mba課件5公司供應(yīng)鏈金融模式研究

1、A公司供應(yīng)鏈金融模式研究劉怡情二一八年五月Research on Supply Chain Finance Mode of Company A中國(guó)科學(xué)院大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院碩士論文答辯匯報(bào)提綱12345選題背景和意義研究思路與論文框架主要研究?jī)?nèi)容與成果結(jié)論、不足與研究展望參考文獻(xiàn)2選題背景與意義1選題背景選題意義宏觀背景：國(guó)家高度重視風(fēng)電產(chǎn)業(yè)發(fā)展4選題背景1983-1993中國(guó)開(kāi)始接觸風(fēng)電設(shè)備的相關(guān)制造技術(shù)，并建立了風(fēng)電場(chǎng)深度學(xué)習(xí)1995-2003國(guó)家大力發(fā)展風(fēng)電技術(shù)，培養(yǎng)相關(guān)人才進(jìn)行實(shí)踐創(chuàng)新，并積極引進(jìn)國(guó)外技術(shù)，力圖掌握設(shè)備的具體設(shè)計(jì)和運(yùn)行原理，促成規(guī)?；a(chǎn)20062015“十三五”規(guī)劃小有

2、規(guī)模，可再生能源法及相關(guān)配套政策的實(shí)施，是的風(fēng)電行業(yè)發(fā)展已進(jìn)入到一個(gè)全新的時(shí)期中國(guó)新增風(fēng)電裝機(jī)容量位居全球風(fēng)電市場(chǎng)首位；成為名副其實(shí)的全球最大風(fēng)電市場(chǎng)到2020年我國(guó)非化石能源比重達(dá)到15%，到2030年要達(dá)到20%宏觀背景：國(guó)家高度重視風(fēng)電產(chǎn)業(yè)發(fā)展5選題背景 當(dāng)下風(fēng)電產(chǎn)業(yè)經(jīng)歷了市場(chǎng)的動(dòng)蕩和重新洗牌，也暴露出了很多缺陷：新生需求逐步衰減，并網(wǎng)依舊困難，運(yùn)營(yíng)商的銀行貸款越來(lái)越難以實(shí)現(xiàn)，不同品牌的制造商之間為求得生存而引發(fā)殘酷的價(jià)格戰(zhàn)，上游供應(yīng)商的生產(chǎn)成本逐年升高，行業(yè)形勢(shì)極其艱難 供應(yīng)鏈金融模式應(yīng)用廣泛6選題背景商業(yè)銀行主導(dǎo)模式系統(tǒng)提供商主導(dǎo)模式第三方物流主導(dǎo)模式核心企業(yè)主導(dǎo)模式對(duì)于銀行而言，無(wú)

3、論是最初的“1+N”模式還是現(xiàn)在的“M+N”模式，對(duì)于并不能有效掌握真實(shí)交易信息的流動(dòng)性提供方，與核心企業(yè)綁定是業(yè)務(wù)開(kāi)展的前提。系統(tǒng)提供商本身是大企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的輔助方，在長(zhǎng)期的經(jīng)營(yíng)中逐漸與核心企業(yè)建立起良好的信任關(guān)系，并且在系統(tǒng)中沉淀了豐富的有價(jià)值的企業(yè)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)。基于真實(shí)物流信息的掌握衍生出包括動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押、倉(cāng)單融資等模式是自然而然的選擇。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制取決于主導(dǎo)方本身的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)能力和策略，核心企業(yè)本身具有行業(yè)經(jīng)驗(yàn)的積累和所掌握的真實(shí)交易關(guān)系數(shù)據(jù)，大大的降低了信息不對(duì)稱。供應(yīng)鏈金融模式應(yīng)用廣泛7選題背景 互聯(lián)網(wǎng)影響下的供應(yīng)鏈金融模式日益繁多，融入對(duì)象也偏向多元化，個(gè)體參與模式逐步取代傳統(tǒng)

