百分比。2023年資產(chǎn)報酬率為5.72%,與2022年的4.75%相比有較大幅度增長，增長了0.97個百分比。2023年凈資產(chǎn)收益率為4.82%,與2022年的4.01%相比有較大幅度增長，增長了0.81個百分比。公司2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為1103.2905天，2022年為1240.754天，2023年比2022年縮短137.4635天。2023年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為479.617天，2022年為508.423天，2023年比2022年縮短28.806天。2023年營業(yè)周期為609.16天，2022年為649.13天，2023年比2022年縮短39.97天。公司2023年新創(chuàng)造的可動用資金總額為52,603.27萬元。公司2023年營運資本為384,337.11萬元，與2022年的351,052.04萬元相比有所增長，增長了9.48%。公司2023年的盈虧平衡點為303,271.61萬元，從營業(yè)安全水平來看，公司公司2023年經(jīng)營現(xiàn)金凈流量為117,309.18萬元，投資現(xiàn)金凈流量為負公司資產(chǎn)凈利率為3.97%,與上期相比，有上升趨勢。公司權(quán)益乘數(shù)為121.34%,與上期相比，有下降趨勢。3張裕A(000869)2023年實現(xiàn)利潤為74,746.62萬元，與2022年的62,558.23萬元相比有較大幅度增長，增長了19.48%。公司實現(xiàn)利潤主要來源是內(nèi)部經(jīng)營業(yè)務(wù)，公司有一定的盈利基礎(chǔ)。從主營業(yè)務(wù)收入和成本的變化情況來看，張裕A(000869)2023年主營業(yè)務(wù)收入凈額為438,476.43萬元，與2022年的391,894.11萬元相比大幅增長，增長了11.89%。2023年主營業(yè)務(wù)成本為178,698.37萬元，與2022年的168,079.47萬元相比有較大幅度增長，增長了6.32%。公司主營業(yè)務(wù)收入和主營業(yè)務(wù)成本同時增長，但收入的增長幅度大于成本的增長幅度，說明公司主營業(yè)務(wù)盈利能力提數(shù)值(萬元)增長率(%)數(shù)值(萬元)增長率(%)銷售收入實現(xiàn)利潤4營業(yè)利潤投資收益營業(yè)外利潤從報表數(shù)據(jù)來看，張裕A(000869)2023年銷售收入大部分是現(xiàn)金收入，收入質(zhì)量是可靠的。(四)利潤總結(jié)分析在市場份額迅速擴大的同時，公司營業(yè)利潤也有所增長，公司在擴大市場方面取得了成功，經(jīng)營業(yè)務(wù)開展良好。52023年張裕A(000869)成本費用總額為334,184.09萬元，其中：主營業(yè)務(wù)成本為178,698.37萬元，占成本總額的53.47%;銷售費用為123,978.28萬元，占成本總額的37.10%;管理費用為30,399.09萬元，占成本總額的9.10%;財務(wù)費用為1,108.35萬元，占成本總額的0.33%。數(shù)據(jù)的洞察。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)成本費用總額主營業(yè)務(wù)成本銷售費用管理費用財務(wù)費用主營業(yè)務(wù)稅金及附加6張裕A(0008692023年銷售費用為123,978.28萬元與2022年的102,896.61萬元相比，大幅增長，增長了20.49%。2023年隨著銷售費用的增長，主營業(yè)務(wù)良好效果。張裕A(000869)2023年管理費用為30,399.09萬元，與2022年的28,760.55萬元相比,大幅增長，增長了5.7%。2023年管理費用占銷售收入的比例為6.93%,與2022年的7.34%相比，下降了0.41個百分點。管理費用與銷售收入同步增長，張裕A(000869)2023年財務(wù)費用為1,108.35萬元，與2022年的725.62萬元相比大幅增長，增長了52.75%。7張裕A(000869)2023年資產(chǎn)總額為1,333,626.72萬元，其中：流動資產(chǎn)為599,615.53萬元，主要分布在存貨、貨幣資金、其他流動資產(chǎn)等環(huán)節(jié)，分別占公司流動資產(chǎn)合計的46.12%、36.99%和9.31%。非流動資產(chǎn)為734,011.19萬元，主要分布在固定資產(chǎn)和其他資產(chǎn)，分別占公司非流動資產(chǎn)的78.95%和21.05%。流動資產(chǎn)長期投資固定資產(chǎn)無形及遞延資產(chǎn)00其他資產(chǎn)8數(shù)值(萬元)百分比(%)數(shù)值(萬元)百分比(%)總資產(chǎn)流動資產(chǎn)長期投資固定資產(chǎn)無形及遞延資產(chǎn)0000其他資產(chǎn)公司用于生產(chǎn)加工環(huán)節(jié)的資金數(shù)額較大，約占公司流動資產(chǎn)的46.12%,說明市場經(jīng)營形勢的變化會對公司資產(chǎn)的質(zhì)量和價值產(chǎn)生較大的影響,要緊密關(guān)注資產(chǎn)的36.99%,說明公司擁有較強的支付能力和應(yīng)變能力。