投融資公司轉(zhuǎn)型方案

1、范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)投融資平臺(tái)公司市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型建議方案2018年8月12日）2014 年國(guó)發(fā) 43 號(hào)及 2017 年財(cái)預(yù) 50 號(hào)、 87 號(hào)、財(cái)辦金 92 號(hào)、財(cái)金 23 號(hào)等文件要求 ，各銀行 、機(jī)構(gòu)對(duì)地方政府融資渠道受限，地方融資渠道收窄。不僅僅是地方平臺(tái)公司面臨轉(zhuǎn)型，地方政府投融資規(guī)模和模式也面臨調(diào)整 。 違規(guī)舉債行為已經(jīng)上升到政治高度。 2017年以來(lái) ，財(cái)政部及審計(jì)署加大了對(duì)地方違規(guī)融資行為的監(jiān)管查處力度。 截至目前十余個(gè)省市近百個(gè)地區(qū)相關(guān)負(fù)責(zé)人因?yàn)檫`規(guī)擔(dān)保 、違規(guī)舉債融資等行為受到問(wèn)責(zé)。由于防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)，近期財(cái)政部有可能還要進(jìn)行抽查。結(jié)合目前政策風(fēng)險(xiǎn)，為百城建設(shè)提質(zhì)工程順利實(shí)施

2、，投融資平臺(tái)公司轉(zhuǎn)型發(fā)展是關(guān)鍵。因此 ，就目前我縣投融資平臺(tái)公司市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型提出如下建議，供領(lǐng)導(dǎo)決策參考：一、職能定位圍繞郟縣經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展 ，立足區(qū)域投資 、建設(shè)和管理實(shí)際，建立 “融、投、建、管”一體化管理模式 ，加速 “資本 - 資金 - 資本 ”的相互轉(zhuǎn)化和循環(huán)流動(dòng) ，打造以基礎(chǔ)設(shè)施投資建設(shè)為基礎(chǔ) ，以經(jīng)營(yíng)城市 、資本運(yùn)作為支撐的綜合性經(jīng)營(yíng)和資本運(yùn)作的國(guó)有資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)管理集團(tuán) 。具體職能定位 ，建議明確如下 ：word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)產(chǎn)投公司：近階段主要職能： 服務(wù)百城提質(zhì)建設(shè)工程。 依據(jù)目前整體財(cái)務(wù)狀況較好的實(shí)際，且債權(quán)債務(wù)關(guān)系清晰 ，負(fù)債率較低 （負(fù)債率為8.9% ）?？梢?/p>

3、考慮作為我縣國(guó)有資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)管理集團(tuán)的發(fā)展主體，重點(diǎn)整合經(jīng)營(yíng)性優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，推動(dòng)市場(chǎng)化發(fā)展。經(jīng)開(kāi)投公司:主要職能是服務(wù)于“一區(qū)四園 ”建設(shè) 。以股權(quán)投資重點(diǎn)，拓展園區(qū)開(kāi)發(fā)、標(biāo)準(zhǔn)化廠房建設(shè)、地產(chǎn)開(kāi)發(fā)、股權(quán)投資 、企業(yè)服務(wù)等相關(guān)業(yè)務(wù)。城投公司 :主要職能是產(chǎn)投和經(jīng)開(kāi)投兩個(gè)公司之外的工作。 由于城投公司歷史性債權(quán)債務(wù)關(guān)系復(fù)雜及股權(quán)原因，處置難度較大。目前重點(diǎn)應(yīng)結(jié)合目前政策風(fēng)險(xiǎn)，逐步剝離、化解過(guò)去的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。在此基礎(chǔ)上，積極拓展市場(chǎng)化產(chǎn)業(yè)經(jīng)營(yíng) ，逐步實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型。結(jié)合目前實(shí)際狀況及未來(lái)發(fā)展需求，我縣平臺(tái)公司整合發(fā)展需基于已有企業(yè)，集中優(yōu)勢(shì)資產(chǎn)和資源，做大 、坐實(shí)產(chǎn)投公司體量，避免資產(chǎn) 、資源 、管理和人

