保薦代表人考試《投資銀行業(yè)務(wù)》精選模擬試題必過

保薦代表人考試《投資銀行業(yè)務(wù)》精選模擬試題必過1.根據(jù)《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于進一步改進企業(yè)債券發(fā)行審核工作的通知》，需要進行從嚴審核的發(fā)債申請有（）。Ⅰ．項目屬于當前國家重點支持范圍的發(fā)債申請Ⅱ．資產(chǎn)負債率為80%且債項級別在AA＋以下的債券的發(fā)債申請Ⅲ．專項用于養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)項目的發(fā)債申請Ⅳ．連續(xù)發(fā)債兩次以上且資產(chǎn)負債率為75%的城投類企業(yè)的發(fā)債申請Ⅴ．企業(yè)資產(chǎn)不實，運營不規(guī)范，償債保障措施較弱的發(fā)債申請A.

Ⅰ、Ⅲ、ⅤB.

Ⅱ、Ⅳ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:根據(jù)《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于進一步改進企業(yè)債券發(fā)行審核工作的通知》和《關(guān)于全面加強企業(yè)債券風險防范的若干意見》的規(guī)定，對于以下兩類發(fā)債申請，要從嚴審核，有效防范市場風險：①募集資金用于產(chǎn)能過剩、高污染、高耗能等國家產(chǎn)業(yè)政策限制領(lǐng)域的發(fā)債申請。②企業(yè)信用等級較低，負債率高，債券余額較大或運作不規(guī)范、資產(chǎn)不實、償債措施較弱的發(fā)債申請：a．資產(chǎn)負債率較高（城投類企業(yè)60%以上，一般生產(chǎn)經(jīng)營性企業(yè)70%以上）且債項級別在AA＋以下的債券。b．企業(yè)及所在地地方政府或為其提供承銷服務(wù)的券商有不盡職或不誠信記錄。c．連續(xù)發(fā)債兩次以上且資產(chǎn)負債率高于60%的城投類企業(yè)。d．企業(yè)資產(chǎn)不實，運營不規(guī)范，償債保障措施較弱的發(fā)債申請。Ⅰ項屬于加快和簡化審核類企業(yè)債券。Ⅲ項，《養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)專項債券發(fā)行指引》第2條規(guī)定，對于專項用于養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)項目的發(fā)債申請，在相關(guān)手續(xù)齊備、償債保障措施完善的基礎(chǔ)上，比照我委“加快和簡化審核類”債券審核程序，提高審核效率。2.根據(jù)《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》，下列關(guān)于發(fā)行人在財務(wù)會計方面需要符合的發(fā)行條件，說法正確的有（）。Ⅰ．最近3個會計年度凈利潤均為正數(shù)且累計達到人民幣3000萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后較低者為計算依據(jù)Ⅱ．最近3個會計年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額累計超過人民幣5000萬元，或最近3個會計年度營業(yè)收入累計超過人民幣3億元Ⅲ．最近一期末不存在未彌補虧損Ⅳ．最近一期末無形資產(chǎn)（扣除土地使用權(quán)、水面養(yǎng)殖權(quán)和采礦權(quán)等后）占凈資產(chǎn)的比例不高于30%Ⅴ．發(fā)行后股本總額不少于人民幣3000萬元A.

Ⅰ、ⅢB.

Ⅱ、ⅤC.

Ⅰ、ⅣD.

Ⅱ、ⅢE.

Ⅳ、Ⅴ【答案】:

D【解析】:《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》（2020年修訂）第26條第1款規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)當符合下列條件：①最近3個會計年度凈利潤均為正數(shù)且累計超過人民幣3000萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后較低者為計算依據(jù)；②最近3個會計年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額累計超過人民幣5000萬元；或者最近3個會計年度營業(yè)收入累計超過人民幣3億元；③發(fā)行前股本總額不少于人民幣3000萬元；④最近1期末無形資產(chǎn)（扣除土地使用權(quán)、水面養(yǎng)殖權(quán)和采礦權(quán)等后）占凈資產(chǎn)的比例不高于20%；⑤最近1期末不存在未彌補虧損。3.根據(jù)《公司債券上市規(guī)則》，債券上市期間，發(fā)生可能影響發(fā)行人償債能力或者債券價格的重大事項，或者存在關(guān)于發(fā)行人及其債券的重大市場傳聞的，發(fā)行人應(yīng)當及時向上交所提交并披露臨時報告，說明事件的起因、目前的狀態(tài)和可能產(chǎn)生的后果。前款所稱重大事項包括（）。[2019年6月真題]Ⅰ．發(fā)行人經(jīng)營方針、經(jīng)營范圍或者生產(chǎn)經(jīng)營外部條件等發(fā)生重大變化Ⅱ．發(fā)行人出售、轉(zhuǎn)讓主要資產(chǎn)或發(fā)生重大資產(chǎn)重組Ⅲ．發(fā)行人董秘無法履行職責或者發(fā)生重大變動Ⅳ．發(fā)行人當年累計對外提供擔保超過上年末凈資產(chǎn)的10%Ⅴ．發(fā)行人實際控制人發(fā)生變更A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:《上海證券交易所公司債券上市規(guī)則》（2018年修訂）第3.3.1條規(guī)定，債券上市期間，發(fā)生可能影響發(fā)行人償債能力或者債券價格的重大事項，或者存在關(guān)于發(fā)行人及其債券的重大市場傳聞的，發(fā)行人應(yīng)當按照相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、本規(guī)則及本所其他規(guī)定及時向本所提交并披露臨時報告，說明事件的起因、目前的狀態(tài)和可能產(chǎn)生的后果。前款所稱重大事項包括但不限于：①發(fā)行人經(jīng)營方針、經(jīng)營范圍或者生產(chǎn)經(jīng)營外部條件等發(fā)生重大變化；②發(fā)行人主要資產(chǎn)被查封、扣押、凍結(jié)；③發(fā)行人出售、轉(zhuǎn)讓主要資產(chǎn)或發(fā)生重大資產(chǎn)重組；④發(fā)行人放棄債權(quán)、財產(chǎn)或其他導(dǎo)致發(fā)行人發(fā)生超過上年末凈資產(chǎn)10%的重大損失；⑤發(fā)行人當年累計新增借款或者對外提供擔保超過上年末凈資產(chǎn)的20%；⑥發(fā)行人發(fā)生未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的違約情況；⑦發(fā)行人涉及重大訴訟、仲裁事項，受到重大行政處罰、行政監(jiān)管措施或自律組織紀律處分；⑧發(fā)行人減資、合并、分立、解散、申請破產(chǎn)或依法進入破產(chǎn)程序；⑨發(fā)行人或其董事、監(jiān)事、高級管理人員涉嫌犯罪或重大違法失信、無法履行職責或者發(fā)生重大變動；⑩發(fā)行人控股股東或者實際控制人涉嫌犯罪被立案調(diào)查或者發(fā)生變更；?發(fā)行人發(fā)生可能導(dǎo)致不符合債券上市條件的重大變化；?發(fā)行人主體或債券信用評級發(fā)生變化；?保證人、擔保物或者其他償債保障措施發(fā)生重大變化；?其他對投資者作出投資決策有重大影響的事項；?法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件規(guī)定或中國證監(jiān)會、本所要求的其他事項。發(fā)行人應(yīng)當及時披露重大事項的進展及其對發(fā)行人償債能力可能產(chǎn)生的影響。發(fā)行人受到重大行政處罰、行政監(jiān)管措施或紀律處分的，還應(yīng)當及時披露相關(guān)違法違規(guī)行為的整改情況。4.擬發(fā)行公司最近1年發(fā)生下列（）情形的，由發(fā)行部決定是否重新提交發(fā)審會討論。A.

利潤低于前2年平均利潤水平B.

凈資產(chǎn)收益率未達公司承諾的收益率C.

資產(chǎn)收益率低于公司承諾的收益率D.

固定資產(chǎn)收益率未實現(xiàn)增長【答案】:

B【解析】:《股票發(fā)行審核標準備忘錄第5號——關(guān)于已通過發(fā)審會擬發(fā)行證券的公司會后事項監(jiān)管及封卷工作的操作規(guī)程》第3條規(guī)定，擬發(fā)行公司若最近1年實現(xiàn)的凈利潤低于上一年的凈利潤或盈利預(yù)測數(shù)（如有），或凈資產(chǎn)收益率未達公司承諾的收益率，由發(fā)行部決定是否重新提交發(fā)審會討論。5.A公司用一棟廠房換入B公司的一項專利權(quán)。廠房的賬面原值為3000萬元，已提折舊400萬元，已提減值準備200萬元。A公司另向B公司支付補價200萬元。假定該項資產(chǎn)交換不具有商業(yè)實質(zhì)，且不考慮相關(guān)稅費，A公司換入專利權(quán)的入賬價值為（）萬元。A.

1200B.

1400C.

2600D.

2000【答案】:

C【解析】:由于該項非貨幣性資產(chǎn)交換不具有商業(yè)實質(zhì)，換入資產(chǎn)的入賬價值應(yīng)當以換出資產(chǎn)的賬面價值為基礎(chǔ)進行計量。A公司換入專利權(quán)的入賬價值＝（3000－400－200）＋200＝2600（萬元）。6.根據(jù)《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票發(fā)行上市審核規(guī)則》，關(guān)于紅籌企業(yè)申請發(fā)行股票或存托憑證并在創(chuàng)業(yè)板上市，以下說法錯誤的是（）。A.

營業(yè)收入快速增長，擁有自主研發(fā)、國際領(lǐng)先技術(shù)，同行業(yè)競爭中處于相對優(yōu)勢地位的尚未在境外上市紅籌企業(yè)，預(yù)計市值不低于人民幣100億元，且最近一年凈利潤為正的，可以申請發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市B.

最近一年營業(yè)收入不低于5億元，最近三年營業(yè)收入復(fù)合增長率10%以上的，滿足營業(yè)收入快速增長的條件C.

處于研發(fā)階段，擁有自主研發(fā)、國際領(lǐng)先技術(shù)，同行業(yè)競爭中處于相對優(yōu)勢地位的尚未在境外上市紅籌企業(yè)，預(yù)計市值不低于人民幣100億元，且最近一年凈利潤為正的，可以申請發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市D.

對國家創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略有重要意義的紅籌企業(yè)，適用“營業(yè)收入快速增長”的規(guī)定E.

