《金融基礎知識》課程問題集錦

《金融基礎知識》課程問題集錦1、為什么要學習《金融基礎知識這門課程》？對于這個問題，可以從三個方面來理解：（1）金融學所研究的范疇在經濟生活中具有極端重要性金融學是一門研究金融領域各要素及其基本關系與運行規(guī)律的經濟科學。在現代市場經濟中，每一個家庭或個人、各類經濟單位幾乎每天都要接觸貨幣，都要同金融打交道；任何商品都需要用貨幣來計價，任何購買都要用貨幣來支付；人們與以銀行為代表的金融機構有各種經濟關系，例如去存款、取款、付款，去申請各種生產經營性貸款或消費貸款，去辦理各種保險，去購買有價證券，等等；報刊、電視、電臺每天都要報道股票行情、外匯牌價、借貸利率等各種金融信息?？傊?，現代社會的一切經濟活動都要借助貨幣信用形式來完成，一切經濟政策和調控措施也都要通過貨幣金融手段來發(fā)揮作用。在這種經濟社會里，貨幣、信用、金融機構、金融市場、金融總量、金融調控與監(jiān)管、國際金融、金融穩(wěn)定與發(fā)展等金融學所包括的基本范疇具有極端的重要性，金融學就是專門研究這些范疇的學科。因此，只有通過學習金融學，才能掌握、理解和分析研究這些重要的金融范疇。（2）現實生活中提出的種種課題，需要通過學習金融學來取得科學的認識如何在社會主義道路上遵循市場經濟的一般規(guī)律，促進國民經濟健康、穩(wěn)定、持續(xù)發(fā)展，是擺在我們面前的重大課題，尤其在改革開放的轉軌時期，產生了許多新問題、新矛盾，人們在日常生活中，對于時時接觸的貨幣、信用、銀行、金融市場、國際金融、貨幣政策等范疇，也會產生好多問題，例如，……有許多具體而現實的問題困擾著人們，把握不準怎樣看待才是正確的，怎樣看待是錯誤的，這就需要通過金融學的系統(tǒng)學習，掌握相關的基本概念、基本知識和基本原理，把握金融運行的內在聯系和規(guī)律，才能找到科學認識和探索金融問題的入門鑰匙，研究并解決我國現實中的諸多經濟和金融問題。（3）學習金融學可以為深入學習各門經濟類課程奠定理論基礎2、關于學好《金融基礎知識》這門課程的一點建議《金融基礎知識》課程是是除金融學專業(yè)外的其它各專業(yè)的通識課。關于怎樣學好《金金融基礎知識》這門課程，對同學們有以下幾點建議：（1）識記重要概念無論是什么專業(yè)，想學得好，刻苦是必不可少的?！督鹑诨A知識》課程當中有許多基本知識、基本概念和基本理論是需要同學們認真識記的，記住這些基本知識、基本概念和基本理論對于打好金融學專業(yè)基礎是非常重要的?；A打好的標準是無論何時何地都像運用自己的手腳一樣去運用基礎知識，等到學習更專業(yè)的課程時，用到的可能只是基礎的很少的一部分，要做到在自己的腦中有個知識理論網，在需要的時候隨時拿出來運用，這樣整個的金融學習會比較緊湊。（2）掌握良好的學習方法良好的學習方法有以下幾點：（一）自學與聽課相結合，以自學為主（二）泛讀與精讀相結合，以精讀為主（三）預習與復習相結合，以預習為主（四）理論與實際相結合，關注現實（五）接受與探索相結合，勇于創(chuàng)新（3）靈活運用所學知識，培養(yǎng)分析問題能力學習任何知識都不能僅僅局限于教師的講解和書本知識，那應該是遠遠不夠的，經濟類學科要學通，要活用，教師講解內容和書本知識是遠遠不夠的，教師不會把每個經濟原理結合相應的經濟事件去逐個分析，要培養(yǎng)自己的分析運用能力，自己要下很多功夫，面對眾多的經濟現象，自己思考、試著分析原因，把自己投入到經濟事件當中去，培養(yǎng)自己的經濟眼光。要養(yǎng)成探討問題的習慣。在學習的過程中遇到問題時，要善于同老師、同學進行探討，在探討的過程中可以及時補充自己的不足。最后，預祝同學們學有所獲！3、什么是金融？從廣義上說，\o"政府"政府、個人、組織等市場主體通過募集、配置和使用資金而產生的所有資本流動都可稱之為金融。4、金融的分類？從研究屬性上看，金融有微觀層面的金融（如金融市場、金融工具、金融中介等），有宏觀層面的金融（如貨幣均衡、貨幣政策、金融危機等）。5、什么是金融體系？ 金融體系是一個經濟體中資金流動的基本框架，它是資金流動的工具（金融資產）、市場參與者（中介機構）和交易方式（市場）等各金融要素構成的綜合體。6、一個合理的金融體系具有哪些特征？多元化的金融機構體系；多樣化與多層化的金融市場體系；種類豐富的金融工具體系7、現代金融體系一般由哪些體系構成？現代金融體系一般由現代金融市場體系、調控體系、監(jiān)管體系以及環(huán)境體系四個方面構成。8、什么是貨幣資金的融通？貨幣資金的融通，一般指貨幣流通及銀行信用有關的一切活動。9、簡述金融體系的功能。1、金融體系的清算和支付功能；2、金融體系的融資功能；3、金融體系的股權細化功能；4、金融體系資源配置功能；5、金融體系風險管理功能；6、金融體系的激勵功能；7、金融體系信息提供功能。10、什么是金融資產管理公司？ 金融資產管理公司：是經國務院決定設立的收購國有獨資商業(yè)銀行不良貸款，管理和處置因收購國有獨資商業(yè)銀行不良貸款形成的資產的國有獨資非銀行金融機構。