成本管理會(huì)計(jì)第九章本量利分析及利潤(rùn)預(yù)測(cè).ppt

主講 楊普江 第九章本量利分析 第九章本量利分析 本章學(xué)習(xí)要點(diǎn) 1 了解本量利分析基本假設(shè)及用途 2 掌握本量利分析的數(shù)學(xué)模型及運(yùn)用 3 掌握貢獻(xiàn)毛益 經(jīng)營(yíng)杠桿 保本點(diǎn)的含義及計(jì)算 第一節(jié)本量利分析的基本原理 本量利分析 是 成本 業(yè)務(wù)量 利潤(rùn)分析 的簡(jiǎn)稱 又稱CVP分析 它是以成本性態(tài)分類為基礎(chǔ) 用數(shù)學(xué)化的模型與圖式 來(lái)研究和揭示企業(yè)在一定期間內(nèi) 成本 業(yè)務(wù)量 利潤(rùn)等變量之間的相互關(guān)系 為預(yù)測(cè) 決策和規(guī)劃提供必要的財(cái)務(wù)信息的一種定量分析方法 主要包括保本分析和保利分析兩部分內(nèi)容 本質(zhì) 就是研究銷量 價(jià)格 成本和利潤(rùn)之間的相互依存關(guān)系 一 本量利分析的含義 二 本量利分析的基本假設(shè) 1 成本性態(tài)假設(shè)總成本 固定成本 變動(dòng)成本2 相關(guān)范圍及線性假設(shè)假設(shè)在一定時(shí)期和一定產(chǎn)銷業(yè)務(wù)量范圍內(nèi) 這樣 固定成本 單位變動(dòng)成本保持不變 成本可用線性方程表示 y a bx 3 產(chǎn)銷平衡和品種結(jié)構(gòu)不變假設(shè)銷售單價(jià)保持不變 利潤(rùn) 銷售收入 總成本 銷售收入 變動(dòng)成本 固定成本 銷售量 單價(jià) 固定成本 銷售量 單位變動(dòng)成本 銷售單價(jià) 單位變動(dòng)成本 銷售量 固定成本 根據(jù)上述公式 該法實(shí)質(zhì) 揭示利潤(rùn)與銷售量 銷售單價(jià) 單位變動(dòng)成本 固定成本之間的內(nèi)在關(guān)系 三 本量利分析的基本公式 注意啦 1 基本公式 若假設(shè) P 利潤(rùn)X 銷售量p 銷售單價(jià)b 單位變動(dòng)成本a 固定成本則 P px a bx p b x a 公式中的利潤(rùn)P 管理會(huì)計(jì) 特指 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 西方會(huì)計(jì) 特指 息稅前利潤(rùn) 2 變形公式 例 P142 P143 3 本量利圖 O a P P b x a X 銷售量 利潤(rùn) 目錄 P 本量利分析的應(yīng)用主要表現(xiàn)在 1 保本點(diǎn)預(yù)測(cè) 2 確保目標(biāo)利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)的銷售量和銷售額預(yù)測(cè) 3 利潤(rùn)預(yù)測(cè)及利潤(rùn)敏感性分析 4 生產(chǎn)決策 定價(jià)決策 5 全面預(yù)算 6 成本控制和責(zé)任會(huì)計(jì)后續(xù)章節(jié)介紹 四 本量利分析的應(yīng)用 第二節(jié)貢獻(xiàn)毛益 一 貢獻(xiàn)毛益的含義及計(jì)算1 含義貢獻(xiàn)毛益 是指產(chǎn)品的銷售收入減去變動(dòng)成本后的余額 也可稱為邊際貢獻(xiàn) 貢獻(xiàn)邊際 邊際利潤(rùn)或創(chuàng)利額 2 貢獻(xiàn)毛益的表現(xiàn)形式 貢獻(xiàn)毛益的表現(xiàn)形式主要有兩種 單位貢獻(xiàn)毛益和貢獻(xiàn)毛益總額 單位貢獻(xiàn)毛益 cm 是指某種產(chǎn)品的銷售單價(jià) 減去單位變動(dòng)成本的差額 貢獻(xiàn)毛益總額 Tcm 簡(jiǎn)稱 貢獻(xiàn)毛益 是指銷售收入總額 減去變動(dòng)成本總額的差額 3 貢獻(xiàn)毛益的計(jì)算單位貢獻(xiàn)毛益 銷售單價(jià) 單位變動(dòng)成本 p b它反映每1元的銷售收入所提供的貢獻(xiàn)毛益 該指標(biāo)值越大 表明企業(yè)盈利能力越強(qiáng) 貢獻(xiàn)毛益總額 Tcm 銷售收入 變動(dòng)成本 px bx p b x 單位貢獻(xiàn)毛益 銷售量 cm x 貢獻(xiàn)毛益可以理解為 產(chǎn)品的銷售收入扣除自身的變動(dòng)成本后 