符合《若干意見》等相關(guān)規(guī)定且最近一年凈利潤為正的紅籌企業(yè)，可以申請發(fā)行股票或存托憑證并在創(chuàng)業(yè)板上市【答案】:

D【解析】:根據(jù)《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票發(fā)行上市審核規(guī)則》第23條規(guī)定，符合《若干意見》等相關(guān)規(guī)定且最近一年凈利潤為正的紅籌企業(yè)，可以申請發(fā)行股票或存托憑證并在創(chuàng)業(yè)板上市。營業(yè)收入快速增長，擁有自主研發(fā)、國際領(lǐng)先技術(shù)，同行業(yè)競爭中處于相對優(yōu)勢地位的尚未在境外上市紅籌企業(yè)，申請發(fā)行股票或存托憑證并在創(chuàng)業(yè)板上市的，市值及財務(wù)指標應(yīng)當至少符合下列上市標準中的一項，發(fā)行人的招股說明書和保薦人的上市保薦書應(yīng)當明確說明所選擇的具體上市標準：①預(yù)計市值不低于人民幣100億元，且最近一年凈利潤為正；②預(yù)計市值不低于人民幣50億元，最近一年凈利潤為正且營業(yè)收入不低于人民幣5億元。前款所稱營業(yè)收入快速增長，指符合下列標準之一：①最近一年營業(yè)收入不低于5億元的，最近三年營業(yè)收入復(fù)合增長率10%以上；②最近一年營業(yè)收入低于5億元的，最近三年營業(yè)收入復(fù)合增長率20%以上；③受行業(yè)周期性波動等因素影響，行業(yè)整體處于下行周期的，發(fā)行人最近三年營業(yè)收入復(fù)合增長率高于同行業(yè)可比公司同期平均增長水平。處于研發(fā)階段的紅籌企業(yè)和對國家創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略有重要意義的紅籌企業(yè)，不適用“營業(yè)收入快速增長”的規(guī)定。7.某城投企業(yè)擬發(fā)行停車場專項債券，下列說法正確的有（）。Ⅰ．該企業(yè)擬發(fā)債資金專項用于城市停車場建設(shè)項目，可以比照國家發(fā)改委“加快和簡化審核類”債券審核程序Ⅱ．單次發(fā)債規(guī)模，原則上不超過所屬地方政府上年本級公共財政預(yù)算收入Ⅲ．地方政府所屬城投企業(yè)已發(fā)行未償付的企業(yè)債券、中期票據(jù)余額與地方政府當年GDP的比值超過8%的，其所屬城投企業(yè)發(fā)債應(yīng)嚴格控制Ⅳ．此次募集資金占城市停車場項目總投資比例可以不超過70%Ⅴ．用于委托經(jīng)營或轉(zhuǎn)讓—經(jīng)營—轉(zhuǎn)讓（TOT）等方式，收購已建成的停車場統(tǒng)一經(jīng)營管理A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅳ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:根據(jù)《城市停車場建設(shè)專項債券發(fā)行指引》（發(fā)改辦財金〔2015〕818號）具體分析如下：Ⅰ項，第1條規(guī)定，鼓勵企業(yè)發(fā)行債券專項用于城市停車場建設(shè)項目，在相關(guān)手續(xù)齊備、償債措施完善的基礎(chǔ)上，比照我委“加快和簡化審核類”債券審核程序，提高審核效率。Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ三項，第2條規(guī)定，在償債保障措施較為完善的基礎(chǔ)上，企業(yè)申請發(fā)行城市停車場建設(shè)專項債券，可適當放寬企業(yè)債券現(xiàn)行審核政策及《關(guān)于全面加強企業(yè)債券風險防范的若干意見》中規(guī)定的部分準入條件：①發(fā)行城市停車場建設(shè)專項債券的城投類企業(yè)不受發(fā)債指標限制。②債券募集資金可用于房地產(chǎn)開發(fā)、城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項目（以下簡稱“主體項目”）中配套建設(shè)的城市停車場項目，具體投資規(guī)?？捎芍黧w項目審批部門根據(jù)主體項目可行性研究報告內(nèi)容出具專項意見核定。③募集資金占城市停車場項目總投資比例由不超過60%放寬至不超過70%。④將城投類企業(yè)和一般生產(chǎn)經(jīng)營性企業(yè)需提供擔保措施的資產(chǎn)負債率要求分別放寬至70%和75%；主體評級AAA的，資產(chǎn)負債率要求進一步放寬至75%和80%。⑤不受“地方政府所屬城投企業(yè)已發(fā)行未償付的企業(yè)債券、中期票據(jù)余額與地方政府當年GDP的比值超過8%的，其所屬城投企業(yè)發(fā)債應(yīng)嚴格控制”的限制。⑥城投類企業(yè)不受“單次發(fā)債規(guī)模，原則上不超過所屬地方政府上年本級公共財政預(yù)算收入”的限制。Ⅴ項，第5條規(guī)定，優(yōu)化城市停車場建設(shè)項目品種方案設(shè)計。一是可根據(jù)項目資金回流的具體情況科學設(shè)計債券發(fā)行方案，支持合理靈活設(shè)置債券期限、選擇權(quán)及還本付息方式。二是積極探索停車設(shè)施產(chǎn)權(quán)、專項經(jīng)營權(quán)、預(yù)期收益質(zhì)押擔保等形式。三是鼓勵發(fā)債用于委托經(jīng)營或轉(zhuǎn)讓—經(jīng)營—轉(zhuǎn)讓（TOT）等方式，收購已建成的停車場統(tǒng)一經(jīng)營管理。8.根據(jù)《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則》，以下說法正確的是（）。Ⅰ．深交所收到申請文件后5個工作日內(nèi)，對文件進行核對，作出是否受理的決定，告知上市公司及其獨立財務(wù)顧問Ⅱ．申請文件與中國證監(jiān)會及本所規(guī)定的文件目錄不相符的，上市公司應(yīng)當予以補正，補正時限最長不超過30個工作日Ⅲ．本所受理申請文件后10個工作日內(nèi)，獨立財務(wù)顧問應(yīng)當以電子文檔形式報送工作底稿，供監(jiān)管備查Ⅳ．上市公司申請發(fā)行股份購買資產(chǎn)的，本所重組審核機構(gòu)自受理申請文件之日起20個工作日內(nèi)，向上市公司、交易對方、獨立財務(wù)顧問、證券服務(wù)機構(gòu)提出首輪審核問詢Ⅴ．深交所對申請文件做出決定后，上市公司、交易對方及有關(guān)各方，以及為本次交易提供服務(wù)的獨立財務(wù)顧問、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)人員才須承擔相應(yīng)的法律責任A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

A【解析】:Ⅰ、Ⅱ兩項，根據(jù)《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則》第30條第1款規(guī)定，本所收到申請文件后5個工作日內(nèi)，對文件進行核對，作出是否受理的決定，告知上市公司及其獨立財務(wù)顧問。申請文件與中國證監(jiān)會及本所規(guī)定的文件目錄不相符、文檔名稱與文檔內(nèi)容不相符、文檔格式不符合本所要求、簽章不完整或者不清晰、文檔無法打開或者存在本所認定的其他不齊備情形的，上市公司應(yīng)當予以補正，補正時限最長不超過30個工作日。上市公司補正申請文件的，本所收到申請文件的時間以上市公司最終提交補正文件的時間為準。Ⅲ項，第33條規(guī)定，本所受理申請文件后10個工作日內(nèi)，獨立財務(wù)顧問應(yīng)當以電子文檔形式報送工作底稿，供監(jiān)管備查。Ⅳ項，第35條第1款規(guī)定，上市公司申請發(fā)行股份購買資產(chǎn)的，本所重組審核機構(gòu)自受理申請文件之日起10個工作日內(nèi)，向上市公司、交易對方、獨立財務(wù)顧問、證券服務(wù)機構(gòu)提出首輪審核問詢。Ⅴ項，第32條第1款規(guī)定，申請文件一經(jīng)受理，上市公司、交易對方及有關(guān)各方，以及為本次交易提供服務(wù)的獨立財務(wù)顧問、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)人員即須承擔相應(yīng)的法律責任。9.創(chuàng)業(yè)板上市公司的2014年半年報，出現(xiàn)以下情形時，應(yīng)當進行業(yè)績預(yù)告的有（）。[2014年12月真題]A.

凈利潤比2013年度半年報下降30%B.

2014年6月30日凈資產(chǎn)為－100萬元C.

凈利潤與2014年一季度報告相比上升50%D.

2013年度半年報凈利潤為－50萬元，本期凈利潤為150萬元E.

2014年一季度報告凈利潤為100萬元，本期凈利潤為－50萬元【答案】:

B|D|E【解析】:《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第11.3.1條規(guī)定，上市公司預(yù)計全年度、半年度、前三季度經(jīng)營業(yè)績或者財務(wù)狀況將出現(xiàn)下列情形之一的，應(yīng)當及時進行業(yè)績預(yù)告：①凈利潤為負；②凈利潤與上年同期相比上升或者下降50%以上；③與上年同期或者最近1期定期報告業(yè)績相比，出現(xiàn)盈虧性質(zhì)的變化；④期末凈資產(chǎn)為負。10.出現(xiàn)下列情形的上市公司，深交所可決定暫停其股票上市的有（）。Ⅰ．因最近兩個會計年度財務(wù)會計報告進行追溯調(diào)整，導(dǎo)致最近二年連續(xù)虧損Ⅱ．因追溯重述導(dǎo)致最近一個會計年度期末凈資產(chǎn)為負值，首個會計年度末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)為－2000萬元Ⅲ．首個會計年度的財務(wù)會計報告被注冊會計師出具了保留意見的審計報告Ⅳ．2017年6月30日尚未披露2016年年度報告Ⅴ．因重大信息披露違法受到中國證監(jiān)會行政處罰A.

Ⅰ、ⅡB.

ⅡC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤE.

Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ三項，根據(jù)《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第14.1.1條規(guī)定，上市公司出現(xiàn)下列情形之一的，本所有權(quán)決定暫停其股票上市交易：①因凈利潤觸及本規(guī)則13.2.1條第①項規(guī)定情形其股票交易被實行退市風險警示后，首個會計年度經(jīng)審計的凈利潤繼續(xù)為負值；②因凈資產(chǎn)觸及本規(guī)則13.2.1條第②項規(guī)定情形其股票交易被實行退市風險警示后，首個會計年度經(jīng)審計的期末凈資產(chǎn)繼續(xù)為負值；③因營業(yè)收入觸及本規(guī)則13.2.1條第③項規(guī)定情形其股票交易被實行退市風險警示后，首個會計年度經(jīng)審計的營業(yè)收入繼續(xù)低于1000萬元；④因?qū)徲嬕庖婎愋陀|及本規(guī)則13.2.1條第④項規(guī)定情形其股票交易被實行退市風險警示后，首個會計年度的財務(wù)會計報告繼續(xù)被出具無法表示意見或者否定意見的審計報告；⑤因未在規(guī)定期限內(nèi)改正財務(wù)會計報告觸及本規(guī)則13.2.1條第⑤項規(guī)定情形其股票交易被實行退市風險警示后，在2個月內(nèi)仍未按要求改正其財務(wù)會計報告；⑥因未在法定期限內(nèi)披露年度報告或者半年度報告觸及本規(guī)則13.2.1條第⑥項規(guī)定情形其股票交易被實行退市風險警示后，在2個月內(nèi)仍未披露年度報告或者半年度報告；⑦因欺詐發(fā)行觸及本規(guī)則13.2.1條第⑦項規(guī)定情形，其股票交易被實行退市風險警示的30個交易日期限屆滿；⑧因重大信息披露違法觸及本規(guī)則13.2.1條第⑧項、第⑨項規(guī)定情形，其股票交易被實行退市風險警示的30個交易日期限屆滿；⑨因股權(quán)分布不再具備上市條件觸及本規(guī)則13.2.1條第⑩項規(guī)定情形其股票交易被實行退市風險警示后，在6個月內(nèi)其股權(quán)分布仍不具備上市條件；⑩公司股本總額發(fā)生變化不再具備上市條件；?本所規(guī)定的其他情形。Ⅰ、Ⅴ兩項，第13.2.1條規(guī)定，上市公司出現(xiàn)下列情形之一的，本所有權(quán)對其股票交易實行退市風險警示：①最近兩個會計年度經(jīng)審計的凈利潤連續(xù)為負值或者因追溯重述導(dǎo)致最近兩個會計年度凈利潤連續(xù)為負值；②最近一個會計年度經(jīng)審計的期末凈資產(chǎn)為負值或者因追溯重述導(dǎo)致最近一個會計年度期末凈資產(chǎn)為負值；③最近一個會計年度經(jīng)審計的營業(yè)收入低于1000萬元或者因追溯重述導(dǎo)致最近一個會計年度營業(yè)收入低于1000萬元；④最近一個會計年度的財務(wù)會計報告被出具無法表示意見或者否定意見的審計報告；⑤因財務(wù)會計報告存在重大會計差錯或者虛假記載，被中國證監(jiān)會責令改正但未在規(guī)定期限內(nèi)改正，且公司股票已停牌2個月；⑥未在法定期限內(nèi)披露年度報告或者半年度報告，且公司股票已停牌2個月；⑦因欺詐發(fā)行受到中國證監(jiān)會行政處罰，或者因涉嫌欺詐發(fā)行罪被依法移送公安機關(guān)；⑧構(gòu)成重大信息披露違法等強制退市情形；⑨構(gòu)成五大安全領(lǐng)域的重大違法強制退市情形；⑩出現(xiàn)本規(guī)則第12.11條、第12.12條規(guī)定的股權(quán)分布不再具備上市條件的情形，公司披露的解決方案存在重大不確定性，或者在規(guī)定期限內(nèi)未披露解決方案，或者在披露可行的解決方案后1個月內(nèi)未實施完成；?法院依法受理公司重整、和解或者破產(chǎn)清算申請；?出現(xiàn)可能導(dǎo)致公司被依法強制解散的情形；本所認定的其他存在退市風險的情形。11.根據(jù)《創(chuàng)業(yè)板上市公司持續(xù)監(jiān)管辦法（試行）》，以下說法正確的是（）。Ⅰ．上市公司全部在有效期內(nèi)的股權(quán)激勵計劃所涉及的標的股票總數(shù)，累計不得超過公司總股本的百分之三十Ⅱ．上市公司授予激勵對象限制性股票的價格低于市場參考價百分之五十的，應(yīng)當說明定價依據(jù)及定價方式Ⅲ．上市公司并購重組，涉及發(fā)行股票的，由交易所審核通過后報中國證監(jiān)會注冊Ⅳ．上市公司和相關(guān)信息披露義務(wù)人確有需要的，可以在非交易時段對外發(fā)布重大信息，但應(yīng)當在下一交易時段開始前披露相關(guān)公告Ⅴ．上市公司應(yīng)當充分披露可能對公司核心競爭力、經(jīng)營活動和未來發(fā)展產(chǎn)生重大不利影響的風險因素A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

E【解析】:Ⅰ項，根據(jù)《創(chuàng)業(yè)板上市公司持續(xù)監(jiān)管辦法（試行）》第29條規(guī)定，上市公司全部在有效期內(nèi)的股權(quán)激勵計劃所涉及的標的股票總數(shù)，累計不得超過公司總股本的百分之二十。Ⅱ項，第28條第1款規(guī)定，市公司授予激勵對象限制性股票的價格低于市場參考價百分之五十的，應(yīng)當符合交易所有關(guān)規(guī)定，并應(yīng)當說明定價依據(jù)及定價方式。Ⅲ項，第19條第1款規(guī)定，上市公司并購重組，涉及發(fā)行股票的，由交易所審核通過后報中國證監(jiān)會注冊。Ⅳ項，第13條規(guī)定，上市公司和相關(guān)信息披露義務(wù)人確有需要的，可以在非交易時段對外發(fā)布重大信息，但應(yīng)當在下一交易時段開始前披露相關(guān)公告，不得以新聞發(fā)布或者答記者問等形式代替信息披露。Ⅴ項，第11條規(guī)定，上市公司應(yīng)當充分披露可能對公司核心競爭力、經(jīng)營活動和未來發(fā)展產(chǎn)生重大不利影響的風險因素。上市公司尚未盈利的，應(yīng)當充分披露尚未盈利的成因，以及對公司現(xiàn)金流、業(yè)務(wù)拓展、人才吸引、團隊穩(wěn)定性、研發(fā)投入、戰(zhàn)略性投入、生產(chǎn)經(jīng)營可持續(xù)性等方面的影響。12.甲證券投資咨詢機構(gòu)擬申請從事上市公司并購重組財務(wù)顧問業(yè)務(wù)資格。根據(jù)《上市公司并購重組財務(wù)顧問業(yè)務(wù)管理辦法》，下列情形構(gòu)成障礙的有（）。Ⅰ．注冊資本為1000萬元，實繳注冊資本為800萬元，凈資產(chǎn)為600萬元Ⅱ．有證券從業(yè)資格的人員30人，其中，具有從事證券業(yè)務(wù)經(jīng)驗3年以上的人員8人，財務(wù)顧問主辦人5人Ⅲ．1年前開始從事公司并購重組財務(wù)顧問業(yè)務(wù)，最近2年財務(wù)顧問業(yè)務(wù)收入總計為150萬元Ⅳ．最近24個月內(nèi)因執(zhí)業(yè)行為違反行業(yè)規(guī)范受到過中國證券業(yè)協(xié)會的紀律處分Ⅴ．1年前實際控制人發(fā)生過變化A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅱ、Ⅳ、ⅤD.

Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ四項，《財務(wù)顧問管理辦法》第7條規(guī)定，證券投資咨詢機構(gòu)從事上市公司并購重組財務(wù)顧問業(yè)務(wù)，應(yīng)當具備下列條件：①已經(jīng)取得中國證監(jiān)會核準的證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格；②實繳注冊資本和凈資產(chǎn)不低于人民幣500萬元；③具有健全且運行良好的內(nèi)部控制機制和管理制度，嚴格執(zhí)行風險控制和內(nèi)部隔離制度；④公司財務(wù)會計信息真實、準確、完整；⑤控股股東、實際控制人在公司申請從事上市公司并購重組財務(wù)顧問業(yè)務(wù)資格前一年未發(fā)生變化，信譽良好且最近3年無重大違法違規(guī)記錄；⑥具有2年以上從事公司并購重組財務(wù)顧問業(yè)務(wù)活動的執(zhí)業(yè)經(jīng)歷，且最近2年每年財務(wù)顧問業(yè)務(wù)收入不低于100萬元；⑦有證券從業(yè)資格的人員不少于20人，其中，具有從事證券業(yè)務(wù)經(jīng)驗3年以上的人員不少于10人，財務(wù)顧問主辦人不少于5人；⑧中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件。Ⅳ項，第9條規(guī)定，證券公司、證券投資機構(gòu)和其他財務(wù)顧問機構(gòu)有下列情形之一的，不得擔任財務(wù)顧問：①最近24個月內(nèi)存在違反誠信的不良記錄；②最近24個月內(nèi)因執(zhí)業(yè)行為違反行業(yè)規(guī)范而受到行業(yè)自律組織的紀律處分；③最近36個月內(nèi)因違法違規(guī)經(jīng)營受到處罰或者因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營正在被調(diào)查。13.根據(jù)國家發(fā)改委《戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專項債券發(fā)布指引》，下列說法正確的有（）。Ⅰ．寬帶中國工程、生物育種工程以及高性能集成電路工程等領(lǐng)域符合條件的企業(yè)，可以發(fā)行戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專項債券Ⅱ．發(fā)行戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專項債的企業(yè)在相關(guān)手續(xù)齊備、償債保障措施完善的基礎(chǔ)上，比照國家發(fā)改委“加快和簡化審核類”債券審核程序，提高審核效率Ⅲ．支持發(fā)債企業(yè)利用債券資金優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)，在償債保障措施較為完善的情況下，允許企業(yè)使用不超過60%的募集資金用于償還銀行貸款和補充營運資金Ⅳ．積極探索知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押擔保方式Ⅴ．允許發(fā)債募集資金用于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域兼并重組，購買知識產(chǎn)權(quán)等A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤC.

Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:根據(jù)《戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專項債券發(fā)行指引》具體分析如下：Ⅰ項，鼓勵節(jié)能環(huán)保、新一代信息技術(shù)、生物、高端裝備制造、新能源、新材料、新能源汽車等領(lǐng)域符合條件的企業(yè)發(fā)行戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專項債券融資，重點支持《“十二五”國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》（國發(fā)〔2012〕28號）中明確的重大節(jié)能技術(shù)與裝備產(chǎn)業(yè)化工程、重大環(huán)保技術(shù)裝備及產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化示范工程、重要資源循環(huán)利用工程、寬帶中國工程、高性能集成電路工程、新型平板顯示工程、物聯(lián)網(wǎng)和云計算工程、信息惠民工程、蛋白類等生物藥物和疫苗工程、高性能醫(yī)學診療設(shè)備工程、生物育種工程、生物基材料工程、航空裝備工程、空間基礎(chǔ)設(shè)施工程、先進軌道交通裝備及關(guān)鍵部件工程、海洋工程裝備工程、智能制造裝備工程、新能源集成應(yīng)用工程、關(guān)鍵材料升級換代工程以及新能源汽車工程等二十大產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展工程項目。Ⅱ項，對于專項用于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)項目的發(fā)債申請，在相關(guān)手續(xù)齊備、償債保障措施完善的基礎(chǔ)上，比照國家發(fā)改委“加快和簡化審核類”債券審核程序，提高審核效率。Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ三項，優(yōu)化戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專項債券品種方案設(shè)計。一是可根據(jù)項目資金回流的具體情況科學設(shè)計債券發(fā)行方案，支持合理靈活設(shè)置債券期限、選擇權(quán)及還本付息方式。二是支持發(fā)債企業(yè)利用債券資金優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)，在償債保障措施較為完善的情況下，允許企業(yè)使用不超過50%的募集資金用于償還銀行貸款和補充營運資金。三是積極探索知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押擔保方式。四是允許發(fā)債募集資金用于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域兼并重組、購買知識產(chǎn)權(quán)等。14.根據(jù)《小微企業(yè)增信集合債券發(fā)行管理規(guī)定》，不考慮其他因素，對小微債募集資金委托貸款集中度的要求，對單個委貸對象發(fā)放的委貸資金累計余額不得超過（）。[2019年6月真題]A.

500萬元B.

1000萬元C.

300萬元D.

1500萬元E.