11、什么是金融中介？金融中介是指在金融市場上資金融通過程中，在資金供求者之間起媒介或橋梁作用的人或機構。金融中介存在的條件就是信息不對稱和信息處理成本昂貴之間均衡的結果。12、簡述金融中介的功能。1、信用創(chuàng)造功能；2、支付清算功能；3、資源配置功能；4、信息提供功能；5、監(jiān)督及風險管理職能。13、什么是直接融資？直接融資是沒有金融機構作為中介的融通資金的方式。需要融入資金的單位與融出資金單位雙方通過直接協(xié)議后進行貨幣資金的轉移。14、什么是間接融資？ 間接融資是指擁有暫時閑置貨幣資金的單位通過存款的形式，或者購買銀行、信托、保險等金融機構發(fā)行的有價證券，將其暫時閑置基金的資金先行提供給這些金融中介機構，然后再由這些金融機構以貸款．貼現等形式，或通過購買需要資金的單位發(fā)行的有價證券，把資金提供給這些單位使用，從而實現資金融通的過程。 15、簡述間接融資的優(yōu)缺點。 優(yōu)點：（1）靈活方便；（2）安全性高；（3）證券流動性強；（4）具有規(guī)模經濟性。缺點：（1）資金供需雙方的直接聯系被割斷，在一定程度上會減少投資者對企業(yè)生產的關注和籌資者對使用資金的壓力和約束力。（2）由于中介機構提供服務要收取一定的費用，增加了籌資的成本。 16、簡述直接融資的優(yōu)缺點。 優(yōu)點：（1）能夠把資金供需雙方緊密結合起來，有利于資金的快速融通，有利于多種信用形式的發(fā)展，促進投資盡快實現；（2）把資金供需雙方的經濟利益緊密結合在一起，既使投資者更加關心籌資者的資金使用狀況，又使籌資者增加了壓力和約束力，兩方面的合力，促使資金使用效益不斷提高。缺點：（1）對于貸款者（資金供應者）來說，直接金融的風險比間接金融較大；（2）直接金融得以發(fā)生，必須以交易雙方在資金借貸的數量、期限、利率等方面均有一致的要求為前提條件，而這一條件不是總能得到滿足的，所以在某種程度上可能影響資金融通；（3）在金融市場欠發(fā)達的國家或地區(qū)，直接金融證券的流動性較弱，變現能力較低。 17、直接融資工具與間接融資工具包括哪些？間接融資工具包括：銀行信用、消費信用。直接融資工具主要包括：股票、債券、直接借貸憑證18、簡述信用在現代經濟中的作用。 積極的作用：1．現代信用可以促進社會資金的合理利用；2．現代信用可以優(yōu)化社會資源配置；3．現代信用可以推動經濟的增長。消極的作用：信用對經濟的消極作用主要表現在信用風險和經濟泡沫的出現。 19、信用的基本特征是什么？（1）方以對方償還為條件，向對方先行移轉商品（包括貨幣）的所有權，或者部分權能；（2）一方對商品所有權或其權能的先行移轉與另一方的相對償還之間，存在一定的時間差；（3）先行交付的一方需要承擔一定的信用風險，信用交易的發(fā)生是基于給予對方信任。這種借貸行為是指以償還為條件的付出，且這種付出只是使用權的轉移，所有權并沒有轉移，償還性和支付利息是它的基本特征。 20、什么是信用貨幣? 信用貨幣就是以信用作為保證，通過信用程序發(fā)行和創(chuàng)造的貨幣，包括流通中貨幣和銀行存款。21、現代社會流通的信用貨幣有哪幾種形式？（1）硬輔幣——多以賤金屬（如銅、鎳等）鑄造。（2）硬輔幣的替代物——通常是紙制的輔幣，這種輔幣不過是硬輔幣的代替物。（3）銀行券——目前世界上絕大多數國家使用銀行券作為流通手段。（4）銀行存款——銀行存款種類不同，作為支付手段，銀行活期存款最為重要。 22、什么是貨幣制度？ 貨幣制度是國家法律規(guī)定的貨幣流通的規(guī)則、結構和組織機構體系的總稱。換言之，貨幣制度是國家對貨幣的有關要素、貨幣流通的組織與管理等加以規(guī)定所形成的制度。 23、貨幣制度的演進是怎樣的？ 銀本位制——金銀復本位制——金本位制——紙幣本位制 24、什么是格雷欣法則？ 格雷欣法則就是“劣幣驅逐良幣”的現象，即金銀兩種金屬中市場價值高于官方確定比價的不斷被人們收藏時，金銀兩者中的“貴”金屬最終會退出流通，使復本位制無法實現。 25、什么是超主權貨幣？ 超主權貨幣就是一種與主權國家脫鉤、并能保持幣值長期穩(wěn)定的，用以解決金融危機暴露出的現行國際貨幣體系的一系列問題的國際儲備貨幣。26、什么是金融制度？ 金融制度是各種金融制度構成要素的有機綜合體，是有關金融交易、組織安排、監(jiān)督管理及其創(chuàng)新的一系列在社會上通行的或被社會采納的習慣、道德、法律、法規(guī)等構成的規(guī)則集合。 27、簡述《牙買加協(xié)定》的主要內容。（1）認可浮動匯率的合法性；（2）黃金非貨幣化；（3）確定以特別提款權為主要的儲備資產，將美元本位改為特別提款權本位；（4）擴大對發(fā)展中國家的資金融通。28、什么是金融市場？金融市場是指資金供應者和資金需求者雙方通過信用工具進行交易而融通資金的市場，廣而言之，是實現貨幣借貸和資金融通、辦理各種票據和有價證券交易活動的市場。29、什么是資金融通？資金融通是指在經濟運行過程中，資金供求雙方運用各種金融工具調節(jié)資金盈余的活動，是所有金融交易活動的總稱。 