給企業(yè)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)所做的貢獻(xiàn) 該指標(biāo)值越大 表明企業(yè)盈利能力越強(qiáng) 它首先用于彌補(bǔ)企業(yè)的固定成本 如有剩余 則企業(yè)盈利 反之則虧損 公式變形 銷售單價(jià) P 單位貢獻(xiàn)毛益 單位變動(dòng)成本 cm b銷售收入 px 貢獻(xiàn)毛益總額 變動(dòng)成本 Tcm bx單位貢獻(xiàn)毛益 cm 貢獻(xiàn)毛益 銷售量 tcm x銷售量 x 貢獻(xiàn)毛益 單價(jià)貢獻(xiàn)毛益 Tcm cm 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) P 貢獻(xiàn)毛益 固定成本總額 Tcm a 單位貢獻(xiàn)毛益 銷售量 固定成本 cm x a貢獻(xiàn)毛益 Tcm 固定成本 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) p a固定成本 a 貢獻(xiàn)毛益 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) Tcm p 例 P144 二 貢獻(xiàn)毛益率和變動(dòng)成本率的計(jì)算 貢獻(xiàn)毛益率 反映每一百元銷售額中 提供的貢獻(xiàn)毛益金額 該指標(biāo)值越大 表明企業(yè)盈利能力越強(qiáng) 貢獻(xiàn)毛益率 cmR 是指 貢獻(xiàn)毛益總額占銷售收入總額的百分比 變動(dòng)成本率 反映每一百元銷售額中 變動(dòng)成本所占的金額 該指標(biāo)值越大 表明企業(yè)盈利能力越弱 變動(dòng)成本率越高 貢獻(xiàn)毛益率越低 企業(yè)盈利能力越弱 反之 變動(dòng)成本率越低 貢獻(xiàn)毛益率越高 企業(yè)盈利能力越強(qiáng) 例 P145 在一定時(shí)期 一定業(yè)務(wù)量相關(guān)范圍內(nèi) 固定成本總額不受業(yè)務(wù)量變動(dòng)的影響 保持相對(duì)固定 但單位固定成本將隨業(yè)務(wù)量的增加而降低 由此可見(jiàn) 企業(yè)增加業(yè)務(wù)量 會(huì)增加單位產(chǎn)品利潤(rùn) 降低單位固定成本 且利潤(rùn)增長(zhǎng)率大于業(yè)務(wù)量增長(zhǎng)率 企業(yè)減少業(yè)務(wù)量 會(huì)減少單位產(chǎn)品利潤(rùn) 提高單位固定成本 且利潤(rùn)下降率大于業(yè)務(wù)量下降率 第三節(jié)經(jīng)營(yíng)杠桿 一 經(jīng)營(yíng)杠桿的含義 因此 由于固定成本的存在 當(dāng)業(yè)務(wù)量 銷售量 發(fā)生較小幅度的變化時(shí) 會(huì)導(dǎo)致利潤(rùn)發(fā)生較大幅度的變化 利潤(rùn)變動(dòng)率 業(yè)務(wù)量變動(dòng)率 我們就把這種杠桿效應(yīng)現(xiàn)象 稱為經(jīng)營(yíng)杠桿 經(jīng)營(yíng)杠桿 能衡量企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 經(jīng)營(yíng)杠桿的大小 一般用 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù) 經(jīng)營(yíng)杠桿率 表示 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)越大 企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)越大 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù) 是指利潤(rùn)的變動(dòng)率相對(duì)于 產(chǎn)銷量的變動(dòng)率的倍數(shù) 其計(jì)算公式是 二 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)的計(jì)算 式中 DOL 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù) EBIT 息稅前利潤(rùn)變動(dòng)額EBIT 變動(dòng)前的息稅前利潤(rùn) 基期 Q 銷售變動(dòng)量Q 變動(dòng)前銷售量 基期 息稅前利潤(rùn) 銷售收入 固定成本 變動(dòng)成本 