旅游行業(yè)分析分析報告文案

1、 . . . 1 / 54旅游行業(yè)分析報告旅游行業(yè)分析報告 . . . 2 / 54目目 錄錄一、行業(yè)發(fā)展情況一、行業(yè)發(fā)展情況 5 51、旅游業(yè)的界定 52、旅游行業(yè)整體發(fā)展概況 5（1）世界旅游行業(yè)發(fā)展概況 5（2）國旅游行業(yè)發(fā)展概況 73、國旅游行業(yè)不同旅游市場發(fā)展概況 13（1）入境游市場 14（2）國游市場 15（3）出境游市場 174、旅游業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈不同環(huán)節(jié)發(fā)展概況 18（1）我國旅游區(qū)發(fā)展概況 18（2）我國旅行社發(fā)展概況 21二、行業(yè)主管部門與監(jiān)管體制、主要法律法規(guī)與政策二、行業(yè)主管部門與監(jiān)管體制、主要法律法規(guī)與政策 24241、行業(yè)主管部門與監(jiān)管體制 242、行業(yè)主要法律法規(guī)與政

2、策 25（1）行業(yè)主要法律法規(guī) 25（2）行業(yè)政策 26三、旅游行業(yè)經(jīng)營模式與行業(yè)特征三、旅游行業(yè)經(jīng)營模式與行業(yè)特征 27271、旅游業(yè)主要的經(jīng)營模式 27（1）傳統(tǒng)旅游企業(yè)的經(jīng)營模式 28（2）新興經(jīng)營模式 302、旅游業(yè)的行業(yè)特征 31（1）旅游業(yè)整體行業(yè)特征 31（2）旅游區(qū)業(yè)務特征 33（3）旅行社業(yè)務特征 34 . . . 3 / 54四、行業(yè)競爭格局、主要企業(yè)、進入障礙、市場供求和利潤水平四、行業(yè)競爭格局、主要企業(yè)、進入障礙、市場供求和利潤水平 34341、行業(yè)競爭格局和市場化程度 34（1）全球競爭格局 34（2）國競爭格局與其變化 352、行業(yè)主要企業(yè)與其經(jīng)營情況 37（1）主

3、要的旅游區(qū)類上市企業(yè) 37（2）主要的旅行社上市企業(yè) 383、進入行業(yè)的主要壁壘 39（1）資源壁壘 39（2）資金壁壘 39（3）經(jīng)營模式與管理經(jīng)驗壁壘 40（4）品牌壁壘 404、市場供求狀況與變動原因 415、行業(yè)利潤水平的變動趨勢與變動原因 42五、影響行業(yè)發(fā)展的有利和不利因素與行業(yè)發(fā)展趨勢五、影響行業(yè)發(fā)展的有利和不利因素與行業(yè)發(fā)展趨勢 44441、有利因素 44（1）國家對發(fā)展旅游行業(yè)的扶持力度進一步加大 44（2）我國經(jīng)濟的較快增長、旅游消費升級為旅游業(yè)的發(fā)展提供契機 45（3）交通便利程度的提高 46（4）居民閑暇時間增多 472、不利因素 47（1）行業(yè)發(fā)展的敏感性 47（2）

4、國旅游服務質(zhì)量和市場秩序有待改善 48（3）旅游人才匱乏 483、旅游行業(yè)發(fā)展趨勢 49（1）中國有可能成為全球最大的國游市場 49（2）旅游消費的城鄉(xiāng)和地區(qū)差異，旅游業(yè)收入增長的價格驅動和規(guī)模驅動仍將并行50 . . . 4 / 54（3）中西部地區(qū)旅游業(yè)的發(fā)展有望提速 52（4）行業(yè)競爭將加速旅游企業(yè)的整合重組 53（5）旅游升級趨勢明顯，高端旅游有望成為未來新的旅游熱點 54六、旅游行業(yè)與上、下游行業(yè)之間的關聯(lián)性與其對旅游行業(yè)的影響六、旅游行業(yè)與上、下游行業(yè)之間的關聯(lián)性與其對旅游行業(yè)的影響5454 . . . 5 / 54一、行業(yè)發(fā)展情況一、行業(yè)發(fā)展情況1 1、旅游業(yè)的界定、旅游業(yè)的界定

5、簡單而言，旅游業(yè)就是為旅游者提供各類旅游產(chǎn)品或服務的產(chǎn)業(yè)總稱。旅游是人員流動的過程，旅游全過程所需的產(chǎn)品和服務包括:旅游者出游之前的信息服務；旅游過程中的交通、住宿、飲食、游覽、購物、娛樂、導游等各種服務和相關產(chǎn)品；返回常住地之后的信息反饋和追蹤服務。將這一系列產(chǎn)品和服務組合在一起，就形成了現(xiàn)代旅游意義上的整體旅游產(chǎn)品或組合旅游產(chǎn)品，而為旅游者提供這一系列產(chǎn)品的企業(yè)的集合體即是旅游業(yè)。具體而言，旅游業(yè)包括了旅行社、旅游區(qū)（景區(qū)）等旅游資源以與交通、住宿、餐飲、娛樂、保險、新聞媒體等旅游設施或旅游條件。2 2、旅游行業(yè)整體發(fā)展概況、旅游行業(yè)整體發(fā)展概況（1 1）世界旅游行業(yè)發(fā)展概況）世界旅游行業(yè)

6、發(fā)展概況旅游業(yè)是世界經(jīng)濟中發(fā)展勢頭最強勁、規(guī)模最大的產(chǎn)業(yè)之一從全球圍看，現(xiàn)代旅游業(yè)開始于十九世紀中期，到上世紀50 年代，世界旅游業(yè)開始具有一定的規(guī)模；從上世紀60 年代開始，旅游業(yè)加快了發(fā)展速度，成為世界上最重要的經(jīng)濟活動之一。根據(jù)聯(lián)合國世界旅游組織（UNWTO）的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，從1950 年至 . . . 6 / 542011 年，全球國際旅游人次從0.25 億增加到9.8 億，增長了約38 倍。隨著社會和經(jīng)濟的發(fā)展，旅游業(yè)已成長為世界經(jīng)濟中發(fā)展勢頭最強勁和規(guī)模最大的產(chǎn)業(yè)之一。金融危機與甲型H1NI 流感等個體事件對世界旅游業(yè)的負面影響已逐步消除，世界各地的旅游業(yè)都呈現(xiàn)出積極增長的態(tài)勢，亞洲地

7、區(qū)旅游業(yè)的增長表現(xiàn)更為突出基于旅游行業(yè)的特性，旅游業(yè)受金融危機和自然災害的影響較為嚴重。受甲型H1N1 流感和2008 年金融危機的影響，世界旅游業(yè)曾受重創(chuàng)，但與其他行業(yè)相比，旅游業(yè)表現(xiàn)出的復勢頭也較為強勁。2011 年世界各地的旅游業(yè)呈現(xiàn)出積極增長的態(tài)勢，國際游客數(shù)量較2010 年增長4,500 萬人次，增長了4.81 個百分點，國際游客人數(shù)創(chuàng)下歷史新高。從全球圍來看，各經(jīng)濟體經(jīng)濟復程度不一，歐美等發(fā)達經(jīng)濟體經(jīng)濟增長率略低；中國、印度、巴西等新興經(jīng)濟體經(jīng)濟增長率較高。在國際游客數(shù)量增長的所有地區(qū)中，新興經(jīng)濟體為此次復的主要驅動力。2011 年，亞太地區(qū)旅游業(yè)雖然遭受日本地震影響，仍然保持 .

