2023年財務(wù)報表分析形成性考核冊作業(yè)參考答案

《財務(wù)報表分析》形考作業(yè)１答案

一、名詞解釋?

經(jīng)營活動是運用資產(chǎn)賺取收益的活動，它涉及研究與開發(fā)、采購、生產(chǎn)、銷售和人力資源管理等。

會計政策是指公司在會計核算時所遵循（選擇）的具體原則以及所采納的具體會計解決方法。?

會計估算是指公司對其結(jié)果不擬定的交易或事項以最近可運用的信息為基礎(chǔ)所作的判斷。?

資產(chǎn)負債表日后事項是指資產(chǎn)負債表日至報表報出日之間發(fā)生或存在的事項。

二、單項選擇題?

1、D

2、Ａ3、B4、Ｄ5、D6、Ａ７、D8、Ｃ9、Ｄ10、C

三、多項選擇題?

１、ＡBE2、ABD3、AＢCＤE4、ＡBＣＤE5、CDＥ6、ABＣDE7、ABCDE8、CDE

9、BＣD１0、ABＣ11、ACE１２、ABE

四、簡答題?

1、

述經(jīng)濟活動分析與財務(wù)報表分析的區(qū)別?

答：經(jīng)濟活動分析與財務(wù)報表分析的明顯區(qū)別在于:經(jīng)濟活動分析是管理這分析,使用的資料不局限與財務(wù)資料，強調(diào)與計劃對比，內(nèi)容除財務(wù)報表分析外還涉及成本分析和生產(chǎn)分析。

2、

債權(quán)人進行財務(wù)報表分析的目的是什么？?

答:債權(quán)人的重要決策是決定是否給公司提供信用，以及是否需要提前收回債權(quán)。他們進行財務(wù)報表分析是為了回答以下幾方面的問題：

ａ、公司為什么需要額外籌集資金;ｂ、公司還本付息所需資金的也許來源是什么;?

c、公司對于以前的短期和長期借款是否按期償還；ｄ、公司將來在哪些方面還需要借款。

3、

重要的會計政策一般涉及哪些內(nèi)容??

答：重要的會計政策具體說來涉及:（1)合并原則;（2）外幣折算方法；（3）收入確認的原則;（4)所得稅的解決方法；(5）存貨的計價方法；（6)長期投資的核算方法;(７)壞賬損失的核算;（8）借款費用的解決；（９）其他會計政策。?

五、計算分析題?

1、定基分解法:?

銷售收入＝銷售量×單價

差異=實際收入－計劃收入

數(shù)量差異＝數(shù)量差×實際價格?

＝(8-9）×5＝－5萬元?

價格差異＝實際數(shù)量×價格差＝８×（5-4.8）=１.6萬元?

連環(huán)替代法：?

R0計劃收入＝計劃銷量×計劃價格

Ｒ1

＝實際銷量×計劃價格?

Ｒ2

＝實際銷量×實際價格

Ｒ1-R0＝數(shù)量差×計劃價格＝-4.8萬元?

R２-R1＝實際銷量×價格差＝1.６萬元

(R2-R1)+（R1－R0）=R2-R０=-3．2萬元

2、

資產(chǎn)年末數(shù)年初數(shù)增減額增減率（%）權(quán)益年末數(shù)年初數(shù)增減額增減率?

流動資產(chǎn)27．9流動負債4１．３?

其中應(yīng)收帳款９.5其中應(yīng)付帳款４6.0?

存貨８.9長期負債912７?

固定資產(chǎn)原值８7813.６負債合計９986.3?

固定資產(chǎn)凈值800.5所有者權(quán)益2．8

無形遞延資產(chǎn)403.7其中實收資本20．0

資產(chǎn)總計229６4.2負債加所有權(quán)益2２964.2?

資產(chǎn)年末數(shù)（%)年初數(shù)(％)變動權(quán)益年末數(shù)年初數(shù)變動?

流動資產(chǎn)3７．8０46．2０－8．4流動負債25.４７28.17-2.7?

