金融市場(chǎng)工具和證券交易

第二講金融市場(chǎng)、工具和證券交易第二章貨幣市場(chǎng)本章主要內(nèi)容貨幣市場(chǎng)貨幣市場(chǎng)證券貨幣市場(chǎng)參與者國(guó)際貨幣市場(chǎng)-歐洲貨幣市場(chǎng)本章重點(diǎn)內(nèi)容貨幣市場(chǎng)的主要證券貨幣市場(chǎng)的主要參與者本章難點(diǎn)內(nèi)容貨幣市場(chǎng)證券化歐洲貨幣市場(chǎng)的特性7/17/20231金統(tǒng)學(xué)院-賀思輝shhe@第二講金融市場(chǎng)、工具和證券交易§2.1貨幣市場(chǎng)與貨幣市場(chǎng)定義貨幣市場(chǎng)的功能貨幣市場(chǎng)工具投資特點(diǎn)：較高收益較高流動(dòng)性相對(duì)較低違約風(fēng)險(xiǎn)貨幣市場(chǎng)證券（工具）三大基本特征高面值（貨幣市場(chǎng)共同基金）低違約風(fēng)險(xiǎn)（defaultrisk）發(fā)行期限一年內(nèi)7/17/20232金統(tǒng)學(xué)院-賀思輝shhe@第二講金融市場(chǎng)、工具和證券交易§2.2貨幣市場(chǎng)證券美國(guó)主要貨幣市場(chǎng)證券短期國(guó)債treasurybills—美國(guó)政府發(fā)行的短期債務(wù)聯(lián)邦基金—在金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)行借貸轉(zhuǎn)移的短期基金，期限通常不超過(guò)一天?；刭?gòu)協(xié)議—出售一方同意日后在規(guī)定的時(shí)間按照固定的價(jià)格將此證券買回去。商業(yè)票據(jù)—籌集短期資金的企業(yè)所發(fā)行的一種無(wú)擔(dān)保的短期本票。可轉(zhuǎn)讓定期存單—銀行發(fā)行的、帶有固定利率和期限的可轉(zhuǎn)讓（可以在二級(jí)市場(chǎng)出售）存單。銀行承兌匯票——獲得某家銀行付款承諾的遠(yuǎn)期匯票，其收款人為商品的銷售方。7/17/20233金統(tǒng)學(xué)院-賀思輝shhe@第污二擔(dān)講顆金逼融無(wú)市鵲場(chǎng)綢、絨工醉具國(guó)和緒證指券熟交扮易各瞞種盯貨將幣粘市耗場(chǎng)夢(mèng)債方券禾收詞益覺(jué)率箏的亂習(xí)禽慣倡算為法貼贊現(xiàn)幟收驗(yàn)益墳率豎（詢一彩年渠3父6輛0缸天條）算鈴法舊（踢4擋、旨5撐、稅6胃）2截、枕債料券扛等斬值員收扁益盟率疏（長(zhǎng)一仁年殺3胳6頂5除天財(cái)）算抱法腔（聾2肝、晌3徹）瘋（以3類6雁0卻天魔）7衣/永1航2稅/寨2言0止2軌34金費(fèi)統(tǒng)醉學(xué)糕院責(zé)-轉(zhuǎn)賀域思曬輝池s湖h鋼h筍e府@止s除t級(jí)a萄t是.嫁e村c吉n廉u土.洲e教d戴u蓋.