4、的銀行主導(dǎo)模式，中樞企業(yè)的名望日益增長(zhǎng)，無(wú)需加大投資便可達(dá)輕易成目的。互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的興起和發(fā)展，極大的提高了供應(yīng)鏈的運(yùn)行效率，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)中融入了互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的資金，必將促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，不僅使資金有了更好的投資方向，而且也會(huì)得到國(guó)家政策的支持和鼓勵(lì)。 互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金對(duì)于促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展有著積極作用，尤其對(duì)于中小型企業(yè)來(lái)說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈可以為他們提供一定的資金支持，這對(duì)于陷入資金困境的企業(yè)來(lái)說(shuō)，無(wú)疑是雪中送炭。案例公司背景在行業(yè)內(nèi)多年保持領(lǐng)先地位，市場(chǎng)認(rèn)可度高科研機(jī)構(gòu)遍布國(guó)內(nèi)和海外，業(yè)務(wù)范圍覆蓋全球六大洲 研發(fā)、營(yíng)銷、質(zhì)量、客戶、投資人、政府影響力廣泛主營(yíng)業(yè)務(wù)基本涵蓋供應(yīng)鏈中的所有組成部分降低資金

5、壓力大，尋求合理融資模式8選題背景 立足于產(chǎn)業(yè)風(fēng)力發(fā)電機(jī)整機(jī)制造商自身供應(yīng)鏈，對(duì)其特征進(jìn)行深入分析，尋找到核心因素，進(jìn)而確定對(duì)應(yīng)的供應(yīng)鏈融資方法，并在整個(gè)行業(yè)內(nèi)加以推廣 選題意義理論意義分別從供應(yīng)鏈視角和核心企業(yè)視角，構(gòu)建出一套包括供應(yīng)鏈、供應(yīng)商、制造商、倉(cāng)庫(kù)、配送、物流、運(yùn)營(yíng)商、上游供應(yīng)商、核心企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)板塊、核心企業(yè)實(shí)體部門、核心企業(yè)資金管理水平、核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理水平、下游運(yùn)營(yíng)商在內(nèi)的適合于風(fēng)電產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈金融模式的評(píng)價(jià)體系；確定各個(gè)指標(biāo)之間的相對(duì)權(quán)重，計(jì)算得到各要素的綜合評(píng)價(jià)結(jié)果，噶進(jìn)了供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)體系。實(shí)踐意義找到合適的方法，來(lái)緩解目前的整個(gè)瘋癲行業(yè)資金緊張的形勢(shì)，適當(dāng)減小整個(gè)行

6、業(yè)面臨的資金壓力，也為風(fēng)電產(chǎn)業(yè)改善自身資金狀況提供方法和依據(jù)；通過(guò)研究A公司供應(yīng)鏈金融模式，可為A公司供應(yīng)鏈金融模式績(jī)效評(píng)價(jià)提供依據(jù)，為A公司運(yùn)營(yíng)管理決策提供參考。9研究思路與論文框架研究思路論文框架2研究思路11論文框架12第1章 引言1.1 研究背景和意義1.2 文獻(xiàn)綜述1.3 研究?jī)?nèi)容與方法1.4 論文結(jié)構(gòu)第2章 國(guó)內(nèi)外風(fēng)電產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀2.1 世界風(fēng)電產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及展望2.2 中國(guó)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及展望2.3 風(fēng)電產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈發(fā)展現(xiàn)狀2.3.1 產(chǎn)業(yè)規(guī)模與市場(chǎng)格局2.3.2 發(fā)展特點(diǎn)及趨勢(shì)2.4 中國(guó)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)發(fā)展存在問(wèn)題分析2.5 本章小結(jié)第3章A公司供應(yīng)鏈分析3.1 A公司簡(jiǎn)介3.2 A

7、公司供應(yīng)鏈組成及現(xiàn)狀3.2.1 A公司供應(yīng)鏈上下游組成3.2.2 A公司供應(yīng)商及原材料現(xiàn)狀3.3 A公司供應(yīng)鏈主要問(wèn)題分析3.4 本章小結(jié)第4章 A公司供應(yīng)鏈融資模式研究4.1 上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款融資4.2 A公司上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款池融資4.3 上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款票據(jù)化4.4 A公司上游供應(yīng)商融資模式-訂單融資4.5 供應(yīng)鏈下游融資模式-動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押4.6 A公司“網(wǎng)貸+供應(yīng)鏈金融”融模式4.7 A公司供應(yīng)鏈融資風(fēng)險(xiǎn)防范4.8 本章小結(jié)第5章 A公司供應(yīng)鏈金融模式績(jī)效評(píng)價(jià)5.1 A公司供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)體系構(gòu)建5.2 A公司供應(yīng)鏈金融模式實(shí)證評(píng)價(jià)5.3 A公司供應(yīng)鏈金

