eviews講解單位根檢驗(yàn)解讀

1、單位根檢驗(yàn)單位根檢驗(yàn)第一節(jié)第一節(jié)單序列單位根檢驗(yàn)單序列單位根檢驗(yàn)?1第二節(jié)第二節(jié)面板數(shù)據(jù)單位根檢驗(yàn)面板數(shù)據(jù)單位根檢驗(yàn)第一節(jié)第一節(jié)單序列單位根檢驗(yàn)單序列單位根檢驗(yàn)一一 序列單位根檢驗(yàn)在時間序列分析中的地位序列單位根檢驗(yàn)在時間序列分析中的地位二二 序列單位根檢驗(yàn)軟件相關(guān)操作序列單位根檢驗(yàn)軟件相關(guān)操作三三 不同檢驗(yàn)結(jié)果后續(xù)分析思路不同檢驗(yàn)結(jié)果后續(xù)分析思路四四 協(xié)整檢驗(yàn)協(xié)整檢驗(yàn)?2?一一 序列單位根檢驗(yàn)在時間序列分析中的地位序列單位根檢驗(yàn)在時間序列分析中的地位時間序列總體分析思路時間序列總體分析思路時間序列時間序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)平穩(wěn)性檢驗(yàn) 原：不平穩(wěn)原：不平穩(wěn)若是平穩(wěn)序列若是平穩(wěn)序列非平穩(wěn)序列非平穩(wěn)序列考

2、慮差分平穩(wěn)考慮差分平穩(wěn)單序列單序列ARMA多序列多序列多元回歸分析多元回歸分析差分平穩(wěn)差分平穩(wěn)I（d）單序列單序列不平穩(wěn)不平穩(wěn)多序列多序列（同階）（同階） 無規(guī)律分析終止無規(guī)律分析終止協(xié)整協(xié)整不協(xié)整不協(xié)整ARIMA 協(xié)整檢驗(yàn)協(xié)整檢驗(yàn) 原：不協(xié)整原：不協(xié)整長期關(guān)系模型長期關(guān)系模型分析終止分析終止3進(jìn)一步考慮進(jìn)一步考慮ECM（誤差修正模型）（誤差修正模型）二二序列單位根檢驗(yàn)軟件相關(guān)操作序列單位根檢驗(yàn)軟件相關(guān)操作說明說明操作操作結(jié)果結(jié)果4序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)（單位根檢驗(yàn)）序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)（單位根檢驗(yàn)）說明說明檢驗(yàn)的目的：檢驗(yàn)的目的：（1）非平穩(wěn)序列在各個時點(diǎn)上隨機(jī)規(guī)律不同，因此，難以用已知信息掌握序列總體的

3、隨機(jī)性非平穩(wěn)序列在各個時點(diǎn)上隨機(jī)規(guī)律不同，因此，難以用已知信息掌握序列總體的隨機(jī)性（2）用序列做回歸分析可防止偽回歸）用序列做回歸分析可防止偽回歸檢驗(yàn)方法：檢驗(yàn)方法：方法有方法有ADFDFGLS PP與與 KPSS ERSNP前三種前三種有有關(guān)常數(shù)與趨勢項(xiàng)假設(shè)，應(yīng)用不方便，有有關(guān)常數(shù)與趨勢項(xiàng)假設(shè)，應(yīng)用不方便，建議少用建議少用后三種后三種是軟件是軟件 是去除原序列趨勢后進(jìn)行檢驗(yàn)，應(yīng)用方便是去除原序列趨勢后進(jìn)行檢驗(yàn)，應(yīng)用方便原假設(shè)：原假設(shè)：6種方法中種方法中除除KPSS外是：不穩(wěn)定（存在單位根）外是：不穩(wěn)定（存在單位根）判定規(guī)則判定規(guī)則P規(guī)則：小于臨界值則接受規(guī)則：小于臨界值則接受H1 臨界值法臨