30、什么是貨幣市場？1、貨幣市場就是短期資金市場，是指融資期限在一年以下的金融市場，是金融市場的重要組成部分。2、貨幣市場由同業(yè)拆借市場、票據貼現市場、可轉讓大額定期存單市場和短期證券市場四個子市場構成。 31、什么是同業(yè)拆借？ 同業(yè)拆借是金融機構（除中央銀行外）同業(yè)之間為彌補短期資金的不足、票據清算的差額以及解決臨時性的資金不足而進行的短期資金借貸。 32、什么是商業(yè)票據？ 商業(yè)票據是指出票人以貼現方式發(fā)行的承諾在指定日期按票面金額向持票人付現的一種無抵押擔保的票據。 33、什么是普通股股票？ 普通股股票就是持有這種股票的股東都享有同等的權利，他們都能參加公司的經營決策，其所分取的股息紅利是隨著股份公司經營利潤的多寡而變化。 34、簡述資本市場的功能。1）資本市場是籌集資金的重要渠道。2）資本市場是資源合理配置的有效場所。3）資本市場有利于企業(yè)重組。4）資本市場有利于促進產業(yè)結構向高級化方向發(fā)展。35、什么是中間業(yè)務？中間業(yè)務是不構成商業(yè)銀行資產負債表表內資產、表內負債，形成非利息收入的業(yè)務。36、簡述商業(yè)銀行的職能。1）信用中介職能；2）支付中介職能；3）信用創(chuàng)造功能；4）金融服務職能；5）調節(jié)經濟職能。 37、簡述單一銀行制的優(yōu)點。1）限制銀行業(yè)壟斷，有利于自由競爭；2）有利于銀行與地方政府的協(xié)調，能適合本地區(qū)需要，集中全力為本地區(qū)服務；3）各銀行獨立性和自主性很大，經營較靈活；4）管理層次少，有利于中央銀行管理和控制。38、簡述網上銀行的特點。1）全球化、無分支機構；2）開放性與虛擬化；3）智能化；4）創(chuàng)新化；5）運營成本低；6）親和性增強。39、商業(yè)銀行的性質是什么？商業(yè)銀行的性質可以歸納為以追求利潤為目標，以經營金融資產和負債為對象，綜合性、多功能的金融企業(yè)。40、什么是政策性金融機構？政策性金融機構：指那些由政府或政府機構發(fā)起、出資創(chuàng)立、參股或保證的，不以利潤最大化為經營目的，在特定的業(yè)務領域內從事政策性融資活動，以貫徹和配合政府的社會經濟政策或意圖的金融機構。 41、什么是投資基金？投資基金是通過發(fā)行基金券（包括基金股份和受益憑證），將眾多投資者分散的資金集中起來，由專業(yè)的投資機構分散投資于股票、債券或其他金融資產，并將投資收益分配給基金持有者的投資制度。42．什么是信托？信托是指委托人基于對受托人（信托投資公司）的信任，將其合法擁有的財產委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定的目的，進行管理或者處分的行為。 43．簡述政策性金融機構的主要特點。1）有政府的財力支持和信用保證。2）不以追求利潤最大化為目的。3）具有特殊的融資機制。4）具有特定的業(yè)務領域。 44．簡述影響封閉式基金價格變動的因素。1）基金單位凈資產值；2）市場供求關系；3）市場預期；4）操縱；5）開放式基金的出現及基金清算。45、投資基金的種類有哪些？1）根據組織形式可分為公司型基金和契約型基金2）根據基金單位能否增加或贖回可分為開放型基金和封閉型基金3）根據投資目標可分為收入型基金、成長型基金和平衡型基金4）按投資標的可分為債券基金、股票基金、貨幣市場基金和指數基金46、投資基金的特點是什么？投資基金的特點：規(guī)模經營、分散風險、專業(yè)理財。47、開放式基金和封閉式基金的區(qū)別是什么？開放式基金和封閉式基金的主要區(qū)別如下： （1）基金規(guī)模的可變性不同。 封閉式基金均有明確的存續(xù)期限（我國為不得少于5年），在此期限內已發(fā)行的基金單位不能被贖回。而開放式基金所發(fā)行的基金單位是可贖回的，而且投資者在基金的存續(xù)期間內也可隨意申購基金單位，導致基金的資金總額每日均不斷地變化。換言之，它始終處于“開放”的狀態(tài)。這是封閉式基金與開放式基金的根本差別。 （2）基金單位的買賣方式不同。 封閉式基金發(fā)起設立時，投資者可以向基金管理公司或銷售機構認購；當封閉式基金上市交易時，投資者又可委托券商在證券交易所按市價買賣。而投資者投資于開放式基金時，他們則可以隨時向基金管理公司或銷售機構申購或贖回。 （3）基金單位的買賣價格形成方式不同。 封閉式基金因在交易所上市，其買賣價格受市場供求關系影響較大。而開放式基金的投資者需繳納的相關費用（如首次認購費、贖回費）則包含于基金價格之中。一般而言，買賣封閉式基金的費用要高于開放式基金。 （4）基金的投資策略不同。由于封閉式基金不能隨時被贖回，其募集得到的資金可全部用于投資，這樣基金管理公司便可據以制定長期的投資策略，取得長期經營績效。而開放式基金則必須保留一部分現金，以便投資者隨時贖回，而不能盡數地用于長期投資。一般投資于變現能力強的資產。