初級(jí)財(cái)務(wù)管理學(xué)（第2版）課件：財(cái)務(wù)管理基礎(chǔ)

初級(jí)財(cái)務(wù)管理學(xué)

全球知名企業(yè)的CEO中,來(lái)自營(yíng)銷(xiāo)的占40%,來(lái)自財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的占30%；許多企業(yè)的CEO說(shuō):CFO是我事業(yè)成功的戰(zhàn)略伙伴。財(cái)務(wù)的本質(zhì)在于估值財(cái)務(wù)管理-對(duì)資金調(diào)度和使用的管理財(cái)務(wù)-資金及其使用

財(cái)務(wù)管理的手段：確認(rèn)-發(fā)生了嗎?計(jì)量-結(jié)果如何?估值-做不做?

A企業(yè)于2019年12月2日銷(xiāo)售甲產(chǎn)品一批,價(jià)值100萬(wàn)元。

確認(rèn)-銷(xiāo)售發(fā)生了嗎?按權(quán)責(zé)發(fā)生制還是收付實(shí)現(xiàn)制確認(rèn)？計(jì)量-銷(xiāo)售金額多少？即銷(xiāo)售收入按原價(jià)、折后價(jià)格還是現(xiàn)值計(jì)量？估值-即現(xiàn)金流動(dòng)按現(xiàn)值計(jì)算還是不同的未來(lái)價(jià)值計(jì)算？企業(yè)

孫教授在給某省移動(dòng)公司講授財(cái)務(wù)管理課程時(shí),指著教室墻壁上的標(biāo)語(yǔ)說(shuō):同學(xué)們,請(qǐng)對(duì)“為島島通而努力奮斗”做出經(jīng)濟(jì)學(xué)意義上的合理解釋。引導(dǎo)案例甲說(shuō)：這是企業(yè)社會(huì)責(zé)任的體現(xiàn)，國(guó)有企業(yè)就是要為所有的國(guó)民服務(wù)，為每一個(gè)海島上的居民提供良好的產(chǎn)品和服務(wù)。乙說(shuō)：當(dāng)我們實(shí)現(xiàn)企業(yè)的社會(huì)責(zé)任時(shí)，更多的人就會(huì)使用我們的產(chǎn)品和服務(wù)，這將導(dǎo)致成本降低，增加利潤(rùn)。丙說(shuō):.......討論在熱烈進(jìn)行中孫教授總結(jié)說(shuō)：大家講的都有道理。有幾個(gè)問(wèn)題請(qǐng)思考：

第一，什么是企業(yè)？企業(yè)與行政單位、事業(yè)單位的本質(zhì)區(qū)別是什么？

第二、企業(yè)的社會(huì)責(zé)任是什么？企業(yè)社會(huì)責(zé)任履行的基礎(chǔ)是什么？

第三、從企業(yè)的本質(zhì)出發(fā)，是不是我們提供的產(chǎn)品和服務(wù)越多，企業(yè)的成本就必然降低，利潤(rùn)必然增加？社會(huì)組織分為盈利組織和非盈利組織。

企業(yè)是指以盈利為目的，運(yùn)用各種生產(chǎn)要素（土地、勞動(dòng)力、設(shè)備、資本、技術(shù)和企業(yè)家才能等），向市場(chǎng)提供商品或服務(wù)，實(shí)行自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧、獨(dú)立核算的社會(huì)經(jīng)濟(jì)組織。是指投資者對(duì)公司債務(wù)負(fù)無(wú)限連帶責(zé)任的公司組織形式。無(wú)限公司

所謂負(fù)無(wú)限連帶責(zé)任，是指投資者以出資財(cái)產(chǎn)和出資財(cái)產(chǎn)以外的其他財(cái)產(chǎn)作為清償公司債務(wù)的保證。如果公司的全部財(cái)產(chǎn)不足以清償公司債務(wù)時(shí)，債權(quán)人有權(quán)就其未受償部分要求公司投資者以其個(gè)人財(cái)產(chǎn)清償。獨(dú)資企業(yè)

獨(dú)資企業(yè)是由單一業(yè)主出資，并由其控制和經(jīng)營(yíng)的企業(yè)，其最大特征表現(xiàn)為投資人以其個(gè)人財(cái)產(chǎn)對(duì)企業(yè)債務(wù)承擔(dān)無(wú)限連帶責(zé)任。合伙企業(yè)

合伙企業(yè)是由兩個(gè)或兩個(gè)以上投資者共同出資、共同擁有、共同經(jīng)營(yíng)的企業(yè)，其主要特征表現(xiàn)為投資者需承擔(dān)無(wú)限連帶責(zé)任。中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的個(gè)體戶是什么企業(yè)？會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所是什么企業(yè)？普通合伙和有限合伙的有什么異同？是指投資者以其認(rèn)繳的出資額為限對(duì)公司債務(wù)負(fù)有限連帶責(zé)任的公司組織形式。有限公司