掃c搖n第剪二搬講爭(zhēng)金燦融餅市股場(chǎng)耗、刑工奏具民和蒼證截券吹交余易短承期奴國(guó)燦債斤（上T銜r(shí)凝e遍a拔s百u域r橋y帳B茶i淹l刻l綿s雜）1選、侄發(fā)任行攤期余限廚：橫1秀3蔑周圾、閉2項(xiàng)6纖周2僚、揚(yáng)發(fā)平行葵面保值災(zāi)：咸1以0柳0仰0而＄莖、民或溪整肢數(shù)尼倍3柜、尺初稈級(jí)膽市悔場(chǎng)阿交帶易要單伴位器：嶼5啞0血0拍萬(wàn)旺美外元4嚷、牧投妄標(biāo)讀、速競(jìng)衰價(jià)武、箱非前競(jìng)善爭(zhēng)粘性醒投栽標(biāo)5男、軌短薪期孤國(guó)頌債余收歐益項(xiàng)：短徐期委國(guó)漂債蔬貼摟現(xiàn)系收鳳益短黎期袖國(guó)她債聰?shù)忍胖蛋l(fā)收昂益7搏/燥1補(bǔ)2窩/洽2孩0敢2智35金睛統(tǒng)術(shù)學(xué)艷院諒-途賀除思祥輝禽s扇h刻h撫e附@搭s丘t脖a廈t狠.益e典c濕n立u防.斬e允d席u型.艘c壤n第懇二骨講堂金芝融伸市辯場(chǎng)饒、遇工插具欠和退證肆券氧交救易聯(lián)仿邦殃基漠金引（意f逃e姨d劃e塵r跌a誰(shuí)l怨f敬u愉n震d聞s還）注殖記退：烘聯(lián)簽邦爹基醉金狐利蓄率窄一做般段以往3游6犬0籍天買算哨。例碧5澤.艦1樂(lè)與唇的土換黑算盛。7包/貸1苦2免/爆2廚0聞2雷36金叮統(tǒng)情學(xué)漁院我-程賀聚思訴輝臘s轎h壩h判e糞@決s小t眠a榜t泳.浴e棄c極n股u益.牧e握d喉u牙.聲c窩n第南二主講駁金具融適市嘉場(chǎng)槽、省工溪具康和雙證棗券虎交粒易回來(lái)購(gòu)氣協(xié)獵議寇（平R所P集—熄r踐e霞p觸u吳r敲c主h贊a玻s隙e挺a去g爬r涼e竟e俘m大e披n堪t則）-雞-桿-記反塊向駐回鄭購(gòu)委協(xié)目議-加-嫁-貼回聚購(gòu)皮協(xié)銅議彼的旁收榨益租計(jì)全算7喚/底1榮2酷/千2籮0窗2孫37金洗統(tǒng)盤學(xué)愚院怕-斯賀串思輕輝菊s任h旨h耕e垂@器s差t陵a法t罪.遍e克c垃n置u謠.域e脆d沒(méi)u昂.話c顫n第是二膠講母金壞融資市宿場(chǎng)純、經(jīng)工代具墨和賄證頌券仇交檔易商忠業(yè)龜票六據(jù)曾（過(guò)c淚o觸m躺m無(wú)e檢r科c虹i倆a澇l能p換a雅p爽e朗r鈔）-咳-廁-蓮面繡值拖：犧1遍0洲萬(wàn)宰、面2秒5勺萬(wàn)互、能5謎0瓣萬(wàn)復(fù)、孩1糠0剛0麻萬(wàn)-周-樹-充期釘限鹽：槽1購(gòu)-貪2砍7繡0犧天規(guī)（微證錘交咐會(huì)氏規(guī)蠟定針）-施-擾-腎收志益沾計(jì)約算恨P壟-亦1輸0矛6艙l僅例辮5脹-湊57察/牧1亂2巨/蘭2茅0味2闖38金偽統(tǒng)貧學(xué)顧院昂-東賀發(fā)思藍(lán)輝味s傅h宮h矮e好@驗(yàn)s盯t崗a夏t什.挪e終c另n工u宜.踏e儲(chǔ)d法u院.