文化傳媒行業(yè)政策與產(chǎn)業(yè)齊推動正版化推動內(nèi)容價值提升

1、內(nèi)容目錄 HYPERLINK l _TOC_250009 政策密集催化，知識產(chǎn)權(quán)保護任重道遠 3 HYPERLINK l _TOC_250008 知識產(chǎn)權(quán)保護發(fā)展歷史悠久，已上升為國家戰(zhàn)略 3 HYPERLINK l _TOC_250007 政策密集催化，知識產(chǎn)權(quán)保護穩(wěn)步推進 3 HYPERLINK l _TOC_250006 知識產(chǎn)權(quán)保護程度穩(wěn)步提升，產(chǎn)權(quán)保護環(huán)境得到良好建設(shè) 6 HYPERLINK l _TOC_250005 盜版形勢依舊嚴峻，政策助力打開正版化市場空間 7 HYPERLINK l _TOC_250004 網(wǎng)絡(luò)文學(xué)盜版連續(xù)三年下降，損失規(guī)模仍超 55 億元 7 HYPERL

2、INK l _TOC_250003 網(wǎng)絡(luò)視頻盜版損失數(shù)百億，用戶對版權(quán)保護仍認知不足 8 HYPERLINK l _TOC_250002 圖片盜版損失百億規(guī)模，正版滲透率提升潛力較大 9 HYPERLINK l _TOC_250001 在線音樂付費率較低，知識產(chǎn)權(quán)保護助力正版付費率提升 10 HYPERLINK l _TOC_250000 知識產(chǎn)權(quán)保護相關(guān)受益公司 12圖表目錄圖 1：中國知識產(chǎn)權(quán)保護發(fā)展歷程回溯 3圖 2：中國版權(quán)保護中心機構(gòu)設(shè)置 5圖 3：中國知識產(chǎn)權(quán)保護綜合指數(shù) 6圖 4：中國知識產(chǎn)權(quán)保護指數(shù)水平 7圖 5：中國知識產(chǎn)權(quán)保護環(huán)境水平 7圖 6：2014-2019 中國網(wǎng)絡(luò)

3、文學(xué)盜版規(guī)模 8圖 7：中國網(wǎng)絡(luò)文學(xué)盜版規(guī)模移動端、PC 端占比情況 8圖 8：2018 中國短視頻用戶對短視頻侵權(quán)的認知 9圖 9：2018 中國短視頻用戶對短視頻侵權(quán)的認知采取的行為 9圖 10：慶余年盜播鏈近 4 萬條 9圖 11：中國正版圖片行業(yè)規(guī)模及增速 10圖 12：中國圖片行業(yè)正版化率 10圖 13：2015-2020 中國數(shù)字音樂付費用戶規(guī)模及滲透率 11圖 14：2018 不同國家和地區(qū)付費率及月度付費 ARPPU 比較 11圖 15：音著協(xié)版權(quán)收入 12表 1：知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)政府會議及措施 3表 2：政府工作報告知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)內(nèi)容 4表 3：習(xí)近平總書記關(guān)于知識產(chǎn)權(quán)的講話 4表

4、 4：知識版權(quán)保護相關(guān)標(biāo)的公司 13政策密集催化，知識產(chǎn)權(quán)保護任重道遠知識產(chǎn)權(quán)保護發(fā)展歷史悠久，已上升為國家戰(zhàn)略中國知識產(chǎn)權(quán)保護發(fā)展歷史悠久，2008 年國家知識產(chǎn)權(quán)綱要公布標(biāo)志著知識產(chǎn)權(quán)保護戰(zhàn)略上升至國家戰(zhàn)略。早在 20 世紀 70 年代，我國與美國簽署中美貿(mào)易協(xié)定，知識產(chǎn)權(quán)保護概念即在我國被提出。商標(biāo)法、專利法、著作權(quán)法標(biāo)志著中國知識產(chǎn)權(quán)保護制度正式確立。1992 年，中國修改專利法，知識產(chǎn)權(quán)保護標(biāo)準開始向國際接軌。 2008 年國家知識產(chǎn)權(quán)綱要公布，知識產(chǎn)權(quán)戰(zhàn)略上升至國家戰(zhàn)略。圖 1：中國知識產(chǎn)權(quán)保護發(fā)展歷程回溯資料來源：新華社，國務(wù)院辦公廳，天風(fēng)證券研究所政策密集催化，知識產(chǎn)權(quán)保護穩(wěn)步

