精品-財務(wù)管理稅收基本理論與制度( 53)

1、第 四 章稅收根本理論與制度來自 3722 中國最大的資料庫下載第一節(jié) 稅收分類課稅對象分類法課稅環(huán)節(jié)分類法略稅收轉(zhuǎn)嫁分類法稅收與價格關(guān)系分類法征稅依據(jù)分類法稅收管理和支配權(quán)分類法略一、課稅對象分類法1一流轉(zhuǎn)稅類。以商品和勞務(wù)的流轉(zhuǎn)額為課稅對象的稅種。流轉(zhuǎn)額流轉(zhuǎn)全額CVM增加值VM特性：稅收是價格的組成局部。理論價格的構(gòu)成公式： 價格本錢流轉(zhuǎn)稅金利潤流轉(zhuǎn)稅收相對穩(wěn)定。影響因素較少比較容易轉(zhuǎn)嫁。主體稅類。包括增值稅、消費(fèi)稅、營業(yè)稅、關(guān)稅等二所得稅類。以納稅人的應(yīng)稅所得作為征稅對象的稅種。根據(jù)納稅人存在狀態(tài)不同，可分為個人所得稅和企業(yè)所得稅；以純所得為課稅對象企業(yè)所得稅如此，個人所得稅也是這樣。特

2、性：1. 企業(yè)所得稅與經(jīng)濟(jì)效益相聯(lián)系，不穩(wěn)定；個人所得稅負(fù)的分配適宜貫徹量力負(fù)擔(dān)原那么；一般情況下不易轉(zhuǎn)嫁。三財產(chǎn)稅類以納稅人擁有財產(chǎn)的數(shù)量或價值為課稅對象的稅收財產(chǎn)稅分類課征范圍一般財產(chǎn)稅特別財產(chǎn)稅課征環(huán)節(jié)靜態(tài)財產(chǎn)稅動態(tài)財產(chǎn)稅財產(chǎn)稅性質(zhì)1.穩(wěn)定性強(qiáng)，適宜地方征收；2.不易轉(zhuǎn)嫁，屬于直接稅種；3.有一定程度的公平作用。 四資源稅類以納稅人使用國有資源產(chǎn)生的級差收益為征稅對象的稅種特性和作用：1.同質(zhì)資源同樣稅負(fù)有助于資源的有效配置2.不同資源不同稅負(fù)公平競爭條件五行為稅類以納稅人的特殊行為需要特別抑制的行為作為征稅對象的稅種。特性：1.臨時課征不同于對長期抑制行為課稅；2.征收目的非財政性如特

3、種消費(fèi)行為稅、燒油特別稅、筵席稅等三、稅收轉(zhuǎn)嫁分類法本分類法旨在分析納稅人和負(fù)稅人的關(guān)系。稅收能否或是否容易轉(zhuǎn)嫁直接稅：不能或難以轉(zhuǎn)嫁的稅種所得稅財產(chǎn)稅主要功能：公平收入和財產(chǎn)分配間接稅：容易轉(zhuǎn)嫁的稅種流轉(zhuǎn)稅主要功能：結(jié)構(gòu)性調(diào)節(jié)、一定公平作用四稅收與價格關(guān)系分類法價內(nèi)稅以含稅價格為計稅價格的稅種含稅價格本錢稅 金利潤以購置者支付全額為征稅對象銷售收入的扣減因素價外稅以不含稅價格為計稅價格的稅種不含稅價格本錢利 潤以不含稅銷售收入為征稅對象不是銷售收入扣減因素稅收與價格分類法舉例價內(nèi)稅舉例： 某卷煙廠銷售一批卷煙給一批發(fā)商，銷售收入1400萬元，消費(fèi)稅率45%。計算本筆業(yè)務(wù)應(yīng)納消費(fèi)稅額。 應(yīng)納消

4、費(fèi)稅額140045% 630萬元 解釋：該批發(fā)商支付總價款1400萬元，廠商再從中支付消費(fèi)稅金630萬元 廠商在核算利潤時需要從1400萬元銷售收入中扣除630萬元消費(fèi)稅金。稅收與價格分類法舉例價外稅舉例： 某廠銷售一批貨物給另一廠商，實現(xiàn)不含稅的銷售收入1200萬元。增值稅率為17%。計算該廠本筆業(yè)務(wù)的增值稅銷項稅額。 增值稅銷項稅額120017% 204萬元解釋：購置者支付的款項包括銷售收入1200萬元，增值稅金204萬元，共支付1404萬元。本廠給購貨商開具的發(fā)票應(yīng)是價稅別離的增值稅專用發(fā)票 廠商核算利潤時，不能從銷售收入中扣除增值稅金。 五、征稅依據(jù)分類法 征稅依據(jù)分類法從量稅以課稅對