4、才隊(duì)伍的過(guò)度分散 。 因此 ，新成立的平臺(tái)公司在資產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī) 、人員等方面基礎(chǔ)薄弱，短期來(lái)看運(yùn)作難度較大，建議審慎考慮。二、發(fā)展目標(biāo)在現(xiàn)有三家主要平臺(tái)公司基礎(chǔ)上 ，以產(chǎn)投公司為主體，成立若干家市場(chǎng)化子公司 ：國(guó)有資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)公司 、工程word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)公司 、房地產(chǎn)公司 、物業(yè)公司 、三蘇文旅公司 、供水 、供氣等公司 ），以整合市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù) ，增加現(xiàn)金流收入 。（一）增加資本通過(guò)貨幣注入 、實(shí)物增資等方式 ，使產(chǎn)投公司注冊(cè)資本達(dá)到 5 億元以上 ，壯大產(chǎn)投公司實(shí)力 。（二）整合資產(chǎn)和注入擴(kuò)大資產(chǎn)規(guī)模 ， 2018 年力爭(zhēng)資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到100 億元以上，以發(fā)揮國(guó)有資產(chǎn)的規(guī)

5、模效應(yīng) ，降低公司資產(chǎn)負(fù)債 ，增強(qiáng)投融資能力 。 同時(shí) ，支持產(chǎn)投公司加大國(guó)有資產(chǎn)的盤(pán)活力度，促進(jìn)國(guó)有資產(chǎn)有效流動(dòng)和保值增值。以產(chǎn)投公司為國(guó)有資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)管理集團(tuán)公司 ，成立若干子公司 ：1、授予特許經(jīng)營(yíng)權(quán)成立 “國(guó)有資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)公司”（廣潤(rùn)租賃公司）。 將全縣房屋租賃 、汽車(chē)租賃 、河道采砂經(jīng)營(yíng)等以特許經(jīng)營(yíng)權(quán)的方式授予該公司。整合城市廣告經(jīng)營(yíng)、道路養(yǎng)護(hù) 、路燈維護(hù) 、園林綠化 、保障房或公租房、道路冠名 、場(chǎng)館運(yùn)營(yíng)和停車(chē)場(chǎng)等相關(guān)特許經(jīng)營(yíng)權(quán)限，由縣政府出臺(tái)文件授予產(chǎn)投公司；（初步估算可形成2 億以上收入 ）2、收購(gòu)或成立 “市政綠化工程公司”通過(guò)自主收購(gòu)或成立的方式，組建具備市政、綠化 、房建等相關(guān)資

6、質(zhì)的工程公司（市政二級(jí)資質(zhì)以上）， 承接word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)全縣基礎(chǔ)設(shè)施工程建設(shè)、施工 、土地整理等相關(guān)業(yè)務(wù)。（初步估算可形成3 億以上收入 ）3、成立 “物業(yè)運(yùn)營(yíng)管理公司”成立專門(mén)的物業(yè)運(yùn)營(yíng)管理公司，將郟縣行政事業(yè)單位、學(xué)校、醫(yī)院、場(chǎng)館、工業(yè)園區(qū) 、保障房或公租房、安置房 、商品房等物業(yè)管理、后勤服務(wù)等納入物業(yè)管理公司，統(tǒng)一經(jīng)營(yíng) 、統(tǒng)一運(yùn)作 。（ 初步估算可形成2000 萬(wàn)以上收入）4、供水 、污水 、液化氣等公司及旅游資源劃撥注入（名義）產(chǎn)投公司將縣自來(lái)水廠、污水廠 、液化氣公司等注入平臺(tái)公司，進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表合并 ，實(shí)際的所有權(quán) 、經(jīng)營(yíng)權(quán) 、管理權(quán)等三不變 。（ 初步估算

7、可形成 3000 萬(wàn)以上收入 ）5、適時(shí)成立 “房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)公司”成立房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)公司（名稱待定 ，前期可申請(qǐng)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)暫定資質(zhì)）。 負(fù)責(zé)棚戶區(qū)改造項(xiàng)目、商品房 、公租房的開(kāi)發(fā)與經(jīng)營(yíng)等業(yè)務(wù)。房地產(chǎn)公司作為市場(chǎng)主體，可參與我縣擬出讓土地的招拍掛工作并進(jìn)行相應(yīng)二級(jí)開(kāi)發(fā)。對(duì)于土地出讓形成的土地出讓收益，以增加注冊(cè)資本金或補(bǔ)貼的方式注入到房地產(chǎn)公司給予支持。（ 可形成3 億以上收入）通過(guò)以上 “四資 ”（資產(chǎn) 、資金 、資源 、資本 ）整合，完word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)善機(jī)制 ，項(xiàng)目包裝 ，可壯大資產(chǎn)規(guī)模和實(shí)力，做大現(xiàn)金流入。 同時(shí)，亦可確保產(chǎn)投公司年經(jīng)營(yíng)收入在8.7 億元以上 。除以上主要