應(yīng)當(dāng)關(guān)注貨幣資金的去向。數(shù)值(萬元)百分比(%)數(shù)值(萬元)百分比(%)流動資產(chǎn)9存貨應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資000應(yīng)收票據(jù)貨幣資金其他流動資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資00應(yīng)收票據(jù)貨幣資金其他流動資產(chǎn)2023年資產(chǎn)總額為1,333,626.72萬元，與2022年的1,317,150.64萬元相比有較大幅度增長，增長了1.25%。具體來說，以下項目的變動使資產(chǎn)總額增加：應(yīng)收賬款增加3,814.93萬元；其他應(yīng)收款增加95.39萬元；貨幣資金增加56,623.95萬元；其他流動資產(chǎn)增加309.97萬元；共計增加60,844.24萬元。以下項目的變動使資產(chǎn)總額減少：長期投資減少71.83萬元；固定資產(chǎn)減少23,305.54萬元；其他資產(chǎn)減少7,116.58萬元；存貨減少13,800.79萬元；應(yīng)收票據(jù)減少145.25萬元；共計減少44,439.99萬元。增加項與減少項相抵，使資產(chǎn)總額增長16,404.25萬元。從資產(chǎn)各項構(gòu)成與主營業(yè)務(wù)收入的比例關(guān)系來看，2023年應(yīng)收賬款的占比情況基本合理。存貨的占比情況基本合理。固定資產(chǎn)投入使用時間較短。2023年公司資金占用不合理的項目較少，擁有較強的資產(chǎn)的盈力能力,資產(chǎn)結(jié)構(gòu)合理。(六)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動情況2023年與2022年相比，2023年存貨占收入的比例下降，應(yīng)收賬款占收入的比例下降，其他應(yīng)收款占收入的比例下降?？偠灾?，與2022年相比，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)并沒有明顯的惡化或改善的情況。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)流動資產(chǎn)長期投資固定資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款貨幣資金(一)負債及權(quán)益構(gòu)成基本情況張裕A(000869)2023年負債總額為234,574.14萬元，資本金為0萬元，債為215,278.42萬元，占負債和權(quán)益總額的16.14%;付息負債合計占資金來源總額的4.18%。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)負債及權(quán)益總額所有者權(quán)益流動負債長期負債少數(shù)股東權(quán)益在流動負債的構(gòu)成中，其他應(yīng)付款占25.81%、其他流動負債占22.49%、應(yīng)付賬款占21.99%,其中其他應(yīng)付款占最大的比例。短期借款應(yīng)付賬款應(yīng)付票據(jù)00其他應(yīng)付款應(yīng)交稅金預(yù)收賬款00其他流動負債(三)負債的增減變化張裕A(0008692023年負債總額為234,574.14萬元與2022年的234,592.61萬元相比變化不大。公司負債規(guī)模有所下降，相應(yīng)的負債壓力也有所下降。項目名稱2022年數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)負債總額短期借款應(yīng)付賬款2其他應(yīng)付款長期負債其他負債具體來說，使負債總額增加的項目包括：其他應(yīng)付款增加18,302.56萬元；應(yīng)交稅金增加3,502.75萬元；合計增加21,805.31萬元。使負債總額減少的項目加項與減少項相互抵消，使負債總額共減少18.47萬元。(五)權(quán)益的增減變化張裕A(000869)2023年所有者權(quán)益為1,099,052.58萬元，與2022年的1,082,558.03萬元相比有較大幅度增長，增長了1.52%。數(shù)值(萬元)增長率(%)數(shù)值(萬元)增長率(%)所有者權(quán)益資本金0000資本公積0盈余公積00未分配利潤(六)權(quán)益變化原因具體來說，使所有者權(quán)益增加的項目包括：資本公積增加12,611.80萬元；項目包括：合計減少0萬元。增加項與減少項相互抵消，使所有者權(quán)益共增長35,009.81萬元。(一)支付能力的能力較強。(二)流動比率2023年流動比率為2.7853,與2022年的2.7408相比有所增長，增長了0.0445。2023年流動比率比2022年有所增長的主要原因是：2023年流動資產(chǎn)為599,615.53萬元與2022年的552,717.33萬元相比有所增長增長了8.49%。2023較合理。償債能力在逐漸增強，有利于公司的發(fā)展。其中2023年速動比率為1.4722,與2022年的1.2711相比有較大幅度增長，增長了0.2011。