為了便于應(yīng)用 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù) 可通過(guò)銷售額來(lái)表示 其公式為 例 P146 三 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)的應(yīng)用 在管理會(huì)計(jì)中 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)的應(yīng)用主要表現(xiàn)在以下三方面 1 反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 固定成本總額對(duì)經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)的影響 可知 A 只要存在固定成本 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)就 1B 固定成本越大 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)就越大 經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)就越大 業(yè)務(wù)量 x 對(duì)經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)的影響 可知 在一定相關(guān)范圍內(nèi) 只要固定成本相對(duì)穩(wěn)定 銷售量增加 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)越小 經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)就越小 2 有助管理者進(jìn)行預(yù)測(cè)分析 預(yù)測(cè)計(jì)劃期利潤(rùn)根據(jù)經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)的基本公式可得 預(yù)測(cè)為實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤(rùn)時(shí)的銷售量變動(dòng)率也可根據(jù)經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)的基本公式得出 例 P148 3 有助管理者進(jìn)行正確經(jīng)營(yíng)決策 略 第四節(jié)保本點(diǎn)分析 一 保本點(diǎn) BEP 的定義保本點(diǎn) 又稱盈虧臨界點(diǎn) 盈虧平衡點(diǎn) 夠本點(diǎn) 它是指企業(yè)剛好處于收支相等 不虧不盈 利潤(rùn)為零時(shí)的業(yè)務(wù)量 二 保本點(diǎn)的表現(xiàn)形式保本點(diǎn)的表現(xiàn)形式主要有兩種 是保本點(diǎn)銷售量 簡(jiǎn)稱保本量 是保本點(diǎn)銷售額 銷售收入 簡(jiǎn)稱保本額 三 單一品種 保本點(diǎn) 分析 1 本量利分析法 在本量利關(guān)系基本公式的基礎(chǔ)上 根據(jù)保本點(diǎn)的定義 先求出保本量 再推算保本額的一種方法 利潤(rùn) 銷售收入 總成本 銷售收入 變動(dòng)成本 固定成本 銷售量 單價(jià) 固定成本 銷售量 單位變動(dòng)成本 2 貢獻(xiàn)毛益分析法 根據(jù)貢獻(xiàn)毛益和利潤(rùn)的關(guān)系 以及保本點(diǎn)的定義 來(lái)推算保本量和保本額的一種方法 利潤(rùn) 貢獻(xiàn)毛益 固定成本保本點(diǎn) 貢獻(xiàn)毛益 固定成本 例 保本點(diǎn)的計(jì)算 已知 某企業(yè)只生產(chǎn)A產(chǎn)品 單價(jià)為10萬(wàn)元 件 單位變動(dòng)成本為6萬(wàn)元 件 固定成本a為40000萬(wàn)元 20 7年生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)能力為12500件 要求 1 按本量利分析法計(jì)算該企業(yè)的保本點(diǎn)指標(biāo) 2 按貢獻(xiàn)毛益分析法計(jì)算該企業(yè)的保本點(diǎn)指標(biāo) 解 1 按基本等式法計(jì)算該企業(yè)的保本點(diǎn)指標(biāo) 保本量 10000 件 保本額 p 10 10000 100000 萬(wàn)元 