美國(guó)安隆破產(chǎn)事件引發(fā)的會(huì)計(jì)

1、 16/16美國(guó)安隆破產(chǎn)事件引發(fā)的會(huì)計(jì)危機(jī)埃林柄滄熬 壩會(huì)計(jì)師俺眾信聯(lián)合會(huì)計(jì)師盎事務(wù)所理事會(huì)會(huì)背長(zhǎng)百東吳大學(xué)會(huì)計(jì)研芭究所兼任副教授瓣美國(guó)第七大企業(yè)昂安隆公司擺(Enron)熬于唉2001拌年盎12拌月胺2頒日聲請(qǐng)破產(chǎn)，成懊為美國(guó)有史以來(lái)叭最大的破產(chǎn)案，胺嚴(yán)重沖擊美國(guó)資班本及金融市場(chǎng)，霸也附帶引發(fā)了兩熬黨的政治角力，頒始料未及。阿從班2001半年哎10柏月以來(lái)，有關(guān)安霸隆的財(cái)務(wù)問題，岸媒體報(bào)導(dǎo)不斷。愛11敗月癌28八日美國(guó)債信評(píng)等霸機(jī)構(gòu)標(biāo)準(zhǔn)普爾拜(S&P)傲在得知原本決定拜接手購(gòu)并的另一挨能源公司埃Dynegy版打退堂鼓，安隆藹無(wú)足夠資金補(bǔ)足吧債務(wù)缺口，故把暗安隆的信評(píng)降為安“盎垃圾頒”吧。當(dāng)日

2、安隆股價(jià)鞍暴跌扳85%骯，收柏0.61敗美元。安隆見大罷勢(shì)已去，不得不芭于辦12白月澳2懊日申請(qǐng)破產(chǎn)保護(hù)翱。爸如日中天的安隆凹忽然聲請(qǐng)破產(chǎn)，拌全球的債權(quán)人及澳投資人哀鴻遍野靶，無(wú)辜的員工也頒賠進(jìn)了終生的退搬休金，稱之為舉爸世浩劫，并不為背過。安隆的簽證挨會(huì)計(jì)師拜Arthur 霸Anderse靶n隘因未偵出安隆財(cái)拔務(wù)報(bào)表的不實(shí)表挨達(dá)而備受各界指背責(zé)。到底安隆公拌司帶給我們會(huì)計(jì)拌人什么啟示，這埃是本文的重點(diǎn)。案安隆公司瓣 挨盛極而衰拔安隆公司成立于捌1983芭年，原來(lái)只是休矮斯敦的一家瓦斯骯公司，經(jīng)由合并礙成為州際的天然奧瓦斯管線公司。艾幾年之后，公司挨開始從事瓦斯及挨電力交易業(yè)務(wù)。懊1999邦年

3、安隆公司設(shè)置靶網(wǎng)站交易平臺(tái)，皚成為全球第一大絆能源交易商矮(Energy靶 trader礙)暗，營(yíng)業(yè)項(xiàng)目廣及挨天然氣、電力、奧基本金屬、紙漿敖、塑料、光纖寬哀頻等產(chǎn)業(yè)。癌2000扒年的營(yíng)業(yè)額突破扮一千億美元，為癌美國(guó)第七大企業(yè)班。自拔1996芭年起連續(xù)六年榮邦獲版Fortune安雜志評(píng)選為美國(guó)把最有創(chuàng)意的公司俺。氨2000笆年也榮獲英國(guó)金拌融時(shí)報(bào)年度能澳源公司獎(jiǎng)及叭最大膽的成功投隘資決策獎(jiǎng)。此挨外，安隆公司也八被選為美國(guó)人最啊愛任職的疤100瓣大企業(yè)之一。澳2001俺年阿8矮月中旬安隆執(zhí)行俺長(zhǎng)史基林襖(Jeffre骯y Skill案ing)按，突然以個(gè)人理艾由辭職。耙10隘月下旬證管會(huì)開瓣始調(diào)

4、查安隆公司懊對(duì)外投資的會(huì)計(jì)懊實(shí)務(wù)，公司股價(jià)傲一日之間暴跌扳20按皚。幾天之后，財(cái)版務(wù)長(zhǎng)法斯多伴(Andrew巴 Fastow翱) 俺被解雇。扳在板2000叭年時(shí)安隆股價(jià)最敖高時(shí)為每股跋90哎元，總市值達(dá)疤700扒億美元，自懊2001襖年昂12斑月以來(lái)股價(jià)已連皚續(xù)一個(gè)月低于扳1板美元，市值不及頒二億美元。由于罷安隆公司失去投芭資大眾的信心，邦2001藹年礙11安月懊8俺日公司主動(dòng)與另唉一能源公司扳Dynegy阿洽談以伴80岸億美元讓售事宜笆，板11癌月啊10八日安隆接受對(duì)方鞍的出價(jià)。嗣后岸Dynegy擺眼見安隆股價(jià)持埃續(xù)下滑，且又涉百及財(cái)務(wù)報(bào)表不實(shí)按，財(cái)務(wù)實(shí)力比預(yù)白期減少許多，正霸在猶豫之際，征

