新寶股份公司2021年財(cái)務(wù)分析研究報(bào)告

新寶股份公司2021年1前言 (一)、公司利潤(rùn)總額分析 3(二)、主營(yíng)業(yè)務(wù)的盈利能力 3(三)、利潤(rùn)真實(shí)性判斷 4(四)、利潤(rùn)總結(jié)分析 4 (一)、成本構(gòu)成情況 5(二)、銷售費(fèi)用變化及合理化評(píng)判 6(三)、管理費(fèi)用變化及合理化評(píng)判 6(四)、財(cái)務(wù)費(fèi)用的合理化評(píng)判 6 (一)、資產(chǎn)構(gòu)成基本情況 7(二)、流動(dòng)資產(chǎn)構(gòu)成特點(diǎn) 8(三)、資產(chǎn)增減變化 (四)、總資產(chǎn)增減變化原因 (五)、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的合理化評(píng)判 (六)、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)情況 (一)、負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成基本情況 (二)、流動(dòng)負(fù)債構(gòu)成情況 (三)、負(fù)債的增減變化 (四)、負(fù)債增減變化原因 (五)、權(quán)益的增減變化 (六)、權(quán)益變化原因 (一)、支付能力 (二)、流動(dòng)比率 (三)、速動(dòng)比率 (四)、短期償債能力變化情況 (五)、短期付息能力 (六)、長(zhǎng)期付息能力 (七)、負(fù)債經(jīng)營(yíng)可行性 (一)、盈利能力基本情況 (二)、內(nèi)部資產(chǎn)的盈利能力 (三)、對(duì)外投資盈利能力 (四)、內(nèi)外部盈利能力比較 (五)、凈資產(chǎn)收益率變化情況 (六)、凈資產(chǎn)收益率變化原因 (七)、資產(chǎn)報(bào)酬率變化情況 (八)、資產(chǎn)報(bào)酬率變化原因 (九)、成本費(fèi)用利潤(rùn)率變化情況 (十)、成本費(fèi)用利潤(rùn)率變化原因 (一)、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù) (二)、存貨周轉(zhuǎn)變化原因 (三)、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù) (四)、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)變化原因 (五)、應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù) (六)、應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)變化原因 (七)、現(xiàn)金周期 (九)、營(yíng)業(yè)周期結(jié)論 (十)、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十一)、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十二)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十四)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十五)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (一)、可動(dòng)用資金總額 (二)、挖潛發(fā)展能力 (一)、投融資活動(dòng)的協(xié)調(diào)情況 (二)、營(yíng)運(yùn)資本變化情況 (三)、經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)性及現(xiàn)金支付能力 (四)、營(yíng)運(yùn)資金需求的變化 (五)、現(xiàn)金支付情況 (六)、整體協(xié)調(diào)情況 (一)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) (二)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) (一)、現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)分析 (二)、現(xiàn)金流出結(jié)構(gòu)分析 (三)、現(xiàn)金流動(dòng)的協(xié)調(diào)性評(píng)價(jià) (四)、現(xiàn)金流動(dòng)的充足性評(píng)價(jià) (五)、現(xiàn)金流動(dòng)的有效性評(píng)價(jià) (六)、自由現(xiàn)金流量分析 (一)、資產(chǎn)凈利率變化原因分析 (二)、權(quán)益乘數(shù)變化原因分析 (三)、凈資產(chǎn)收益率變化原因分析 聲明 1新寶股份公司2021年?duì)I業(yè)收入為1,491,238.75萬(wàn)元，與2020年的2公司2021年?duì)I業(yè)利潤(rùn)率為6.55%,與2020年的10.42%相比有較大幅度下降，下降了3.87個(gè)百分比。2021年資產(chǎn)報(bào)酬率為8.24%,與2020年的15.61%2020年增長(zhǎng)21.0273天。2021年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為211.8947天，2020年為2020年為103.09天，2021年比2020年增長(zhǎng)7.71天。公司2021年經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量為84,639.35萬(wàn)元，投資現(xiàn)金凈流量為負(fù)公司資產(chǎn)凈利率為6.57%,與上期相比，有下降趨勢(shì)。公司權(quán)益乘數(shù)為3一、新寶股份公司實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)分析新寶股份2021年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)為98,635.95萬(wàn)元，與2020年的137,424.16萬(wàn)元數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)銷售收入實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)4營(yíng)業(yè)利潤(rùn)投資收益營(yíng)業(yè)外利潤(rùn)補(bǔ)貼收入00005二、新寶股份公司成本費(fèi)用分析總額的3.24%;管理費(fèi)用為77,925.09萬(wàn)元，占成本總額的5.75%;財(cái)務(wù)費(fèi)用為2020年數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)成本費(fèi)用總額主營(yíng)業(yè)務(wù)成本銷售費(fèi)用管理費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加其他00006比，大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了11.23%。2021年管理費(fèi)用占銷售收入的比例為5.23%,新寶股份2021年財(cái)務(wù)費(fèi)用為4,861.65萬(wàn)元，與2020年的23,714.69萬(wàn)元相7三、新寶股份公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)26,502.15無(wú)形及遞延資產(chǎn)0其他資產(chǎn)8數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)總資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)無(wú)形及遞延資產(chǎn)0000其他資產(chǎn)公司擁有的貨幣資產(chǎn)數(shù)額較大，約占公司流動(dòng)資產(chǎn)的43.03%,說(shuō)明公司擁節(jié)的資金數(shù)額較大，約占公司流動(dòng)資產(chǎn)的31.68%,說(shuō)明市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)形勢(shì)的變化會(huì)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)9流動(dòng)資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資0000應(yīng)收票據(jù)貨幣資金其他流動(dòng)資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資0應(yīng)收票據(jù)貨幣資金其他流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)的盈利能力水平?jīng)]有提高。