2 按貢獻(xiàn)邊際法計(jì)算該企業(yè)的保本點(diǎn)指標(biāo)保本量 10000 件 保本額 100000 萬(wàn)元 cmR 10 6 10 40 3 圖示法見(jiàn)教材P151 153 四 多品種條件下 保本點(diǎn) 分析 1 按主要產(chǎn)品的貢獻(xiàn)毛益率進(jìn)行分析如果企業(yè)生產(chǎn)多種產(chǎn)品 但只有一種產(chǎn)品是主要產(chǎn)品 銷售額比重極大 或其他產(chǎn)品與主要產(chǎn)品的貢獻(xiàn)毛益率接近 則可按主要產(chǎn)品的貢獻(xiàn)毛益率進(jìn)行保本額的預(yù)測(cè) 在多品種條件下 保本點(diǎn)分析只能計(jì)算保本額 無(wú)法進(jìn)行保本量分析 因無(wú)法計(jì)算實(shí)物量 2 分算法分算法是指 先將固定成本總額分配給各種產(chǎn)品 然后每種產(chǎn)品按單一產(chǎn)品保本點(diǎn)的計(jì)算方法 分別進(jìn)行計(jì)算 3 加權(quán)貢獻(xiàn)毛益率法加權(quán)貢獻(xiàn)毛益率法 是指先計(jì)算出各種產(chǎn)品的加權(quán)貢獻(xiàn)毛益率 然后計(jì)算企業(yè)全部產(chǎn)品的綜合保本銷售額 最后再計(jì)算企業(yè)各種產(chǎn)品的保本銷售額 加權(quán)貢獻(xiàn)毛益率法 是預(yù)測(cè)多種產(chǎn)品保本點(diǎn)最常用的方法 加權(quán)貢獻(xiàn)毛益率法的計(jì)算步驟及公式 例 P154 五 安全邊際的含義與計(jì)算 1 安全邊際的含義安全邊際 MS 是指實(shí)際或預(yù)計(jì)銷售量 銷售額 超過(guò)保本銷售量 銷售額 的差額 2 安全邊際的計(jì)算 安全邊際量 實(shí)際或預(yù)計(jì)銷售量 保本銷售量 安全邊際額 實(shí)際或預(yù)計(jì)銷售額 保本銷售額 安全邊際量 安全邊際額 安全邊際率值越大 企業(yè)經(jīng)營(yíng)越安全 安全邊際率西方的標(biāo)準(zhǔn)如下 例 例9 12 P155 達(dá)到保本點(diǎn)的開(kāi)工率達(dá)到保本點(diǎn)的開(kāi)工率 是指某產(chǎn)品的開(kāi)工率 到達(dá)到什么程度才能保本 例 例9 13 P155 3 安全邊際與相關(guān)指標(biāo)的關(guān)系 例 已知 某企業(yè)只生產(chǎn)A產(chǎn)品 單價(jià)p為10萬(wàn)元 件 單位變動(dòng)成本b為6萬(wàn)元 件 固定成本a為40000萬(wàn)元 20 7年生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)能力為12500件 要求 1 計(jì)算該企業(yè)的安全邊際指標(biāo) 2 評(píng)價(jià)該企業(yè)的經(jīng)營(yíng)安全程度 解 保本量 10000 件 保本額 p 10 10000 100000 萬(wàn)元 1 安全邊際指標(biāo)的計(jì)算如下 安全邊際量 MS量 12500 10000 2500 件 安全邊際額 MS額 125000 100000 25000 萬(wàn)元 安全邊際率 MSR 100 100 20 2 因?yàn)榘踩呺H率為20 所以可以斷定該企業(yè)不太安全 值得注意 第五節(jié)利潤(rùn)預(yù)測(cè) 利潤(rùn)預(yù)測(cè) 是指企業(yè)在通過(guò)對(duì)銷售量 成本費(fèi)用以及其他對(duì)利潤(rùn)發(fā)生影響的因素 進(jìn)行分析和研究 進(jìn)而對(duì)企業(yè)未來(lái)某一時(shí)期 可能實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)水平 進(jìn)行的預(yù)計(jì)和測(cè)算 利潤(rùn)預(yù)測(cè)是財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的重要組成部分 能為企業(yè)編制利潤(rùn)計(jì)劃和進(jìn)行目標(biāo)管理提供依據(jù) 一 利潤(rùn)預(yù)測(cè)的含義 二 目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)測(cè) 目標(biāo)利潤(rùn) 是指企業(yè)未來(lái)一定時(shí)期內(nèi) 