5、隘信機(jī)構(gòu)又宣布將稗安隆債信降至垃靶圾等級(jí)，霸Dynegy凹終于不惜違約，拔于辦11翱月懊29奧日片面宣布取消半購(gòu)并合約。柏安隆眼見大勢(shì)已按去，于絆12熬月斑2哀日向法院聲請(qǐng)破芭產(chǎn)保護(hù)，成為美斑國(guó)有史以來(lái)最大氨的破產(chǎn)案。貸款澳給安隆的美國(guó)、敖歐洲及亞洲債權(quán)襖銀行損失可能超板過熬50暗億美元，金主花暗旗銀行及摩根銀拔行遭嚴(yán)重波及。叭安隆股票一直是辦美國(guó)退休基金的盎最愛，持有安隆敖股價(jià)的共同基金拔及退休金也成為吧受害者，損失高巴達(dá)數(shù)十億美元。埃安隆公司的員工癌退休金帳戶大部拌分投資在安隆自巴己的股票，損失扳至少懊10白億美元。芭經(jīng)營(yíng)失敗襖 VS. 拔審計(jì)失敗擺 ?背安隆經(jīng)營(yíng)危機(jī)，盎始于斑2001絆年

6、初。因能源價(jià)背格大幅下滑，導(dǎo)扒致公司的交易獲哎利大為減少，加辦上公司從事利率氨方面的衍生性金拔融商品交易大幅岸虧損，以及受到般國(guó)際經(jīng)濟(jì)不景氣敗影響，網(wǎng)絡(luò)及其敗它國(guó)外投資又都拌出現(xiàn)鉅額虧損，礙因而面臨財(cái)務(wù)危爸機(jī)。巴安隆拜2000耙年的營(yíng)業(yè)額成長(zhǎng)版151.3%岸，達(dá)跋1,007罷億。若不出問題昂，扳2001皚年的營(yíng)業(yè)額預(yù)計(jì)埃可達(dá)俺2,000俺億元。公司的衰芭亡，敗在過度快芭速膨脹與過度財(cái)耙務(wù)游戲。靶安隆的財(cái)務(wù)長(zhǎng)襖Andrew 扳Fastow背擅長(zhǎng)操作金融交板易。手下有哀100巴多位金融專家，藹從事各種復(fù)雜的耙金融交易，讓公凹司的資金流動(dòng)與癌負(fù)債狀況成為一扮本連金融教授都?？床欢膸ぁ０顬榱搜陲椊?jīng)營(yíng)

7、失白敗，安隆作假帳唉及內(nèi)部利益輸送辦的傳言四起，證伴管會(huì)介入調(diào)查，案投資人對(duì)安隆的昂信心開始瓦解，盎股價(jià)也因此走跌骯，終至于狂跌。白2002愛年懊1瓣月班15藹日安隆股票被迫澳自紐約證券交易俺所下市。專家估瓣計(jì)安隆的總負(fù)債癌金額可能高達(dá)四癌百億美元，但其百中只有伴130愛億美元可以從資襖產(chǎn)負(fù)債表中看得班出來(lái)。柏美國(guó)證管會(huì)于耙2001艾年案10壩月下旬對(duì)安隆的班財(cái)務(wù)報(bào)告展開調(diào)愛查。安隆于辦11暗月拌8伴日向證管會(huì)主動(dòng)柏申報(bào)更正其以前藹年度之財(cái)務(wù)報(bào)表伴。氨1997板八2000氨年安隆溢列盈余跋5.91凹億美元瓣(扒包括昂1997般年爸0.96癌億美元，叭1998罷年巴1.13襖億美元，翱1999白

8、年柏2.50八億美元，邦2000澳年班1.32耙億美元霸)笆；愛1997敖奧2000岸年間各年底之負(fù)吧債應(yīng)各增加安5.61白億至氨7.11俺億不等。此外，敖2001翱年的股東權(quán)益應(yīng)拌調(diào)減吧12敖億美元。爸安隆各年度損益八之調(diào)整主要系合跋伙投資柏(Invest拔ment in班 partne背rship)吧之追溯合并入帳搬所致。主要的兩罷個(gè)合伙事業(yè)投資澳如下：白1997翱年透過關(guān)系企業(yè)芭(Chewco柏)叭投資于把Joint E矮nergy D扒evelopm稗ent Inv背estment奧, Limit唉ed Part俺nership半 (JEDI)哀，這二家公司懊(Chewco瓣及搬JED

9、I)奧的財(cái)務(wù)資料漏未半并入安隆。半 絆1按999礙年投資笆100%氨持有的子公司壩LJM1哎，與安隆對(duì)做交疤易，目的在減少柏安隆轉(zhuǎn)投資的市稗場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，爸LJM1扒的財(cái)務(wù)資料也漏稗未并入安隆。柏 八安隆利用這些合擺伙投資，從事復(fù)礙雜的交易，使得艾安隆在過去三年半可以把鉅額的債礙務(wù)未顯示在財(cái)務(wù)按報(bào)表上；與關(guān)系邦企的交易也未充礙分揭露。在這期藹間，安隆公司的啊營(yíng)收飛速成長(zhǎng)，唉成為投資人的最鞍愛。合伙事業(yè)投板資的活動(dòng)均由安埃隆的財(cái)務(wù)長(zhǎng)挨Andrew 罷Fastow阿掌控操作，關(guān)系耙人間之交易及利翱益輸送，并未完氨整公開，外人難氨以理解。公司內(nèi)氨部文件顯示，公板司最高階層及董凹事會(huì)視合伙投資笆為公司快速成

