深度剖析財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾案例(附參考實(shí)務(wù))【會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)之談】

從業(yè)二十年的老會(huì)計(jì)經(jīng)驗(yàn)之談，如果覺(jué)得有幫助請(qǐng)您打賞支持，謝謝!深度剖析財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾案例（附參考實(shí)務(wù)）【會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)之談】粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表的動(dòng)機(jī)決定粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表的方法，我歸納了如下幾點(diǎn)供大家尤其是審計(jì)朋友們?cè)谌粘９ぷ髦屑右灾匾暎?/p>

（1）粉飾經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的方法。

企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)以利潤(rùn)指標(biāo)表示，根據(jù)粉飾經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的需要，操作利潤(rùn)的形式也呈現(xiàn)出多樣化。具體地看，有如下操縱方法：

①利潤(rùn)最小化。

利潤(rùn)最小化除了可減少納稅之外，還可以將以后年度的虧損前置于本年度，回避企業(yè)連續(xù)多年虧損的事實(shí)。比如我國(guó)上市公司如果連續(xù)三年虧損，那么將被摘牌。如果公司已經(jīng)預(yù)計(jì)到本公司將連續(xù)三年發(fā)生虧損，那么它可以通過(guò)一些方法，將以后一年甚至兩年的潛在虧損前置于本年，使本年發(fā)生巨額虧損，而確保以后年度盈利，回避被摘牌的命運(yùn)。典型的利潤(rùn)最小化的操縱方法有：推遲確認(rèn)收入、提前結(jié)轉(zhuǎn)成本、使用加速折舊法、將應(yīng)予資本化的費(fèi)用列入當(dāng)期損益等。

②利潤(rùn)最大化。

利潤(rùn)最大化的動(dòng)機(jī)容易理解。它不外乎是希望通過(guò)提升企業(yè)業(yè)績(jī)水平來(lái)獲取本不能獲得的經(jīng)濟(jì)利益。操縱的典型做法有：提前確認(rèn)收入、推遲結(jié)轉(zhuǎn)成本、潛虧掛賬、資產(chǎn)重組、關(guān)聯(lián)方交易等等。

③利潤(rùn)清洗（利潤(rùn)巨額沖銷(xiāo)）。

利潤(rùn)巨額沖銷(xiāo)的目的，一般是為了回避責(zé)任。比如企業(yè)更換主要經(jīng)營(yíng)者時(shí)，新任經(jīng)營(yíng)者為了自身的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)得以順利實(shí)現(xiàn)，往往會(huì)采用這類(lèi)方法粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表。典型做法是：將壞賬、積壓的存貨、長(zhǎng)期投資損失、閑置的固定資產(chǎn)、待處理資產(chǎn)盈虧等一系列不良或虛擬資產(chǎn)一次性處理為損失。

④利潤(rùn)均衡化。

企業(yè)將利潤(rùn)均衡化的主要目的是：塑造企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定的外部形象，以獲取較高的資信等級(jí)，為對(duì)外籌措資金打下基礎(chǔ)。典型的做法是：利用應(yīng)收應(yīng)付賬戶、跨期攤提賬戶和遞延賬戶來(lái)調(diào)節(jié)利潤(rùn)，精心設(shè)計(jì)出企業(yè)利潤(rùn)穩(wěn)步增長(zhǎng)的趨勢(shì)。

（2）粉飾財(cái)務(wù)狀況的方法。

一個(gè)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的好壞與其資產(chǎn)負(fù)債狀況密切相關(guān)。因此，粉飾財(cái)務(wù)狀況主要是從操縱企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債入手。具體地看，有如下的操縱方法：

①低估負(fù)債。

低估負(fù)債可從形式上降低企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，有利于對(duì)外籌措資金。比如企業(yè)在爭(zhēng)取銀行貸款和發(fā)行債券時(shí)，為了提高信用級(jí)別，就有低估負(fù)債來(lái)降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的欲望。典型做法是：將負(fù)債隱藏于關(guān)聯(lián)企業(yè)、對(duì)或有負(fù)債不加以披露，等等。

②高估資產(chǎn)。

高估資產(chǎn)除可獲得改善企業(yè)財(cái)務(wù)狀況有利于對(duì)外籌資的利益之外，還可獲得股權(quán)方面的潛在利益。例如，當(dāng)企業(yè)對(duì)外投資和進(jìn)行股份制改造時(shí)，往往傾向于高估資產(chǎn)價(jià)值，以便獲得較大比例的股權(quán)。典型做法是：編造理由進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估、虛構(gòu)資產(chǎn)交易業(yè)務(wù)等等。

總之，會(huì)計(jì)報(bào)表的粉飾動(dòng)機(jī)決定了會(huì)計(jì)報(bào)表的粉飾類(lèi)型。例如以業(yè)績(jī)考核、獲取信貸資金、發(fā)行股票和仕途晉升等為目的，會(huì)計(jì)報(bào)表粉飾一般以利潤(rùn)最大化、利潤(rùn)均衡化，以及高估資產(chǎn)和低估負(fù)債的形式出現(xiàn)；而以減少納稅、推卸責(zé)任等為目標(biāo)的，會(huì)計(jì)報(bào)表粉飾一般以利潤(rùn)最小化、利潤(rùn)清洗，以及低估資產(chǎn)和高估負(fù)債的形式出現(xiàn)。就粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表對(duì)與企業(yè)相關(guān)利益主體經(jīng)濟(jì)利益的影響來(lái)看，危害最大的會(huì)計(jì)報(bào)表粉飾是利潤(rùn)最大化或虛盈實(shí)虧，以及高估資產(chǎn)和低估負(fù)債等類(lèi)型。

財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的動(dòng)機(jī)

1、獲取外部投資者的投資；

2、獲取信貸資金；

3、獲取或者維護(hù)上市資格；

4、滿足業(yè)績(jī)考核；

5、稅收策劃；

6、推卸責(zé)任。

一、財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的手段

(一)利用實(shí)物資產(chǎn)、股權(quán)置換的手法調(diào)節(jié)利潤(rùn)

這種手法通常為上市公司與母公司或其他關(guān)聯(lián)方所用，他們通過(guò)實(shí)物資產(chǎn)、股權(quán)置換的方式，達(dá)到其增加利潤(rùn)的目的。譬如，世茂股份公司與上海世茂建設(shè)有限公司進(jìn)行資產(chǎn)置換的決議，同意公司以所持有的上海世茂國(guó)際廣場(chǎng)有限責(zé)任公司18.375萬(wàn)股權(quán)及現(xiàn)金6792萬(wàn)元，與參股公司世茂建設(shè)所持有的上海世茂湖濱房地產(chǎn)有限公司50萬(wàn)股權(quán)進(jìn)行置換。如此一置換，世貿(mào)股份2003年年度業(yè)績(jī)同比猛增25倍。

(二)利用調(diào)節(jié)營(yíng)業(yè)外收入或補(bǔ)貼收入粉飾年報(bào)

這是ＳＴ公司慣用的手法。營(yíng)業(yè)外收入是指與企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)沒(méi)有直接關(guān)系的各種收入，它不是由企業(yè)經(jīng)營(yíng)資金耗費(fèi)所產(chǎn)生的，不需要企業(yè)付出代價(jià)，實(shí)際上是一種純收入，不可能也不需要與有關(guān)費(fèi)用進(jìn)行配比。它不具有長(zhǎng)期性和穩(wěn)定性，對(duì)利潤(rùn)的影響是暫時(shí)的，所以，營(yíng)業(yè)外收入常常成為利潤(rùn)的“調(diào)節(jié)器”。

(三)利用對(duì)存貨價(jià)值的調(diào)節(jié)進(jìn)行利潤(rùn)操縱

首先，存貨計(jì)價(jià)的方法不同，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、盈虧情況會(huì)產(chǎn)生不同的影響。期末存貨計(jì)價(jià)過(guò)高或期初存貨計(jì)價(jià)過(guò)低，當(dāng)期收益都可能因此而增加，反之亦然。所以，存貨計(jì)價(jià)方法的變更可以產(chǎn)生一定的利潤(rùn)調(diào)整空間。其次，有的企業(yè)采用定額成本法計(jì)算產(chǎn)品成本時(shí)，將產(chǎn)品定額成本差異在產(chǎn)品和庫(kù)存產(chǎn)品之間分?jǐn)?，本期銷(xiāo)售產(chǎn)品卻不分?jǐn)?，以降低本期銷(xiāo)售成本。更有甚者，故意虛列存貨或隱瞞存貨的短缺或毀損，從而達(dá)到虛增本期利潤(rùn)的目的。這樣的做法，雖然使上市公司當(dāng)年的財(cái)務(wù)報(bào)表好看了，但卻為其今后的發(fā)展前景蒙上了陰影。

(四)利用調(diào)節(jié)應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款粉飾年報(bào)