2023年速動比率比2022年有較大幅度增長的主要原因是：2023年速動資產(chǎn)為316,926.68萬元，與2022年的256,335.93萬元相比有較大幅度增長，增長了23.64%。2023年流動負債為215,278.42萬元，與2022年的201,665.29萬元相比有所增長，增長了6.75%。速動資產(chǎn)的增長速度快于流動負債的增長速度，致使速動比率較大提高。公司用當(dāng)期速動資產(chǎn)償還流動負債沒有困難，償債能力較好，速動比率比較合理。(四)短期償債能力變化情況經(jīng)營活動創(chuàng)造的現(xiàn)金增長帶來的，是可靠的。(五)短期付息能力從短期的角度來看，張裕A(000869)支付利息的能力較強。流動比率速動比率利息保障倍數(shù)資產(chǎn)負債率流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率從盈利的角度來看，公司盈利對利息的保障倍數(shù)為68.4395倍。從實現(xiàn)利潤從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，張裕A(000869)2023年的付息負債為36,498.14萬元，實際借款利率水平為3.04%,公司的財務(wù)風(fēng)險系數(shù)為1.0148。六、張裕A(000869)公司盈利能力分析張裕A(000869)2023年的營業(yè)利潤率為16.85%,資產(chǎn)報酬率為5.72%,凈資產(chǎn)收益率為4.82%,成本費用利潤率為22.37%。公司實際投入到自身經(jīng)營業(yè)務(wù)的資產(chǎn)為1,296,351.35萬元，經(jīng)營資產(chǎn)的收益率是5.7%,對外投資的收益率是37.99%。主營業(yè)務(wù)利潤率營業(yè)利潤率成本費用利潤率資產(chǎn)報酬率凈資產(chǎn)收益率經(jīng)營性資產(chǎn)利潤率對外投資收益率(二)內(nèi)部資產(chǎn)的盈利能力張裕A(000869)2023年經(jīng)營性資產(chǎn)利潤率為5.7%,與2022年的4.86%相(三)內(nèi)外部盈利能力比較2023年凈資產(chǎn)收益率為4.82%,與2022年的4.01%相比有較大幅度增長，增長了0.81個百分比。2023年凈資產(chǎn)收益率比2022年提高的主要原因是：2023年凈利潤為2023年資產(chǎn)報酬率為5.72%,與2022年的4.75%相比有較大幅度增長，增2023年資產(chǎn)報酬率比2022年提高的主要原因是：2023年息稅前利潤為75,854.97萬元，與2022年的63,283.85萬元相比大幅增長，增長了19.86%。2023年平均總資產(chǎn)為1,325,388.68萬元，與2022年的1,332,175.81萬元相比有較大幅度下降，下降了0.51%。息稅前利潤增長了而平均總資產(chǎn)下降了，致使資產(chǎn)報酬2023年成本費用利潤率為22.37%,與2022年的20.82%相比有較大幅度增長，增長了1.55個百分比。2023年期間費用經(jīng)濟效益為48.07%,與2022年的47.26%相比有較大幅度增長，增長了0.81個百分比。2023年成本費用利潤率比2022年提高的主要原因是：2023年實現(xiàn)利潤為74,746.62萬元，與2022年的62,558.23萬元相比大幅增長，增長了19.48%。2023年成本費用總額為334,184.09萬元，與2022年的300,462.25萬元相比大幅增長，增長了11.22%。實現(xiàn)利潤的增長速度快于成本費用總額的增長速度，致使成本七、張裕A(000869)公司營運能力分析(一)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)天，2023年比2022年縮短40.6187天。(二)存貨周轉(zhuǎn)變化原因2023年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均存貨為283,439.45萬元，與2022年的285,301.05萬元相比有較大幅度下降，下降了0.65%。2023年主營業(yè)務(wù)成本為178,698.37萬元，與2022年的1長的情況。天，2023年比2022年增長0.6513天。14.35%。2023年營業(yè)收入為438,476.43萬元，與2022年的391,894.11萬元相比有較大幅度增長，增長了11.89%。公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度減慢，而盈利能力水平在提高。(五)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)張裕A(0008692023年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為99.7454天，2022年為108.2297天，2023年比2022年縮短8.4843天。(六)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)變化原因2023年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均應(yīng)付賬款為48,833.81萬元，與2022年的49,838.88萬元相比有較大幅度下降，下降了2.02%。