2021-2022年期貨從業(yè)資格之期貨基礎知識自我檢測試卷B卷附答案

2021-2022年期貨從業(yè)資格之期貨基礎知識自我檢測試卷B卷附答案單選題（共80題）1、某日，交易者以每份0.0200元的價格買入10張4月份到期、執(zhí)行價格為2.000元的上證50ETF看跌期權，以每份0.0530元的價格賣出10張4月到期、執(zhí)行價格為2.1000點的同一標的看跌期權。合約到期時，標的基金價格為2.05元。在到期時，該交易者全部交易了結(jié)后的總損益為（）。（該期權的合約規(guī)模為10000份，不考慮交易費用）A.虧損1700元B.虧損3300元C.盈利1700元D.盈利3300元【答案】A2、?期貨公司對其營業(yè)部不需（）。A.統(tǒng)一結(jié)算B.統(tǒng)一風險管理C.統(tǒng)一財務管理及會計核算D.統(tǒng)一開發(fā)客戶【答案】D3、介紹經(jīng)紀商是受期貨經(jīng)紀商委托為其介紹客戶的機構或個人，在我國充當介紹經(jīng)紀商的是（）。A.商業(yè)銀行B.期貨公司C.證券公司D.評級機構【答案】C4、下列關于場內(nèi)期權和場外期權的說法，正確的是（）A.場外期權被稱為現(xiàn)貨期權B.場內(nèi)期權被稱為期貨期權C.場外期權合約可以是非標準化合約D.場外期權比場內(nèi)期權流動性風險小【答案】C5、某投資者上一交易日未持有期貨頭寸，且可用資金余額為20萬元，當日開倉買入3月銅期貨合約20手，成交價為23100元/噸，其后賣出平倉10手，成交價格為23300元/噸。當日收盤價為23350元/噸，結(jié)算價為23210元/噸（銅期貨合約每手為5噸）。銅期貨合約的最低保證金為其合約價值的5%，當天結(jié)算后投資者的可用資金余額為（）元（不含手續(xù)費、稅金等費用）。A.164475B.164125C.157125D.157475【答案】D6、4月1日，人民幣與美元間的即期匯率為1美元=6.2093元人民幣，人民幣一個月的上海銀行間同業(yè)拆借利率為3.3590%，美元一個月的倫敦銀行間同業(yè)拆借利率為0.1776%，則一個月(實際天數(shù)為31天)遠期美元兌換人民幣匯率應為（）。A.6.2963B.6.1263C.6.1923D.6.2263【答案】D7、對商品投資基金進行具體的交易操作、決定投資期貨的策略的是()。A.商品基金經(jīng)理B.商品交易顧問C.交易經(jīng)理D.期貨傭金商【答案】B8、期貨合約標的價格波動幅度應該（）。A.大且頻繁B.大且不頻繁C.小且頻繁D.小且不頻繁【答案】A9、某投資公司持有的期貨組合在置信度為98%，期貨市場正常波動情況下的當日VaR值為1000萬元。其含義是（）。A.該期貨組合在下一個交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是2%B.該期貨組合在本交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是2%C.該期貨組合在本交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是98%D.該期貨組合在下一個交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是98%【答案】D10、假設某一時刻股票指數(shù)為2290點，投資者以15點的價格買入一手股指看漲期權合約并持有到期，行權價格是2300點，若到期時股票指數(shù)期權結(jié)算價格跌落到2310點，投資者損益為（）。(不計交易費用)A.5點B.-15點C.-5點D.10點【答案】C11、會員制期貨交易所的最高權力機構是（）。A.董事會B.股東大會C.會員大會D.理事會【答案】C12、關于芝加哥商業(yè)交易所(CME)3個月歐洲美元期貨，下列說法正確的是（）。A.采用指數(shù)式報價B.CME的3個月歐洲美元期貨合約的標的本金為2000000美元C.期限為3個月期歐洲美元活期存單D.