所謂負(fù)有限連帶責(zé)任，即投資者僅以其認(rèn)繳的出資額為限作為清償公司債務(wù)的保證。如公司的全部財(cái)產(chǎn)不足以清償公司債務(wù)時(shí)，債權(quán)人無(wú)權(quán)就其未受償部分要求公司投資者以其個(gè)人財(cái)產(chǎn)清償。有限責(zé)任公司

有限責(zé)任公司由五十個(gè)以下的股東出資設(shè)立，每個(gè)股東以其所認(rèn)繳的出資額對(duì)公司承擔(dān)有限責(zé)任，公司以其全部資產(chǎn)對(duì)其債務(wù)承擔(dān)責(zé)任的經(jīng)濟(jì)組織。股份有限公司

股份公司是指公司資本為股份所組成的公司，股東以其認(rèn)購(gòu)的股份為限對(duì)公司承擔(dān)責(zé)任的企業(yè)法人。設(shè)立股份有限公司，應(yīng)當(dāng)有2人以上200以下為發(fā)起人，注冊(cè)資本的最低限額為人民幣500萬(wàn)元。公司的資本總額平分為金額相等的股份；公司可以向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行股票籌資，股票可以依法轉(zhuǎn)讓?zhuān)环蓪?duì)公司股東人數(shù)只有最低限度，無(wú)最高額規(guī)定；股東以其所認(rèn)購(gòu)股份對(duì)公司承擔(dān)有限責(zé)任，公司以其全部資產(chǎn)對(duì)公司債務(wù)承擔(dān)責(zé)任；每一股有一表決權(quán)，股東以其所認(rèn)購(gòu)持有的股份，享受權(quán)利，承擔(dān)義務(wù)。有限責(zé)任公司與股份有限公司有什么異同？阿里巴巴是什么形式的企業(yè)？和一般企業(yè)有何不同？不同類(lèi)型企業(yè)對(duì)投資者而言，重要區(qū)別是什么？企業(yè)的本質(zhì)在于它是盈利組織,以盈利為根本目的。而行政單位、事業(yè)單位都是非盈利組織，它們不以盈利為目的。企業(yè)經(jīng)營(yíng)

企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)具有兩重性：

既是使用價(jià)值（即產(chǎn)品或服務(wù)）的生產(chǎn)和交換過(guò)程，又是價(jià)值（即收入、利潤(rùn)）的形成和實(shí)現(xiàn)過(guò)程。使用價(jià)值（即產(chǎn)品或服務(wù)）的生產(chǎn)和交換是手段價(jià)值（即收入、利潤(rùn)）的形成和實(shí)現(xiàn)是目的但使用價(jià)值管理和價(jià)值管理離不開(kāi)資金管理和信息管理。物流（產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售）資金流（資金的流入和流出）價(jià)值流（價(jià)值的轉(zhuǎn)移和增值）信息流（信息的生成和利用）

生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)必然導(dǎo)致：

產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售必然首先導(dǎo)致物的流動(dòng)，而不同企業(yè)物的流動(dòng)是不同的；不同企業(yè)物的流動(dòng)必然導(dǎo)致不同的管理思維和管理方法。產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售貨幣資金原材料在產(chǎn)品產(chǎn)成品貨幣資金固定資產(chǎn)購(gòu)買(mǎi)雇傭工人生產(chǎn)銷(xiāo)售物的流動(dòng)應(yīng)收賬款購(gòu)買(mǎi)商品商品運(yùn)輸商品儲(chǔ)存商品銷(xiāo)售貨幣資金商品貨幣資金

固定資產(chǎn)購(gòu)買(mǎi)雇傭員工銷(xiāo)售資金流動(dòng)注意：制造業(yè)和商業(yè)的特點(diǎn)制造業(yè)和商業(yè)的異同及其影響

在產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售過(guò)程，物資資料的獲取、加工、讓渡（或銷(xiāo)售）固然十分重要，但其貨幣表現(xiàn)（即資金）卻在這一過(guò)程中起到了不可取代的重要支持作用。資金的流入和流出

資金就像企業(yè)的血液，其重要性不僅在于資金的數(shù)量，更在于資金運(yùn)用的質(zhì)量。而決定資金運(yùn)用質(zhì)量的標(biāo)準(zhǔn)是資金流動(dòng)狀況（包括資金的流入、流出和結(jié)存），只有流動(dòng)的資金才能促使價(jià)值的順利形成和最大增值，而停止不動(dòng)的“資金”（僅從物資資料的貨幣表現(xiàn)講是資金）并不能促使價(jià)值的順利形成和增值。

