國(guó)外中小微企業(yè)融資制度比較借鑒

1、一摘吉林省地處東北三省中間位置，有許多國(guó)家支持的重點(diǎn)工業(yè)企業(yè)，對(duì)振興東 北老工業(yè)基地起著重要作用。然而我省中小企業(yè)多年來(lái)在數(shù)量上和質(zhì)量上都發(fā)展 較緩，真正形成規(guī)模且實(shí)力較強(qiáng)的中小企業(yè)數(shù)量十分有限，解決中小企業(yè)發(fā)展過(guò) 程中的資金短缺問(wèn)題對(duì)幫助中小企業(yè)持續(xù)經(jīng)營(yíng)、健康成長(zhǎng)有重要作用。本文針對(duì) 吉林省中小微企業(yè)融資現(xiàn)狀存在的問(wèn)題，提出了相應(yīng)的解決對(duì)策?！娟P(guān)鍵詞】中小微企業(yè)融資現(xiàn)狀對(duì)策abstractjilin province is located in the middle of the three northeastern provinces, there are many coun tries

2、in support of key in dustrial enterprises, the revitalizati on of no rtheast old in dustrial base plays an importa nt role. however, over the years in the province of small medium enterprises and development of quantity and quality are moderate, the real scale and stronger very limited number of sma

3、ll and medium enterprises, small medium enterprises in the development process to solve the problem of shortage of funds going to help small medium en terprises, health growth plays an importa nt role .in this paper, the existenee of small and micro enterprises in jilin provinee financing problems,

4、put forward the corresponding countermeasures.keywords： small and micro en terprisesfin anci ng statuscoun termeasure、中小微企業(yè)概述（-）中小微企業(yè)概念在中國(guó)，有關(guān)中小微金業(yè)的概念是山我國(guó)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家郎咸平教授最先提出的。他是這樣定義小微企 業(yè)的。主要是從處性的角度出發(fā)，小微企業(yè)作為四類企業(yè)的集合。這四類企業(yè)分別是小型企業(yè)、微型企業(yè)、 家庭作坊式企業(yè)和個(gè)體工商戶。小微企業(yè)就是他們的統(tǒng)稱。當(dāng)然，從客觀和主觀的角度區(qū)分，這是一種相 對(duì)主觀的界定方法。他主要是從兩方面對(duì)企業(yè)規(guī)模的進(jìn)行

5、判別，一方面是通過(guò)對(duì)企業(yè)所冇權(quán)，另一方面是 通過(guò)經(jīng)營(yíng)權(quán)等經(jīng)濟(jì)形態(tài)的主觀區(qū)分。從客觀評(píng)價(jià)來(lái)看，這種方法的不足z處在于,他相對(duì)于定量界定方法 還是比較容易受到主觀因素的影響。這樣就使得對(duì)企業(yè)的界定標(biāo)準(zhǔn)變得具有一定的模糊性。2011年7月，我國(guó)的政府部門工信部、統(tǒng)計(jì)局和發(fā)改委從定量的角度入手，依據(jù)從業(yè)人員、營(yíng)業(yè)收入和資產(chǎn)總額等三項(xiàng)楮確的指標(biāo)，制定出中小微企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定，將企業(yè)劃分為小、小、微三種類型。制定這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定的意義在于，它是官方第一次將“微型企業(yè)”從“小企業(yè)”中分離出來(lái)，并對(duì)“小微企業(yè)”加以界定，使其形成與“大中企業(yè)”相對(duì)應(yīng)的兩大企業(yè)群體。這樣看來(lái)，我國(guó)現(xiàn)存兩大企業(yè)群體，一是小微企業(yè)，二是

6、大中企業(yè)。中小微企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定的制定是我國(guó)企業(yè)分類工作的重人突破，這對(duì)我國(guó)的各類金業(yè)冇著重要 的意義。與此同時(shí)，它也為研究分析、分類指導(dǎo)各類企業(yè)，尤其是對(duì)于小微企業(yè)而言，對(duì)于他的發(fā)展捉供 了一定的工作基礎(chǔ)。此項(xiàng)規(guī)定涵蓋行業(yè)相對(duì)廣泛，具體包括：農(nóng)業(yè)、林業(yè)、牧業(yè)、漁業(yè)，交通運(yùn)輸業(yè)，工 業(yè)，建筑業(yè)，批發(fā)業(yè)，零售業(yè)，倉(cāng)儲(chǔ)業(yè)，郵政業(yè)，住宿業(yè)，餐飲業(yè)，信息傳輸業(yè)，軟件和信息技術(shù)服務(wù)業(yè), 房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)經(jīng)營(yíng)，物業(yè)管理，租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)，其他未列明行業(yè)等十六個(gè)行業(yè)分類，涉及84個(gè)行業(yè)人類, 362個(gè)行業(yè)中類和859個(gè)行業(yè)小類。修訂后的中小微企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)，更加利丁-加強(qiáng)小微企業(yè)的指導(dǎo)，也有利丁出臺(tái)和實(shí)施針對(duì)小微企