48．中央銀行產生的根源是什么?1）銀行券的發(fā)行問題2）票據交換問題3）最后貸款人問題4）金融管理問題49．最早的中央銀行是哪個銀行？是不是是所有的國家都有中央銀行？英格蘭銀行在中央銀行制度的發(fā)展史上是個重要的里程碑，世界上一般都認為它是中央銀行的始祖。到目前尚未建立中央銀行的國家已十分少見，僅見于新加坡、盧森堡等城市國家。其國內雖無中央銀行，但仍有一些類似的機構行使貨幣發(fā)行與金融管理的職能，如新加坡的貨幣發(fā)行局（MIB）和金融管理局（FMB），而中央銀行管理的概念則是共存的。50．中央銀行的職能是什么？ 按其業(yè)務活動特征歸納為服務職能、調節(jié)職能與管理職能。1）服務職能：為政府服務；為銀行與非銀行金融機構服務。2）調節(jié)職能：調節(jié)貨幣供應量；調整存款準備金率與貼現率；公開市場操作。3）管理職能：有關金融政策、法令的制定；管理各銀行和金融機構；檢查監(jiān)督銀行及其他金融機構的活動。 51．中央銀行的資產負債業(yè)務包括哪些內容？1、中央銀行資產業(yè)務是指中央銀行運用其負債資金來源的業(yè)務活動，主要包括中央銀行貸款和再貼現、證券買賣業(yè)務、金銀和貴金屬業(yè)務及外匯儲備業(yè)務等。2、中央銀行的負債業(yè)務主要包括貨幣發(fā)行業(yè)務、經理國庫業(yè)務、集中存款準備金業(yè)務等。 52．什么是“再貼現”？ 再貼現，也叫“重貼現”，是指商業(yè)銀行為彌補營運資金的不足，將其貼現取得的商業(yè)票據提交中央銀行，請求中央銀行以一定的貼現率時商業(yè)票據進行二次買進的經濟行為。 53．簡述中央銀行的作用。1）穩(wěn)定貨幣，穩(wěn)定金融。2）調節(jié)國民經濟，促進經濟正常發(fā)展。3）集中清算，加速資金周轉。4）推動國際金融合作。 54．簡述中央銀行證券買賣業(yè)務的意義。1）調節(jié)和控制貨幣供應量，進而調節(jié)宏觀經濟。2）配合準備金政策和再貼現政策。3）緩解財政收支造成的不利影響。4）協(xié)助政府公債的發(fā)行與管理。 55．貨幣發(fā)行的原則是什么？1）壟斷發(fā)行原則2）信用保證原則3）壟斷發(fā)行原則 56．什么是存款準備金？ 存款準備金，是商業(yè)銀行為應付客戶提取存款和劃撥清算的需要而設置的專項準備金，由兩部分組成：一部分是支付準備金，又稱“自存準備金”；另一部分是法定存款準備金。 57．簡述顯性存款保險制度的優(yōu)勢。1）明確銀行倒閉時存款人的賠付額度，穩(wěn)定存款人的信心；2）建立專業(yè)化機構，以明確的方式迅速、有效地處置有問題銀行，節(jié)約處置成本；3）事先進行基金積累，以用于賠付存款人和處置銀行；4）增強銀行體系的市場約束，明確銀行倒閉時各方責任。 58．什么是貨幣需求？ 貨幣需求，是指在一定時期內，社會各部門在既定的收入或財富范圍內能夠而且愿意以貨幣形式持有財產的需要。 59．簡述如何準確理解貨幣需求的含義。1）貨幣需求是有條件限制的，是一種愿望與能力的統(tǒng)一，貨幣需求不是無限的，而是有一個客觀的量的界限。2）人們對貨幣產生需求的根本原因在于貨幣所具有的職能。3）貨幣需求是一個存量概念。4）現實中的貨幣需求既指對現金的需求，又包括對存款貨幣的需求。 60．凱恩期認為人們的持幣動機是哪三種？1）交易性動機，指人們?yōu)閼度粘Ｉ唐贰趧战灰仔枰钟胸泿诺膭訖C；2）預防性動機，指人們?yōu)閼恫粶y之需而保有一定量貨幣的動機；3）投機性動機，是指人們根據對市場利率變動的預測，需要持有一定數量貨幣，伺機進行投資并從中獲利的動機。 61．簡述決定和影響貨幣需求的主要宏觀因素。1）全社會商品和勞務的總量。商品和勞務的供給量越大，對貨幣的需要量就越多；反之，則越少。2）市場商品供求結構變化。只有真正滿足人們需要的商品供給，才會產生真實的貨幣需求。商品供求結構在經常發(fā)生變化，因而貨幣需求也隨之發(fā)生變化。3）價格水平。對商品和勞務的貨幣支付總是在一定的價格水平下進行的，價格水平越高，需要的貨幣就越多；反之，則越少。4）收入的分配結構。收入在各部門分配的結構，必然決定貨幣總需求中各部分需求的比重或結構。5）貨幣流通速度。貨幣流通速度越快，單位貨幣所實現或完成的交易量就越多，完成一定的交易量所需要的貨幣就越少；反之，貨幣流通速度越饅，所需的貨幣量就越多。6）信用制度的發(fā)達程度。信用制度和信用工具越發(fā)達，則貨幣的需要量將越少。7）人口數量、人口密集程度、產業(yè)結構、城鄉(xiāng)關系及經濟結構、社會分工、交通運輸狀況等客觀因素。如：人口密集地區(qū)，貨幣需求量就大，人口的就業(yè)水平提高，貨幣需求就會增加；生產周期長的都門占整個產業(yè)部門的比重大，資金周轉慢，對貨幣的需求量就大，社會分工越細，進入市場的中間產品越多，經營單位也越多，貨幣需求就越大；交通、通訊等技術條件越好、貨幣支付所需的時間越短，貨幣周轉速度越快，對貨幣的需求量就趨少，等等。 