8、 . . 7 / 54強勁增長勢頭。亞洲接待的國際游客數(shù)量達2.16 億人，較2010 年的2.04 億人次增長6%。這符合全球經(jīng)濟形勢的現(xiàn)狀，亞洲地區(qū)將繼續(xù)主導2012 年甚至更長時期的行業(yè)表現(xiàn)。未來十年，旅游業(yè)仍將保持快速增長聯(lián)合國世界旅游組織（UNWTO）的最新統(tǒng)計顯示，2011 年全球國際旅游人數(shù)達到9.8 億人次，同比增長4.4%。其中發(fā)達經(jīng)濟體增幅（5%）超過了新興市場（3.8%）。旅游消費最多的是中國、俄羅斯、巴西和印度。該機構預測，2012年全球國際旅游人數(shù)增幅將在3%至4%之間，有可能首次突破10 億人次大關。據(jù)世界旅游業(yè)理事會（WTTC）預計，到2020 年，全球國際旅游消

9、費收入將達到2 萬億美元；另據(jù)世界旅游協(xié)會預測，從2010 年到2020 年，國際旅游業(yè)人數(shù)和國際旅游收入將分別以年均4.3%、6.7%的速度增長，高于同期世界財富年均3%的增長率；到2020 年，旅游產(chǎn)業(yè)收入將增至16 萬億美元，相當于全球GDP的10%；所提供工作崗位達3 億個，占全球就業(yè)總量的9.2%，從而進一步鞏固其作為世界第一大產(chǎn)業(yè)的地位。（2 2）國旅游行業(yè)發(fā)展概況）國旅游行業(yè)發(fā)展概況旅游業(yè)在國民經(jīng)濟發(fā)展中的作用日益受到重視，產(chǎn)業(yè)定位日趨清晰從上世紀50 年代初期至1978 年以前的二十多年間，我國的旅游工作一直屬于民間友好往來的疇，是我國對外交往的一條重要渠 . . . 8 /

10、54道。1978 年至1985 年間，我國旅游行業(yè)處于起步階段，逐漸由政治接待型向經(jīng)濟事業(yè)型轉變。進入90 年代后，國游和出境游逐漸興起；旅游以觀光游為主，休閑度假游逐步旺盛；旅游行業(yè)的管理體制，由集權式管理向完善產(chǎn)業(yè)體系、管理手段多樣化發(fā)展；旅游業(yè)市場化程度逐步提高，產(chǎn)業(yè)定位日趨明顯，并上升至國家戰(zhàn)略高度。旅游業(yè)在近年呈現(xiàn)快速發(fā)展的勢頭，且其增長與國民經(jīng)濟整體發(fā)展之間表現(xiàn)出較強的相關性“十一五”期間，我國旅游業(yè)總體上呈快速增長的態(tài)勢，2005 年我國旅游業(yè)的總收入為7,686 億元，2010 年增長到15,700 億元，“十一五”期間旅游業(yè)總收入的復合增長率達到15.35%。一方面，旅游消費

11、屬于發(fā)展型、享受型消費，對收入的消費需求彈性較大。國家統(tǒng)計局的統(tǒng)計數(shù)據(jù)表明，2001 年2011 年我國旅游業(yè)總收入與GDP 之間表現(xiàn)出較為明顯的正相關關系，如下圖所示： . . . 9 / 54一般而言，在經(jīng)濟增速加速階段，宏觀經(jīng)濟的提速對旅游收入的增長拉動效應更明顯，二者相關性提升；在經(jīng)濟減速階段，二者相關性和彈性均較上升期有所下降。因此，經(jīng)濟環(huán)境好時，宏觀經(jīng)濟對旅游收入拉動明顯，經(jīng)濟環(huán)境下滑時，其拉動效果減弱，旅游消費表現(xiàn)出一定的慣性。另一方面，旅游消費屬于可選消費，只有當人均GDP 達到一定水平時，其對收入的消費彈性才會明顯增加，即人均收入水平跨越臨界點后，旅游消費會明顯受益于收入的增

12、加。與我國大陸相鄰的國、日本和等國家和地區(qū)旅游業(yè)的發(fā)展經(jīng)驗表明，當一個國家或地區(qū)的人均GDP 達到3,000 美元以后，旅游業(yè)的發(fā)展將步入快速發(fā)展通道，如下圖所示： . . . 10 / 542008 年，我國的人均GDP 為22,595 元人民幣，折合美元已超 . . . 11 / 54過3,000 美元，如下圖所示。依據(jù)國際旅游業(yè)的發(fā)展經(jīng)驗判斷，我國旅游業(yè)將步入快速發(fā)展的通道。根據(jù)國民經(jīng)濟與社會發(fā)展第十二個五年規(guī)劃綱要，2015 年我國人均GDP預計將達到40,144 元人民幣，到2015 年，我國旅游業(yè)總收入將從目前的1.44萬億元提高到2.3 萬億元，“十二五”期間的年均增長率達10%

13、；旅游業(yè)增加值占全國GDP 的比重將提高到4.5%，占服務業(yè)增加值的比重達到12%。因此，未來5-10 年將是我國旅游業(yè)發(fā)展的黃金時期。我國旅游業(yè)在總體上呈現(xiàn)快速增長的態(tài)勢，但其客源結構和收入結構卻表現(xiàn)出一定的非均衡性目前，中國已是世界旅游大國，根據(jù)WTO 的數(shù)據(jù)統(tǒng)計，從接待國際游客人數(shù)來看，2008 年中國接待游客人數(shù)約占世界人口總數(shù)的5.75%，在可比國家中，中國處于第四位，僅低于法國、美國和西班牙等旅游大國的同期比重。國游客是我國旅游客源的主體，且其增速快于國際游，旅游收入的提升更多來自于國游客的規(guī)模增長，而 . . . 12 / 54國游客增長中，農(nóng)村居民游客的增長速度又快于城市游客。

14、從旅游業(yè)的收入結構上看，國際游客在中國接待游客人數(shù)中的比重不與10%，但卻創(chuàng)造了20-30%的收入份額。這主要是由于國際游客人均花費比國游客高，是國游客的4 倍以上。從人均旅游收入、旅游人數(shù)與旅游收入增速比較來看，2008 年以來中國旅游收入增長主要靠國旅游收入來支撐，尤其是國游客人數(shù)的增長帶動旅游收入的增長。因此，中國旅游收入的提升更多來自于國游客的規(guī)模增長。從國旅游客源結構上看，90%以上為國游客。國居民是中國旅游客源的主體，國際游客占比較低，且自2001 年以來，國游客占比持續(xù)上升，2011年國居民游客占國接待游客人數(shù)的比重已達到95%。另外，在國居民游客中，約60%為農(nóng)村居民游客，而且

15、自2001 年以來呈上升趨勢。 . . . 13 / 543 3、國旅游行業(yè)不同旅游市場發(fā)展概況、國旅游行業(yè)不同旅游市場發(fā)展概況根據(jù)游客流動方向的不同，可將旅游業(yè)進一步細分為入境游、出境游、國游三個不同的細分市場。2011 年，我國旅游業(yè)三大市場繼續(xù)保持較快增長。國旅游人數(shù)達26.4 億人次，較2010 年增長25.5%；國旅游收入1.93 萬億元， . . . 14 / 54較2010 年增長23.6%。入境旅游人數(shù)1.35 億人次，較2010 年增長1%；入境過夜旅游人數(shù)5,758 萬人次，較2010 年增長 3.5%；旅游外匯收入484.6 億美元，較2010 年增長5.8%。出境旅游人

