企業(yè)研究論文-集團內部轉移定價管理.doc

企業(yè)研究論文-集團內部轉移定價管理所謂集團內部轉移價格，是指集團企業(yè)內部相關聯(lián)的各方在交易過程中所采用的價格。由于轉移價格直接改變了集團企業(yè)內部的資金流向和集團內部各公司的盈利水平，因此，轉移價格的實施，既會影響集團企業(yè)的整體戰(zhàn)略，也會影響集團內部各方的業(yè)績和利益。內部轉移價格成了集團企業(yè)財務管理的重要組成部分。一、內部轉移定價的目的實體化的集團企業(yè)是由多個經營實體構成的，為了實現(xiàn)集團經營的整體效應，往往以內部交易為手段。因此，對于實體化集團企業(yè)而言，轉移定價往往包含著多種目的。1.明確各企業(yè)的經濟責任。集團企業(yè)的整體經營目標，必須在內部進行分解，將責任落實到各個經營實體。但集團內部提供的某些產品、勞務或技術服務，可能缺乏外部競爭市場而具有一定的壟斷性，如果完全采用市場化的交易方式，就可能會損害購買方的經濟利益。因此，必須通過制定合理的轉移價格來調節(jié)內部供求雙方的利益，明確各方的經濟責任，同時也便于內部績效考評。2.實現(xiàn)集團內部資金調度。母公司可以通過各種方式進行資金調度，內部轉移定價就是其中的一種。3.取得避稅效應。通過制定轉移價格可以將利潤集中轉移到享受納稅優(yōu)惠的子公司，從而降低集團企業(yè)整體的稅收負擔，取得避稅效應。4.實現(xiàn)經營戰(zhàn)略。母公司可以通過轉移定價，將資金配置到集團戰(zhàn)略發(fā)展所要求的項目上，實現(xiàn)整體的戰(zhàn)略目標。二、內部轉移定價應考慮的因素由于轉移定價不但會影響集團企業(yè)的整體戰(zhàn)略，而且還會影響集團企業(yè)內部各方的業(yè)績和利益。因此，母公司在制定轉移價格時，必須綜合考慮集團企業(yè)的整體戰(zhàn)略和各子公司的利益。具體包括以下三個方面：1.管理戰(zhàn)略轉移定價作為一種管理行為，其動機必然受集團企業(yè)戰(zhàn)略的影響。處于競爭中的集團企業(yè)，其競爭戰(zhàn)略主要有一體化戰(zhàn)略和優(yōu)勢戰(zhàn)略。在一體化戰(zhàn)略方面，可以采取橫向一體化(即：以經營產品為基準，拓展經營廣度，將關聯(lián)產品或非關聯(lián)產品納入一體化)戰(zhàn)略，或縱向一體化(即：以經營產品為基準，將原材料和零部件供應或經營產品的深加工和銷售納入一體化)戰(zhàn)略；在優(yōu)勢戰(zhàn)略方面，可以采取成本優(yōu)勢戰(zhàn)略或技術優(yōu)勢戰(zhàn)略。無論集團企業(yè)采取何種競爭戰(zhàn)略，內部轉移定價都必須服從于企業(yè)的競爭戰(zhàn)略。2.管理過程母公司在制定轉移定價時還必須考慮由此而帶來的管理后果。因為：(1)轉移定價會影響各子公司的業(yè)績，預期轉移定價不利的子公司會抵制其的制定；在實施過程中發(fā)現(xiàn)對自己不利時也會改變行為，從而偏離原定目標或與內部其他有關方面發(fā)生沖突，使集團企業(yè)整體的協(xié)調性下降，或直接要求母公司改變轉移定價制度。(2)轉移定價會通過收入和成本的作用來影響各子公司的所得，從而直接影響企業(yè)所得稅的繳納數(shù)量及時間，政府有關部門就會從自身的利益出發(fā)，對轉移定價進行管理，因此母公司在確定轉移定價時還必須考慮有關法律法規(guī)的限制。三、轉移定價管理制度作為實體化的集團企業(yè)，各個子公司都是相對獨立營運的經濟實體，因此，必須根據(jù)各個利益主體的參與程度來制定恰當?shù)霓D移定價管理制度。在實務中，通常采用直接干預法和協(xié)商制定法兩種方法。1.直接干預法。母公司根據(jù)戰(zhàn)略需要，命令上游子公司生產計劃的產品和數(shù)量，并按照母公司規(guī)定的轉移價格將產品“銷售”給下游子公司。2.協(xié)商制訂法。由各子公司的經理共同協(xié)商內部轉移產品和勞務的價格。四、轉移定價的形式母公司應在綜合考慮各種有利因素的基礎上，按照“目標一致、激勵、自主、公正”四原則的要求，制定轉移價格。實務中，集團企業(yè)一般采用下列轉移價格：1.以成本為基礎制定轉移價格。當集團企業(yè)外部沒有同樣的產品，或采用市價容易使各子公司的經營產生較大的利益沖突，或產品制造過程中含有集團企業(yè)的專有技術時，一般以成本為基礎制定轉移價格。2.以市價為基礎制定轉移價格。如果集團企業(yè)的中間產品或勞務市場具有競爭性，且各子公司的相互依賴又微不足道時，一般以產品或勞務的市場價格為基礎制定轉移價格。3.雙重定價。由于按成本法定價和按市價法定價都各有不足，因此，當母公司