8、融模式評(píng)價(jià)結(jié)果分析5.4 本章小結(jié)第6章 結(jié)論及展望6.1 結(jié)論6.2 展望主要研究?jī)?nèi)容與成果A公司供應(yīng)鏈融資模式A公司供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)體系構(gòu)建A公司供應(yīng)鏈金融模式實(shí)證評(píng)價(jià)A公司供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)結(jié)果分析A公司供應(yīng)鏈金融模式問(wèn)題解決對(duì)策314主要研究?jī)?nèi)容與結(jié)果3A公司供應(yīng)鏈融資模式A公司供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)體系構(gòu)建A公司供應(yīng)鏈金融模式實(shí)證評(píng)價(jià)A公司供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)結(jié)果分析A公司供應(yīng)鏈金融模式問(wèn)題解決對(duì)策15 上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款融資 A公司上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款池融資 上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款票據(jù)化 A公司上游供應(yīng)商融資模式-訂單融資 供應(yīng)鏈下游融資模式-動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押 A公司“

9、網(wǎng)貸+供應(yīng)鏈金融”融模式A公司供應(yīng)鏈融資模式16 上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款融資 從供應(yīng)商的角度來(lái)看:開(kāi)始,A 公司向供應(yīng)商 出所需產(chǎn)品的采購(gòu)計(jì)劃, 并就價(jià)格,數(shù)量等具體事宜進(jìn)行商談并達(dá)成協(xié)議,簽訂合同,由此形成應(yīng)付賬 款。其次,根據(jù) A 公司要求的供貨期限,供應(yīng)商開(kāi)始進(jìn)行物料的數(shù)量核定,并 安排發(fā)貨事宜。最后,供應(yīng)商向銀行 出融資申請(qǐng),并 交商業(yè)合同,結(jié)算單, 應(yīng)收賬款明細(xì)表等材料,等銀行核定無(wú)誤后,雙方簽訂債權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議。 隨后銀行和供應(yīng)商一起向 A 公司傳送債權(quán)轉(zhuǎn)讓通知書(shū)。銀行對(duì)所有的材料 進(jìn)行審核并確認(rèn)正常后,為供應(yīng)商發(fā)放商業(yè)貸款。17 A 公司視角:最開(kāi)始也是就具體事宜與供應(yīng)商進(jìn)行談

10、判,雙方就交易計(jì)劃, 交易價(jià)格等細(xì)節(jié)進(jìn)行敲定,之后進(jìn)行合同簽訂,形成應(yīng)付賬款。然后,催促供 應(yīng)商發(fā)貨,并在貨物到達(dá)后進(jìn)行技術(shù),質(zhì)量方面的核定并驗(yàn)收。之后,A 公司 將會(huì)收到債權(quán)轉(zhuǎn)讓通知書(shū),并向銀行做出具體事宜的回復(fù)。最后,在銀行的 放貸周期到達(dá)期限時(shí),A 公司將應(yīng)收賬款全額支付到銀行的指定賬戶中,銀行 進(jìn)行扣款,結(jié)清融資。18 A公司上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款池融資1A 公司和供應(yīng)商進(jìn)行交易,簽訂商業(yè) 合同,供應(yīng)商向 A 公司發(fā)貨2貨到之后,A 公司和供應(yīng)方進(jìn)行明細(xì)校對(duì),供應(yīng)商將此應(yīng)收賬款質(zhì)押給銀行3銀行就應(yīng)收賬款問(wèn)題向采購(gòu)方進(jìn)行核對(duì),銀行對(duì)供應(yīng)商供貸款4當(dāng)出現(xiàn)新的交易時(shí),供應(yīng)商可憑借新的款