孝c途n第求二拍講象金拳融僵市帝場(chǎng)綁、腫工紛具杏和匯證蘇券恨交房誠(chéng)易大耀額幫可榴轉(zhuǎn)歌讓研定耳期吼存竹單姜（去n多e督g續(xù)o砍t丈i鄰a膨b挽l斤e拐c描e栗r繳t萌i稱f粘i今c身a省t庫(kù)e最o料f扛d洞e穿p糕o強(qiáng)s緩i兔t鐵）-塘-寧-故銀亮行灰發(fā)潔行倡（神不冤記炸名底的與金濃融墻工魄具適）-鏟-棕-種-喝面桂值庭1群0宣萬(wàn)贏-肝1愈0努0蛾0排萬(wàn)憶美揉元-黨-詳-豆-紅期安限中（杯兩隱周探-尺一擋年掛（弄1惑-橡4駁個(gè)艱月恐）抗）-嬌-寧-晌-壞收闖益骨例守5帥-透6激p段1再0承77尺/牲1麗2衫/零2鄰0聚2愉39金惜統(tǒng)撓學(xué)捐院聲-挎賀疾思宅輝切s飽h功h豈e各@件s份t似a訴t磚.抱e役c縫n撐u童.次e捏d紡u羅.康c米n第小二蛛講襪金谷融系市爬場(chǎng)滅、睜工罪具最和江證橡券躁交雹易銀購(gòu)行岡承揮兌除匯亞票倉(cāng)(煎b砌a愈n億k匆e順r那`葛s坐a租c綱c胃e驚p照t崗a綿n唯c研e健)-晌-垃-藏銀膜行蝕匯齡票齊交自易偏過(guò)豈程7年/塌1抬2邁/賽2玩0晝2林31籮0金趨統(tǒng)搞學(xué)羅院刃-緩賀支思敬輝游s吹h碼h榴e邊@模s白t扛a誰(shuí)t扮.欺e接c鞠n沃u搜.羽e報(bào)d繼u圖.析c僵n第筋二私講煤金嬸融棟市眾場(chǎng)附、唇工謠具錦和溪證袖券狡交勵(lì)易§鐘2敲.兇3靈貨插幣怒市痰場(chǎng)剪參掃與子者美先國(guó)砌財(cái)幸政妨部失—嚴(yán)—辰發(fā)鍛行仍短五期阻國(guó)演債療在煌貨悄幣得市恐場(chǎng)俗籌仗集事巨溝額尾資水金籃，侍用央以貍支得付亂每柳一詢季坊度駁收塔繳倘的乎稅載收封空牛擋廈中翠政乒府妥的遮管統(tǒng)理職費(fèi)早用付支谷出露。聯(lián)荒邦訓(xùn)儲(chǔ)招備工系邊統(tǒng)懲—擇—豪（告最打關(guān)火鍵巴、視最第重敢要缸的償貨繁幣餅市溪場(chǎng)鮮參脊與細(xì)者訊）膝（烤1叔）援為瘦實(shí)艦施納公鹿開謎業(yè)沿務(wù)宜，添聯(lián)龜邦墻儲(chǔ)泥備騾系述統(tǒng)懷手吧中遵持此有偵短扔期膛國(guó)捏債翼（或同旁時(shí)評(píng)也喊持慕有筑中難長(zhǎng)均期午國(guó)殃債哄）姻。籍（脆2謎）拔為際了及暫際時(shí)尸緩?fù)督忮伬收窈椭樨浥詭欧├褰o遵波逐動(dòng)真，貪聯(lián)觀邦翠儲(chǔ)泛備讀系括統(tǒng)踩會(huì)秒時(shí)蚊常去采火用暗回熊購(gòu)啞協(xié)植議宋和倦反扯向番回厲購(gòu)尺協(xié)諸議壘。援（洪3巧）盒聯(lián)更邦卵基姐金貢利吹率拾調(diào)鋸整們。旺（計(jì)4廁）斥經(jīng)暖營(yíng)態(tài)貼瘡現(xiàn)襲窗趣口會(huì)影裹響槳商犯業(yè)葵銀具行堪準(zhǔn)嗚備同金聞供送給悠。7艦/陸1血2魔/供2巾0廉2冰31脈1金牢統(tǒng)撕學(xué)睜院句-置賀水思遙輝妖s闊h株h竟e頸@伏s崖t劍a政t蔽.錯(cuò)e妖c富n先u循.獅e母d襯u稻.伯c隸n第削二胳講遙金奶融梳市丑場(chǎng)移、百工強(qiáng)具蚊和躍證爭(zhēng)券鐵交防易商愿業(yè)色銀釘行靠—兩—北（古活苗動(dòng)糧最黨廣完泛莖的烤群屋體穩(wěn)）牢幾儉乎刪在曠所服有萬(wàn)貨祖幣重市屬場(chǎng)覆工要具程的思交港易無(wú)中艦都虜充充當(dāng)腫了接發(fā)藝行飛者夕或膜投龜資把者格的柜角爬色段。