10、長(zhǎng)昂策略的一部份。般只要公司經(jīng)營(yíng)失艾敗，投資大眾立皚即把箭頭指向會(huì)班計(jì)師的審計(jì)失敗笆。到底安隆的財(cái)笆務(wù)報(bào)表不實(shí)，簽般證會(huì)計(jì)師是否有扮重大疏失？公司板管理階層舞弊隱跋瞞重要信息，會(huì)版計(jì)師應(yīng)否負(fù)責(zé)？扒Anderse隘n暗的辯解懊Anderse矮n (扒原名阿Arthur 瓣Anderse扒n 絆已正式改名刪去板第一個(gè)字，英文愛音譯：安達(dá)信瓣)癌的總裁兼執(zhí)行長(zhǎng)哎Joseph 吧Berardi吧no 2001扳年矮12拜月班12昂日在國(guó)會(huì)的聽證罷會(huì)作證時(shí)承認(rèn)對(duì)捌安隆二筆合伙投柏資中的一筆鞍(拔即礙LJM1)百查核時(shí)判斷錯(cuò)誤岸，以致未將其財(cái)啊務(wù)資料并入安隆傲。至于另一筆合氨伙投資巴(板即爸JEDI爸及擺

11、Chewco)啊則因?yàn)榘猜】桃獍烹[瞞信息，致查艾核人員未發(fā)現(xiàn)其骯應(yīng)并入安隆。挨在美國(guó)壩“拜特殊目的個(gè)體耙”愛(Specia氨l Purpo隘se Enti盎ty翱，簡(jiǎn)稱吧SPE)礙是一種融資工具吧，允許公司，例稗如安隆，接近資矮本市場(chǎng)或增加杠半桿而不必把負(fù)債吧列入資產(chǎn)負(fù)債表霸。華爾街的金融班機(jī)構(gòu)曾經(jīng)幫助一暗些公司以此種方般式，籌集為數(shù)高扒達(dá)數(shù)億或數(shù)十億罷美元的資金。證阿券分析師及久經(jīng)阿世故的投資者對(duì)頒此種融資方式，哎并不陌生。壩依照美國(guó)會(huì)計(jì)原皚則，稗SPE骯的財(cái)務(wù)報(bào)表不必搬合并，如果非關(guān)奧系人持有岸SPE唉的殘余股東權(quán)益哀，至少相當(dāng)于艾SPE稗資產(chǎn)的公平價(jià)值稗的埃3%疤。扒安隆投資設(shè)立班Che

12、wco半及耙LJM1(熬還有其它與舞弊按無(wú)關(guān)的一些合伙安)版，即是一種特殊安目的個(gè)體辦(SPE)礙，目的在規(guī)避負(fù)耙債列帳，亦即所奧謂昂“芭資產(chǎn)負(fù)債表外交哀易埃”邦(Off-ba跋lance-s襖heet tr柏ansacti按ons)背。癌關(guān)于瓣12笆億美元的股東權(quán)敖益溢列，澳Anderse巴n芭指出其中有一筆啊交易罷1.72隘億美元屬于安2000芭年，應(yīng)記為股東辦權(quán)益減項(xiàng)而被誤隘記為資產(chǎn)。該筆白金額不大，只占案公司股東權(quán)益佰115頒億美元的柏1.5%敖，或總資產(chǎn)的板0.3%版，因?qū)緭p益奧及現(xiàn)金流量無(wú)影叭響，故未列入抽阿查。傲安隆公司另于暗2001拜年第一季從事許芭多類似的交易，盎不當(dāng)增加

13、股東權(quán)白益達(dá)捌8.28拜億美元。因?yàn)榧緮[報(bào)核閱與審計(jì)不愛同，故皚Anderse礙n扮并未在核閱安隆白第一季及第二季拜季報(bào)表時(shí)發(fā)現(xiàn)股隘東權(quán)益有不當(dāng)表柏達(dá)的問題。直至捌第三季時(shí)，上述襖交易已結(jié)案，會(huì)哎計(jì)師核閱時(shí)問題跋才浮現(xiàn)，公司也八配合做必要修正哎。俺2002頒年白1背月跋21藹日在斑凹與媒體有約捌隘的節(jié)目里，罷Anderse邦n班的總裁兼執(zhí)行長(zhǎng)擺Berardi般no拔認(rèn)為安隆的崩潰阿是一種經(jīng)濟(jì)失敗昂(Econom稗ic fail鞍ure)啊而非會(huì)計(jì)錯(cuò)誤。邦他指出搬盎安隆的崩潰是一斑種經(jīng)營(yíng)模式的失癌敗，而不是會(huì)計(jì)搬錯(cuò)誤，會(huì)計(jì)只在班于反映公司經(jīng)營(yíng)稗活動(dòng)的結(jié)果。安扒隆之所以崩潰，邦是因?yàn)榻?jīng)濟(jì)決策罷及執(zhí)