必須經(jīng)過(guò)努力應(yīng)當(dāng)達(dá)到的利潤(rùn)水平 目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)測(cè)常用的方法有以下幾種 1 應(yīng)用本量利分析的基本公式進(jìn)行預(yù)測(cè) 預(yù)計(jì)利潤(rùn) 預(yù)計(jì)銷售收入 預(yù)計(jì)變動(dòng)成本 固定成本 銷售單價(jià) 銷售量 單位變動(dòng)成本 銷售量 固定成本總額 例 例9 14 P157 2 應(yīng)用貢獻(xiàn)毛益的基本概念進(jìn)行預(yù)測(cè) 預(yù)計(jì)利潤(rùn) 預(yù)計(jì)銷售收入 預(yù)計(jì)變動(dòng)成本 固定成本總額 貢獻(xiàn)毛益總額 固定成本總額 銷售單價(jià) 銷售量 單位變動(dòng)成本 銷售量 固定成本總額 銷售單價(jià) 單位變動(dòng)成本 銷售量 固定成本總額 單位貢獻(xiàn)毛益 銷售量 固定成本總額 貢獻(xiàn)毛益總額 固定成本總額 銷售收入 貢獻(xiàn)毛益率 固定成本總額 銷售單價(jià) 銷售量 貢獻(xiàn)毛益率 固定成本總額 例 例9 15 P158 3 應(yīng)用經(jīng)營(yíng)杠桿的基本概念進(jìn)行預(yù)測(cè) 預(yù)計(jì)利潤(rùn) 基期利潤(rùn) 1 銷售增長(zhǎng)率 經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù) 例 例9 16 P158 4 應(yīng)用安全邊際的基本概念進(jìn)行預(yù)測(cè) 安全邊際量 實(shí)際或預(yù)計(jì)銷售量 保本銷售量安全邊際額 實(shí)際或預(yù)計(jì)銷售額 保本銷售額 預(yù)計(jì)利潤(rùn) 安全邊際量 單位貢獻(xiàn)毛益預(yù)計(jì)利潤(rùn) 安全邊際額 貢獻(xiàn)毛益率 例 例9 17 P159 三 保利分析 保利分析 是指在預(yù)測(cè)計(jì)劃期間 要實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤(rùn) 則銷售量 銷售額及成本等 應(yīng)達(dá)到的水平 保利分析的模型主要有 一 實(shí)現(xiàn)稅前目標(biāo)利潤(rùn)的模型 利潤(rùn) 銷售收入 變動(dòng)成本 固定成本 銷售單價(jià) 單位變動(dòng)成本 銷售量 固定成本總額 單位貢獻(xiàn)毛益 銷售量 固定成本總額 根據(jù)本量利分析基本公式 推導(dǎo)出 1 實(shí)現(xiàn)稅前目標(biāo)利潤(rùn)應(yīng)達(dá)到的銷售水平 例 P159 2 實(shí)現(xiàn)稅前目標(biāo)利潤(rùn)應(yīng)達(dá)到的銷售單價(jià)水平 例 P160 3 實(shí)現(xiàn)稅前目標(biāo)利潤(rùn)應(yīng)達(dá)到的成本水平 二 實(shí)現(xiàn)稅后目標(biāo)利潤(rùn)的模型 稅前目標(biāo)利潤(rùn)與稅后目標(biāo)利潤(rùn)之間的關(guān)系是 故而 進(jìn)行保利分析時(shí) 只需將上述公式中的 稅前目標(biāo)利潤(rùn) 改為 稅后目標(biāo)利潤(rùn) 即可 三 保利點(diǎn)及其計(jì)算 保利點(diǎn) 是指在銷售單價(jià)和成本水平確定情況下 為確保預(yù)先確定的目標(biāo)利潤(rùn)能夠?qū)崿F(xiàn) 而應(yīng)達(dá)到的銷售量和銷售額的統(tǒng)稱 具體包括保利量和保利額兩項(xiàng)指標(biāo) 保利點(diǎn)計(jì)算公式 例 保利點(diǎn)的計(jì)算 已知 企業(yè)只生產(chǎn)A產(chǎn)品 單價(jià) p 為10萬(wàn)元 件 單位變動(dòng)成本 b 為6萬(wàn)元 件 固定成本 a 為40000萬(wàn)元 20 7年生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)能力為12500件 假設(shè)20 年的目標(biāo)利潤(rùn) TP 為12000萬(wàn)元 價(jià)格和成本水平保持不變 要求 計(jì)算該年的保利點(diǎn) 解 保利量 x 13000 件 保利額 y 130000 萬(wàn)元 貢獻(xiàn)毛益率 單位貢獻(xiàn)毛益