11、項(xiàng)覆蓋原來(lái)的到期應(yīng)收賬款5當(dāng)供應(yīng)商的貸款期限來(lái)臨時(shí),A 公司應(yīng)該通過(guò)指定賬戶匯款方式進(jìn)行結(jié)清6當(dāng)應(yīng)收賬款到期時(shí),銀行應(yīng)該歸還授信7如果供應(yīng)商已經(jīng)供了新的抵押,那么客戶則保持以往授信額度不變19 上游供應(yīng)商融資模式-應(yīng)收賬款票據(jù)化這種方法適合于已經(jīng)完成合同簽訂的供應(yīng)商,即利用商票替代應(yīng)收賬款。在匯票被供應(yīng)商在此轉(zhuǎn)讓給銀行,銀行在完成接納事宜后,對(duì)供應(yīng)商發(fā)放貸款A(yù) 公司法人簽訂商業(yè)承兌匯票,并將上游供應(yīng)商指定為收款用戶 供應(yīng)商對(duì)A公司供貨時(shí)進(jìn)行貨款賒欠形成了應(yīng)收賬款。供應(yīng)商向A公司供 貨,原材料廠商也向供應(yīng)商供貨,這就形成了一鏈條式債務(wù)。A 公司對(duì)應(yīng)收票 據(jù)先進(jìn)行確認(rèn),它是一種書(shū)面形式的證據(jù)。當(dāng)下

12、 A 公司的經(jīng)營(yíng)狀況良好,資信 可靠,現(xiàn)金流充分,在上游供應(yīng)商能夠接受銀行承兌的情況下,A 公司將應(yīng)該 付給供應(yīng)商的貨款已承兌匯票的保證金形式定期存放在銀行,再以定期的存款 單據(jù)開(kāi)具開(kāi)出同金額、同時(shí)間的銀行承兌給接收承兌付款的上游供應(yīng)商,這樣 A 公司也獲得了定期存款利息,縮減了自己的財(cái)務(wù)成本。同時(shí)也可以將公司的 貸款等額兌換成銀行承兌,這樣可以減少支付利息,縮減財(cái)務(wù)成本。20 A公司上游供應(yīng)商融資模式-訂單融資A 公司與上游供應(yīng)商就采購(gòu)供貨事宜進(jìn)行商議并簽訂商業(yè)合同銀行和上有供應(yīng)商進(jìn)行合同簽訂上游供應(yīng)商訂單生產(chǎn)已完成并向 A 公司交貨供應(yīng)商得到訂單,將其抵押給銀行并向銀行申請(qǐng)融資上游供應(yīng)商開(kāi)

13、設(shè)一個(gè)專門賬戶用于結(jié)算貸款上游供應(yīng)商獲得銀行貸款并按照要求使用獲得資金A 公司向貨款匯入專門賬戶，結(jié)清貸款銀行向 A 公司核定合同和訂單的有效性21 供應(yīng)鏈下游融資模式-動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押 A 公司的子公司 B 和風(fēng)電運(yùn)營(yíng)商是 A 公司供應(yīng)鏈下游得主要構(gòu)成,子公司 B 同時(shí)具備兩種功能,第一,當(dāng)風(fēng)電設(shè)備調(diào)試完成后,有合適的銷售對(duì)象時(shí), 則將其整機(jī)機(jī)器配套設(shè)施全部一次性銷售給客戶實(shí)現(xiàn)盈利。第二,當(dāng)風(fēng)電場(chǎng)已 經(jīng)能成功運(yùn)行卻還沒(méi)有銷售路徑時(shí),那么子公司 B 則自己進(jìn)行經(jīng)營(yíng),通過(guò)銷售 電量實(shí)現(xiàn)營(yíng)收。當(dāng)子公司 B 變成了最終客戶時(shí),那么風(fēng)電場(chǎng)及其相關(guān)設(shè)備便充 當(dāng)了流動(dòng)資產(chǎn),而動(dòng)產(chǎn)抵押則是適合銀行融資業(yè)務(wù)要求的較為