采用實物交割【答案】A13、對于技術分析理解有誤的是（）。A.技術分析法是對價格變動的根本原因的判斷B.技術分析方法比較直觀C.技術分析可以幫助投資者判斷市場趨勢D.技術分析指標可以警示行情轉(zhuǎn)折【答案】A14、黃金期貨看跌期權的執(zhí)行價格為1600.50美元/盎司，當標的期貨合約價格為1580.50美元/盎司時，則該期權的內(nèi)涵價值為（）美元/盎司。A.30B.20C.10D.0【答案】B15、套期保值的目的是規(guī)避價格波動風險，其中，買入套期保值的目的是()。A.防范期貨市場價格下跌的風險B.防范現(xiàn)貨市場價格下跌的風險C.防范期貨市場價格上漲的風險D.防范現(xiàn)貨市場價格上漲的風險【答案】D16、首席風險官應及時將對期貨公司的相關風險核查結(jié)果報告給（）。A.中國證監(jiān)會B.中國證監(jiān)會派出機構C.期貨交易所D.期貨自律組織【答案】B17、以下屬于虛值期權的是（）。A.看漲期權的執(zhí)行價格低于當時標的物的市場價格B.看跌期權的執(zhí)行價格高于當時標的物的市場價格C.看漲期權的執(zhí)行價格等于當時標的物的市場價格D.看跌期權的執(zhí)行價格低于當時標的物的市場價格【答案】D18、在點價交易中，賣方叫價是指（）。A.確定現(xiàn)貨商品交割品質(zhì)的權利歸屬賣方B.確定基差大小的權利歸屬賣方C.確定具體時點的實際交易價格的權利歸屬賣方D.確定期貨合約交割月份的權利歸屬賣方【答案】C19、某投資者在我國期貨市場開倉賣出10手銅期貨合約，成交價格為67000元／噸，當日結(jié)算價為66950元／噸。期貨公司要求的交易保證金比例為6％。該投資者的當日盈虧為（）元。（合約規(guī)模5噸／手，不計手續(xù)費等費用）A.250B.2500C.-250D.-2500【答案】B20、某投資者以65000元／噸賣出1手8月銅期貨合約，同時以63000元／噸買入1手10月銅合約，當8月和10月合約價差為（）元／噸時，該投資者虧損。A.1000B.1500C.300D.2100【答案】D21、某看跌期權的執(zhí)行價格為55美分/蒲式耳，標的資產(chǎn)的價格為50美分/蒲式耳，該期權的內(nèi)涵價值為（）。A.-5美分/蒲式耳B.5美分/蒲式耳C.0D.1美分/蒲式耳【答案】B22、某交易者以9710元/噸買入7月棕櫚油期貨合約100手，同時以9780元/噸賣出9月棕櫚油期貨合約100手，當兩合約價格為（）時，將所持合約同時平倉，該交易者虧損。（不計手續(xù)費等費用）A.7月9810元/噸，9月9850元/噸B.7月9860元/噸，9月9840元/噸C.7月9720元/噸，9月9820元/噸D.7月9840元/噸，9月9860元/噸【答案】C23、我國期貨交易所會員資格審查機構是（）。A.中國證監(jiān)會B.期貨交易所C.中國期貨業(yè)協(xié)會D.中國證監(jiān)會地方派出機構【答案】B24、某投資公司持有的期貨組合在置信度為98%，期貨市場正常波動情況下的當日VaR值為1000萬元。其含義是（）。A.該期貨組合在下一個交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是2%B.該期貨組合在本交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是2%C.該期貨組合在本交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是98%D.該期貨組合在下一個交易日內(nèi)的損失在1000萬元以內(nèi)的可能性是98%【答案】D25、（）的掉期形式是買進下一交易日到期的外匯賣出第二個交易日到期的外匯，或賣出下一交易日到期的外匯買進第二個交易日到期的外匯。A.O/NB.T/NC.S/ND.P/N【答案】B26、期貨合約標準化指的是除（）外，其所有條款都是預先規(guī)定好的，具有標準化的特點。A.貨物品質(zhì)B.交易單位C.交割日期D.交易價格【答案】D27、技術分析中，波浪理論是由（）提出的。A.索羅斯B.菲波納奇C.