4、界值法具體：左則單邊：具體：左則單邊： ADFDFGLS PPNP接受（原假設(shè)）域接受（原假設(shè)）域 統(tǒng)計(jì)值大于臨界值統(tǒng)計(jì)值大于臨界值右則單邊：右則單邊： KPSSERS接受（原假設(shè)）域接受（原假設(shè)）域 統(tǒng)計(jì)值小于臨界值統(tǒng)計(jì)值小于臨界值備注：只要軟件提供了備注：只要軟件提供了P值就直接按值就直接按P規(guī)則規(guī)則 做判定；除非沒有提供的情況做判定；除非沒有提供的情況下下 才動用臨界值法才動用臨界值法5序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)（單位根檢驗(yàn)）序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)（單位根檢驗(yàn)）操作操作6種方法可種方法可供選擇，點(diǎn)供選擇，點(diǎn)方法說明方法說明見請點(diǎn)見請點(diǎn)：序列序列單整檢驗(yàn)（差單整檢驗(yàn)（差分平穩(wěn)檢驗(yàn)）分平穩(wěn)檢驗(yàn)）說明說明原：不平

5、穩(wěn)原：不平穩(wěn)（ KPSS 除外雙擊序列雙擊序列View/unit RooTest滯后項(xiàng)無須滯后項(xiàng)無須更改，系統(tǒng)更改，系統(tǒng)自動選擇。自動選擇。此處選擇一般做序此處選擇一般做序列圖進(jìn)行決定列圖進(jìn)行決定ViewGraphs確定：是否有截距與趨勢項(xiàng)6單位根檢驗(yàn)窗口單位根檢驗(yàn)窗口序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)（單位根檢驗(yàn)）序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)（單位根檢驗(yàn)）結(jié)果結(jié)果原假設(shè)：原假設(shè)：6種方法中種方法中除除KPSS外是：不穩(wěn)定（存在單位根）外是：不穩(wěn)定（存在單位根）判定規(guī)則判定規(guī)則P規(guī)則：規(guī)則：大于臨界值大于臨界值則接受原假設(shè)則接受原假設(shè)臨界值法臨界值法具體：左則單邊：具體：左則單邊： ADFDFGLS PPNP接受（原假設(shè)）域接

6、受（原假設(shè)）域 統(tǒng)計(jì)值大于臨界值統(tǒng)計(jì)值大于臨界值右則單邊：右則單邊： KPSSERS接受（原假設(shè)）域接受（原假設(shè)）域 統(tǒng)計(jì)值小于臨界值統(tǒng)計(jì)值小于臨界值備注備注：只要軟件提供了只要軟件提供了P值就直接按值就直接按P規(guī)則規(guī)則做判定；除非沒有提供的情況下做判定；除非沒有提供的情況下 才動用才動用臨界值法臨界值法7三三 不同檢驗(yàn)結(jié)果后續(xù)分析思路不同檢驗(yàn)結(jié)果后續(xù)分析思路分析思路分析思路差分平穩(wěn)差分平穩(wěn)8不同檢驗(yàn)結(jié)果后續(xù)分析思路不同檢驗(yàn)結(jié)果后續(xù)分析思路時間序列總體分析思路時間序列總體分析思路時間序列時間序列平穩(wěn)性檢驗(yàn)平穩(wěn)性檢驗(yàn) 原：不平穩(wěn)原：不平穩(wěn)若是平穩(wěn)序列若是平穩(wěn)序列非平穩(wěn)序列非平穩(wěn)序列考慮差分平穩(wěn)考

7、慮差分平穩(wěn)單序列單序列ARMA多序列多序列多元回歸分析多元回歸分析差分平穩(wěn)差分平穩(wěn)I（d）單序列單序列不平穩(wěn)不平穩(wěn)多序列多序列（同階）（同階） 無規(guī)律分析終止無規(guī)律分析終止協(xié)整協(xié)整不協(xié)整不協(xié)整ARIMA 協(xié)整檢驗(yàn)協(xié)整檢驗(yàn) 原：不協(xié)整原：不協(xié)整長期關(guān)系模型長期關(guān)系模型分析終止分析終止9進(jìn)一步考慮進(jìn)一步考慮ECM（誤差修正模型）（誤差修正模型）序列差分檢驗(yàn)序列差分檢驗(yàn)（單整平穩(wěn)檢驗(yàn)）（單整平穩(wěn)檢驗(yàn)）Test for unit root in中確定序列在中確定序列在 水平值、一階差水平值、一階差分、二階差分分、二階差分 下進(jìn)行單位根檢驗(yàn)。下進(jìn)行單位根檢驗(yàn)。若若一次差分平穩(wěn)一次差分平穩(wěn)則為則為一階單整