頑如與：板大消額破可秤轉(zhuǎn)蕉讓山存尖單椒、迫銀堵行油承遵兌揉匯皂票唇、保聯(lián)盟邦餐基熔金先和伴回楚購(gòu)粱協(xié)迎議卸的碼主餐要似發(fā)詳行拒者矛。虜公限開柄業(yè)虹務(wù)魯?shù)闹鞣幸銋W與仁者蚊。經(jīng)漁紀(jì)容商信和屠交賊易糞商唯—狼—叨（毀1腸）缺2瓶4男位笑一級(jí)級(jí)館政蠟府評(píng)債毅券蘆交撓易充商皇（筋一睛級(jí)捷市吩場(chǎng)燙）饒。油（誤2餡）古5頂家椅主派要漲經(jīng)吩紀(jì)細(xì)公懲司器（梯C蜓a(bǔ)末n趕t速o見(jiàn)r型F殼i通t蒜z筒g磨e芒r忍a咬l露d慢S毫e豈c厚u器r埋i罵t盤i跪e挨s鍬C道o談r占p通坎楚托因-釘菲清茨徑杰封拉困德沙證料券程公毒司溉、退G猛a慣r蜜b己a忌n派L笨t獎(jiǎng)d冶加呼本虧有共限擁公事司萄、及L民i峰b孩e晃r關(guān)t櫻y曾自睡由耕經(jīng)寧紀(jì)絞公夢(mèng)司甚、待R濤M惱J痕S疑e覆c共u漿r墻i洪t死i詠e價(jià)s桂C廚o針r倒p孔.鳥R姻M言J濃證遠(yuǎn)券稠公殲司知、董H酸i丙l茫l防F薯a天r世b葬e躍r厘S狗e兔c輪u撈r依i婦t東i定e呈s云C佳o從r俯p凳.乏西牽爾塵-名法熟伯挑證涂券順公蠶司走）巡壽。珠（咸3茅）后中畫小叢投賭資申者雄中嚴(yán)介誰(shuí)公悼司瞧（漠?dāng)?shù)枕以頁(yè)千省萬(wàn)躁計(jì)奇）7垮/噴1赤2窮/這2順0假2暗31竿2金重統(tǒng)越學(xué)化院可-揪賀役思意輝度s腫h破h泊e棕@勿s宵t熊a毀t晚.敏e立c分n仗u棕.忙e熊d直u立.駁c霞n第靜二扒講振金禿融濫市盾場(chǎng)拆、榴工萄具赤和藥證遇券扎交莊易公鞏司墨—膀—墊金伍融忙類莊公混司法和浸非蜜金渠融木類寄公麥司鑼，瘦（鏈1盯）四以脊商潛業(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一屑般戀信小用漢擔(dān)落保哲，括沒(méi)撒有舅具羨體落財(cái)誦產(chǎn)尊或遲抵位押山物開擔(dān)紫保磨。附釀屬昨信充用雞債炕券液(駱s華u狐b旁o北r件d訂i尿n艦a窮t若e潮d幻玉d福e艷b滲e伴n版t軟u醋r傷e禁s虜)漲：詢權(quán)膚益臨排磚在娘抵愿押嚇債率券臨和怠普溝通漠信裁用釀債漿券迅之犧后速的膊無(wú)洋擔(dān)呆保目信沫用老債鳴券危?？膳兽D(zhuǎn)者換矮債崖券奔(適c扣o顫n稅v短e咬r洽t止i逝b旗l兼e掌b酒o坡n鐵d懸s參)頸：維此田類屢債油券綱的惰持返有贊者摧可霉以懲選匆擇償以剩此楊債價(jià)券迷換謝取極發(fā)逝行褲企匆業(yè)釣所覽發(fā)老行伯的聲兩畝一先種朝債泡券。認(rèn)結(jié)股久權(quán)項(xiàng)證日(茫s增t巴o因c墨k就w呼a猜r盲r然a群n光t膊s考)旅：乞此桿類飯債向券網(wǎng)持溜有各者傲在度一醫(yī)定職期扁限剖內(nèi)條有洲機(jī)點(diǎn)會(huì)土按丘照寇事鏈先菊約鞠定盯的謊價(jià)曾格臭購(gòu)蔽買講普簽通盜股?？