5、象的實物單位作為計稅標(biāo)準(zhǔn)從量稅收實物量單位稅額稅收不依價格的變動而變動。稅收利益與價格變動成反比從價稅以課稅對象的價格作為計稅標(biāo)準(zhǔn)從價稅收計稅價格稅率稅收隨著價格的變動而變動。第二節(jié) 稅收的作用一、及時均衡穩(wěn)定地取得財政收入的作用及時性：稅收有更高的征收頻率征稅點存在于社會經(jīng)濟(jì)各個環(huán)節(jié)均衡性：在一個預(yù)算年度內(nèi)，稅收收入可以比較均衡地入庫穩(wěn)定性：在不同的年份，稅收收入的波動幅度較小稅收成為主體收入形式的主要財政性根據(jù)二、調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)作用1.調(diào)節(jié)總供求的平衡關(guān)系自動穩(wěn)定和相機(jī)抉擇2.調(diào)節(jié)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，促進(jìn)協(xié)調(diào)開展非中性稅收3.調(diào)節(jié)利潤水平，促進(jìn)企業(yè)平等競爭實現(xiàn)利潤可比性和適度性4.調(diào)節(jié)企業(yè)留利水

6、平和居民收入企業(yè)所得稅率和個人所得稅負(fù)整體稅負(fù)、邊際稅率、級差5.維護(hù)國家主權(quán)和經(jīng)濟(jì)利益，促進(jìn)合作和交流。對等關(guān)稅制度、涉外稅制和減、免、退稅等三、反映監(jiān)督作用反映社會經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀態(tài)和企業(yè)運(yùn)營情況監(jiān)督納稅人依法納稅，守法經(jīng)營情況重要稽核環(huán)節(jié)銷售收入有無轉(zhuǎn)移定價行為，帳務(wù)處理是否及時折舊提取計提根底、方法、比率是否正確工資支出是否適用計稅工資規(guī)定、是否依法扣繳個稅流轉(zhuǎn)稅金稅種、稅率是否正確、按時繳稅所得稅金稅前扣除工程和標(biāo)準(zhǔn)，稅率第三節(jié) 稅收制度一、稅收制度：簡稱稅制，是國家各種稅收法律、法令條例、實施細(xì)那么、征管方法和征管體制的總稱。稅制的類型有兩種單一稅制：在一個稅收管轄權(quán)范圍內(nèi)，課征某一種稅

7、作為稅收收入的唯一來源。復(fù)合稅制：在一個稅收管轄權(quán)范圍內(nèi)，同時課征兩種以上稅種的稅制。稅收制度的廣義和狹義概念P9697我國稅收法律文件的主要形式：稅法立法機(jī)關(guān)通過，國家元首簽發(fā)實施；稅收條例國務(wù)院通過，總理簽發(fā)實施；稅法實施細(xì)那么財政部根據(jù)授權(quán)對稅法和稅收條例做出的具體解釋；稅收行政法規(guī)財稅機(jī)關(guān)根據(jù)授權(quán)發(fā)布的具體涉稅規(guī)定；地方性稅收法規(guī)地方立法機(jī)關(guān)制定公布的稅收法律文件二、稅制要素納稅人課稅對象稅率起征點和免征額附加和加成減稅和免稅納稅環(huán)節(jié)納稅期限違章處理1.納稅人 納稅人直接負(fù)有納稅義務(wù)的單位和個人法人和自然人解決某稅種對“誰課稅問題納稅主體負(fù)稅人最終負(fù)擔(dān)稅款的人與納稅人同為一體直接稅與納