2000萬元【答案】:

B【解析】:《小微企業(yè)增信集合債券發(fā)行管理規(guī)定》第3條規(guī)定，對小微債募集資金委托貸款集中度的要求為：對單個委貸對象發(fā)放的委貸資金累計余額不得超過1000萬元且不得超過小微債募集資金規(guī)模的3%。同一控制人下的企業(yè)，合計獲得委貸資金不得超過上述規(guī)定數(shù)額和比例。15.下列關(guān)于國有控股上市公司發(fā)行股份的相關(guān)規(guī)定正確的是（）。[2013年11月真題]A.

國有控股股東應(yīng)當在上市公司董事會審議通過證券發(fā)行方案后，按照規(guī)定程序在上市公司股東大會召開前不少于20個工作日，將該方案逐級報省級或省級以上國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)審核B.

國有股東為中央單位的，由中央單位通過集團母公司報國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)審核C.

國有股東為地方單位的，由地方單位通過集團母公司報地方國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)審核D.

國有控股股東在上市公司召開股東大會時，應(yīng)當按照國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)出具的批復(fù)意見，對上市公司擬發(fā)行證券的方案進行表決【答案】:

A|B|D【解析】:C項，《關(guān)于規(guī)范上市公司國有股東發(fā)行可交換公司債券及國有控股上市公司發(fā)行證券有關(guān)事項的通知》（國資發(fā)產(chǎn)權(quán)〔2009〕125號）第10條第2款規(guī)定，國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)關(guān)于國有控股上市公司發(fā)行證券的審核程序按照本通知第5條第2款的規(guī)定辦理。第5條第2款規(guī)定，國有股東為中央單位的，由中央單位通過集團母公司報國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)審核；國有股東為地方單位的，由地方單位通過集團母公司報省級國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)審核。16.下列可以作為上市公司法定代表人的有（）。Ⅰ．經(jīng)理Ⅱ．董事長Ⅲ．執(zhí)行董事Ⅳ．監(jiān)事會主席Ⅴ．高級管理人員A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅰ、ⅢE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:《公司法》第13條規(guī)定，公司法定代表人依照公司章程的規(guī)定，由董事長、執(zhí)行董事或者經(jīng)理擔任，并依法登記。公司法定代表人變更，應(yīng)當辦理變更登記。《上市公司章程指引》（2019年修訂）第8條規(guī)定，【法定代表人】【董事長或經(jīng)理】為公司的法定代表人。17.以下屬于公司及其保薦人和律師主張多人共同擁有公司控制權(quán)須符合的條件的是（）。[2018年9月真題]A.

每人都可以間接支配公司股份的表決權(quán)的方式擁有公司控制權(quán)，無需直接持有公司股份B.

最近3年內(nèi)持有公司股份表決權(quán)比例最高的股東不能發(fā)生變化C.

在首發(fā)后的可預(yù)期期限內(nèi)共同擁有公司控制權(quán)的多人不會發(fā)生變更D.

多人共同擁有公司控制權(quán)的情況，必須通過公司章程予以明確【答案】:

A【解析】:《〈首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法〉第十二條“實際控制人沒有發(fā)生變更”的理解和適用——證券期貨法律適用意見第1號》（證監(jiān)法律字〔2007〕15號，以下簡稱《證券期貨法律適用意見第1號》）第3條規(guī)定，發(fā)行人及其保薦人和律師主張多人共同擁有公司控制權(quán)的，應(yīng)當符合以下條件：①每人都必須直接持有公司股份和/或者間接支配公司股份的表決權(quán)；②發(fā)行人公司治理結(jié)構(gòu)健全、運行良好，多人共同擁有公司控制權(quán)的情況不影響發(fā)行人的規(guī)范運作；③多人共同擁有公司控制權(quán)的情況，一般應(yīng)當通過公司章程、協(xié)議或者其他安排予以明確，有關(guān)章程、協(xié)議及安排必須合法有效、權(quán)利義務(wù)清晰、責任明確，該情況在最近3年內(nèi)且在首發(fā)后的可預(yù)期期限內(nèi)是穩(wěn)定、有效存在的，共同擁有公司控制權(quán)的多人沒有出現(xiàn)重大變更；④發(fā)行審核部門根據(jù)發(fā)行人的具體情況認為發(fā)行人應(yīng)該符合的其他條件。發(fā)行人及其保薦人和律師應(yīng)當提供充分的事實和證據(jù)證明多人共同擁有公司控制權(quán)的真實性、合理性和穩(wěn)定性，沒有充分、有說服力的事實和證據(jù)證明的，其主張不予認可。相關(guān)股東采取股份鎖定等有利于公司控制權(quán)穩(wěn)定措施的，發(fā)行審核部門可將該等情形作為判斷構(gòu)成多人共同擁有公司控制權(quán)的重要因素。如果發(fā)行人最近3年內(nèi)持有、實際支配公司股份表決權(quán)比例最高的人發(fā)生變化，且變化前后的股東不屬于同一實際控制人，視為公司控制權(quán)發(fā)生變更。18.收購人對上市公司進行收購，收購價款9億元，以下表述正確的有（）。[2013年11月真題]A.

以現(xiàn)金支付，需要支付履約保證金9億元B.

以現(xiàn)金支付，需要支付履約保證金1.8億元C.

以在證券交易所上市交易的證券支付收購價款的，需將用于支付的價值9億元的證券交由證券登記結(jié)算機構(gòu)保管D.

以在證券交易所上市交易的證券支付收購價款的，需將用于支付的價值1.8億元的證券交由證券登記結(jié)算機構(gòu)保管【答案】:

B|C【解析】:《上市公司收購管理辦法》（2014年修訂）第36條第2款規(guī)定，收購人聘請的財務(wù)顧問應(yīng)當對收購人支付收購價款的能力和資金來源進行充分的盡職調(diào)查，詳細披露核查的過程和依據(jù)，說明收購人是否具備要約收購的能力。收購人應(yīng)當在作出要約收購提示性公告的同時，提供以下至少一項安排保證其具備履約能力：①以現(xiàn)金支付收購價款的，將不少于收購價款總額的20%作為履約保證金存入證券登記結(jié)算機構(gòu)指定的銀行；收購人以在證券交易所上市交易的證券支付收購價款的，將用于支付的全部證券交由證券登記結(jié)算機構(gòu)保管，但上市公司發(fā)行新股的除外；②銀行對要約收購所需價款出具保函；③財務(wù)顧問出具承擔連帶保證責任的書面承諾，明確如要約期滿收購人不支付收購價款，財務(wù)顧問進行支付。19.根據(jù)《關(guān)于進一步加強企業(yè)債券存續(xù)期監(jiān)管工作有關(guān)問題的通知》（發(fā)改辦財金〔2011〕1765號），在債券存續(xù)期內(nèi)進行資產(chǎn)重組，應(yīng)履行的必要程序有（）。[2016年9月真題]Ⅰ．重組方案必須經(jīng)企業(yè)債券持有人會議同意Ⅱ．應(yīng)就重組對企業(yè)償債能力的影響進行專項評級，評級結(jié)果應(yīng)不低于原來評級Ⅲ．應(yīng)及時進行信息披露Ⅳ．重組方案應(yīng)報送國家發(fā)展改革委審批Ⅴ．省級發(fā)展改革部門要對企業(yè)債券發(fā)行人的重組過程進行監(jiān)管A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅲ、Ⅳ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:根據(jù)《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于進一步加強企業(yè)債券存續(xù)期監(jiān)管工作有關(guān)問題的通知》（發(fā)改辦財金〔2011〕1765號），在債券存續(xù)期內(nèi)進行資產(chǎn)重組，事關(guān)企業(yè)盈利前景和償債能力，屬于對債券持有人權(quán)益具有影響的重大事項，政府部門或主要股東在做出重組決策前應(yīng)充分考慮債券募集說明書規(guī)定的相關(guān)義務(wù)，并履行必要的程序。一是重組方案必須經(jīng)企業(yè)債券持有人會議同意。二是應(yīng)就重組對企業(yè)償債能力的影響進行專項評級，評級結(jié)果應(yīng)不低于原來評級。三是應(yīng)及時進行信息披露。四是重組方案應(yīng)報送國家發(fā)展改革委備案。省級發(fā)展改革部門要對企業(yè)債券發(fā)行人的重組過程進行監(jiān)管，督促發(fā)行人按照合規(guī)的程序進行資產(chǎn)重組并履行相關(guān)義務(wù)。Ⅳ項，重組方案應(yīng)報送國家發(fā)展改革委備案，而非審批。20.根據(jù)《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》，既可以向公眾投資者公開發(fā)行，也可以自主選擇僅面向合格投資者公開發(fā)行的公司債券需符合的標準有（）。Ⅰ．發(fā)行人最近一期經(jīng)審計的凈資產(chǎn)額不少于15億元Ⅱ．發(fā)行人最近三個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于債券一年利息的1.5倍Ⅲ．債券信用評級達到AAA級Ⅳ．最近3個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益平均不低于6%，扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比以低者為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計算依據(jù)Ⅴ．本次公司債券發(fā)行后，資產(chǎn)負債率不超過70%A.

Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅳ、ⅤC.

Ⅲ、ⅤD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》第18條規(guī)定，資信狀況符合以下標準的公司債券可以向公眾投資者公開發(fā)行，也可以自主選擇僅面向合格投資者公開發(fā)行：①發(fā)行人最近三年無債務(wù)違約或者遲延支付本息的事實；②發(fā)行人最近三個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于債券一年利息的1.5倍；③債券信用評級達到AAA級；④中國證監(jiān)會根據(jù)投資者保護的需要規(guī)定的其他條件。未達到前款規(guī)定標準的公司債券公開發(fā)行應(yīng)當面向合格投資者；僅面向合格投資者公開發(fā)行的，中國證監(jiān)會簡化核準程序。21.下列關(guān)于上市公司財務(wù)信息更正的說法，正確的有（）。[2017年6月真題]Ⅰ．上市公司因前期已公開披露的財務(wù)會計報告存在差錯或者虛假記載被責令改正，或者經(jīng)董事會決定改正的，應(yīng)當在被責令改正或者董事會作出相應(yīng)決定時，及時予以披露Ⅱ．公司應(yīng)當以重大事項臨時報告的方式及時披露更正后的財務(wù)信息Ⅲ．公司對以前年度已經(jīng)公布的年度財務(wù)報告進行更正，對于簡單更正事項，更正后的年度財務(wù)報告不須進行審計Ⅳ．如果公司對最近一期年度財務(wù)報告進行更正，但不能及時披露更正后經(jīng)審計的年度財務(wù)及相關(guān)附注，公司應(yīng)就此更正事項及時刊登“提示性公告”A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、ⅣD.

Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:Ⅰ項，《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第11.11.5條規(guī)定，上市公司因前期已公開披露的財務(wù)會計報告存在差錯或者虛假記載被責令改正，或者經(jīng)董事會決定改正的，應(yīng)當在被責令改正或者董事會作出相應(yīng)決定時，及時予以披露，并按照中國證監(jiān)會《公開發(fā)行證券的公司信息披露編報規(guī)則第19號――財務(wù)信息的更正及相關(guān)披露》（2018年修訂）等有關(guān)規(guī)定的要求，辦理財務(wù)信息的更正及相關(guān)披露事宜。上交所的規(guī)定與此類似。Ⅱ項，《公開發(fā)行證券的公司信息披露編報規(guī)則第19號——財務(wù)信息的更正及相關(guān)披露》（2018年修訂）第3條規(guī)定，公司出現(xiàn)第2條規(guī)定情形，應(yīng)當單獨以臨時報告的方式及時披露更正后的財務(wù)信息及本規(guī)定所要求披露的其他信息。Ⅲ項，第5條規(guī)定，公司對已經(jīng)公布的年度財務(wù)報表進行更正，需要聘請具有證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會計師事務(wù)所對更正后的財務(wù)報表進行全面審計或?qū)ο嚓P(guān)更正事項進行專項鑒證。Ⅳ項，根據(jù)第6條第3項規(guī)定，公司在臨時報告中應(yīng)披露更正后經(jīng)審計年度財務(wù)報表和涉及更正事項的相關(guān)財務(wù)報表附注，以及會計師事務(wù)所出具的審計報告或?qū)ｍ楄b證報告；如果公司對年度財務(wù)報表進行更正，但不能及時披露更正后經(jīng)審計的財務(wù)報表及審計報告或?qū)ｍ楄b證報告，公司應(yīng)就此更正事項及時刊登“提示性公告”，并應(yīng)當在該臨時公告公布之日起2個月內(nèi)完成披露。第4項規(guī)定，公司在臨時報告中應(yīng)披露更正后的中期財務(wù)報表及涉及更正事項的相關(guān)財務(wù)報表附注。22.4月10日，發(fā)行人公告第一次董事會通過了非公開發(fā)行議案，準備向控股股東購買子公司；因增加了1個募投項目，又召開了第二次董事會并于6月15日公告，并確定了發(fā)行數(shù)為3億股；7月30日，股東大會通過本次非公開發(fā)行方案；12月1日取得證監(jiān)會核準批文；12月20日正式發(fā)行。上述日期中，可作為本次非公開發(fā)行的定價基準日的有（）。A.

4月10日B.

6月15日C.

7月30日D.

12月20日【答案】:

D【解析】:《上市公司非公開發(fā)行股票實施細則》（2017年修訂）第7條第1款規(guī)定，《上市公司證券發(fā)行管理辦法》所稱“定價基準日”，是指計算發(fā)行底價的基準日。定價基準日為本次非公開發(fā)行股票發(fā)行期的首日。上市公司應(yīng)按不低于該發(fā)行底價的價格發(fā)行股票。23.甲股份有限公司2019年實現(xiàn)凈利潤500萬元，該公司2019年發(fā)生和發(fā)現(xiàn)的下列交易或事項中，會影響其年初未分配利潤的是（）。Ⅰ．發(fā)現(xiàn)2018年少計財務(wù)費用300萬元Ⅱ．發(fā)現(xiàn)2018年少提折舊費用0.10萬元Ⅲ．為2018年售出的設(shè)備提供售后服務(wù)發(fā)生支出50萬元Ⅳ．因客戶資信狀況明顯改善將應(yīng)收賬款壞賬準備計提比例由20%改為5%A.

ⅠB.

Ⅰ、ⅢC.

Ⅱ、ⅢD.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢE.

Ⅲ、Ⅳ【答案】:

A【解析】:Ⅰ項，發(fā)現(xiàn)上年少計財務(wù)費用300萬元，屬于本期發(fā)現(xiàn)前期的重大會計差錯，影響年初的未分配利潤，應(yīng)調(diào)整發(fā)現(xiàn)當期會計報表的年初數(shù)和上年數(shù)。Ⅱ項屬于本期發(fā)現(xiàn)前期非重大會計差錯，應(yīng)直接調(diào)整發(fā)現(xiàn)當期相關(guān)項目；Ⅲ項屬于2019年發(fā)生的業(yè)務(wù)，不影響年初未分配利潤；Ⅳ項屬于會計估計變更，應(yīng)按未來適用法進行會計處理，不應(yīng)調(diào)整會計報表年初數(shù)和上年數(shù)。24.根據(jù)《證券發(fā)行與承銷管理辦法》，首次公開發(fā)行股票的下列情形中，應(yīng)當中止發(fā)行的有（）。[2017年9月真題]Ⅰ．公開發(fā)行股票數(shù)量在4億股以上的，剔除最高報價部分后有效報價投資者數(shù)量為15家Ⅱ．公開發(fā)行股票數(shù)量在4億股（含）以下的，剔除最高報價部分后有效報價投資者數(shù)量為10家Ⅲ．網(wǎng)下投資者申購數(shù)量低于網(wǎng)下初始發(fā)行量Ⅳ．網(wǎng)上投資者申購數(shù)量不足網(wǎng)上初始發(fā)行量Ⅴ．網(wǎng)下和網(wǎng)上投資者繳款認購的股份數(shù)量合計為本次公開發(fā)行數(shù)量的60%A.

Ⅰ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅳ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤE.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

A【解析】:Ⅰ、Ⅱ兩項，《證券發(fā)行與承銷管理辦法》（2018年修訂）第7條規(guī)定，首次公開發(fā)行股票采用詢價方式的，網(wǎng)下投資者報價后，發(fā)行人和主承銷商應(yīng)當剔除擬申購總量中報價最高的部分，剔除部分不得低于所有網(wǎng)下投資者擬申購總量的10%，然后根據(jù)剩余報價及擬申購數(shù)量協(xié)商確定發(fā)行價格。剔除部分不得參與網(wǎng)下申購。公開發(fā)行股票數(shù)量在4億股（含）以下的，有效報價投資者的數(shù)量不少于10家；公開發(fā)行股票數(shù)量在4億股以上的，有效報價投資者的數(shù)量不少于20家。剔除最高報價部分后有效報價投資者數(shù)量不足的，應(yīng)當中止發(fā)行。Ⅲ項，第10條第1款規(guī)定，首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下投資者申購數(shù)量低于網(wǎng)下初始發(fā)行量的，發(fā)行人和主承銷商不得將網(wǎng)下發(fā)行部分向網(wǎng)上回撥，應(yīng)當中止發(fā)行。Ⅳ項，第10條第3款規(guī)定，網(wǎng)上投資者申購數(shù)量不足網(wǎng)上初始發(fā)行量的，可回撥給網(wǎng)下投資者。Ⅴ項，第13條第2款規(guī)定，網(wǎng)下和網(wǎng)上投資者繳款認購的新股或可轉(zhuǎn)換公司債券數(shù)量合計不足本次公開發(fā)行數(shù)量的70%時，可以（而非應(yīng)當）中止發(fā)行。25.上交所上市公司因財務(wù)指標不達標被暫停上市后，首個年度的以下情況需終止上市的有（）。[2013年6月真題]A.

扣非后利潤為負，扣非前為正B.

被CPA出具保留意見審計報告C.

營業(yè)收入低于1000萬元D.

凈資產(chǎn)為負【答案】:

A|B|C|D【解析】:《上海證券交易所股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第14.3.1條第1款第1項規(guī)定，出現(xiàn)因凈利潤、凈資產(chǎn)、營業(yè)收入或者審計意見類型觸及第14.1.1條第1項至第4項規(guī)定的標準，其股票被暫停上市后，公司披露的最近1個會計年度經(jīng)審計的財務(wù)會計報告存在扣除非經(jīng)常性損益前后的凈利潤孰低者為負值、期末凈資產(chǎn)為負值、營業(yè)收入低于1000萬元或者被會計師事務(wù)所出具保留意見、無法表示意見、否定意見的審計報告等4種情形之一的，由本所決定終止其股票上市。26.下列關(guān)于股份支付的說法正確的是（）。[2013年6月真題]Ⅰ．除立即可行權(quán)的股份支付外，無論是權(quán)益結(jié)算的股份支付還是現(xiàn)金結(jié)算的股份支付在授予日均不做會計處理Ⅱ．對于換取職工服務(wù)的股份支付，企業(yè)應(yīng)以股份支付所授予的股份權(quán)益工具的公允價值計量Ⅲ．現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，在可行權(quán)日之后，負債的公允價值變動應(yīng)計入當期損益Ⅳ．以權(quán)益結(jié)算的股份支付，在可行權(quán)日之后不再對已確認所有者權(quán)益總額進行調(diào)整A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:Ⅰ項，以權(quán)益結(jié)算的股份支付和以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，兩種會計處理的相同之處在于企業(yè)在授予日均不做會計處理（立即可行權(quán)的股份支付除外）。Ⅱ項，對于換取職工服務(wù)的股份支付，企業(yè)應(yīng)當以股份支付所授予的權(quán)益工具的公允價值計量。企業(yè)應(yīng)在等待期內(nèi)的每個資產(chǎn)負債表日，以對可行權(quán)權(quán)益工具數(shù)量的最佳估計數(shù)為基礎(chǔ)，按照權(quán)益工具在授予日的公允價值，將當期取得的服務(wù)計入相關(guān)資產(chǎn)成本或當期費用，同時計入資本公積中的其他資本公積。Ⅲ項，以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，在可行權(quán)日之后的每個資產(chǎn)負債表日以及結(jié)算日，要對負債的公允價值重新計量，其變動計入當期損益，借記或貸記“公允價值變動損益”科目，貸記或借記“應(yīng)付職工薪酬——股份支付”科目，在行權(quán)日根據(jù)實際行權(quán)的金額支付職工薪酬。Ⅳ項，以權(quán)益結(jié)算的股份支付，企業(yè)在可行權(quán)日之后不再對已確認的相關(guān)成本或費用和所有者權(quán)益總額進行調(diào)整，在行權(quán)日根據(jù)行權(quán)情況，確認股本和股本溢價，同時結(jié)轉(zhuǎn)等待期內(nèi)確認的資本公積。27.以下關(guān)于保薦機構(gòu)對深交所上市公司現(xiàn)場檢查的說法正確的有（）。[2013年6月真題]A.

主板上市公司2012年10月15日公開增發(fā)，至少2012年12月31日前要現(xiàn)場檢查1次B.

創(chuàng)業(yè)板公司2012年4月15日首發(fā)上市，至少2012年12月31前要現(xiàn)場檢查1次C.

中小板上市公司2012年10月15日配股，至少2012年12月31日前要現(xiàn)場檢查1次D.

創(chuàng)業(yè)板上市公司上一年信息披露工作考核結(jié)果為C，保存機構(gòu)和保薦代表人應(yīng)當至少每季度對上市公司進行1次定期現(xiàn)場檢查【答案】:

B【解析】:《深圳證券交易所上市公司保薦工作指引》（2014年修訂）第30條第1款、第2款規(guī)定，保薦機構(gòu)和保薦代表人應(yīng)當每年對上市公司至少進行1次定期現(xiàn)場檢查，持續(xù)督導(dǎo)時間不滿3個月的除外。在持續(xù)督導(dǎo)期間，如果所保薦的上市公司上一年度信息披露工作考核結(jié)果為C或者D的，保薦機構(gòu)和保薦代表人應(yīng)當至少每半年對上市公司進行1次定期現(xiàn)場檢查。28.下列關(guān)于上市公司發(fā)行優(yōu)先股的說法正確的有（）。[2014年6月真題]A.

