《投資理財》課件-任務6.1：基金交易基礎（2課時）

FinancialInvestments投資理財知識回顧股價分布在中上軌之間,多方力量較強,考慮低位買進.股價分布在中下軌之間,空方力量強勢,考慮適當賣出.股價沿布林帶上軌運行,市場整體行情向上,

持倉觀望.股價隨布林帶下軌運行,市場處于單邊下行狀態(tài),空倉觀望股價沿布林帶中軌運行,代表行情處于盤整區(qū)域,

空倉觀望.觀察布林通道發(fā)生緊縮狀態(tài)或擴張狀態(tài),則代表行情可能發(fā)生較大轉折BOLL布林帶乖離率=N日內移動平均價（當日收盤價-N日內移動平均價）×100%知識回顧在股價的升降過程中，乖離率反復在零點兩側變化，數值的大小對未來股價的走勢分析具有一定的預測功能。正乖離率超過一定數值時，顯示短期內多頭獲利較大，獲利回吐的可能性也大，呈賣出信號；負乖離率超過一定數值時，說明空頭回補的可能性較大，呈買入信號。Part項目06基金投資Part01基金交易基礎目錄CONTENTS123基金的含義與主體基金的運作原理與分類基金交易基礎實訓證券投資基金的含義從廣義上說，基金指為某種目的設立的一定數量的資金。主要包括信托投資基金、公積金、保險基金、退休基金等。人們平常所說的基金主要是指證券投資基金?；鹱C券投資基金的含義證券投資基金指通過發(fā)售基金份額募集資金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和運作資金，為基金份額持有人的利益，以資產組合方式進行證券投資的一種利益共享、風險共擔的集合投資方式。思考：如何理解證券投資基金的含義？基金托管人商業(yè)銀行證券投資基金的主體份額持有人投資者基金管理人基金公司投資標的證券投資基金的主體基金當事人：份額持有人（即投資者）、基金管理人（基金公司經理）、基金托管人（一般為商業(yè)銀行）市場服務機構：基金銷售機構、基金注冊登記機構、律師事務所和會計事務所監(jiān)管自律組織：基金監(jiān)管機構（證監(jiān)會）、基金自律機構（基金業(yè)協(xié)會）證券投資基金的功能集合投資：將零散資金匯集起來，對投資最低限額要求不高。通過專業(yè)機構投資于各種金融工具，謀取資產增值。份額持有人投資者證券投資基金的功能分散風險：分散投資于多種證券，使每個投資者面臨的投資風險變小，利用不同投資對象間的互補性，達到分散投資風險的目的。投資標的證券投資基金的功能專業(yè)理財：基金實行專家管理制度，專業(yè)管理人員需具有專業(yè)經驗。最大限度地避免投資決策的失誤，提高投資成功率?；鹜泄苋松虡I(yè)銀行基金管理人基金公司證券投資基金的運作原理觀看案例并記錄：在電影片段中，出現了哪些與基金有關的詞匯？證券投資基金的運作原理基金募集提交募集申請基金公司核準申請文件證監(jiān)會發(fā)售基金份額投資者認購基金合同生效申購與贖回基金的價格？證券投資基金的運作原理基金的單位凈值=基金資產總值-總負債基金總份額累計凈值=單位凈值+累計分紅證券投資基金的運作原理基金的單位凈值=基金資產總值-總負債基金總份額上市股票和債券按照計算日的收市價計算。該日無交易的，按照最近一個交易日的收市價計算。未上市的股票以其成本價計算。未上市國債及未到期定期存款，以本金加計至估值日的應計利息額計算。如遇特殊情況而無法或不宜以上述規(guī)定確定資產價值時，基金管理人依照國家有關規(guī)定辦理。證券投資基金的運作原理基金的單位凈值=基金資產總值-總負債基金總份額基金運作及融資時所形成的負債，包括應付給他人的各項費用、應付資金利息等證券投資基金的運作原理基金份額是指基金發(fā)起人向投資者公開發(fā)行的，表示持有人按其所持份額對基金財產享有收益分配權、清算后剩余財產取得權和其他相關權利，并承擔相應義務的憑證。確認份額=投資金額/單位凈值證券投資基金的分類按基金運作方式分類基金的發(fā)起人在設立基金時，限定了基金單位的發(fā)行總額，籌集到這個總額后，基金即宣告成立，并進行封閉，在一定時期內不再接受新的投資?；饐挝坏牧魍ú扇≡谧C券交易所上市的辦法，投資者日后買賣基金單位都必須通過證券經紀商在二級市場上進行競價交易。封閉式基金開放式基金證券投資基金的分類按基金運作方式分類基金管理公司在設立基金時，發(fā)行基金單位的總份額不固定，可視投資者的需求追加發(fā)行。為了應付投資者中途抽回資金，實現變現的要求，開放式基金一般都從所籌資金中撥出一定比例，以現金形式保持這部分資產。開放式基金一般通過銀行申購和贖回，也存在封閉期，但時間較短。封閉式基金開放式基金交易型開放式指數基金證券投資基金的分類按投資標的分類債券型基金股票型基金貨幣基金混合型基金債券基金：以債券為主要投資對象，債券比例須在80%以上。債券的年利率固定，風險較低，適合于穩(wěn)健型投資者。股票基金：以股票為主要投資對象，股票比例須在60%以上。證券投資基金的分類按投資標的分類債券型基金股票型基金貨幣基金混合型基金貨幣基金：以貨幣市場工具為投資對象。通常被認為是無風險或低風險的投資。包括銀行短期存款、國庫券、公司債券、銀行承兌票據及商業(yè)票據等?；旌闲突穑?/p>