7、業(yè)相 關(guān)的政策，這具有較為深遠(yuǎn)的意義。主要體現(xiàn)在以下四點(diǎn)。第一點(diǎn)是分類具體又粘細(xì)、覆蓋的范圍較為廣 泛，這對(duì)于小微企業(yè)的分類、統(tǒng)計(jì)信息與信息管理和利用冇著十分積極的作用，他更加真實(shí)的反應(yīng)了小微 企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況。第二點(diǎn)是劃分出了微型企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)于加大對(duì)小型、微型企業(yè)的扶持力度也是冇積極 的影響，更加有利于出臺(tái)對(duì)于小微企業(yè)發(fā)展更有針對(duì)性和更有時(shí)效性的優(yōu)惠政策。三是非常有利于現(xiàn)階段 在兼顧勞動(dòng)生產(chǎn)率的同時(shí)，更應(yīng)強(qiáng)調(diào)小盤微盤金業(yè)市場(chǎng)主體的作用，在我國(guó)的兩大金業(yè)群當(dāng)中，著重發(fā)揮 型微型企業(yè)市場(chǎng)主體的力量，以便于更好的解決勞動(dòng)力就業(yè)問(wèn)題。四是美國(guó)、r本和歐盟等國(guó)家和地區(qū)均 冇微型企業(yè)劃分，我國(guó)新標(biāo)準(zhǔn)的設(shè)

8、定，可以更加明確微型企業(yè)的市場(chǎng)地位，冇利于與國(guó)際接軌，更加適應(yīng) 經(jīng)濟(jì)全球化。我們有信心也有理由相信小微企業(yè)的明天會(huì)更好更快的發(fā)展。（二）中小微企業(yè)的特點(diǎn)1 數(shù)量多，分布范圍廣放眼全球，不管是從國(guó)內(nèi)還是從國(guó)外來(lái)看，小微企業(yè)在任何一個(gè)國(guó)家的企業(yè)數(shù)暈中占得比例都是相對(duì) 較大的。據(jù)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，美國(guó)、新加坡中小微企業(yè)數(shù)量約占其國(guó)內(nèi)企業(yè)總數(shù)的90%以上。在我國(guó),相關(guān) 資料顯示，截至2012年底，中國(guó)注冊(cè)的中小微法人企業(yè)數(shù)量高達(dá)264262p，占企業(yè)總數(shù)的81.16%。中小 微企業(yè)分布廣泛，從地域范圍上看，我國(guó)小微企業(yè)廣泛的分布于東、中、西部地區(qū)，其中東部地區(qū)的小微 企業(yè)比例相對(duì)更高一些。2紐織形式多樣化

9、在我國(guó)創(chuàng)辦的中小微企業(yè)是允許有多種形式的。有的可以申請(qǐng)成為個(gè)體t商戶或者是獨(dú)資企業(yè)，也可 以是合伙企業(yè)、冇限責(zé)任公司等其他的多種形式。人體說(shuō)來(lái)，我國(guó)中小微企業(yè)還是主要以家族企業(yè)制度居 多，他們的數(shù)量占到了大多數(shù)。企業(yè)主都是大權(quán)在握，擁冇經(jīng)營(yíng)決策權(quán)。3生產(chǎn)銷售方式比較靈活大多數(shù)中小微型金業(yè)都照搬一個(gè)模式，都是參照以“前村后店”的模式來(lái)運(yùn)營(yíng)。這樣做的不足z處在 于，其生產(chǎn)質(zhì)量管理仍然存在著一定的缺陷，不是特別完善，這一點(diǎn)是需要改進(jìn)的地方。銷售方式并不死 板，是采用比較靈活的直銷方式，他們的主要服務(wù)對(duì)彖是本地的市場(chǎng)。從這方面看來(lái)，小微企業(yè)的市場(chǎng)發(fā) 展空間還是存在很大的余地。4經(jīng)營(yíng)狀況差異較大我們可以