8、稅人相別離間接稅扣繳義務(wù)人代為扣繳稅款的人既非納稅人也非負(fù)稅人2.課稅對象 課稅對象定義。某稅種對“什么課稅問題區(qū)別稅種和稅類的主要標(biāo)志稅源稅收收入的最終來源VM如果課稅對象包括C，它和稅源那么不一致。稅本稅收收入的創(chuàng)造者要素提供者好的稅制要課及稅源，但不傷及稅本計稅依據(jù)計算應(yīng)納稅額的直接根據(jù)從量稅的計稅依據(jù)不同于課稅對象稅目課稅對象具體化列舉法和概括法3. 稅 率稅率是應(yīng)征稅額與課稅對象的比例，是計算稅款的尺度。稅收制度的中心環(huán)節(jié)。一般來說，稅率可分為三種形式：1、比例稅率使用最為普遍2、累進(jìn)稅率只在所得稅中使用3、定額稅率最為原始、最為簡單3.1 比例稅率比例稅率是對同一性質(zhì)的課稅對象，不

9、管數(shù)量大小，均按一個固定的比例征稅。比例稅率的特點：計征簡便。有利于規(guī)模經(jīng)營和平等競爭。有悖于量力負(fù)擔(dān)原那么，且稅負(fù)具有一定累退性。 但對不同性質(zhì)的課稅對象來說，稅率是不同的：產(chǎn)品差異比例稅率地區(qū)差異比例稅率行業(yè)差異比例稅率幅度差異比例稅率 3.2累進(jìn)稅率累進(jìn)稅率：把課稅對象按數(shù)額大小劃分為假設(shè)干等級，分別規(guī)定不同等級的稅率，征稅對象的數(shù)額越大，適用稅率越高。累進(jìn)稅率分為：全額累進(jìn)稅率超額累進(jìn)稅率累進(jìn)稅率特點： 能表達(dá)量力負(fù)擔(dān)的原那么。累進(jìn)稅率圖示例：課稅對象數(shù)額= 5000全額累進(jìn)稅率計 稅500015%=750超額累進(jìn)稅率計 稅5005%=250500200050005%10%15%20%

10、5000(2000500) 10%=150(50002000) 15%=450=6255100510020%=10205100500020%=2020=645全額累進(jìn)稅率與超額累進(jìn)稅率的區(qū)別稅負(fù)輕重不同在收入級次和稅率檔次相同條件下，全額重于超額計算繁簡不同二者相比，超額累進(jìn)稅率計算復(fù)雜，需引入速算扣除數(shù)公平程度不同在兩級收入交叉點附近，全額累進(jìn)的公平程度不及超額圖示累進(jìn)稅率和比例稅率 稅率t0O征稅對象比例稅率累進(jìn)稅率I1I2I3I4t1t2t3比例稅率與帶免征額的累進(jìn)稅率3.3 定額稅率定額稅率：按課稅對象的實物單位直接規(guī)定固定稅額。定額稅率的特點：計算方便稅款不受價格變動的影響稅負(fù)不盡合

11、理4.起征點與免征額起征點開始征稅的起點未到達(dá)起征點不征稅，到達(dá)或超過的全額計稅個別優(yōu)惠特點。在起征點附近稅負(fù)分配不公平對策將起征點降至足夠低的水平免征額免于征稅的數(shù)額未達(dá)免征額不征稅，超過此點只就超過局部征稅普遍優(yōu)惠的特點。稅負(fù)分配比較公平適用于所得課稅減輕納稅人稅收負(fù)擔(dān)的措施01002003004000100200300400起征點 免征額 數(shù)額起征點免征額100不征免征200200稅率免征300300稅率（300-200）稅率不征200稅率300稅率免征免征300-200稅率5.附加與加成加重納稅人稅收負(fù)擔(dān)的措施附加： 隨正稅征收而加征的占正稅額一定比例的附加收入。 綜合稅率正稅稅率1附

12、加稅率加成： 在按根本稅率計征稅款的根底上，再加征一定成數(shù)的稅款。 綜合稅負(fù)根本稅率 1加征成數(shù)附加和加成的比較項目覆蓋范圍收入去向征收目的附加全部征收預(yù)算外收入地方機(jī)動財力加成部分征收國家預(yù)算限制高收入者收入6. 減稅、免稅減稅免稅是依據(jù)稅法對某些納稅人或征稅對象給予少征局部稅款或全部免于征稅的優(yōu)惠規(guī)定。根據(jù)目的不同，有刺激性減免稅經(jīng)濟(jì)杠桿和照顧性減免稅減、免稅的形式主要有三種：稅基式減免：對納稅人應(yīng)稅收入工程給予減除或免除，以縮小稅基的方法，包括稅收豁免、起征點與免征額。稅率式減免：是通過降低法定稅率對納稅人的稅收照顧。如企業(yè)所得稅對微利企業(yè)的稅率優(yōu)惠。稅額式減免：是對納稅人應(yīng)納稅額的減除