其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款被稱(chēng)為會(huì)計(jì)報(bào)表中的“垃圾桶”和“聚寶盆”，前者隱瞞潛虧，后者隱瞞利潤(rùn)。年報(bào)不實(shí)的上市公司在應(yīng)收款或其他應(yīng)收款方面做文章，從而達(dá)到虛增利潤(rùn)目的的手法屢見(jiàn)不鮮，一些上市公司往往把一些難以收回的應(yīng)收款掛在賬上，以虛增資產(chǎn)。

(五)利用計(jì)提手段結(jié)合會(huì)計(jì)估計(jì)調(diào)節(jié)利潤(rùn)

企業(yè)巨額計(jì)提秘密準(zhǔn)備，使估計(jì)計(jì)提成了操縱利潤(rùn)的一種普遍手段。秘密準(zhǔn)備的手段一般有以下幾種：低估資產(chǎn)、高估負(fù)債、不反映某些特定資產(chǎn)的價(jià)值、擱置資產(chǎn)價(jià)值上漲時(shí)的機(jī)制調(diào)整。

(六)費(fèi)用“減肥”，利潤(rùn)“虛胖”

上市公司對(duì)當(dāng)期費(fèi)用進(jìn)行調(diào)整，也可實(shí)現(xiàn)虛增利潤(rùn)的目的。在實(shí)際處理中，一些公司往往利用“待攤費(fèi)用”、“長(zhǎng)期待攤費(fèi)用”、“在建工程”等科目進(jìn)行調(diào)賬，在以后年度逐漸進(jìn)行分?jǐn)?，從而達(dá)到平滑利潤(rùn)的目的。

（七）關(guān)聯(lián)方交易

1、關(guān)聯(lián)購(gòu)銷(xiāo)商品

表現(xiàn)形式主要包括利用股東或者非控股子公司虛增銷(xiāo)售、利用不同控股程度的子公司調(diào)節(jié)銷(xiāo)售、溢價(jià)采購(gòu)控股子公司的產(chǎn)品形成固定資產(chǎn)等。

我們核查公司的關(guān)聯(lián)購(gòu)銷(xiāo)商品時(shí)，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注的事項(xiàng)是商品的質(zhì)量、單價(jià)、金額、交易方式、支付方式、是否是形式重于實(shí)質(zhì)的交易、是否有持續(xù)性等因素。

2、費(fèi)用分擔(dān)

由于許多公司與母公司之間存在接受勞務(wù)和提供勞務(wù)的關(guān)系，雙方往往簽訂了有關(guān)協(xié)議，明確有關(guān)費(fèi)用支付和分?jǐn)倶?biāo)準(zhǔn)，但一些公司在利潤(rùn)水平不佳時(shí)，可能會(huì)改變費(fèi)用分?jǐn)偡绞胶蜆?biāo)準(zhǔn)，比如母公司調(diào)低公司承擔(dān)的管理費(fèi)用或是將其以前年度繳納的有關(guān)費(fèi)用退回等。

3、委托經(jīng)營(yíng)

具體表現(xiàn)形式包括：公司將不良資產(chǎn)委托給母公司經(jīng)營(yíng)，定額收取回報(bào)，以在避免不良資產(chǎn)虧損的同時(shí)，憑空獲得一塊利潤(rùn)；母公司將穩(wěn)定、獲利能力高的資產(chǎn)以較低的托管費(fèi)用委托公司經(jīng)營(yíng)，以增加其經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。

4、資金往來(lái)

資金往來(lái)包括以現(xiàn)金或者實(shí)物形式提供的貸款或權(quán)益類(lèi)資金。我們應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注公司與關(guān)聯(lián)方資金往來(lái)的金額、性質(zhì)、是否有持續(xù)性，雙發(fā)資金往來(lái)成本公允性等因素。

（八）選用不當(dāng)會(huì)計(jì)政策

選用不當(dāng)會(huì)計(jì)政策是財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的常用手段，主要有以下幾種表現(xiàn)形式：

1、未滿足收入確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)下確認(rèn)收入

手法多體現(xiàn)在提前確認(rèn)收入和不適當(dāng)確認(rèn)收入，通常是提前確認(rèn)收入（當(dāng)商品所有權(quán)的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬尚未轉(zhuǎn)移時(shí)就確認(rèn)收入），比如委托代銷(xiāo)商品在代銷(xiāo)方尚未出售時(shí)就確認(rèn)收入。

2、將費(fèi)用遞延處理或者一次性沖銷(xiāo)

將費(fèi)用遞延處理主要表現(xiàn)為收益性支出作為資本性支出、折舊或攤銷(xiāo)非正常緩慢甚至不提折舊以及隱瞞資產(chǎn)減值問(wèn)題：

（1）將收益性支出列為資本性支出，即成本費(fèi)用被不適當(dāng)?shù)赜涗洖榭梢苑制跀備N(xiāo)的資產(chǎn)（而非費(fèi)用），比如廣告宣傳費(fèi)、固定資產(chǎn)日常維護(hù)費(fèi)等；

（2）折舊或攤銷(xiāo)非正常緩慢，即通過(guò)對(duì)固定資產(chǎn)減少提折舊或者無(wú)形資產(chǎn)攤銷(xiāo)期限延長(zhǎng)等方式使當(dāng)期費(fèi)用減少。明顯調(diào)整折舊方法或者折舊攤銷(xiāo)期限還比較容易被察覺(jué)，但有些公司通過(guò)拖延在建工程的結(jié)轉(zhuǎn)進(jìn)程使折舊減少，則通過(guò)賬面很難發(fā)現(xiàn)。

（3）隱瞞資產(chǎn)減值或者資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提不充分。提取減值準(zhǔn)備不足或減少準(zhǔn)備都會(huì)虛增利潤(rùn)，特別是資產(chǎn)總額上升時(shí)相應(yīng)減值準(zhǔn)備反而下降，或者以前年度計(jì)提的準(zhǔn)備發(fā)生逆轉(zhuǎn)，都有被粉飾的嫌疑。

3、虛減成本、費(fèi)用或負(fù)債

公司通過(guò)不記錄相關(guān)費(fèi)用及負(fù)債或者利用存貨計(jì)價(jià)方式減少銷(xiāo)售成本等手段，主要表現(xiàn)方式有：

（1）公司對(duì)期末存貨計(jì)價(jià)過(guò)高或?qū)ζ诔醮尕浻?jì)價(jià)過(guò)低；

（2）公司將產(chǎn)品定額成本差異于期末在產(chǎn)品和庫(kù)存產(chǎn)品之間分?jǐn)?，本期銷(xiāo)售產(chǎn)品不分?jǐn)偅?/p>

（3）有些公司故意虛列存貨或隱瞞存貨的短缺或毀損。

4、運(yùn)用不恰當(dāng)?shù)墓蓹?quán)投資核算方法

比如公司對(duì)于出現(xiàn)虧損的被投資企業(yè)，本應(yīng)采用權(quán)益法進(jìn)行核算但是卻采用成本法。

（九）隨意變更會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)方法

會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中關(guān)于減值準(zhǔn)備等項(xiàng)目，存在一定程度的職業(yè)判斷，而這些對(duì)職業(yè)判斷的依賴(lài)也為財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾留下了機(jī)會(huì)和空間。有些公司通過(guò)隨意變更折舊政策、長(zhǎng)期股權(quán)投資核算方法、合并政策、資產(chǎn)減值的估計(jì)方法等手段，調(diào)節(jié)公司利潤(rùn)。比如純粹依靠主觀判斷來(lái)估計(jì)某項(xiàng)資產(chǎn)是否發(fā)生減值，比如隨意更改存貨的核算政策調(diào)節(jié)銷(xiāo)售成本。

（十）模擬會(huì)計(jì)主體

會(huì)計(jì)主體是會(huì)計(jì)信息所反映的特定單位或組織。模擬會(huì)計(jì)主體是指一些業(yè)績(jī)不好、規(guī)模不夠的公司為了符合IPO、重大資產(chǎn)重組、借殼上市等法律法規(guī)要求，在制作方案時(shí)，選擇一個(gè)或幾個(gè)被并購(gòu)的企業(yè)，并將并購(gòu)的日期做到1年甚至是3年以前（實(shí)質(zhì)上并購(gòu)是在制作方案時(shí)才開(kāi)始進(jìn)行的）。

（十一）資產(chǎn)重組

一些公司資產(chǎn)重組的目的，實(shí)際上是轉(zhuǎn)移利潤(rùn)，即由非上市的關(guān)聯(lián)股東將利潤(rùn)轉(zhuǎn)移至上市公司，以達(dá)到配股、增發(fā)或者避免被摘牌的厄運(yùn)。典型做法有：

1、由非上市的關(guān)聯(lián)股東以優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)置換上市公司的劣質(zhì)資產(chǎn)；