10、先從地域上來(lái)比較，先看東南沿海地區(qū)，這里的經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)的，所以他們冇充足的資金給 小微企業(yè)捉供發(fā)展，進(jìn)而小微企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新能力較強(qiáng)，他們的數(shù)量就會(huì)有很快的増長(zhǎng)，和其他的金業(yè)相 比，他們的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力較強(qiáng)，經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)就會(huì)比一般企業(yè)的利潤(rùn)亂經(jīng)營(yíng)狀況也會(huì)相對(duì)好。但是，與z相 反的是，在我國(guó)的中西部地區(qū)，他們的經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后，有很多的小微企業(yè)會(huì)受到經(jīng)營(yíng)管理水平的制約，因 為他們的經(jīng)營(yíng)管理水平較差，科技水平也不高。制約因素并非僅僅局限于此，總的說(shuō)來(lái)，還體現(xiàn)在很多其 他的方面，像是生產(chǎn)的品種上、生產(chǎn)的質(zhì)量上、產(chǎn)品的標(biāo)準(zhǔn)化程度還有技術(shù)含量方面等等等等都處于弱勢(shì), 這樣看來(lái)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力實(shí)在抵不過(guò)其他性質(zhì)的企業(yè)，

11、經(jīng)營(yíng)狀況也好不到那里。換-個(gè)視角繼續(xù)分析，我 們?cè)賮?lái)比較行業(yè)方面存在的差異，我國(guó)小微金業(yè)主要集中在第三產(chǎn)業(yè)，也有一部分在從爭(zhēng)第二產(chǎn)業(yè)，從爭(zhēng) 第一產(chǎn)業(yè)的數(shù)量相對(duì)較少，數(shù)量還是不多的。二、吉林省中小微-企業(yè)融資現(xiàn)狀（一）吉林省中小微企業(yè)的融資現(xiàn)狀關(guān)于融資方面，還有存在一部分制約因索的。他會(huì)受到企業(yè)自身的信用和融資環(huán)境的影響。當(dāng)然，我 國(guó)的相關(guān)政策等宏觀方面的因素是無(wú)法避免的。這樣看來(lái)，就使得吉林省的中小微企業(yè)融資渠道限于以下 兒種。他主要是通過(guò)自冇資金、銀行信貸、民間借貸等方式。1口有資金吉林省中小微金業(yè)資金來(lái)源的主要渠道z就是自有資金。據(jù)相關(guān)統(tǒng)訃，吉林省中小微企業(yè)融資結(jié)構(gòu) 中h冇資金可以山到一半

12、以上的比例，冇的占到了六成左右。這種情況來(lái)看，中小微企業(yè)的確存在融資難 的問(wèn)題，這是無(wú)法避免的，但是可以克服。雖然因?yàn)樯鲜腥谫Y和間接融資都具冇一定的難度，所冇會(huì)使得 一定數(shù)量的企業(yè)依靠自有的資金的尋找自身的發(fā)展模式。所以說(shuō)，自有資金有限的中小微企業(yè)，影響了中 小企業(yè)的發(fā)展，成為了阻礙其發(fā)展的制約因素。2銀行信貸h冇資金可以算是小微企業(yè)的主要融資方式了，和主要的融資方式和比，銀行信貸是中小微企業(yè)融資 的第二個(gè)選擇方案。調(diào)查顯示，吉林省兒乎所有的中小微企業(yè)都主要通過(guò)銀行信貸進(jìn)行融資，銀行貸款占 據(jù)了中小微企業(yè)資金總額的28%。但是，國(guó)有金融機(jī)構(gòu)對(duì)貸款巾請(qǐng)金業(yè)的資格和準(zhǔn)入條件是很嚴(yán)格的，把 關(guān)方而較

13、為謹(jǐn)慎，正是因?yàn)檫@個(gè)原因，在加上吉林省中小微企業(yè)自身存在的種種問(wèn)題。這樣，總體看來(lái)， 加犬了中小微企業(yè)在獲得貸款方而的難度，使得他的貸款難上加難。3.民間借貸銀行貸款難、自有資金受到宏觀因索的影響，存在很多的局限性和制約因索。正是因?yàn)檫@樣，他們的 存在不僅為小微企業(yè)提供了融資渠道，同時(shí)也催生了吉林省新的貸款方式的發(fā)展。尺間借貸成為了一股活 躍的力量，為小微企業(yè)雪中送炭。吉林省民間資金的數(shù)量我們暫時(shí)還無(wú)法得到官方數(shù)據(jù)，也沒(méi)冇辦法從其 他較為權(quán)威的網(wǎng)址上面得到參考和校隊(duì)，這是數(shù)據(jù)的不足之處。（）吉林省中小微企業(yè)融資存在的問(wèn)題1 融資情況略冇好轉(zhuǎn)，總體服務(wù)效率冇待提髙一直以來(lái)，我省中小微企業(yè)的融資困