8、子公司設(shè)置之外，鼓勵(lì)各平臺(tái)公司根據(jù)自身經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)特點(diǎn)，積極拓展新的市場(chǎng)化業(yè)務(wù)。未來(lái)圍繞農(nóng)業(yè)及農(nóng)村環(huán)境治理、扶貧、水利、市政、教育、醫(yī)療、公路等相關(guān)領(lǐng)域的基礎(chǔ)設(shè)施投資及產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目，全部交由平臺(tái)公司進(jìn)行市場(chǎng)化運(yùn)作。（ 具體項(xiàng)目一事一議，在依法合規(guī)的前提下以市場(chǎng)化方式交由平臺(tái)公司運(yùn)作）三、保障措施（一）做大公司資產(chǎn)規(guī)模按照 關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范地方政府舉債融資行為的通知（財(cái)預(yù) 2017 50 號(hào)）等相關(guān)文件的要求，進(jìn)一步梳理我縣存量國(guó)有資產(chǎn)，通過(guò)多種方式、途徑進(jìn)一步做大資產(chǎn)規(guī)模，力爭(zhēng)三家平臺(tái)公司2018 年總資產(chǎn) （扣除原注入的公益性資產(chǎn) ）規(guī)模達(dá)到 100 億、2019 年達(dá)到 120 億、 2020 年達(dá)

9、到 150 億以上 。1.整合相關(guān)存量國(guó)有企業(yè)股權(quán)；2.建立土地收益補(bǔ)償機(jī)制和財(cái)政資金長(zhǎng)效注入機(jī)制，每年將部分土地出讓資金、財(cái)政專項(xiàng)資金等以補(bǔ)貼、注冊(cè)資本金的方式注入平臺(tái)公司；3.整合具備經(jīng)營(yíng)條件的資產(chǎn)（如城市廣告經(jīng)營(yíng)、道路養(yǎng)護(hù)、路燈維護(hù) 、園林綠化 、保障房或公租房、道路冠名 、word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)場(chǎng)館運(yùn)營(yíng)和停車(chē)場(chǎng)、河道采砂經(jīng)營(yíng)等）相關(guān)特許經(jīng)營(yíng)權(quán)限，由縣政府出臺(tái)文件授予產(chǎn)投公司；4、整合旅游資產(chǎn)及資源；5、支持平臺(tái)公司圍繞市場(chǎng)化業(yè)務(wù)開(kāi)展市場(chǎng)化融資、投資及并購(gòu)工作 ，壯大優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)體量。責(zé)任單位 ：投融資管理委員會(huì)、國(guó)資中心 、各平臺(tái)公司、相關(guān)局委（二）創(chuàng)新項(xiàng)目運(yùn)作模式按照現(xiàn)

10、有政策法律法規(guī)要求， 重點(diǎn)規(guī)范項(xiàng)目運(yùn)作模式，在平衡政府資金需求的同時(shí)，提高平臺(tái)公司經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流 。 一是支持產(chǎn)投公司市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型，并作為社會(huì)資本方參與本縣PPP 項(xiàng)目 ；二是對(duì)于政府投資性項(xiàng)目（重點(diǎn)是土地收儲(chǔ) 、扶貧類 、農(nóng)村環(huán)境治理等）， 以授權(quán)投資建設(shè)的方式給到產(chǎn)投公司運(yùn)作，并給予一定比例的代建費(fèi)。三是以政府購(gòu)買(mǎi)服務(wù)方式推動(dòng)棚戶區(qū)改造的實(shí)施。對(duì)于平臺(tái)公司承接并融資的基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目，給予收益補(bǔ)償機(jī)制 。 對(duì)于產(chǎn)投公司用于基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目的融資，應(yīng)通過(guò)幾種方式確保還款來(lái)源，盡量避免借新還舊的惡性循環(huán)：一是財(cái)政資金每年返還支持；二是項(xiàng)目周邊土地增值收益返還 （注冊(cè)資本金或者補(bǔ)貼的方式）； 三是注入有效國(guó)