绅^贖抵回堪債彎券蛋(蟲c訴a買l婚l螺p蠶r旋o杜v漂i癥s慶i惜o秀n賀)惑：這毯種通債疫券勒允腎許由其寸發(fā)吼行慈者筑以喬高宴于湊面館值達(dá)的筆價(jià)效格跌（鵝贖拆回祥價(jià)跟）播強(qiáng)丟制痕性婚地永從壩債旦券架持日有腿者拐手糾中融將撞債凡券摩贖文回碎。償星債叉基層金樓條仇款護(hù)(部s么i要n痰k照i胃n倡g接f使u漠n世d肉p偶r何o酷v毯i疑s販i極o女n吵)強(qiáng)：砍附亭有攪償咱債踩基舍金驅(qū)條園款父的慘債袋券膛要箭求賓其憂發(fā)欠行落者冠每詞一賞年豈必逐須億償風(fēng)還速一踢定父數(shù)請(qǐng)量禾的腐債留券。7續(xù)/協(xié)1蟲2慶/霉2防0案2請(qǐng)33盼4金段統(tǒng)嗓學(xué)布院測(cè)-剖賀膛思吹輝遷s冶h離h哈e弦@客s倘t汽a挺t次.果e兩c叉n繁u專.轉(zhuǎn)e宏d刊u距.坐c錄n第痛二寒講芝金再融執(zhí)市晶場(chǎng)閘、譯工心具標(biāo)和版證挖券爽交責(zé)易—灣—暗公綢司趁債臭券碗的疏交重易顫過(guò)那程初視級(jí)馳市級(jí)場(chǎng)公俯開呢銷餐售私旨募暗方姜式二皆級(jí)巡壽市請(qǐng)場(chǎng)畜（否A說(shuō)B湖S著）場(chǎng)幫內(nèi)辦交日易場(chǎng)抗外裝交解易提市超場(chǎng)舞（另O駐T同C光）7腦/揀1須2啊/楊2攻0傘2皂33獸5金蒙統(tǒng)躬學(xué)邪院特-獲賀痛思摧輝籮s期h貢h伙e染@典s線t曉a店t噸.廁e丹c乞n屠u突.珠e傻d格u尿.充c姐n第鈔二耕講繞金蝕融弦市丟場(chǎng)紡、好工歷具別和尿證壇券耗交朋易債溉券達(dá)信查用偉等填級(jí)優(yōu)評(píng)今價(jià)津（最穆產(chǎn)迪麥、瀉標(biāo)凡準(zhǔn)聯(lián)普汽爾脆）風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)特性風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別描述穆迪等級(jí)標(biāo)準(zhǔn)普爾等級(jí)投資性債券最優(yōu)：風(fēng)險(xiǎn)最低優(yōu)：其長(zhǎng)期風(fēng)險(xiǎn)稍大于最優(yōu)級(jí)AaaAa1,Aa2,Aa3AAAAA+,AA,AA-中上：將來(lái)可能會(huì)遭受損失中：缺少投資特點(diǎn)A1,A2,A3Bbb1,Bbb2,Bbb3A+,A,A-BBB+,BBB,BBB-投機(jī)性債券投機(jī)：安全性會(huì)很低較大投機(jī)：Ba1,Ba2,Ba3B1,B2,B3BB+,BB,BB-B+,B,B-信用較差：有可能違約高度投機(jī)：具有明顯缺陷最次：幾乎不存在真正的投資信用Caa,Ca,CCCCCCC7陵/態(tài)1肉2廁/摘2狐0仍2雀33穴6金貝統(tǒng)輪學(xué)焦院亮-雄賀訴思蔑輝平s報(bào)h橡h橫e絨@炒s刃t莫a雹t墓.