金融統(tǒng)計分析全部題型整理.doc

名詞解釋貨幣流通 是在商品流通過程之中產(chǎn)生的貨幣的運動形式。貨幣作為購買手段不斷地離開出發(fā)點，從一個商品所有者手里轉(zhuǎn)到另一個商品所有者手里，這就是貨幣流通。信用 是商品買賣的延期付款或貨幣的借貸。在商品貨幣關(guān)系存在的條件下，這種借貸行為表現(xiàn)為以償還為條件的貨幣或商品的讓渡形式，即債權(quán)人用這種形式貸出貨幣或賒銷商品，債務(wù)人按約定日期償還借款或貸款，并支付利息。金融 是貨幣流通與信用活動的總稱。金融機構(gòu)部門 主要是指從事金融中介活動和輔助性金融活動的機構(gòu)單位存款貨幣銀行 主要包括商業(yè)銀行及類似機構(gòu)。這些金融機構(gòu)可以以可轉(zhuǎn)帳支票存款或其他可用于支付的金融工具對其他部門發(fā)生負(fù)債。存款貨幣銀行可創(chuàng)造派生存款貨幣。我國的存款貨幣銀行主要由五類金融機構(gòu)單位組成：國有商業(yè)銀行、其他商業(yè)銀行、信用合作社、財務(wù)公司以及作為政策性銀行的農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。M0 是流通中的貨幣，它來源于中央銀行發(fā)行的紙鈔和輔幣。M0的計算公式是：流通中現(xiàn)金=發(fā)行貨幣-金融機構(gòu)的庫存現(xiàn)金M1 是由流通中的現(xiàn)金和活期存款兩部分組成，又稱狹義貨幣。其中，流通中的現(xiàn)金即M0；活期存款指可用于轉(zhuǎn)帳支付的存款。M2 是由貨幣M1和準(zhǔn)貨幣組成，又稱廣義貨幣。準(zhǔn)貨幣主要包括定期存款、儲蓄存款，以及信托存款、委托存款等其他類存款。準(zhǔn)貨幣的流動性低于貨幣M1。準(zhǔn)貨幣 主要包括定期存款、儲蓄存款，以及信托存款、委托存款等其他類存款，是廣義貨幣M2的重要組成部分。準(zhǔn)貨幣的流動性低于貨幣M1。貨幣乘數(shù) 是基礎(chǔ)貨幣和貨幣供應(yīng)量之間存在的倍數(shù)關(guān)系。它在貨幣供應(yīng)量增長和緊縮時，分別起擴大和衰減作用。使用的計算公式是：m=M2/MB,其中MB表示基礎(chǔ)貨幣，m表示貨幣乘數(shù)證券 是商品經(jīng)濟和社會化大生產(chǎn)發(fā)展的產(chǎn)物，一般意義上的證券是指用來證明或設(shè)定一定權(quán)利的書面憑證，它表明證券持有人或第三者有權(quán)取得該證券擁有的特定權(quán)益；按照性質(zhì)的不同，證券可以分為憑證證券和有價證券。二級市場 即證券流通市場，是已發(fā)行的證券通過買賣交易實現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓的場所。它一般包括兩個子市場：證券交易所和場外交易市場。開放式基金 是指基金設(shè)立后，投資者可以隨時申購或贖回基金單位，基金規(guī)模不固定封閉式基金 的基金規(guī)模在基金發(fā)行前就已經(jīng)確定，在發(fā)行完畢后的規(guī)定期限內(nèi)，基金規(guī)模固定不變。（我國現(xiàn)在所發(fā)行的基金多是封閉式基金）馬可維茨有效組合在構(gòu)造證券資產(chǎn)組合時，投資者謀求在既定風(fēng)險水平下具有最高預(yù)期收益的證券組合，滿足這一要求的組合稱為有效組合，也稱馬可維茨有效組合。外 匯 通常所指的外匯是靜態(tài)意義下的狹義的含義，是指以外幣表示的可以進行國際間結(jié)算的支付手段，包括以外幣表示的銀行匯票、支票、銀行存款等。 遠期匯率 是交易雙方達成外匯買賣協(xié)議，約定在將來某一時間進行外匯實際交割所使用的匯率。J曲線效應(yīng) 本幣貶值后，會促進出口和抑制進口，從而有利于國際收支的改善，但這一改善過程存在著“時滯”現(xiàn)象，表現(xiàn)為短期內(nèi)國際收支暫時會惡化，但長期來看，在|Ex+Em|1的條件下，國際收支會得到改善。馬歇爾勒納條件 描述的是并不是所有的貨幣貶值都能達到改善貿(mào)易收支的目的。當(dāng)|Ex+Em|1時，本幣貶值會改善國際收支當(dāng)|Ex+Em|=1時，本幣貶值對本國的國際收支沒有影響當(dāng)|Ex+Em|0.0036），即第一只股票的風(fēng)險較大。從兩只股票的系數(shù)可以發(fā)現(xiàn)，第一只股票的系統(tǒng)風(fēng)險要高于第二只股票，22m =1.41.40.0016=0.0031，占該股票全部風(fēng)險的76.5%（0.0031/0.0041100%），而第二只股票有22m=0.90.90.0016=0.0013，僅占總風(fēng)險的36%（0.0013/0.0036100%）。6.有4種債券A、B、C、D，面值均為1000元，期限都是3年。其中，債券A以單利每年付息一次，年利率為8%；債券B以復(fù)利每年付息一次，年利率為4%；債券C以單利每年付息兩次，每次利率是4%；債券D以復(fù)利每年付息兩次，每次利率是2%；假定投資者認(rèn)為未來3年的年折算率為r=8%，試比較4種債券的投資價值。