已發(fā)行的優(yōu)先股不得超過公司普通股總數(shù)的50%B.

優(yōu)先股籌資金額不得超過發(fā)行后凈資產(chǎn)的50%C.

募集資金應(yīng)有明確用途D.

最近3個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤應(yīng)當不少于優(yōu)先股1年的利息【答案】:

A|C|D【解析】:AB兩項，《優(yōu)先股試點管理辦法》第23條規(guī)定，上市公司已發(fā)行的優(yōu)先股不得超過公司普通股股份總數(shù)的50%，且籌資金額不得超過發(fā)行前凈資產(chǎn)的50%，已回購、轉(zhuǎn)換的優(yōu)先股不納入計算。C項，第22條第1款規(guī)定，上市公司發(fā)行優(yōu)先股募集資金應(yīng)有明確用途，與公司業(yè)務(wù)范圍、經(jīng)營規(guī)模相匹配，募集資金用途符合國家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護、土地管理等法律和行政法規(guī)的規(guī)定。D項，第19條規(guī)定，上市公司發(fā)行優(yōu)先股，最近3個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤應(yīng)當不少于優(yōu)先股1年的股息。29.根據(jù)《證券市場資信評級機構(gòu)評級業(yè)務(wù)實施細則（試行）》，說法正確的有（）。[2017年9月真題]Ⅰ．首次評級時，評級項目組對評級對象的現(xiàn)場考察與訪談時間不得少于3個工作日Ⅱ．評級對象對評級結(jié)果存在異議的，可以在10個工作日內(nèi)向信用評級委員會提出復(fù)評申請，信用評級委員會應(yīng)當受理其申請Ⅲ．評級對象、受評證券存續(xù)期期間，證券評級機構(gòu)應(yīng)當在受評級機構(gòu)或受評級證券發(fā)行人發(fā)布年度報告后3個月內(nèi)出具一次定期跟蹤評級報告Ⅳ．對于一年期內(nèi)的固定收益類產(chǎn)品，證券評級機構(gòu)應(yīng)當在正式發(fā)行后第6個月發(fā)布定期跟蹤評級報告Ⅴ．證券評級機構(gòu)應(yīng)當保留評級過程中的相關(guān)資料并存檔備查，相關(guān)資料的保存期限不得少于10年A.

Ⅱ、ⅢB.

Ⅳ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:Ⅰ項，《證券市場資信評級機構(gòu)評級業(yè)務(wù)實施細則（試行）》第16條規(guī)定，首次評級時，評級項目組對評級對象的現(xiàn)場考察與訪談時間不得少于2個工作日。跟蹤評級時，證券評級機構(gòu)可自行決定是否進行現(xiàn)場考察與訪談。Ⅱ項，第37條規(guī)定，在正式發(fā)送評級報告前，證券評級機構(gòu)應(yīng)當先以書面形式向委托方和評級對象告知評級結(jié)果。委托方或評級對象對評級結(jié)果存在異議，并提供可能對評級結(jié)果產(chǎn)生影響的補充資料的，評級對象可以在5個工作日內(nèi)向信用評級委員會提出復(fù)評申請，信用評級委員會應(yīng)當受理其申請。Ⅲ項，第42條規(guī)定，評級對象、受評證券存續(xù)期期間，證券評級機構(gòu)應(yīng)當在受評級機構(gòu)或受評級證券發(fā)行人發(fā)布年度報告后2個月內(nèi)出具一次定期跟蹤評級報告，且定期跟蹤評級報告應(yīng)當與前次評級報告保持連貫，另有規(guī)定的除外。30.首次公開發(fā)行股票中負有先行賠償義務(wù)的主體是（）。[2016年10月真題]A.

發(fā)行人B.

保薦機構(gòu)C.

會計師事務(wù)所D.

律師事務(wù)所【答案】:

B【解析】:根據(jù)《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準則第1號——招股說明書》（2015年修訂）第18條規(guī)定，招股說明書扉頁應(yīng)載有“保薦人承諾因其為發(fā)行人首次公開發(fā)行股票制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者造成損失的，將先行賠償投資者損失”的承諾。31.下列關(guān)于網(wǎng)下投資者參與首次公開發(fā)行股票申購的說法，正確的是（）。A.

網(wǎng)下投資者持有非限售股票在基準日的流通市值應(yīng)為1000萬元（含）以上B.

網(wǎng)下投資者的每個配售對象僅能注冊兩個證券賬戶，上海、深圳證券交易所各注冊一個C.

網(wǎng)下個人投資者應(yīng)當從事證券交易時間達到兩年（含）以上D.

經(jīng)行政許可的基金公司作為網(wǎng)下機構(gòu)投資者應(yīng)當依法設(shè)立、持續(xù)經(jīng)營時間達到兩年（含）以上【答案】:

B【解析】:根據(jù)《首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下投資者管理細則》（2018年修訂）具體分析如下：A項，第11條第2款規(guī)定，發(fā)行人和主承銷商應(yīng)要求參與該項目網(wǎng)下申購業(yè)務(wù)的網(wǎng)下投資者指定的股票配售對象，以該項目初步詢價開始前兩個交易日為基準日，其在項目發(fā)行上市所在證券交易所基準日前20個交易日（含基準日）的非限售股票和非限售存托憑證總市值的日均值應(yīng)為1000萬元（含）以上。B項，第9條第3款規(guī)定，網(wǎng)下投資者的每個股票配售對象僅能注冊兩個證券賬戶（上海、深圳證券交易所各注冊一個）和一個銀行賬戶，用于參與首發(fā)股票網(wǎng)下申購業(yè)務(wù)。網(wǎng)下投資者注冊信息發(fā)生變更時，應(yīng)于三個工作日內(nèi)向協(xié)會提交注冊信息變更申請。證券賬戶和銀行賬戶一經(jīng)注冊，不得隨意變更。CD兩項錯誤，根據(jù)第4條第2款規(guī)定，網(wǎng)下投資者注冊需具備一定的證券投資經(jīng)驗。機構(gòu)投資者應(yīng)當依法設(shè)立、持續(xù)經(jīng)營時間達到兩年（含）以上，從事證券交易時間達到2年（含）以上；個人投資者從事證券交易時間應(yīng)達到5年（含）以上。經(jīng)行政許可從事證券、基金、期貨、保險、信托等金融業(yè)務(wù)的機構(gòu)投資者可不受上述限制。32.公開發(fā)行公司債券的發(fā)行人應(yīng)及時披露債券存續(xù)期內(nèi)發(fā)生可能影響其償債能力或債券價格的重大事項是（）。A.

發(fā)行人發(fā)生超過上年末總資產(chǎn)百分之十的重大損失B.

發(fā)行人主要資產(chǎn)被查封、扣押、凍結(jié)C.

發(fā)行人放棄債權(quán)或財產(chǎn)，超過上年末總資產(chǎn)的百分之十D.

發(fā)行人作出增資、合并、分立、解散及申請破產(chǎn)的決定E.

發(fā)行人當年累計新增借款或?qū)ν馓峁３^上年末凈資產(chǎn)的百分之十【答案】:

B【解析】:《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》第45條規(guī)定，公開發(fā)行公司債券的發(fā)行人應(yīng)當及時披露債券存續(xù)期內(nèi)發(fā)生可能影響其償債能力或債券價格的重大事項。重大事項包括：①發(fā)行人經(jīng)營方針、經(jīng)營范圍或生產(chǎn)經(jīng)營外部條件等發(fā)生重大變化；②債券信用評級發(fā)生變化；③發(fā)行人主要資產(chǎn)被查封、扣押、凍結(jié)；④發(fā)行人發(fā)生未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的違約情況；⑤發(fā)行人當年累計新增借款或?qū)ν馓峁３^上年末凈資產(chǎn)的20%；⑥發(fā)行人放棄債權(quán)或財產(chǎn)，超過上年末凈資產(chǎn)的10%；⑦發(fā)行人發(fā)生超過上年末凈資產(chǎn)10%的重大損失；⑧發(fā)行人作出減資、合并、分立、解散及申請破產(chǎn)的決定；⑨發(fā)行人涉及重大訴訟、仲裁事項或受到重大行政處罰；⑩保證人、擔保物或者其他償債保障措施發(fā)生重大變化；?發(fā)行人情況發(fā)生重大變化導(dǎo)致可能不符合公司債券上市條件；?發(fā)行人涉嫌犯罪被司法機關(guān)立案調(diào)查，發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員涉嫌犯罪被司法機關(guān)采取強制措施；?其他對投資者作出投資決策有重大影響的事項。33.以下關(guān)于或有事項的披露，說法正確的有（）。A.

公司是上市公司，在年度報告中對于或有負債在附注中應(yīng)逐項說明或或有負債的種類及其形成原因以及期初、期末余額和本期變動情況B.

或有事項涉及未決訴訟、未決仲裁的情況下，按相關(guān)規(guī)定披露全部或部分信息預(yù)期對企業(yè)造成重大不利影響的，企業(yè)無須披露未決訴訟未決仲裁的任何信息C.

或有資產(chǎn)很可能會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的應(yīng)當披露其形成的原因、預(yù)計產(chǎn)生的財務(wù)影響D.

或有資產(chǎn)很可能會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的，應(yīng)當披露其形成的原因、預(yù)計產(chǎn)生的財務(wù)影響以及及期初、期末余額和本期變動情況【答案】:

C【解析】:AD項，或有資產(chǎn)及或有負債均不能確認為資產(chǎn)和負債，因此不存在期初、期末余額和本期變動情況；B項，在涉及未決訴訟、未決仲裁的情況下，按相關(guān)規(guī)定披露全部或部分信息預(yù)期對企業(yè)造成重大不利影響的，企業(yè)無須披露這些信息，但應(yīng)當披露該未決訴訟、未決仲裁的性質(zhì)，以及沒有披露這些信息的事實和原因。34.甲某擬任某上市公司獨立董事，以下構(gòu)成其任職障礙的是（）。A.

由該上市公司控股股東提名B.

其妻子的弟弟在該上市公司某子公司擔任職務(wù)C.

1年前為上市公司提供咨詢服務(wù)D.

持有上市公司100股股票【答案】:

B【解析】:A項，根據(jù)《關(guān)于在上市公司建立獨立董事制度的指導(dǎo)意見》規(guī)定，上市公司董事會、監(jiān)事會、單獨或者合并持有上市公司已發(fā)行股份1%以上的股東可以提出獨立董事候選人，并經(jīng)股東大會選舉決定。當然包括控股股東。B項，上述指導(dǎo)意見規(guī)定，在上市公司或者其附屬企業(yè)任職的人員及其直系親屬、主要社會關(guān)系等人員不得擔任獨立董事。妻子的弟弟在上市公司某子公司擔任職務(wù)，屬于主要社會關(guān)系人員在附屬企業(yè)任職的禁止情況。C項，1年前為上市公司提供咨詢服務(wù)，按當時和現(xiàn)在交易所的規(guī)定，都不影響?yīng)毩⑿?。D項，滬、深證券交易所《股票上市規(guī)則》均規(guī)定，公司股本總額不少于人民幣5000萬元。按交易規(guī)則，100股為申報買入的最少單位，按正常理解，其不會成為上市公司前10名自然人股東。故持有上市公司100股股票的人，肯定不會持有上市公司已發(fā)行股份1%以上。不定項選擇題35.以下關(guān)于在債務(wù)融資工具存續(xù)期內(nèi)，企業(yè)能及時披露的可能影響其償債能力的重大事項包括（）。Ⅰ．企業(yè)名稱、經(jīng)營方針和經(jīng)營范圍發(fā)生重大變化Ⅱ．企業(yè)發(fā)生大額賠償責任或因賠償責任影響正常生產(chǎn)經(jīng)營且難以消除的Ⅲ．企業(yè)發(fā)生超過凈資產(chǎn)10%以上的重大虧損或重大損失Ⅳ．企業(yè)三分之一以上董事、三分之二以上監(jiān)事、董事長或者總經(jīng)理發(fā)生變動A.