14、行方面出了埃問題，對(duì)此，我俺們并未發(fā)現(xiàn)不法捌；公司資深管理把階層應(yīng)對(duì)其不佳百的判斷及創(chuàng)意性唉的會(huì)計(jì)負(fù)責(zé)。啊佰禍不單行模范半生有口難言傲Anderse敗n芭在美國(guó)會(huì)計(jì)師界哎素有模范生之稱敗，最近幾年卻禍絆不單行。據(jù)霸2001斑年笆12白月阿24懊日發(fā)行的商業(yè)周阿刊斑(P.33) 背所載，哎1997懊年的敗Sunbeam稗及矮1996挨年的爸Waste M壩anageme唉nt拜兩家公司轟動(dòng)的扒會(huì)計(jì)詐欺案件，吧其簽證會(huì)計(jì)師均凹為白Anderse霸n伴。安隆事件敖Anderse昂n 罷如何證明其清白伴，真是一大考驗(yàn)阿。公司事件結(jié)局Sunbeam證管會(huì)指控Sunbeam公司使用會(huì)計(jì)戲法創(chuàng)造虛偽的銷貨及

15、利益并倒寫費(fèi)用日期以虛增營(yíng)運(yùn)結(jié)果。Andersen不顧某一位合伙人的警告，仍然簽發(fā)了這份可疑的報(bào)表。Andersen辯護(hù)說：本案乃專業(yè)意見的見解不同，并非舞弊。Sunbeam宣告破產(chǎn)并抗辯證管會(huì)的指責(zé)。Andersen支付1.1億美元解決股東的訴訟，但不承認(rèn)也不否認(rèn)股東的控訴。證管會(huì)并未對(duì)Andersen的不當(dāng)行為加以指責(zé)。Waste Management證管會(huì)調(diào)查結(jié)果發(fā)現(xiàn)Andersen的簽證報(bào)告有重大不實(shí)及誤導(dǎo)，因此判定Andersen有不當(dāng)?shù)膶I(yè)行為。證管會(huì)發(fā)現(xiàn)簽證會(huì)計(jì)師并未指責(zé)公司的財(cái)務(wù)報(bào)表自1992年至1996年溢列了10億美元的利益。Waste Management最后被迫出售。A

16、ndersen接受證管會(huì)一項(xiàng)反詐欺的告誡及譴責(zé)，但不承認(rèn)也不否認(rèn)其應(yīng)負(fù)責(zé)。Andersen支付證管會(huì)七百萬(wàn)美元罰款。此外，還支付2.2億美元中的一部分以解決集體訴訟，不承認(rèn)也不否認(rèn)詐欺。扒美國(guó)南美以美大唉學(xué)公司及證券法疤學(xué)教授半Alan Br伴omberg扒指出：擺“拔假如這是第一件邦A(yù)nderse爸n昂與主管機(jī)關(guān)的爭(zhēng)案議，我相信絕大礙多數(shù)人均不會(huì)太搬在乎，但這是第捌三次，很難讓人按們不理它。凹”佰很巧的是疤Waste M白anageme扮nt矮及安隆兩家公司俺均在休斯敦，因凹此扮Anderse霸n藹的休斯敦事務(wù)所埃在經(jīng)營(yíng)策略及風(fēng)爸險(xiǎn)控管方面，似吧乎出了問題。把銷毀文件欲蓋柏彌彰藹由于安隆事件

17、影敖響層面涉及經(jīng)濟(jì)柏及政治，國(guó)會(huì)議案員誓言要查清整擺個(gè)事件始末。參稗議院調(diào)查小委員疤會(huì)于暗2002扮年癌1般月靶11氨日發(fā)出胺51頒張傳票，傳訊安埃隆公司董事會(huì)及藹Anderse爸n拜成員。胺Anderse瓣n骯卻在此時(shí)對(duì)外承版認(rèn)安隆公司簽證柏的大批相關(guān)文件暗已被銷毀，令各版界錯(cuò)愕。百安隆企劃部門的矮一位副總澳Sharron靶 Watkin辦s跋，以前曾任職于愛Anderse絆n斑，早于背2001挨年敖8暗月凹15隘日，執(zhí)行長(zhǎng)笆Jeffrey背 Skilli絆ng 艾忽然請(qǐng)辭的次日般，就上書公司董艾事長(zhǎng)雷伊捌(Kennet霸h Lay)跋，指陳安隆的部挨分會(huì)計(jì)目有問題笆，若不改變公司埃的會(huì)計(jì)報(bào)

18、告實(shí)務(wù)唉，將導(dǎo)致公司引挨爆一連串的會(huì)計(jì)把丑聞。致函董事啊長(zhǎng)五日之后，敖Watkins伴還親自向俺Anderse疤n拜的審計(jì)合伙人表罷達(dá)她的關(guān)心。按Watkins霸在她的信函最寫把道：藹“版如果安隆崩潰，按舉世各界將會(huì)恍藹然大悟，過去安耙隆的成功只不過襖是一個(gè)精心設(shè)計(jì)阿的會(huì)計(jì)游戲。跋”啊Anderse骯n巴主辦安隆財(cái)簽的絆會(huì)計(jì)師唐肯鞍(David 拔Duncan)矮，在獲悉證管會(huì)按著手調(diào)查安隆事白件之次日，即芭2001胺年擺10稗月捌23挨日，下令助理人敖員銷毀安隆的相扒關(guān)文件，直到巴Ander哎sen昂于哀11案月熬8頒日接到證管會(huì)的昂傳票時(shí)為止。笆Anderse疤n骯在安隆破產(chǎn)后已凹備受各界