14、境是一種普遍存在的現(xiàn)彖，相信其他的省份也會(huì)存在同樣的諸況。 獲取融資的數(shù)額是與其在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的地位不掛鉤的，沒(méi)有一定的匹配性。雖然有關(guān)資料顯示，中小微企 業(yè)實(shí)際獲取的資金支持的數(shù)量是増加的，整體上呈向上増長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。于此同時(shí)，吉林省工業(yè)總產(chǎn)值中，中 小微企業(yè)所占的比重一年比一年提高了，他的發(fā)展速度和中小微企業(yè)信貸的増長(zhǎng)速度相比，具冇明顯人于 的趨勢(shì)。2仍以內(nèi)源融資為主，融資渠道單一每一種融資渠道對(duì)于中小微企業(yè)來(lái)說(shuō)都是很重要的。尤其是中小微金業(yè)，他們對(duì)中小微企業(yè)起的作用 更人。具體說(shuō)來(lái)，以為內(nèi)源融資可以將信息內(nèi)部化，并且做得到做人的可能性。這樣，內(nèi)源融資就不會(huì)冇 太多的不好的影響。因?yàn)閦前的很多較

15、為負(fù)面的影響都是由于他們的信息不是很完善，造成的不對(duì)稱的局 面和現(xiàn)象。所以說(shuō)，每種融資渠道對(duì)于中小微企業(yè)來(lái)說(shuō)都是很重要的。尤其是中小微企業(yè)，他們對(duì)中小 微企業(yè)起的作用更大。根據(jù)相關(guān)的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，吉林省某商業(yè)銀行開(kāi)戶的有137家中小微金業(yè)。從在該商業(yè) 銀行開(kāi)戶的小微企業(yè)發(fā)放的問(wèn)卷調(diào)査來(lái)看，這里主要是針對(duì)下發(fā)資金來(lái)源次序的問(wèn)卷調(diào)査。發(fā)放的總體卷 數(shù)有137,但并不是所有的調(diào)查問(wèn)卷都有收冋，有一些是無(wú)效的。單單就收的有效的問(wèn)卷所占的比例還是 很人的，一共101份，涉及了省內(nèi)很多的行業(yè)。不光是涉及的行業(yè)廣，涉及的區(qū)域也是相當(dāng)廣泛的。所以 說(shuō)，在這里可以作為樣木認(rèn)為可以無(wú)偏估計(jì)總體。分析樣木可以得知，有的

16、樣木企業(yè)都會(huì)有銀行貸款的經(jīng) 歷，塑然這樣，但融資供給的源泉并不是來(lái)自于銀行貸款。小微企業(yè)融資貸款的主要來(lái)源是通過(guò)多種形式 慢慢積累的。比如說(shuō)，金業(yè)可以通過(guò)繼承家業(yè)來(lái)積累，小微企業(yè)也可以通過(guò)循環(huán)勞動(dòng)等形式實(shí)現(xiàn)的自身積 累，并不會(huì)僅僅局限于銀行的貸款?？偟膩?lái)說(shuō)，通過(guò)自己的家業(yè)繼承，和通過(guò)循環(huán)勞動(dòng)來(lái)積累，這兩者占 的比例達(dá)到了一半以上，剩余的其它的外源融資是不足丙分之五十的。還有一點(diǎn)值得注總的是，小微企業(yè) 并不會(huì)單獨(dú)依靠自身的積累，因?yàn)閱慰孔陨淼姆e累是不能滿足中小微企業(yè)發(fā)展的需要。小微企業(yè)的發(fā)展需 求是與日俱増的，不斷増加的。正是因?yàn)檫@種較高的需求，目前看來(lái)，冇一半以上的金業(yè)還要尋找更多的 渠道。因