2、由非上市的關(guān)聯(lián)股東將盈利能力較高的下屬企業(yè)廉價(jià)出售給上市公司；

3、將虧損子公司高價(jià)出售給關(guān)聯(lián)股東；

4、將不良債權(quán)和股權(quán)出售給關(guān)聯(lián)股東；

5、互購(gòu)資產(chǎn)，哄抬利潤(rùn)和資產(chǎn)價(jià)值。

粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表的基本方法

1.對(duì)虛擬資產(chǎn)掛賬。

2.對(duì)營(yíng)業(yè)外收入或補(bǔ)貼收入進(jìn)行調(diào)節(jié)。

營(yíng)業(yè)外收入不具有長(zhǎng)期性和穩(wěn)定性，對(duì)利潤(rùn)的影響是暫時(shí)的，所以，營(yíng)業(yè)外收入常常成為對(duì)利潤(rùn)進(jìn)行調(diào)解的工具。

3.通過(guò)調(diào)節(jié)應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款編制虛假報(bào)表。

有些公司對(duì)其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款，前者隱瞞潛虧進(jìn)行一定的處埋，后者隱瞞利潤(rùn)。年報(bào)不實(shí)的上市公司在應(yīng)收款或其他應(yīng)收款方面做文章，從而達(dá)到虛增利潤(rùn)的目的，一些上市公司往往把一些難以收回的應(yīng)收款掛在賬上，以虛增資產(chǎn)。此外，其他的一些公司夸大其他應(yīng)付款，從而達(dá)到避稅或降低稅收的目的。

4.變更會(huì)計(jì)政策。

5.通過(guò)調(diào)節(jié)存貨價(jià)值來(lái)進(jìn)行利潤(rùn)操縱。

存貨計(jì)價(jià)采用的方法不同，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、盈虧情況以及經(jīng)營(yíng)成果會(huì)產(chǎn)生不同的影響，因此存貨計(jì)價(jià)方法的變更可以產(chǎn)生一定的利潤(rùn)調(diào)整空間。

6.利用計(jì)提手段來(lái)調(diào)節(jié)利潤(rùn)。

7.對(duì)費(fèi)用進(jìn)行調(diào)整，以虛增利潤(rùn)。

對(duì)當(dāng)期費(fèi)用進(jìn)行調(diào)整，可以實(shí)現(xiàn)虛增利潤(rùn)的目的。在實(shí)際處理中，一些公司經(jīng)常利用“長(zhǎng)期待攤費(fèi)用”、“在建工程”等科目進(jìn)行調(diào)賬，在以后年度逐漸進(jìn)行分?jǐn)?，從而達(dá)到平滑利潤(rùn)的目的。

8.利用關(guān)聯(lián)交易調(diào)節(jié)利潤(rùn)。

（1）虛構(gòu)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，人為增加主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和利潤(rùn)。

（2）采用大大高于或低于市場(chǎng)價(jià)格的方式進(jìn)行購(gòu)銷(xiāo)活動(dòng)，由非上市的國(guó)有企業(yè)以優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)置換上市公司的劣質(zhì)資產(chǎn)和進(jìn)行股權(quán)置換。

（3）利用低息或高息發(fā)生資金往來(lái)調(diào)節(jié)財(cái)務(wù)費(fèi)用。

（4）以收取或支付管理費(fèi)用，或分?jǐn)偣餐M(fèi)用調(diào)節(jié)利潤(rùn)。

財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的類(lèi)型

根據(jù)粉飾對(duì)象的不同，財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾可分為三種類(lèi)型：經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)粉飾、財(cái)務(wù)狀況粉飾和現(xiàn)金流量粉飾。

經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)粉飾的具體表現(xiàn)形式包括利潤(rùn)最大化、利潤(rùn)最小化、利潤(rùn)均衡化和利潤(rùn)清洗；

財(cái)務(wù)狀況粉飾的具體表現(xiàn)形式包括高估資產(chǎn)、低估負(fù)債和或有負(fù)債；

現(xiàn)金流量粉飾的具體表現(xiàn)形式主要包括突擊制造現(xiàn)金流量、混淆現(xiàn)金流量的類(lèi)別。

二、財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的識(shí)別

(一)不良資產(chǎn)剔除法

這里的不良資產(chǎn)除包括待攤費(fèi)用、待處理流動(dòng)資產(chǎn)凈損失、待處理固定資產(chǎn)凈損失、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用等虛擬資產(chǎn)項(xiàng)目外，還包括可能產(chǎn)生潛虧的資產(chǎn)項(xiàng)目，如高齡應(yīng)收款項(xiàng)、存貨跌價(jià)和積壓損失、投資損失、固定資產(chǎn)損失等。由于不良資產(chǎn)是資產(chǎn)中的黑洞，是導(dǎo)致上市公司虛盈實(shí)虧的重要原因，同時(shí)也是公司一個(gè)未引爆的“定時(shí)炸彈”，因此，在對(duì)那些存在高額不良資產(chǎn)的公司進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)，對(duì)不良資產(chǎn)進(jìn)行剔除分析就顯得十分重要。在識(shí)別過(guò)程中，可以將不良資產(chǎn)總額與凈資產(chǎn)比較，如果不良資產(chǎn)總額接近或超過(guò)凈資產(chǎn)，就說(shuō)明該公司的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力可能有問(wèn)題。同時(shí)，也可以將當(dāng)期不良資產(chǎn)的增加額與當(dāng)期利潤(rùn)總額的增加額相比較，如果前者超過(guò)后者，說(shuō)明該公司當(dāng)期的利潤(rùn)表可能有“水分”。

(二)合并報(bào)表的分析法

合并報(bào)表分析法，是指將合并會(huì)計(jì)報(bào)表中的母公司數(shù)和合并數(shù)進(jìn)行比較分析，來(lái)判斷公司公布的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是否真實(shí)的一種方法。有的公司采取的粉飾報(bào)表手法比較高明，為了逃避注冊(cè)會(huì)計(jì)師和有關(guān)部門(mén)的審查，往往通過(guò)子公司或者“孫公司”來(lái)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)虛構(gòu)。因此，仔細(xì)分析合并報(bào)表有時(shí)也能發(fā)現(xiàn)其中的疑點(diǎn)，主要分析的是合并資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、利潤(rùn)分配表和現(xiàn)金流量表。這種方法從基本的財(cái)務(wù)比率著手，分析公司償債能力、資產(chǎn)管理能力、盈利能力和成長(zhǎng)能力等，再反過(guò)來(lái)從側(cè)面發(fā)現(xiàn)公司財(cái)務(wù)報(bào)表可能存在的粉飾問(wèn)題。

(三)或有事項(xiàng)分析法

或有事項(xiàng)是指過(guò)去的交易或事項(xiàng)形成的一種狀況，其結(jié)果需通過(guò)未來(lái)不確定事項(xiàng)的發(fā)生或不發(fā)生予以證實(shí)。常見(jiàn)的或有事項(xiàng)有未決訴訟、未決索賠、稅務(wù)糾紛、產(chǎn)品質(zhì)量保證、商業(yè)票據(jù)背書(shū)轉(zhuǎn)讓或貼現(xiàn)、為其他單位提供債務(wù)擔(dān)保等。我國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則明確規(guī)定了對(duì)或有事項(xiàng)的會(huì)計(jì)處理方法，根據(jù)會(huì)計(jì)謹(jǐn)慎性原則，尤其應(yīng)對(duì)或有損失進(jìn)行確認(rèn)或披露，但一些上市公司往往對(duì)巨額擔(dān)保事項(xiàng)隱瞞不報(bào)或輕描淡寫(xiě)，一筆帶過(guò)，以減少負(fù)債，虛增利潤(rùn)，蒙蔽廣大投資者的眼光。

(四)偶然性因素剔除法

這里的偶然性因素是指那些來(lái)源不穩(wěn)定、不可能經(jīng)常發(fā)生的收益。常見(jiàn)的偶然性收入包括補(bǔ)貼收入、營(yíng)業(yè)外收入、債務(wù)重組收益、因會(huì)計(jì)政策變更或會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正而調(diào)整的利潤(rùn)、發(fā)行新股凍結(jié)資金的利息等。將這些因偶然性因素發(fā)生的損益從企業(yè)的利潤(rùn)總額中剔除，能夠較為客觀地分析和評(píng)價(jià)該公司盈利能力的高低和利潤(rùn)來(lái)源的穩(wěn)定性。

(五)重點(diǎn)會(huì)計(jì)科目分析法

企業(yè)進(jìn)行報(bào)表粉飾時(shí)，常常運(yùn)用的賬戶包括應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款、存貨、投資收益、無(wú)形資產(chǎn)、補(bǔ)貼收入、八項(xiàng)準(zhǔn)備等會(huì)計(jì)科目。如果這些會(huì)計(jì)科目出現(xiàn)異常變動(dòng)，我們必須認(rèn)真對(duì)待，考慮該公司是否存在利用這些科目進(jìn)行利潤(rùn)操縱的可能性。