艾略特D.道?瓊斯【答案】C28、針對同一外匯期貨品種，在不同交易所進行的方向相反、數(shù)量相同的交易行為，屬于外匯期貨的（）。A.跨期套利B.跨市套利C.期現(xiàn)套利D.跨幣種套利【答案】B29、3個月歐洲美元期貨是一種（）。A.短期利率期貨B.中期利率期貨C.長期利率期貨D.中長期利率期貨【答案】A30、香港恒生指數(shù)期貨最小變動價位漲跌每點為50港元，某交易者在4月20日以11950點買入2張期貨合約，每張傭金為25港元。如果5月20日該交易者以12000點將手中合約平倉，則該交易者的凈收益是（）港元。A.-5000B.2500C.4900D.5000【答案】C31、期貨期權交易中，期權買方了結(jié)期權頭寸的方式包括對沖平倉、行權了結(jié)和（）三種。A.放棄行權B.協(xié)議平倉C.現(xiàn)金交割D.實物交割【答案】A32、期權的買方是（）。A.支付權利金、讓渡權利但無義務的一方B.支付權利金、獲得權利但無義務的一方C.收取權利金、獲得權利并承擔義務的一方D.支付權利金、獲得權利并承擔義務的一方【答案】B33、關于賣出看跌期權的損益（不計交易費用），下列說法錯誤的是（）。A.最大收益為所收取的權利金B(yǎng).當標的物市場價格大于執(zhí)行價格時，買方不會執(zhí)行期權C.損益平衡點為：執(zhí)行價格+權利金D.買方的盈利即為賣方的虧損【答案】C34、棉花期貨的多空雙方進行期轉(zhuǎn)現(xiàn)交易。多頭開倉價格為10210元/噸，空頭開倉價格為10630元/噸，雙方協(xié)議以10450元/噸平倉，以10400元/噸進行現(xiàn)貨交收，若棉花的交割成本200元/噸，進行期轉(zhuǎn)現(xiàn)后，多空雙方實際買賣價格為（）。A.多方10160元/噸，空方10580元/噸B.多方10120元/噸，空方10120元/噸C.多方10640元/噸，空方10400元/噸D.多方10120元/噸，空方10400元/噸【答案】A35、在我國，有1／3以上的會員聯(lián)名提議時，期貨交易所應該召開()。A.董事會B.理事會C.職工代表大會D.臨時會員大會【答案】D36、滬深300股指期貨合約的最小變動價位是（）點。A.1B.0.2C.0.1D.0.01【答案】B37、2015年2月15日，某交易者賣出執(zhí)行價格為6.7522元的CME歐元兌人民幣看跌期貨期權（美式），權利金為0.0213元，對方行權時該交易者（）。A.賣出標的期貨合約的價格為6.7309元B.買入標的期貨合約的成本為6.7522元C.賣出標的期貨合約的價格為6.7735元D.買入標的期貨合約的成本為6.7309元【答案】D38、下列屬于期貨結(jié)算機構職能的是（）。A.管理期貨交易所財務B.擔保期貨交易履約C.提供期貨交易的場所、設施和服務D.管理期貨公司財務【答案】B39、下列關于交易單位的說法中，錯誤的是（）。A.交易單位，是指在期貨交易所交易的每手期貨合約代表的標的物的數(shù)量B.對于商品期貨來說，確定期貨合約交易單位的大小，主要應當考慮合約標的物的市場規(guī)模、交易者的資金規(guī)模、期貨交易所的會員結(jié)構和該商品的現(xiàn)貨交易習慣等因素C.在進行期貨交易時，不僅可以以交易單位（合約價值）的整數(shù)倍進行買賣，還可以按需要零數(shù)購買D.若商品的市場規(guī)模較大、交易者的資金規(guī)模較大、期貨交易所中愿意參與該期貨交易的會員單位較多，則該合約的交易單位可設計得大一些，反之則小一些【答案】C40、某交易者賣出執(zhí)行價格為540美元/蒲式耳的小麥看漲期權，權利金為35美元/蒲式耳，則該交易者賣出的看漲期權的損益平衡點為（）美元/蒲式耳。（不考慮交易費用）A.520B.540C.575D.585【答案】C41、期貨市場價格發(fā)現(xiàn)功能使期貨合約轉(zhuǎn)手極為便利，可以不斷地產(chǎn)生期貨價格，進而連續(xù)不斷地反映供求變化。這體現(xiàn)了期貨市場價格形成機制的（）。A.公開性B.連續(xù)性C.預測性D.