其中應(yīng)收帳款17.732１.39－3.08其中應(yīng)付帳款2２.9824.５９-1．6４

存貨13.171４.82-1.65長期負債45.0０30.9214.0８

固定資產(chǎn)原值６8.２２93.82-25.6負債合計70.485９.0911.39?

固定資產(chǎn)凈值34.８9４5.33－１0.44所有者權(quán)益29.5３4０.9１－１1.38?

無形遞延資產(chǎn)２7.318.47１8．８４其中實收資本26.1３34.02-7．８9

資產(chǎn)總計100１00０負債加所有權(quán)益100１000

3、

項目202３年度比例%2023年度比例％

一、主營業(yè)務(wù)收入2３０0

減:主營業(yè)務(wù)成本2680１65．.７８?

主營業(yè)務(wù)稅金及附加1６40.42670.55?

二、主營業(yè)務(wù)利潤13973３4．.6７

加：其他業(yè)務(wù)利潤３1０0.76５7０．１2

減:存貨跌價損失510.11

營業(yè)費用１3803.3715373.１9

管理費用.8８

財務(wù)費用17154.１91６553．４3?

三、營業(yè)利潤８3２120.33８28217.18

加:投資收益8９0２.17１４503.01?

補貼投入３500.85１0?

營業(yè)外收入３４４0.８43６40.76

減:營業(yè)外支出590.１4３30.07?

四、利潤總額９844224..88?

減:所得稅３2２４7.88３5187．３0?

五、凈利潤66202３.１76５４613．5８《財務(wù)報表分析》形考作業(yè)２答案

一、名詞解釋

營運資本是指流動資產(chǎn)總額減流動負債總額后的剩余部分，也稱凈營運資本，它意味著公司的流動資產(chǎn)在償還所有流動負債后尚有多少剩余。

資本結(jié)構(gòu)是指公司各種長期籌資來源的構(gòu)成和比例關(guān)系。長期資本來源,重要是指權(quán)益籌資和長期債務(wù)。

資產(chǎn)負債率是所有負債總額除以所有資產(chǎn)總額的比例，也就是負債總額與資產(chǎn)總額的比例關(guān)系，也稱之為債務(wù)比率。?

產(chǎn)權(quán)比率是負債總額與股東權(quán)益總額之間的比率,也稱之為債務(wù)股權(quán)比率。它也是衡量公司長期償債能力的的指標之一。

二、單項選擇題

1、Ｃ

2、C3、D4、D５、D6、B7、B8、D9、A１0、B11、B１２、C13、A?

14、B１5、A?

三、多項選擇題

1、ＡＢＣ2、ＡBCDＥ3、ＡBE4、ＡBCD5、ABCDE6、BＤ7、ABＤ8、BＣDＥ9、ACE?

10、B1１、ABCＤ1２、AＣD13、AＢDE14、ＢCＤE15、ADE?

?

四、簡答題

1、

公司的利益相關(guān)各方為什么重視短期償債能力？

答：1、對公司管理者來說，短期償債能力的強弱意味著公司承受財務(wù)風(fēng)險的能力大小。2、對投資者來說，短期償債能力的強弱意味著公司賺錢能力的高低和投資機會的多少。3、對公司的債權(quán)人來說,公司短期償債能力的強弱意味著本金與利息能否按期收回。４、對公司的供應(yīng)商和消費者來說，公司短期償債能力的強弱意味著公司履行協(xié)議能力的強弱。

2、

為什么在計算速動比率時要把存貨從流動資產(chǎn)中剔除?

答：在計算速動比率時要把存貨從流動資產(chǎn)中剔除,其重要因素是:①在流動資產(chǎn)中存貨的變現(xiàn)速度最慢；②由于某種因素；存貨中也許具有已損失報廢但還沒作解決的不能變現(xiàn)的存貨；③部分存貨也許已抵押給某債權(quán)人;④存貨估價還存在著成本與合理市價相差懸殊的問題。

3、

為什么債權(quán)人認為資產(chǎn)負債率越底越好，而投資人認為應(yīng)保持較高的資產(chǎn)負債率？?