對(duì)虛假財(cái)務(wù)報(bào)表的鑒別

一般來(lái)說(shuō)，造成虛假財(cái)務(wù)報(bào)表的原因主要有兩大類(lèi):第一、對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)進(jìn)行人為的編造；第二、由于會(huì)計(jì)方法的選擇導(dǎo)致虛假財(cái)務(wù)報(bào)表的編制。對(duì)于由于這兩大類(lèi)原因而編制的虛假財(cái)務(wù)報(bào)表，分別有不同的鑒別方法。

（一）對(duì)人為編造財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的識(shí)別方法:主要采取搜集信息、查找證據(jù)、對(duì)企業(yè)報(bào)表進(jìn)行對(duì)比分析、查賬核實(shí)等手段，具體來(lái)說(shuō)有以下一些方法：

1.通過(guò)不同的渠道搜集同一時(shí)點(diǎn)的財(cái)務(wù)報(bào)表，對(duì)比異同點(diǎn)，對(duì)差異的數(shù)據(jù)提出質(zhì)疑。

2.核對(duì)各財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)部的平衡關(guān)系和報(bào)表之間的勾稽關(guān)系，找出疑點(diǎn)。

3.與企業(yè)平時(shí)的經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行對(duì)比，找出關(guān)鍵或重要財(cái)務(wù)項(xiàng)目的漏洞、疑點(diǎn)。例如，當(dāng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況出現(xiàn)問(wèn)題時(shí)，有些報(bào)表科目的數(shù)字和平時(shí)的數(shù)字相比可能會(huì)大出很多，也可能小很多，對(duì)于這樣的情況應(yīng)該進(jìn)行深入的查證，以發(fā)現(xiàn)其中的問(wèn)題。

4.現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查，進(jìn)行賬表、賬賬、賬證和賬實(shí)核對(duì)，賬表、賬賬、賬證和賬實(shí)之間都應(yīng)該是相符的。如果不相符，也肯定是存在問(wèn)題的。

（二）對(duì)會(huì)計(jì)方法選擇形成的虛假報(bào)表的識(shí)別方法:在這種情況下，公司往往做到了報(bào)表平衡及賬表、賬賬、賬證等相符，因此在識(shí)別方法上宜采取更深入的一些方法：

1.對(duì)重點(diǎn)會(huì)計(jì)科目進(jìn)行分析。

企業(yè)對(duì)報(bào)表進(jìn)行粉飾時(shí)，常常運(yùn)用的賬戶包括應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款、存貨、投資收益、無(wú)形資產(chǎn)、補(bǔ)貼收入、減值準(zhǔn)備等會(huì)計(jì)科目。如果這些會(huì)計(jì)科目出現(xiàn)異常變動(dòng)，我們必須注意了，考慮該公司是否存在利用這些科目進(jìn)行利潤(rùn)操縱的可能性。例如，對(duì)于“應(yīng)收賬款”科目來(lái)講，如果這一科目下的金額過(guò)大，但是公司的收入又很小的話，那么這家企業(yè)就可能存在問(wèn)題，如抽逃出資，很多抽逃出資的情況都是將賬務(wù)記入了“其他應(yīng)收款”、“應(yīng)收賬款”等科目。

2.對(duì)合并報(bào)表進(jìn)行分析。

對(duì)合并報(bào)表進(jìn)行分析是指將合并財(cái)務(wù)報(bào)表中的母公司數(shù)和合并數(shù)進(jìn)行比較分析，來(lái)判斷公司公布的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是否真實(shí)的一種方法。有的公司采取的粉飾報(bào)表手法比較高明，他們往往通過(guò)子公司來(lái)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)虛構(gòu)。

3.對(duì)或有事項(xiàng)進(jìn)行分析。

這里解釋一下或有事項(xiàng)，或有事項(xiàng)是指過(guò)去的交易或事項(xiàng)形成的一種狀況，其結(jié)果需通過(guò)未來(lái)不確定事項(xiàng)的發(fā)生或不發(fā)生予以證實(shí)。常見(jiàn)的或有事項(xiàng)有未決訴訟、未決索賠、稅務(wù)糾紛、產(chǎn)品質(zhì)量保證、商業(yè)票據(jù)背書(shū)轉(zhuǎn)讓或貼現(xiàn)、為其他單位提供債務(wù)擔(dān)保等。根據(jù)會(huì)計(jì)謹(jǐn)慎性原則，尤其應(yīng)對(duì)或有損失進(jìn)行確認(rèn)或披露，因?yàn)榛蛴袚p失會(huì)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)造成一定影響。但是一些上市公司往往對(duì)巨額擔(dān)保事項(xiàng)隱瞞不報(bào)，以減少負(fù)債、虛增利潤(rùn)。因此，對(duì)或有事項(xiàng)應(yīng)加以注意。

1.不良資產(chǎn)剔除法

這里所說(shuō)的不良資產(chǎn)，除包括待攤費(fèi)用、待處理流動(dòng)資產(chǎn)凈損失、待處理固定資產(chǎn)凈損失、開(kāi)辦費(fèi)、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用等虛擬資產(chǎn)項(xiàng)目外，還包括可能產(chǎn)生潛虧的資產(chǎn)項(xiàng)目，如高齡應(yīng)收賬款、存貨跌價(jià)和積壓損失、投資損失、固定資產(chǎn)損失等。不良資產(chǎn)剔除法的運(yùn)用，一是將不良資產(chǎn)總額與凈資產(chǎn)比較，如果不良資產(chǎn)總額接近或超過(guò)凈資產(chǎn)，既說(shuō)明企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力可能有問(wèn)題，也可能表明企業(yè)在過(guò)去幾年因人為夸大利潤(rùn)而形成“資產(chǎn)泡沫”;一是將當(dāng)期不良資產(chǎn)的增加額和增減幅度與當(dāng)期的利潤(rùn)總額和利潤(rùn)增加幅度比較，如果不良資產(chǎn)的增加額及增加幅度超過(guò)利潤(rùn)總額的增加額及增加幅度，說(shuō)明企業(yè)當(dāng)期的利潤(rùn)表有“水份”。

2.關(guān)聯(lián)交易剔除法

關(guān)聯(lián)交易剔除法是指將來(lái)自關(guān)聯(lián)企業(yè)的營(yíng)業(yè)收入和利潤(rùn)總額予以剔除，分析某一特定企業(yè)的盈利能力在多大程度上依賴(lài)于關(guān)聯(lián)企業(yè)，以判斷這一企業(yè)的盈利基礎(chǔ)是否扎實(shí)、利潤(rùn)來(lái)源是否穩(wěn)定。如果企業(yè)的營(yíng)業(yè)收入和利潤(rùn)主要來(lái)源于關(guān)聯(lián)企業(yè)，會(huì)計(jì)信息使用者就應(yīng)當(dāng)特別關(guān)注關(guān)聯(lián)交易的定價(jià)政策，分析企業(yè)是否以不等價(jià)交換的方式與關(guān)聯(lián)交易發(fā)生交易進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾。

關(guān)聯(lián)交易剔除法的延伸運(yùn)用是，將上市公司的財(cái)務(wù)報(bào)表與其母公司編制的合并財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行對(duì)比分析。如果母公司合并財(cái)務(wù)報(bào)表的利潤(rùn)總額(應(yīng)剔除上市公司的利潤(rùn)總額)大大低于上市公司的利潤(rùn)總額，就可能意味母公司通過(guò)關(guān)聯(lián)交易將利潤(rùn)“包裝注入”上市公司。

3.異常利潤(rùn)剔除法

異常利潤(rùn)剔除法是指將其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)、投資收益、補(bǔ)貼收入、營(yíng)業(yè)外收入從企業(yè)的利潤(rùn)總額中剔除，以分析和評(píng)價(jià)企業(yè)利潤(rùn)來(lái)源的穩(wěn)定性。當(dāng)企業(yè)利用資產(chǎn)重組調(diào)節(jié)利潤(rùn)時(shí)，所產(chǎn)生的利潤(rùn)主要通過(guò)這些科目體現(xiàn)，此時(shí)，運(yùn)用異常利潤(rùn)剔除法識(shí)別財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾將特別有效。

4.現(xiàn)金流量分析法

現(xiàn)金流量分析法是指將經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量、現(xiàn)金凈流量分別與主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)、投資收益和凈利潤(rùn)進(jìn)行比較分析，以判斷企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)、投資收益和凈利潤(rùn)的質(zhì)量。一般而言，沒(méi)有相應(yīng)現(xiàn)金凈流量的利潤(rùn)，其質(zhì)量是不可靠的。如果企業(yè)的現(xiàn)金凈流量長(zhǎng)期低于凈利潤(rùn)，將意味著與已經(jīng)確認(rèn)為利潤(rùn)相對(duì)應(yīng)的資產(chǎn)可能屬于不能轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金流量的虛擬資產(chǎn)，表明企業(yè)可能存在著粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表的現(xiàn)象。

