期貨基礎(chǔ)知識(shí)_模擬試題二(上)_2008年版

1、中大網(wǎng)校引領(lǐng)成功職業(yè)人生 1、從期貨交易的起源來看，期貨市場(chǎng)最早萌芽于()。A:歐洲B:亞洲C:澳洲 D:美洲 答案:A2、芝加哥期貨交易所發(fā)展初期主要是改進(jìn)運(yùn)輸和儲(chǔ)存條件， 同時(shí)提供價(jià)格信息等服務(wù)，直到( )才引進(jìn)遠(yuǎn)期合同。A:1848年B:1851年C:1865年D:1882年 答案:B3、世界上第一家谷物交易所創(chuàng)立于( )。A:芝加哥B:倫敦C:阿姆斯特丹 D:巴黎 答案:C4、1848年，由82位商人發(fā)起組建的期貨交易所是( )A:芝加哥商業(yè)交易所 B:倫敦金屬交易所C:芝加哥期貨交易所D:紐約商品交易所 答案:C5、17世紀(jì)前后，期權(quán)交易首先在( )出現(xiàn)。A:英國 B:比利時(shí) C:美

2、國 D:荷蘭 答案:D6、芝加哥期貨交易所的英文縮寫是( )。A:CMEB:COMEX C:CBOTD:SHFE 答案:C7、現(xiàn)代意義上的期貨交易產(chǎn)生于美國芝加哥，其時(shí)間為 ()。A:19世紀(jì)中期B:20世紀(jì)初期C:19世紀(jì)晚期D:19世紀(jì)早期 答案:A8、芝加哥期貨交易所于( )開始實(shí)行保證金制度。 A:1848年B:1882年C:1851年D:1865年 答案:D9、芝加哥期貨交易所(CBOT)成立于( )A:1845年B:1848年C:1853年D:1855年 答案:B10、期貨交易允許以對(duì)沖方式免除履約責(zé)任后，進(jìn)一步促進(jìn) 了投機(jī)者的加入，使期貨交易流動(dòng)性加大。CBOT允許交易商以對(duì)沖方

3、式免除履約責(zé)任的具體時(shí)間是( )。 A:1851年B:1883年C:1882年D:1925年 答案:C11、芝加哥期貨交易所于( )推出標(biāo)準(zhǔn)化合約、同時(shí)實(shí) 行保證金制度。A:1848年 B:1851年C:1865年D:1882年 答案:C12、作為第一家現(xiàn)代意義上的期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)，芝加哥期貨交易 結(jié)算公司成立于()。 A:1925年B:1876年C:1865年D:1882年 答案:A13、倫敦金屬交易所正式創(chuàng)建于( )。A:1925年 B:1876年C:1865年D:1882年 答案:B14、目前世界上最大的肉類和畜類期貨交易中心是( )A:CBOTB:LMEC:CMED:BOTFC 答案:C1

4、5、芝加哥商業(yè)交易所產(chǎn)生于( )。 A:1874年B:1876年C:1964年D:1969年 答案:A16、期貨交易之所以具有高收益和高風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)( )。 A:合約標(biāo)準(zhǔn)化B:交易集中化C:雙向交易和對(duì)沖機(jī)制D:杠桿機(jī)制 答案:C17、紐約商品交易所(COMEX)成立于( )。 A:1865年B:1925年C:1933年D:1876年 答案:C18、以下不是會(huì)員制期貨交易所會(huì)員的基本權(quán)利的是（）A:申訴權(quán) B:按規(guī)定轉(zhuǎn)讓會(huì)員資格 C:聯(lián)名提議召開臨時(shí)會(huì)員大會(huì) D:設(shè)計(jì)期貨合約答案:D19、目前世界上最具影響力的能源產(chǎn)品交易所是( )。 A:紐約商業(yè)交易所B:芝加哥商品交易所 C:紐約商品交易所D

5、:芝加哥商業(yè)交易所 答案:A20、1972年，( )率先推出了外匯期貨合約。A:CBOT B:CMEC:COMEXD:NYMEX答案:B21、世界上第一張利率期貨合約事( )A:美國國民抵押貸款協(xié)會(huì)(GNMA)抵押憑證期貨合約 B:長期國債期貨 C:中期國債期貨 D:短期國債期貨 答案:A22、世界上第一張指數(shù)期貨合約是( )A:恒生指數(shù)期貨B:日經(jīng)225指數(shù)期貨C:S&P500指數(shù)期貨D:值線綜合指數(shù)期貨 答案:D23、金融期貨中產(chǎn)生最晚的一個(gè),類別是(C)A:利率期貨B:外匯期貨C:股票指數(shù)期貨 D:期值期貨答案:C24、某玉米看漲期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格為3.40美分/蒲耳,而此時(shí),玉米期

