醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理培訓(xùn)課件

1、醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理財(cái)務(wù)管理面臨的問題：客戶意識(shí)、數(shù)字海洋與財(cái)務(wù)管理的水平 兩只黃鸝鳴翠柳 一行白鷺上青天 兩個(gè)黃鸝在柳樹上叫 一群白鷺在藍(lán)天上飛古詩英文翻譯問題？客戶意識(shí)、產(chǎn)品意識(shí)、價(jià)值意識(shí)2醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理財(cái)務(wù)管理面臨的問題：客戶意識(shí)、數(shù)字海洋與財(cái)務(wù)管理的水平 今天的議題與目的 超越數(shù)字，拋磚引玉 由繁到簡 由深到淺 由專業(yè)到通俗 由晦澀到一目了然3醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理今天的議題與目的 超越數(shù)字，拋磚引玉 實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品

2、開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估4醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估4醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表什么是EVA (經(jīng)濟(jì)增加值）EVA 即經(jīng)濟(jì)利潤，是在減除資本占用費(fèi)用后企業(yè)經(jīng)營所產(chǎn)生的剩余價(jià)值 EVA = 稅后凈營業(yè)利潤 - 資本成本損益表收入成本EVA調(diào)整所得稅= NOPAT（稅后凈營業(yè)利潤） 資產(chǎn)負(fù)債表 調(diào)整后資本 WACC (加權(quán)平均資本成本率)= 資本成本 EVA = (資本回報(bào)率 - 資本成本率) x 資本 = EVA率 X 資本 從報(bào)表中計(jì)算EVA： 用于財(cái)務(wù)分析的EVA：+銷售利潤率 資本周轉(zhuǎn)率5醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理什么是EVA (經(jīng)濟(jì)增加值）EVA 即

3、經(jīng)濟(jì)利潤，是在減除公司EVA核算分析、調(diào)整公司的資產(chǎn)負(fù)債表和損益表銷售收入生產(chǎn)成本銷售/管理費(fèi)用調(diào)整營運(yùn)所得稅NOPAT（稅后凈營業(yè)利潤）調(diào)整后資本 資本成本率 資本費(fèi)用=+/x=損益表科目資產(chǎn)負(fù)債表科目6醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理公司EVA核算分析、調(diào)整公司的資產(chǎn)負(fù)債表和損益表銷售收入舉例：2000年中國上市公司EVA排名7醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理舉例：2000年中國上市公司EVA排名7醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增加值（EVA) 圖解當(dāng)前營運(yùn)價(jià)值（COV）投入資本市場(chǎng)增加值（MVA)當(dāng)期經(jīng)濟(jì)增加值預(yù)期經(jīng)濟(jì)增加值與當(dāng)期相等部分價(jià)值未來增長價(jià)值（FGV）市 值中國 75%東南亞

4、68%美國 50%英國 44%中國 25%東南亞 32%美國 50%英國 56%相關(guān)性美國 0.81日本 0.7中國 0.1公式：1、市場(chǎng)增加值=市值 - 投入資本2、市值=當(dāng)前營運(yùn)價(jià)值（COV）+ 未來增長價(jià)值（FGV）8醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理經(jīng)濟(jì)增加值（EVA) 圖解當(dāng)前營運(yùn)價(jià)值（COV）投入資本市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)增加值（EVA) 方法對(duì)企業(yè)的價(jià)值計(jì)算結(jié)果公式：1、市場(chǎng)增加值=市值 - 投入資本2、市值=當(dāng)前營運(yùn)價(jià)值（COV）+ 未來增長價(jià)值（FGV） 摘自財(cái)經(jīng)雜志思騰思特公司2000年中國上市公司經(jīng)濟(jì)增加值排名加工計(jì)算得出的結(jié)果9醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理經(jīng)濟(jì)增加值（EVA)