權威性【答案】B42、某香港投機者5月份預測大豆期貨行情會繼續(xù)上漲，于是在香港期權交易所買入1手（10噸/手）9月份到期的大豆期貨看漲期權合約，期貨價格為2000港元/噸，期權權利金為20港元/噸。到8月份時，9月大豆期貨價格漲到2200港元/噸，該投機者要求行使期權，于是以2000港元/噸買入1手9月大豆期貨，并同時在期貨市場上對沖平倉。那么，他總共盈利（）港元。A.1000B.1500C.1800D.2000【答案】C43、期貨交易所對期貨交易、結(jié)算、交割資料的保存期限應當不少于（）年。A.10B.5C.15D.20【答案】D44、投資者預計銅不同月份的期貨合約價差將縮小，買入1手7月銅期貨合約，價格為7000美元／噸，同時賣出1手9月同期貨合約，價格為7200美元／噸。由此判斷，該投資者進行的是（）交易。A.蝶式套利B.買入套利C.賣出套利D.投機【答案】C45、農(nóng)產(chǎn)品期貨是指以農(nóng)產(chǎn)品為標的物的期貨合約。下列不是以經(jīng)濟作物作為期貨標的物的農(nóng)產(chǎn)品期貨是（）。A.棉花B.可可C.咖啡D.小麥【答案】D46、在()中，一般來說，對商品期貨而言，當市場行情上漲時，在遠期月份合約價格上升時，近期月份合約的價格也會上升，以保持與遠期月份合約間的正常的持倉費用關系，且可能近期月份合約的價格上升更多。A.正向市場B.反向市場C.上升市場D.下降市場【答案】A47、我國鋼期貨的交割月份為（）。A.1.3.5.7.8.9.11.12月B.1.3.4.5.6.7.8.9.10.11月C.1.3.5.7.9.11月D.1—12月【答案】D48、若某期貨合約的保證金為合約總值的8％，當期貨價格下跌4％時，該合約的買方盈利狀況為（）。A.+50％B.-50％C.-25％D.+25％【答案】B49、某交易者5月10日在反向市場買入10手7月豆油期貨合約的同時賣出10手9月豆油期貨合約，建倉時的價差為120元/噸，不久，該交易者將上述合約平倉后獲得凈盈利10000元（不計手續(xù)費等費用），則該交易者平倉時的價差為（）元/噸。（豆油期貨合約為10噸/手）A.20B.220C.100D.120【答案】B50、某投資者以65000元／噸賣出1手8月銅期貨合約，同時以63000元／噸買入1手10月銅合約，當8月和10月合約價差為（）元／噸時，該投資者虧損。A.1000B.1500C.300D.2100【答案】D51、美國10年期國債期貨合約報價為97～165時，表示該合約價值為()美元。A.971650B.97515.625C.970165D.102156.25【答案】B52、在反向市場中，套利者采用牛市套利的方法是希望未來兩份合約的價差（）。A.縮小B.擴大C.不變D.無規(guī)律【答案】B53、基差交易與一般的套期保值操作的不同之處在于，基差交易能夠（）。A.降低基差風險B.降低持倉費C.是期貨頭寸盈利D.減少期貨頭寸持倉量【答案】A54、期貨業(yè)協(xié)會應當自對期貨從業(yè)人員作出紀律懲戒決定之日起()個工作日內(nèi)，向中國證監(jiān)會及其有關派出機構報告。A.3B.5C.10D.20【答案】C55、修正久期是在麥考利久期概念的基礎上發(fā)展而來的，用于表示（）變化引起的債券價格變動的幅度。A.票面利率B.票面價格C.市場利率D.期貨價格【答案】C56、在期貨合約中，不需明確規(guī)定的條款是（）。A.每日價格最大波動限制B.期貨價格C.最小變動價位D.報價單位【答案】B57、當看漲期權的執(zhí)行價格低于當時的標的物價格時，該期權為（）。A.實值期權B.虛值期權C.內(nèi)涵期權D.外涵期權【答案】A58、2015年2月15日，某交易者賣出執(zhí)行價格為6.7522元的CME歐元兌人民幣看跌期貨期權（美式），權利金為0.0213元，對方行權時該交易者（）。A.賣出標的期貨合約的價格為6.7309元B.買入標的期貨合約的成本為6.7522元C.賣出標的期貨合約的價格為6.7735元D.買入標的期貨合約的成本為6.7309元【答案】D59、期貨市場（）方法是通過對市場行為本身的分析來預測價格的變動方向。