2023年主營業(yè)務(wù)成本為178,698.37萬元，與2022年的168,079.47萬元相比有較大幅度增長，增長了6.32%。(七)現(xiàn)金周期張裕A(000869)2023年現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)為161.0393天，2022年為149.8837天，2023年比2022年增長11.1556天。張裕A(000869)2023年營業(yè)周期為609.16天，2022年為649.13天，2023年比2022年縮短39.97天。存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)營業(yè)周期(九)營業(yè)周期結(jié)論公司經(jīng)營活動的資金占用公司經(jīng)營活動占用的資金有所下降，營運能力有所提(十)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)張裕A(000869)2023年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為479.617天，2022年為508.423天，2023年比2022年縮短28.806天。(十一)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均流動資產(chǎn)為576,166.43萬元，與2022年的545,884.86萬元相比有較大幅度增長，增長了5.55%。2023年營業(yè)收入為438,476.43萬元，與2022年的391,894.11萬元相比有較大幅度增長，增長了11.89%。平均流動資產(chǎn)的增長速度慢于營業(yè)收入的增長速度，致使流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短。(十二)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)張裕A(000869)2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為1103.2905天，2022年為1240.754天，2023年比2022年縮短137.4635天。公司的資產(chǎn)規(guī)模有較大幅度的下降，但營業(yè)收入?yún)s有較大幅度的增長,說明公司在壓縮資金占用、收縮市場戰(zhàn)線的同時，使主營業(yè)務(wù)得到迅速發(fā)展，公司資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度有較大幅度的提高。資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)(十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均總資產(chǎn)為1,325,388.68萬元，與2022年的1,332,175.81萬元相比有較大幅度下降，下降了0.51%。2023年營業(yè)收入凈額為438,476.43萬元，與2022年的391,894.11萬元相比大幅增長，增長了11.89%。張裕A(0008692023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為492.0989天，2022年為545.5992天，2023年比2022年縮短53.5003天。(十五)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均固定資產(chǎn)凈額為591,161.03萬元，與2022年的585,800.27萬元相比有較大幅度增長，增長了0.92%。2023年營業(yè)收入為438,476.43萬元，與2022年的391,894.11萬元相比有較大幅度增長，增長了11.89%。八、張裕A(000869)公司發(fā)展能力分析(一)可動用資金總額張裕A(000869)2023年新創(chuàng)造的可動用資金總額為52,603.27萬元。說明在沒有外部資金來源的情況下，企業(yè)用于投資發(fā)展的資金如果不超過這一數(shù)額，則不會影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動；相反，如果企業(yè)的新增的投資超過這一數(shù)額時，在沒有其它外部資金來源的情況下，必然會占用生產(chǎn)經(jīng)營活動的資金，從中消耗一部分營運資本，引起經(jīng)營活動的資金緊張。從企業(yè)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度來看，現(xiàn)在流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為0.761,如果能夠讓公司流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度提高0.05次，則可以縮短流動資產(chǎn)占用天數(shù)29.57天，由此可以節(jié)約35,523.09萬元資金，用于企業(yè)今后發(fā)展。從長期投資和融資的角度出發(fā)，張裕A(000869)長期投、融資活動能給企業(yè)帶來384,337.11萬元的營運資本，投融資活動是協(xié)調(diào)的。