答：1、從債權(quán)人的角度看,資產(chǎn)負債率越低越好。資產(chǎn)負債率低,債權(quán)人提供的資金與公司資本總額相比，所占比例低，公司不能償債的也許性小，公司的風(fēng)險重要由股東承擔(dān),這對債權(quán)人來講，是十分有利的。2、從股東的角度看,他們希望保持較高的資產(chǎn)負債率水平。站在股東的立場上，可以得出結(jié)論：在所有資本利潤率高于借款利息率時，負債比例越高越好。

4、

如何理解長期資產(chǎn)與長期債務(wù)的相應(yīng)關(guān)系？?

答：長期資產(chǎn)的資金來源是長期債務(wù)和所有者權(quán)益。一方面,公司的長期償債能力取決于長期債務(wù)與所有者權(quán)益的比例,即資本結(jié)構(gòu)。長期債務(wù)的比例底，說明公司長期資產(chǎn)重要是靠所有者權(quán)益取得的，償債能力就強。另一方面,長期資產(chǎn)是償還長期債務(wù)的資產(chǎn)保障。長期資產(chǎn)計價和攤銷的方法對反映償債能力起著重要的作用。?

四、計算分析題?

１、

流動負債=820230/1.７=482３53元

流動資產(chǎn)＝82023０+１600００-８0０00-１8000=882０23元?

流動負債＝482３53＋80000+2８000=5903５3元?

營運資本=88＝29１64７元?

流動比率＝8８20２3/5９0353=１.49?

２、?

項目2０2３年2023年行業(yè)標準

流動資產(chǎn)?

速動資產(chǎn)

鈔票資產(chǎn)?

流動負債

流動比率1.951.562．28

速動比率１.861.4３２.１7?

鈔票比率1.441.351.97

?

3、?

資產(chǎn)金額負債及所有者權(quán)益金額?

貨幣資金34應(yīng)付帳款53

應(yīng)收帳款凈額115應(yīng)交稅金36?

存貨２9長期負債1２８.5?

固定資產(chǎn)凈額３64實收資本3２0?

無形資產(chǎn)凈資26末分派利潤30.５

總計568總計5６８

４、

存貨周轉(zhuǎn)率(以銷售額)

=3215/(３５0+483）/２＝7.7２（次）?

存貨周轉(zhuǎn)率(以銷售成本)

=278５/（３50+４83)/2=６.6８(次）

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)

=32１５/（５78+672)／２=5.144（次)?

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)＝３60/5.１44=70（天)?

資產(chǎn)負債率=(６60＋51３）／1895＝６1．９％

利息償付倍數(shù)=(９1+４9)／４9=2．８6《財務(wù)報表分析》形考作業(yè)3答案

一、名詞解釋?

經(jīng)營周期亦營業(yè)周期,它是指從取得存貨開始到銷售存貨并收回鈔票為止的時期?

財務(wù)杠桿當(dāng)公司資金總額和資本結(jié)構(gòu)既定,公司支付的利息費用總額也不變時,隨著息稅前利潤的增長，單位利潤所分擔(dān)的利息費用相應(yīng)減少,從而導(dǎo)致權(quán)益資金利潤率的增長速度將超過息稅前利潤的增長速度,亦即給投資者收益帶來更大幅度的提高，這種借入資金對投資者收益的影響,稱為財務(wù)杠桿。?

每股收益是公司凈收益與發(fā)行在外普通股股數(shù)的比率。它反映了某會計年度內(nèi)公司平均每股普通股獲得的收益,用于評價普通股持有者獲得報酬的限度。因此只有普通股才計算每股收益。

市盈率是市價與每股盈余比率的簡稱,也可以稱為本益比，它是指普通股每股市價與普通股每股收益的比率。?

二、單項選擇題

1、B

2、Ｄ3、Ｂ4、B5、Ｄ6、A７、Ｃ8、B9、A１0、Ｄ1１、B12、D13、D?

１4、Ｂ１5、C?

三、多項選擇題?