6、貨合約價(jià)格為3.30美分/蒲耳時(shí),則該看漲期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值為()A:正值B:負(fù)值C:零D:以上答案都不對(duì) 答案:B25、所謂金融期貨,是指以作為標(biāo)的物的期貨合約 ( )A:美元 B:國庫券C:金融工具D:股票 答案:C26、期權(quán)合約的唯一變量是( )A:執(zhí)行價(jià)格B:到期時(shí)間C:權(quán)利金 D:期貨合約的價(jià)格 答案:D27、交易者擁有一個(gè)執(zhí)行價(jià)格為3.40美分/蒲耳的玉米看跌期權(quán),此時(shí),玉米期貨合約價(jià)格為3.30美分/蒲耳時(shí),該交易者擁有的是(A)期權(quán)。A:實(shí)值B:虛值 C:極度實(shí)值D:極度虛值 答案:A28、期權(quán)的價(jià)格是指( )。A:期貨合約的價(jià)格B:期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格C:現(xiàn)貨合約的價(jià)格D:期權(quán)的權(quán)利金

7、答案:D29、一般說,期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格與期權(quán)合約標(biāo)的物的市場(chǎng)價(jià)格的差額越大,則時(shí)間價(jià)值就( )。A:越大B:不變C:為零D:越小答案:A30、最早產(chǎn)生的金融期貨品種是( )。A:利率期貨 B:股指期貨C:國債期貨 D:外匯期貨 答案:D31、1972年5月（）的國際貨幣市場(chǎng)率先推出外匯期貨合約 A:加哥商業(yè)交易所B:芝加哥期貨交易所 C:紐約商業(yè)交易所D:悉尼期貨交易所 答案:A32、股指期貨是1982年2月由( )率先推出.A:芝加哥商業(yè)交易所 B:芝加哥期貨交易所C:美國堪薩斯城期貨交易所D:紐約商業(yè)交易所 答案:C33、上海期貨交易所銅期貨合約的最后交易日為( )。A:合約月份第五個(gè)交易日

8、 B:合約月份第七個(gè)交易日C:合約月份第十個(gè)交易日 D:合約交割月份的第15日 答案:D34、當(dāng)會(huì)員或客戶某持倉合約的投機(jī)頭寸達(dá)到交易所規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉限量時(shí).應(yīng)執(zhí)行大戶報(bào)告制度 ( )。A:60% B:70%C:80%D:90% 答案:C35、某投資者在10月份以80點(diǎn)的權(quán)利金(每點(diǎn)10美元,合500美元)買進(jìn)一張12月份到期,執(zhí)行價(jià)格為9500的道瓊斯指數(shù)美式看漲期權(quán),期權(quán)標(biāo)的物是12月到期的道瓊斯指數(shù)期貨合約.若后來在到期時(shí)12月道瓊斯指數(shù)期貨升至9550點(diǎn),若該投資者此時(shí)決定執(zhí)行期權(quán),他將虧損美元(忽略傭金成本) ( )。A:80B:300C:500 D:800 答案:D36、某位套

9、利交易者注意到三月份棉花期貨價(jià)格為60美分/磅，五月份棉花期貨價(jià)格為65美分/磅，他認(rèn)為五月份的和約被高估了，他該（ 1）。A:賣出三月份期貨B:賣出五月份期貨C:賣出五月份期貨，并同時(shí)買進(jìn)三月份期貨D:買進(jìn)五月份期貨，并同時(shí)賣出三月份期貨答案:C37、在美國，期貨投資基金的主要管理人是（ ）。A:CTA B:CPO C:FCM D:TM答案:B38、會(huì)員制期貨交易所會(huì)員大會(huì)的常設(shè)機(jī)構(gòu)是（ ）。A:監(jiān)事會(huì) B:理事會(huì) C:理事會(huì) D:委員會(huì)答案:B39、在正向市場(chǎng)中熊市套利最突出的特點(diǎn)是（）。A:損失巨大而獲利的潛力有限B:沒有損失C:只有獲利D:損失有限而獲利的潛力巨大答案:A40、（）是期