17、為他們需耍尋找更多的其他的融資的途徑來(lái)克服口己的不足，尤其是解決好經(jīng)營(yíng)資金不足的問(wèn)題。 這樣做的原因是有兩方面的。一是受到融資渠道木身的局限性，因?yàn)檫@是內(nèi)源融資木身的不足，畢竟他的 能力也是冇限的，一方面在現(xiàn)存的融資渠道并不是五花八門，想獲取更多的資金并不是那么輕而易舉的事 wo所以想獲取并且參與到更多渠道的融資方式中去，并不是一件輕而易舉的事悄。這樣看來(lái)，很多中小 微企業(yè)就沒(méi)有辦法去選擇別的融資渠道,在這種情況下，只好依賴于現(xiàn)有的并且唯一的內(nèi)源融資了。雖然 這樣做，在一定程度上，會(huì)増加內(nèi)源融資的優(yōu)越性，尤其體現(xiàn)在他的融資能力上。這樣做的目的，可以是 節(jié)約成本的。會(huì)為企業(yè)省下一筆交易費(fèi)用等其他

18、的費(fèi)用支出。這樣看來(lái)，費(fèi)用的減少，是可以在一定程度 上減少資金的融入需求。3中小微企業(yè)信川擔(dān)保體系不健全目前，吉林省的各類信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)有30家（見(jiàn)f表），這些企業(yè)成為了屮小微企業(yè)融資的it要基礎(chǔ)。 但是還是會(huì)冇很多因素的制約。市場(chǎng)的供給和需求存在兩種狀態(tài)。一種是供人于求。另-種是供不應(yīng)求。 現(xiàn)在來(lái)分析吉林省的信用衣!保體系是出于那種狀態(tài)的。目前，吉林省信用衣！保體系是存在的需求較多，但 是現(xiàn)有的供給是明顯不足的一種狀態(tài)，這樣看來(lái)，吉林省的擔(dān)保市場(chǎng)就很難滿足中小微企業(yè)擔(dān)保貸款的需 求，所以就會(huì)造成很多小微企業(yè)沒(méi)有足夠的資金去融入。同時(shí)，現(xiàn)在的體制還不是很完善，有的英至是缺 失，像是風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)不完善

19、、防控機(jī)制也不完善、監(jiān)管機(jī)制的缺失，這就造成了兩不一缺失的局面。吉林省 備類信用衣!保機(jī)構(gòu)的現(xiàn)狀還較為復(fù)雜，冇的責(zé)任很大，但是能力不足，冇的能力很大，卻不去承衣!責(zé)任。 這樣就造成了責(zé)任和能力不對(duì)等的現(xiàn)象,所以說(shuō)，很多的銀行為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)就不會(huì)通過(guò)企業(yè)的貸款川請(qǐng)。 就這樣去限制對(duì)中小微企業(yè)的放貸規(guī)模，無(wú)疑看來(lái)，就大大増加了中小微企業(yè)融資的難度。表1吉林省信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)一覽吉林省信用擔(dān)保投資有限公司梅河口市中小微企業(yè)信用擔(dān)保中心長(zhǎng)春市中小微企業(yè)信用擔(dān)保有限公司通化縣中小微企業(yè)信用擔(dān)保中心九臺(tái)市中小微企業(yè)信用擔(dān)保有限公司輝南縣中小微企業(yè)信用擔(dān)保中心榆樹(shù)市中小微企業(yè)信用擔(dān)保有限責(zé)任公司口山市中小微企業(yè)信

20、用擔(dān)保有限公司吉林省中東信用擔(dān)保有限責(zé)任公司白城市中小微企業(yè)信用擔(dān)保有限公司吉林省佰億投資擔(dān)保集團(tuán)冇限公司大安市中小微企業(yè)信用擔(dān)保冇限公司吉林省鴻基信用擔(dān)保有限公司延邊州屮小微企業(yè)信用擔(dān)保有限公司吉林市中小微企業(yè)信用擔(dān)保有限公司敦化市屮小微企業(yè)信用擔(dān)保有限責(zé)任公m樺甸市屮小微企業(yè)信用擔(dān)保中心圖們市信用擔(dān)保有限公司舒蘭市財(cái)運(yùn)企業(yè)擔(dān)保有限責(zé)任公司安圖縣國(guó)有資產(chǎn)信用擔(dān)保經(jīng)營(yíng)有限公司四平市小小微企業(yè)投資擔(dān)保有限公司汪清縣小小微金業(yè)信用擔(dān)保有限公司雙遼市中小微企業(yè)信用擔(dān)保公司延吉市興達(dá)中小微金業(yè)信用擔(dān)保有限公司遼源市振興中小微企業(yè)信用擔(dān)保屮心延邊聚源信用擔(dān)保服務(wù)有限公司通化市屮小微企業(yè)信用擔(dān)保中心延邊豐