A.供求分析B.宏觀經(jīng)濟分析C.基本面分析D.技術分析【答案】D60、若某期貨交易客戶的交易編碼為001201005688，則其客戶號為（）。A.0012B.01005688C.5688D.005688【答案】B61、看跌期權的買方有權按執(zhí)行價格在規(guī)定時間內(nèi)向期權賣方（）一定數(shù)量的標的資產(chǎn)。A.買入B.先買入后賣出C.賣出D.先賣出后買入【答案】C62、在其他條件不變的情況下，假設我國棉花主產(chǎn)區(qū)遭遇嚴重的蟲災，則棉花期貨價格將（）A.保持不變B.上漲C.下跌D.變化不確定【答案】B63、某投資者A在期貨市場進行買入套期保值操作，操作前在基差為+10，則在基差為（）時，該投資從兩個市場結(jié)清可正好盈虧相抵。A.+10B.+20C.-10D.-20【答案】A64、3月1日，國內(nèi)某交易者發(fā)現(xiàn)美元兌人民幣的現(xiàn)貨價格為6．1130，而6月份的美元兌人民幣的期貨價格為6．1190，因此該交易者以上述價格在CME賣出100手6月份的美元兌人民幣期貨，并同時在即期外匯市場換入1000萬美元。4月1日，現(xiàn)貨和期貨價格分別變?yōu)?．1140和6．1180，交易者將期貨平倉的同時換回人民幣，從而完成外匯期現(xiàn)套利交易。則該交易者（）。（美元兌人民幣期貨合約規(guī)模10萬美元，交易成本忽略不計）A.盈利20000元人民幣B.虧損20000元人民幣C.虧損10000美元D.盈利10000美元【答案】A65、目前，我國設計的期權都是（）期權。A.歐式B.美式C.日式D.中式【答案】A66、（）是期貨業(yè)的自律性組織，發(fā)揮政府與期貨業(yè)之間的橋梁和紐帶作用，為會員服務，維護會員的合法權益。A.期貨交易所B.中國期貨市場監(jiān)控中心C.中國期貨業(yè)協(xié)會D.中國證監(jiān)會【答案】C67、某投資者開倉買入10手3月份的滬深300指數(shù)期貨合約，賣出10手4月份的滬深300指數(shù)期貨合約，其建倉價分別為2800點和2850點，上一交易日的結(jié)算價分別為2810點和2830點。（不計交易手續(xù)費等費用）A.-90000B.30000C.90000D.10000【答案】B68、3月初，某紡織廠計劃在3個月后購進棉花，決定利用棉花期貨進行套期保值。3月5日初，某紡織廠計劃在3個月后購進棉花，決定利用棉花期貨進行套期保值。3月5日該廠在7月份棉花期貨合約上建倉，成交價格為21300元／噸，此時棉花的現(xiàn)貨價格為20400元／噸。至6月5日，期貨價格為19700元／噸，現(xiàn)貨價格為19200元／噸，該廠按此價格購進棉花，同時將期貨合約對沖平倉，該廠套期保值效果是（）。（不計手續(xù)費等費用）A.有凈虧損400元／噸B.基差走弱400元／噸C.期貨市場虧損1700元／噸D.通過套期保值操作，棉花的實際采購成本為19100元／噸【答案】A69、假設年利率為6％，年指數(shù)股息率為1％，6月30日為6月股指期貨合約的交割日，4月1日，股票現(xiàn)貨指數(shù)為1450點，如不考慮交易成本，其6月股指期貨合約的理論價格為（）點。（小數(shù)點后保留兩位）A.1486.47B.1537C.1468.13D.1457.03【答案】C70、艾略特波浪理論認為，一個完整的波浪包括____個小浪，前____浪為主升（跌）浪，后____浪為調(diào)整浪。（）?A.8；3；5B.8；5；3C.5；3；2D.5；2；3【答案】B71、美國在2007年2月15日發(fā)行了到期日為2017年2月15日的國債，面值為10萬美元，票面利率為4．5%。如果芝加哥期貨交易所某國債期貨(2009年6月到期，期限為10年)的賣方用該國債進行交割，轉(zhuǎn)換因子為0．9105，假定10年期國債期貨2009年6月合約交割價為125～160，該國債期貨合約買方必須付出（）美元。A.116517.75B.115955.25C.115767.75D.114267.75【答案】C72、在進行賣出套期保值時，使期貨和現(xiàn)貨兩個市場出現(xiàn)盈虧相抵后存在凈盈利的情況是（）。