5、推進近年來，我國政府會議、政府工作報告及習(xí)主席講話中多次強化知識產(chǎn)權(quán)保護工作的重要地位，相關(guān)政策催化密集。2018 年以來，政府會議多次強調(diào)知識產(chǎn)權(quán)保護的重要作用，同時進行機構(gòu)改革，出臺行政法規(guī)促進知識產(chǎn)權(quán)保護開展。2017-2020 政府工作報告中，對知識產(chǎn)權(quán)的表述逐漸深化、細化，強調(diào)保護知識產(chǎn)權(quán)和促進社會創(chuàng)造力的關(guān)系。習(xí)近平總書記相關(guān)講話強調(diào)了知識產(chǎn)權(quán)保護的意義重大，需要進一步完善立法、加強執(zhí)法、研究制定政策、加強制度建設(shè)。表 1：知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)政府會議及措施時間事件相關(guān)內(nèi)容2018.03國務(wù)院結(jié)構(gòu)改革國家知識產(chǎn)權(quán)局的職責(zé)、國家工商行政管理總局的商標(biāo)管理職責(zé)、國家質(zhì)量監(jiān)督檢驗檢疫總局的原產(chǎn)地

6、地理標(biāo)志管理職責(zé)整合，重新組建國家知識產(chǎn)權(quán)局，由國家市場監(jiān)督管理總局管理。這意味著，原來分頭管理的商標(biāo)、專利等在之后將統(tǒng)一由知識產(chǎn)權(quán)局管理，會更好地統(tǒng)一執(zhí)法的尺度，提高管理效率。2018.04知識產(chǎn)權(quán)對外轉(zhuǎn)讓對技術(shù)出口、外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)等活動中涉及國家安全的知識產(chǎn)權(quán)對外轉(zhuǎn)讓行有關(guān)工作辦法（試行）為進行審查，審查內(nèi)容包括“知識產(chǎn)權(quán)對外轉(zhuǎn)讓對我國國家安全的影響”與“知識產(chǎn)權(quán)對外轉(zhuǎn)讓對我國重要領(lǐng)域核心關(guān)鍵技術(shù)創(chuàng)新發(fā)展能力的影響”。2018.08“互聯(lián)網(wǎng)”知識產(chǎn)權(quán)將“互聯(lián)網(wǎng)+”作為深化知識產(chǎn)權(quán)保護方式改革的重要手段，深化改革措施，創(chuàng)新執(zhí)法保護工作方案指導(dǎo)和管理機制，發(fā)揮大數(shù)據(jù)、人工智能等信息技術(shù)

7、在知識產(chǎn)權(quán)侵犯假冒的在線識別、實時監(jiān)測、源頭追溯中的作用。2019.11關(guān)于強化知識產(chǎn)權(quán)大幅提高侵權(quán)法定賠償額上限，加大損害賠償力度；研究采取沒收違法所得、銷毀侵保護的意見權(quán)假冒商品等措施，加大行政處罰力度；研究降低侵犯知識產(chǎn)權(quán)犯罪入罪標(biāo)準，提高量刑處罰力度。2020.01全國知識產(chǎn)權(quán)局局長提出七大重點任務(wù)：加快制定知識產(chǎn)權(quán)強國戰(zhàn)略綱要、強化知識產(chǎn)權(quán)保護、持續(xù)推進會議知識產(chǎn)權(quán)審查提質(zhì)增效、大力促進知識產(chǎn)權(quán)價值實現(xiàn)、提升知識產(chǎn)權(quán)公共服務(wù)能力、更大力度加強知識產(chǎn)權(quán)保護國際合作、強化知識產(chǎn)權(quán)事業(yè)綜合保障。2020.01國家知識產(chǎn)權(quán)局新聞2008 年國務(wù)院頒布的知識產(chǎn)權(quán)戰(zhàn)略綱要將于 2020 年屆滿，

8、評估顯示，到 2020 年“把發(fā)布會我國建設(shè)成為知識產(chǎn)權(quán)創(chuàng)造、運用、保護和管理水平較高的國家”這一目標(biāo)已基本實現(xiàn)。面向 2035 年的知識產(chǎn)權(quán)強國戰(zhàn)略綱要制定在積極推進中，國家知識產(chǎn)權(quán)局成立了包括32 位高層戰(zhàn)略專家在內(nèi)的專家咨詢委員會，目前已經(jīng)形成初稿。2020.04國務(wù)院新聞辦新聞發(fā)面向 2035 年的知識產(chǎn)權(quán)強國戰(zhàn)略綱要初稿已經(jīng)基本形成，并在一定范圍內(nèi)初步征求了布會意見，下一步將加快充實完善，并計劃于今年下半年報請中央審議。2020.04國家知識產(chǎn)權(quán) 2020推進專利法修訂審議工作，引入侵權(quán)懲罰性賠償制度。推進著作權(quán)法修訂審議工作，2021 年貫徹落實關(guān)增加侵權(quán)懲罰性賠償條款，大幅提高侵