13、或免除。如對外商投資企業(yè)的免二減三、再投資退稅、稅收抵免等。7.納稅環(huán)節(jié)納稅環(huán)節(jié)：指稅法規(guī)定課稅對象在流轉(zhuǎn)過程中應(yīng)當(dāng)繳納稅款的環(huán)節(jié)。商品流轉(zhuǎn)過程出廠批發(fā)零售消費(fèi)者根據(jù)納稅環(huán)節(jié)規(guī)定不同，有單一環(huán)節(jié)課稅和多環(huán)節(jié)課稅之分8. 納稅期限納稅期限是指納稅人發(fā)生納稅義務(wù)后，必須依法繳稅的時限。納稅期限是根據(jù)納稅人的經(jīng)營規(guī)模和各個稅種的特點，本著既有利于稅收及時入庫，又可控制稅收本錢的原那么確定的。 9.違章處理對違反稅法的行為進(jìn)行處分的規(guī)定欠 稅滯納金漏 稅滯納金偷 稅罰金和繩之于法抗 稅罰金和繩之于法三、稅收的公平與效率原那么稅收公平原那么稅收效率原那么公平原那么稅收的公平是指稅收負(fù)擔(dān)的分配要和納稅人的

14、經(jīng)濟(jì)狀況相適應(yīng)。納稅人的經(jīng)濟(jì)狀況有兩種評價標(biāo)準(zhǔn)：受益標(biāo)準(zhǔn)：稅負(fù)的分配要和納稅人從稅款的使用中獲得的利益相適應(yīng)。燃油稅等能力標(biāo)準(zhǔn)：稅負(fù)的分配要和納稅人的負(fù)稅能力相適應(yīng)：收入標(biāo)準(zhǔn)用收入作為測評負(fù)稅能力的標(biāo)志財產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)用財產(chǎn)作為測評負(fù)稅能力的標(biāo)志支出標(biāo)準(zhǔn)用支出作為測評負(fù)稅能力的標(biāo)志負(fù)稅能力的“主觀說簡介以納稅給納稅人的帶來的犧牲程度作為測評負(fù)稅能力的標(biāo)志貫徹稅收公平原那么要做到：橫向公平：經(jīng)濟(jì)狀況相同者需承受相同的稅收負(fù)擔(dān)橫向公平排斥特權(quán)階層和稅負(fù)分配的非國民待遇企業(yè)所得稅有此問題縱向公平：經(jīng)濟(jì)狀況不同者需承受不同的稅收負(fù)擔(dān)縱向公平排斥稅收負(fù)擔(dān)的平均分配和根據(jù)不合理的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分配 比方屠宰稅有此問題。

15、效率原那么稅收的效率包括經(jīng)濟(jì)效率和征收效率兩個方面。 稅收的經(jīng)濟(jì)效率：指政府課稅要促進(jìn)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行效率的提高如果市場機(jī)制決定的資源配置結(jié)構(gòu)是有效率的中性稅收如果市場機(jī)制決定的資源配置結(jié)構(gòu)是缺乏效率的非中性稅收稅收的征收效率： 稅收效率稅收收入/稅收本錢 稅收本錢： 征收本錢稅務(wù)機(jī)關(guān)在征稅過程中發(fā)生的費(fèi)用 奉行本錢納稅人在依法繳稅過程中發(fā)生的費(fèi)用。公平與效率互為前提 效率是公平的前提。假設(shè)稅收阻礙了經(jīng)濟(jì)的開展，盡管公平也是無意義的。因此，好的稅制不能傷及稅本。 公平是效率的必要條件。盡管公平要以效率為前提，但是失去公平的效率是不能存在的。而且，如果稅制有失公平，也不利于提升效率。中國現(xiàn)行稅制體系稅類