11、有資產(chǎn) 。責(zé)任單位 ：投融資管理委員會(huì)、財(cái)政局 、國(guó)資中心 、word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)各平臺(tái)公司（三）規(guī)范投融資工作嚴(yán)格按照政策要求 ，緊守政策底線 ，規(guī)范政府及投融資平臺(tái)公司投融資模式及制度機(jī)制 。一方面 ，推動(dòng)政府層面專項(xiàng)債券（包括 2017 年以來(lái)在土地收儲(chǔ)、公益性項(xiàng)目、棚戶區(qū)改造等方面的專項(xiàng)債券）、 PPP、產(chǎn)業(yè)基金等融資方式的落實(shí)，依法合規(guī)開(kāi)展政府層面融資 。另一方面 ，推動(dòng)平臺(tái)公司特別是產(chǎn)投公司市場(chǎng)化融資模式 ，建立以債權(quán)融資為基礎(chǔ)，股權(quán)融資和夾層融資為輔助的多元化融資渠道，重點(diǎn)是推動(dòng)在政府購(gòu)買(mǎi)服務(wù)政策性銀行貸款 、棚改專項(xiàng)債、城投債 、私募債 、資產(chǎn)證券化、信托資

12、管 、產(chǎn)業(yè)基金等融資渠道的拓展。同時(shí) ，鼓勵(lì)產(chǎn)投公司下屬子公司進(jìn)行混合所有制改革，鼓勵(lì)平臺(tái)公司依法同社會(huì)資本進(jìn)行合作，通過(guò)股權(quán)合作、引入戰(zhàn)略投資者、推動(dòng)下屬公司上市等方式實(shí)現(xiàn)股權(quán)融資的突破。責(zé)任單位 ：財(cái)政局 、國(guó)資中心 、國(guó)土局 、各平臺(tái)公司（四）解決人才短缺難題相比其他平臺(tái)公司，縣平臺(tái)公司目前人才的缺乏的問(wèn)題比較嚴(yán)重。市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型需要投資、資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、風(fēng)險(xiǎn)控制、金融 、企業(yè)管理等專業(yè)人才支撐，否則將難以落地。建議縣委縣政府領(lǐng)導(dǎo)應(yīng)將平臺(tái)公司人才的選聘提上日程，word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)盡快彌補(bǔ)人才的短板。 2017年以來(lái) ，河南省很多縣市平臺(tái)公司已經(jīng)面向全省乃至全國(guó)選聘優(yōu)秀投融資

13、、經(jīng)營(yíng)管理人才，值得借鑒 。1、加快人才隊(duì)伍選聘工作通過(guò)體制內(nèi)選聘 、社會(huì)化招聘等方式 ，確保每家平臺(tái)公司有 2-3 名專業(yè)副總經(jīng)理到位 ，負(fù)責(zé)投融資 、工程建設(shè)及企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理等方面工作 。 放寬各平臺(tái)公司用人機(jī)制 ，各平臺(tái)公司可根據(jù)業(yè)務(wù)情況自主開(kāi)展內(nèi)部一般員工招聘工作，并報(bào)國(guó)資中心備案 。按照發(fā)改辦財(cái)金2018194號(hào)文的要求 ，鼓勵(lì)平臺(tái)公司主要負(fù)責(zé)人身份轉(zhuǎn)變，按照市場(chǎng)化方式取得相應(yīng)待遇。同時(shí)，根據(jù)相關(guān)政策精神，給予 5 年過(guò)渡期支持 。2、建立市場(chǎng)化薪酬機(jī)制制定 國(guó)有企業(yè)負(fù)責(zé)人薪酬福利管理制度，對(duì)于市場(chǎng)化選聘的人員，其薪酬結(jié)構(gòu)和薪酬水平依據(jù)國(guó)有企業(yè)改革相關(guān)政策文件及區(qū)域平均薪酬水平進(jìn)行確定

14、。各公司根據(jù)業(yè)務(wù)性質(zhì) 、公司規(guī)模和市場(chǎng)狀況，制定公司內(nèi)部員工的薪酬管理辦法 ，報(bào)集團(tuán)董事會(huì)審批，并報(bào)國(guó)資中心備案。3、推進(jìn)市場(chǎng)化的績(jī)效考核與管理依照各公司的業(yè)務(wù)定位 ，制定 國(guó)有企業(yè)負(fù)責(zé)人績(jī)效管理制度 ，以業(yè)績(jī)?yōu)閷?dǎo)向 ，建立起系統(tǒng)的績(jī)效管理體系 。 經(jīng)營(yíng)管理業(yè)績(jī)考核以縣政府年初下達(dá)的目標(biāo)任務(wù)為基礎(chǔ)，以word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)各公司任務(wù)實(shí)際完成情況為依據(jù)，通過(guò)考核關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)予以實(shí)施 。責(zé)任單位 ：投融資管理委員會(huì)、國(guó)資中心 、人社局 、各平臺(tái)公司（五）完善國(guó)資監(jiān)管體制由縣政府授權(quán)國(guó)資中心統(tǒng)籌負(fù)責(zé)縣屬國(guó)有資產(chǎn)的監(jiān)督管理 ，對(duì)各平臺(tái)公司依法履行出資人監(jiān)管職責(zé)。圍繞履行資產(chǎn)收益 、派