62、馬克思的貨幣需求理論的內容？如果以M表示貨幣必要量，Q表示待售商品數量，P表示這些商品的平均價格，V表示單位貨幣流通次數，上述公式可寫成：M＝PQ／V公式表明：貨幣需要量取決于價格的變動、流通的商品量和貨幣的流通速度（次數）這三個因素。馬克思的貨幣需要量公式反映了商品流通決定貨幣流通這一基本原理。63、什么是貨幣供求？ 動態(tài)的貨幣供給是指一定時期內一國銀行系統(tǒng)向經濟中投入、創(chuàng)造、擴張（收縮）貨幣的過程。簡言之，是銀行系統(tǒng)向經濟中注入貨幣的行為、過程。 而靜態(tài)的貨幣供給是指在一定時點上流通中的貨幣存量，通常稱之為貨幣供給量。64、什么是原始存款與派生存款？1、原始存款，是指銀行吸收的客戶以現金形式存入銀行的直接存款以及銀行對中央銀行的負債余額。2、派生存款是指由銀行貸款通過轉賬創(chuàng)造出來的存款。3、原始存款是商業(yè)銀行創(chuàng)造派生存款的基礎。65、什么是基礎貨幣？1、基礎貨幣又稱“高能貨幣”，是指具有使貨幣總量倍數擴張或收縮能力的貨幣。2、基礎貨幣由流通中的現金（包括公眾和商業(yè)銀行持有的現金）和商業(yè)銀行在中央銀行的存款準備金（包括法定準備金和超額準備金）構成，實質上表現為中央銀行的負債。3、基礎貨幣流入商業(yè)銀行體系，就會增強銀行信用創(chuàng)造能力。66、什么是貨幣乘數？其影響因素是什么？貨幣乘數，是指一定量的基礎貨幣發(fā)揮作用的倍數，或者說是貨幣擴張或收縮的倍數。它是商業(yè)銀行存款創(chuàng)造過程中存款總額與原始存款之比。貨幣乘數的影響因素：1）法定存款準備金率r：法定存款準備金率的大小取決于中央銀行的貨幣政策。當中央銀行采取積極的貨幣政策時，通常降低法定存款準備金率，從而擴大貨幣乘數；反之，一般提高法定存款準備金率，以收縮貨幣乘數。2）超額準備金率e：所謂超額準備金率，是指商業(yè)銀行保有的超額準備金與其活期存款負債之間的比率。商業(yè)銀行的經營行為會影響超額準備金率，超額準備金率的上升則會引起貨幣乘數的下降（商業(yè)銀行存款創(chuàng)造能力減弱），其下降則會使貨幣乘數上升。3）提現率（現金漏損率）c：所謂提現率，是指客戶提現額與活期存款的比率。現實經濟生活中，客戶在銀行取得貸款后，通常提取部分現金滿足自己的需要，這樣就會在創(chuàng)造存款過程中出現現金漏出銀行體系，從而影響存款擴張倍數。提現率上升，則貨幣乘數下降；反之，則上升。4）定期存款比率t：由于活期、定期存款的利率差別，客戶常會將部分活期存款轉化為定期存款。這種轉化影響到商業(yè)銀行貸款的資金來源結構，從而影響存款的創(chuàng)造。67、什么是貨幣均衡？是指貨幣供給與貨幣需求基本相適應的貨幣流通狀態(tài)，或者是貨幣供給量與經濟發(fā)展對貨幣的客觀需要量基本上一致的一種狀況。貨幣均衡包括貨幣供求總量上的平衡和結構上的平衡。在現代市場經濟條件下，貨幣供給量不等于貨幣需求量是經常發(fā)生的現象，貨幣均衡只能是一種動態(tài)平衡，是一個由均衡到失衡，再由失衡回復到均衡的不斷運動過程。68、什么是通貨膨脹？是現代紙幣流通制度下貨幣失衡的一種主要表現，是指在紙幣流通條件下，貨幣流通量超過貨幣需要量而引起的貨幣貶值、物價上漲的經濟現象。69、通貨膨脹的類型是什么？按照不同的標準，通貨膨脹可分為很多類型，但通常是按形成原因劃分通貨膨脹的：1）需求拉上型通貨膨脹它是指由于社會總需求的過度增長，超過了按現行價格總供給的增長，致使太多的貨幣去追逐太少的商品和勞務而引起的一般物價水平的上漲。這種類型的通貨膨脹常常是在消費支出及投資支出激增的情況下，商品和勞務的有效供給的增加由于各種原因受到限制，或者增長速度低于有效需求的增長速度。2）成本推動型通貨膨脹這種通貨膨脹是指生產成本提高而引起的物價總水平的上漲。根據成本的各組成部分在刺激物價上漲中的作用，具體可分為：①原材料成本推動。在緊密協(xié)作型的社會化大生產條件下，某一部門的產品價格上升。其下游產品的生產企業(yè)生產成本就相應上升，最終導致整個物價水平的上升。②工資成本推動。當平均工資增長快于勞動生產率的增長，單位產品的工資成本上升時，企業(yè)為維護原利潤本平，必然提高企業(yè)產品的價格，從而引起物價普遍上漲。③間接成本推動?，F代企業(yè)為加強競爭力，必然增加間接成本開支（廣告費等），增加的間接成本轉嫁到商品價格上，就會引起物價上漲。成本推動型通貨膨脹具有較強的攀升慣性。成本上升推動物價上漲，物價上漲又引發(fā)新一輪的成本上升，再次推動物價上漲。3）結構型通貨膨脹它是指社會總供求處于均衡狀態(tài)時，由于結構失衡的因素導致一般物價水平的持續(xù)上漲。當一國需求結構發(fā)生較大的變化，但供給結構不能相應改變（供給缺乏彈性）時，由干“價格剛性”、“攀比效應”的存在，這樣就會出現在總需求沒有過度膨脹下，物價水平仍然上漲的現象。此外，一國國民經濟部門發(fā)展的不平衡也會引發(fā)通貨膨脹。