19、抨擊，暗在事件稍為平靜矮之際，卻又爆發(fā)扮員工奉命銷毀安按隆公司相關(guān)文件啊的驚人內(nèi)幕，讓笆外界覺得啊Anderse啊n 稗內(nèi)部似有難言之斑隱。美國(guó)前證管藹會(huì)首席會(huì)計(jì)師鞍(Chief 拌Account爸ant)稗透納邦(Lynn T扳urner)拜說：如果將來(lái)笆Anderse艾n澳未因鉅額賠償而拔破產(chǎn)，事務(wù)所信懊譽(yù)也會(huì)嚴(yán)重受損扮，客戶將大量流唉失，營(yíng)運(yùn)也會(huì)一扳蹶不振。皚Anderse昂n案于啊2002扳年搬1扒月骯15巴日對(duì)外宣布，主鞍辦安隆財(cái)簽的會(huì)襖計(jì)師唐肯被開除澳，其余與安隆有瓣關(guān)的三位合伙人凹被休職。另外免阿除休斯敦事務(wù)所爸四位合伙人的經(jīng)案營(yíng)管理權(quán)，包括拌所長(zhǎng)阿Stephen半 Goddar

20、扮d伴。拌 Anders藹en愛希望把問題局限暗在休斯敦事務(wù)所暗，以示總部最高胺管理階層事先并哎不知情也未涉入胺安隆的會(huì)計(jì)詐欺凹案。扒安隆俺Anderse邦n般衣食父母敗安隆為擺Anderse礙n藹全美國(guó)的第二大皚客戶，年度公費(fèi)熬五千二百萬(wàn)美元啊，包括審計(jì)服務(wù)按公費(fèi)二千五百萬(wàn)澳美元，管理咨詢靶及其它服務(wù)公費(fèi)盎二千七百萬(wàn)美元背。據(jù)拔Anderse癌n哀內(nèi)部文件表示，板未來(lái)安隆的公費(fèi)罷收入潛力可達(dá)一辦億美元，因此對(duì)半Anderse霸n翱而言，安隆可以百說是它的衣食父白母。辦以前靶Anderse傲n稗的一位職員說：絆“哎休斯敦事務(wù)所有搬這么多的人與安跋隆的這塊餅息息扳相關(guān)，如果有某礙人敢說我們不接奧

21、這個(gè)簽證，這個(gè)懊人肯定被解雇。班”翱Busines骯sWeek 2耙002扒年背1伴月安28把日發(fā)行的一期挨(P.46)岸指出，對(duì)胺Anderse般n斑休斯敦事務(wù)所的笆合伙人及專業(yè)人氨員來(lái)說，晉升的跋一個(gè)確定管道是絆“絆如何創(chuàng)新方法取盎悅于安隆藹”版。整個(gè)休斯敦事芭務(wù)所有皚100唉多位專業(yè)人員主般要專門在服務(wù)安傲隆這個(gè)超級(jí)大客扒戶。安隆一些高搬階主管及主辦會(huì)拌計(jì)經(jīng)理，都曾是氨Anderse捌n昂的擺“叭校友背”白，彼此的關(guān)系如耙魚得水。案在休斯敦，礙Anderse鞍n挨的規(guī)模稱雄五大扮，在能源方面的柏客戶芭扒，埃A背ndersen耙也獨(dú)占鰲頭。因哀此罷Anderse哀n跋的營(yíng)收及獲利，擺對(duì)能源

22、產(chǎn)業(yè)客戶笆的依賴關(guān)系，尤邦其是安隆，十分?jǐn)∶黠@。半Anderse耙n扮的聲譽(yù)因安隆的八如日中天而相得暗益彰，但也因?yàn)榘獗舜说挠H密關(guān)系襖，而可能付出昂靶貴的代價(jià)。叭Anderse敖n扳對(duì)安隆同時(shí)提供巴財(cái)務(wù)簽證及管理笆咨詢受取鉅額公澳費(fèi)，而引發(fā)外界疤質(zhì)疑其不具獨(dú)立拜性。對(duì)此，頒Anderse挨n拔總裁兼執(zhí)行長(zhǎng)聲跋稱安隆支付的二白千五百萬(wàn)元的財(cái)奧簽公費(fèi)，與百General叭 Electr百ic胺及哀Citigro斑up澳支付其會(huì)計(jì)師的敖公費(fèi)差不多，而傲略多于摩根銀行巴及美林證券所支跋付的金額。俺至于管理咨詢服柏務(wù)二千七百萬(wàn)美鞍元，其中疤4哀百萬(wàn)美元是付給挨已經(jīng)脫離霸Anderse擺n氨而獨(dú)立的翱Ac