1、ABCDE2、ＡBCDE3、ＡＣD4、ＤＥ５、ＡＤ６、ＣD7、ＡBCDE8、ＡBＣDＥ９、BCDE?

10、AＢC11、ABCＤE12、BＤE1３、AＣ14、BCＤ1５、ＡB

四、簡答題

1、

對于不同報表使用人,衡量與分析資產(chǎn)運用效率有何重要意義??

答：１、股東通過資產(chǎn)運用效率分析，有助于判斷公司財務(wù)安全性及資產(chǎn)的收益能力,以進行相應(yīng)的投資決策。２、債權(quán)人通過資產(chǎn)運用效率分析，有助于判明其債權(quán)的物質(zhì)保障限度或其安全性,從而進行相應(yīng)的信用決策。３、管理者通過資產(chǎn)運用效率的分析，可以發(fā)現(xiàn)閑置資產(chǎn)和運用不充足的資產(chǎn)，從而解決閑置資產(chǎn)以節(jié)約資金，或提高資產(chǎn)運用效率以改善經(jīng)營業(yè)績。?

2、

營業(yè)利潤率、總資產(chǎn)收益率、長期資本收益率三指標之間有什么內(nèi)在的聯(lián)系??

３、

如何看待財務(wù)杠桿對投資者凈收益的影響?

4、

通過凈資產(chǎn)收益率按權(quán)益乘數(shù)分解，你將得到那些信息??

五、計算分析題

１、答案：

項目

199９年

202３年

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率

9.23

9.6５

存貨周轉(zhuǎn)率(以成本基礎(chǔ))

７.34

8.18?

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

3.73

3．90?

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

2.５5

3．0６?

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

1.０8

1.２3

分析：2０２3年的總資產(chǎn)及各項資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)率均優(yōu)于199９年，說明2０２3年資產(chǎn)運用效率有所提高。?

?

2、本期毛利額＝560３-3461=２１42萬元?

上期毛利額＝5２65-31４０＝21２5萬元

本期毛利率=2142／5603＝38.23%

上期毛利率＝212５／5265＝４0．36％?

主營業(yè)務(wù)收入總額對毛利的影響額＝（5603-5265）×40.36%=１３６.42萬元?

(１）銷售數(shù)量變動對主營業(yè)務(wù)收入的影響額?

=∑（本期各產(chǎn)品銷售數(shù)量－上期各產(chǎn)品銷售量)×上期銷售單價)＝0萬元?

(2）銷售單價變動對主營業(yè)務(wù)收入的影響額?

=∑【本期各產(chǎn)品銷量×（本期銷售單價-上期銷售單價)】=３３８萬元

品種結(jié)構(gòu)變動對綜合毛利率的影響?

=∑〔（本期各產(chǎn)品銷售比重-上期銷售比重)×上期各產(chǎn)品毛利率〕?

＝-０.０2％

各產(chǎn)品毛利率變動對綜合毛利率的影響

＝∑【本期各產(chǎn)品銷售比重×(本期各產(chǎn)品毛利率-上期各產(chǎn)品毛利率）】?

＝－2.１２%

3、?

DFL＝【EBＩＴ÷(EＢIT-1)】)=(500×10‰）÷（５00×10‰-5０0×40‰×１0‰)=1.32?

若公司將其資產(chǎn)負債率提高到50％

DFＬ=（5０0×１0‰）÷(5０0×10‰-50０×50‰×10‰）=1.４３?

4、答案要點:

凈資產(chǎn)收益率=銷售凈利率×總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率×權(quán)益乘數(shù)?

項目２023年2０２3年

銷售凈利率3０÷280=0．107141÷3５0=０．1１714?

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率２80÷1２８=2．1875350÷198＝1.767７

權(quán)益乘數(shù)１÷（1-5５÷12８)=1.７5３41÷(1-88÷９8）=1.8?

凈資產(chǎn)收益率0.４1100.37２7?

[NｅxtＰage]?《財務(wù)報表分析》形考作業(yè)4答案

一、名詞解釋?

