“兩法”合并的經(jīng)濟效應分析

1、“兩法”合并的經(jīng)濟效應分析人們對內(nèi)外資兩套企業(yè)所得稅制的合并企盼已久，現(xiàn)在終于“千呼萬喚始生來”。那么，“兩法”合并后會對經(jīng)濟產(chǎn)生什么影響呢？可以從以下幾方面進行分析。對市場經(jīng)濟的影響。企業(yè)所得稅“兩法”合并是進一步完善社會主義市場經(jīng)濟體制的重大舉措，這是由我國企業(yè)所得稅的地位和作用決定的。在我國的稅收體系中，企業(yè)所得稅是僅次于增值稅的第二大稅種。2006年企業(yè)所得稅收入7080.7億元，占稅收總收入的18.8%。從調(diào)節(jié)經(jīng)濟的作用來看，增值稅雖然是第一大稅種，但它屬于流轉(zhuǎn)課稅，應保持中性，具調(diào)節(jié)作用是有限的；個人所得稅是調(diào)節(jié)收入的重要稅種，但目前所占比重過小，2006年僅占稅收總收入的6.5%

2、。在市場經(jīng)濟條件下，企業(yè)經(jīng)營追求利潤最大化，但不是稅前利潤最大化，而是稅后利潤最大化，因此企業(yè)所得稅是影響企業(yè)稅后利潤水平的重要因素。市場經(jīng)濟的根本原則是公平競爭，但在實行內(nèi)外兩套企業(yè)所得稅制的條件下，由于存在著稅法不統(tǒng)一、稅率不統(tǒng)一、稅基不統(tǒng)一和優(yōu)惠政策不統(tǒng)一的四個不統(tǒng)一，造成內(nèi)外資企業(yè)之間稅負不平，苦樂不均，內(nèi)資企業(yè)實際稅負25%,外資企業(yè)只有15%,相差10個百分點。于是乎就由現(xiàn)了“假外資”、“假合資”和“翻牌”注冊新公司等現(xiàn)象。“兩法”并存扭曲了企業(yè)經(jīng)營行為，造成國家稅款的流失，增加了征管難度和征收成本。因此，“兩法”合并的最大好處，就是有利于統(tǒng)一、規(guī)范、公平競爭的市場環(huán)境的建立，使我

3、國的社會主義市場經(jīng)濟體制更加成熟、完善，其意義相當深遠。對內(nèi)資企業(yè)的影響?！皟煞ā焙喜?nèi)資企業(yè)來說是個利好的信息，有利于提高內(nèi)資企業(yè)的競爭力。由于技術(shù)水平、創(chuàng)新能力和經(jīng)營管理水平等的不同，外資企業(yè)的經(jīng)濟效益要好于內(nèi)資企業(yè)。我們曾選取了總資產(chǎn)貢獻率、資產(chǎn)負債率、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)和全員勞動生產(chǎn)率四個指標，比較了2000年2003年間國有及國有控股工業(yè)企業(yè)和“三資”工業(yè)企業(yè)各自的經(jīng)濟效益。通過比較看由，外資工業(yè)企業(yè)總資產(chǎn)貢獻率、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)和全員勞動生產(chǎn)率都比內(nèi)資工業(yè)企業(yè)要高，意味著外資工業(yè)企業(yè)的經(jīng)濟效益較高；外資工業(yè)企業(yè)的資產(chǎn)負債率低于內(nèi)資工業(yè)企業(yè)，意味著內(nèi)資工業(yè)企業(yè)債務(wù)負擔較重，面臨著較大

4、的財務(wù)風險。另據(jù)中國人民銀行營業(yè)管理部（2004）根據(jù)外部環(huán)境、經(jīng)營狀況、業(yè)務(wù)拓展能力等五大類指標，對北京的37家中外資商業(yè)銀行進行的比較，無論是單家銀行排名還是分類考察，北京外資銀行的競爭力都高于中資銀行。綜合競爭力排名的前12位沒有一家中資銀行。在外資企業(yè)經(jīng)濟效益普遍高于內(nèi)資企業(yè)的狀況下，實行內(nèi)外有別的兩套企業(yè)所得稅制，對外資優(yōu)惠而對內(nèi)資歧視，必然使內(nèi)資企業(yè)雪上加霜，影響了內(nèi)資企業(yè)創(chuàng)新能力和競爭能力的提高，不利于我國民族產(chǎn)業(yè)和幼稚產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。“兩法”合并后，這一局面將會得到很大改善，內(nèi)資企業(yè)的實際稅負將會降低，據(jù)測算會減負約1340億元，這必將會有利于提高內(nèi)資企業(yè)的創(chuàng)新能力和競爭能力，促其