9、權(quán)法定賠償額上限，加大損害賠償力度。視情于強化知識產(chǎn)權(quán)保護推進商標(biāo)法修改，加強商標(biāo)保護和執(zhí)法。的意見推進計劃2020.06國務(wù)院辦公廳國務(wù)院著作權(quán)法（修訂草案）被列入擬提請全國人大常委會審議的法律案。主要內(nèi)容有加2020 年立法工作計劃強網(wǎng)絡(luò)空間著作權(quán)保護；擬引入懲罰性賠償制度；豐富執(zhí)法手段，加大監(jiān)管力度；擬增加作品登記制度；強化法律銜接，完善著作權(quán)保護體系。資料來源：中國政府網(wǎng)，新華網(wǎng)，人民網(wǎng)，天風(fēng)證券研究所表 2：政府工作報告知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)內(nèi)容時間相關(guān)內(nèi)容20172016 年工作回顧：國內(nèi)有效發(fā)明專利擁有量突破 100 萬件；2017 年重點工作任務(wù)：加強產(chǎn)權(quán)保護制度建設(shè)。保護產(chǎn)權(quán)就是保護勞

10、動、保護發(fā)明創(chuàng)造、保護和發(fā)展生產(chǎn)力；開展知識產(chǎn)權(quán)綜合管理改革試點，完善知識產(chǎn)權(quán)創(chuàng)造、保護和運用體系。2018過去五年工作回顧：國內(nèi)有效發(fā)明專利擁有量增加兩倍；對 2018 年政府工作的建議：大幅縮短商標(biāo)注冊周期；強化知識產(chǎn)權(quán)保護，實行侵權(quán)懲罰性賠償制度。2020 提高科技創(chuàng)新支撐能力。穩(wěn)定支持基礎(chǔ)研究和應(yīng)用基礎(chǔ)研究，引導(dǎo)企業(yè)增加研發(fā)投入。加快建設(shè)國家實驗室，重組國家重點實驗室體系，發(fā)展社會研發(fā)機構(gòu)。深化國際科技合作。加強知識產(chǎn)權(quán)保護。實行重點項目攻關(guān)“揭榜掛帥”，誰能干就讓誰干。2019全面加強知識產(chǎn)權(quán)保護，健全知識產(chǎn)權(quán)侵權(quán)懲罰性賠償制度，促進發(fā)明創(chuàng)造和轉(zhuǎn)化應(yīng)用。資料來源：中國知識產(chǎn)權(quán)資訊網(wǎng)，

11、新華網(wǎng)，人民網(wǎng)，天風(fēng)證券研究所表 3：習(xí)近平總書記關(guān)于知識產(chǎn)權(quán)的講話時間場合講話內(nèi)容2018.04.10博鰲亞洲論壇“加強知識產(chǎn)權(quán)保護是完善產(chǎn)權(quán)保護制度最重要的內(nèi)容，也是提高中國經(jīng)濟競爭力最大的激勵，對此，外資企業(yè)有要求，中國企業(yè)更有要求?！薄敖衲?，我們將重新組建國家知識產(chǎn)權(quán)局，完善執(zhí)法力量，加大執(zhí)法力度，把違法成本顯著提上去，把法律威懾作用充分發(fā)揮出來?！?018.11.05首屆中國國際進口博覽會開“中國將保護外資企業(yè)合法權(quán)益，堅決依法懲處侵犯外商合法權(quán)益特別是侵犯知識產(chǎn)權(quán)幕式行為，提高知識產(chǎn)權(quán)審查質(zhì)量和審查效率，引入懲罰性賠償制度，顯著提高違法成本?！?018.11.17亞太經(jīng)合組織工商領(lǐng)

12、導(dǎo)人峰“科技創(chuàng)新成果不應(yīng)該被封鎖起來，不應(yīng)該成為只為少數(shù)人牟利的工具。設(shè)立知識產(chǎn)權(quán)會制度的目的是保護和激勵創(chuàng)新，而不是制造甚至擴大科技鴻溝?！?019.04.26第二屆“一帶一路”國際合“沒有創(chuàng)新就沒有進步。加強知識產(chǎn)權(quán)保護，不僅是維護內(nèi)外資企業(yè)合法權(quán)益的需要，作高峰論壇開幕式更是推進創(chuàng)新型國家建設(shè)、推動高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在要求?！薄爸袊鴮⒅I造尊重知識價值的營商環(huán)境，全面完善知識產(chǎn)權(quán)保護法律體系，大力強化執(zhí)法，加強對外國知識產(chǎn)權(quán)人合法權(quán)益的保護，杜絕強制技術(shù)轉(zhuǎn)讓，完善商業(yè)秘密保 護，依法嚴厲打擊知識產(chǎn)權(quán)侵權(quán)行為?！?019.07.24中央全面深化改革委員會第九次會議“要著眼于統(tǒng)籌推進知識產(chǎn)權(quán)保