ⅡB.

Ⅰ、ⅢC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅲ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:《證券市場資信評級機構(gòu)評級業(yè)務(wù)實施細則（試行）》第46條規(guī)定，證券評級機構(gòu)應(yīng)當密切關(guān)注與評級對象有關(guān)信息。發(fā)生影響前次評級報告結(jié)論重大事項的，證券評級機構(gòu)應(yīng)當進行不定期跟蹤評級。前款所稱重大事項包括但不限于：①評級對象為企業(yè)主體或其發(fā)行的債券的，企業(yè)名稱、經(jīng)營方針和經(jīng)營范圍發(fā)生重大變化；生產(chǎn)經(jīng)營外部條件發(fā)生重大變化；涉及可能對其資產(chǎn)、負債、權(quán)益和經(jīng)營成果產(chǎn)生重要影響的重大合同；發(fā)生可能影響其償債能力的資產(chǎn)抵押、質(zhì)押、出售、轉(zhuǎn)讓、劃轉(zhuǎn)或報廢的情況；發(fā)生未能清償?shù)狡谥卮髠鶆?wù)的違約情況；發(fā)生大額賠償責任或因賠償責任影響正常生產(chǎn)經(jīng)營且難以消除的；發(fā)生超過凈資產(chǎn)10%以上的重大虧損或重大損失；一次免除他人債務(wù)超過一定金額，可能影響其償債能力的；三分之一以上董事、三分之二以上監(jiān)事、董事長或者總經(jīng)理發(fā)生變動；董事長或者總經(jīng)理無法履行職責；做出減資、合并、分立、解散及申請破產(chǎn)的決定，或者依法進入破產(chǎn)程序、被責令關(guān)閉；涉及重大訴訟、仲裁的事項；涉嫌違法違規(guī)被有權(quán)機關(guān)調(diào)查，或者受到刑事處罰、重大行政處罰；董事、監(jiān)事、高級管理人員涉嫌違法違紀被有權(quán)機關(guān)調(diào)查或者采取強制措施，可能影響企業(yè)經(jīng)營狀況的；發(fā)生可能影響其償債能力的資產(chǎn)被查封、扣押或凍結(jié)的情況；主要或者全部業(yè)務(wù)陷入停頓，可能影響其償債能力的；對外提供重大擔保；可能對企業(yè)償債能力產(chǎn)生重大影響的其他情形。②評級對象為資產(chǎn)支持證券的，未按計劃說明書約定分配收益；資產(chǎn)支持證券信用等級發(fā)生不利調(diào)整；專項計劃資產(chǎn)發(fā)生超過資產(chǎn)支持證券未償還本金余額10%以上的損失；基礎(chǔ)資產(chǎn)的運行情況或產(chǎn)生現(xiàn)金流的能力發(fā)生重大變化；特定原始權(quán)益人、管理人、托管人等資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人或者基礎(chǔ)資產(chǎn)涉及法律糾紛，可能影響按時分配收益；預(yù)計基礎(chǔ)資產(chǎn)現(xiàn)金流相比預(yù)期減少20%以上；特定原始權(quán)益人、管理人、托管人等資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人違反合同約定，對資產(chǎn)支持證券投資者利益產(chǎn)生不利影響；特定原始權(quán)益人、管理人、托管人等相關(guān)機構(gòu)的經(jīng)營情況發(fā)生重大變化，或者作出減資、合并、分立、解散、申請破產(chǎn)等決定，可能影響資產(chǎn)支持證券投資者利益；管理人、托管人等資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人發(fā)生變更；特定原始權(quán)益人、管理人、托管人等資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人信用等級發(fā)生調(diào)整，影響資產(chǎn)支持證券投資者利益；可能對資產(chǎn)支持證券投資者利益產(chǎn)生重大影響的其他情形。36.以下關(guān)于或有事項的披露，說法正確的有（）。[2011年真題]A.

公司是上市公司，在年度報告中對于或有負債在附注中應(yīng)逐項說明或有負債的種類及其形成原因以及期初、期末余額和本期變動情況B.

或有事項涉及未決訴訟、未決仲裁的情況下，按相關(guān)規(guī)定披露全部或部分信息預(yù)期對企業(yè)造成重大不利影響的，企業(yè)無須披露未決訴訟、未決仲裁的任何信息C.

或有資產(chǎn)很可能會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的，應(yīng)當披露其形成的原因、預(yù)計產(chǎn)生的財務(wù)影響D.

或有資產(chǎn)很可能會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的，應(yīng)當披露其形成的原因、預(yù)計產(chǎn)生的財務(wù)影響以及期初、期末余額和本期變動情況【答案】:

C【解析】:AD兩項，或有資產(chǎn)及或有負債均不能確認為資產(chǎn)和負債，因此不存在期初、期末余額和本期變動情況；B項，在涉及未決訴訟、未決仲裁的情況下，按相關(guān)規(guī)定披露全部或部分信息預(yù)期對企業(yè)造成重大不利影響的，企業(yè)無須披露這些信息，但應(yīng)當披露該未決訴訟、未決仲裁的性質(zhì)，以及沒有披露這些信息的事實和原因。37.某生產(chǎn)型企業(yè)，出口增值稅率征稅率為17%，退稅率為13%，其2012年2月份發(fā)生以下業(yè)務(wù)；采購貨物增值稅進項稅額300萬元，國內(nèi)銷售貨物1000萬元，增值稅率17%，出口貨物1000萬元，退稅率13%，月初留抵稅20萬元，則該公司2月份的繳納稅款情況應(yīng)為（）。[2013年6月真題]A.

退稅40萬元B.

交稅130萬元C.

退稅110萬元D.

退稅130萬元E.

交稅110萬元【答案】:

C【解析】:當期允許抵扣的進項稅額＝300＋20－40＝280（萬元）。其中：①國內(nèi)采購貨物進項稅300萬元；②出口當期不得免征，抵扣：1000×（17%－13%）＝40（萬元）；③期初留抵20萬元。當期銷項稅額＝1000×17%＝170（萬元）。當期應(yīng)納稅額＝170－280＝－110（萬元）。當期出口免抵稅額＝1000×13%＝130（萬元）。因為110＜130，故應(yīng)退稅110萬元，免抵20萬元。【注意】本題若當期應(yīng)納稅額計算出來為－150（萬元），則當期退稅130萬元。38.根據(jù)企業(yè)會計準則的規(guī)定，下列關(guān)于關(guān)聯(lián)方披露的說法正確的有（）。[2013年6月真題]A.

企業(yè)與關(guān)聯(lián)方發(fā)生關(guān)聯(lián)方交易的，應(yīng)當在附注中披露該關(guān)聯(lián)方關(guān)系的性質(zhì)、交易類型及交易要素B.

對企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果有重大影響的關(guān)聯(lián)交易，應(yīng)當分別對關(guān)聯(lián)方以及交易類型予以披露，類型相似的非重大交易可合并披露C.

企業(yè)無論是否發(fā)生關(guān)聯(lián)方交易，均應(yīng)當在附注中披露與該企業(yè)之間存在直接控制關(guān)系的母公司和子公司有關(guān)的信息D.

關(guān)聯(lián)方交易的披露應(yīng)遵循重要性原則，對企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果沒有重大影響的關(guān)聯(lián)交易可以不披露【答案】:

A|C【解析】:BD兩項，企業(yè)與關(guān)聯(lián)方發(fā)生關(guān)聯(lián)方交易的，應(yīng)當在附注中披露該關(guān)聯(lián)方關(guān)系的性質(zhì)、交易類型及交易要素。關(guān)聯(lián)交易不具有重要性的、類型相似的非重大交易可合并披露，但不能不披露。39.科創(chuàng)板上市公司出現(xiàn)下列（）情形的，上交所可以視情況決定其公司股票的停牌和復(fù)牌。Ⅰ．違反法律法規(guī)、本規(guī)則及上交所其他規(guī)定，且在規(guī)定期限內(nèi)拒不按要求改正Ⅱ．定期報告或者臨時公告披露存在重大遺漏或者誤導(dǎo)性陳述，但拒不按照要求就有關(guān)內(nèi)容進行解釋或者補充Ⅲ．在公司運作和信息披露方面涉嫌違反法律法規(guī)、上市規(guī)則或者上交所其他規(guī)定Ⅳ．無法保證與上交所的有效聯(lián)系Ⅴ．拒不履行信息披露義務(wù)A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅤB.

Ⅱ、Ⅳ、ⅤC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第5.2.10條規(guī)定，上市公司出現(xiàn)下列情形的，本所可以視情況決定公司股票的停牌和復(fù)牌：①嚴重違反法律法規(guī)、本規(guī)則及本所其他規(guī)定，且在規(guī)定期限內(nèi)拒不按要求改正；②定期報告或者臨時公告披露存在重大遺漏或者誤導(dǎo)性陳述，但拒不按照要求就有關(guān)內(nèi)容進行解釋或者補充；③在公司運作和信息披露方面涉嫌違反法律法規(guī)、本規(guī)則或者本所其他規(guī)定，情節(jié)嚴重而被有關(guān)部門調(diào)查；④無法保證與本所的有效聯(lián)系，或者拒不履行信息披露義務(wù)；⑤其他本所認為應(yīng)當停牌或者復(fù)牌的情形。40.根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》，科創(chuàng)板上市公司與關(guān)聯(lián)人發(fā)生的下列交易，可以免于按照關(guān)聯(lián)交易的方式審議和披露的是（）。A.

上市公司按與非關(guān)聯(lián)人同等交易條件向董事王某出售產(chǎn)品B.

上市公司乙以向關(guān)聯(lián)方提供研發(fā)技術(shù)支持為前提，獲得其對上市公司的債務(wù)減免C.

上市公司丙向關(guān)聯(lián)公司采購一批原材料，采購價格為當?shù)匦袠I(yè)協(xié)會的公開建議定價D.