16、稅種(25)流轉(zhuǎn)稅類(6)增值稅、消費(fèi)稅、營業(yè)稅、關(guān)稅、土地增值稅、車輛購置稅。所得稅類(3)企業(yè)所得稅、外商投資企業(yè)所得稅、個人所得稅財產(chǎn)稅類(6)房產(chǎn)稅、城市房地產(chǎn)稅、車船使用稅、車船使用牌照稅、契稅、船舶噸稅資源稅類(5)資源稅、農(nóng)業(yè)稅、土地使用稅、耕地占用稅、農(nóng)業(yè)特產(chǎn)稅、行為稅類(5)屠宰稅、筵席稅、印花稅、證券交易印花稅、固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅第四節(jié) 稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁與歸宿 1、稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁與歸宿的含義稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁：納稅人將所納稅款轉(zhuǎn)由他人負(fù)擔(dān)的過程。實質(zhì)是各經(jīng)濟(jì)主體之間稅負(fù)再分配過程。稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁的特征：價格關(guān)聯(lián)性、納稅人和負(fù)稅人不一致、行為主動性。稅負(fù)歸宿：是指經(jīng)過轉(zhuǎn)嫁后稅負(fù)的最終落腳點。稅收分配的

17、三個階段：稅收沖擊稅收轉(zhuǎn)嫁稅收歸宿稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁的方式前轉(zhuǎn)納稅人按照與商品流轉(zhuǎn)相同的方向，將稅負(fù)轉(zhuǎn)移給應(yīng)稅商品購置者提價稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁的根本方式后轉(zhuǎn)應(yīng)稅商品提供者發(fā)生在流通環(huán)節(jié)零售商批發(fā)商生產(chǎn)商生產(chǎn)要素提供者供貨商和勞動者后轉(zhuǎn)根本方式是壓低進(jìn)貨價格和降低工資稅收資本化定義。只存在于資本品。將以后假設(shè)干年內(nèi)的應(yīng)納稅款，通過壓低資本品的價格而一次性轉(zhuǎn)嫁。其實質(zhì)是將未來應(yīng)納稅款現(xiàn)值化，從資本的現(xiàn)值中一次性扣除。3、影響稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁的因素稅種因素。課稅對象與商品價格的聯(lián)系較為緊密的稅種流轉(zhuǎn)稅類其稅負(fù)較容易轉(zhuǎn)嫁，而與商品價格的聯(lián)系不密切或不直接的稅種所得稅和財產(chǎn)稅類其稅負(fù)那么較難轉(zhuǎn)嫁。課稅范圍。課稅范圍廣的商品稅容易轉(zhuǎn)

18、嫁，課稅范圍窄的難以轉(zhuǎn)嫁。供求彈性供求相對彈性。供給彈性大于需求彈性大局部稅負(fù)轉(zhuǎn)移；需求彈性大于供給彈性大局部稅負(fù)不能轉(zhuǎn)移幾種特殊的稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁現(xiàn)象稅負(fù)完全轉(zhuǎn)嫁OQPS1P1E1Q1E2Q2P2OQPDS1Q1E1P1S2E2P2S2供給有充分彈性需求毫無彈性稅負(fù)完全不能轉(zhuǎn)嫁OQPSDE1P1E2P2供給毫無彈性O(shè)QPDS1E1Q1P1S2E2Q2P2需求有充分彈性課堂練習(xí)題 請圖示并說明供給彈性等于需求彈性時的稅收轉(zhuǎn)嫁機(jī)理。第四章概念和復(fù)習(xí)思考題納稅人與負(fù)稅人、價內(nèi)稅與價外稅、直接稅與間接稅、 稅率 、 起征點與免征額、稅收轉(zhuǎn)嫁、 稅收資本化、 稅收中性原那么、稅收籌劃。簡述全額累進(jìn)稅率和超額累

19、進(jìn)稅率的區(qū)別。論述稅收的作用收入、調(diào)節(jié)、監(jiān)督。如何理解稅收公平與效率原那么？簡述影響稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁的主要因素。速算扣除數(shù)級 距稅率 速算扣除數(shù)500以下50501-2,00010252,001-5,000151255,001-20,00020375價格數(shù)量0DSE0P0Q0SE1P1Q1At未轉(zhuǎn)嫁稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁稅負(fù)供給彈性需求彈性條件下稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁：價格數(shù)量0DSE0P0Q0E1SP1Q1At未轉(zhuǎn)嫁稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁稅負(fù)需求彈性供給彈性條件下的稅負(fù)轉(zhuǎn)嫁：需求曲線供給曲線中性稅收圖示 O煙葉糧食ABU1A1B1U2O1(a1,b1)O2(a2,b2)AA1+BB1=稅收收入 a1/b1=a2/b2b1a1b2a2非中性稅