(不計手續(xù)費等費用)A.基差不變B.基差走弱C.基差為零D.基差走強【答案】D73、某投資者發(fā)現(xiàn)歐元的利率高于美元的利率，于是決定買入50萬歐元以獲得高息，計劃投資3個月，但又擔心在這期間歐元對美元貶值。為避免歐元貶值的風險，該投資者利用芝加哥商業(yè)交易所外匯期貨市場進行空頭套期保值，每張歐元期貨合約為12.5萬歐元，2009年3月1日當日歐元即期匯率為EUR/USD=1.3432,購買50萬歐元，同時賣出4張2009年6月到期的歐元期貨合約，成交價格為EUR/USD=1.3450。2009年6月1日當日歐元即期匯率為EUR/USD=1.2120,出售50萬歐元，2009年6月1日買入4張6月到期的歐元期貨合約對沖平倉，成交價格為EUR/USD=1.2101。A.損失6.745B.獲利6.745C.損失6.565D.獲利6.565【答案】B74、某期貨公司客戶李先生的期貨賬戶中持有SR0905空頭合約100手。合約當日出現(xiàn)漲停單邊市，結(jié)算時交易所提高了保證金收取比例，當日結(jié)算價為3083元/噸，李先生的客戶權益為303500元。該期貨公司SR0905的保證金比例為17％。SR是鄭州商品交易所白糖期貨合約的代碼，交易單位為10噸/手。A.32B.43C.45D.53【答案】B75、某投機者買入2張9月份到期的日元期貨合約，每張金額為12500000日元，成交價為0.006835美元/日元，半個月后，該投機者將兩張合約賣出對沖平倉，成交價為0.007030美元/日元。該筆投機的結(jié)果是（）。A.虧損4875美元B.盈利4875美元C.盈利1560美元D.虧損1560美元【答案】B76、在我國，某客戶6月5日美元持倉。6月6日該客戶通過期貨公司買入10手棉花期貨合約，成交價為10250元／噸，當日棉花期貨未平倉。當日結(jié)算價為10210元／噸，期貨公司要求的交易保證金比例為5%，該客戶的當日盈虧為（）元。A.2000B.-2000C.-4000D.4000【答案】B77、下列關于我國期貨交易所會員強行平倉的執(zhí)行程序，說法不正確的是（）。A.交易所以“強行平倉通知書”的形式向有關會員下達強行平倉要求B.開市后，有關會員必須首先自行平倉，直至達到平倉要求，執(zhí)行結(jié)果由交易所審核C.超過會員自行平倉時限而未執(zhí)行完畢的，剩余部分由交易所直接執(zhí)行強行平倉D.強行平倉執(zhí)行完畢后，執(zhí)行結(jié)果交由會員記錄并存檔【答案】D78、《期貨交易所管理辦法》規(guī)定了召開理事會臨時會議的情形，下列不屬于該情形的是()。A.1／3以上理事聯(lián)名提議B.中國證監(jiān)會提議C.理事長提議D.期貨交易所章程規(guī)定的情形【答案】C79、會員大會由會員制期貨交易所的（）會員組成。A.1/2B.1/3C.3/4D.全體【答案】D80、芝加哥期貨交易所10年期的美國國債期貨合約的麗值為10萬美元，當報價為98-175時，表示該合約的價值為（）美元。A.981750B.56000C.97825D.98546.88【答案】D多選題（共35題）1、在某一價位附近之所以形成對期貨價格運行的支撐或壓力，主要是由（）所決定的。A.投資者的持倉分布B.持有成本C.投資者的心理因素D.機構主力的斗爭【答案】ABC2、關于期權交易，下列說法錯誤的有（）。A.期權賣方想獲得權利必須向買方支付一定數(shù)量的權利金B(yǎng).期權買方取得的權利是未來的C.期權買方可以買進標的物，但不可以賣出標的物D.買方僅承擔有限風險，卻擁有巨大的獲利潛力【答案】AC3、結(jié)算擔保金包括（）。A.基礎結(jié)算擔保金B(yǎng).變動結(jié)算擔保金C.違約結(jié)算擔保金D.透支結(jié)算擔保金【答案】AB4、下列關于麥考利久期的描述中，正確的是（）。A.麥考利久期的單位是年B.麥考利久期可視為現(xiàn)金流產(chǎn)生時間的加權平均C.期限相同的債券，票面利率越高，其麥考利久期越大D.