16、數(shù)6,900 萬人次，較2010 年增長20%。全國旅游業(yè)總收入2.25 萬億元，較2010 年增長20.8%。據(jù)世界旅游組織（UNWTO）預測，到2020 年我國將成為世界最大的旅游目的地，接待旅游入境人數(shù)可達1.37 億人次，占世界市場份額為8.6%；同時，我國也將成為世界第四位的客源輸出國，出境旅游人數(shù)將達1 億人次，占世界市場份額為6.2%。截至目前，我國入境游、國游、出境游三大旅游市場發(fā)展情況如下：（1 1）入境游市場）入境游市場1994 年來華旅游入境人數(shù)僅4,368 萬人次，旅游外匯收入73 億美元，到2011年，入境人數(shù)已達13,542 萬人次，旅游外匯收入484.60 億美元

17、，1994-2011年旅游入境人數(shù)和外匯收入復合增長率分別達到6.88%和11.55%，如下圖所示： . . . 15 / 54（2 2）國游市場）國游市場上世紀90 年代中期以來，隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展以與居民可支配收入的增加，我國居民出游人數(shù)與出游率增長較快。1994 年到2010 年，城鎮(zhèn)居民旅游人次從2.05 億人次，增長到10.65 億人次，增長了4.19 倍；農(nóng)村居民旅游人次從3.19 億人次，增長到10.38 億人次，增長了2.25 倍。 . . . 16 / 54按照國際經(jīng)驗，當人均GDP 超過3,000 美元，一個國家旅游需求將急劇增加。自2008 年我國人均GDP 突破3,

18、000 美元以來，我國國旅游行業(yè)進入了快速發(fā)展通道，國旅游人數(shù)呈現(xiàn)加快上升趨勢，國旅游總人次從2003 年的8.70 億人次，增長到2011 年的26.40 億人次，年均復合增速高達14.88%，國旅游收入達到1.93 萬億元，顯示出旺盛的旅游消費需求。在旅游人數(shù)不斷增長的同時，我國人均國旅游消費也出現(xiàn)了較為穩(wěn)定的增勢，1994 年到2010 年，人均旅游消費從195.30 元增加到598.20 元，增長了206.29%。盡管我國人均旅游消費的增長較快，但整體消費水平與發(fā)達國家相比還處于較低水平，目前我國國旅游的增長方式主要還是依靠旅游人數(shù)的拉動，人均旅游消費增長的貢獻相對較小，隨著居民可支配

19、收入的增長，未來我國國旅游在保持人數(shù)增長的同時，人均旅游消費將會出現(xiàn)更大幅度的增長，這將是 . . . 17 / 54推動旅游業(yè)收入快速增加的另一個重要因素。（3 3）出境游市場）出境游市場自20 世紀90 年代至2011 年2 月，和我國簽訂公民出境旅游目的地（即ADS）協(xié)議的國家和地區(qū)由最初的6 個迅速擴展到140 個2。大部分國家和地區(qū)已經(jīng)正式開展組團業(yè)務，包括了大洋洲、亞洲和歐洲所有主權國家和地區(qū)。在遠距離市場上，非洲和南美主要旅游目的地國家也都包括在ADS 國家之。我國公民自費出境旅游地域限制減少的同時，出境旅游目的地的選擇也更加廣泛，這為我國出境旅游的發(fā)展提供了必要前提。由于出境旅

20、游目的地選擇的廣泛性、出境旅游需求的增加和國家政策的開放，帶動了我國出境旅游人數(shù)劇增。2012 年1 月12 日，國家旅游局局長邵琪偉在2012 年全國旅游工作會議上的講話表示，2011 年全年我國出境旅游人數(shù)為6,900 萬人次，較2010 年增長20.23%，比2000 年增長了將近470%，最近10 年出境游人數(shù)的復合增長率為18.98%。隨著中國城市居民消費升級、人民幣升值以與其他國家為吸引中國游客而放松免簽限制等，我國將成為世界上迅速崛起的新興客源國。 . . . 18 / 544 4、旅游業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈不同環(huán)節(jié)發(fā)展概況、旅游業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈不同環(huán)節(jié)發(fā)展概況從游客旅游的行程來看，游客是通過旅行社或

21、自助的形式，選擇具體的旅游線路，到達不同的旅游區(qū)，消費旅游企業(yè)提供的各類服務，因此旅游區(qū)和旅行社是旅游業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中兩個重要的環(huán)節(jié)。（1 1）我國旅游區(qū)發(fā)展概況）我國旅游區(qū)發(fā)展概況旅游行業(yè)包含了酒店、旅行社、旅游區(qū)和交通工具等諸多要素，在這些要素中，旅游區(qū)是整個旅游行業(yè)賴以生存和發(fā)展的前提條件，是旅游產(chǎn)業(yè)鏈的基礎，其作為旅游活動的最終載體，具有較強的不可替代性。國際旅游界通常將一個國家的旅游行業(yè)劃分為觀光游、休閑游和度假游等三個階段，其中觀光游階段對旅游區(qū)的依賴程度最大， . . . 19 / 54旅游區(qū)的質(zhì)量和數(shù)量直接關系到游客數(shù)量和營業(yè)收入；在休閑游和度假游階段，旅游區(qū)的作用有不同程度的弱化，

22、但旅游區(qū)仍然是休閑度假區(qū)提高競爭力的關鍵因素。由此可見，旅游區(qū)仍然是絕大多數(shù)人外出旅游的最終目的地，旅游區(qū)消費也自然成為旅游消費過程中不可節(jié)約的“剛性消費”。目前我國境旅游主要處于觀光休閑游階段，國旅游業(yè)的發(fā)展在很大程度上依靠的是游客參與的廣度，而不是旅游的深度，相對于發(fā)達國家，我國旅游區(qū)資源的不可替代性更為明顯。我國旅游資源豐富，AA 與AAAA 級旅游區(qū)比例較高我國旅游資源豐富，是世界上的旅游資源大國之一。我國已經(jīng)形成規(guī)模的各類旅游區(qū)有兩萬多個，從國家旅游局公布的A 級旅游區(qū)評定情況來看，截至2011年底，我國共有國家AAAAA 級旅游區(qū)119 處，國家AAAA 級旅游區(qū)873 處，國家A

23、AA 級旅游區(qū)521 處, 國家AA 級旅游區(qū)926 處, A 級旅游區(qū)130 處，其中國家AAAA 和AA 級旅游區(qū)的比重較大，高達70%。如下圖所示： . . . 20 / 54 A 級旅游區(qū)的區(qū)域結構不平衡，旅游資源自然稟賦的地區(qū)差異大從國家旅游局的統(tǒng)計數(shù)據(jù)來看，我國A 級旅游區(qū)在各省區(qū)之間的分布不平衡，如下圖所示。目前、和A 級旅游區(qū)的占比分別為7.2%、6.8%和6.7%，位列全國A 級旅游區(qū)前三甲。造成上述非均衡分布的原因，一方面是各地旅游資源自然稟賦差異的結果，另一方面則是各地區(qū)對旅游業(yè)發(fā)展的開放程度和重視程度不一，地區(qū)旅游企業(yè)的旅游資源開發(fā)能力也存在較大差異。 . . . 21

