淺析資產(chǎn)評估質(zhì)量低下的博弈分析及對策探討

1、  淺析資產(chǎn)評估質(zhì)量低下的博弈分析及對策探討    論文 關(guān)鍵詞：評估質(zhì)量客戶評估機(jī)構(gòu)監(jiān)管博棄  論文摘要：資產(chǎn)評估質(zhì)量問題是困擾我國資產(chǎn)評估行業(yè)健康 發(fā)展 的焦點(diǎn)問題，影響資產(chǎn)評估質(zhì)量的因素是多方面的。為了有效解決我國資產(chǎn)評估質(zhì)量普遍不高的現(xiàn)狀，就需要從深層次上分析造成我國資產(chǎn)評估質(zhì)量低下的根本原因。本文擬運(yùn)用博棄論分析方法對這一問題進(jìn)行研究，以期找到影響我國資產(chǎn)評估質(zhì)量的基本原因，并依博弈分析的結(jié)果提出相應(yīng)對策。  一、引言      作為一種客觀評估

2、資產(chǎn)價(jià)值、為市場上的產(chǎn)權(quán)主體提供價(jià)格尺度和交易標(biāo)準(zhǔn)的專業(yè)服務(wù)中介，資產(chǎn)評估行業(yè)自產(chǎn)生以來就受到了社會(huì)各界的廣泛關(guān)注。經(jīng)過近20年的發(fā)展，我國的資產(chǎn)評估行業(yè)逐步走向市場，并在促進(jìn)資產(chǎn)流動(dòng)和產(chǎn)權(quán)交易、優(yōu)化資源配置、保障各類產(chǎn)權(quán)主體合法權(quán)益等方面發(fā)揮了重要作用。但近年來，無論是政府有關(guān)管理部門還是社會(huì)公眾，普遍對我國資產(chǎn)評估行業(yè)的執(zhí)業(yè)質(zhì)量表示擔(dān)憂，資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)在評估過程中違規(guī)操作、評估結(jié)果有失公允的事件屢有發(fā)生，資產(chǎn)評估質(zhì)量低下已成為困擾我國資產(chǎn)評估行業(yè)健康發(fā)展的焦點(diǎn)問題。  二、客戶與評估機(jī)構(gòu)之間的博弈分析      

3、在資產(chǎn)評估市場中，客戶和資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)之間是一種委托與受托的關(guān)系。在這一關(guān)系中，客戶關(guān)心的主要是評估結(jié)果是否滿足自己的需要以便從中獲取最大收益，并傾向于對評估機(jī)構(gòu)施加影響使評估機(jī)構(gòu)按自己的意愿進(jìn)行評估;而評估機(jī)構(gòu)在客戶壓力影響下，就會(huì)相應(yīng)權(quán)衡滿足客戶特殊要求進(jìn)行違規(guī)操作獲得的收益和由此可能被監(jiān)管部門查處受損的大小，并做出是否進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)的抉擇。這樣，資產(chǎn)評估質(zhì)量的高低在很大程度上就取決于客戶與評估機(jī)構(gòu)雙方在博弈過程中“討價(jià)還價(jià)”的能力及博弈的結(jié)果。      1.博棄分析的基本假設(shè)。為了更好地分析客戶與評估機(jī)構(gòu)之間的博弈如何影響資產(chǎn)評估

4、質(zhì)量進(jìn)而尋求問題的深層原因及對策，這里假設(shè):      （1)博弈的參加者只有兩個(gè)，即客戶和評估機(jī)構(gòu)，雙方都明確自己在博弈中所處的地位和對方行為策略對自己的影響。作為“理性 經(jīng)濟(jì) 人”，他們一切行為策略的選擇都是為了實(shí)現(xiàn)自身利益的最大化。      （2)博弈雙方都只有兩個(gè)策略可供選擇:客戶可以選擇對評估機(jī)構(gòu)施加影響以使評估機(jī)構(gòu)按自己的意愿進(jìn)行評估，或不對評估機(jī)構(gòu)施加影響;評估機(jī)構(gòu)則可以選擇滿足客戶的要求進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)，或是堅(jiān)持不進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)。  (3)客戶

5、與評估機(jī)構(gòu)之間做出策略選擇的時(shí)間有先后之分。由于是客戶尋找評估機(jī)構(gòu)，客戶首先進(jìn)行對評估機(jī)構(gòu)施加影響或不施加影響的策略選擇，評估機(jī)構(gòu)再在客戶的策略選擇的基礎(chǔ)上衡量利弊，做出符合自己利益最大化的策略選擇。      (4)如果客戶對評估機(jī)構(gòu)施加影響，客戶總能達(dá)到自己的目的，并從中得到e(e>0)的超額收益。因?yàn)樵谀壳百Y產(chǎn)評估市場有效需求不足的狀態(tài)下，如果評估機(jī)構(gòu)不進(jìn)行違規(guī)操作滿足客戶的要求，客戶就會(huì)更換評估機(jī)構(gòu)，并肯定能夠在不多支付費(fèi)用的前提下找到能屈從于客戶的評估機(jī)構(gòu)。此時(shí)，評估機(jī)構(gòu)如果選擇進(jìn)行違規(guī)操作，可以得到h( h