23、centu愛re絆，頒9.1頒百萬(wàn)美元是支付挨審計(jì)相關(guān)擺(埃包括稅務(wù)拜)柏的公費(fèi)。因此只霸有胺13.3埃百萬(wàn)美元是支付霸Anderse扮n拌非審計(jì)公費(fèi)，占凹全部公費(fèi)巴47.5伴百萬(wàn)美元跋(半已減除班Accentu吧re瓣的哀4耙百萬(wàn)元盎)翱的埃28%靶。此一金額或比翱率是否偏高，見哎仁見智。但稗Anderse吧n扮執(zhí)行長(zhǎng)相信該事伴務(wù)所絕對(duì)不會(huì)因搬此而使其獨(dú)立性跋讓步。半Anderse把n白能否存活？襖叭 捌自從安隆破產(chǎn)事按件暴發(fā)之后，埃Anderse伴n按飽受各界指責(zé)的半新聞不斷，其總澳裁兼執(zhí)行長(zhǎng)在國(guó)按會(huì)作證時(shí)坦言事耙務(wù)所員工每天都百厭恨閱讀新聞。哎一家德州休斯敦?cái)〉貐^(qū)的人力資源挨公司指出，在

24、一靶周內(nèi)接到斑1,000辦名白Anderse凹n暗的精英高干準(zhǔn)備吧跳槽的應(yīng)征信。岸一些板Anderse擺n奧的多年大型客戶凹已經(jīng)開始檢討是絆否更換會(huì)計(jì)師。安有一些產(chǎn)業(yè)觀察稗家悲觀地認(rèn)為在案一年內(nèi)，霸Anderse背n般可能經(jīng)由讓售或白合并而瓦解。把Anderse伴n靶能否安渡此次安捌隆事件的風(fēng)暴，傲系于下列因素：俺能否面對(duì)至少擺10矮億美元以上的鉅矮額賠償？挨 巴能否通過國(guó)會(huì)及按證管會(huì)的嚴(yán)厲調(diào)敖查？暗 芭能否維系員工、芭客戶及資本市場(chǎng)傲對(duì)它的信心？疤 盎 疤 Ander艾sen 斑的規(guī)模原居五大啊之首，自從管理礙咨詢部門啊Anderse耙n Consu背lting 胺獨(dú)立之后，規(guī)模氨立即降居五

25、大之伴末。靶2001頒年的全球公費(fèi)收白入為隘93跋億美元，未來(lái)發(fā)稗展的實(shí)力仍極雄瓣厚。最近五年來(lái)敖Anderse扮n爸的重大審計(jì)失敗胺案件接連發(fā)生，盎訴訟不斷。究竟拔安隆事件只是另邦一個(gè)單獨(dú)的個(gè)案奧，還是隘Anderse翱n扮整個(gè)組織的營(yíng)運(yùn)胺出了嚴(yán)重的問題靶，各界極為關(guān)心壩。啊Anderse襖n擺在其頒2002靶年百1熬月絆2芭日的對(duì)外新聞稿奧指出，該事務(wù)所扮的會(huì)計(jì)及審計(jì)品盎質(zhì)制度，經(jīng)另一挨五大事務(wù)所頒Deloitt班e & Tou捌che壩評(píng)鑒結(jié)果，提出扒未修正的意見奧(Unmodi哀fied Op吧inion)拜，證明其品質(zhì)可礙以合理保證符合襖專業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的要求矮。案Anderse辦n懊總裁兼

26、執(zhí)行長(zhǎng)傲Berardi懊no絆說，雖然這是該熬事務(wù)所歷史上最岸艱難及最挑戰(zhàn)性皚的時(shí)刻，但是他哀相信最后測(cè)試一阿個(gè)組織的特質(zhì)及稗彈力在于它如何辦面對(duì)逆境以及如敗何從經(jīng)驗(yàn)中脫出凹。佰Berardi鞍no稗信心十足地說，絆Anderse暗n愛必將因安隆事件敗的教訓(xùn)而變得更扮好更壯。藹會(huì)計(jì)危機(jī)爸安隆破產(chǎn)事件，胺對(duì)全球各界造成佰的嚴(yán)重?fù)p害，可扳謂空前，也因此稗引起投資大眾及搬主管機(jī)關(guān)對(duì)會(huì)計(jì)八師專業(yè)信心發(fā)生擺動(dòng)搖。霸安隆聲請(qǐng)破產(chǎn)及半Anderse拔n柏涉及安隆會(huì)計(jì)舞癌弊曝光之后，靶2001柏年罷12安月暗4昂日五大會(huì)計(jì)師事把務(wù)所發(fā)表共聲明拜。內(nèi)容重點(diǎn)如下?。喊腥缤渌?jīng)營(yíng)失伴敗的個(gè)案一樣，奧安隆公司的崩潰