21、圓擔(dān)保有限公司集安市中小微企業(yè)信用擔(dān)保有限責(zé)任公m松原市屮小微企業(yè)信用擔(dān)保有限責(zé)任公同三、國(guó)外中小微企業(yè)融資制度比較借鑒每一種性質(zhì)的企業(yè)在各國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中都會(huì)有著一定的作用和地位。從企業(yè)的性質(zhì)上說(shuō)，中小微企業(yè) 所占的地位還是相對(duì)具有戰(zhàn)略性的，舉足輕垂的。接下來(lái)，本文將會(huì)具體分析國(guó)外的中小企業(yè)的融資經(jīng)驗(yàn), 通過(guò)總結(jié)，分析各國(guó)各種渠道的利嘛，希望可以對(duì)本國(guó)中小微企業(yè)的融資問(wèn)題起到一定的積極的作用和影 響。當(dāng)然，他的現(xiàn)實(shí)意義是不容忽視的。（一）美國(guó)中小微企業(yè)融資制度美國(guó)政府的優(yōu)勢(shì)是法律完善，市場(chǎng)有效。這樣政府只要起到引導(dǎo)的作用，就可以使得民間資木，法律 制度，和資木市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)三者的完美結(jié)介?？偟恼f(shuō)來(lái)，

22、我們可以體現(xiàn)為間接扶持型的小金業(yè)金融支持體系。1.融資渠道更為多樣，運(yùn)行程序更為便捷美國(guó)的金融市場(chǎng)是比較成熟的，這樣就可以為美國(guó)中小微企業(yè)外源融資提供了多種選擇，除商業(yè)銀行 提供貸款、政府扶助融資外，中小微企業(yè)可以通過(guò)納斯達(dá)克市場(chǎng)、美國(guó)證券交易所實(shí)現(xiàn)股權(quán)融資，可以通 過(guò)債券市場(chǎng)發(fā)行中小微企業(yè)債券實(shí)現(xiàn)債權(quán)融資，可以利用風(fēng)險(xiǎn)投資基金茯取低成木的犬使基金。2財(cái)稅支持更為冇力，金融服務(wù)更為周全在投融對(duì)接方面，美國(guó)政府冇他的做法。就是一邊通過(guò)sba指定優(yōu)先向小企業(yè)貸款的金融機(jī)構(gòu)，給 予優(yōu)惠政策，然后同時(shí)使川行政手段經(jīng)濟(jì)手段，還有要同步做到的是另一邊政府親為小企業(yè)融資捉供履 約擔(dān)保，擔(dān)保的責(zé)任是根據(jù)貸款的

23、實(shí)際情況來(lái)決定的，比如說(shuō)貸款金額的大小，貸款的時(shí)間期限。他們還 冇一點(diǎn)做的很好，就是在稅負(fù)補(bǔ)貼方面。他們以自己的標(biāo)準(zhǔn)來(lái)對(duì)企業(yè)實(shí)行不同的稅收政策，還可以給予補(bǔ) 貼。這樣就會(huì)為企業(yè)増加更多的財(cái)富。（二）日本中小微企業(yè)融資制度日木中小微企業(yè)融資制度的特點(diǎn)是直接扶持，這一點(diǎn)和美國(guó)是不一樣的。因?yàn)槊绹?guó)是通過(guò)間接的模式。 這是一部分原因是由于歷史因素造成的，因?yàn)樗麄冊(cè)诙?zhàn)后發(fā)展相當(dāng)快速，政府的言接扶持起到了很人的 作用。1 專門的政策、措施扶植中小微企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展日木冇著自己特殊的發(fā)展政策。按照發(fā)展?fàn)顩r，創(chuàng)業(yè)時(shí)間，創(chuàng)業(yè)者的性質(zhì)制定不同的政策。對(duì)閑境中 得金業(yè)扶持，對(duì)創(chuàng)業(yè)的企業(yè)可以進(jìn)行債務(wù)#！保，對(duì)創(chuàng)業(yè)的個(gè)人