15、出董事和監(jiān)事、指導(dǎo)公司經(jīng)營(yíng)方針和投資計(jì)劃等主要職責(zé)，重點(diǎn)管好資本投向、規(guī)范資本運(yùn)作、提高資本回報(bào) ，加強(qiáng)對(duì)企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、公司治理 、收入分配和風(fēng)險(xiǎn)控制等方面的監(jiān)管。對(duì)于各平臺(tái)公司市場(chǎng)化業(yè)務(wù)，縣政府給予充分授權(quán)，鼓勵(lì)平臺(tái)公司根據(jù)自身發(fā)展情況制定市場(chǎng)化業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃，并依法合規(guī)自主開(kāi)展相關(guān)業(yè)務(wù)。除國(guó)資監(jiān)管規(guī)定的“三重一大 ”事項(xiàng)之外 ，原則上縣政府不干涉平臺(tái)公司日常市場(chǎng)化業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng) 。責(zé)任單位 ：投融資管理委員會(huì)、財(cái)政局 、國(guó)資中心 、各平臺(tái)公司（六）規(guī)避政策風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)格按照政策來(lái)講，目前地方政府用于公益性項(xiàng)目建設(shè)的依法合規(guī)的融資方式只有PPP 和政府債券兩種方式，其他的均存在違規(guī)風(fēng)險(xiǎn)。因此 ，對(duì)項(xiàng)目的

16、融資模式、融資word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)渠道應(yīng)采取審慎的態(tài)度。1）投融資委員會(huì)及相關(guān)人員應(yīng)該加強(qiáng)相關(guān)政策的學(xué)習(xí)。2）對(duì) 2018 年融資項(xiàng)目 ，一事一議 ，嚴(yán)格按照政策把關(guān)，堅(jiān)決避免 “踩紅線 ”的行為 。責(zé)任單位 ：投融資管理委員會(huì) 、發(fā)改委 、財(cái)政局 、相關(guān)局委 、各平臺(tái)公司七）加強(qiáng)土地收儲(chǔ) 、一級(jí)開(kāi)發(fā)整理工作土地增值收益反哺城市建設(shè)未來(lái)仍然是支撐地方基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè) 、改善民生的重要基礎(chǔ)。應(yīng)加強(qiáng)我縣土地收儲(chǔ)管理工作 ，將符合收儲(chǔ)條件的土地全部納入儲(chǔ)備范圍，并加強(qiáng)管理 。 通過(guò)土地收儲(chǔ)、合理規(guī)劃提振房地產(chǎn)市場(chǎng)，促進(jìn)郟縣土地市場(chǎng)未來(lái)的有序發(fā)展。1）由國(guó)土局牽頭制定相應(yīng)辦法 ，加強(qiáng)全縣土地收儲(chǔ)工作。2）平臺(tái)公司參與招拍掛拿地 ，參與二級(jí)地產(chǎn)開(kāi)發(fā) 。由財(cái)政局牽頭 ，相關(guān)部門(mén)配合擬定辦法 ，對(duì)于平臺(tái)公司參與土地招拍掛繳納的土地出讓金 ，以注冊(cè)資本金或經(jīng)營(yíng)補(bǔ)貼等合規(guī)方式 ，注入到平臺(tái)公司 。3）加強(qiáng)對(duì)平臺(tái)公司稅收優(yōu)惠支持力度，對(duì)于平臺(tái)公司進(jìn)行土地整理 、地產(chǎn)開(kāi)發(fā)及其他市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù) ，繳納稅收地方留成部分予以返還 ，支持公司發(fā)展 。word 版本整理分享范文 范例指導(dǎo)學(xué)習(xí)責(zé)任單位 ：財(cái)政局 、國(guó)資中心 、國(guó)土局 、規(guī)劃局 、地稅局、各平臺(tái)公司word 版本整理分享范