5、方法對(duì)企業(yè)的價(jià)值計(jì)算結(jié)果公式：1、市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)增加值（EVA) 方法對(duì)企業(yè)的價(jià)值分析說明當(dāng)期價(jià)值(COV) 未來增長值 （FGV）市盈率16%84%市值 100%70%30%51%49%66%34%72%28%94%6%A BCDEF16349393214637公司要維持現(xiàn)有股價(jià)： 資本回報(bào)增長率38%； EVA增長率146%10醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理經(jīng)濟(jì)增加值（EVA) 方法對(duì)企業(yè)的價(jià)值分析說明當(dāng)期價(jià)值 未實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估11醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介

6、紹 EVA價(jià)值評(píng)估11醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)杜邦比率分析 銷售凈利率 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 權(quán)益乘數(shù) 資產(chǎn)凈利率 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 權(quán)益乘數(shù) 銷售毛利率 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 產(chǎn)權(quán)比率 市盈率 應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率 已獲利息倍數(shù) 存貨周轉(zhuǎn)率 （以收入為基礎(chǔ)） 應(yīng)付帳款周轉(zhuǎn)率 已獲利息倍數(shù) 應(yīng)收帳款收帳天數(shù) （以現(xiàn)金為基礎(chǔ)） 應(yīng)付帳款付帳天數(shù) 流動(dòng)比率 存貨可供銷售天數(shù) 速動(dòng)比率 現(xiàn)金與每日銷售比 現(xiàn)金比率 營業(yè)現(xiàn)金流動(dòng)比率 圖示28凈資產(chǎn)收益率 銷售凈利率 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 資產(chǎn)負(fù)債率12醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理杜邦比率分析 銷售凈利率 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率A、B、C、D公司杜邦比率分析13醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管

7、理A、B、C、D公司杜邦比率分析13醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與A、B、C、D公司杜邦比率細(xì)化分解14醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理A、B、C、D公司杜邦比率細(xì)化分解14醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工推薦的表格15醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理推薦的表格15醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估16醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估16醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)成本分析架構(gòu)圖示成本分析財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)方法管理會(huì)計(jì)方法原材料輔助材料工人工資職工福利費(fèi)外購燃料動(dòng)力

8、費(fèi)生產(chǎn)用間接費(fèi)用固定成本固定產(chǎn)品成本直接材料費(fèi)直接人工費(fèi)燃料和動(dòng)力費(fèi)變動(dòng)成本外購半成品自制燃料動(dòng)力費(fèi)制造費(fèi)用固定銷售和管理費(fèi)用變動(dòng)產(chǎn)品成本變動(dòng)銷售和管理費(fèi)用17醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理成本分析架構(gòu)圖示成本分析財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)方法管理會(huì)計(jì)方法原材料輔助材附表21：成本法樂觀計(jì)算的前提假設(shè)：1、單價(jià)以和達(dá)預(yù)測(cè)數(shù)為準(zhǔn)； 2、銷量以項(xiàng)目小組對(duì)市場(chǎng)的分析判斷為準(zhǔn)； 3、成本以和達(dá)預(yù)測(cè)數(shù)為準(zhǔn)； 4、目標(biāo)利潤為零。18醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理附表21：成本法樂觀計(jì)算的前提假設(shè)：1、單價(jià)以和達(dá)預(yù)測(cè)數(shù)分產(chǎn)品細(xì)化表 保守前提項(xiàng)目目標(biāo)利潤300萬元目標(biāo)利潤500萬元目標(biāo)利潤800萬元保本19醫(yī)療行業(yè)客戶

9、意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理分產(chǎn)品細(xì)化表 保守前提項(xiàng)目目標(biāo)利潤300萬元目標(biāo)利運(yùn)用量本利模型，在簡化條件下，即現(xiàn)有采購和銷售條件基本穩(wěn)定的情況下，3775萬元的銷售收入即為盈虧平衡點(diǎn)。 1500萬元 固定成本變動(dòng)成本銷售收入收入、成本3775萬元業(yè)務(wù)量20醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理運(yùn)用量本利模型，在簡化條件下，即現(xiàn)有采購和銷售條件基本穩(wěn)定的實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估21醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估21醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)現(xiàn)金流量表22醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具