24、提供無(wú)息貸款等。這些政策和措施都由政府 主導(dǎo)執(zhí)行，政府的行政力量和速度相比市場(chǎng)運(yùn)行冇一定的優(yōu)勢(shì)，就不會(huì)冇時(shí)滯。2特色的金融、扭保體系 助力中小微企業(yè)融資日木中小微企業(yè)金融機(jī)構(gòu)是山兩個(gè)機(jī)構(gòu)構(gòu)成的。包括政策金融機(jī)構(gòu)與民間金融機(jī)構(gòu)組成。這樣的機(jī)構(gòu) 可以更好的實(shí)現(xiàn)了機(jī)構(gòu)，業(yè)務(wù)和管理的三分離。政府鼓勵(lì)生成尺間金融機(jī)構(gòu)，它的資金特點(diǎn)就是具冇規(guī)模 小、經(jīng)營(yíng)靈活等特征，對(duì)其屬地的中小微企業(yè)融資具冇天然的優(yōu)勢(shì)?？诒菊⒘擞芍行∥⑵髽I(yè)貸款扣 保公司和中小微企業(yè)貸款保險(xiǎn)公司組成的信貸保險(xiǎn)系統(tǒng)，這樣就可以為豐富中小微企業(yè)的信川制度，解決 金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小微企業(yè)捉供金融服務(wù)面臨的閑難。（三）國(guó)外中小微企業(yè)融資經(jīng)驗(yàn)的啟

25、示通過(guò)對(duì)國(guó)外中小微企業(yè)融資模式的分析，希望可以從中得到啟示。這樣的啟示可以為我們解決吉林省 中小微企業(yè)融資難的問(wèn)題。1 政府必須重視中小微企業(yè)的發(fā)展首先來(lái)說(shuō)，并且是值得注意的一點(diǎn)是，絕對(duì)不可以忽視政府的力量。因?yàn)檎闹匾暿呛荜P(guān)鍵的，這 一點(diǎn)。我們可以從國(guó)外解決中小微企業(yè)融資問(wèn)題的對(duì)策中可以看到。因?yàn)檎梢灾贫ǚ伞⒄撸O(shè)立 專門機(jī)構(gòu)、提供財(cái)政支持和援助。所以說(shuō)來(lái)，我們必須要獲取更多的政府支持。讓政府更加重視中小微企 業(yè)在地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展和建設(shè)中的地位和作用，政府可以為其捉供配套政策和法規(guī)。2建設(shè)地區(qū)性的信用擔(dān)保體系應(yīng)該適當(dāng)?shù)慕ｉT的信用保機(jī)構(gòu)。因?yàn)閮恿诉@樣的機(jī)構(gòu)。就可以在一定程度上分扌h中

26、小微企業(yè)的 融資風(fēng)險(xiǎn)。美國(guó)、徳國(guó)就有這樣的機(jī)制。這樣機(jī)制存在的目的在于有機(jī)制，供擔(dān)保。因此，我們應(yīng)該充分 的利用并借鑒成功經(jīng)驗(yàn)，可以在吉林省建立這樣的中小微企業(yè)信用擔(dān)保體系，可以使得中小微企業(yè)的融資 渠道上遇到的閑難，一點(diǎn)點(diǎn)的清除信用障礙。卩4、吉林省中小微企業(yè)融資問(wèn)題對(duì)策具體問(wèn)題具體分析。吉林省有吉林省的現(xiàn)在，對(duì)于中小微企業(yè)融資的悄況，我們可以在汲取國(guó)外先進(jìn) 經(jīng)驗(yàn)，從以下幾個(gè)方面入手治理：（-）捉高國(guó)冇商業(yè)銀行金融服務(wù)效率金融服務(wù)效率是冇待捉髙的，尤其是對(duì)于銀行業(yè)來(lái)說(shuō)，像是國(guó)冇商業(yè)銀行。為然，吉林省也意識(shí)到了 這一個(gè)問(wèn)題。從2009年開(kāi)始，吉林省內(nèi)的很多銀行，像是國(guó)有銀行都成立了專門的中小微

27、企業(yè)金融服務(wù) 機(jī)構(gòu)。雖然這些機(jī)構(gòu)只是剛剛興起，建立，他們的運(yùn)作時(shí)間還不是很長(zhǎng)。但他們的確是緩解中小微金業(yè)融 資難的問(wèn)題。當(dāng)然,雖然是解決了難題。但是我們應(yīng)該盡善盡美。所以說(shuō)，冇好多關(guān)鍵問(wèn)題，還是仍然需 要解決的。應(yīng)該做好以下兒點(diǎn)，加快改革和創(chuàng)新的步伐。這主要體現(xiàn)在他的政策和制度方面，尤其是關(guān)于 信貸的，我們改革和創(chuàng)新的目的是調(diào)結(jié)構(gòu)。支持的力度也是不容忽視的。耍做到有傾斜。還有要注意的是, 發(fā)展新的產(chǎn)品，適應(yīng)融資過(guò)程。與此同時(shí)，也要學(xué)習(xí)各國(guó)先進(jìn)的經(jīng)驗(yàn)，有較好質(zhì)雖的服務(wù)理念，做好服務(wù)。 在這個(gè)過(guò)程中，地方政府也一定要參與進(jìn)來(lái)，做好指導(dǎo)工作和監(jiān)管。（二）開(kāi)辟直接融資渠道，豐富融資制度內(nèi)容通過(guò)借鑒和比