13、護，從審查授權(quán)、行政執(zhí)法、司法保護、仲裁調(diào)解、行業(yè)自律等環(huán)節(jié)，改革完善保護工作體系，綜合運用法律、行政、經(jīng)濟、技術(shù)、社會治理手段強化保護，促進保護能力和水平整體提升。”2019.11.05第二屆中國國際進口博覽會開幕式“為了更好運用知識的創(chuàng)造以造福人類，我們應(yīng)該共同加強知識產(chǎn)權(quán)保護，而不是搞知識封鎖，制造甚至擴大科技鴻溝?！辟Y料來源：黨建網(wǎng)，天風(fēng)證券研究所2020 年 9 月 9 日，中國版權(quán)保護中心與華為消費者業(yè)務(wù)合作簽約儀式在深圳舉行，雙方正式簽署合作協(xié)議，將共同致力于加快構(gòu)建我國自主創(chuàng)新的 DCI（數(shù)字版權(quán)唯一標(biāo)識符）體系，共同打造基于區(qū)塊鏈技術(shù)的互聯(lián)網(wǎng)版權(quán)產(chǎn)業(yè)新生態(tài)。中國版權(quán)保護中心與

14、華為消費者業(yè)務(wù)將以“共生、共治、共享”為核心理念，在加快構(gòu)建我國自主創(chuàng)新的 DCI 體系、推動以 DCI 標(biāo)準為核心的版權(quán)相關(guān)標(biāo)準國際化進程、創(chuàng)新機制加快推進互聯(lián)網(wǎng)版權(quán)基礎(chǔ)設(shè)施規(guī)劃建設(shè)應(yīng)用、以 DCI 體系為核心建立互聯(lián)網(wǎng)版權(quán)治理新機制、打造基于區(qū)塊鏈技術(shù)的互聯(lián)網(wǎng)版權(quán)產(chǎn)業(yè)新生態(tài)等多個領(lǐng)域展開全面深度合作。同時，中心將指導(dǎo)華為建立面向互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)業(yè)務(wù)的新型“版權(quán)保護生態(tài)創(chuàng)新實驗室”，就版權(quán)服務(wù)與版權(quán)授權(quán)交易及結(jié)算數(shù)字化、便利化、智能化和數(shù)字經(jīng)濟、數(shù)字貿(mào)易的版權(quán)規(guī)則創(chuàng)新合作開展研究，共同促進互聯(lián)網(wǎng)版權(quán)保護與創(chuàng)新發(fā)展。中國版權(quán)保護中心為新聞出版總署（國家版權(quán)局）直屬事業(yè)單位，是我國唯一的計算機軟件著作

15、權(quán)登記、著作權(quán)質(zhì)權(quán)登記機構(gòu)；同時作為版權(quán)鑒定機構(gòu)，內(nèi)設(shè)中國版權(quán)保護中心版權(quán)鑒定委員會，進入最高人民法院、北京市高級人民法院鑒定機構(gòu)名錄。首創(chuàng)提出我國自主知識產(chǎn)權(quán)的 DCI(Digital Copyright Identifier, 數(shù)字版權(quán)唯一標(biāo)識符)體系，并以此為核心建構(gòu)國家互聯(lián)網(wǎng)版權(quán)基礎(chǔ)設(shè)施。圖 2：中國版權(quán)保護中心機構(gòu)設(shè)置資料來源：中國版權(quán)保護中心官網(wǎng)，天風(fēng)證券研究所DCI 體系可以對信息內(nèi)容的權(quán)屬關(guān)系（著作權(quán)法意義上的版權(quán)）進行標(biāo)識，實現(xiàn)信息內(nèi)容的創(chuàng)造及傳播行為與其主體的一一對應(yīng)，為知識版權(quán)保護建立底層技術(shù)支撐。DCI 建立起以國家信用與區(qū)塊鏈技術(shù)信用共同強化的、可信賴可查驗的權(quán)、責(zé)、

16、利關(guān)聯(lián)體系，從而建立起一整套互聯(lián)網(wǎng)版權(quán)基礎(chǔ)設(shè)施，在確權(quán)、查詢、驗證、交易、消費、維權(quán)等方面的應(yīng)用擴展擁有了更大可能。此次會議后預(yù)期可以通過 DCI 體系為平臺內(nèi)的優(yōu)質(zhì)內(nèi)容和創(chuàng)作者提供版權(quán)認證，并為取得 DCI 版權(quán)認證的作品提供互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下的盜版侵權(quán)監(jiān)測及維權(quán)服務(wù)，推進優(yōu)秀作品創(chuàng)作與開發(fā)，讓好的作品產(chǎn)生更好的經(jīng)濟價值；在平臺中建立版權(quán)安全運營機制，增強版權(quán)運營的信用機制，維護平臺自身和內(nèi)容方的權(quán)益，建立互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)權(quán)保護新生態(tài)。2020 年 9 月 10 日，華為開發(fā)者大會召開，再次強調(diào)知識產(chǎn)權(quán)保護。華為開發(fā)者大會議程中有三場與知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)的會議：共享共治共贏，中國版權(quán)保護新生態(tài)；DCI 助力打造