24、 / 54旅游區(qū)供給低增長，新旅游區(qū)的培育有待加強從旅游區(qū)供給增速來看，2006 年以來旅游區(qū)的增長總體上呈下降趨勢，旅游區(qū)供給增速逐年下滑，地質(zhì)公園、自然保護區(qū)等自然景觀旅游區(qū)的增長比率甚至低于10%，旅游區(qū)供給呈現(xiàn)低增長的基本態(tài)勢。因此，旅游區(qū)經(jīng)營企業(yè)的持續(xù)發(fā)展，一方面有賴于在自身旅游區(qū)增加購物、住宿、餐飲、演藝、游樂等項目以實現(xiàn)企業(yè)的涵式發(fā)展，另一方面也有賴于對新旅游區(qū)的發(fā)現(xiàn)、培養(yǎng)和開拓，以實現(xiàn)企業(yè)的外延式擴。（2 2）我國旅行社發(fā)展概況）我國旅行社發(fā)展概況全國旅行社規(guī)模緩慢增長，行業(yè)集中度低作為旅游行業(yè)的重要紐帶和旅游客源的組織者，旅行社在旅游行業(yè)的發(fā)展過程中扮演重要作用。由于我國旅行

25、社行業(yè)進入門檻相對較低，旅行社的數(shù)量擴較快：2000 年底，我國共有旅行社8,993 家，其中國際旅行社1,268 家，國旅行社7,725 家，到2008 年底， . . . 22 / 54我國旅行社數(shù)量已經(jīng)達到20,691 家，其中國際旅行社1,970 家，國旅行社18,721 家。2009 年底，我國旅行社數(shù)量已超過21,600 家，截至2011 年三季度達到23,273 家（2009 年后，旅行社不再按國社和國際社分類）。2000 年-2011 年，我國旅行社數(shù)量增長情況如下圖所示：從旅行社的數(shù)量增長情況看，我國旅行社表現(xiàn)出總體上的緩慢增長，且國際旅行社的增長速度略高于國旅行社：從200

26、0 到2008 年，隨著國務院對旅行社外聯(lián)權的下放，國際旅行社數(shù)量增速由0.96%顯著提高到7.18%，而國旅行社數(shù)量增速由27.27%下降到4.69%。由于數(shù)量眾多，我國旅行社的集中度不高。從區(qū)域結構來看，根據(jù)國家旅游局的統(tǒng)計資料，截至2010 年底，旅行社數(shù)量排名前三名的、和省，其旅行社數(shù)量占全國旅行社總數(shù)的比重分別為8.08%、7.92%和7.19%。2010 年，全國最大的旅行社企業(yè)中國國旅 . . . 23 / 54的旅行社收入為67.16 億元，僅占當年全國旅行社業(yè)務收入的3.09%。隨著旅行社市場的進一步開放，近年來旅行社業(yè)務的市場競爭會進一步加劇。旅行社業(yè)務總體上呈同質(zhì)化態(tài)勢，

27、總體毛利率水平有待提高由于我國旅行社行業(yè)準入門檻相對較低，全國旅行社數(shù)量持續(xù)增加，行業(yè)競爭激烈，且旅行社企業(yè)整體上規(guī)模較小、業(yè)務雷同、競爭力較弱，尚未形成行業(yè)合理的分工體系，因此各旅行社的競爭主要集中在價格競爭的層面上，服務、品牌、技術、知識、文化等非價格競爭程度較低，這導致我國旅行社行業(yè)經(jīng)濟效益相對低下，在營業(yè)收入保持增長的同時，利潤率始終處于較低的水平，如下圖所示：毛利率的提升和接待人數(shù)的增長是旅行社業(yè)務增長的兩個重要因素，這將促使旅行社業(yè)務的競爭由同質(zhì)化轉向差異化。 . . . 24 / 54從毛利潤貢獻度來看，根據(jù)國家旅游局的統(tǒng)計數(shù)據(jù)計算，旅行社業(yè)務的毛利提升有60%以上來自于毛利率的

28、提升，約40%來自于旅行社接待人數(shù)的增長，因此，旅行社業(yè)務未來盈利狀況的改善不僅要來自于旅行社經(jīng)營效率的提升，還在于游客接待人數(shù)的增加。從長期看，為了增加旅行社的游客接待數(shù)量，提升旅行社業(yè)務的毛利率水平，旅行社業(yè)務的競爭將逐步由當前以價格競爭為主的同質(zhì)化競爭逐步轉化為以產(chǎn)品質(zhì)量為主的差異化競爭。一方面，通過設計高端旅游線路等方式，吸引高端游客，提升高毛利率產(chǎn)品的比重；另一方面，通過差異化產(chǎn)品的規(guī)劃、設計和標準化服務的推廣，擴大市場占有率，增加游客接待數(shù)量。二、行業(yè)主管部門與監(jiān)管體制、主要法律法規(guī)與政策二、行業(yè)主管部門與監(jiān)管體制、主要法律法規(guī)與政策1 1、行業(yè)主管部門與監(jiān)管體制、行業(yè)主管部門與監(jiān)

29、管體制我國旅游行業(yè)采取“政企分開、統(tǒng)一領導、分級管理”的管理體制，實行政府監(jiān)管和行業(yè)自律相結合的管理模式。政府監(jiān)管方面，國家旅游局是國務院主管旅游業(yè)的直屬機構，在國務院領導下，負責統(tǒng)一管理全國旅游工作。各省、自治區(qū)、直轄市設立省、地（州、市）、縣旅游局三級地方旅游行政管理體系，地方各級旅游局是當?shù)芈糜喂ぷ鞯男袠I(yè)歸口管理部門，受同級地方政府和上一級旅游局的雙重領導，以地方政府領導為主；中國旅游協(xié)會是旅游行業(yè)的自律性組織，由中國旅游行業(yè)的有關社團組織和企事業(yè)單位在平等自 . . . 25 / 54愿基礎上組成的全國綜合性旅游行業(yè)協(xié)會。各機構的主要職能如下表所示：2 2、行業(yè)主要法律法規(guī)與政策、行業(yè)

30、主要法律法規(guī)與政策（1 1）行業(yè)主要法律法規(guī)）行業(yè)主要法律法規(guī)旅行社條例與旅行社條例實施細則我國旅行社行業(yè)的主要法律法規(guī)為國務院于 2009 年 2 月頒布的旅行社條例（國務院令第 550 號）以與國家旅游局 2009 年 4 月頒布的旅行社條例實施細則（國家旅游局令第 30 號）。旅行社條例是旅行社行業(yè)準入的基本法規(guī)，對旅行社的設立、經(jīng)營、監(jiān)督檢查以與法律責任等做出了原則性的規(guī)定，是保障我國旅行社行業(yè)穩(wěn)定、健康發(fā)展的重要基礎。旅行社條例實施細則為旅行社條例的具體實施提供指導。旅游景區(qū)質(zhì)量等級評定管理辦法 . . . 26 / 54為了全面推行旅游景區(qū)質(zhì)量等級評定工作，規(guī)旅游景區(qū)質(zhì)量等級評定程

31、序，促進旅游景區(qū)發(fā)展，2005 年7 月6 日國家旅游局公布了旅游景區(qū)質(zhì)量等級評定管理辦法，對旅游景區(qū)等級的申報、評定、動態(tài)管理方面做出了相應的規(guī)定。該辦法自2005 年8 月5 日起施行。（2 2）行業(yè)政策）行業(yè)政策鑒于旅游業(yè)對推動居民就業(yè)、減少環(huán)境污染等方面的作用，其發(fā)展歷來受到國家政策的支持，與旅游業(yè)相關的主要行業(yè)政策如下表所示： . . . 27 / 54三、旅游行業(yè)經(jīng)營模式與行業(yè)特征三、旅游行業(yè)經(jīng)營模式與行業(yè)特征1 1、旅游業(yè)主要的經(jīng)營模式、旅游業(yè)主要的經(jīng)營模式旅游業(yè)是以旅游資源為憑借、旅游設施為條件、旅行社為橋梁，向旅游者提供旅行游覽服務的行業(yè)。與其他產(chǎn)業(yè)不同，旅游業(yè)是一個產(chǎn)業(yè)群，