4）國際傳導型通貨膨脹因為國際經濟關系日趨密切，因此，一國價格的上升，很容易經過各種渠道傳導至他國，使本來無通貨膨脹的國家“輸入”了通貨膨脹。通貨膨脹在國際間的傳導，主要通過價格需求、國際收支及示范效應等渠道進行的。此外，按通貨膨脹的程度還可把通貨膨脹劃分為爬行式通貨膨脹（物價上漲低于3％）、步行式通貨膨脹（物價上漲率3％-5％）、小跑式通貨膨脹（物價上漲率為5％-10％）和奔騰式通貨膨脹（物價漲幅極大）。70、什么是貨幣政策？ 貨幣政策是中央銀行通過控制貨幣與信貸總量，調節(jié)利率水平和匯率水平等，以期影響社會總需求和總供給水平，從而促進宏觀經濟目標實現的方針和措施的總稱。 71、簡述貨幣政策的特征。1）從調節(jié)目標上來來看，貨幣政策是一項宏觀經濟政策。2）從調節(jié)對象上看，貨幣政策是調整社會總需求的政策。3）從調節(jié)手段上看，貨幣政策主要是間接調節(jié)經濟的政策。4）從調節(jié)時效上看，貨幣政策是一種長期與短期共同作用的經濟政策。72、貨幣政策目標的內容是什么？ 盡管中央銀行的貨幣政策目標在不同國家、不同時期在表述上有所差異，但基本內容是一致的。一般來說，貨幣政策目標包括穩(wěn)定物價、充分就業(yè)、經濟增長和國際收支平衡。（1）穩(wěn)定物價穩(wěn)定物價，又稱穩(wěn)定幣值，這一目標的含義是指社會一般物價水平在一定時期以內大體保持穩(wěn)定，不發(fā)生明顯的波動。一般來說，多數國家的經驗表明，物價上漲率應控制在5%以下，以1%－2%為宜。（2）充分就業(yè)充分就業(yè)是反映勞動力的就業(yè)程度，是通過失業(yè)率高低來體規(guī)的，即全社會的失業(yè)人數與自愿就業(yè)的勞動力人數之比。一般精況下社會上存在三種失業(yè)：一是“摩擦性失業(yè)”，這種失業(yè)是由于生產過程中生產季節(jié)性變化、原材料短缺、機器故障等引起的局部的、暫時的勞動力供求失凋；二是“自愿失業(yè)”，這種失業(yè)是勞動者自身不愿接受現有的工作而拒絕參加工作；三是“非自愿失業(yè)”，這種失業(yè)是勞動力愿意接受現有的工資、工作條件而仍找不到工作。通常失業(yè)率中所指的失業(yè)人數是意指“非自愿失業(yè)”人數面言。但所涉及的具體問題比較復雜，一般來說失業(yè)率中都難以只包括“非自愿失業(yè)”人數，所以一般來說，中央銀行把充分就業(yè)目標定位于失業(yè)率不超過5%為宜。（3）經濟增長 經濟增長一般以剔除價格上漲因素以后的國內生產總值的增加來作為衡量指標。世界上大多數國家和地區(qū)都以（一定時期內）人均實際國內生產總值或人均實際國民收入的增長率來作為衡量經濟增長幅度的指標。（4）國際收支平衡國際收支平衡的含義是指一國在一定時期內與其他國家的全部貨幣收入和全部貨幣支出基本持平。其中的“基本持平”說明略有順差或略有逆差，也可以看做是實現了國際收支的平衡。另外，“一定時期”一般指1年，這種以1年為期限的國際收支平衡叫作靜態(tài)的國際收支平衡。需要注意的是，貨幣政策目標不是單一的，而是多重的、并存的，所以各項目標之間存在著復雜的關系，有些目標之間還存在著矛盾性和對立性。73、什么是相機抉擇？相機抉擇是指貨幣當局或中央銀行在不同時期，應當根據不同的經濟形勢，靈活機動地選擇不同的貨幣政策，以達到當時最需達到的政策目標。74、貨幣政策的中介目標與貨幣政策工具有哪些？中介目標在不同國家因選擇標準不同內容也有所不同，一般來說，貨幣政策的中介目標通常包括四項指標：基礎貨幣、利率、貨幣供應量和超額準備金。 貨幣政策工具是中央銀行為實現貨幣政策目標而采取的調節(jié)、控制中介目標的具體手段和措施。一般來說，貨幣政策工具有一般性政策工具和選擇性政策工具兩大類。 （一）一般性政策工具（1）再貼現率再貼現率作為一種政策工具，是指中央銀行通過調高或降低對商業(yè)銀行以再貼現形式發(fā)放貸款的利率來影響銀行系統(tǒng)的存款準備金及利率，從而控制和決定市場貨幣供應量和整體利率水平的做法。當中央銀行調高再貼現率時，商業(yè)銀行的準備金就會相應減縮，使其收縮對客戶的貸款和投資，并提高打貸款利率，從而使整個市場的貨幣供應量縮減，銀根抽緊，利率上升，社會對貨幣的需求也會相應減少；反之亦反。（2）法定存款準備率法定存款準備率作為一種政策工具，是指中央銀行通過調整法定存款準備率以改變貨幣乘數來控制商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造能力，從而間接凋節(jié)利率和貨幣供應量的做法，當中央銀行提高法定存款準備率時，商業(yè)銀行交存中央銀行的法定存款準備金增加，超額準備金減少，從而使其存款創(chuàng)造的規(guī)?？s小，派生存款數量減少，存款及信用創(chuàng)造能力下降，結果必然是銀根偏緊，貨幣供應量減少，利率上升；反之，當中央銀行降低法定存款準備率時，則會出現與上述過程相反的結果。