20、收圖示 O煙葉糧食ABU1B1A1O1U2B2A2O2A1/B1A2/B22004級財務(wù)管理專業(yè)?初級財務(wù)管理?主講人：向顯湖管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！第一講：財務(wù)根底一、企業(yè)目標(biāo)及財務(wù)目標(biāo)1、企業(yè)目標(biāo)2、企業(yè)財務(wù)目標(biāo)3、利潤與企業(yè)價值二、財務(wù)管理概念1、企業(yè)財務(wù)活動1過程見圖一、圖二2資金運(yùn)動規(guī)律管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！圖一：企業(yè)財務(wù)活動與財務(wù)關(guān)系圖籌資投資分配耗資收入企業(yè)股東債權(quán)人員工政府財務(wù)管理營銷生產(chǎn)職能部門指導(dǎo)管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！圖二：企業(yè)資金運(yùn)動圖貨幣資金儲藏資金在產(chǎn)品資金成品資金貨幣資金固定資金對外投資股東、債權(quán)人等投入退出補(bǔ)償積累管理

21、資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！并存與繼起適時適時平衡資金運(yùn)動與物質(zhì)運(yùn)動既一致又背離企業(yè)資金與社會資金相依存2、企業(yè)財務(wù)關(guān)系1企業(yè)與投資者和受資者2企業(yè)與客戶3企業(yè)與政府4企業(yè)與員工5企業(yè)內(nèi)部各單位管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！3、企業(yè)財務(wù)管理根據(jù)企業(yè)資金運(yùn)動的規(guī)律，對財務(wù)活動與財務(wù)關(guān)系進(jìn)行組織、調(diào)節(jié)和監(jiān)督，以實現(xiàn)企業(yè)價值最大化。三、財務(wù)管理環(huán)節(jié)1、財務(wù)預(yù)測確定戰(zhàn)略目標(biāo)2、財務(wù)決策選擇實現(xiàn)目標(biāo)的方案3、財務(wù)預(yù)算管理1預(yù)算編制2預(yù)算控制3預(yù)算分析與考核管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！四、財務(wù)管理標(biāo)準(zhǔn)(一財務(wù)管理體制：兩權(quán)三層管理框架二財務(wù)總監(jiān)制度1、必要性1董事會需要對經(jīng)理層進(jìn)行

22、有效監(jiān)督；2外部監(jiān)督機(jī)制弱化需要內(nèi)部監(jiān)督輔助。股東大會董事會經(jīng)理層資本所有權(quán)法人財產(chǎn)權(quán)經(jīng)營管理權(quán)所有者財務(wù)管理經(jīng)營者財務(wù)管理管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！2、地位和作用1約束經(jīng)理人員行為，限制“內(nèi)部人控制；2發(fā)揮其他監(jiān)督形式所不能實現(xiàn)的作用。3、權(quán)責(zé)1權(quán)參與制定公司的財務(wù)管理制度，監(jiān)督、檢查財務(wù)活動和資金書支情況；參與擬訂財務(wù)預(yù)算方案、決策方案；參與擬訂股票融資、債務(wù)融資方案；審核公司投資工程的可行性；參與擬訂利潤分配方案；與經(jīng)理聯(lián)簽批準(zhǔn)財務(wù)支付；其他。2債聯(lián)同經(jīng)理共同承擔(dān)財務(wù)報告的真實性；保全公司資產(chǎn)和資本承擔(dān)重大決策失誤的損失其他管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！三企業(yè)內(nèi)部財務(wù)

23、管理方式1、集權(quán)方式2、分權(quán)方式管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！第二講公司理財?shù)母坠ぞ邥r間價值的計算與分析風(fēng)險價值的計算與分析現(xiàn)金流量的計算與分析資本本錢的計算與分析財務(wù)杠桿與經(jīng)營杠桿的計算與分析管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！一、資金時間價值的計算問1：某企業(yè)有一筆4年后到期的借款，到期值為1000萬元，設(shè)存款年利率為10%，確定年償債基金。問2：某企業(yè)現(xiàn)借得1000萬元的貸款，在10年內(nèi)以年利率12%等額歸還，計算每年應(yīng)付的金額。問3：某人分期付款購置住宅，每年年初支付6000元，20年還款期，假設(shè)銀行借款利率為5%，如果該項分期付款現(xiàn)在一次性支付，那么需要支付的款項是多少？