解：債券A的投資價值為：PA=Mi1/(1+r)t+M/(1+r)n=10008%1/(1+0.08)t+1000/1.083=206.1678+1000/1.083 =1000 (其中 t=3)債券B的投資價值為：PB=Mi(1+i)t-1/(1+r)t+M/(1+r)n=10004%(1+0.04) t-1/(1+0.08)t+1000/1.083=107.0467+1000/10.83 =900.8789 (其中t=3)由R=(1+r)q-1,R=0.08得到債券C的每次計息折算率為r=0.03923,從而，債券C的投資價值為：PC= Mi1/(1+r)t+M/(1+r)n =10000.041/(1+0.03923)t+1000/1.083=275.1943 +1000/1.083=1069.027（其中t=6）由R=(1+r)q-1,R=0.08得到債券D的每次計息折算率為r=0.03923,從而，債券D的投資價值為： PD= Mi(1+i)t-1/(1+r)t+M/(1+r)n =10000.02(1+0.02)t-1/(1.03923)t+1000/1.083=110.2584+1000/1.083 =904.0907（其中t=6）由上面的比較可以得到：四種債券的投資價值由高到低為C、A、D、B7.日元對美元匯率由122.05變?yōu)?05.69，試計算日元與美元匯率變化幅度，以及對日本貿(mào)易的一般影響。日元對美元匯率的變化幅度：(122、05105691)xl00=1548，即日元對美元升值1548；美元對日元匯率的變化幅度：(10569122051)*100134，即美元對日元貶值134。日元升值有利于外國商品的進口，不利于日本商品的出口，因而會減少貿(mào)易順差或擴大貿(mào)易逆差。5、利用下表資料，計算人民幣匯率的綜合匯率變動率貨幣名稱基期報告期雙邊貿(mào)易占中國外貿(mào)總值的比重美元830.12829.2420日元7.757.5525英鎊1260.801279.5215港幣107.83108.1220德國馬克405.22400.1210法國法郎121.13119.9110先計算人民幣對各個外幣的變動率對美元：（1-829.24/830.12）*100%=0.106%，即人民幣對美元升值0.106%對日元：（1-7.55/7.75）*100%=2.58%，即人民幣對日元升值2.58%對英鎊：（1-1279.52/1260.80）=-1.48%，即人民幣對英鎊貶值1.48%對港幣：（1-108.12/107.83）=-0.27%，即人民幣對港幣貶值0.27%對德國馬克：（1-400.12/405.22）=1.26%，即人民幣對美元升值1.26%對法國法郎：（1-119.91-121.13）=1.01%，即人民幣對美元升值1.01%以貿(mào)易比重為權(quán)數(shù)，計算綜合匯率變動率：（0.106%*20%）+（2.58*25%）+（-1.48%*15%）+（-0.27%*20%）+（1.26%*10%）+（1.01%*10%）=0.62% 從總體上看，人民幣升值了0.62%8.某國某年末外債余額856億美元，當(dāng)年償還外債本息額298億美元，國內(nèi)生產(chǎn)總值3057億美元，商品勞務(wù)出口收入932億美元。計算該國的負(fù)債率、債務(wù)率、償債率，并分析該國的債務(wù)狀況。計算該國的負(fù)債率、債務(wù)率、償債率，并分析該國的債務(wù)狀況。負(fù)債率外債余額國內(nèi)生產(chǎn)總值28，該指標(biāo)高于國際通用的20的標(biāo)準(zhǔn)。 債務(wù)率外債余額/匯總收入92，該指標(biāo)力略低于國際通用的100標(biāo)準(zhǔn)。 償債率年償還外債本息外匯總收入32，該指標(biāo)高于國際通用的20的標(biāo)準(zhǔn)。由以上計算可以看到，該國的外債余額過大，各項指標(biāo)均接近或超過國際警戒線，有可能引發(fā)嚴(yán)重的債務(wù)問題，應(yīng)重新安排債務(wù)。9.以美國為例，分析說明下列情況在編制國際收支平衡表時如何記帳（為簡便起見，資本與金融帳戶只區(qū)分長期資本與短期資本）。（1）美國向中國出口10萬美元小麥，中國以其在美國銀行存款支付進口貨款。（2）美國由墨西哥進口1萬美元的紡織品，3個月后支付貨款。（3）某美國人在意大利旅游，使用支票支付食宿費用1萬美元，意大利人將所獲美元存入美國銀行。（4）美國政府向某國提供100萬美元的谷物援助（5）美國政府向巴基斯坦提供100萬美元的貨幣援用力。（6）美國居民購買1萬美元的英國股票解 以美國為例，分析說明有關(guān)情況在編制國際收支平衡表時如何記帳。（1）美國在商品項下貸記10萬美元；美國在資本項下借記10萬美元，因為中國在美國存款減少，即美國外債減少。（2）美國在商品項下借記1萬美元；美國在短期資本帳下貸記工員萬美元，因為墨西哥和美國提供的短期貿(mào)易融資使美國負(fù)債增加。（3）美國在服務(wù)項目下借記1萬美元，因為旅游屬于服務(wù)項目；美國在金融項目貸記1萬美元，因為外國人在美國存款意味這美國對外負(fù)債增加。（4）美國在單方轉(zhuǎn)移項目下借記100萬美元，因為贈送谷物類似于貨物流出；美國在商品項下貸記100萬美元，因為谷物出口本來可以帶來貨幣流入。（5）美國在單方轉(zhuǎn)移項下借記100萬美元；同時，在短期資本項下貸記100萬美元，因為捐款在未動時，轉(zhuǎn)化為巴基斯坦在美國的存款。（6）美國在長期資本項下借記1萬