從現(xiàn)代財(cái)務(wù)觀點(diǎn)看，資金是指企業(yè)控制的、夠給企業(yè)創(chuàng)造未來(lái)價(jià)值的各種資源的變現(xiàn)價(jià)值。從根本上講，資金不僅強(qiáng)調(diào)其存量對(duì)企業(yè)價(jià)值增值的影響，更強(qiáng)調(diào)其流動(dòng)（包括流向、流量及時(shí)間三要素）對(duì)企業(yè)價(jià)值增值的影響。資金流動(dòng)方向數(shù)量時(shí)間流出流入

伴隨使用價(jià)值的生產(chǎn)和交換，資金不僅在發(fā)生流入和流出，而且在發(fā)生形態(tài)的改變和數(shù)量上的變化?？梢哉f(shuō)，資金對(duì)使用價(jià)值生產(chǎn)和交換的順利完成起到了保障和支持的作用（如下圖所示）。

在產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售過(guò)程，隨著物資資料的獲取、加工和銷(xiāo)售，原材料在發(fā)生形態(tài)上、物理上或化學(xué)上的改變，從而形成對(duì)消費(fèi)者有用的某項(xiàng)使用價(jià)值。價(jià)值的轉(zhuǎn)移和增值

在使用價(jià)值的形成過(guò)程中，雖然原材料喪失其初始狀態(tài)，但其價(jià)值已隨使用轉(zhuǎn)移到產(chǎn)品中；固定資產(chǎn)則按其購(gòu)買(mǎi)價(jià)格和使用年限將其價(jià)值損耗以折舊方式分期間轉(zhuǎn)移到產(chǎn)品中；工人為補(bǔ)償自身?yè)p耗的工資也轉(zhuǎn)移到相應(yīng)產(chǎn)品中。最終，三大資源損耗通過(guò)價(jià)值轉(zhuǎn)移形成產(chǎn)品成本。

產(chǎn)品銷(xiāo)售取得的收入體現(xiàn)價(jià)值的實(shí)現(xiàn)，如果收入大于成本則實(shí)現(xiàn)了價(jià)值增值（通常表現(xiàn)為利潤(rùn)），相反則導(dǎo)致價(jià)值損耗（通常表現(xiàn)為虧損）。可見(jiàn)，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的目的在于通過(guò)對(duì)使用價(jià)值的生產(chǎn)和交換過(guò)程的優(yōu)化，以實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大增值的目的（如下圖）。貨幣資金100萬(wàn)元商品:50萬(wàn)元貨幣資金(收入):90萬(wàn)元-成本:商品成本50萬(wàn)元,員工工資20萬(wàn)元,固定資產(chǎn)折舊3萬(wàn)元

利潤(rùn):17萬(wàn)元固定資產(chǎn):30萬(wàn)元,使用年限10年員工工資:20萬(wàn)元毛利40萬(wàn)元=90-50利潤(rùn)17萬(wàn)元=40-20-3為什么說(shuō)：“飛機(jī)只有在天上才能賺錢(qián)”？

在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)導(dǎo)致物流（產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售）、資金流（資金的流入和流出）、價(jià)值流（價(jià)值的轉(zhuǎn)移和增值）的變化過(guò)程中，離不開(kāi)信息的生成和利用，對(duì)企業(yè)價(jià)值最大化目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)起促進(jìn)作用。信息的生成和利用

企業(yè)管理所需要的信息是多種多樣的，其中財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息是最重要的部分。因?yàn)樨?cái)務(wù)會(huì)計(jì)通過(guò)憑證、賬簿、報(bào)表，記賬、算賬、報(bào)賬等會(huì)計(jì)循環(huán)工作，對(duì)己經(jīng)發(fā)生或己經(jīng)完成的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行核算，以提供管理所需的會(huì)計(jì)信息（如下圖）。購(gòu)買(mǎi)生產(chǎn)銷(xiāo)售供應(yīng)商客戶貨幣資金

資金形態(tài)改變預(yù)付:款付而貨未到現(xiàn)金結(jié)算:款付且貨到應(yīng)付:款未付但貨已到預(yù)收：款已收但貨未付現(xiàn)金結(jié)算：款收且貨付應(yīng)收：款未收但貨物已付物流資金流信息流原材料在產(chǎn)品產(chǎn)成品貨幣資金52如何理解和把握物流、資金流、信息流之間的關(guān)系？如何基于信息流去把握物流、資金流的狀態(tài)并進(jìn)行價(jià)值管理？財(cái)務(wù)管理與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、管理會(huì)計(jì)起源相同，共同構(gòu)架了現(xiàn)代會(huì)計(jì)的體系現(xiàn)代會(huì)計(jì)財(cái)務(wù)管理管理會(huì)計(jì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)審計(jì)管理