6、>0)的超額收益，如果不進(jìn)行違規(guī)操作，將被客戶更換而得不到任何收益。      (5)如果客戶不對評估機(jī)構(gòu)施加影響，將只能得到k(k>0)的正常收益。此時(shí)，評估機(jī)構(gòu)如果仍然選擇進(jìn)行違規(guī)操作，由于違規(guī)操作節(jié)省了費(fèi)用，可以得到m(m>0)的超額收益，如果不進(jìn)行違規(guī)操作，由于嚴(yán)格執(zhí)行了操作規(guī)程，只能得到s(s0)的正常收益。      2.博棄模型與均衡分析。根據(jù)以上假設(shè)，可將客戶與評估機(jī)構(gòu)之間各策略組合的收益情況以及客戶與評估機(jī)構(gòu)之間的博弈模型表達(dá)如下:

7、0;可以看出，在客戶選擇是否對評估機(jī)構(gòu)施加影響和評估機(jī)構(gòu)選擇是否進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)的決策中，共有4種策略組合。由于博弈雙方都會(huì)選擇對自己最有利的策略，對于客戶來說，無論評估機(jī)構(gòu)是否違規(guī)執(zhí)業(yè)，他都會(huì)選擇對評估機(jī)構(gòu)施加影響的策略，因?yàn)榭蛻粲纱双@得的收益(e十k)絕對大于選擇對評估機(jī)構(gòu)不施加影響的策略所獲得的收益k;而對于評估機(jī)構(gòu)來說，無論客戶是否對評估機(jī)構(gòu)施加影響，評估機(jī)構(gòu)的最優(yōu)選擇都是違規(guī)執(zhí)業(yè)，因?yàn)樵u估機(jī)構(gòu)由此獲得的收益同比都要大于選擇不進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)的策略所獲得的收益(一個(gè)是h+s> s，一個(gè)是m+s> s)。     

8、特別是由于h十s>m十s(根據(jù)前面的假設(shè)，h不僅包括評估機(jī)構(gòu)由于進(jìn)行違規(guī)操作節(jié)省的成本的金額m，還包括由于迎合客戶需要進(jìn)行違規(guī)操作收到的客戶所給的金額，即h>m)，當(dāng)客戶對評估機(jī)構(gòu)施加影響時(shí)，評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)的動(dòng)力更大。這樣，客戶與評估機(jī)構(gòu)之間的博弈最終就會(huì)形成這樣一種均衡狀態(tài)，即客戶對評估機(jī)構(gòu)施加影響，評估機(jī)構(gòu)在客戶的影響下進(jìn)行違規(guī)操作，而如此進(jìn)行的資產(chǎn)評枯的質(zhì)量肯定是低下的。     3.擴(kuò)展分析及啟示。從我國目前的情況來看，由于評估市場的環(huán)境條件相對較差(主要表現(xiàn)為評估機(jī)構(gòu)數(shù)量雖多但規(guī)模普遍偏小、評估業(yè)務(wù)有效需求不足、評估

9、職業(yè)道德建設(shè)與行業(yè)立法監(jiān)管相對滯后等方面)，在客戶與評估機(jī)構(gòu)的博弈過程中，評估機(jī)構(gòu)對客戶的壓力影響一般是采取妥協(xié)的態(tài)度，滿足客戶的要求，也就是說評估機(jī)構(gòu)對客戶壓力影響的承受能力比較弱。而根據(jù)博弈論原理，如果改變影響博弈各方策略選擇的條件，原有的博弈均衡就會(huì)被打破并有可能形成我們所期望的均衡狀態(tài)，這也就是解決問題的思路。比如，在加大對評估機(jī)構(gòu)違規(guī)行為處罰力度的同時(shí)連帶嚴(yán)懲客戶，就可以改變評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作與不進(jìn)行違規(guī)操作的利害關(guān)系對比、改變客戶對評估機(jī)構(gòu)施加壓力影響與不對評估機(jī)構(gòu)施加壓力影響的利害關(guān)系對比，最終對客戶影響評估機(jī)構(gòu)進(jìn)而影響評估結(jié)果這一現(xiàn)象產(chǎn)生一定的抑制。 三、評估機(jī)構(gòu)與