17、全新中國圖片版權(quán)市場 （北京知圖美信息技術(shù)有限公司）；版保中心&華為戰(zhàn)略合作協(xié)議簽署儀式（中國版權(quán)保護中心），從技術(shù)層面進一步加強知識產(chǎn)權(quán)保護，落實版權(quán)保護措施。 9 月 11 日，華為生態(tài)創(chuàng)新論壇上，有關(guān)方面表示，國家級影像版權(quán)服務(wù)平臺正在構(gòu)建中。該影像版權(quán)服務(wù)平臺能夠為圖像、視頻、音頻、自媒體內(nèi)容、著作權(quán)等多種形態(tài)海量數(shù)字作品提供數(shù)據(jù)不可篡改、全網(wǎng)可追溯、可追蹤的授權(quán)保護機制，未來可直接嵌入華為鴻蒙系統(tǒng)，實現(xiàn)用戶手機、平板、PC 端云相冊、云音頻、云視頻直聯(lián)，讓內(nèi)容產(chǎn)生即確權(quán)，確權(quán)即保護，保護即可展示，展示即可商用，全流程可時時追溯、時時維權(quán)，全過程可時時變現(xiàn)的全新應(yīng)用，讓用戶能方便高效的

18、分享版權(quán)內(nèi)容創(chuàng)作的價值。知識產(chǎn)權(quán)保護程度穩(wěn)步提升，產(chǎn)權(quán)保護環(huán)境得到良好建設(shè)通過 2019 年國家知識產(chǎn)權(quán)局知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展研究中心發(fā)布的2018 年中國知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展報告可以看出，從不同維度反映知識產(chǎn)權(quán)保護發(fā)展程度的各指數(shù)和綜合指數(shù)在 2010-2018這八年間均呈上升趨勢。國家知識產(chǎn)權(quán)局知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展研究中心是國家知識產(chǎn)權(quán)局的直屬機構(gòu)，主要從事知識產(chǎn)權(quán)戰(zhàn)略、知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)法律和政策及實務(wù)研究與運作。知識產(chǎn)權(quán)綜合指數(shù)從創(chuàng)造、運用、保護、環(huán)境四個維度反映我國知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展水平。2010 年以來，全國知識產(chǎn)權(quán)綜合發(fā)展指數(shù)穩(wěn)步上升，2018 年達到 257.4（以 2010 年為基準 100，下同），提升效果明

19、顯。圖 3：中國知識產(chǎn)權(quán)保護綜合指數(shù)257.4218.3187.3200.3163.7174.1149.2120.5100300250200150100500201020112012201320142015201620172018資料來源：中國知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展報告，天風(fēng)證券研究所知識產(chǎn)權(quán)保護指數(shù)通過司法保護、行政保護、保護效果幾方面數(shù)據(jù)反映我國知識產(chǎn)權(quán)的保護水平，2018 年提升效果顯著。知識產(chǎn)權(quán)保護指數(shù)自 2012 年進入相對穩(wěn)定期，2012 至 2016 年指數(shù)在 210 上下浮動，2017 年略有提升，2018 年提升效果顯著，達到 274.3。圖 4：中國知識產(chǎn)權(quán)保護指數(shù)水平274.323

20、2.9212.7205.8209.5211.7216.6149.4100300250200150100500201020112012201320142015201620172018資料來源：中國知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展報告，天風(fēng)證券研究所知識產(chǎn)權(quán)環(huán)境指數(shù)通過制度、服務(wù)、意識幾方面數(shù)據(jù)反映我國知識產(chǎn)權(quán)的環(huán)境優(yōu)劣，逐年攀升體現(xiàn)我國知識產(chǎn)權(quán)保護環(huán)境得到良好建設(shè)。知識產(chǎn)權(quán)環(huán)境指數(shù)自 2010 年以來連續(xù)提高，尤其在 2013 年和 2017 年有較明顯的增長幅度，2018 年知識產(chǎn)權(quán)環(huán)境指數(shù)為 271.3。圖 5：中國知識產(chǎn)權(quán)保護環(huán)境水平271.3241.2216.9198.3171.6176.7135.8100

21、114.9300250200150100500201020112012201320142015201620172018資料來源：中國知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展報告，天風(fēng)證券研究所盜版形勢依舊嚴峻，政策助力打開正版化市場空間網(wǎng)絡(luò)文學(xué)盜版連續(xù)三年下降，損失規(guī)模仍超 55 億元盜版網(wǎng)絡(luò)文學(xué)損失近三年連續(xù)下降，但規(guī)模仍超 55 億元。根據(jù)艾瑞咨詢測算，2019 年中國網(wǎng)絡(luò)文學(xué)盜版規(guī)模約為 56.4 億元，相比 2018 年下降 3.3，近 3 年保持下滑狀態(tài)。2019年盜版規(guī)模下降的主要原因是 PC 端網(wǎng)絡(luò)文學(xué)盜版規(guī)模大幅縮減，網(wǎng)絡(luò)文學(xué)正版化趨勢逐漸凸顯。圖 6：2014-2019 中國網(wǎng)絡(luò)文學(xué)盜版規(guī)模2.6%0.