5、健康穩(wěn)定發(fā)展。另外，由于“兩法”合并后的新稅法，實行“產(chǎn)業(yè)優(yōu)惠為主、地區(qū)優(yōu)惠為輔”的新稅收優(yōu)惠體系，有利于推動產(chǎn)業(yè)升級和技術(shù)進步，優(yōu)化國民經(jīng)濟結(jié)構(gòu)，那些新興產(chǎn)業(yè)、高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)和環(huán)保產(chǎn)業(yè)將會得到更快發(fā)展。據(jù)高盛發(fā)表的研究報告，如果內(nèi)外資企業(yè)所得稅實現(xiàn)了統(tǒng)一，絕大部分的國內(nèi)上市公司將受益匪淺，特別是電信、能源、金融及原材料上市公司將大大受益。對外資企業(yè)的影響?！皟煞ā焙喜⒑?，對利用外資影響不大。這是由以下幾個因素決定的：一是新稅法的設(shè)計，實際上執(zhí)行的是內(nèi)資企業(yè)所得稅制向外資企業(yè)所得稅制靠攏的辦法，名義稅率有較大幅度降低，由33%降到25%,降低了8個百分點，這就考慮到了外資企業(yè)的承受能力，使其稅負

6、增加有限，據(jù)測算由此會增加外資企業(yè)所得稅約410億元，同原稅負比約提高15%左右。在稅前列支扣除方面，則是在保留原外資企業(yè)所得稅制規(guī)定的基礎(chǔ)上，略作調(diào)整。二是新稅法中產(chǎn)業(yè)優(yōu)惠政策有保留甚至擴大，高新技術(shù)企業(yè)和小型微利企業(yè)有稅率優(yōu)惠，這些規(guī)定，一部分外資企業(yè)可以繼續(xù)享受。三是有過渡期的規(guī)定，可以進一步減輕外資企業(yè)的負擔。四是中國投資環(huán)境在不斷改善，政局穩(wěn)定，市場潛力巨大，軟硬件環(huán)境明顯改善，國民經(jīng)濟發(fā)展勢頭強勁，這些條件對外商，特別是跨國公司的投資有極強的吸引力。目前，稅收因素在吸引外商投資方面的作用有限，并在不斷下降。據(jù)統(tǒng)計，每億元稅收優(yōu)惠引進外資的數(shù)量，1993年為511.01億元，2004

7、年降為12.96億元。如果說“兩法”合并會對外資企業(yè)產(chǎn)生一些影響的話，則主要是對小型外資企業(yè)，而這有利于優(yōu)化外資結(jié)構(gòu)，有利于減輕人民幣升值壓力和外貿(mào)磨擦。對財政收入的影響。據(jù)稅務(wù)部門測算，“兩法”合并后，如果2008年實行新稅法，與現(xiàn)行稅法的口徑相比，內(nèi)資企業(yè)所得稅減收約1340億元，外資企業(yè)所得稅增收410億元,兩相抵后，財政收入凈減少約930億元。這一減收規(guī)模，對于年收入增加七八千億元的財政來說，是承受得了的。應該指由的是，這只是就賬算賬，未來的財政收入還是會繼續(xù)增長的，只是會降低增長速度，而這有利于使財政收入的增長速度與GDP的增長速度相適應，這不見得不是一件好事。因為財稅收入增速長時間超過GDP的增速，會影響居民收入的增長，這是目前我國消費不足，投資和消費關(guān)系失調(diào)的一個重要原因。據(jù)統(tǒng)計，1991年2005年，我國人均名義GDP年均增長15.3%,同期農(nóng)村人均純收入年均增長10.9%,城鎮(zhèn)人均可支配收入增長13.8%,分別比GDP增長率低4.4和1.5個百分點。1998年2003年，在國民收入初次分配中，勞動者報酬占GDP比重，從53.14%下降到49.62%,而美國接近于70%,其他國家和地區(qū)普遍在54%65%。在再分配中，由于政府財稅收入增速大大高于GDP增速，其結(jié)果是居民在國民收入分配格局中所占份額不斷下降