28、較國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，我們可以發(fā)現(xiàn)，美國(guó)的政策是間接的，日本的相對(duì)直接。這兩種政策的前 提，都是通過(guò)比較成熟的融資市場(chǎng)做輔助的，有這樣的基礎(chǔ)在這里。所以說(shuō)，如果沒(méi)有這樣的基礎(chǔ)，間接 融資也是不可能在言接融資市場(chǎng)上去解決融資難題。尤其是中小企業(yè)的融資難問(wèn)題。吉林省可以并且值得借鑒的是應(yīng)該發(fā)展多層次的直接融資渠道。這一點(diǎn)，冇為值得關(guān)注。因?yàn)閮酉薜?融資渠道，是很制約小微企業(yè)的發(fā)展的。政府必須耍從他們能做的地方入手，幫助企業(yè)更好更快的發(fā)展。 這樣了，大多數(shù)中小微企業(yè)就不用在單獨(dú)僅依靠商業(yè)銀行信貸進(jìn)行間接融資?？梢宰龅膬右韵聝狐c(diǎn)。首先，應(yīng)該抓住機(jī)遇，現(xiàn)在最后的機(jī)會(huì)就是發(fā)展資本市場(chǎng)。我們吉林省一定要 抓住這個(gè)時(shí)機(jī)

29、。其次，建立各種基金，像是中小微企業(yè)互助基金和中小微企業(yè)信用衣!保基金。這里，就可 以充分借鑒西方發(fā)達(dá)國(guó)家的做法，政府示范，民間資木有序進(jìn)入，最終實(shí)現(xiàn)三方共贏。第三，嘗試成立吉 林省中小微企業(yè)投資公司或借助吉林省信托。這樣做的好處是對(duì)我省中小微企業(yè)進(jìn)行直接股權(quán)投資，這樣 可以冇利于推動(dòng)中小微企業(yè)發(fā)展，對(duì)他們的資產(chǎn)重組和轉(zhuǎn)型升級(jí)都會(huì)冇一定積極的影響和作用，這樣做的 還一個(gè)好處就是可以幫助治理,我們把治理環(huán)節(jié)選擇在中小微企業(yè)規(guī)范上市前。（三）完善中小微企業(yè)擔(dān)保體系要解決吉林省中小微-企業(yè)融資難問(wèn)題，毋庸置疑的是建立信用擔(dān)保體系，在這里要強(qiáng)調(diào)的是,一定要 以政府為主導(dǎo)。因?yàn)檎诖税l(fā)揮的作用是沒(méi)冇任

30、何機(jī)構(gòu)可以代替的。吉林省政府也為此做出了很人的努 力和貢獻(xiàn)。舉個(gè)例子來(lái)看，吉林省政府冇關(guān)的各個(gè)部門部門是可以密切配合的，他們彼此z間相互協(xié)調(diào)， 部門間的聯(lián)系密切了，就可以逐漸的擴(kuò)大企業(yè)間的信息采集，尤其是對(duì)擴(kuò)大中小微企業(yè)的信用信息的采集, 這樣做的好處就是可以使中小微企業(yè)的不是銀行部門的信息,也就是說(shuō)非銀行信息的采集變得相對(duì)的完善。 會(huì)更加的系統(tǒng)。這樣就在一定程度上給予了中小微企業(yè)的信用評(píng)級(jí)的較高的肯定。換一個(gè)視角來(lái)說(shuō)的話， 我們還可以在這樣的基礎(chǔ)上，可以適當(dāng)?shù)娜ヌ剿魅ソ⒁环N機(jī)制，一種適用對(duì)彖是中小微企業(yè)的機(jī)制，也 就是對(duì)該企業(yè)實(shí)行信川獎(jiǎng)懲的機(jī)制。比如，對(duì)中小微企業(yè)的信川進(jìn)行三六九等的等級(jí)測(cè)