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)營運資本所有者權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益長期負債固定資產(chǎn)長期投資其它長期資產(chǎn)0張裕A(0008692023年營運資本為384,337.11萬元與2022年的351,052.04萬元相比，增長了33,285.07萬元。營運資本有所提高，固定資產(chǎn)規(guī)模有所下降，提高了企業(yè)營運資金實力。從張裕A(000869)經(jīng)營業(yè)務(wù)的資金協(xié)調(diào)的角度出發(fā)，公司經(jīng)營業(yè)務(wù)正常開展，需要企業(yè)提供198,939.89萬元的流動資金。公司投融資活動為經(jīng)營活動提供了充足的資金保證，經(jīng)營業(yè)務(wù)是協(xié)調(diào)的。2023年營運資金需求為198,939.89萬元，與2022年的224,573.23萬元相比有較大幅度下降，下降了11.41%。營運資金占用下降，銷售收入?yún)s在增長，經(jīng)營活動管理效率有提高，經(jīng)營形勢有改善。從企業(yè)的現(xiàn)金支付能力來看，企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)的開展，需要198,939.89萬元的營運資金，而企業(yè)的營運資本為384,337.11萬元，營運資本能夠滿足企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)對資金的需求，企業(yè)擁有支付能力，當(dāng)期現(xiàn)金支付能力為185,397.22萬元。從兩期得數(shù)據(jù)來看，企業(yè)資金狀況協(xié)調(diào)，各項活動都有充足的資金保證。(一)經(jīng)營風(fēng)險張裕A(000869)2023年盈虧平衡點的主營業(yè)務(wù)收入為303,271.61萬元，虧損。營業(yè)安全水平為30.84%,表示公司主營業(yè)務(wù)收入下降只要不超過從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，張裕A(000869)2023年的付息負債為36,498.14萬元，實際借款利率水平為3.04%,公司的財務(wù)風(fēng)險系數(shù)為1.0148。數(shù)值(萬元)增長率(%)數(shù)值(萬元)增長率(%)盈虧平衡點營業(yè)安全水平財務(wù)風(fēng)險系數(shù)張裕A(000869)2023年現(xiàn)金流入總額為556,940.35萬元，與2022年的473,344.10萬元相比有較大幅度增長，增長了17.66%。公司公司當(dāng)期現(xiàn)金流入的最主要來源是：通過銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金，金額為436,202.73萬元，約占公司當(dāng)期現(xiàn)金流入總額的78.32%。公司銷售商品、提供勞務(wù)所收到的現(xiàn)金能夠滿足經(jīng)營活動的現(xiàn)金支出需求，銷售商品、提供勞務(wù)使企業(yè)的現(xiàn)金增加數(shù)值(萬元)百分比(%)數(shù)值(萬元)百分比(%)現(xiàn)金流入總額銷售商品稅金返還收回投資取得投資收益長期資產(chǎn)處置吸收投資00吸收借款0000其他流入462,336.02萬元相比有較大幅度增長，增長了12.89%?，F(xiàn)金流出最大的項目是購買商品和接受勞務(wù)所支付的現(xiàn)金，占現(xiàn)金流出總額的26.22%。數(shù)值(萬元)百分比(%)數(shù)值(萬元)百分比(%)現(xiàn)金流出總額購買原材料工資性支出稅金資產(chǎn)購置0000對外投資償還債務(wù)利潤分配其他流出2023年張裕A(000869)2023年張裕A(000869)投資活動需要的資金為32,334.07萬元；經(jīng)營活動創(chuàng)造的資金為117,309.18萬元。公司經(jīng)營活動所創(chuàng)造的現(xiàn)金能夠滿足投資活動所需要的資金。2023年張裕A(000869)籌資活動需要支付的資金為49,966.50萬元。總的來說，當(dāng)期經(jīng)營、投資、融資活動使企業(yè)數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬現(xiàn)金凈流量經(jīng)營現(xiàn)金凈流量投資現(xiàn)金凈流量籌資現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金流動負債比率經(jīng)營償債能力現(xiàn)金流動資產(chǎn)比率經(jīng)營還債期債務(wù)償還率折舊影響系數(shù)在公司經(jīng)營活動創(chuàng)造的現(xiàn)金凈流量中，有28.91%的現(xiàn)金來自于折舊資金，量來看，公司依靠經(jīng)營活動創(chuàng)造的現(xiàn)金來償還有息債務(wù)約需要0.48年，而公司債務(wù)償還率為137.69%