32、旅游資源、旅游設施、旅游服務（旅行社）是旅游業(yè)賴以生存和發(fā)展的三大要素（如下圖所示）。旅游區(qū)、主體景點等旅游資源是旅游業(yè)發(fā)展的根本；交通、住宿、餐飲、各類游樂（娛樂）項目等旅游設施是旅游發(fā)展的條件；旅行社提供各類旅游服務，是旅游業(yè)發(fā)展的橋梁。旅游業(yè)的發(fā)展取決于這些要素的全面發(fā)展，其中旅游資源是根本。 . . . 28 / 54基于旅游業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈結構，傳統(tǒng)旅游企業(yè)的經(jīng)營模式大體上可分為三種：以旅游區(qū)經(jīng)營為主的營業(yè)模式、以餐飲酒店為主的經(jīng)營模式以與以旅行社為主的經(jīng)營模式。隨著旅游業(yè)競爭的加劇，旅游行業(yè)的企業(yè)利潤率水平逐步趨于常態(tài)，為了進一步提高企業(yè)的盈利水平，強化和提升市場競爭地位，部分企業(yè)已經(jīng)開

33、始探索新的經(jīng)營模式。（1 1）傳統(tǒng)旅游企業(yè)的經(jīng)營模式）傳統(tǒng)旅游企業(yè)的經(jīng)營模式以旅行社經(jīng)營為主的經(jīng)營模式這種經(jīng)營模式主要是依靠經(jīng)營企業(yè)專業(yè)獨特的操作渠道，與時準確地為游客提供各地的旅游相關信息，并取得包括酒店、交通、旅游景點、餐飲等服務產(chǎn)品的優(yōu)惠價格，將這些服務組合成產(chǎn)品，以旅游線路團費的形式銷售給游客，并從中取得經(jīng)營利潤。通常，旅行社業(yè)務主要包括入境游、國游和出境游三大業(yè)務。 . . . 29 / 54目前，國上市公司中主要經(jīng)營旅行社業(yè)務的有中國國旅和中青旅。在該種經(jīng)營模式下，經(jīng)營企業(yè)入境游業(yè)務的利潤當前主要依靠價格增長，國游和出境游則主要依靠游客規(guī)模的增長。以旅游區(qū)、景點等旅游資源經(jīng)營為主的

34、經(jīng)營模式以旅游區(qū)、景點等旅游資源經(jīng)營為主的經(jīng)營模式，主要是指經(jīng)營企業(yè)依托稀缺或獨特的自然景觀或人文景觀，并通過自身投入，在旅游區(qū)形成具體的游樂或服務項目，通過向游客收取景點門票和相關服務項目費用的形式取得收入，并獲取利潤的營業(yè)模式。目前國上市公司中旅游、峨眉山A、旅游是采用該種經(jīng)營模式的代表。鑒于旅游區(qū)資源的稀缺性和單個旅游區(qū)的不可復制性，目前旅游區(qū)類上市公司一般通過在現(xiàn)有旅游區(qū)圍新增服務項目的涵式發(fā)展，提高企業(yè)的盈利能力。以餐飲、酒店等旅游設施經(jīng)營為主的經(jīng)營模式該種經(jīng)營模式主要是為旅客提供旅游過程中的飲食、住宿等服務，并取得收入和利潤的經(jīng)營模式。目前采用這種經(jīng)營模式的上市公司主要有全聚德、華

35、天酒店、錦江股份、飲食等。與旅游區(qū)、景點經(jīng)營企業(yè)不同，酒店、餐飲經(jīng)營企業(yè)的業(yè)務經(jīng)營具有一定的可復制性，比如湘鄂情和全聚德，在原有店面的基礎上，通過自營和加盟的形式開展連鎖經(jīng)營，錦江酒店也通過加盟的形式在各地開設分店。以主題項目為主的經(jīng)營模式這類公司主要通過自身投資形成各類人造景觀性質(zhì)的主題旅游 . . . 30 / 54項目，并以主題項目門票的形式向游客銷售，以獲取營業(yè)收入和利潤的經(jīng)營模式，比如華僑城的主題公園、宋城股份的風情演出等。該經(jīng)營模式與旅游區(qū)經(jīng)營模式的最大區(qū)別在于，其對自然景觀和人文景觀的依賴程度較低?？傮w而言，旅游企業(yè)傳統(tǒng)的經(jīng)營模式注重的是旅游產(chǎn)業(yè)鏈中的單一或個別環(huán)節(jié)，經(jīng)營的是旅游

36、資源中的個別旅游要素，而新興的經(jīng)營模式則注重旅游業(yè)各要素之間以與旅游業(yè)與其他相關產(chǎn)業(yè)之間的整合。（2 2）新興經(jīng)營模式）新興經(jīng)營模式“多元組合”經(jīng)營模式旅游業(yè)屬于典型的“一鏈多珠”的集群型產(chǎn)業(yè)，其產(chǎn)業(yè)鏈條包括了旅行社、旅游資源和旅游設施等多個環(huán)節(jié)。從目前我國旅游業(yè)的實際情況來看，大多數(shù)旅游企業(yè)經(jīng)營的旅游業(yè)務都是旅游業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中的個別環(huán)節(jié)，如旅行社、旅游區(qū)等。但隨著旅游業(yè)競爭的加劇，部分行業(yè)企業(yè)已經(jīng)開始對旅游產(chǎn)業(yè)鏈中的相關要素進行有限整合，以提高企業(yè)的盈利水平和行業(yè)競爭力。例如少數(shù)以旅行社為主營業(yè)務的上市公司，已經(jīng)在原有旅行社業(yè)務的基礎上，開展旅游區(qū)經(jīng)營業(yè)務；而以旅游區(qū)經(jīng)營為主的上市公司，也有少部

37、分開始開展旅行社業(yè)務?！岸嘣M合”經(jīng)營模式相對于傳統(tǒng)的單一旅游要素經(jīng)營模式，其產(chǎn)業(yè)鏈得以進一步完善，企業(yè)的獲利能力和抗風險能力也因此進 . . . 31 / 54一步增強。但由于旅游區(qū)等旅游要素具有較強的排他性和不可復制性，同時，受經(jīng)營經(jīng)驗等因素的制約，多數(shù)旅游企業(yè)并不具備獲取旅游資源的能力或條件，因此，“多元組合”的經(jīng)營模式在我國目前的旅游企業(yè)中雖已出現(xiàn)，但仍不多見?！岸鄻I(yè)態(tài)旅游資源整合平臺”運營模式“多業(yè)態(tài)旅游資源整合平臺”運營模式（Diversified Tourism Resources Integration Platform，簡稱“DTRIP 模式”），是在“多元組合”經(jīng)營模式基礎

38、上衍生出來的一種新興旅游業(yè)經(jīng)營模式，目前在旅游業(yè)較為發(fā)達的部分西方國家已有類似成功實踐。相對于“多元組合”模式下將多項旅游要素進行簡單的疊加和組合，DTRIP 模式更強調(diào)將旅游企業(yè)視為一個資源整合平臺，借助企業(yè)自身的經(jīng)營經(jīng)驗與旅游營銷渠道等優(yōu)勢，通過對游客系統(tǒng)性需求的關注和把握，不僅對旅游業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈部各要素進行有機整合，還能對旅游業(yè)的外圍資源加以配比利用，實現(xiàn)企業(yè)運營模式的異地復制和旅游資源的有效整合。因此，DTRIP 模式是對“多元組合” 模式進一步擴展和延伸，其涵蓋面更廣、對實施企業(yè)要求更高、收效也更為明顯。2 2、旅游業(yè)的行業(yè)特征、旅游業(yè)的行業(yè)特征（1 1）旅游業(yè)整體行業(yè)特征）旅游業(yè)整體行