27、辦，導(dǎo)致社會(huì)大眾奧對(duì)會(huì)計(jì)師專業(yè)在八美國(guó)財(cái)務(wù)市場(chǎng)的哎角色及社會(huì)責(zé)任芭的關(guān)心。我們認(rèn)半知一個(gè)強(qiáng)壯、謹(jǐn)巴慎的及有效的專背業(yè)，是財(cái)務(wù)報(bào)告胺制度的一個(gè)關(guān)鍵扮元素，及維持投安資大眾對(duì)資本市懊場(chǎng)信心的根本。岸我們不逃避我們扮應(yīng)盡的責(zé)任。澳 百安隆事件的問題按是廣泛的及復(fù)雜盎的。當(dāng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)班失敗，大眾信心佰減弱時(shí)，所有資骯本市場(chǎng)的參與者礙都有責(zé)任主動(dòng)去阿了解核心問題及拜追求解決方案。芭我們鼓勵(lì)其它市暗場(chǎng)參與者自我檢阿討反省并采取行胺動(dòng)。捌 鞍攜手合作，我們拜五家事務(wù)所將共襖同投注我們的注翱意及資源于評(píng)估吧及檢討對(duì)投資人翱重要的問題。我叭們也會(huì)基于安隆瓣事作的教訓(xùn)，作皚為未來(lái)行動(dòng)的基哀礎(chǔ)。愛 爸增進(jìn)財(cái)務(wù)報(bào)告皚我

28、們將向證管會(huì)皚提出一些具體的鞍建議，作為改善隘揭露的指引：包佰括關(guān)系人交易、俺特殊目的個(gè)體、白市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)問氨題。板 佰基于更廣泛的尺白度，我們將與證俺管會(huì)一起努力于隘財(cái)務(wù)報(bào)告制度的八現(xiàn)代化。制定明跋智的決策須要更唉多有意義的不同奧信息，不只是盈吧余。歷史性的定懊期信息不再能有鞍效溝通企業(yè)的真壩正價(jià)值與風(fēng)險(xiǎn)。霸 哀會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定皚過程在今天的經(jīng)笆濟(jì)環(huán)境，顯得太伴麻煩及緩慢。與埃其它有關(guān)團(tuán)體合盎作我們可以協(xié)助澳尋求革新之道。版 扮增進(jìn)查核結(jié)果艾考慮目前挑戰(zhàn)性耙的經(jīng)營(yíng)環(huán)境，我啊們正準(zhǔn)備一個(gè)風(fēng)唉險(xiǎn)因素的評(píng)估，芭有助于財(cái)務(wù)報(bào)表搬編制者、監(jiān)察委扮員會(huì)及查核人員斑對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告之考哎量。按 矮去年邦(2000

29、絆年拔) “頒查核效果獨(dú)立小班組澳”絆曾經(jīng)發(fā)布一份有邦關(guān)查核過程改善叭的綜合報(bào)告。許拌多建議事項(xiàng)已經(jīng)懊實(shí)施，其余的在笆仔細(xì)考慮后也會(huì)把及時(shí)付之施行。礙 吧五大事務(wù)所在共靶同聲明中指出，把當(dāng)他們從安隆事把作獲得更多的教霸訓(xùn)之后，會(huì)與其矮它同業(yè)共同評(píng)估襖會(huì)計(jì)師的自律機(jī)拜制。五大認(rèn)知會(huì)阿計(jì)師專業(yè)應(yīng)維持啊投資大眾的信心爸。對(duì)投資者、會(huì)暗計(jì)師專業(yè)及財(cái)務(wù)柏市場(chǎng)而言，自律拌是正確的做法，俺但須要做一些改昂變。拜美國(guó)社會(huì)一向注班重自律。美國(guó)會(huì)哀計(jì)師協(xié)會(huì)及以五罷大為主的會(huì)員，埃一直主張透過公胺共監(jiān)督委員會(huì)壩(Public疤 Oversi半ght Boa八rd奧，簡(jiǎn)稱阿POB)凹及同業(yè)評(píng)鑒藹(Peer R八evi

30、ew)皚兩大自律機(jī)制，疤維持并提升會(huì)計(jì)八師的專業(yè)品質(zhì)。擺為了恢復(fù)投資大擺眾對(duì)公司財(cái)務(wù)報(bào)敖表的信心，美國(guó)藹證管會(huì)主任委員骯哈維皮特委員愛(Harvey扒 L.Pitt安)絆在啊2002懊年版1埃月昂17案日指出，般“凹我們不容許目前敖這樣的制度，方頒便失敗而非成功拜”挨。目睹更正公司敗以前年度盈余報(bào)靶告及大量的投資艾者損失的情況，芭有逐漸增加的趨熬勢(shì)，加上最近安案隆破產(chǎn)涉及會(huì)計(jì)礙詐欺的嚴(yán)重性，俺哈維皮特有感而扒發(fā)。靶哈維皮特認(rèn)為目吧前負(fù)責(zé)會(huì)計(jì)師自襖律機(jī)構(gòu)的公共監(jiān)耙督委員會(huì)隘(POB)俺，缺乏大有為，敖因此組織上熬POB矮必須改為直屬證頒管會(huì)，或脫離美般國(guó)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的哎資助，以增進(jìn)獨(dú)擺立性。哎美國(guó)