（3）公開市場操作公開市場操作作為政策工具，是指中央銀行在證券市場買進或賣出有價證券（主要是買賣政府債券），從而使基礎貨幣發(fā)生增減變化，進而調節(jié)貨幣供應量的做法。金融市場資金數量偏多時，為了緊縮銀根，中央銀行就可以大量賣出有價證券，這種證券無論是被商業(yè)銀行購買，還是被社會公眾購買，都意味著有相應數量的基礎貨幣流回中央銀行，從而引起信用規(guī)模的收縮和貨幣供應量的減少；反之，當金融市場資金數量偏少時，為了放松銀根，中央銀行則可買近有價證券，等于向社會注入了基礎貨幣。（二）選擇性政策工具： （1）間接信用控制工具：消費者信用控制；證券市場信用控制；不動產信用控制；優(yōu)惠利率；預繳進口保證全。 （2）直接信用控制工具：利率限額；信用配額；道義勸告。75、什么是貨幣政策傳導機制？貨幣政策傳導機制是指中央銀行根據貨幣政策目標，運用貨幣政策工具，通過金融機構的經營活動和金融市場傳導至企業(yè)和居民，對其生產、投資和消費等行為產生影響的過程。76、什么是貨幣政策的時滯效應？ 貨幣政策的緊縮或放松對經濟的影響不是即時產生的，而是要經過一系列的傳導環(huán)節(jié)和傳導過程才能產生現實的效力，所以貨幣政策的制定、執(zhí)行到奏效，要經過一段時間，這就是貨幣政策的時滯效應。貨幣政策的時滯效應分為兩個部分：一是內部時滯，二是外部時滯。內部時滯是指中央銀行從對經濟形勢變化的認識到覺得需要采取行動再到實際采取行動所花費的和經過的時間過程。內部時滯又分為兩個階段：一是從經濟形勢變化需要中央銀行采取行動到中央銀行在主觀上認識到這種變化并意識到需要采取行動的時間間隔，這段時滯稱其為認識時滯；二是從中央銀行認識到需要采取行動到實際采取行動的時間間隔，這段時滯稱其為行動時滯。內部時滯的長短，取決于中央銀行對經濟形勢發(fā)展變化的敏感程度、預測能力以及中央銀行制定政策的效率和行動的決心等因素。外部時滯又稱為影響時滯，指從中央銀行采取行動開始直到對貨幣政策目標產生影響為止的時間間隔。與內部時滯相比，外都時滯比較客觀。一般情況下，外部時滯由社會的經濟、金融條件決定，中央銀行不能直接控制，不論是貨幣供應量還是利率，它們的變動都不會立即影響到政策目標。77、我國貨幣政策的目標是什么？1995年3月，《中國人民銀行法》以法律形式將我國中央銀行貨幣政策的最終目標確定為“保持幣值的穩(wěn)定，并以此促進經濟增長”，這說明我國貨幣政策的目標是穩(wěn)定幣值（物價）的單一目標，是基本的目標，經濟增長是遞進目標。78、什么是國際收支？ 國際收支是指一定時期內一國或地區(qū)的居民和非居民之間，由于經濟、政治、文化等各項往來而引起的全部國際經濟交易的系統(tǒng)的貨幣記錄。居民是指在一國或地區(qū)居住期限達1年以上的經濟單位。79、什么是儲備資產？儲備資產是指貨幣當局可隨時動用并控制在手的外部資產。具體包括：貨幣性黃金、特別提款權、在IMF中的儲備頭寸、外匯資產以及其他對非居民擁有的債權。80、什么是國際收支平衡？按交易動機的不同或性質的差異，而將反映在國際收支平衡表各項國際經濟交易區(qū)分為自主性交易和補償性交易兩大類。所謂自主性交易，是指個人和企業(yè)為某種自主性目的（如追逐利潤、旅游、匯款贍養(yǎng)親友等）而從事的交易。而補償性交易，則是指為彌補國際收支不平衡而發(fā)生的交易，比如為彌補國際收支逆差而向外國政府和國際金融機構借款、動用官方儲備等等。通常所說的國際收支不平衡或失衡，指的就是自主性交易不平衡。81、簡述國際收支調節(jié)的具體政策。（1）外匯緩沖政策這是指一國運用官方儲備的變動或臨時向外籌措資金來解決外匯的超額需求和供給。這一政策的特點是簡便有效，其適用范圍是突發(fā)性和季節(jié)性的國際收支赤字。（2）匯率政策匯率政策是指通過調整匯率來消除國際收支赤字。其是否能達到改善國際收支的效果，取決于以下幾個方面：第一，由于本幣貶值所帶來的國際收支改善是否大于由此而產生的國民收入上升所引起的誘發(fā)性進口；第二本國現有生產能力是否獲得充分利用；第三，貶值所帶來的本國商品和勞務在國際市場上相對較低的價格是否能維持較長的時間。（3）財政政策它是指政府通過其支出稅收等手段來影響國際收支狀況的政策效應。當政府增加支出、或減少稅收時，擴張性的財政將導致國民收入的增長，進而刺激進口。反之，緊縮的財政政策將減少進口，從而改變國際收支狀況。（4）貨幣政策它是指貨幣當局通過改變貨幣供給量和調整利率水平來達到影響國際收支狀況變動的政策效應。擴張性的貨幣政策導致貨幣供給增加，利率水平下降，從而刺激國內投資，使得進口增加；緊縮性的貨幣政策導致貨幣供給減少，利率水平上升，從而抑制國內投資，使得進口減少，另一方面，利率的變動又導致國際資本流動的變化，利率下降刺激國內資本外流、并阻礙外國資本流入；反之，利率上升將刺激外國資本流入，并阻止本國資本流出。（5）直接管制它是指政府在不愿或不能利用匯率、財政、貨幣等方面的政策來消除國際收支不平衡時，所采取的強制性管理手段。