39、業(yè)特征1）季節(jié)性旅游行業(yè)的季節(jié)性主要源于旅游區(qū)等旅游資源的地區(qū)差異以與游客旅游時間的季節(jié)性變動。我國幅員遼闊，緯度跨度較大，全國 . . . 32 / 54氣候類型多樣。隨著一年季節(jié)的變化，我國大部分旅游目的地的客源狀況會呈現(xiàn)出規(guī)律性的變化，導致我國旅游行業(yè)形成相對明顯的淡季和旺季階段，但不同旅游目的地的旅游旺季和淡季不一樣，如受熱帶季風氣候影響的南方城市和國大部分地區(qū)相比，旅游淡旺季時段分布正好相反。形成旅游業(yè)季節(jié)性特征的原因除了自然節(jié)氣轉換外，旅游者可以自由支配時間相對集中也在一定程度上造成了我國旅游行業(yè)的季節(jié)性特點，我國實施法定假日休假制度，使得國旅游者在休假期間有了較為集中的可自由支配

40、時間，每年的國慶、春節(jié)“黃金周”以與“五一”等法定假日期間，我國旅游收入都會大幅增加。基于以上原因，我國旅游行業(yè)呈現(xiàn)較為明顯的季節(jié)性特征。2）敏感性由于旅游需非必需的精神性需求，旅游活動各個環(huán)節(jié)之間具有高度的依賴性，極易產(chǎn)生連鎖反應，因此旅游業(yè)是高度敏感的產(chǎn)業(yè)，其對自然災害、政治事件等突發(fā)事件的敏感度極強。一旦旅游客源地或者目的地與相關國家和地區(qū)的社會、經(jīng)濟和政治狀況發(fā)生不利變化，或者發(fā)生自然災害或者其他突發(fā)事件，這都將直接影響旅游業(yè)的發(fā)展和旅游企業(yè)的經(jīng)營。2003 年我國爆發(fā)的“非典”導致當年我國旅游收入較2002 年減少12.29%；2008 年我國旅游業(yè)遭受多重災害，雪災、地震以與全球金

41、融危機等都對我國當年旅游行業(yè)造成了一定的負面影響，導致2008 年旅游業(yè)收入增速自2000 年以來首次低于10%（2003 年除外）；2011年3 月份日本發(fā)生的地震和海嘯 . . . 33 / 54也對日本的旅游業(yè)產(chǎn)生較大的負面影響。（2 2）旅游區(qū)業(yè)務特征）旅游區(qū)業(yè)務特征1）區(qū)域性由于各地自然稟賦和人文風俗差異的存在，導致旅游區(qū)資源在各地的分布不平衡，進而導致依托旅游區(qū)資源的旅游區(qū)業(yè)務呈現(xiàn)一定的區(qū)域性差異。旅游資源分為自然旅游資源和人文旅游資源，自然旅游資源主要產(chǎn)生于獨特的地形地貌，而不同區(qū)域地形地貌大多不同，從而導致不同地區(qū)旅游區(qū)的基調(diào)各異。例如我國西南有大面積巖溶地貌景觀，長江中下游有

42、水鄉(xiāng)景觀，熱帶海岸有紅樹林景觀。此外，不同民族、不同地域的人文旅游資源也有很大區(qū)別，各民族、各地域都往往有自己獨特的節(jié)慶活動方式和生活習慣，導致不同區(qū)域產(chǎn)生了特色各異的人文旅游資源。2）旅游區(qū)的不可替代性和壟斷性旅游區(qū)位置的獨特性、資源特點的唯一性、旅游區(qū)資產(chǎn)的不可分割性、游客觀光體驗的差異性，決定了旅游資源的可模仿性或可復制性較差，導致旅游區(qū)具有不可替代性和自然壟斷性。3）旅游資源的不可再生性由于大部分旅游資源通常是在漫長的歷史過程中形成，并保留至今的獨特自然景觀或文化遺存，這些旅游資源一旦被破壞，就不可再生，具有不可再生性。 . . . 34 / 544）旅游資源的反復觀賞性旅游資源不同于

43、能源、金屬等消耗類資源，在得到良好保護、不被破壞性開發(fā)的情況下，旅游資源可以實現(xiàn)重復利用，滿足人們的觀賞、游玩需求。（3 3）旅行社業(yè)務特征）旅行社業(yè)務特征旅行社主要業(yè)務是從事招徠、組織、接待旅游者等活動以與為旅游者提供相關的旅游服務，為旅游者整個旅游活動中的食、宿、行、游、購、娛等提供服務，需要旅游區(qū)、旅游交通、旅游酒店等多個產(chǎn)業(yè)的配合，因此，旅行社業(yè)務具有較高的綜合性。四、行業(yè)競爭格局、主要企業(yè)、進入障礙、市場供求和利潤水平四、行業(yè)競爭格局、主要企業(yè)、進入障礙、市場供求和利潤水平1 1、行業(yè)競爭格局和市場化程度、行業(yè)競爭格局和市場化程度（1 1）全球競爭格局）全球競爭格局世界旅游組織（UN

44、WTO）根據(jù)世界各地的旅游發(fā)展情況和旅游集中程度，將世界旅游市場劃分為六大區(qū)域：即東亞與太平洋區(qū)、南亞區(qū)、中東區(qū)、非洲區(qū)、歐洲區(qū)、美洲區(qū)，其中歐洲區(qū)和美洲區(qū)分別是目前世界第一大和第二大的旅游市場。東亞與太平洋區(qū)自20 世紀60 年代以來，一直是世界上排名第三的國際旅游接待地區(qū)，也是世界上第三大國際旅游客源市場，同時也是世界上發(fā)展速度最快的旅游市場，近30 年來，該地區(qū)旅游業(yè)的發(fā)展速度遠遠超出世界平均 . . . 35 / 54值，居世界之首，根據(jù)世界旅游組織預測，到2020 年東亞與太平洋區(qū)將超過美洲成為世界第二大旅游市場。相對于其他國家，我國有著五千年的人類文明史，國土面積廣闊，旅游業(yè)發(fā)展有

45、著得天獨厚的自然資源和人文景觀優(yōu)勢。截至2011 年6 月，我國共有41 項文化和自然遺產(chǎn)被列入世界自然遺產(chǎn)名錄，遺產(chǎn)數(shù)量名列世界第三。其中文化遺產(chǎn)26 項，自然遺產(chǎn)8 項，文化和自然雙重遺產(chǎn)4 項，文化景觀3 項。根據(jù)世界經(jīng)濟論壇（World Economic Forum）發(fā)布的2011 年全球旅游業(yè)競爭力報告，2011 年，我國的觀光旅游競爭力世界排名由2008 年的62 位躍升至第39 位。是133 個國家和地區(qū)中上升最快的國家。隨著我國旅游業(yè)對外開放程度的加深，中國獨特的旅游資源吸引著世界上越來越多的入境觀光旅游者，2010年我國接待的入境過夜旅游者人數(shù)達到5,758.07萬人次，國際