10、與財(cái)務(wù)管理現(xiàn)金流量表22醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理在結(jié)構(gòu)上，不論是合并后的結(jié)果，還是母公司的狀況，經(jīng)營產(chǎn)生的現(xiàn)金流量極度小，而籌資、投資規(guī)模在迅速擴(kuò)大單位：萬元23醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理在結(jié)構(gòu)上，不論是合并后的結(jié)果，還是母公司的狀況，經(jīng)營產(chǎn)生的現(xiàn)醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理培訓(xùn)課件 此表對(duì)比分 析了凈利潤與經(jīng)營凈現(xiàn)金流 量之間的關(guān)系 對(duì)母公司，投資收益是減少經(jīng)營凈現(xiàn)金流量的最大因素。同時(shí)，兩張表共同顯示出，營運(yùn)資本效率低下，也是減少現(xiàn)金流的主要因素合并單位：萬元母公司單位：萬元25醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理 此表對(duì)比分 析了凈利潤與經(jīng)營凈現(xiàn)金流 量之間的關(guān)系合

11、并單實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估26醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估26醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)資產(chǎn)負(fù)債表共同尺度分析27醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理資產(chǎn)負(fù)債表共同尺度分析27醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理資產(chǎn)負(fù)債表共同尺度分析（續(xù)）28醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理資產(chǎn)負(fù)債表共同尺度分析（續(xù)）28醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)利潤及利潤分配表共同尺度分析29醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理利潤及利潤分配表共同尺度分析29醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)實(shí)例節(jié)

12、選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估30醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估30醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)成本明細(xì)比較分析單位：元/噸 31醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理成本明細(xì)比較分析單位：元/噸 31醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具成本結(jié)構(gòu)比較分析32醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理成本結(jié)構(gòu)比較分析32醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估33醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與

13、財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估33醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)底表樣式34醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理底表樣式34醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理數(shù)據(jù)匯總35醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理數(shù)據(jù)匯總35醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理新產(chǎn)品研發(fā)新產(chǎn)品面市及市場(chǎng)銷售業(yè)績表現(xiàn)36醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理新產(chǎn)品研發(fā)新產(chǎn)品面市及市場(chǎng)銷售業(yè)績表現(xiàn)36醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估 杜邦分析 管理會(huì)計(jì) 現(xiàn)金流量分析 共同尺度分析 成本優(yōu)勢(shì)比較 新產(chǎn)品開發(fā) 行業(yè)地位評(píng)估37醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理實(shí)例節(jié)選管理工具介紹 EVA價(jià)值評(píng)估37醫(yī)療行業(yè)客戶意

14、識(shí)行業(yè)地位評(píng)分表38醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理行業(yè)地位評(píng)分表38醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理行業(yè)地位評(píng)估（一）：火炬在行業(yè)中盈利水平偏低，資產(chǎn)運(yùn)營效率居中，在資本市場(chǎng)的表現(xiàn)一般銷售利潤率15%湘火炬3%華晨4%離合器5%湖北車橋5%一汽四環(huán)7%萬向錢潮11%利潤增長率-80%一汽四環(huán)30%華晨-40%火炬-24%離合器-28%萬向錢潮-17%總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率2一汽四環(huán)1.57華晨0.80火炬0.73萬向錢潮0.53離合器0.45湖北車橋0.36市值比銷售收入10倍離合器10湖北車橋8火炬4.9萬向錢潮3.6華晨2一汽四環(huán)1數(shù)據(jù)來源：根據(jù)中天網(wǎng)2001年業(yè)績指標(biāo)計(jì)算 見附件139醫(yī)療行業(yè)客戶意識(shí)表現(xiàn)工具與財(cái)務(wù)管理行業(yè)地位評(píng)估（一）：火炬在行業(yè)中盈利水平偏低，資產(chǎn)運(yùn)營效率居行業(yè)地位評(píng)估（二）：火炬在行業(yè)中財(cái)務(wù)收益與資產(chǎn)運(yùn)營水平居中，償債能力最低，發(fā)展能力居行業(yè)首位，整體綜合競(jìng)爭(zhēng)力一般42分18分22分18分財(cái)務(wù)收益資產(chǎn)營運(yùn)償債能力發(fā)展能力一汽四環(huán)42萬向錢潮28華晨18火炬17離合器8湖北車橋6一汽四環(huán)18華