三、財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的預(yù)警信號(hào)

即使財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的手段再高超，也難免在報(bào)表中留下蛛絲馬跡。如果我們?cè)谪?cái)務(wù)報(bào)表中發(fā)現(xiàn)了以下情況，就應(yīng)該開(kāi)始警覺(jué)了，這些我們需要注意的預(yù)警信號(hào)包括：

1、報(bào)表項(xiàng)目余額和金額變動(dòng)幅度異常驚人；

2、收入和費(fèi)用比例嚴(yán)重失調(diào)；

3、報(bào)表項(xiàng)目的余額或金額源于一筆或數(shù)幾筆重大交易；

4、會(huì)計(jì)期末發(fā)生“形式終于實(shí)質(zhì)”的重大交易且對(duì)當(dāng)期經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)產(chǎn)生重大影響；

5、在連年產(chǎn)生凈利潤(rùn)的同時(shí)，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流持續(xù)入不敷出；

6、企業(yè)高度依賴(lài)持續(xù)不斷的再融資（包括股權(quán)和債權(quán)融資）才得以持續(xù)經(jīng)營(yíng)；

7、資產(chǎn)、負(fù)債、收入和費(fèi)用主要建立在高度主觀的估計(jì)和判斷基礎(chǔ)之上，且企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)很可能隨著估計(jì)和判斷基礎(chǔ)的變化而嚴(yán)重惡化；

8、盈利能力以遠(yuǎn)高于競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的速度迅猛增長(zhǎng)；

9、公司的主要成本費(fèi)用率大大低于其競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手；

10、財(cái)務(wù)報(bào)表附注晦澀難懂；

11、財(cái)務(wù)報(bào)表被注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報(bào)告；

12、企業(yè)連續(xù)多年通過(guò)非經(jīng)常性損益才得以保持盈利記錄；

13、企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)與其所處的行業(yè)地位不相稱(chēng)；

14、企業(yè)財(cái)務(wù)杠桿高企，處于違反債務(wù)合約的邊緣；

15、企業(yè)對(duì)外報(bào)告的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)與內(nèi)部預(yù)算或計(jì)劃總是保持高度一致，罕有例外情況發(fā)生；

16、企業(yè)因經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)不佳導(dǎo)致其股票交易持續(xù)低迷，面臨著被交易所終止交易的風(fēng)險(xiǎn)。

本文大致梳理了財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的動(dòng)機(jī)、手段及預(yù)警信號(hào)。近年來(lái)財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的手段演變地更加多樣化及隱蔽化，各種新招數(shù)層出不窮。我們作為盛世景的一線業(yè)務(wù)人員，需要不斷強(qiáng)化自身的財(cái)會(huì)專(zhuān)業(yè)能力，練好一雙火眼金睛，才能通過(guò)財(cái)務(wù)報(bào)表看清目標(biāo)公司各方面的本質(zhì)，才能有效控制項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)、保證項(xiàng)目的質(zhì)量。

四、如何吃透財(cái)務(wù)報(bào)表，看清報(bào)表中的粉飾？

財(cái)務(wù)報(bào)表是企業(yè)所有經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的綜合反映，提供了企業(yè)管理層決策所需要的信息。認(rèn)真解讀與分析財(cái)務(wù)報(bào)表，能幫助我們剔除財(cái)務(wù)報(bào)表的“粉飾”，公允地評(píng)估企業(yè)的決策績(jī)效。

財(cái)務(wù)報(bào)表看什么？

要讀懂財(cái)務(wù)報(bào)表，除了要有基本的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)知識(shí)外，還應(yīng)掌握以下方面以看清隱藏在財(cái)務(wù)報(bào)表背后的企業(yè)玄機(jī)：

瀏覽報(bào)表，探測(cè)企業(yè)是否有重大的財(cái)務(wù)方面的問(wèn)題

拿到企業(yè)的報(bào)表，首先不是做一些復(fù)雜的比率計(jì)算或統(tǒng)計(jì)分析，而是通讀三張報(bào)表，即利潤(rùn)表、資產(chǎn)負(fù)債表和現(xiàn)金流量表，看看是否有異常科目或異常金額的科目，或從表中不同科目金額的分布來(lái)看是否異常。比如，在國(guó)內(nèi)會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中，“應(yīng)收、應(yīng)付是個(gè)筐，什么東西都可以往里裝”。其他應(yīng)收款過(guò)大往往意味著本企業(yè)的資金被其他企業(yè)或人占用、甚至長(zhǎng)期占用，這種占用要么可能不計(jì)利息，要么可能變?yōu)閴馁~。在分析和評(píng)價(jià)中應(yīng)剔除應(yīng)收款可能變?yōu)閴馁~的部分并將其反映為當(dāng)期的壞賬費(fèi)用以調(diào)低利潤(rùn)。

研究企業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)的歷史長(zhǎng)期趨勢(shì)，以辨別有無(wú)問(wèn)題

一家連續(xù)贏利的公司業(yè)績(jī)一般來(lái)講要比一家前3年虧損，本期卻贏利豐厚的企業(yè)業(yè)績(jī)來(lái)得可靠。我們對(duì)國(guó)內(nèi)上市公司的研究表明：一家上市公司的業(yè)績(jī)必須看滿5年以上才基本上能看清楚，如果以股東權(quán)益報(bào)酬率作為績(jī)效指標(biāo)來(lái)考核上市公司，那么會(huì)出現(xiàn)一個(gè)規(guī)律，即上市公司上市當(dāng)年的該項(xiàng)指標(biāo)相對(duì)于其上市前3年的平均水平下跌50%以上，以后的年份再也不可能恢復(fù)到上市前的水平。解釋只有一個(gè)：企業(yè)上市前的報(bào)表“包裝”得太厲害。

比較企業(yè)的利潤(rùn)水平是否與其現(xiàn)金流量水平一致

有些企業(yè)在利潤(rùn)表上反映了很高的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)水平，而在其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量方面卻表現(xiàn)貧乏，那么我們就應(yīng)提出這樣的問(wèn)題：“利潤(rùn)為什么沒(méi)有轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金？利潤(rùn)的質(zhì)量是否有問(wèn)題？”銀廣夏在其被暴光前一年的贏利能力遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)同業(yè)的平均水平，但是其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~卻相對(duì)于經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)水平貧乏，事后證明該公司系以其在天津的全資進(jìn)出口子公司虛做海關(guān)報(bào)關(guān)單，然后在會(huì)計(jì)上虛增應(yīng)收賬款和銷(xiāo)售收入的方式吹起利潤(rùn)的“氣球”。而這些子虛烏有的所謂應(yīng)收賬款是永遠(yuǎn)不可能轉(zhuǎn)化為經(jīng)營(yíng)的現(xiàn)金的，這也就難怪其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量如此貧乏。

將企業(yè)與同業(yè)比較

將企業(yè)的業(yè)績(jī)與同行業(yè)指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行比較也許會(huì)給我們帶來(lái)更深闊的企業(yè)畫(huà)面：一家企業(yè)與自己比較也許進(jìn)步已經(jīng)相當(dāng)快了，比如銷(xiāo)售增長(zhǎng)了20%，但是放在整個(gè)行業(yè)的水平上來(lái)看，可能就會(huì)得出不同的結(jié)論：如果行業(yè)平均的銷(xiāo)售增長(zhǎng)水平是50%，那么低于此速度的、跑得慢的企業(yè)最終將敗給自己的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。

小心報(bào)表中的“粉飾”

財(cái)務(wù)報(bào)表中粉飾報(bào)表、制造泡沫的一些手法，對(duì)企業(yè)決策績(jī)效的評(píng)估容易產(chǎn)生偏差甚至完全出錯(cuò)現(xiàn)象。

以非經(jīng)常性業(yè)務(wù)利潤(rùn)來(lái)掩飾主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)的不足或虧損狀況

非經(jīng)常性業(yè)務(wù)利潤(rùn)是指企業(yè)不經(jīng)常發(fā)生或偶然發(fā)生的業(yè)務(wù)活動(dòng)產(chǎn)生的利潤(rùn)，通常出現(xiàn)于投資收益、補(bǔ)貼收入和營(yíng)業(yè)外收入等科目中。如果我們分析中發(fā)現(xiàn)企業(yè)扣除非經(jīng)常性業(yè)務(wù)損益后的凈利潤(rùn)遠(yuǎn)低于企業(yè)凈利潤(rùn)的總額，比如不到50%，那么我們可以肯定企業(yè)的利潤(rùn)主要不是來(lái)源于其主營(yíng)的產(chǎn)品或服務(wù)，而是來(lái)源于不經(jīng)常發(fā)生或偶然發(fā)生的業(yè)務(wù)，這樣的利潤(rùn)水平是無(wú)法持續(xù)的，也并不反映企業(yè)經(jīng)理人在經(jīng)營(yíng)和管理方面提高的結(jié)果。