22、1%-3.3%56.458.3-21.6%-6.8%74.477.779.879.7盜版損失規(guī)模（億元）同比增長率90605%0%-5%-10%30-15%-20%0201420152016201720182019-25%資料來源：艾瑞咨詢 天風(fēng)證券研究所圖 7：中國網(wǎng)絡(luò)文學(xué)盜版規(guī)模移動端、PC 端占比情況移動端PC端37.09%42.47%38.94%30.32%62.91%57.53%61.06%69.68%120%100%80%60%40%20%0%2016201720182019資料來源：艾瑞咨詢 天風(fēng)證券研究所網(wǎng)絡(luò)視頻盜版損失數(shù)百億，用戶對版權(quán)保護仍認知不足版權(quán)網(wǎng)絡(luò)視頻盜版損失嚴重，

23、正版化市場空間廣闊。根據(jù)艾瑞咨詢測算，2017 年，如果按照觀看盜版視頻且沒有為正版付費的用戶成為單一平臺年度 VIP 會員計算，網(wǎng)絡(luò)視頻行業(yè)盜版總損失達到 136.4 億。短視頻侵權(quán)認知不足，侵權(quán)意識有待培養(yǎng)。隨著短視頻行業(yè)的發(fā)展，有許多盜版采用短視頻剪輯形式傳播。根據(jù)艾瑞咨詢用戶調(diào)研，2018 年，在短視頻用戶中，僅有 37.1的用戶能夠明確侵權(quán)行為的發(fā)生，但在這部分用戶中僅有 37.7 會選擇向平臺舉報，還有 38 的用戶想要采取措施，但不知道如何做。培養(yǎng)打擊侵權(quán)行為的意識，依然任重而道遠。12.80% 11.50%38.00%37.70%圖 8：2018 中國短視頻用戶對短視頻侵權(quán)的認

24、知圖 9：2018 中國短視頻用戶對短視頻侵權(quán)的認知采取的行為16.60%37.10%46.20%沒注意過說不好，看心情注意過但不清楚有些視頻是否存在侵權(quán)問題注意過，認為有些視頻存在侵權(quán)問題會向平臺舉報想要采取措施，但不知道如何做置之不理資料來源：艾瑞咨詢 天風(fēng)證券研究所資料來源：艾瑞咨詢 天風(fēng)證券研究所2019 年 12 月，電視劇慶余年也遭遇了盜版的情況。根據(jù)燃財經(jīng)報道，截至 12 月 22日 12426 版權(quán)監(jiān)測中心數(shù)據(jù)顯示，慶余年侵權(quán)鏈接已近 4 萬條，盜版播放預(yù)計達到 5億次，對平臺的會員和廣告收入造成巨大損失。圖 10：慶余年盜播鏈近 4 萬條資料來源：新浪新聞，天風(fēng)證券研究所在線

25、教育行業(yè)同樣面臨盜版視頻的威脅。根據(jù)中國知識產(chǎn)權(quán)報報道，2019 年 10 月以來，好未來集團在某電商平臺共計投訴刪除侵犯學(xué)而思網(wǎng)課版權(quán)的鏈接 1.46 萬條，封閉店鋪274 家，被清空全部商品的店鋪有 102 家。院線電影盜版?zhèn)鞑ピ斐善狈繐p失明顯。根據(jù) 36 氪消息，2019 年春節(jié)期間，院線期熱門單部影片的平均侵權(quán)總量在 3 萬條，若單部影片平均盜版量控制在 2 萬條，平均每條點擊量約為 1000 人次，則 8 部影片總量約為 1.6 億人次，若其中按 10去影院觀看估算，結(jié)合電影票均價 50 元，可初步估算春節(jié)的票房損失為 8 億元。2019 年國慶期間，根據(jù) 12426 版權(quán)監(jiān)測中心數(shù)

26、據(jù)顯示，包括我和我的祖國、中國機長在內(nèi)的四部國慶檔影片在 2019年 9 月 29 日至 10 月 17 日，共監(jiān)測出 1.7 萬條盜版鏈接。圖片盜版損失百億規(guī)模，正版滲透率提升潛力較大圖片行業(yè)盜版規(guī)模百億，正版滲透率僅 12。根據(jù)中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)，2018 年中國圖片行業(yè)整體規(guī)模約為 207 億，正版化率約為 12，仍存在 182 億左右的盜版圖片規(guī)模。2014-2018年，我國圖片正版化率穩(wěn)步提升，隨著知識產(chǎn)權(quán)保護進一步加強，正版滲透率仍有較大提升空間。圖 11：中國正版圖片行業(yè)規(guī)模及增速正版圖片行業(yè)規(guī)模（億）同比增速18.2032.531.614.0010.648.0330.0201816