14、理想的融資方式。子公司 B 向銀行出動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資申請(qǐng)銀行委托物流公司對(duì)子公司 B 的動(dòng)產(chǎn)價(jià)值進(jìn)行審評(píng)和評(píng)定物流公司向銀行遞交評(píng)估證明只要?jiǎng)赢a(chǎn)價(jià)值審核結(jié)果滿足質(zhì)押條件,銀行則進(jìn)行貸款數(shù)額的敲定同時(shí)和物流公司簽署存儲(chǔ)管理合同,與 A 公司進(jìn)行回購(gòu)協(xié)議約定,與子公司 B 簽訂動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押合同子公司 B 將動(dòng)產(chǎn)暫時(shí)轉(zhuǎn)移到物流企業(yè)名下物流企業(yè)對(duì)動(dòng)產(chǎn)進(jìn)行數(shù)目的核定,并通知銀行對(duì)子公司 B 進(jìn)行放款22 A公司“網(wǎng)貸+供應(yīng)鏈金融”融模式23 由A公司與供應(yīng)商雙方簽訂供銷雙方簽訂購(gòu)銷合同，同時(shí)，供應(yīng)商先對(duì)A公司發(fā)貨，之后供應(yīng)商便成為了債權(quán)人，并有了相應(yīng)的應(yīng)收賬款。供應(yīng)商將此抵押給金融機(jī)構(gòu)，并向其申請(qǐng)融資，A公司也

15、應(yīng)該予以配合提供應(yīng)收賬款的票據(jù)，以此作為證據(jù)，網(wǎng)貸平臺(tái)利用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系核對(duì)交易是否屬實(shí)，此時(shí)A公司也應(yīng)該對(duì)平臺(tái)的調(diào)查工作予以支持。當(dāng)審核通過(guò)以后，采用競(jìng)標(biāo)方式，投資者出價(jià)購(gòu)標(biāo)。最終籌集到的資金用于企業(yè)的正常運(yùn)轉(zhuǎn)，到還款期限以后，A公司結(jié)清相關(guān)貸款，之后網(wǎng)貸平臺(tái)將本金和利息一共歸還給投資者。 24 A公司根據(jù)已簽署的購(gòu)銷合同，將需要資金的公司推薦給網(wǎng)貸平臺(tái)，之后企業(yè)的資信狀況和征信會(huì)被網(wǎng)貸平臺(tái)審查，然后還需要A公司來(lái)核實(shí)，企業(yè)通過(guò)審核以后，網(wǎng)貸平臺(tái)要選擇倉(cāng)儲(chǔ)物流進(jìn)行合作，簽訂倉(cāng)儲(chǔ)監(jiān)管協(xié)議，同時(shí)與A公司達(dá)成回購(gòu)協(xié)議，A公司在知曉融資企業(yè)通過(guò)后，通過(guò)審核后，向指定倉(cāng)儲(chǔ)發(fā)放貨物。將倉(cāng)庫(kù)貨單交給網(wǎng)貸平臺(tái)

16、保管，網(wǎng)貸平臺(tái)收到倉(cāng)單后，向企業(yè)發(fā)放貸款，企業(yè)根據(jù)銷售收入分配進(jìn)行還款贖貨，直到將貨物全部贖回，否則A公司承擔(dān)回購(gòu)責(zé)任。25A公司供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)體系構(gòu)建供應(yīng)鏈整體角度（結(jié)合波特五力）A 公司供應(yīng)鏈金融模式所應(yīng)用的供應(yīng)鏈要素包括:供應(yīng)商(例如磁鋼供應(yīng)商 G 公司)、 整機(jī)制造商(A 公司)、倉(cāng)庫(kù)、配送、物流、運(yùn)營(yíng)商(例如子公司 B)。結(jié)合波特五 力分析模型,得出在供應(yīng)鏈整體視角下,A 公司的供應(yīng)鏈金融模式的績(jī)效評(píng)價(jià) 體系準(zhǔn)則層包括:整個(gè)供應(yīng)鏈、供應(yīng)商、制造商、倉(cāng)庫(kù)配送物流、運(yùn)營(yíng)商。上游供應(yīng)商的議價(jià)能力下游運(yùn)營(yíng) 商的議價(jià)能力潛在競(jìng)爭(zhēng)者進(jìn)入的能力替代品的替代能力行業(yè)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)者現(xiàn) 在的競(jìng)爭(zhēng)能力26A公司供應(yīng)鏈金融模式評(píng)價(jià)體系構(gòu)建核心企業(yè)(A 公司)視角A 公司的供應(yīng)鏈金融模式的績(jī)效評(píng)價(jià)體系準(zhǔn)則層包括:上游 供應(yīng)商、核心企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)板塊、核心企業(yè)實(shí)體部門、核心企業(yè)