將收益性支出或期間費(fèi)用資本化以高估利潤(rùn)

這是中外企業(yè)“粉飾”利潤(rùn)的慣用手法，比如將本應(yīng)列支為本期費(fèi)用的利潤(rùn)表項(xiàng)目反映為待攤費(fèi)用或長(zhǎng)期待攤費(fèi)用的資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目。在國(guó)內(nèi)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)行業(yè)中，我們可以經(jīng)常地看到企業(yè)將房地產(chǎn)項(xiàng)目開(kāi)發(fā)期間發(fā)生的銷(xiāo)售費(fèi)用、管理費(fèi)用和利息支出任意地和長(zhǎng)時(shí)間地“掛賬”于長(zhǎng)期待攤費(fèi)用科目，這樣這些企業(yè)的利潤(rùn)便被嚴(yán)重地高估。

以關(guān)聯(lián)交易方式“改善”經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)

采用這一手法的經(jīng)典例子是目前已經(jīng)不存在的“瓊民源”公司。為了掩蓋虧損的局面不惜采用向其子公司出售土地以實(shí)現(xiàn)當(dāng)期利潤(rùn)，而下一年再?gòu)脑撟庸举I(mǎi)回土地的伎倆，后來(lái)“東窗事發(fā)”，遭到財(cái)政部和證監(jiān)會(huì)的嚴(yán)厲懲處。所以，我們?cè)诜治鲋袘?yīng)關(guān)注企業(yè)關(guān)聯(lián)方交易的情況，研究其占企業(yè)總的銷(xiāo)售、采購(gòu)、借款以及利潤(rùn)的比例，并應(yīng)審查這些交易的價(jià)格是否有失公允。

通過(guò)企業(yè)兼并“增加”利潤(rùn)

某些企業(yè)在產(chǎn)品或服務(wù)已經(jīng)尚失贏利能力的情況下，采用兼并其他贏利企業(yè)的手段來(lái)“增加”其合并報(bào)表的利潤(rùn)。這些企業(yè)的會(huì)計(jì)高手利用國(guó)內(nèi)尚未有合并會(huì)計(jì)報(bào)表的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和目前合并報(bào)表暫行規(guī)定中的“漏洞”，將被兼并企業(yè)全年的利潤(rùn)不合適地并入合并報(bào)表中。在分析中應(yīng)特別注意企業(yè)的收購(gòu)日期，收購(gòu)前被兼并企業(yè)的利潤(rùn)水平，在合并利潤(rùn)表的利潤(rùn)總額和凈利潤(rùn)之間有無(wú)除所得稅和少數(shù)股東收益以外的異?？颇砍霈F(xiàn)。

通過(guò)內(nèi)部往來(lái)資金粉飾現(xiàn)金流量

有的企業(yè)在供、產(chǎn)、銷(xiāo)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量不足，便采用向關(guān)聯(lián)企業(yè)內(nèi)部融通資金，并把這些資金的流入列為“收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”的手法使現(xiàn)金流量表中經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量看起來(lái)更好。

不夸大財(cái)務(wù)報(bào)表的作用

對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析，有助于我們?nèi)娴匕盐展镜呢?cái)務(wù)情況和評(píng)估決策績(jī)效，但是也應(yīng)清醒地認(rèn)識(shí)到財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限性。

首先，企業(yè)的資產(chǎn)以及利潤(rùn)表中的產(chǎn)品銷(xiāo)售成本是按資產(chǎn)或存貨獲得時(shí)所支付的金額記錄的，因此資產(chǎn)和銷(xiāo)售成本不是按資產(chǎn)或存貨現(xiàn)行價(jià)值反映的。在通貨膨脹的情況下，有可能引起資產(chǎn)報(bào)酬率或權(quán)益報(bào)酬率的高估。另外，歷史成本的原則還導(dǎo)致同業(yè)新老企業(yè)比較的困難。比如，假設(shè)甲、乙兩家企業(yè)生產(chǎn)完全同樣的產(chǎn)品，生產(chǎn)能力一樣，本年銷(xiāo)售收入也完全一樣，都是1億元，甲企業(yè)是10年前成立的企業(yè)，由于固定資產(chǎn)購(gòu)建比較早，因此當(dāng)初的成本比較便宜，再由于使用中折舊的緣故，故其固定資產(chǎn)的賬面值較低，僅為2000萬(wàn)元；而乙企業(yè)是剛成立3年的企業(yè)，固定資產(chǎn)的購(gòu)建成本較高，累計(jì)提取的折舊較少，所以其賬面值較高，為6000萬(wàn)元。我們計(jì)算甲、乙兩家企業(yè)的固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率可得：甲企業(yè)為10000/2000=5（次），而乙企業(yè)為10000/6000=1.67（次）。若我們將兩家企業(yè)的周轉(zhuǎn)率相比，則會(huì)得到乙企業(yè)的周轉(zhuǎn)率僅僅為甲企業(yè)的1/3，乙企業(yè)的資產(chǎn)管理效率似乎遠(yuǎn)遠(yuǎn)不如甲企業(yè)的結(jié)論。但是，這樣的結(jié)論顯然是有失公允的。解決這一局限性的方法是在企業(yè)內(nèi)部考核中采用資產(chǎn)的現(xiàn)行價(jià)值來(lái)計(jì)量資產(chǎn)的價(jià)值，比如甲乙企業(yè)的對(duì)比中，我們可以按固定資產(chǎn)重新購(gòu)建的成本——重置成本來(lái)替換其賬面值。

其次，會(huì)計(jì)方法選擇和會(huì)計(jì)估計(jì)的普遍存在。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和制度中常常允許對(duì)相同的業(yè)務(wù)采取多個(gè)可選擇的方法之一，即使對(duì)同類(lèi)固定資產(chǎn)都采用直線法折舊，不同企業(yè)對(duì)資產(chǎn)的使用年限、使用年限未能夠在市場(chǎng)上可變賣(mài)的價(jià)值（殘值）的估計(jì)也可能是不一樣的?？朔@些問(wèn)題的方法有：其一，在企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部的績(jī)效考核之前，應(yīng)該按行業(yè)統(tǒng)一企業(yè)會(huì)計(jì)制度，盡可能地減少或甚至禁止對(duì)同一類(lèi)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的不同會(huì)計(jì)處理方法。其二，作為分析人員，應(yīng)采用一些剔除由于會(huì)計(jì)政策不一致對(duì)財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響。

另外，財(cái)務(wù)指標(biāo)也具有局限性。企業(yè)的內(nèi)部控制程序是否有效以及企業(yè)作為組織的創(chuàng)新和學(xué)習(xí)能力怎樣等是財(cái)務(wù)指標(biāo)所不能反映或不能完全反映的，必須借助于其他的非財(cái)務(wù)指標(biāo)，甚至是難以量化的指標(biāo)來(lái)考核。

財(cái)務(wù)報(bào)表分析是一門(mén)“藝術(shù)”，正如對(duì)同一片自然的景色，畫(huà)匠和大師的筆下詮釋會(huì)有很大差距一樣，不同的分析人員在解析同一份報(bào)表時(shí)可能得到十分不同的結(jié)論。

五、利用資產(chǎn)重組操縱利潤(rùn)的識(shí)別和調(diào)整

(一)利用資產(chǎn)重組操縱利潤(rùn)的基本方法

資產(chǎn)重組本是通過(guò)資產(chǎn)置換和股權(quán)置換來(lái)優(yōu)化企業(yè)資本結(jié)構(gòu)、調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)移的一種方法，但因資產(chǎn)重組需要將企業(yè)某些以歷史成本記賬的資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為現(xiàn)時(shí)價(jià)值，所以給原資產(chǎn)升值留下了空間，導(dǎo)致資產(chǎn)重組被廣泛濫用。近年來(lái)，不少企業(yè)通過(guò)資產(chǎn)重組將原以歷史成本法記賬的資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)時(shí)價(jià)值，從而產(chǎn)生出巨額利潤(rùn)。特別在上市公司中，資產(chǎn)重組被廣泛用于利潤(rùn)操縱。其基本方法是：憑借關(guān)聯(lián)交易用上市公司的劣質(zhì)或閑置資產(chǎn)以大大高于帳面值的金額與其國(guó)有控股母公司的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)相交換或干脆出售，從而獲取巨額利潤(rùn)。這種資產(chǎn)置換如果公正，那么只是將企業(yè)本已持有的利得轉(zhuǎn)換為本期利潤(rùn)；如果不公正，則是將關(guān)聯(lián)交易母公司廠方的利潤(rùn)轉(zhuǎn)移到子公司。當(dāng)然母公司之所以這樣做，其目的不外是想保住上市子公司這個(gè)殼資源，為日后從股市上籌措資金打好基礎(chǔ)。