它具體包括貨幣管制、財政管制和貿易管制總之，一國采取什么樣的政策來調節(jié)國際收支，主要取決于：①國際收支失衡的性質；②國際收支失衡時國內社會和宏觀經濟結構；③內部均衡與外部平衡之間的相互關系。國際收支政策調節(jié)的全部目的在于：當國際收支失衡時，正確使用并搭配不同類型的調節(jié)政策，以最小的經濟和社會代價達到國際收支的平衡或均衡。82、簡述外匯及其三個基本特征。外匯指的是以外幣表示的，可用于國際結算的支付手段或金融資產。我國《外匯管理條例》規(guī)定，外匯指的是下列以外幣表示的可以用作國際清償的支付手段和資產：①外國貨幣，包括紙幣、鑄幣；②外幣支付憑證，包括票據、銀行存款憑證、郵政儲蓄憑證等；③外幣有價證券，包括政府債券、公司債券、股票等；④特別提款權、歐洲貨幣單位；⑤其他外匯資產。外匯的基本特征：1、外匯是一種金融資產。2、外匯必須是以外幣表示的金融資產。3、用做外匯的貨幣必須具有較充分的可兌換性。83、什么是匯率？ 匯率又稱“匯價”，是一種貨幣折算成另一種貨幣的比率，即用一種貨幣所表示的另一種貨幣的兌換比率。換言之，匯率就是兩種不同貨幣之間的比價，它反映一國貨幣的對外價值。84、匯率的標價方法？直接標價法又稱應付標價法，是以單位外國貨幣為標準，折算成若干單位的本國貨幣的匯率表示方法。當前，世界上大多數國家和地區(qū)都采用此種標價方法，我國的人民幣匯率也采用直接標價法。 間接標價法又稱應收標價法，是指以單位本國貨幣為標準，折算成若干單位的外國貨幣的匯率表示方法。目前，英國、美國、澳大利亞和歐元區(qū)均采用此種標價方法。85、匯率的種類？1）按國際貨幣制度的演變劃分。①固定匯率。是指由政府制定和公布，并只能在一定幅度內波動的匯率。②浮動匯率。是指由市場供求關系決定的匯率。其漲落基本自由，一國貨幣市場原則上沒有維持匯率水平的義務，但必要時可進行干預。2）按制訂匯率的方法劃分：①基本匯率②套算匯率。3）按銀行買賣外匯的角度劃分：①買入匯率②賣出匯率③中間匯率④現鈔匯率。4）按銀行外匯付匯方式劃分：①電匯匯率②信匯匯率③票匯匯率。5）按外匯交易交割期限劃分①即期匯率。也叫現匯匯率，是指買賣外匯雙方成交當天或兩天以內進行交割的匯率。②遠期匯率。遠期匯率是在未來一定時期進行交割，而事先由買賣雙方簽訂合同、達成協(xié)議的匯率。6）按對外匯管理的寬嚴劃分：①官方匯率②市場匯率。7）按銀行營業(yè)時間劃分：①開盤匯率②收盤匯率。 86、簡述影響匯率變動的主要因素。1）國際收支。是影響匯率變動的最直接的因素，也是主要原因。一般而言，當一國的國際收入大于支出．即出現國際收支順差時，市場上就會出現外匯的供應大于需求的狀況，進而引起外匯的匯率下降或順差國貨幣的匯率上升，反之亦反。2）通貨膨脹差異。是匯率變動的根本因素或基本原因。只有當兩國的通貨膨脹率存在差異，通貨膨脹因素才會對兩國貨幣的匯率產生影響。這種影響表現在，通貨膨脹率較高國貨幣的匯率趨于下跌，而通貨膨脹較低國貨幣的匯率則趨于上升。（3）相對利率（國際利差）。通常情況下，一國的利率水平較高，在該國表現為債權的金融資產，如存款、貸款、存單、債券、商業(yè)票據等的收益率也相對較高。這就會吸引大量國外資金流入，以投資于這些金融資產。結果，在外匯市場上，外匯的供應就急劇增加，從而導致本幣匯率止升。（4）經濟政策。主要有財政政策、貨幣政策、外貿政策和外資政策等等。（5）經濟增長差異。一般來說，高經濟增長率在短期內不利于本國貨幣在外匯市場的行市；但從長期來看，卻有力地支持著本國貨幣的強勢勁頭。（6）政府干預因素。各國中央銀行為了避兔匯率變動，尤其是短期內的劇烈起伏波動對國內經濟造成不利影響，往往對匯率進行干預，即由中央銀行在外匯市場上買賣外匯，當外匯匯率過高時賣出外匯，回籠貨幣。（7）預期及投機因素。 除上述因素外，政治因素（政局的穩(wěn)定性及政策的連續(xù)性等）、突發(fā)因素（自然災害。戰(zhàn)爭及軍事沖突等）、外匯儲備等因素也通過影響一國的外匯供求進而影響外匯匯率的變動。 從短期來看，在一定條件下，利率水平對一國貨幣匯率漲落起重要作用，而從長期來看，相對經濟增長率和貨幣供給增長率決定著匯率的長期走勢。 87、什么是外匯管制？ 外匯管制是指一國為了平衡國際收支，減少本國黃金外匯儲備的流失，而對外匯的買賣直接加以管制，以控制外匯的供給或需求，維持本幣對外匯率的穩(wěn)定，所施行的政策措施。 88、簡述外匯管制的弊端。1）阻礙國際貿易的發(fā)展，增加國際間的矛盾。2）市場機制的作用不能充分發(fā)揮。3）某些商品的成本增高，導致國內物價的上漲。4）限制外資流入，對本國經濟的發(fā)展并非完全有利。5）管制成本較大，并容易形成社會腐敗之風。89、什么是金融脆弱性？ 金融脆弱性簡稱為“金融脆弱”，是指一種趨于高風險的金融狀態(tài)，泛指一切融資領域中的風險積聚，包括信貸融資和金融市場融資。 90、簡述金融脆弱性的根源1）金融產品的虛擬性是金融脆弱性的重要根源。2）現代金融交易方式及其管理手段加劇了金融市場的波動。3）銀行部門脆弱的資產負債結構式金融體系作的潛在危險。4）金融體系的網絡效應為危機的傳播提供了便利條件。91、什