46、旅游外匯收入達到484.60億美元，已開始逐步由旅游大國向旅游強國轉變。（2 2）國競爭格局與其變化）國競爭格局與其變化旅行社、旅游區(qū)和旅游飯店是目前國旅游業(yè)的三大支柱，旅游區(qū)等旅游資源是整個旅游產(chǎn)業(yè)鏈的中心環(huán)節(jié)。截至2011 年三季度，我國已成規(guī)模的各類旅游區(qū)超過兩萬多個，旅行社總數(shù)已達到23,273 家，全國共有星級飯店13,908 家。因此，單純從旅游產(chǎn)業(yè)各子行業(yè)的競爭情況來看，我國的旅游 . . . 36 / 54業(yè)已表現(xiàn)出充分競爭的態(tài)勢。但由于部分旅游企業(yè)在行業(yè)競爭中開始推行經(jīng)營模式的創(chuàng)新，其對旅游資源的獲取能力、對各旅游要素的整合能力逐步增強，在行業(yè)競爭中因此表現(xiàn)出較強的競爭優(yōu)勢。

47、旅游區(qū)競爭格局旅游區(qū)是旅游者在旅游過程中的目的地，承擔旅游者所需的觀光、度假、休閑等項服務。我國旅游資源豐富，旅游區(qū)數(shù)量較多，且各具特色、分布分散，因此我國各旅游區(qū)所占市場份額都不大。旅游區(qū)的質(zhì)量等級與知名度、接待能力與水平、所在區(qū)域的地理位置與交通情況、該旅游區(qū)具體旅游項目的數(shù)量與結構等多個因素均會影響到該旅游區(qū)的競爭力。經(jīng)旅游區(qū)的申請和國家旅游局組織設立的全國旅游景區(qū)質(zhì)量等級評定委員會評定，根據(jù)景區(qū)的環(huán)境、交通、服務、接待能力等多項指標，我國旅游區(qū)可以評定為國家AAAAAA 不同等級的旅游區(qū)，一般來說，旅游區(qū)的質(zhì)量等級越高，表示旅游區(qū)環(huán)境越好、接待能力越強。截至2011 年底，共有119

48、家旅游區(qū)正式被批準為首批國家AAAAA 級旅游區(qū)。從現(xiàn)實的情況來看，旅游區(qū)等級越高，吸引的游客數(shù)量就越多，議價能力也越強。隨著全國各地新旅游區(qū)開發(fā)力度的加強，A級旅游區(qū)中低級別的將更容易受到?jīng)_擊，而級別越高的，其市場沖擊也就越小，更能享受旅游行業(yè)景氣帶來的超額收益。旅行社業(yè)務競爭格局旅行社作為旅游業(yè)的重要紐帶和旅游客源的組織者，在現(xiàn)代旅游業(yè)發(fā)展過程中扮演重要作用。由于旅行社行業(yè)進入門檻相對較低， . . . 37 / 54行業(yè)公司同質(zhì)化競爭比較嚴重，旅行社的數(shù)量擴較快，截至2011 年三季度，我國旅行社數(shù)量已經(jīng)達到2.33 萬家。我國旅行社數(shù)量較多，產(chǎn)業(yè)集中度不斷下降，行業(yè)競爭激烈：總體上看，

49、我國的旅行社企業(yè)整體規(guī)模較小、業(yè)務雷同、競爭力較弱，尚未形成行業(yè)合理的分工體系，因此各旅行社的競爭主要集中在價格競爭的層面上，服務、品牌、技術、知識、文化等非價格競爭程度較低，這導致我國旅行社業(yè)務經(jīng)濟效益相對較低，在營業(yè)收入保持增長的情況下，利潤率始終處于較低的水平。旅游業(yè)競爭的變化趨勢隨著旅游業(yè)競爭的加劇，旅游行業(yè)的企業(yè)利潤率水平逐步趨于常態(tài)。為了進一步提高企業(yè)的盈利水平，強化和提升市場競爭地位，目前國少數(shù)旅游企業(yè)已經(jīng)開始著手轉變以價格競爭為主要競爭手段的粗放經(jīng)營方式，通過“多元組合”、 “多業(yè)態(tài)資源整合平臺”等新興經(jīng)營模式，逐步培養(yǎng)企業(yè)對各旅游要素和其他旅游相關資源的整合能力，并開始以服務

50、品質(zhì)、企業(yè)品牌等非價格因素設計高端旅游產(chǎn)品，吸引高端客戶，培植和提升自身的市場競爭力。2 2、行業(yè)主要企業(yè)與其經(jīng)營情況、行業(yè)主要企業(yè)與其經(jīng)營情況（1 1）主要的旅游區(qū)類上市企業(yè)）主要的旅游區(qū)類上市企業(yè)目前，我國上市企業(yè)中主營業(yè)務為旅游區(qū)業(yè)務的企業(yè)包括：旅游股份（A 股代碼：000978，股票簡稱：旅游）旅游成立于1998 年4 月29 日，位于省市，主要從事漓江游船 . . . 38 / 54客運、公路旅行客運、汽車出租、旅行社與旅游區(qū)游覽業(yè)務。2010 年，旅游營業(yè)收入為51,032.24 萬元，其中旅游區(qū)收入為14,594.13 萬元。峨眉山旅游股份（A 股代碼：000888，股票簡稱：峨

51、眉山A）峨眉山A 成立于1997 年10 月9 日，位于省峨眉山市，主要從事峨眉山風景旅游區(qū)游山票、客運索道、旅游賓館、水電綜合開發(fā)、旅行社與相關旅游服務等業(yè)務。2010 年，峨眉山旅游業(yè)營業(yè)收入為73,573.31 萬元，旅游區(qū)收入為52,306.34 萬元。旅游發(fā)展股份（A 股代碼：600054，股票簡稱：旅游）旅游成立于1996 年11 月18 日，位于省市，主營業(yè)務為園林門票、客運索道、酒店食宿與旅游服務等。2010 年，旅游營業(yè)收入為144,498.66 萬元，其中園林開發(fā)業(yè)務收入為50,922.18 萬元。玉龍旅游股份（A 股代碼：002033，股票簡稱：旅游）旅游成立于2001

52、年10 月18 日，位于省市，主營業(yè)務為旅游索道與其他相關配套設施；對旅游、房地產(chǎn)等行業(yè)投資、建設。2010 年，旅游營業(yè)收入為19,044.68 萬元，其中旅游服務收入（索道收入）為10,594.68萬元。（2 2）主要的旅行社上市企業(yè)）主要的旅行社上市企業(yè)目前，我國上市企業(yè)中主營業(yè)務為旅行社業(yè)務的企業(yè)包括：中青旅控股股份（A 股代碼：600138，股票簡稱：中青旅）中青旅成立于1997 年11 月26 日，位于市東城區(qū)，主營業(yè)務為 . . . 39 / 54旅游、高科技、風險投資領域的投資、旅游服務、高新技術產(chǎn)品開發(fā)和技術服務。2010年中青旅營業(yè)收入為608,383.85 萬元，其中旅游

53、服務收入為304,675.44 萬元。中國國旅股份（A 股代碼：601888，股票簡稱：中國國旅）中國國旅成立于2008 年3 月28 日，位于市東城區(qū)，主要從事旅行社業(yè)務和免稅業(yè)務。2010 年中國國旅營業(yè)收入為960,762.48 萬元，其中旅行社業(yè)務收入為671,634.96 萬元。3 3、進入行業(yè)的主要壁壘、進入行業(yè)的主要壁壘（1 1）資源壁壘）資源壁壘旅游資源是旅游業(yè)存在和發(fā)展的基礎，盡管從總體上看我國旅游資源十分豐富，但由于旅游資源的不可再生性和地區(qū)分布的差異性，成熟、優(yōu)質(zhì)的旅游資源仍十分有限，因此行業(yè)先入者可以占據(jù)較為優(yōu)質(zhì)的旅游區(qū)資源，而可供后進入者開發(fā)和利用的旅游區(qū)資源，一般均