8、一階單整I(1)；若若兩次差分平穩(wěn)兩次差分平穩(wěn)則為則為二階單整二階單整I(2)。10四四 序列間協(xié)整檢驗(yàn)序列間協(xié)整檢驗(yàn) （方程的殘差平穩(wěn)檢驗(yàn)）同階單整序列（同階非平穩(wěn)序列）同階單整序列（同階非平穩(wěn)序列）構(gòu)構(gòu) 建建回歸方程回歸方程，獲，獲得殘差得殘差檢驗(yàn)殘差檢驗(yàn)殘差項(xiàng)的平穩(wěn)性，若平穩(wěn)，則稱非項(xiàng)的平穩(wěn)性，若平穩(wěn)，則稱非平穩(wěn)序列間存在協(xié)整關(guān)系平穩(wěn)序列間存在協(xié)整關(guān)系（長期穩(wěn)定（長期穩(wěn)定關(guān)系）關(guān)系）11第二節(jié)第二節(jié) 面板數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性（單位根檢驗(yàn)）面板數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性（單位根檢驗(yàn)）請點(diǎn)請點(diǎn) 說明說明請點(diǎn)請點(diǎn) 軟件操作軟件操作結(jié)果結(jié)果 點(diǎn)檢驗(yàn)結(jié)果點(diǎn)檢驗(yàn)結(jié)果1結(jié)果結(jié)果212分析數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性（單位根檢驗(yàn)）說明分析數(shù)

9、據(jù)的平穩(wěn)性（單位根檢驗(yàn)）說明注：所有序列者要檢驗(yàn)注：所有序列者要檢驗(yàn)原：不穩(wěn)定原：不穩(wěn)定（Hadri除外，除外，Hadri中中 原：穩(wěn)定）原：穩(wěn)定）目的：目的：防止虛假回歸或偽回歸防止虛假回歸或偽回歸方法方法：相同根下：相同根下：LLC、Breintung 、Hadri 不同根下：不同根下：IPS、ADF-Fisher 和和PP-Fisher5模式：模式：三種檢驗(yàn)?zāi)Ｊ剑杭扔汹厔萦钟薪鼐?、只有截距、以上都無（對面板序列繪制時三種檢驗(yàn)?zāi)Ｊ剑杭扔汹厔萦钟薪鼐唷⒅挥薪鼐?、以上都無（對面板序列繪制時序圖做出模式選擇）。序圖做出模式選擇）。秩序秩序：水平（：水平（level）、一階差分、二階甚至高階差分直

10、至序列平穩(wěn)為止。）、一階差分、二階甚至高階差分直至序列平穩(wěn)為止。備注：備注：ADF檢驗(yàn)是通過三個模型來完成，首先從含有截距和趨勢項(xiàng)的模型開始，檢驗(yàn)是通過三個模型來完成，首先從含有截距和趨勢項(xiàng)的模型開始，再檢驗(yàn)只含截距項(xiàng)的模型，最后檢驗(yàn)二者都不含的模型。并且認(rèn)為，只有三個模再檢驗(yàn)只含截距項(xiàng)的模型，最后檢驗(yàn)二者都不含的模型。并且認(rèn)為，只有三個模型的檢驗(yàn)結(jié)果都不能拒絕原假設(shè)時，我們才認(rèn)為時間序列是非平穩(wěn)的，而只要其型的檢驗(yàn)結(jié)果都不能拒絕原假設(shè)時，我們才認(rèn)為時間序列是非平穩(wěn)的，而只要其中有一個模型的檢驗(yàn)結(jié)果拒絕了零假設(shè)，就可認(rèn)為時間序列是平穩(wěn)的。中有一個模型的檢驗(yàn)結(jié)果拒絕了零假設(shè)，就可認(rèn)為時間序列是平穩(wěn)的。13分析數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性軟分析數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性軟 件件 操操 作作在在Pool對象，對象，View/Unit RootTest，輸入相應(yīng)的，輸入相應(yīng)的Pool序列名序列名填寫序列填寫序列名名選擇檢驗(yàn)選擇檢驗(yàn)方法方法填寫秩序填寫秩序右邊右邊所有所有欄目欄目軟件軟件自動自動填寫填寫無需無需更改更改填寫模式，先做填寫模式，先做序列圖再選擇序列圖再選擇14例例10.4中中I?的水平變量的所有方法的單位根檢驗(yàn)結(jié)果的水平變量的所有方法的單位根檢驗(yàn)結(jié)果:只有此處小于0.05,說明除此法外都認(rèn)為非平穩(wěn)各種方法的結(jié)果各種方法的結(jié)果(除除Breitung檢驗(yàn)檢驗(yàn)