10、貨市場(chǎng)得以發(fā)展的主要原因，同時(shí)也是它的基本功能之一。A:消滅價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)B:規(guī)避現(xiàn)貨價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)C:減少風(fēng)險(xiǎn)D:減緩現(xiàn)貨價(jià)格波動(dòng)答案:B41、我國期貨交易所規(guī)定的交易指令（）。A:當(dāng)日有效,客戶不能撤消和更改 B:當(dāng)日有效,在指令成交前,客戶可以撤消和更改 C:兩日內(nèi)有效,客戶不能撤消和更改 D:兩日內(nèi)有效,在指令成交前,客戶可以撤消和更改 答案:B42、套期保值是用較小的（ ）替代較大的現(xiàn)貨價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)A:期貨價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)B:基差風(fēng)險(xiǎn)C:系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)D:非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) 答案:B43、在正向市場(chǎng)中,當(dāng)客戶在做賣出套期保值時(shí),如果基差值變大,在不考慮交易手續(xù)費(fèi)的情況下,則客戶將會(huì) （ ）。A:盈利B:虧損C:不變D

11、:不一定 答案:A44、基差交易是指以某月份的( )為計(jì)價(jià)基礎(chǔ),來確定雙方買賣現(xiàn)貨商品的價(jià)格的交易方式.A:現(xiàn)貨價(jià)格B:期貨價(jià)格C:合同價(jià)格D:交割價(jià)格 答案:B45、基本分析法的理論基礎(chǔ)是（）。A:價(jià)格彈性原理B:供給法則C:供求原理D:蛛網(wǎng)理論 答案:C46、在賣出合約后,如果價(jià)格上升則進(jìn)一步賣出合約,以提高平均賣出價(jià)格,一旦價(jià)格回落可以在較高價(jià)格上買入止虧盈利,這稱為（）。A:買低賣高B:賣高買低C:平均買低D:平均賣高答案:D47、某投機(jī)者預(yù)測(cè)5月份大豆期貨合約價(jià)格將上升,故買入10手大豆期貨合約,成交價(jià)格為2030元/噸.可此后價(jià)格不升反降,為了補(bǔ)救,該投機(jī)者在2000元/噸再次買入

12、5手合約,當(dāng)市價(jià)反彈到（ ）時(shí)才可以避免損失(不計(jì)稅金-手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用)。A:2010元/噸B:2015元/噸 C:2020元/噸D:2025元/噸 答案:C48、和一般投機(jī)交易相比,套利交易具有以下特點(diǎn)（）。A:風(fēng)險(xiǎn)較小 B:高風(fēng)險(xiǎn)高利潤 C:保證金比例較高D:成本較高 答案:A49、套利者關(guān)心和研究的只是（）A:單一合約的漲跌B:不同合約之間的價(jià)差C:不同合約的絕對(duì)價(jià)格D:單一合約的價(jià)格 答案:B50、在正向市場(chǎng)上,進(jìn)行牛市套利,應(yīng)該（）A:買入遠(yuǎn)期月份合約的同時(shí)賣出近期月份合約B:買入近期月份合約的同時(shí)賣出遠(yuǎn)期月份合約 C:買入近期合約 D:買入遠(yuǎn)期合約 答案:B51、在正向市場(chǎng)上,某投機(jī)

13、者采用牛市套利策略,則他希望將來兩份合約的價(jià)差（）A:擴(kuò)大 B:縮小C:不變 D:無規(guī)律 答案:A52、大豆提油套利的做法是（）A:購買大豆期貨合約的同時(shí)賣出豆油和豆粕的期貨合約B:購買豆油和豆粕的期貨合約的同時(shí)賣出大豆期貨合約 C:只購買豆油和豆粕的期貨合約 D:只購買大豆期貨合約答案:A53、利率上升,期貨價(jià)格（） A:趨跌B:趨漲 C:不變 D:其他 答案:A54、期貨價(jià)格通常與股票,證券和黃金價(jià)格呈（）變動(dòng) A:正方向B:反方向C:水平方向D:其他答案:B55、是技術(shù)分析最根本,最核心的因素 （）A:價(jià)格沿趨勢(shì)變動(dòng)B:市場(chǎng)行為最基本的表現(xiàn)是成交價(jià)和成交量C:歷史會(huì)重演D:市場(chǎng)行為反映一切 答