24、(P/A,5%,19)=12.0853問4:某人在年初存入一筆資金,存滿5年后每年末取出1000元,至第10年末取完,銀行存款利率為10%,那么此人應(yīng)在最初一次存入銀行的錢為多少?問5：某人持有某公司股票，公司采用固定股利政策，每股2元，那么該公司股票價格為多少？ 管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！一終值與現(xiàn)值、單利終值與現(xiàn)值 ()終值 *i*n=P*(1+i*n) (2)現(xiàn)值 (1+i*n)、復(fù)利終值與現(xiàn)值()終值 =P*(1+i) n (2)現(xiàn)值 (1+in管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！二年金期末等額的系列收付終值與現(xiàn)值、普通年金終值 =A*F/A,i,n)年償債基金的計算例：

25、下頁、普通年金現(xiàn)值 = A*(P/A,i,n)年資本回收額的計算、即付年金終值與現(xiàn)值管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！即付年金終值系數(shù)是 即付年金終值與現(xiàn)值是例1：某企業(yè)有一筆4年后到期的借款，到期值為1000萬元，設(shè)存款年利率為10%，計算年償債基金。 年建立償債基金A*=1000*F/A,i,n) =1000*1/4.6410=215萬元例2：某企業(yè)現(xiàn)借得1000萬元的貸款，在10年內(nèi)以年利率12%等額歸還，計算每年應(yīng)付的金額。 每年應(yīng)付的金額A=1000*1/ (P/A,i,n) =1000*1/5.6502)=177萬元.管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！例3：某人分期付款購置

26、住宅，每年年初支付6000元，20年還款期，假設(shè)銀行借款利率為5%，如果該項分期付款現(xiàn)在一次性支付，那么需要支付的款項是多少？ 需要支付的款項P=A* =6000*13.0853=78511.83、遞延年金現(xiàn)值遞延年金現(xiàn)值P=A*(P/A,i,n)*(1+i)-m例4:某人在年初存入一筆資金,存滿5年后每年末取出1000元,至第10年末取完,銀行存款利率為10%,那么此人應(yīng)在最初一次存入銀行的錢為多少?P=A*(P/A,i,n)*(1+i)-m=1000*3.7908*0.6209 =2354元 管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！4、永續(xù)年金現(xiàn)值P=A/I問5：某人持有某公司股票，公司采用

27、固定股利政策，每股2元，假定利率為10%，那么該公司股票價格為多少？ 股票價格P=2/10%=20元三名義利率r)與實際利率(i)的換算 i=(1+r/m)m-1 (m為每年復(fù)利次數(shù)例6：某企業(yè)年初存入銀行10萬元，在年利率為10%，半年復(fù)利一次的情況下，到第10年末，該企業(yè)能夠得到多少本利和？ i=(1+r/m)m-1=1+10%/22-1=10.25% F=10*(1+10.25%)10=26.53萬元 管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！二、風(fēng)險價值的計算與分析一風(fēng)險的概念和分類1、風(fēng)險：對組織目標(biāo)產(chǎn)生負(fù)面影響的事件發(fā)生的可能性。從財務(wù)管理角度看，風(fēng)險是指企業(yè)在各項財務(wù)活動過程中，由于

28、各種難以預(yù)料或無法控制的因素的作用，使企業(yè)的實際收益與預(yù)期收益發(fā)生背離，從而蒙受經(jīng)濟(jì)損失的可能性。2、風(fēng)險的構(gòu)成要素：風(fēng)險因素、風(fēng)險事故和風(fēng)險損失。1風(fēng)險因素：引起或增加風(fēng)險事故的時機(jī)，或擴(kuò)大損失幅度的條件。包括實質(zhì)性風(fēng)險因素、道德風(fēng)險因素和心理風(fēng)險因素三個方面。實質(zhì)性風(fēng)險是指增加風(fēng)險事故發(fā)生時機(jī)或擴(kuò)大損失程度的物質(zhì)條件，是一種有形的風(fēng)險因素；道德風(fēng)險是指與人的思想和行為相聯(lián)系的一種類無形風(fēng)險，表現(xiàn)為人的惡意的行為或不良意圖；心理風(fēng)險是與人的主觀疏忽過失相聯(lián)系的一種無形風(fēng)險。管理資源吧，提供海量管理資料免費(fèi)下載！2風(fēng)險事故：是導(dǎo)致風(fēng)險損失的事件，它是將風(fēng)險損失從可能性轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實性的媒介。3風(fēng)險損失：是