54、為存量資源，并購的成本也會較高。（2 2）資金壁壘）資金壁壘旅游區(qū)行業(yè)是一個資本密集型的產(chǎn)業(yè)，在旅游區(qū)開發(fā)階段，旅游區(qū)基礎和配套設施的建設以與旅游區(qū)的宣傳推廣均需投入大量的資金，如開發(fā)階段后期沒有足夠的資金投入，則前期的開發(fā)和建設質(zhì)量難以保證，其開發(fā)的深入程度與配套設施難以到位，這將會嚴重影響旅游區(qū)發(fā)展的可持續(xù)性。此外，由于旅游區(qū)的一些構筑物和 . . . 40 / 54關鍵設備往往不具備通用性，如果進行旅游產(chǎn)品結構調(diào)整，必須投入大量資金建造新的構筑物和購買新的關鍵設備，如旅游企業(yè)缺乏資金后盾，將在競爭中處于不利地位。（3 3）經(jīng)營模式與管理經(jīng)驗壁壘）經(jīng)營模式與管理經(jīng)驗壁壘目前，旅游業(yè)的競爭已

55、開始逐步走出單純價格競爭的低層次競爭格局，旅游企業(yè)的競爭將逐步過渡到以新興經(jīng)營模式、管理經(jīng)驗和旅游產(chǎn)品服務質(zhì)量為競爭容的非價格競爭。具有創(chuàng)新經(jīng)營模式和豐富管理經(jīng)驗的旅游企業(yè)，憑借其強大的旅游資源整合能力，將進一步提高其對以旅游區(qū)為核心的眾多旅游要素和旅游資源的獲取能力，進而鞏固、提升其市場競爭地位。但新興經(jīng)營模式的培植、管理經(jīng)驗的取得，需要企業(yè)進行較長時間的摸索和實踐，經(jīng)營模式和管理經(jīng)驗已成為行業(yè)新進入者的重大進入壁壘。（4 4）品牌壁壘）品牌壁壘單純從旅行社業(yè)務的角度看，2009 年5 月1 日起新頒布實施的旅行社條例進一步降低了準入的資金門檻。較低的準入門檻使得目前國旅行社數(shù)量眾多，產(chǎn)品和

56、服務差異化較小。在這種行業(yè)環(huán)境下，消費者在選擇旅行社時一般會優(yōu)先考慮經(jīng)營時間長、公司信譽高、市場口碑好的知名品牌，因此對于沒有客戶基礎的市場初入者，打開業(yè)務局面、吸引客戶、創(chuàng)立品牌均存在較大困難。 . . . 41 / 544 4、市場供求狀況與變動原因、市場供求狀況與變動原因旅游市場供求包括旅游供給和旅游需求兩個方面，旅游市場供求狀況反映的是市場供應和市場需求的相對均衡狀態(tài)，其均衡點即為旅游人次。旅游供給是以旅游目的地為總體代表的旅游企業(yè)，在一定時期以一定的價格向旅游市場提供的旅游產(chǎn)品的數(shù)量。旅游供給具有復合性特征，由旅游資源、旅游設施、旅游服務和旅游交通等部分組成，其主要影響因素有：政策、

57、價格、經(jīng)濟發(fā)展水平、環(huán)境容量、旅游資源等諸多因素的影響和制約。旅游需指在一定時間，人們愿意而且能夠購買的旅游服務和旅游產(chǎn)品的數(shù)量。決定旅游需求的主要因素有：旅游產(chǎn)品和服務的價格、消費者的收入、消費者的閑暇時間、消費者偏好、突發(fā)事件影響等。2001 年-2010 年，我國旅游市場出游人次情況如下表所示：整體來看，隨著我國經(jīng)濟的增長以與市場的壯大，我國旅游市 . . . 42 / 54場出游人次逐年增加，除2003 年、2008 年分別受“非典”、金融危機等特殊因素影響導致旅游市場出現(xiàn)階段性收縮之外，總體上我國旅游市場仍處于供求兩旺的態(tài)勢。5 5、行業(yè)利潤水平的變動趨勢與變動原因、行業(yè)利潤水平的變

58、動趨勢與變動原因旅游業(yè)的行業(yè)利潤水平因旅游產(chǎn)業(yè)鏈的不同而存在較大差異，目前較為普遍的狀況是：旅行社環(huán)節(jié)在旅游收入方面表現(xiàn)出一定的增長態(tài)勢，但凈利潤率卻一直處于較低水平。如下圖所示：造成上述情況的主要原因是：全國宏觀經(jīng)濟的快速發(fā)展帶動了旅游業(yè)的快速發(fā)展，旅行社業(yè)務的營業(yè)收入逐年增長。但由于旅行社業(yè)務的進入門檻相對較低，且各旅行社之間的同質(zhì)化競爭較為嚴重，各旅行社為了擴大市場份額而采取的競爭手段主要集中于低水平的價格競爭上，從而導致整個旅行社行業(yè)的平均凈利潤率從2003 . . . 43 / 54年以后一直維持在1%以下的水平。與旅行社業(yè)務相反，旅游區(qū)業(yè)務因旅游區(qū)資源的排他性、壟斷性和不可復制性，

59、旅游區(qū)經(jīng)營企業(yè)對下游消費者議價能力相對較強，行業(yè)利潤水平也較高。根據(jù)上市公司披露的年報統(tǒng)計，以峨眉山A、旅游、旅游、旅游、旅游等上市公司為代表的旅游區(qū)經(jīng)營企業(yè)，2010 年上述企業(yè)的旅游區(qū)業(yè)務平均毛利率高達60%。與旅行社業(yè)務相比，表現(xiàn)出較強的盈利能力。五、影響行業(yè)發(fā)展的有利和不利因素與行業(yè)發(fā)展趨勢五、影響行業(yè)發(fā)展的有利和不利因素與行業(yè)發(fā)展趨勢1 1、有利因素、有利因素（1 1）國家對發(fā)展旅游行業(yè)的扶持力度進一步加大）國家對發(fā)展旅游行業(yè)的扶持力度進一步加大旅游行業(yè)一直以來都是國家重點支持的行業(yè)，國務院于2009 年12 月1 日出臺的國務院關于加快發(fā)展旅游業(yè)的意見中，明確提出將旅游業(yè)培育成國民

60、經(jīng)濟的戰(zhàn)略性支柱產(chǎn)業(yè)和人民群眾更加滿意的現(xiàn)代服務業(yè)，國家將在融資、政府投入等方面加大對旅游行業(yè)的支持，并對旅游行業(yè)的發(fā)展進行了中長期的規(guī)劃。2011 年11 月底出臺的中國旅游業(yè)發(fā)展“十二五”規(guī)劃綱要，對產(chǎn)業(yè)要素和重大項目進行了布局，制定了包括公共服務規(guī)劃、旅游人才規(guī)劃、旅游信息化規(guī)劃、旅游區(qū)基礎設施建設規(guī)劃等在的旅游業(yè)發(fā)展專項規(guī)劃。同時，為配合國家重點區(qū)域發(fā)展戰(zhàn)略，將繼續(xù)推進編制環(huán)渤海、大運河、粵港澳、城市圈和長株潭城市群、和 . . . 44 / 54統(tǒng)籌城鄉(xiāng)改革試驗區(qū)、沿海經(jīng)濟帶、沿海地區(qū)、鄱陽湖生態(tài)經(jīng)濟區(qū)等區(qū)域規(guī)劃。國務院關于加快發(fā)展旅游業(yè)的意見和中國旅游業(yè)發(fā)展“十二五”規(guī)劃綱要都共同