31、前聯(lián)邦準(zhǔn)備矮銀行主席，現(xiàn)任爸國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則基阿金會(huì)主席吧Paul Vo拜lcker敖說：鞍“壩會(huì)計(jì)及審計(jì)專業(yè)百現(xiàn)在是處于危機(jī)背之際。在事情很班順時(shí)，改革不易氨。安隆事件可能拔是一個(gè)轉(zhuǎn)機(jī)，因白為我們已經(jīng)有危霸機(jī)感。絆”按2002熬年扒1挨月暗28般日發(fā)行的哀Busines半sWeek(P芭.50-54)安認(rèn)為危機(jī)的根源吧，在于利害沖突啊傷害了會(huì)計(jì)師的百專業(yè)形象。因此昂建議針對(duì)目前的阿會(huì)計(jì)危機(jī)，采取版下列七項(xiàng)措施，稗以恢復(fù)大眾信心凹：佰切實(shí)做好會(huì)計(jì)師扒的自律扳 佰禁止對(duì)審計(jì)客戶巴提供咨詢服務(wù)拌 板強(qiáng)迫定期輪流簽哀證阿 耙加強(qiáng)針對(duì)舞弊的皚查核捌 癌限制查核人員離爸職后加入客戶敖 把檢討清理會(huì)計(jì)原岸則藹

32、 霸改造監(jiān)察委員會(huì)拔的運(yùn)作壩 頒上述建議是否可稗行及如何執(zhí)行，矮值得會(huì)計(jì)師專業(yè)岸虛心檢討。不過昂要恢復(fù)大眾信心瓣，必須從改善公斑司治理機(jī)制著手壩，才是根本之道挨。否則，每次公盎司發(fā)生會(huì)計(jì)詐欺邦之后再指責(zé)會(huì)計(jì)哎師的審計(jì)失敗，爸本末倒置，于事半無(wú)補(bǔ)。懊亡羊補(bǔ)牢昂 霸強(qiáng)化公司治理熬公司治理白(Corpor安ate Gov伴ernance爸) 班已經(jīng)逐漸被認(rèn)為版是企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控管跋的一部分。道理班很簡(jiǎn)單：公司治般理不佳被認(rèn)為具懊高風(fēng)險(xiǎn)，債權(quán)人背及投資人視好的擺治理為公司優(yōu)勢(shì)絆力量的象征。有暗效的報(bào)導(dǎo)及揭露癌，容易使投資者靶隨時(shí)了解管理階奧層的風(fēng)險(xiǎn)控管，八及在艱因之際制般定決策的能力。俺結(jié)果是公司容易啊接近

33、資本市場(chǎng)，矮取得較便宜的資安金。班如果公司有一個(gè)芭堅(jiān)強(qiáng)的董事會(huì)及扳管理階層結(jié)構(gòu)，跋有助于風(fēng)險(xiǎn)控管扒。如果公司能做搬到公開及透明化礙，有助于預(yù)期在瓣?duì)I運(yùn)環(huán)境逆轉(zhuǎn)時(shí)胺控制風(fēng)險(xiǎn)。絆安隆公司的破產(chǎn)隘，公司內(nèi)部人謀盎不贓，董事與管奧理階層涉嫌利益扮輸送，使得董事瓣會(huì)的獨(dú)立性蕩然唉無(wú)存。安隆公司罷內(nèi)部資料顯示，斑14俺名董事中有翱7壩位和公司簽有咨艾詢合約，不是有皚業(yè)務(wù)往來(lái)，就是奧有贈(zèng)與關(guān)系，連巴負(fù)責(zé)監(jiān)督公司財(cái)吧務(wù)的三位監(jiān)察委襖員會(huì)小組成員，扳也赫然在列。襖安隆的崩潰，不礙能倒果為因，完翱全歸責(zé)于簽證會(huì)暗計(jì)師未偵出財(cái)務(wù)背報(bào)表有不實(shí)表達(dá)安，使會(huì)計(jì)師成為百代罪羔羊。安隆拌的董事會(huì)，尤其邦是監(jiān)察委員會(huì)，八才最應(yīng)

34、受指責(zé)。挨安隆的董事會(huì)陣霸容堅(jiān)強(qiáng)，包括各稗大公司董事長(zhǎng)或礙執(zhí)行長(zhǎng)外，尚有俺經(jīng)濟(jì)學(xué)家、法學(xué)盎院長(zhǎng)等，監(jiān)察委埃員會(huì)主任委員愛Robert 瓣Jaedick吧e懊曾任史丹佛大學(xué)吧的會(huì)計(jì)學(xué)教授，癌可是安隆的公司把治理機(jī)制卻未發(fā)熬揮監(jiān)督功能。很伴多董事對(duì)安隆快半速轉(zhuǎn)型所從事的耙一些復(fù)雜的金融懊交易，都只一知背半解。對(duì)于財(cái)務(wù)吧信息報(bào)導(dǎo)及揭露壩的不夠透明化，般也未加以注意。頒安隆公司經(jīng)營(yíng)團(tuán)拜隊(duì)的三巨頭：董艾事長(zhǎng)雷伊、執(zhí)行礙長(zhǎng)史奇林及財(cái)務(wù)凹長(zhǎng)法斯多，貪婪百、過度自信與玩胺弄聰明。為了營(yíng)阿收快速成長(zhǎng)，為拜了支撐公司的高隘股價(jià)，滿足證券捌分析師的預(yù)期，瓣透過資產(chǎn)負(fù)債表哀外的關(guān)系人交易襖，虛增盈余，漏骯列負(fù)債。對(duì)于會(huì)礙計(jì)師所要的重要把信息，則