10、監(jiān)管部門之間的博弈分析     在資產(chǎn)評估過程中，監(jiān)管部門和評估機(jī)構(gòu)是一種監(jiān)管與被監(jiān)管的關(guān)系。我國目前對評估機(jī)構(gòu)的監(jiān)管部門主要有政府監(jiān)管部門和行業(yè)自律協(xié)會(huì)兩個(gè)方面，由于監(jiān)管部門在監(jiān)管過程中對于能否發(fā)現(xiàn)評估機(jī)構(gòu)的違規(guī)行為是不確定的，資產(chǎn)評估質(zhì)量的高低在很大程度上就取決于監(jiān)管部門的監(jiān)管效率，即監(jiān)管部門是否進(jìn)行認(rèn)真監(jiān)管和評估機(jī)構(gòu)是否進(jìn)行違規(guī)操作的行為選擇之間博弈的結(jié)果。     1.博弈分析的基本假設(shè)。為了更好地分析評估機(jī)構(gòu)與監(jiān)管部門之間的博弈如何影響資產(chǎn)評估質(zhì)量進(jìn)而尋求問題的深層原因及對策，這里假設(shè)

11、:     (1)博弈的參加者只有兩個(gè)，即監(jiān)管部門和評估機(jī)構(gòu)，雙方都明確自己在博弈中所處的形勢和對方行為策略對自己的影響。作為“理性經(jīng)濟(jì)人”，他們一切行為策略的選擇都是為了實(shí)現(xiàn)自身利益的最大化。     (2)博弈雙方都只有兩個(gè)策略可供選擇:評估機(jī)構(gòu)可以選擇進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)或堅(jiān)持不進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)，監(jiān)管部門則可以選擇對評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)管或?qū)υu估機(jī)構(gòu)不進(jìn)行監(jiān)管。     (3)評估機(jī)構(gòu)和監(jiān)管部門同時(shí)做出策略選擇。盡管評估機(jī)構(gòu)和監(jiān)管部門做出策略選擇的時(shí)間不一致

12、，但博弈雙方在各自做出策略選擇之前都不肯定對方的策略選擇，所以可以把他們看作是同時(shí)選擇，這跟實(shí)際情況也比較接近。     (4)非合作假設(shè)，即假設(shè)監(jiān)管部門和評估機(jī)構(gòu)不能“串通”以謀取雙方利益的最大化。在評估機(jī)構(gòu)違規(guī)執(zhí)業(yè)導(dǎo)致資產(chǎn)評估質(zhì)量低下這一問題上，監(jiān)管部門的社會(huì)職能和作用使得其與評估機(jī)構(gòu)之間的不合作是基本的。     (5)評估機(jī)構(gòu)不進(jìn)行違規(guī)執(zhí)業(yè)只能得到r(r>0)的正常收益，評估機(jī)構(gòu)違規(guī)操作則還可以得到e(e0)的超額收益，但若被監(jiān)管部門查出后將被處罰f(f>0)，此時(shí)評估機(jī)構(gòu)的

13、收益為(:十e一f)。     (6)不論監(jiān)督與否，監(jiān)督部門都有一個(gè)基本收益保障b(b> 0)，而如果實(shí)施監(jiān)督，則要發(fā)生c(c> 0)的監(jiān)督成本支出。進(jìn)一步地，如果監(jiān)管部門進(jìn)行監(jiān)管并發(fā)現(xiàn)了問題，便能取得罰款收人f(f> 0);如果監(jiān)管部門不進(jìn)行監(jiān)管而只是借助舉報(bào)發(fā)現(xiàn)了問題，這時(shí)監(jiān)管部門則一方面能夠節(jié)約監(jiān)管成本c并取得罰款收人f，另一方面將被追究責(zé)任并被處罰m，m>0，此時(shí)監(jiān)管部門的收益為(b十f一m)。     2.博棄模型與均衡分析。根據(jù)以

14、上假設(shè)，可以將評估機(jī)構(gòu)與監(jiān)管部門之間各策略組合的收益情況以及評估機(jī)構(gòu)與監(jiān)管部門之間的博弈模型表達(dá)如下: 由于評估機(jī)構(gòu)是否進(jìn)行違規(guī)操作、監(jiān)管部門是否進(jìn)行監(jiān)督、監(jiān)督部門進(jìn)行監(jiān)督時(shí)是否會(huì)發(fā)現(xiàn)問題、是否有人會(huì)舉報(bào)都是不確定的，所以該博弈不存在占優(yōu)戰(zhàn)略均衡，也不存在純策略的納什均衡。為了便于研究，本文進(jìn)一步假設(shè)評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作的概率為p，則評估機(jī)構(gòu)不進(jìn)行違規(guī)操作的概率為(1一p);監(jiān)管部門進(jìn)行監(jiān)管的概率為4，則監(jiān)管部門不進(jìn)行監(jiān)管的概率為(1一q);監(jiān)管部門監(jiān)管時(shí)發(fā)現(xiàn)問題的概率為u，沒有發(fā)現(xiàn)問題的概率為1一u;監(jiān)管部門不監(jiān)管時(shí)有人舉報(bào)的概率為w，沒人舉報(bào)的概率為1一w。  