27、141210864202014201520162017333231302928272625資料來源：中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)，天風(fēng)證券研究所圖 12：中國圖片行業(yè)正版化率圖片市場正版化率9.8%8.0%5.3%6.6%15%10%5%0%2014201520162017資料來源：中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)，中國廣告年鑒，天風(fēng)證券研究所在線音樂付費率較低，知識產(chǎn)權(quán)保護助力正版付費率提升在線音樂侵犯版權(quán)現(xiàn)象仍然明顯，數(shù)字音樂付費習(xí)慣與發(fā)達國家相比具有較大差距。根據(jù)艾瑞咨詢， 2017 年如果非法下載的盜版數(shù)字音樂全部按照正版專輯計價，中國盜版數(shù)字音樂造成的總損失達 34.2 億元。從付費率來看，2018 年，中國數(shù)字音

28、樂付費率為 5.3， 相比于知識產(chǎn)權(quán)保護較為健全的韓國（90）、歐美（70）、新加坡（50）具有較大差距。從付費金額來看，歐美、新加坡等發(fā)達國家月度付費 ARPPU 為 6.5 美元以上，歐美地區(qū)達到 10 美元，而中國僅為 1.5 美元。中國數(shù)字音樂付費率仍具有較大的提升空間。圖 13：2015-2020 中國數(shù)字音樂付費用戶規(guī)模及滲透率450040003500300025002000150010005000規(guī)模（萬人）付費滲透率5.3%3.9%3.0%1.7%1138.22017.42747.13876.565432102015201620172018資料來源：艾瑞咨詢 天風(fēng)證券研究所圖

29、14：2018 不同國家和地區(qū)付費率及月度付費 ARPPU 比較1090%70%6.56.650%1.5 5%215%121086420中國美國/歐洲新加坡韓國印度尼西亞月度付費ARPPU(美元）付費率1009080706050403020100資料來源：艾瑞咨詢，天風(fēng)證券研究所音著協(xié)版權(quán)收入穩(wěn)步上漲印證版權(quán)收入市場想象空間。音著協(xié) 2019 年度許可總收入最終突破 4 億元，達到人民幣 4.04 億元，比 2018 年增長約 28，連續(xù) 10 年保持增長趨勢。隨著音樂版權(quán)保護環(huán)境的持續(xù)改善，數(shù)字音樂市場發(fā)展成為主流，打開數(shù)字音樂版權(quán)收入市場空間。圖 15：音著協(xié)版權(quán)收入4.54.03.53.

30、02.531%1.842.044.0455%3.1660%50%40%30%2.01.51.00.50.6824%0.891.11.121.71.3722%24%8%11%28%20%10%0.02%0%2010201120122013201420152016201720182019音著協(xié)版權(quán)收入（億元）同比（%）資料來源：Wind，天風(fēng)證券研究所知識產(chǎn)權(quán)保護相關(guān)受益公司安妮股份：公司是以互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用和服務(wù)為主要領(lǐng)域和方向的綜合企業(yè)集團，主要業(yè)務(wù)為版權(quán)綜合服務(wù)和商務(wù)信息用紙服務(wù)。公司成立知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)服務(wù)子公司，通過三大藍圖產(chǎn)品助力版權(quán)業(yè)務(wù)合規(guī)發(fā)展，力圖解決數(shù)字版權(quán)行業(yè)日益尖銳的“確權(quán)難、授權(quán)難、

31、維權(quán)難”三大核心痛點。知識產(chǎn)權(quán)保護力度的提高有助于公司版權(quán)業(yè)務(wù)維權(quán)產(chǎn)品規(guī)范性提高，推動版權(quán)實現(xiàn)更大價值。視覺中國：公司是視覺內(nèi)容行業(yè)領(lǐng)先平臺，整合海量優(yōu)質(zhì)全面的圖片、視頻、音樂等版權(quán)素材內(nèi)容，通過互聯(lián)網(wǎng)智能服務(wù)平臺，為供稿方與使用方提供基于“優(yōu)質(zhì)內(nèi)容+智能技術(shù)”的高效交易服務(wù)。在知識產(chǎn)權(quán)保護方面，公司積極吸引版權(quán)保護領(lǐng)域的專家、人才加盟公司董事會與法務(wù)部門，并與國內(nèi)多領(lǐng)域著作權(quán)協(xié)會深度合作，通過知識產(chǎn)權(quán)保護優(yōu)化平臺雙向服務(wù)業(yè)務(wù)與核心競爭力。閱文集團：閱文集團由騰訊文學(xué)與原盛大文學(xué)整合而成，作為國內(nèi)引領(lǐng)行業(yè)的正版數(shù)字閱讀平臺和文學(xué) IP 培育平臺，旗下囊括 QQ 閱讀、起點中文網(wǎng)、新麗傳媒等業(yè)界