因此與2020年相比，本期的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)有所惡化。項(xiàng)目名稱2021年數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款貨幣資金四、新寶股份公司負(fù)債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析新寶股份2021年負(fù)債總額為647,088.20萬(wàn)元，資本金為0萬(wàn)元，所有者權(quán)益為615,598.80萬(wàn)元，資產(chǎn)負(fù)債率為51.25%。在負(fù)債總額中，流動(dòng)負(fù)債為數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)負(fù)債及權(quán)益總額所有者權(quán)益流動(dòng)負(fù)債長(zhǎng)期負(fù)債少數(shù)股東權(quán)益短期借款應(yīng)付賬款應(yīng)付票據(jù)0其他應(yīng)付款應(yīng)交稅金預(yù)收賬款0其他流動(dòng)負(fù)債數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)負(fù)債總額短期借款應(yīng)付賬款其他應(yīng)付款長(zhǎng)期負(fù)債其他負(fù)債-7.19新寶股份2021年所有者權(quán)益為615,598.80萬(wàn)元，與2020年的610,333.13數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)所有者權(quán)益資本金0000資本公積0盈余公積0未分配利潤(rùn)五、新寶股份公司償債能力分析寶股份2021年流動(dòng)比率為1.3099,與2020年的1.4134相比有較大幅度下降，年流動(dòng)資產(chǎn)為837,393.68萬(wàn)元，與2020年的894,034萬(wàn)元相比有所下降，下降了6.34%。2021年流動(dòng)負(fù)債為639,278.96萬(wàn)元，與2020年的632,554.67萬(wàn)元相公司應(yīng)找出原因，采取應(yīng)對(duì)措施。其中2021年速動(dòng)比率為0.8805,與2020年的1.067相比有較大幅度下降，下降了0.1865。2021年速動(dòng)比率比2020年674,951.40萬(wàn)元相比有較大幅度下降，下降了16.6%。2021年流動(dòng)負(fù)債為流動(dòng)比率速動(dòng)比率利息保障倍數(shù)資產(chǎn)負(fù)債率流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，新寶股份2021年的付息負(fù)債為六、新寶股份公司盈利能力分析新寶股份2021年的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率為6.55%,資產(chǎn)報(bào)酬率為8.24%,凈資產(chǎn)收益率為13.47%,成本費(fèi)用利潤(rùn)率為7.28%。公司實(shí)際投入到自身經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的資產(chǎn)為1,158,073.35萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)的收益率是8.44%,對(duì)外投資的收益率是2019-2021年新寶股份公司盈利能力指標(biāo)表(%)主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率成本費(fèi)用利潤(rùn)率資產(chǎn)報(bào)酬率凈資產(chǎn)收益率經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)利潤(rùn)率對(duì)外投資收益率-100新寶股份2021年經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)利潤(rùn)率為8.44%,與2020年的11.79%相比有2021年凈資產(chǎn)收益率為13.47%,與2020年的22.16%相比有較大幅度下降，2021年凈資產(chǎn)收益率比2020年下降的主要原因是：2021年凈利潤(rùn)為2021年資產(chǎn)報(bào)酬率為8.24%,與2020年的15.61%相比大幅下降，下降了了4.68個(gè)百分比。2021年期間費(fèi)用經(jīng)濟(jì)效益為77.82%,與2020年的100.13%七、新寶股份公司營(yíng)運(yùn)能力分析2021年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)比2020年增長(zhǎng)的主要原因是：2021年平均存貨為新寶股份2021年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為39.9117天，2020年為3新寶股份2021年現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)為96.5407天，2020年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)營(yíng)業(yè)周期資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)新寶股份2021年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為59.9794天，2020年為5八、新寶股份公司發(fā)展能力分析九、新寶股份公司經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)分析數(shù)值(萬(wàn)萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)營(yíng)運(yùn)資本所有者權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益長(zhǎng)期負(fù)債固定資產(chǎn)長(zhǎng)期投資其它長(zhǎng)期資產(chǎn)從企業(yè)的現(xiàn)金支付能力來(lái)看，企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的開展，能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來(lái)十、新寶股份公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)分析從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，新寶股份2021年的付息負(fù)債為數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)盈虧平衡點(diǎn)營(yíng)業(yè)安全水平經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)十一、新寶股份公司現(xiàn)金流量分析新寶股份2021年現(xiàn)金流入總額為1,783,902.43萬(wàn)元，與2020年的數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)現(xiàn)金流入總額銷售商品稅金返還0000收回投資取得投資收益長(zhǎng)期資產(chǎn)處置吸收投資吸收借款0000其他流入新寶股份2021年現(xiàn)金流出總額為1,845,846.75萬(wàn)元，與2020年的數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)數(shù)值(萬(wàn)元)百分比(%)現(xiàn)金流出總額購(gòu)買原材料工資性支出稅金資產(chǎn)購(gòu)置0000對(duì)外投資償還債務(wù)利潤(rùn)分配其他流出項(xiàng)目名稱數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)現(xiàn)金凈流量0000經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量投資現(xiàn)金凈流量籌資現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率經(jīng)營(yíng)償債能力現(xiàn)金流動(dòng)資產(chǎn)比率經(jīng)營(yíng)還債期債務(wù)償還率折舊影響系數(shù)債務(wù)償還率為134.88%,按照本期債務(wù)償還速度，還債期為0.74年。較強(qiáng)，擁有較強(qiáng)的"造血"功能。