炎e印c述n虜u爸.品e振d帝u女.著c個(gè)n第嫁二講講隙金主融錘市商場(chǎng)普、拿工暗具免和得證盯券讓交求易債駝券陽(yáng)信召用喊等悼級(jí)免評(píng)首價(jià)濫的囑依繭據(jù)7萍/慘1杏2墨/鼠2仆0釀2惡33她7金肌統(tǒng)疫學(xué)丑院瘡-識(shí)賀賽思厲輝波s按h盾h暢e延@今s圈t凝a忠t據(jù).個(gè)e討c麥n顫u幻玉.輝e科d榮u鎖.商c扔n第上二遵講反金幸融淺市亭場(chǎng)籃、熊工絡(luò)具濟(jì)和允證都券宰交田易債連券考市攝場(chǎng)備指悟數(shù)債蛛券咱市蔽場(chǎng)摔的密參雙與默者歐陜洲黎債拆券辰、丟外撫國(guó)控債支券案、譜布促雷黑迪稼債五券石和良主產(chǎn)權(quán)惹債歐券7滋/岔1朗2晉/把2脆0破2寫33洪8金登統(tǒng)鞋學(xué)盾院焦-伸賀洋思懂輝診s籮h慶h拘e促@桂s胡t神a血t困.疑e欲c基n妨u洪.膀e雞d好u有.筐c殿n第末二瞞講歲金小融困市麥場(chǎng)餓、駱工杯具今和道證跨券劫交剖易債敬券戴市狠場(chǎng)練各羽種稿證制券揀的寇比封較申（癢圣亞路正易納斯慮聯(lián)物邦初儲(chǔ)冬備鞭銀撒行聲網(wǎng)算上旋數(shù)瘦據(jù)渡庫(kù)要F榆R托E贏D尖（掃免手費(fèi)撤數(shù)掙據(jù)悟庫(kù)抬）閣）國(guó)竟際糞債紀(jì)券椅市呆場(chǎng)按課照壁債炕券充種棋類感與匯幣乳種料和帖部臣門樓分東類漠：7遵/寶1科2猴/居2陵0算2漿33斥9金瘋統(tǒng)覺(jué)學(xué)禮院貼-哥賀才思慚輝垂s閱h壓h殼e幫@柔s漆t(yī)花a妖t早.蠅e況c茄n饞u天.枯e跳d率u矩.虹c源n第登二么講憑金感融寫市銳場(chǎng)堵、奔工茄具帳和絡(luò)證匙券逃交票易第男四椒章秤抵捎押鄙市斑場(chǎng)本侍章塊主串要計(jì)內(nèi)要容抵鴿押晉貸伶款摘和套抵盆押寒擔(dān)助保甘證床券抵寨押題貸腔款償初燒級(jí)曠市釋場(chǎng)抵磚押圓貸瓜款智二嘴級(jí)濃市悟場(chǎng)抵誕押中貸壯款好市曠場(chǎng)恭的嘉參拋與軌者證兵券明化獨(dú)的斥國(guó)遞際集趨租勢(shì)國(guó)帝際優(yōu)投幅資莊者紀(jì)對(duì)脖美護(hù)國(guó)吸抵挺押蜓擔(dān)沾保舟證刺券始的誰(shuí)需歌求國(guó)充際忍抵販押線貸劇款雜的嘗證踏券到化7電/陶1記2摘/跑2適0質(zhì)2界34環(huán)0金鄭統(tǒng)余學(xué)燦院謎-艷賀估思剝輝輕s薪h涼h征e笑@濱s漠t接a候t糊.訪e剖c象n囑u湊.顫e趁d歡u掛.聰c摧n第蛋二吊講株金永融解市流場(chǎng)卸、準(zhǔn)工美具蔥和腰證匹券扁交建易本裂章陡的道重種點(diǎn)診問(wèn)僅題抵理押推貸壇款柱與弦抵月押迫擔(dān)折保擇證縣券殃的后區(qū)仇別貍？抵格押址貸唐款武的莫主乖要律特相征況?抵觸押扔融節(jié)資糊市之場(chǎng)征有鏡哪肝些跟創(chuàng)愛(ài)新蔬？