32、知名品牌，觸達數(shù)億用戶，已成功輸出大量優(yōu)秀網(wǎng)文 IP，改編為動漫、影視、游戲等多業(yè)態(tài)產(chǎn)品，搭建“在線業(yè)務(wù)+版權(quán)運營”雙輪驅(qū)動的文創(chuàng)生態(tài)。公司積極投入知識產(chǎn)權(quán)專項管理團隊，積極聯(lián)合業(yè)內(nèi)成員公司與相關(guān)機構(gòu)，成立“正版聯(lián)盟”，發(fā)展“閱時代文字版權(quán)保護在行動”等活動倡議，維護內(nèi)容生產(chǎn)者切實權(quán)益，提高平臺監(jiān)管力度與運營質(zhì)量。掌閱科技：公司專注于數(shù)字閱讀，是我國領(lǐng)先的移動閱讀分發(fā)平臺，主營業(yè)務(wù)為互聯(lián)網(wǎng)數(shù)字閱讀平臺服務(wù)（包括數(shù)字閱讀付費及商業(yè)化增值業(yè)務(wù)）、版權(quán)產(chǎn)品業(yè)務(wù)。其中，版權(quán)產(chǎn)品業(yè)務(wù)中，公司通過運營網(wǎng)絡(luò)原創(chuàng)等文學(xué)版權(quán)，向閱讀、影視、游戲等各類文化娛樂類客戶輸出其內(nèi)容價值和 IP 價值，從而獲取版權(quán)銷售收

33、益。公司成立知識產(chǎn)權(quán)專項部門，全線布局推進創(chuàng)新投入向無形資產(chǎn)轉(zhuǎn)化，持續(xù)升值線上閱讀的版權(quán)產(chǎn)品業(yè)務(wù)。中文在線：作為國內(nèi)最大的正版數(shù)字內(nèi)容提供商之一，公司以版權(quán)機構(gòu)、作者為正版數(shù)字內(nèi)容來源，進行內(nèi)容的聚合和管理，向手機、手持終端、互聯(lián)網(wǎng)等媒體提供數(shù)字閱讀產(chǎn)品；為數(shù)字出版和發(fā)行機構(gòu)提供數(shù)字出版運營服務(wù)；通過版權(quán)衍生產(chǎn)品等方式提供數(shù)字內(nèi)容增值服務(wù)。公司一直秉承“先授權(quán)、后傳播”的原則，通過技術(shù)保護、行政保護、司法保護和社會保護，形成了全方位立體化的保護版權(quán)體系，進一步規(guī)范版權(quán)作品交易秩序，良性擴張“文學(xué)+”業(yè)務(wù)板塊。平治信息：公司的主營業(yè)務(wù)為數(shù)字閱讀業(yè)務(wù)和智慧家庭業(yè)務(wù)，主要圍繞通信運營商的業(yè)務(wù)及 5G

34、 建設(shè)，在內(nèi)容和硬件兩方面開展業(yè)務(wù)，包括移動閱讀、智慧家庭、資訊類業(yè)務(wù)和其他增值電信業(yè)務(wù)四大板塊。公司積極推進內(nèi)容板塊數(shù)量與質(zhì)量雙線激增，同時維護 IP 系列產(chǎn)品擴張空間，隨著知識產(chǎn)權(quán)保護的力度提高，網(wǎng)絡(luò)文學(xué)大環(huán)境持續(xù)優(yōu)化，公司全線 IP 運營獲利空間將有望持續(xù)上浮。捷成股份：公司以“內(nèi)容版權(quán)運營”為戰(zhàn)略核心，構(gòu)建以“版權(quán)”為核心的產(chǎn)業(yè)鏈，聚焦新媒體版權(quán)運營及發(fā)行業(yè)務(wù)，并拓展 4K/8K 超高清、融媒體等音視頻創(chuàng)新技術(shù)，深耕數(shù)字文化與數(shù)字技術(shù)。公司在知識產(chǎn)權(quán)保護方面加強維權(quán)訴訟力度，隨著知識產(chǎn)權(quán)政策的落地和正版化環(huán)境的加速形成，公司進一步加強版權(quán)運營的整體集成服務(wù)能力，提升優(yōu)質(zhì)內(nèi)容版權(quán)投入，新媒體版權(quán)運營業(yè)務(wù)有望持續(xù)增長。芒果超媒：公司依托芒果特色融媒體生態(tài)，兼具媒體屬性和內(nèi)容基因，以互聯(lián)網(wǎng)視頻平臺運營為核心，打造上下游協(xié)同發(fā)展的傳媒全產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)，主營業(yè)務(wù)包括芒果 TV 互聯(lián)網(wǎng)視頻業(yè)務(wù)、新媒體互動娛樂內(nèi)容制作、媒體零售及其他。為打擊盜版行為，公司建立了版權(quán)保護制度和版權(quán)采購管理制度，同時加大知識產(chǎn)權(quán)維權(quán)力度，隨著知識產(chǎn)權(quán)保護政策逐漸落地，公司