零息債券的麥考利久期大于相同期限附息債券的麥考利久期【答案】ABD5、套利市價指令的優(yōu)點和缺點分別是（）。A.優(yōu)點是成交速度快B.優(yōu)點是成交金額大C.缺點是在市場行情發(fā)生較大變化時，成交的價差可能與交易者的預期有較大差距D.缺點是在市場行情發(fā)生較小變化時，成交的價差可能與交易者的預期有較大差距【答案】AC6、目前，國內(nèi)期貨行情的成交量和持倉量數(shù)據(jù)按雙邊計算的有（）。A.上海期貨交易所B.中國金融期貨交易所C.大連商品交易所D.鄭州商品交易所E【答案】ACD7、（）屬于反向市場。A.遠月期貨合約價格低于近月期貨合約價格B.遠月期貨合約價格高于近月期貨合約價格C.期貨價格低于現(xiàn)貨價格D.期貨價格高于現(xiàn)貨價格【答案】AC8、交易者賣出看跌期權是為了（）。A.獲得權利金B(yǎng).改善持倉C.獲取價差收益D.保護已有的標的物的多頭【答案】AC9、股票權益互換中，固定收益交換為浮動收益的運用主要在（）方面。A.通過收益互換滿足客戶的保本投資需求B.通過收益互換鎖定盈利，轉(zhuǎn)換固定收益投資C.通過收益互換對沖風險D.通過收益互換獲得持股增值收益【答案】AC10、當預期（）時，交易者適合進行牛市套利。A.同一期貨品種近月合約的價格上漲幅度大于遠月合約的上漲幅度B.同一期貨品種近月合約的價格下跌幅度小于遠月合約的下跌幅度C.同一期貨品種近月合約的價格上漲幅度小于遠月合約的上漲幅度D.同一期貨品種近月合約的價格下跌幅度大子遠月合約的上漲幅度【答案】AB11、由于股指期貨具有（）的特點，因此它常常被用來作為組合管理的工具。A.交易成本低B.可消除風險C.流動性好D.預期收益高【答案】AC12、影響套期保值操作中交割月份的選擇的主要因素包括()。A.合約的流動性B.合約月份不匹配C.合約的有效性D.不同合約的基差的差異性【答案】ABD13、期貨市場基本面分析法的特點是（）。A.主要分析宏觀因素和產(chǎn)業(yè)因素B.研究價格變動的根本原因C.認為市場行為反應一切D.分析價格變動的中長期趨勢【答案】ABD14、關于香港恒生指數(shù)，以下說法正確的是（）。A.采用加權平均法計算B.目前由300家在香港上市的有代表性的公司組成C.目前由33家在香港上市的有代表性的公司組成D.由香港恒生銀行于1969年開始編制的用以反映香港股市行情的一種股票指數(shù)【答案】AD15、決定一種商品供給的主要因素有（）。A.生產(chǎn)技術水平B.生產(chǎn)成本C.相關商品的價格D.商品自身的價格【答案】ABCD16、期貨公司對通過互聯(lián)網(wǎng)下單的客戶應當（）。A.對互聯(lián)網(wǎng)交易風險進行特別提示B.對互聯(lián)網(wǎng)交易風險進行一般提示C.將客戶的指令以適當方式保存D.通過口頭約定完成客戶指令【答案】AC17、關于期權交易，下列說法正確的有（）。A.買進看跌期權可對沖標的物多頭的價格風險B.買進看跌期權可對沖標的物空頭的價格風險C.買進看漲期權可對沖標的物空頭的價格風險D.買進看漲期權可對沖標的物多頭的價格風險【答案】AC18、某投機者決定進行豆粕期貨合約投機交易，并通過止損指令限制損失，具體操作如下表所示，若止損指令Y或Z被執(zhí)行，則（）。A.Y被執(zhí)行后，最低利潤為6元／噸B.Y被執(zhí)行后，最低利潤為11元／噸C.Z被執(zhí)行后，最低利潤為10元／噸D.Z被執(zhí)行后，最低利潤為40元／噸【答案】AD19、下列屬于農(nóng)業(yè)品期貨的有（）。A.活牛B.小麥C.木材D.汽油【答案】ABC20、滬深300指數(shù)期權仿真交易合約的交易時間包括（）。A.上午09：15～11：30B.上午09：30～11：30C.下午13：30～15：00D.下午13：00～15：15【答案】AD21、陰線中，實體的上影線的長度表示（）和（）之間的價差。A.最高價B.最低價C.開盤價D.收盤價【答案】AC22、無本金交割遠期外匯交易與一般的遠期外匯交易的差別在于，前者（）。A.一般用于實行外匯管制國家的貨幣