控股股東以央行規(guī)定的同期貨款基準利率向上市公司丁提供資金，公司以部分房產(chǎn)作為抵押【答案】:

A【解析】:《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第7.2.11條規(guī)定，上市公司與關(guān)聯(lián)人發(fā)生的下列交易，可以免予按照關(guān)聯(lián)交易的方式審議和披露：①一方以現(xiàn)金方式認購另一方公開發(fā)行的股票、公司債券或企業(yè)債券、可轉(zhuǎn)換公司債券或者其他衍生品種；②一方作為承銷團成員承銷另一方公開發(fā)行的股票、公司債券或企業(yè)債券、可轉(zhuǎn)換公司債券或者其他衍生品種；③一方依據(jù)另一方股東大會決議領(lǐng)取股息、紅利或者薪酬；④一方參與另一方公開招標或者拍賣，但是招標或者拍賣難以形成公允價格的除外；⑤上市公司單方面獲得利益的交易，包括受贈現(xiàn)金資產(chǎn)、獲得債務(wù)減免、接受擔保和資助等；[B項需提供技術(shù)支持，不符合]⑥關(guān)聯(lián)交易定價為國家規(guī)定；[C項為行業(yè)協(xié)會定價，不符合]⑦關(guān)聯(lián)人向上市公司提供資金，利率水平不高于中國人民銀行規(guī)定的同期貸款基準利率，且上市公司對該項財務(wù)資助無相應(yīng)擔保；[D項有抵押擔保，不符合]⑧上市公司按與非關(guān)聯(lián)人同等交易條件，向董事、監(jiān)事、高級管理人員提供產(chǎn)品和服務(wù)；[A項符合]⑨本所認定的其他交易。A項，與非關(guān)聯(lián)人同等交易條件向董事王某出售產(chǎn)品，符合第8項的規(guī)定。B項，雖然該上市公司獲得債務(wù)減免，但是并非該公司單方獲得利益。C項，當?shù)匦袠I(yè)協(xié)會的公開建議定價并非國家規(guī)定的關(guān)聯(lián)交易價。D項，丁公司向控股股東提供了抵押擔保，不符合第7項的規(guī)定。41.首次公開發(fā)行股票并上市的公司，以下情形對其獨立性不構(gòu)成實質(zhì)影響的是（）。[2014年6月真題]A.

甲公司主要生產(chǎn)電子消費類產(chǎn)品，產(chǎn)品應(yīng)用的核心技術(shù)嵌入式軟件系統(tǒng)需向控股股東的全資子公司定制B.

乙公司為化學原料制造企業(yè)，其產(chǎn)品50%向控股股東銷售，作為原料生產(chǎn)另一種化工產(chǎn)品C.

丙公司是金屬加工企業(yè)，其生產(chǎn)所用原料由控股股東的關(guān)聯(lián)企業(yè)提供D.

丁公司為機械制造企業(yè)，其職工宿舍用地系向無關(guān)聯(lián)關(guān)系的第三方租賃，且租賃價格按照市場價格確定【答案】:

D【解析】:根據(jù)《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準則第1號——招股說明書》（2015年修訂）第51條第5項規(guī)定，在發(fā)行人業(yè)務(wù)獨立方面，發(fā)行人的業(yè)務(wù)獨立于控股股東、實際控制人及其控制的其他企業(yè)，與控股股東、實際控制人及其控制的其他企業(yè)間不存在同業(yè)競爭或者顯失公平的關(guān)聯(lián)交易。42.關(guān)于上市公司發(fā)行證券的說法正確的有（）。[2014年6月真題]Ⅰ．向不特定對象公開募集股份，將發(fā)行股份全部向原股東優(yōu)先配售Ⅱ．非公開發(fā)行股票的董事會決議公告日后，采取非公開方式進行推介Ⅲ．股東大會通過公積金轉(zhuǎn)增股本方案的次日刊登公開發(fā)行股票的招股意向書Ⅳ．配股時，控股股東主動承諾認購其他股東放棄配售的股份A.

ⅣB.

Ⅰ、ⅡC.

Ⅰ、ⅢD.

Ⅱ、ⅢE.

Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:Ⅰ項，《證券發(fā)行與承銷管理辦法》（2018年修訂）第19條第2款規(guī)定，上市公司向不特定對象公開募集股份或者發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，可以全部或者部分向原股東優(yōu)先配售，優(yōu)先配售比例應(yīng)當在發(fā)行公告中披露。Ⅱ項，《上市公司非公開發(fā)行股票實施細則》（2020年修訂）第20條第3款規(guī)定，上市公司、保薦人對非公開發(fā)行股票進行推介或者向特定對象提供投資價值研究報告的，不得采用任何公開方式，且不得早于上市公司董事會關(guān)于非公開發(fā)行股票的決議公告之日。Ⅲ項，《證券發(fā)行與承銷管理辦法》（2018年修訂）第18條規(guī)定，上市公司發(fā)行證券，存在利潤分配方案、公積金轉(zhuǎn)增股本方案尚未提交股東大會表決或者雖經(jīng)股東大會表決通過但未實施的，應(yīng)當在方案實施后發(fā)行。相關(guān)方案實施前，主承銷商不得承銷上市公司發(fā)行的證券。Ⅳ項，根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》（2020年修訂）第12條第2款規(guī)定，向原股東配售股份的，控股股東應(yīng)當在股東大會召開前公開承諾認配股份的數(shù)量?？毓晒蓶|不履行認配股份的承諾，發(fā)行人應(yīng)當按照發(fā)行價并加算銀行同期存款利息返還已經(jīng)認購的股東?？毓晒蓶|不得認購其他股東放棄認購的部分。43.約束性固定成本不受管理當局短期經(jīng)營決策行動的影響。下列各項中，不屬于企業(yè)約束性固定成本的有（）。Ⅰ．廠房折舊Ⅱ．廠房租金支出Ⅲ．高管人員基本工資Ⅳ．新產(chǎn)品研究開發(fā)費用A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅲ、ⅣD.

ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】:

D【解析】:固定成本按其支出額是否可以在一定期間內(nèi)改變而分為約束性固定成本和酌量性固定成本。約束性固定成本是指管理當局的短期（經(jīng)營）決策行動不能改變其具體數(shù)額的固定成本，例如保險費、房屋租金、管理人員的基本工資等；酌量性固定成本是指管理當局的短期經(jīng)營決策行動能改變其數(shù)額的固定成本，例如廣告費、職工培訓(xùn)費、新產(chǎn)品研究開發(fā)費用等。44.下列關(guān)于影響長期償債能力的說法正確的是（）。[2012年真題]Ⅰ．長期經(jīng)營租賃不影響資產(chǎn)負債率，但影響公司的長期償債能力Ⅱ．融資租賃影響資產(chǎn)負債率，也影響長期償債能力Ⅲ．債務(wù)擔保一定會影響長期償債能力Ⅳ．在評價長期償債能力時，要考慮未決訴訟對企業(yè)長期償債能力的潛在影響A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:長期償債能力是指企業(yè)對債務(wù)的承擔能力和對償還債務(wù)的保障能力。未決訴訟、債務(wù)擔保、長期租賃和或有負債均會影響企業(yè)的長期償債能力。Ⅲ項表述太絕對。45.上市公司共11名董事，5名是關(guān)聯(lián)董事，審議關(guān)聯(lián)事項最低出席和最低通過的董事人數(shù)為（）。A.

6、6B.

6、5C.

4、4D.

4、3E.

3、3【答案】:

C【解析】:《公司法》第124條規(guī)定，上市公司董事與董事會會議決議事項所涉及的企業(yè)有關(guān)聯(lián)關(guān)系的，不得對該項決議行使表決權(quán)，也不得代理其他董事行使表決權(quán)。該董事會會議由過半數(shù)的無關(guān)聯(lián)關(guān)系董事出席即可舉行，董事會會議所作決議須經(jīng)無關(guān)聯(lián)關(guān)系董事過半數(shù)通過。出席董事會的無關(guān)聯(lián)關(guān)系董事人數(shù)不足3人的，應(yīng)將該事項提交上市公司股東大會審議。46.根據(jù)《證券公司短期融資券管理辦法》《銀行間債券市場非金融企業(yè)短期融資券業(yè)務(wù)指引》，下列關(guān)于證券公司短期融資券以及非金融企業(yè)短期融資券的說法，正確的有（）。[2019年6月真題]Ⅰ．證券公司短期融資券以及非金融企業(yè)短期融資券均只在銀行間債券市場發(fā)行和交易Ⅱ．非金融企業(yè)短期融資券待償還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40%Ⅲ．證券公司短期融資券的最長期限不得超過1年Ⅳ．證券公司發(fā)行短期融資券實行余額管理，待償還短期融資券余額不超過凈資本的40%Ⅴ．非金融企業(yè)短期融資券的最長期限不得超過1年A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅤC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:Ⅰ、Ⅴ兩項，《證券公司短期融資券管理辦法》第5條規(guī)定，證券公司短期融資券只在銀行間債券市場發(fā)行和交易?！躲y行間債券市場非金融企業(yè)短期融資券業(yè)務(wù)指引》第2條規(guī)定，本指引所稱短期融資券，是指具有法人資格的非金融企業(yè)（以下簡稱企業(yè)）在銀行間債券市場發(fā)行的，約定在1年內(nèi)還本付息的債務(wù)融資工具。Ⅱ項，《銀行間債券市場非金融企業(yè)短期融資券業(yè)務(wù)指引》第4條規(guī)定，企業(yè)發(fā)行短期融資券應(yīng)遵守國家相關(guān)法律法規(guī)，短期融資券待償還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40%。Ⅲ項，《證券公司短期融資券管理辦法》第14條第1款規(guī)定，短期融資券的期限最長不得超過91天。發(fā)行短期融資券的證券公司可在上述最長期限內(nèi)自主確定短期融資券的期限。Ⅳ項，《證券公司短期融資券管理辦法》第13條第1款規(guī)定，證券公司發(fā)行短期融資券實行余額管理，待償還短期融資券余額不超過凈資本的60%。在此范圍內(nèi)，證券公司自主確定每期短期融資券的發(fā)行規(guī)模。47.依據(jù)國家發(fā)展改革委辦公廳發(fā)布的《綠色債券發(fā)行指引》，下列說法正確的是（）。[2016年5月真題]Ⅰ．綠色債券比照“加快和簡化審核類”債券審核程序，債券募集資金占項目總投資比例放寬至70%（相關(guān)規(guī)定對資本金最低限制另有要求的除外）Ⅱ．在資產(chǎn)負債率低于80%的前提下，核定發(fā)債規(guī)模時不考慮企業(yè)其他公司信用類產(chǎn)品的規(guī)模Ⅲ．在償債保障措施完善的情況下，允許企業(yè)使用不超過50%的債券募集資金用于償還銀行貸款和補充營運資金Ⅳ．對于主體信用評級AA＋且運營情況較好的發(fā)行主體，可使用募集資金置換由在建綠色項目產(chǎn)生的高成本債務(wù)Ⅴ．允許綠色債券面向機構(gòu)投資者非公開發(fā)行。非公開發(fā)行時認購的機構(gòu)投資者不超過200人，單筆認購不少于100萬元人民幣，且不得采用廣告、公開勸誘和變相公開方式A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、ⅣC.

Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:根據(jù)《綠色債券發(fā)行指引》（發(fā)改辦財金〔2015〕3504號）具體分析如下：Ⅰ、Ⅱ兩項，在相