私募股權(quán)基金“募投管退”全流程

私募股權(quán)基金“募投管退”全流程私募股權(quán)基金“募投管退”全流程一、項目策劃與募資階段1.項目策劃：1.1確定項目類型：投資方向、行業(yè)、投資期限、投資規(guī)模、收益預(yù)期等。1.2制定項目投資方案：包括預(yù)期收益率、資本金額、股權(quán)分配等。1.3確定基金管理機(jī)構(gòu)：選定基金管理機(jī)構(gòu)，簽訂合同約定管理費和業(yè)績報酬。1.4編制投資風(fēng)險及收益情況說明書：根據(jù)法規(guī)要求編制投資風(fēng)險和預(yù)期收益說明書，向潛在投資人介紹投資機(jī)會和風(fēng)險。2.募資階段：2.1制定募集計劃：包括募集起止日期、募集方式、募集金額等。2.2展開募資活動：擬定募集方案書并在指定媒體上發(fā)布，同時推薦給潛在投資人。2.3簽訂認(rèn)購協(xié)議：對符合條件的投資人進(jìn)行盡職調(diào)查，確認(rèn)投資人資格后簽訂認(rèn)購協(xié)議。二、公司設(shè)立及股權(quán)分配3.設(shè)立有限合伙公司：成立基金有限合伙公司，簽署合伙協(xié)議、公司章程等法律文件。4.股權(quán)分配：4.1確認(rèn)GP和LP的權(quán)益比例：GP享有管理權(quán)、LP享有投資權(quán)，兩者股權(quán)比例需根據(jù)約定。4.2設(shè)立特殊目的公司：設(shè)立特殊目的公司，用于募集資金的收付、項目的管理及投資。4.3股權(quán)出售和購買：一般按照約定比例和時間，包括本次募集金額，向投資人出售LP份額。三、投資和管理5.投資決策：5.1項目甄選：對符合投資策略、風(fēng)險可控和預(yù)期收益率的項目進(jìn)行初步篩選。5.2合規(guī)審查和盡職調(diào)查：進(jìn)行法律、財務(wù)、市場和技術(shù)盡職調(diào)查，并制定和執(zhí)行盡職調(diào)查計劃。5.3投資決策：根據(jù)盡職調(diào)查結(jié)果和基金合同約定，做出投資決策。6.投后管理：6.1股東會和公司治理：建立與投資組合規(guī)模適當(dāng)?shù)墓局卫斫Y(jié)構(gòu)，保證投資人利益。6.2項目監(jiān)督：監(jiān)督被投資公司的經(jīng)營狀況和關(guān)鍵信息，及時發(fā)現(xiàn)并提出風(fēng)險和問題。6.3退出計劃：確定盡早退出的投資計劃，制定實施方案和時機(jī)。四、基金解散和清算7.基金解散：7.1解散期限到期或出現(xiàn)法律規(guī)定的解散原因時，按照基金合同約定和法律規(guī)定，決定解散基金。7.2股份清算：在基金解散后，按照基金合同約定和股東會決議，進(jìn)行股份清算，計算投資人的收益或虧損，將基金凈值分配給股東。附件：1.投資風(fēng)險及收益情況說明書2.募集方案書3.股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同4.認(rèn)購協(xié)議法律名詞及注釋：1.GP：GeneralPartner的簡稱，即“普通合伙人”。2.LP：LimitedPartner的簡稱，即“有限合伙人”。3.募集計劃：私募股權(quán)基金經(jīng)營的第一步，制定資金募集的具體計劃。4.股權(quán)分配：基金各合伙人之間分配股權(quán)的過程?？赡苡龅降睦щy及解決辦法：1.資金募集困難：增加營銷力度、拓展投資人來源、改善募集方案和條件等。2.項目