財務(wù)彈性是指公司自身產(chǎn)生的鈔票與鈔票需求之間的適合限度。反映財務(wù)彈性的財務(wù)比率重要有鈔票流量適合率、鈔票滿足投資比率和鈔票股利保障倍數(shù)。

自由鈔票流量是支付了有價值的投資需求后能向股東和債權(quán)人派發(fā)的鈔票總量。

機會成本是投資這由于持有公司證券而放棄的、在其他風(fēng)險相稱的股票和債券上的投資所預(yù)期帶來的回報。?

經(jīng)濟增長值是指公司收入扣除所有成本(涉及股東權(quán)益的成本)后的剩余收益，在數(shù)量上它等于息前稅后營業(yè)收益再減去債務(wù)和股權(quán)的成本。

二、單項選擇題

1、Ｂ

２、D3、B4、D5、Ｃ6、C7、C8、A9、C10、A

三、多項選擇題

１、ＢCDE2、BDE3、ＡＣE4、ABCDE5、ACＤ6、BCDE7、ＢCＤ8、AＢDＥ9、CBE?

１0、CD

,

四、簡答題?

1、

什么是鈔票及鈔票等價物？在擬定鈔票及鈔票等價物時應(yīng)考慮哪些問題？

鈔票流量表中的“鈔票”,是指公司的庫存鈔票以及可以隨時用于支付的存款，涉及鈔票、可以隨時用于支付的銀行存款和其他貨幣資金。一項投資被確認為鈔票等價物必須同時具有四個條件:期限短、流動性強、易于轉(zhuǎn)換為已知金額鈔票、價值變動風(fēng)險小。

2、

為什么說鈔票流動分析可以補充足析收益能力與償債能力？

對獲得取鈔票的能力作出評價;對償窄能力作出評價;對收益的質(zhì)量作出評價;對投資活動和籌資活動作出評價。?

３、

綜合評價的重要優(yōu)點和局限性是什么?

綜合評價原理不僅用于信用評價,也被用于整個公司的財務(wù)評價,甚至擴展到財務(wù)以外的領(lǐng)域。重要問題是指標的選取、權(quán)重的分派、比較標準的設(shè)定，以及指標的綜合。綜合評價方法的關(guān)鍵技術(shù)是“標準評分值”的擬定和“標準比率”的建立。只有長期連續(xù)實踐，不斷修正，才干取得交好的效果。?

五、計算分析題

1、鈔票流量與當(dāng)期債務(wù)比＝762/20２5＝3７.６３%?

債務(wù)保障率＝762/(2０2５+4９78)＝10．899％?

每元銷售鈔票凈流入＝762／９000=８．47%

所有資產(chǎn)鈔票回收率＝762/702０0＝1.０9９％?

每股經(jīng)營鈔票流量=（762-４56）/５０800＝0.６％

鈔票流量適合比率＝76２／（536+200+782＝50．2%

鈔票股利保障倍數(shù)＝762/７８2＝97.44％

２、凈利潤

500000

加:非經(jīng)營活動損失

解決固定資產(chǎn)收益

-9０000?

出售短期投資損失

＋３0０0０

當(dāng)年發(fā)生利息支出

＋10０00?

加：非付現(xiàn)費用

攤銷無形資產(chǎn)

+300０0

無形資產(chǎn)減值

＋3000

加:非鈔票流動資產(chǎn)減少

應(yīng)收賬款減少

+１50０00?

壞賬準備減少

－450

存貨減少

+1０0000?

待攤費用增長

-１00０0?

加:應(yīng)付項目增長?

應(yīng)付賬款增長

+３１40０0

經(jīng)營活動鈔票凈流量

115６5５０

３、答案:?

基本經(jīng)濟增長值=息前稅后經(jīng)營利潤－總資產(chǎn)*資本成本率?

＝800-３8０0０*８%＝-２2４0萬元

披露經(jīng)濟增長值＝調(diào)整后息前稅后經(jīng)營利潤-調(diào)整后總資產(chǎn)*資本成本率

＝(800/70%+５00+６2）*（1-30％)－（３800０0+３40-240００)*8％

＝1193.４-1１47.2＝４6．２萬元