什雖么撥叫羨擔(dān)易保我抵族押裝債深券困？抵吸押母貸谷款墨債予券滾化寬的掌國(guó)濫際太趨菠勢(shì)保是賽那氏些猶？7呈/蹈1董2越/謝2根0笛2儉34呈1金腐統(tǒng)購(gòu)學(xué)互院患-漂賀臘思卻輝聲s汗h拜h治e杠@植s概t盡a要t競(jìng).歌e幸c密n嗓u栗.養(yǎng)e露d松u沾.茄c及n第壩二魔講舌金彈融積市果場(chǎng)輛、仇工堆具酒和愁證剖券邊交誦易§偶4蹦.陶1田引境言抵衰押鞭貸辮款幕（磚m敏o貓r謝t桑g向a歇g偉e極s面）絕—尸—歇是律個(gè)煌人京或架者洽企迎業(yè)漆購(gòu)霉買謙房算屋極、性土左地曾和通其材他聚不啊動(dòng)鑰產(chǎn)域時(shí)蔑所愿獲不得贏的嶼貸壤款榜?！痢愒撋惐康拄~押根貸慌款劃中姿住班房觸抵乘押視貸右款春為細(xì)7呀5統(tǒng).嶺2則%門（鉆2懷0麗0躺1摧年先1道2煉月憶）典。—省—賞房噴屋亮抵院押學(xué)貸殊款代被何其寺持虜有樓者禮證衰券今化煤，絕即見(jiàn)被話集源中護(hù)起增來(lái)荷后蘿，悄以演公劇共板或戶私同人扎債猜務(wù)椅工撞具鍋的責(zé)抵軌押巷資輕產(chǎn)迷而稅出飼售粒。證止券礎(chǔ)化填的椒好怒處：第走一及、唇使坦得嘉金紐奉融丘機(jī)己構(gòu)盾的堆資戴產(chǎn)塑組室合貍更猜具聞?dòng)斜苛饔崉?dòng)測(cè)性??；第唇二星、歷降倚低憐利吊率雅風(fēng)甘險(xiǎn)狗和癢信檢用像風(fēng)貍險(xiǎn)獄，犯增五加卸金魂融插服部務(wù)鑰費(fèi)侮用頑，渠提距高帝金決融麗機(jī)完構(gòu)奸收德益洲；第謊三綢、食有頭助污于店降丑低看資撥本姻需撿求年、喬準(zhǔn)要備厲金寶需買求坡和并存量款耳保奏險(xiǎn)膨等布管搞制候措菊施消所箏帶嘗來(lái)比的東影版響?zhàn)W。7鼻/子1施2攝/吧2章0母2鍋34院2金支統(tǒng)洽學(xué)撐院湯-烘賀臨思洋輝桶s西h敢h寫e柿@槳s醋t其a阿t缺.幕e望c撒n評(píng)u再.慨e質(zhì)d疼u礎(chǔ).過(guò)c兇n第怎二晴講器金或融兆市喚場(chǎng)否、北工袖具方和徐證撕券勝交稍易抵腥押閱市賢場(chǎng)縱與釣其序他規(guī)債允券桶市擾場(chǎng)咽特象征株性怕區(qū)林別戲：抵洋押搜貸燭款泄的兩擔(dān)害保踩物遙是軋某努一賊件往具登體膀的沸不氣動(dòng)氧產(chǎn)印；嫌（勢(shì)違管約夾后蔽持在有屈者睡對(duì)罷抵怨押議資宮產(chǎn)段具喇有全所法有亭權(quán)棚）初插級(jí)速市嫌場(chǎng)洋上拴抵把押搜貸僵款泉沒(méi)儀有頂固津定刑的貌數(shù)星量政或會(huì)面腸值歌；初悠級(jí)腥市嫌場(chǎng)君抵夢(mèng)押鹽貸液款鄭一責(zé)般片只瓶涉盼及封一攝個(gè)峰投部資梅者借您款畜人友通毯常粥是蠻信微息烤不旦為省人州知模的案?jìng)€(gè)洪人耀。7僚/從1傳2索/勵(lì)2礙0階2殘34佛3金東統(tǒng)堤學(xué)古院迅-黨賀輸思鐵輝陷s涂h絕h貼e群@模s紙t襲a哄t頌.逝e堅(jiān)c跡n構(gòu)u削.古e扇d且u土