(二)識(shí)別利用資產(chǎn)重組操縱利潤(rùn)的基本方法

識(shí)別利用資產(chǎn)重組操縱利潤(rùn)的基本方法是要分析公司關(guān)聯(lián)交易的影響，具體地說(shuō)，可從損益表的營(yíng)業(yè)外收入、投資收益、其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)等項(xiàng)目及其明細(xì)表中查出虛增的利潤(rùn)金額，也可以從資產(chǎn)負(fù)債表有關(guān)長(zhǎng)期資產(chǎn)項(xiàng)目及其明細(xì)表中查出其置換資產(chǎn)的性質(zhì)和金額，還可以從財(cái)務(wù)報(bào)表附注的說(shuō)明中了解資產(chǎn)置換的其他情況。掌握了這些信息，就可調(diào)減這部分人為虛增的利潤(rùn)和相應(yīng)的凈資產(chǎn)。

例如，某上市公司2000年度實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)總額20000萬(wàn)元，其中本年度將賬面值為5000萬(wàn)元的土地使用權(quán)作價(jià)18000萬(wàn)元賣(mài)給母公司，并以賬面凈值為4000萬(wàn)元的股權(quán)作價(jià)8000萬(wàn)元從母公司換回8000萬(wàn)元的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，這兩筆資產(chǎn)重組產(chǎn)生的利潤(rùn)合計(jì)數(shù)為17000[＝(18000十8000)-(5000十4000)]萬(wàn)元。由于這17000萬(wàn)元的利潤(rùn)是利潤(rùn)操縱的結(jié)果，因此需要從企業(yè)利潤(rùn)總額20000萬(wàn)元中扣除，扣除之后，企業(yè)真實(shí)利潤(rùn)總額僅為3000萬(wàn)元。而資產(chǎn)負(fù)債表因企業(yè)確實(shí)獲得了價(jià)值為26000(＝18000十8000)萬(wàn)元的資產(chǎn)，故不需要調(diào)減資產(chǎn)的價(jià)值。

六、利用關(guān)聯(lián)交易調(diào)節(jié)利潤(rùn)的識(shí)別和調(diào)整

(一)利用關(guān)聯(lián)交易調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

利用關(guān)聯(lián)交易將關(guān)聯(lián)交易一方的利潤(rùn)轉(zhuǎn)移至另一方，使一方利潤(rùn)減少和另一方利潤(rùn)增加的操縱利潤(rùn)的手法普遍見(jiàn)于國(guó)有企業(yè)改制而成的上市公司，其目的在于控股母公司可以利用上市公司的殼資源從股市上籌措資金。這與跨國(guó)公司通行的利用關(guān)聯(lián)交易將高稅區(qū)的利潤(rùn)轉(zhuǎn)移至低稅區(qū)以降低稅負(fù)，或?qū)①Y金從外匯管制嚴(yán)的地區(qū)轉(zhuǎn)移至外匯管制松的地區(qū)以逃避外匯管制等的做法正好相反，可謂具有“中國(guó)特色”。

利用關(guān)聯(lián)交易虛增利潤(rùn)的方式多種多樣，既可利用產(chǎn)品和原材料的轉(zhuǎn)移價(jià)格調(diào)節(jié)收入和成本，也可利用資產(chǎn)重組訂價(jià)獲取資產(chǎn)增值收益，也可用高回報(bào)率的委托經(jīng)營(yíng)方式虛增業(yè)績(jī)，可利用利率差異降低財(cái)務(wù)費(fèi)用，還可利用管理費(fèi)收支、共同費(fèi)用分?jǐn)偟确绞秸{(diào)節(jié)利潤(rùn)，等等。

(二)識(shí)別利用關(guān)聯(lián)交易調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

上述調(diào)節(jié)利潤(rùn)的方法除轉(zhuǎn)移價(jià)格和管理(共同)費(fèi)用分?jǐn)傊?，其余方法所產(chǎn)生的利潤(rùn)基本上都體現(xiàn)在“其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)”、“投資收益”、“營(yíng)業(yè)外收入”、“財(cái)務(wù)費(fèi)用”等具體項(xiàng)目之中，其識(shí)別的基本方法是：首先，要計(jì)算各項(xiàng)目中關(guān)聯(lián)交易產(chǎn)生的盈利分別占項(xiàng)目總額的百分比和這些項(xiàng)目占利潤(rùn)總額的百分比，判斷企業(yè)盈利能力對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)的依賴(lài)程度；其次，要分析這些關(guān)聯(lián)交易的必要性及公正性；最后，將非必要和欠公正關(guān)聯(lián)交易產(chǎn)生的利潤(rùn)從企業(yè)利潤(rùn)總額中剔除，以反映這些項(xiàng)目的正常狀況。

例如，某上市公司損益表中的“其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)”為2000萬(wàn)元，“投資收益”為4000萬(wàn)元，“營(yíng)業(yè)外收入”為5000萬(wàn)元，“利潤(rùn)總額”為20000萬(wàn)元。在財(cái)務(wù)報(bào)表附注及相關(guān)明細(xì)表中反映，其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)2000萬(wàn)元中有1800萬(wàn)元來(lái)自關(guān)聯(lián)企業(yè)交付的商標(biāo)使用費(fèi)，4000萬(wàn)元投資收益中有3800萬(wàn)元來(lái)自向關(guān)聯(lián)企業(yè)轉(zhuǎn)讓的股權(quán)投資收益，5000萬(wàn)元營(yíng)業(yè)外收入中有4400萬(wàn)元來(lái)自用房產(chǎn)向關(guān)聯(lián)企業(yè)置換流水生產(chǎn)線的收益。

按上述資料，可以發(fā)現(xiàn)各項(xiàng)目中關(guān)聯(lián)交易產(chǎn)生的盈利分別占其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)的90％(＝1800/2000)、投資收益的95％(＝3800/4000)、營(yíng)業(yè)外收入的88％＝(4400/5000)，合計(jì)則占利潤(rùn)總額的50％＝[(1800十3800十4400)/20000]。這反映出該企業(yè)利潤(rùn)對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)的依賴(lài)程度極高。如果通過(guò)進(jìn)一步的定價(jià)政策分析，發(fā)現(xiàn)上述交易均為非公正交易，屬利潤(rùn)操縱行為，那么就應(yīng)將這些盈利剔除。剔除虛增盈利后的結(jié)果為：其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)200萬(wàn)元，投資收益200萬(wàn)元，營(yíng)業(yè)收入600萬(wàn)元，利潤(rùn)總額10000萬(wàn)元。

對(duì)轉(zhuǎn)移價(jià)格引起的“營(yíng)業(yè)外收入”、“營(yíng)業(yè)成本”、“管理費(fèi)用”等項(xiàng)目脫離實(shí)際狀況的識(shí)別難度較大，要求分析者掌握市場(chǎng)價(jià)格和企業(yè)的定價(jià)政策。在分析識(shí)別過(guò)程中，要充分利用財(cái)務(wù)報(bào)表附注說(shuō)明和相關(guān)明細(xì)表，如果關(guān)聯(lián)交易占銷(xiāo)售貨物和采購(gòu)貨物的比重較大(大于20％)，那么就有必要分析比較關(guān)聯(lián)交易與非關(guān)聯(lián)交易的價(jià)格差異。如價(jià)格差異過(guò)大，則有操縱利潤(rùn)之嫌，需要調(diào)整因價(jià)格差異而受影響的利潤(rùn)額。

七、利用虛擬資產(chǎn)調(diào)節(jié)利潤(rùn)的識(shí)別和調(diào)整

(一)利用虛擬資產(chǎn)調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

資產(chǎn)是指能夠帶來(lái)未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)濟(jì)資源。但由于會(huì)計(jì)中普遍使用權(quán)責(zé)發(fā)生制核算損益，因此將一些已經(jīng)實(shí)際發(fā)生的費(fèi)用作為待攤費(fèi)用、遞延資產(chǎn)、待處理資產(chǎn)損失等項(xiàng)目列入資產(chǎn)負(fù)債表的資產(chǎn)方。而這些項(xiàng)目嚴(yán)格地說(shuō)是不能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來(lái)未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益的，不是企業(yè)真實(shí)的資產(chǎn)，只是一種虛擬資產(chǎn)。這種虛擬資產(chǎn)的存在，就為企業(yè)操縱利潤(rùn)提供了一個(gè)費(fèi)用和損失的“蓄水池”。企業(yè)利用虛擬資產(chǎn)調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法是通過(guò)遞延攤銷(xiāo)、少攤銷(xiāo)或不攤銷(xiāo)已經(jīng)發(fā)生的費(fèi)用和損失來(lái)增加利潤(rùn)，即通過(guò)增加不良資產(chǎn)來(lái)虛增利潤(rùn)。制造虛盈實(shí)虧的借口較多，如權(quán)責(zé)發(fā)生制、收入與成本配比原則、地方財(cái)政部門(mén)批示等等。