15、; 這時(shí)，監(jiān)管部門的預(yù)期收益為也就是說，在一定制度安排下，評估機(jī)構(gòu)將以p.的概率選擇違規(guī)執(zhí)業(yè)，而監(jiān)管部門則以q.的概率選擇監(jiān)管。    3、擴(kuò)展分析及啟示。以上監(jiān)管博弈的混合策略納什均衡也只是一個(gè)相對的均衡，這樣的均衡是不穩(wěn)定的。通過改變影響博弈雙方利害關(guān)系的條件，是可以引導(dǎo)監(jiān)管博弈最終形成我們期望的均衡狀態(tài)的，而這也就是相應(yīng)解決資產(chǎn)評估質(zhì)量低下問題的方法和對策。    (1)加大對其進(jìn)行違規(guī)操作的懲罰力度f，因(u一w)> 0,評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作的概率p.將下降;反之，則p.會(huì)增大。所

16、以說，懲罰將是一種有效的監(jiān)管措施。    (2)當(dāng)監(jiān)管部門的監(jiān)管成本c增大時(shí)，監(jiān)管部門監(jiān)督檢查的積極性會(huì)大大降低，此時(shí)，資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作的概率p.會(huì)上升。    (3)提高監(jiān)管部門的監(jiān)督質(zhì)量和水平，監(jiān)管部門檢查發(fā)現(xiàn)評估機(jī)構(gòu)違規(guī)操作的概率u也會(huì)增大，而評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作的概率p.將會(huì)下降，與此同時(shí)，評估機(jī)構(gòu)越不敢做假，監(jiān)管部門實(shí)施監(jiān)管的概率q.也會(huì)下降。    (4)加大對監(jiān)管部門讀職行為(未能及時(shí)發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)的違規(guī)行為)的懲罰力度m，會(huì)促使監(jiān)管機(jī)構(gòu)更加嚴(yán)肅認(rèn)真地

17、執(zhí)行監(jiān)督，這樣可以降低評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作的概率p*。    （5)當(dāng)m一f>o,w值變大時(shí)，p.值會(huì)下降，也就是說提高評估結(jié)果的透明度，增加對進(jìn)行違規(guī)操作的資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)曝光的概率w，會(huì)使資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作的概率p.降低。四、對策與建議    通過對我國資產(chǎn)評估質(zhì)量低下的博弈分析及理論探討，本文提出如下對策建議:    1提高評佑機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入門檻，適度 發(fā)展 評枯機(jī)構(gòu)數(shù)量，鼓勵(lì)評估機(jī)構(gòu)上規(guī)模，增強(qiáng)評佑機(jī)構(gòu)承受客戶壓力的能力。提高評估機(jī)構(gòu)的市場準(zhǔn)人制度可在一定程度上遏制

18、評估機(jī)構(gòu)間的惡性競爭，我國的資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)經(jīng)過近20年的發(fā)展，已初具規(guī)模，今后應(yīng)適當(dāng)提高進(jìn)入資產(chǎn)評估行業(yè)機(jī)構(gòu)的要求，不僅要在注冊資產(chǎn)評估師的數(shù)量上提出要求，而且要對其執(zhí)業(yè)質(zhì)量、執(zhí)業(yè)年限、職業(yè)道德等方面提出要求。    2.加大對評佑機(jī)構(gòu)違規(guī)執(zhí)業(yè)的處罰力度，增強(qiáng)評估機(jī)構(gòu)違規(guī)執(zhí)業(yè)的成本和風(fēng)險(xiǎn)。對于那些違反資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)規(guī)范和職業(yè)道德約束的評估機(jī)構(gòu)和人員，必須給予嚴(yán)厲的處罰。只有使評估機(jī)構(gòu)因違規(guī)所得收益無法彌補(bǔ)由此受到的懲罰，評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行違規(guī)操作無利可圖，才能有效制止違規(guī)現(xiàn)象的發(fā)生，增強(qiáng)資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)和評估人員的風(fēng)險(xiǎn)意識。    3、提高檢查監(jiān)督部門的監(jiān)督質(zhì)量和水平，提高監(jiān)管人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)和職業(yè)道德水平，建立完善的資產(chǎn)評佑監(jiān)管機(jī)制。要培養(yǎng)一支高素質(zhì)的監(jiān)查隊(duì)伍，從技術(shù)上防止資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)違規(guī)操作，提高對資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)違規(guī)操作的識別能力，并采取同業(yè)互查、不定期檢查等方式加強(qiáng)對資