同出一源，但本質(zhì)不同以貨幣為統(tǒng)一計(jì)量單位，以資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益、收入、成本、利潤(rùn)為核算對(duì)象，以記賬、算賬、報(bào)賬為基本方法，以憑證、賬簿、報(bào)表為基本載體通過(guò)確認(rèn)和計(jì)量，反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流動(dòng)情況。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的本質(zhì)資產(chǎn)負(fù)債表利潤(rùn)表現(xiàn)金流量表財(cái)務(wù)報(bào)告體系提供企業(yè)各種財(cái)務(wù)信息，滿足管理需要！以貨幣為統(tǒng)一計(jì)量單位，以資金及資金運(yùn)動(dòng)為管理對(duì)象，通過(guò)對(duì)現(xiàn)金流入、現(xiàn)金流出、現(xiàn)金結(jié)存進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量，運(yùn)作資金、提高資金的使用效益。財(cái)務(wù)管理的本質(zhì)帳面損失:借貸利率7%,借貸7750萬(wàn)元，利息542.5萬(wàn)顯性損失:借貸利息(7%)+時(shí)間價(jià)值(10%)=542.5萬(wàn)+910萬(wàn)

=1452.5萬(wàn)隱性損失:借貸利息+時(shí)間價(jià)值+破產(chǎn)確定和計(jì)量之后，如何減少損失?資金流動(dòng)流出流入資金循環(huán)時(shí)間和數(shù)量通過(guò)資金的調(diào)度和使用，達(dá)到價(jià)值最大化！以貨幣為基本計(jì)量單位（輔以非貨幣計(jì)量單位），以使用價(jià)值生產(chǎn)和交換過(guò)程的優(yōu)化為手段、以價(jià)值轉(zhuǎn)移和增值過(guò)程為管理對(duì)象，通過(guò)確認(rèn)、計(jì)量和估值，實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化目標(biāo)。管理會(huì)計(jì)的本質(zhì)北京北京密云密云密云接孫教授來(lái)密云上課早上5點(diǎn)出車(chē)，晚上8點(diǎn)送回。來(lái)回路途400公里，過(guò)路費(fèi)120元。北京北京密云密云100元×0.08×4×8=25630元×4=120883會(huì)計(jì)考慮的是全部成本50萬(wàn)元÷10年÷365天=1375萬(wàn)元÷365天=1377000元÷30天=233密云高速公路高速公路高速公路高速公路北京北京密云財(cái)務(wù)考慮的是付現(xiàn)成本100元×0.08×4×8=25630元×4=120800+240=376元方案1自己開(kāi)高速公路高速公路北京北京密云密云管理考慮的是怎么做可以增加價(jià)值密云方案2

對(duì)司機(jī)的獎(jiǎng)勵(lì)：正常節(jié)約費(fèi)用40%歸個(gè)人方案3？高速公路高速公路國(guó)道國(guó)道基于使用價(jià)值的優(yōu)化，達(dá)到價(jià)值最大化！

一句忠告

財(cái)務(wù)人員和財(cái)務(wù)信息使用者必須精通決策分析的原理和如何獲得相關(guān)的財(cái)務(wù)信息，而不是僅僅精通技術(shù)方法。

由本質(zhì)產(chǎn)生的其它差異主體不同財(cái)務(wù)管理反映整個(gè)企業(yè)資金運(yùn)動(dòng)情況并進(jìn)行相應(yīng)的管理和控制,在某些情況下(如資金歸口分級(jí)管理)也以企業(yè)內(nèi)部各部門(mén)、各單位為主體進(jìn)行管理和控制，財(cái)務(wù)主體既是企業(yè)（必須是）也可以是企業(yè)內(nèi)部的部門(mén)或單位（可以是）。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)以企業(yè)（獨(dú)立核算）為主體提供反映整個(gè)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和資金變動(dòng)的會(huì)計(jì)信息,通常不以企業(yè)內(nèi)部各部門(mén)、各單位（非獨(dú)立核算）為會(huì)計(jì)主體提供相關(guān)資料，會(huì)計(jì)主體具有唯一性。管理會(huì)計(jì)既要提供反映企業(yè)整體情況的資料,又要提供反映企業(yè)內(nèi)部各責(zé)任單位經(jīng)營(yíng)活動(dòng)情況的資料,因而其會(huì)計(jì)主體是多層次（如集團(tuán)公司、子公司、分公司、車(chē)間、班組）、多維度（如職能部門(mén)、責(zé)任單位）的。需求方不同財(cái)務(wù)管理和管理會(huì)計(jì)主要為企業(yè)內(nèi)部各管理層次提供有效經(jīng)營(yíng)和最優(yōu)化決策所需的管理信息,主要為企業(yè)內(nèi)部管理服務(wù);財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)主要向企業(yè)外部各利益關(guān)系人(如股東、潛在投資人、債權(quán)人、稅