(二)識(shí)別利用虛擬資產(chǎn)調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

根據(jù)利用虛擬資產(chǎn)調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法的共同特點(diǎn)是虛擬資產(chǎn)的多記少攤，識(shí)別利用虛擬資產(chǎn)調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法應(yīng)是重點(diǎn)檢查各類(lèi)虛擬資產(chǎn)項(xiàng)目的明細(xì)表，以及注意財(cái)務(wù)報(bào)表附注中關(guān)于虛擬資產(chǎn)確認(rèn)和攤銷(xiāo)的會(huì)計(jì)政策，特別注意本年度增加較大和未予正常攤銷(xiāo)的項(xiàng)目，如發(fā)現(xiàn)有人為操縱行為，應(yīng)予調(diào)整。

例如，某公司2M0年度報(bào)告利潤(rùn)總額為3000萬(wàn)元，但遞延資產(chǎn)增加8000萬(wàn)元。根據(jù)遞延資產(chǎn)明細(xì)表，增加的8000萬(wàn)元遞延資產(chǎn)由如下項(xiàng)目組成：①折舊費(fèi)用3000萬(wàn)元；②管理費(fèi)用2000萬(wàn)元，③銷(xiāo)售(廣告)費(fèi)用3000萬(wàn)元。這些費(fèi)用均經(jīng)當(dāng)?shù)刎?cái)政部門(mén)批準(zhǔn)列入遞延資產(chǎn)。從這些遞延資產(chǎn)的性質(zhì)不難看出，它們應(yīng)該記入當(dāng)期損益。將這8000萬(wàn)元資產(chǎn)調(diào)整為費(fèi)用列入當(dāng)期損益之后，該公司2M0年度實(shí)際虧損額為5000萬(wàn)元。

八、利用利息資本化調(diào)節(jié)利潤(rùn)的識(shí)別和調(diào)整

(一)利用利息資本化調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

按會(huì)計(jì)制度規(guī)定，利息按其借款的用途，可以分為資本性支出和收益性支出兩大類(lèi)：企業(yè)為購(gòu)建固定資產(chǎn)而發(fā)生的利息費(fèi)用，在固定資產(chǎn)尚未投入使用之前，應(yīng)計(jì)入固定資產(chǎn)的成本，即應(yīng)予以資本化；而為日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)而發(fā)生的利息則應(yīng)記入財(cái)務(wù)費(fèi)用，抵減當(dāng)期損益。利息資本化本是為了滿足收入與成本相配比原則的需要，但在實(shí)務(wù)中，不少企業(yè)將它作為一種操縱利潤(rùn)的手段。利用利息資本化調(diào)節(jié)利潤(rùn)的方法比較隱秘，因?yàn)椴还茏杂匈Y金還是借入資金，一旦投入使用后就難以區(qū)分清楚，這就給企業(yè)人為劃定資金來(lái)源和資金用途大開(kāi)方便之門(mén)，使企業(yè)很容易將非資本性支出的利息資本化，從而達(dá)到減少本期財(cái)務(wù)費(fèi)用增加利潤(rùn)的目的。

(二)識(shí)別利用利息資本化調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

識(shí)別利用利息資本化調(diào)節(jié)利潤(rùn)的這種隱秘性利潤(rùn)操縱比較困難，具體識(shí)別方法主要是分析在建工程項(xiàng)目占總資產(chǎn)的比例，一般而言，利息支出資本化的比例應(yīng)基本與該比例相當(dāng)。過(guò)高則有操縱利潤(rùn)的嫌疑，如果資本化的利息支出大于在建工程項(xiàng)目的平均余額與規(guī)定利息率之積，那么可以肯定存在操縱利潤(rùn)的行為，應(yīng)予以調(diào)整。

除了采用較隱秘的方法之外，也會(huì)有較為公開(kāi)的操縱。例如，渝欽白股份公司，就曾將鈦白粉工程建設(shè)期間的借款和應(yīng)付債券的利息8064萬(wàn)元，在該項(xiàng)目投人使用的情況下仍予以資本化，結(jié)果被注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具了否定意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告，成為我國(guó)上市公司被出具否定意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告的第一個(gè)案例。

九、利用應(yīng)收和應(yīng)付款調(diào)節(jié)利潤(rùn)的識(shí)別與調(diào)整

(一)利用應(yīng)收和應(yīng)付款調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

企業(yè)應(yīng)收和應(yīng)付款項(xiàng)可分為兩大類(lèi)：一類(lèi)是與銷(xiāo)售貨物和采購(gòu)貨物相關(guān)的應(yīng)收應(yīng)付款項(xiàng)，包括應(yīng)收賬款、預(yù)收賬款、應(yīng)付賬款、預(yù)付賬款等；另一類(lèi)是與銷(xiāo)售貨物和采購(gòu)貨物無(wú)關(guān)的應(yīng)收應(yīng)付款項(xiàng)，包括其他應(yīng)收款和其他應(yīng)付款等。設(shè)置與銷(xiāo)售和采購(gòu)相關(guān)的應(yīng)收應(yīng)付款項(xiàng)是為了滿足權(quán)責(zé)發(fā)生制條件下計(jì)算和反映相應(yīng)債權(quán)債務(wù)往來(lái)的需要，設(shè)置與銷(xiāo)售和采購(gòu)無(wú)關(guān)的應(yīng)收應(yīng)付款項(xiàng)則是為了反映與銷(xiāo)售和采購(gòu)無(wú)關(guān)的非經(jīng)常的或小額的債權(quán)債務(wù)往來(lái)需要。由于這些項(xiàng)目的存在，給企業(yè)操縱利潤(rùn)提供了方便，因此需要對(duì)它們進(jìn)行分析調(diào)整。

把應(yīng)收賬款作為調(diào)節(jié)營(yíng)業(yè)收入的工具早被廣泛濫用。利用應(yīng)收和應(yīng)付款調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法是通過(guò)增加應(yīng)收賬款來(lái)增加銷(xiāo)售收入，如在本年底虛開(kāi)發(fā)票，同時(shí)增加應(yīng)收賬款和營(yíng)業(yè)收入，到次年又以諸如質(zhì)量不符合要求等名義將其沖回，使本年?duì)I業(yè)收入虛增。當(dāng)然，如是為了隱藏部分收入，則可利用推遲開(kāi)票，將營(yíng)業(yè)收入藏于預(yù)收賬款之中。除此之外，高齡應(yīng)收賬款是最可能發(fā)生潛虧的資產(chǎn)項(xiàng)目，不少企業(yè)明知某些高齡應(yīng)收賬款已成壞賬，但為了虛增利潤(rùn)就是不予沖銷(xiāo)。通過(guò)其他應(yīng)收款虛增利潤(rùn)的常見(jiàn)方法主要是將已損失的資產(chǎn)轉(zhuǎn)入其中，使虧損不體現(xiàn)出來(lái)。利用其他應(yīng)付款則主要是隱藏利潤(rùn)，如將已實(shí)現(xiàn)的收益轉(zhuǎn)入其中，使之不列入損益表之中。

(二)識(shí)別利用應(yīng)收和應(yīng)付款調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法

識(shí)別利用應(yīng)收和應(yīng)付款調(diào)節(jié)利潤(rùn)的基本方法是分析應(yīng)收賬款的質(zhì)量，特別注意年末應(yīng)收賬款的變化情況，具體來(lái)說(shuō)，應(yīng)采取下列措施：第一，大膽懷疑年底突發(fā)性產(chǎn)生的與應(yīng)收賬款相對(duì)應(yīng)的營(yíng)業(yè)收入。比如某企業(yè)全年?duì)I業(yè)收入為15000萬(wàn)元，除12月份之外，各月都較為平均，1-11月累計(jì)營(yíng)業(yè)收入為11000萬(wàn)元，而12月份一個(gè)月?tīng)I(yíng)業(yè)收入則高達(dá)4000萬(wàn)元，且有2800萬(wàn)元是通過(guò)應(yīng)收賬款產(chǎn)生的。對(duì)此，可以認(rèn)定企業(yè)有操縱利潤(rùn)行為，應(yīng)將2800萬(wàn)元的營(yíng)業(yè)收入予以剔除。即使次年這一筆2800萬(wàn)元的營(yíng)業(yè)收入沒(méi)有開(kāi)紅票沖回，這樣剔除也是應(yīng)該的。因?yàn)樗赡軐?dǎo)致次年?duì)I業(yè)收入減少，是將次年的營(yíng)業(yè)收入前置至本